Foreløpig årsregnskap Presentasjon 28. januar 2000
VISJON Sparebanken Midt-Norge skal være den bank som kundene i Midt-Norge foretrekker. FORRETNINGSIDÉ Sparebanken Midt-Norge skal være en regional selvstendig sparebank med lokal forankring. Nærhet og enkelhet skal kjennetegne forholdet til markedet. Sparebanken Midt-Norge skal være en fullservicebank for privatkunder, primærnæringer, offentlig sektor og bedriftsmarkedet i Midt-Norge. Sparebanken Midt-Norge skal gjennom lønnsom drift opprettholde en slik soliditet at banken kan ivareta sitt samfunnsansvar gjennom å spille en aktiv rolle i verdiskaping og vekst i landsdelen.
Nøkkelpersoner i SpareBank 1 Midt-Norge Forstanderskapet Formann: Nestformann: Hovedstyret Formann: Nestformann: Per Ivar Maudal (Studentsamskipnaden i Tr.heim) Bjarne Håkon Hanssen Stein Atle Andersen Per Axel Koch Kjell Eriksen Anne-Brit Skjetne Joar Grimsbu Ivar Martin Johansen Egill Vatne jr Kontrollkomiteen Formann: Nestformann: Randi Grøndalen (lagdommer i Frostating Lagmannsrett) Rolf Røkke (kemner i Trondheim) Ekstern revisor KPMG Trondheim v/ Hallvard Strømme Konsernledelsen Finn Haugan (AD), Torbjørn Vik (VAD), Kjell Fordal, Marvin Wiseth, Berit Rustad, Jan Pedersen, Harald A. Lein, Øivind Mellbye, Asbjørn Norberg, Rune Haglund, Anne Hovd, Bente Halvorsen, Olav Sem Austmo og Per Oskar Olsen
Hovedtrekk Godt resultat: 331 mill kr etter skatt Egenkapitalavkastning: 18,9 % Meget god rentenetto, 60 mill kr bedre enn i 1998 74 mill kr i kursgevinster på valuta- og verdipapirhandel 10 mill kr lavere andre driftskostnader i morbanken enn i 1998 Personalkostnader økt med 33 mill kr fra 1998 Ordinær utlånsvekst på 13,8 % og ordinær innskuddsvekst på 9,5 % 106 mill kr i tap på utlån Kr 32,33 i overskudd pr grunnfondsbevis Styret foreslår kr 17,- i utbytte pr grunnfondsbevis
Personmarked Målrettet personmarkedssatsing, Tett oppfølging av kunder med potensial, automatisering av de øvrige Sterk salgsfokusering Resultat så langt: Sterk vekst i PM-utlån og -innskudd, særlig i konkurranseutsatte Trondheim Dobling av salgseffektiviteten God styring av risiko og moderat marginpress Prosjekt prosessforbedring Mer effektive arbeidsprosesser
Bedriftsmarked / Kapitalmarked Sterk markedsposisjon Komplett leverandør av finansielle produkter og tjenester til næringslivet gjennom: - Bankens kompetanse og kapasitet innenfor BM og KM - First Securities - FöreningsSparbanken Noen eksempler fra : - Hjemkjøp av Royal Garden - PanFish - Pacpro - Taubåtkompaniet/Boa Ltd. - Fosen Mek. Verksteder - Astor - Rådgiver for Trondheim kommune vedr. Trondheim Energiverk - For øvrig stor rekruttering av små og mellomstore bedriftskunder
Tilgjengelighet Tar posisjon som den mest tilgjengelige banken Lørdagsåpne filialer Kveldsåpne filialer Telefonservice, tilgjengelig på dagtid, på kveldstid og på lørdager Nettbank (døgnåpen) 74 kontor i Midt-Norge samt felles SpareBank 1-filial i Oslo Utvikler nytt kontorkonsept - manuell distribusjon med lavere kostnader og større salg
Hendelser Økt fokusering på personkundemarkedet Lørdagsåpne kontorer Nye produkter: Innføring av fordelsprogram for ungdom: På egne ben Sterk vekst i NettBankkunder Hjemkjøp av og forsterket satsing på EiendomsMegler 1 Midt-Norge AS SpareBank 1 Kredittkort AS etablert i Trondheim SpareBank 1 kjøper Vår Bank og Forsikring meglerforetaket First Securities
Hovedtall 1998 Forvaltningskapital 26,4 mrd kr 22,6 mrd kr Utlån (brutto) 23,0 mrd kr 20,1 mrd kr Innskudd fra kunder 15,2 mrd kr 13,6 mrd kr Sum inntekter 1053 mill kr 893 mill kr Sum driftskostnader 560 mill kr 524 mill kr Tap utlån 106 mill kr 38 mill kr Gevinst anleggsmidler 50 mill kr 0 Ordinært resultat 437 mill kr 331 mill kr
Nøkkeltall 1998 Rentenetto 3,20 % 3,26 % Driftsresultat før tap / nedskrivning 2,06 % 1,69 % Resultat av ordinær drift 1,82 % 1,52 % Kapitaldekning 10,9 % 11,4% Kjernekapitalandel 9,4 % 9,5% Innskuddsdekning 69 % 70 % Kostnader ift. inntekter 53 % 59 % Egenkapitalavk. etter skatt 18,9 % 14,3 %
Resultat 1998 1997 Rentenetto 767 707 676 Kursgevinster/utbytte 94 18 3 Andre inntekter (nto) 193 168 161 Andre driftskostnader -560-524 -488 Resultat før tap 494 369 353 Tap utlån -106-38 +1 Gevinst anleggsmidler 50 0 13 Resultat av ord. drift 437 331 367 Skatt -106-87 -99 Overskudd 331 244 267
Relativt resultat 1998 1997 Rentenetto 3,20 3,26 3,44 Kursgevinster/utbytte 0,39 0,08 0,02 Andre inntekter (nto) 0,81 0,79 0,81 Andre driftskostnader 2,34 2,42 2,48 Resultat før tap 2,06 1,69 1,79 Tap utlån -0,44-0,17 0 Gevinst anleggsmidler 0,21 0 0,07 Resultat av ord. drift 1,82 1,52 1,86 Skatt -0,44-0,40-0,44 Overskudd 1,38 1,12 1,42
Overskuddsdisponering 1998 1997 Overskudd i morbanken 331 275 281 Kontantutbytte 102 96 96 Utbytteutjevningsfond 92 76 80 Fond for vurderingsforskjeller 9 0 0 Til Sparebankens fond 128 103 105
Resultatutvikling (ordinært driftsresultat) mill kr 400 200 0-200 -400-600 1989 1990 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998
Resultat før tap mill kr 600 500 400 300 200 100 0 1995 1996 1997 1998
sammenliknet med 1998: Rentenetto + 60 Kursgevinster og utbytte + 76 Andre driftsinntekter + 25 Personalkostnader - 33 Andre driftskostnader - 4 Tap utlån - 68 Gevinst anleggsmidler + 50 Skatt - 19 Overskudd + 87
Resultat ordinær bankdrift 1. kv. 2. kv. 3. kv. 4. kv. Sum Rentenetto 204 187 186 191 767 Andre driftsinntekter (nto) 33 35 34 38 140 Personalkostnader -56-59 -62-62 -239 Andre driftskostnader -60-64 -62-73 -259 Resultat ordinær virksomhet 120 99 96 94 409 Kursgev/-tap, utbytte, verdipap./val. 33 25 19 25 102 Bonus 0 0-9 -11-20 Gevinster/tap, nedskrivninger 51 4 0-5 50 Tap på utlån -22-32 -23-29 -106 Ordinært driftsresultat 182 96 83 74 435
mill kr 200 150 Driftsresultat - kvartalsvis utvikling før tap/gevinster etter tap/gevinster 100 50 0 1/98 2/98 3/98 4/98 1/99 2/99 3/99 4/99
Kvartalsutvikling 1/99 2/99 3/99 4/99 Rentenetto 204 188 187 189 Kursgevinst/-tap verdipap./valuta, utbytte 31 20 16 27 Andre provisjonsinntekter (nto) 43 49 45 56 Sum inntekter (nto) 278 257 248 272 Personalkostnader 61 65 78 82 Andre driftskostnader 63 68 63 80 Resultat før skatt 154 124 106 110 Gevinster/tap, nedskrivninger 51 4 0-5 Tap på utlån 22 32 23 29 Ordinært driftsresultat 183 95 83 76
Rentenettoutvikling mill kr 800 700 600 500 400 300 200 100 0 1994 1995 1996 1997 1998 Relativt 8,00% 7,00% 6,00% 5,00% 4,00% 3,00% 2,00% 1,00% 0,00%
Rentenetto - kvartalsvis utvikling prosent 5,0 mill kr 250 4,5 200 4,0 150 3,5 100 3,0 50 2,5 1/98 2/98 3/98 4/98 1/99 2/99 3/99 4/99 0
Inntekter Trender 100 90 80 70 60 50 40 30 20 10 0 1993 1994 1995 1996 1997 1998 100 90 80 70 60 50 40 30 20 10 0 Provisjonsinnt Betalingsformidling Kursgev og utbytte Rentenetto
Regningsbetaling - transaksjonstyper
Tusen 6 000 5 000 4 000 Transaksjonsutvikling Manuell giro / Brevgiro Brevgiro Manuell giro 3 000 2 000 1 000 0 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998
Transaksjonsutvikling Tusen 24 000 20 000 16 000 12 000 8 000 4 000 Elektroniske tj. Brevgiro Kassetjenester 24 000 20 000 16 000 12 000 8 000 4 000 0 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 0
Kostnadsutviklingen mill kr 700 Relativt 3,75% 600 500 492 519 482 504 557 505 535 560 3,50% 3,25% 400 3,00% 300 2,75% 200 2,50% 100 2,25% 0 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 2,00%
1 011 974 897 Årsverksutvikling (Konsern) 1 200 1 000 1 130 800 600 400 756 724 705 680 643 604 590 601 200 1988 1990 1992 1994 1996 1998 1989 1991 1993 1995 1997 Datterselskapene øverst
Avkastningsmargin Kostnadsprosent Avk.margin Kostn.prosent 7,0% 6,5% 6,0% 5,5% 5,0% 4,5% 4,0% 3,5% 3,0% 70% 65% 60% 55% 50% 45% 40% 35% 30% 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 Avk.margin Kostn.prosent
Bokførte tap Nye tap Økn. tidl. tap Mertap konst. Reduksjon tidl. Inngang tidl. konst. Sum BM 48 30 9-35 -2 50 PM 13 18 1-17 -4 11 Sum 61 48 10-53 -6 60 Uspes. tapsavs. 46 Sum tap 106
Bokførte tap (mill kr) 1998 1997 Økning i tap - PM 32 23 23 - BM 87 119 61 84 34 57 Inngått/reduksjon tap - PM -21-23 -29 - BM -37-58 -50-73 -53-82 60 11-25 Økt uspes. tapsavsetning 46 27 24 Netto tap 106 38-1
Tapsutvikling (konsern) 1989 1990 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998-630 -583-289 -237-106 -91-25 -33-34 -38 1-700 -600-500 -400-300 -200-100 0 100 mill kr
Misligholdsutvikling (mislighold mer enn 90 dager) mill kr 1 200 1 000 800 600 400 Næringsliv Personmarked 200 0 Des94 Des95 Des96 Des97 Des98 Des99
PM - beregnet tapsavsetning (mill kr) Tapsuts. kapital Beregningssats Tapsavsetning Inkassolån 133 80% 106 Andre lån mislh > 90 dager 34 53% 18 Friske lån hos kunder med mislh > 90 dager 47 10% 5 Lån frysavtale 28 100% 28 Lån reforh. rente 66 70% 46 Sum mislh > 90 dager 308 66% 203 Mislh 30-90 dager 61 20% 12 Sum PM eng som tapsberegnes 369 58% 215
Kundegruppe Beregning uspes. tapsavsetning Saldo (inkl garantier) Ikke tapsvurd. kapital Normal risiko Uspes tapsavsetning Bedriftsmarked 9.876 9.011 2,13% 191,5 Utenl. kunder 86 34 2,00% 0,7 Best sikrede boliglån PM 8.777 8.777 0,50% 43,9 Andre PM-lån 4.255 3.903 1,60% 62,4 Off.sektor / kredittforetak 497 497 0,00% 0,0 Sum 22.827 22.222 1,34% 298,5
Utvikling tapsavsetninger 1997-99 mill kr 800 700 270 263 233 600 500 400 300 200 100 275 246 215 302 229 256 BM, spesifiserte PM, spesifiserte Uspesifiserte 0 1997 1998
Balanse Balanse 31.12.99 31.12.98 31.12.97 Likvider 1.272 585 452 Verdipapirer 1.752 1.612 1.255 Brutto utlån 22.957 20.144 18.558 - spesifiserte tapsavsetninger -448-509 -545 - uspesifiserte tapsavsetninger -302-256 -229 Netto utlån 22.206 19.379 17.785 Øvrige aktiva 1.140 1.002 795 EIENDELER 26.371 22.579 20.287 Innskudd fra finansinstitusjoner 8.012 6.333 4.016 Innskudd fra kunder 15.238 13.636 13.387 Øvrig gjeld 737 606 1.020 Ansvarlig lånekapital 500 350 350 Egenkapital 1.884 1.654 1.513 GJELD og EGENKAPITAL 26.371 22.579 20.287
Forvaltningskapital mrd kr 30 25 20 15 10 5 0 1995 1996 1997 1998
Utlån - Innskudd mill kr 24 000 23 000 22 000 21 000 20 000 19 000 18 000 17 000 16 000 15 000 14 000 13 000 12 000 11 000 10 000 1990 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998
Utlåns- og innskuddsvekst 16% 12% 8% 4% 0% -4% -8% 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 Innskudd Utlån 16% 12% 8% 4% 0% -4% -8%
Ordinær utlånskapital i mill kr og 12 mnd vekst i % 16 18 619 19 174 19 739 19 901 20 248 20 803 21 750 22 613 14 12 10 8 6 1/98 2/98 3/98 4/98 1/99 2/99 3/99 4/99 4
Ordinær innskuddskapital i mill kr og 12 mnd vekst i % 12 13 098 13 784 13 868 13 662 14 071 14 351 14 332 14 948 10 8 6 4 2 1/98 2/98 3/98 4/98 1/99 2/99 3/99 4/99 0
12 mnd %-vis utlånsvekst, PM og BM 20 20 15 15 10 10 5 5 0 1/98 2/98 3/98 4/98 1/99 2/99 3/99 4/99 0
12 mnd %-vis innskuddsvekst, PM og BM 20 20 10 10 0 0-10 -10 1/98 2/98 3/98 4/98 1/99 2/99 3/99 4/99
Markedsandeler PM-kunder NOR K-bank DnB Fokus Postbanken Sp.Bank 1 Midt-Norge 2 3 1 3 3 3 5 5 5 15 15 16 15 15 19 42 42 42 1995 1997 0 10 20 30 40 50
Innskuddsutvikling fordelt på vilkår morbank - siste 12 mndr Plassering/Fastrte Driftskonti BM/Lbr Brukskonti PM Særvilkår Start/Høyrente/Div Ungdom Storkunder -100 0 100 200 300 400 500 600 700 800 900 mill kr
Innskuddsvekst og sparing i fondsandeler Årlig vekst - ordinære innskudd mill kr Fonds Innskudd 1400 1200 1000 800 600 400 200 0-200 -400 1993 1994 1995 1996 1997 1998
Utlånsvekst morbank - siste 12 mndr Fastrentelån/Val.lån Avdragslån PM Rammekreditter Avdragslån NL Avdragslån Lbr Storkunder/Off. Inkassolån -100 100 300 500 700 900 1100 1300 1500 mill kr
Vekst i personmarkedet i %, fordelt på område 0 5 10 15 20 25 PM Trondheim Banker Sør Banker Nord Utlån Innskudd 0 5 10 15 20 25
Utlånsvekst Vekst i mill kr Vekst i prosent Landbruk 161 9,1 Offentlig -52-9,8 Næringsliv 1.196 19,0 Lønnstakere 1.505 13,0 Morbank 2.810 13,8
Sektorfordeling - utlån Offentlig 2,1% 31.12.99 Næringsliv 40,9% Offentlig 2,6% 31.12.98 Næringsliv 39,8% Lønnstaker 57,0% Lønnstaker 57,6%
Næringsfordeling - utlån Havbruk 5,9% Primærnæring 21,2% Havbruk 7,9% 1998 Primærnæring 22,4% Finans./Eiend.dr. 28,0% Varehandel 9,8% Off. sektor 4,9% Finans./Eiend.dr. 26,7% Varehandel 10,4% Off. sektor 6,2% Bygg/anlegg 4,5% Produksjon 7,7% Trsp/tj.yt./div. 18,1% Trsp/tj.yt./div. Bygg/anlegg 15,1% 3,6% Produksjon 7,8%
Kapitaldekning 31.12.99 31.12.98 31.12.97 Kjernekapital 1.884 1.654 1.513 Ansvarlig lån 500 350 350 Krysseie -198-15 -22 Ansvarlig kapital 2.186 1.989 1.841 Risikoveid volum 20.001 17.482 15.223 Kapitaldekning 10,9 % 11,4% 12,1% Kjernekapitalandel 9,4 % 9,5% 9,9%
Kapitaldekning Prosent 16,0 14,0 12,0 10,0 8,0 6,0 4,0 2,0 0,0 31.12.91 31.12.93 31.12.95 31.12.97 31.12.99 31.12.92 31.12.94 31.12.96 31.12.98 Tilleggskapital Kjernekapital
Datterselskaper (Overskudd før skatt) 31.12.99 31.12.98 31.12.97 GårdsNummer 1 as -970 5.400 7.474 EiendomsMegler 1 Midt-Norge as -2-1.560-1.959 Midt-Norge Regnskap as 633 192-369 Midt-Norge Leasing as 10.419 8.301 5.295 Midt-Norge Fonds as 0 1.825 1.071 Andel SpareBank 1 Gruppen as 7.861 3.300 2.175 17.941 17.458 14.425
Utbyttepolitikk Sparebanken Midt-Norge har som økonomisk mål for sin virksomhet å oppnå resultater som gir god avkastning på den samlede egenkapital. Av det årlige overskuddet tas det sikte på en fordeling av dette mellom grunnfondsbeviseierne og sparebankens fond som reflekterer deres egenkapitalandel. Sparebanken Midt-Norge vil vektlegge et konkurransedyktig kontantutbytte. I den forholdsmessige fordeling mellom kontantutbytte og utbytteutjevningsfond vil variasjoner kunne fremkomme i situasjoner hvor bankens egenkapitalutvikling spesielt må vektlegges.
Utbytte Kontantutbytte pr grunnfondsbevis kr 17,-. Avsetning til utbytteutjevningsfond, 92 millioner kroner, som svarer til kr 15,33 pr bevis. Etter dette er utbytteutjevningsfondet 450 millioner kroner. RISK er beregnet til kr 22,62 pr grunnfondsbevis.
Kursutvikling grunnfondsbevis 1997-3/1/97 31/1 28/2 28/3 25/4 23/5 20/6 18/7 15/8 12/9 10/10 7/11 5/12 2/1/98 30/1 27/2 27/3 24/4 22/5 19/6 17/7 14/8 11/9 9/10 6/11 4/12 31/12/98 28/1 25/2 25/3 20/4 18/5 15/6 13/7 10/8 8/9 1/10 24/10 21/11 31/12/99 140 160 180 200 220 240 260
nov99 Omsetning grunnfondsbevis 1997 - Antall grunnfondsbevis 1 200 000 jan97 mar97 mai97 jul97 sep97 nov97 jan98 mar98 mai98 jul98 sep98 nov98 jan99 mar99 mai99 jul99 sep99 1 000 000 800 000 600 000 400 000 200 000 0
Nøkkeltall grunnfondsbevis 31.12.99 31.12.98 31.12.97 Antall grunnfondsbevis 6,0 mill 6,0 mill 6,0 mill Bokf. egenkapital pr grunnfondsbevis 175 kr 160 kr 147 kr Grunnfondsbevisprosent 58,2 % 60,4 % 62,7 % Fortjeneste pr bevis etter skatt 32,33 kr 25,80 kr 29,20 kr Resultatdekning pr bevis etter skatt 55,30 kr 41,10 kr 46,80 kr Omløpshastighet (ant. omsatt i år/ant. utstedt) 48 % 59 % 124 % RISK-beløp 22,62 kr 19,10 kr 22,60 kr
10 største grunnfondsbeviseiere pr 31.12. Eier Antall Andel Swedbank 598.300 9,97% Folketrygdfondet 294.300 4,91% Den norske Bank/Postbanken 171.150 2,85% Tveteraas Eiendomsselskap m.fl. 165.633 2,76% I. K. Lykke AS m.fl. 164.600 2,74% Sparebanken Rogaland 142.450 2,37% Ila Finans AS, Ila Jern AS 115.800 1,93% Wenaasgruppen AS 80.100 1,34% Stiftelsen Uni 70.000 1,17% Frank Mohn AS 60.565 1,01%
Geografisk eierfordeling pr 31.12. Antall eiere Antall bevis Nordmenn i utlandet 3,6% Norge for øvrig 26,3% Utlandet 0,7% Sør-Trøndelag 27,1% Utlandet 10,8% Nordmenn i utlandet 2,5% Norge for øvrig 27,8% Sør-Trøndelag 19,1% Nord-Trøndelag 4,6% Oslo/Akershus 21,9% Nord-Trøndelag 20,3% Oslo/Akershus 35,2% Sør-Trøndelag Nord-Trøndelag Oslo/Akershus Norge for øvrig Nordmenn i utlandet Utlandet Sør-Trøndelag Nord-Trøndelag Oslo/Akershus Norge for øvrig Nordmenn i utlandet Utlandet
Utvikling i grunnfondsbevis 3500 3000 2500 2000 1500 1000 500 Antall eiere Omsetning (antall bevis) millioner 8 7 6 5 4 3 2 1 0 1994 1995 1996 1997 1998 0 1994 1995 1996 1997 1998
Fylkesvis eierstatistikk Akershus Aust-Agder Buskerud Finnmark Hedmark Hordaland Møre og Romsdal Nord-Trøndelag Nordland Oppland Oslo Rogaland Sogn og Fjordane Sør-Trøndelag Telemark Troms Vest-Agder Vestfold Østfold Nordmenn i utlandet Utlandet Eiere 1000 900 800 700 600 500 400 300 200 100 0 Bevis Thousands 2000 1800 1600 1400 1200 1000 800 600 400 200 0 Antall bevis Antall eiere