Bank 1 Oslo Regnskap 1. kvartal 2010

Transkript

1 Bank 1 Oslo Regnskap 1. kvartal 2010 God start på 2010 Oslo, 29. april 2010

2 Bank 1 Oslo skilt ut fra SpareBank 1 Gruppen med virkning fra Bank 1 Oslo ble fra direkte eid av SpareBank 1- bankene (90 %) og LO (10 %) med samme eierandel som i SpareBank 1 Gruppen AS Etablering av et klarere skille mellom produksjon og distribusjon i SpareBank 1 Alliansen var en viktig faktor i beslutningen om å endre eiermodellen for Bank 1 Oslo Bank 1 Oslo er fortsatt en del av SpareBank 1 Alliansen, og innebærer en enda sterkere satsing på markedet i Oslo og Akershus Bank 1 Oslo gjennomførte en rettet emisjon på MNOK 200 til eksisterende eiere i 1. kvartal 2010 SpareBank 1- bankene Produkter: - Livsforsikring - Skadeforsikring -Aksjefond - Verdipapirhandel - Fordringsforvaltning -Factoring -Medlemskort -etc. LO 90 % 10 % SpareBank 1 Gruppen AS Bank 1 Oslo AS - Bankvirksomhet - Eiendomsmegling - Distribusjon av produkter

3 Bank 1 Oslo (konsern) God start på året med høye netto renteinntekter og bedring i provisjonsinntekter og kostnader Resultat før skatt i 1. kvartal 2010 er på MNOK 49 (13) Resultatfremgangen skyldes bedret rentenetto, høyere provisjonsinntekter samt lavere driftskostnader. Inntekter fra finansielle investeringer er redusert. Tap på utlån i 1. kvartal 2010 er MNOK 10 (35) Brutto misligholdte og tapsutsatte lån utgjorde 2,0 % (2,1 %) av brutto utlån per EiendomsMegler 1 Oslo & Akershus reduserer i 1. kvartal konsernets overskudd med MNOK 0,4 (+0,1) etter en korreksjon fra på MNOK 1,3 MNOK Resultat før skatt per kvartal Resultat før skatt 1. kvartal Resultat før skatt 3. kvartal Resultat før skatt 2. kvartal Resultat før skatt 4. kvartal

4 Bank 1 Oslo (morbank) Netto renteinntekter høyere i 1. kvartal 2010 enn, men lavere enn i 4. kvartal Netto renteinntekter og rentenetto 140,0 1,9 % Utlånsvekst siste 12 mndr. inkl. Boligkreditt var 10,9 % per hvorav PM økte med 14,5 % og BM med 2,2 % Netto renteinntekter i 1. kvartal 2010 var MNOK 101 (89) Rentenetto per var på 1,54 % (1,46 %). MNOK 120,0 100,0 80,0 60,0 40,0 20,0 0,0 95,9 105,3 89,9 88,8 89,9 110,6 119,0 100,7 1,8 % 1,7 % 1,6 % 1,5 % 1,4 % 1,3 % 1,2 % 1,1 % 1,0 % 2. kv 3. kv 4. kv 1. kv 2. kv 3. kv 4. kv 1. kv 2010 Netto renteinntekter Rentenetto i % av GFK

5 Bank 1 Oslo (morbank) Bedret innskuddsmargin, men svakket utlånsmargin i 1. kvartal ,32 % 2,21 % 2,31 % 2,09 % 2,50 % ,80 % 2,00 % MNOK ,35 % 1,49 % %1,36 % 1,23 % 1,22 %1,34 1,42 % 0,91 % 1,10 % 0,88 % 1,05 % 0,68 % 0,86 %0,87 % 0,77 % 0,84 % 1,50 % 1,00 % ,44 % 0,50 % 0,48 % ,35 % 0,11 % -0,13 % 1. kv 2. kv 3. kv 4. kv 1. kv 2. kv 3. kv 4. kv 1. kv 2. kv 3. kv 4. kv 1. kv ,00 % -0,50 % Utlån Utlånsm argin Innskuddsm argin Referanserenten som benyttes i marginberegningen er 3 mnd. NIBOR

6 Bank 1 Oslo (morbank) Utvikling i mislighold redusert fra 4. kvartal i, men på et høyere nivå enn i 1. kvartal MNOK 1. kv % 500,0 2,5 450,0 400,0 2,0 350,0 300,0 1,5 250,0 200,0 400,6 459,2 358,0 416,7 439,6 422,1 1,0 150,0 100,0 50,0 165,8 162,7 113,1 246,1 0,5 0,0-4. kv kv 2. kv 3. kv 4. kv 1. kv 2. kv 3. kv 4. kv 1. kv 2010 Sum mislighold % av brutto utlån Mislighold = Sum av lån med forfalte krav over 90 dager og tapsutsatte lån med ikke forfalte krav over 90 dager

7 Bank 1 Oslo (morbank) Tapene er kraftig redusert sammenlignet med fjoråret tap i prosent av brutto utlån utgjør 0,05 % (0,17%) 5,0 0,0-5,0-10,0-15,0-20,0-25,0-30,0-35,0-40,0-25,9 Individuelle nedskr. 0,3-6,7-3,0 0,0-9,3-9,7 Gruppevise nedskr. Netto konst. tap og inngang tidl. tap -34,9 Sum tap på utlån Per 1. kv Per 1. kv 2010

8 Bank 1 Oslo (konsern) Økte provisjonsinntekter men reduserte finansinntekter Andre inntekter per kvartal Inntekter fra finansielle investeringer var MNOK 0 (15,5) i 1. kvartal Obligasjonsportefølje: MNOK - 5,1 (3,1) Aksjer og grunnfondsbevis: MNOK 0,3 (5,4) Valuta og derivater MNOK 4,8 (2,5) Netto provisjonsinntekter og andre inntekter økte til MNOK 76 (67) i 1. kvartal 2010 Boligkreditt EnterCard Eiendomsmegling MNOK kv 3. kv 4. kv 1. kv Provisjon fra forsikring og sparing Innt. fra finansielle investeringer Garantiprovisjoner/øvrige 2. kv 3. kv 4. kv Betalingsformidling Eiendomsmegling 1. kv 2010

9 Bank 1 Oslo (morbank) God utvikling i driftskostnadene Driftskostnader per kvartal Driftskostnadene var i 1. kvartal MNOK 87,5 (99,0) dvs. 8,2 % Reduksjon som følge av nytt regelverk knyttet til AFP utgjør MNOK 7, ,8 89,1 103,8 99,0 99,5 102,9 109,6 87,5 90 % 80 % 70 % 60 % 50 % 40 % % % 10 % 0 0 % 2. kv 3. kv 4. kv 1. kv 2. kv 3. kv 4. kv 1. kv 2010 Driftskostnader Kostnadsprosent

10 Bank 1 Oslo (konsern) Resultat 1. kvartal kvartal Året Beløp i mill. kroner 2010 Netto renteinntekter 98,9 88,5 409,9 Andre inntekter 77,2 87,0 443,2 Driftskostnader 117,0 127,4 531,8 Driftsresultat 59,2 48,0 321,3 Tap på utlån 9,7 34,9 123,2 Resultat før skatt 49,4 13,1 198,1 Skattekostnad 13,4 2,2 33,6 Resultat etter skatt 36,0 10,9 164,6 Nøkkeltall 1. kvartal Året Tall i prosent 2010 Rentenetto 1,51 % 1,38 % 1,59 % Kostnadsprosent ekskl. verdiendr. verdipapirer (mor) 57,0 % 70,9 % 68,1 % Kostnadsprosent inkl. verdiendr. verdipapirer (konsern) 66,4 % 72,6 % 62,3 % Egenkapitalavkastning (mor) 11,9 % 4,7 % 14,7 % Egenkapitalavkastning (konsern) 11,5 % 4,4 % 15,7 % Innskuddsdekning (konsern) 70,8 % 75,7 % 69,8 % Kapitaldekning (mor) 13,1 % 11,7 % 12,1 % Kjernekapitaldekning (mor) 10,3 % 8,3 % 9,1 %

11 Appendiks

12 Bank 1 Oslo (morbank) Stabil utvikling på mislighold 500,0 450,0 400,0 117,5 MNOK 350,0 300,0 250,0 200,0 150,0 100,0 50,0 57,0 102,3 49,3 63,6 58,0 178,7 104,7 63,8 67,4 283,1 349,4 109,8 233,9 124,1 108,0 136,6 308,7 303,0 278,7 0,0 4. kv kv 2. kv 3. kv 4. kv 1. kv 2. kv 3. kv 4. kv 1. kv 2010 Bedriftsmarked Personmarked

13 Bank 1 Oslo (morbank) Nøkkeltall NØKKELTALL 1. kvartal kvartal kvartal Egenkapitalavkastning 12,1 % 14,8 % 4,7 % 0,2 % 10,1 % 8,8 % Rentenetto 1,54 % 1,59 % 1,41 % 1,71 % 1,45 % 1,83 % Kostnadsprosent 57,0 % 68,1 % 70,9 % 70,3 % 70,3 % 73,5 % Tapsprosent 0,05 % 0,59 % 0,17 % 0,31 % 0,26 % -0,05 % Mislighold og andre tapsutsatte engasjementi % av brutto utlån 2,00 % 2,10 % 2,18 % 2,50 % 0,90 % 0,90 % Utlånsvekst, brutto (12 mnd inkl SB1 Boligkreditt) 10,9 % 11,6 % 17,4 % 19,9 % 21,2 % 18,3 % Inskuddsvekst (12 mnd) -5,1 % -8,3 % 16,1 % 18,8 % 4,1 % 15,4 % Inskudd/brutto utlån 70,8 % 69,8 % 75,7 % 77,0 % 72,2 % 74,3 % Forvaltningskapital i mrd , , , , , ,0 Kapital overført til Boligkredit, mill. kr , , ,5 995,2 116,7 0,0 Forretningskapital , , , , , ,0 Kapitaldekning 13,3 % 12,1 % 11,7 % 8,0 % 10,3 % 10,7 % Kjernekapitaldekning 10,6 % 9,1 % 8,3 % 7,9 % 9,6 % 10,0 % Likviditetsindikator I* 96,6 % 96,7 % 116,0 % 101,9 % 100,4 % 97,3 % Resultat per aksje, kr. 11,1 54,7 4,0 0,0 9,4 35,3 Bokført egenkapital per aksje, kr. 396,8 397,0 344,4 344,4 389,9 389,9 Antall utstedte aksjer *Likvididtetsindikatoren er for 4. kvartal og 1. kvartal 2010 beregnet ut fra tilsynets reviderte modell 2. kvartal

14 Forutsetninger for beregning av pensjonsforpliktelsen i Bank 1 Oslo AS Bank 1 Oslo AS viser til enhver tid markedsverdien av pensjonsforpliktelsen i balansen Bank 1 Oslo AS benytter ny tariff K Diskonteringsrente 4,40 % 3,80 % 4,40 % G-regulering 4,25 % 3,75 % 4,25 % Lønnsregulering 4,50 % 4,00 % 4,50 % Avkastning 5,80 % 5,80 % 5,80 % AFP uttak 40 % 40 % 40 % Pensjonsregulering 2,50 % 1,50 % 2,50 % Dødelighet K2005 K2005 K2005 Uførhet IR2003 IR2003 IR2003 Avgang 4% under 50 år og 4% under 50 år og 4% under 50 år og 2 % over 50 år 2 % over 50 år 2 % over 50 år