Investorpresentasjon 2. kvartal og 1. halvår 2016

Transkript

1 Investorpresentasjon 2. kvartal og 1. halvår 2016 Adm. dir. Arild Bjørn Hansen

2 Hva kjennetegner vår region Nærhet til Oslo og viktige handelspartnere Befolkningsrikt Omstillingskraft Tidsmessig infrastruktur Robust bystruktur Anbefalt fordi vi bryr oss Skog- og landbruk Ledige næringsarealer Befolkningsvekst Natur-, kultur og fritidstilbud Diversifisert bo-område Attraktivt for ferie og fritidsboliger 3

3 Regnskap per 2. kvartal og 1. halvår Tidenes beste resultat Økt resultat fra underliggende drift Stor vekst Fortsatt lave tap Visatransaksjonen Sterk egenkapitalavkastning Positiv utvikling i ren kjernekapital 6

4 Egenkapitalavkastning Mål > 10 % 18,0 % 14,7 % 14,4 % 12,6 % 10,9 % 9,4 % 10,9 % 10,8 % 7,4 % 7,1 % 2Q15 3Q15 4Q15 1Q16 2Q16 7

5 Soliditet ren kjernekapitaldekning Mål > 14 % Med overgangsregler Uten overgangsregler 15,6 % 16,6 % 14,6 % 15,4 % 13,0 % 12,4 % 13,2 % 12,5 % 13,1 % 10,3 % 10,6 % 8

6 Utvikling i tap og mislighold Tap hittil i år Utvikling misligholdt og tapsutsatt 0,23 % 0,16 % 0,19 % 1,82 % 1,42 % 0,06 % -0,03 % 0,92 % 0,41 % 0,33 % 9

7 SpareBank 1 Østfold Akershus Nøkkeltall Resultat før skatt 209,4 mill 178,8 mill Resultat fra ordinær drift 144,5 mill 127,6 mill Ren kjernekapitaldekning 14,6 % 16,6 % Forvaltningskapital inkl BK 27,2 mrd 26,0 mrd Brutto utlån inkl. overførsel til BK 23,7 mrd 22,5 mrd Innskudd 12,6 mrd 11,8 mrd Innskuddsdekning eks. BK 78,4 % 77,1 % Årsverk 206,7 209,5 10

8 Nøkkeltall egenkapitalbeviset SOAG Nøkkeltall Børskurs 126,5 123,5 Resultat per egenkapitalbevis 13,51 19,56 Utbytte per egenkapitalbevis - 3,90 P/E 4,66 6,31 P/B 0,65 0,67 11

9 Fortsatt lave tap Styrking av ren kjernekapitaldekning I rute for å nå bankens mål på 14 % i løpet av 2017 og vi ser for oss en normalisering av utbytte fra og med Forventning til 2016 Estimert utlånsvekst på 6 % for privatmarkedet og 4 % for bedriftsmarkedet. Bankens markedsområde har positive utsikter Den gjenværende industrien har nå en lønnsomhetsøkning etter mange års effektivisering, godt hjulpet av en svakere kronekurs. Satsning på prosjekt- og næringsmegling Arbeidsledigheten er fallende Østfold og Akershus er begge blant fylkene med størst netto innflytting i Norge. 27

10 Vedlegg

11 SpareBank 1 Østfold Akershus Kort om banken Børsnotert sparebank med markedsområde Østfold og Akershus syd 9 kontor, hvorav 6 i Østfold og 3 i Akershus Forvaltningskapital inkl. Boligkreditt på ~27 NOK mrd. SpareBank 1 Østfold Akershus konsernet består av morbanken SpareBank 1 Østfold Akershus, samt datterselskapene Nekor Gårdselskap AS (100 %) og EiendomsMegler 1 Østfold Akershus AS (100 %). Banken har også betydelige eierandeler i Samarbeidende Sparebanker AS (SpareBank 1 Gruppen), Samarbeidende Sparebanker Bankinvest I AS (BN bank) og SamSpar Bankinvest II AS (Sparebanken Hedmark) Bankens historie Etablert i 1835 og er en av de eldste i landet Listet på Oslo Børs siden 1. november 2005 (ticker: SOAG) Rygge-Vaaler Sparebank ble dannet gjennom fusjon av Rygge Spb., Vaaler Spb. og Soon Spb. i 1971 Rygge-Vaaler Sparebank og Halden Sparebank fusjonerte fra 1. november 2011 under navnet SpareBank 1 Østfold Akershus 29

12 Hovedtall RESULTATSAMMENDRAG Året Netto renteinntekter ,90 % ,78 % ,82 % Netto provisjons- og andre inntekter ,23 % ,35 % ,29 % Netto avkastning på finansielle instrumenter ,66 % ,66 % ,17 % Sum inntekter ,79 % ,80 % ,29 % Sum driftskostnader ,62 % ,71 % ,72 % Driftsresultat før tap ,18 % ,08 % ,58 % Tap på utlån og garantier ,03 % ,09 % ,07 % Resultat før skatt ,20 % ,99 % ,50 % Skattekostnad ,39 % ,44 % ,33 % Resultat fra videreført virksomhet ,81 % ,55 % ,18 % Resultat virksomhet holdt for salg, etter skatt ,09 % ,02 % ,02 % Periodens resultat ,72 % ,58 % ,19 % 30

13 Resultat MORBANK KONSERN kv kv Året (i hele tusen kroner) kv kv Året Renteinntekter Rentekostnader Netto renteinntekter Provisjonsinntekter Provisjonskostnader Andre driftsinntekter Netto provisjonsinntekter og andre inntekter Utbytte Inntekter av eierinteresser Netto resultat fra valuta og andre finansielle instrumenter Netto avkastning på finansielle instrumenter Sum netto inntekter Personalkostnader Andre driftskostnader Sum driftskostnader Driftsresultat før tap Tap på utlån og garantier Resultat før skatt Skattekostnad Resultat fra videreført virksomhet Resultat virksomhet holdt for salg, etter skatt Periodens resultat

14 Balanse MORBANK KONSERN (i hele tusen kroner) Kontanter og fordringer på sentralbanker Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Netto utlån til kunder Sertifikater og obligasjoner med fast avkast til virkelig verdi Derivater Aksjer, andeler og andre egenkapitalinteresser Investering i eierinteresser Investering i konsernselskaper Virksomhet og anleggsmidler holdt for salg Immatrielle eiendeler Varige driftsmidler Utsatt skattefordel Andre eiendeler Sum eiendeler Innskudd fra kredittinstitusjoner Innskudd fra og gjeld til kunder Gjeld stiftet ved ustedelse av verdipapirer Derivater Betalbar skatt Utsatt skatt Annen gjeld og pensjonsforpliktelser Ansvarlig lånekapital Fondsobligasjon Sum gjeld Egenkapitalbevis Egenbeholdning egenkapitalbevis Overkursfond Utjevningsfond Avsatt utbytte og gaver Grunnfondskapital Fond for urealiserte gevinster Hybridkapital Annen egenkapital Periodens resultat Sum egenkapital Sum gjeld og egenkapital

15 Margin mot 3-mnd NIBOR (snitt kunderente 3-mnd minus snitt NIBOR 3-mnd) 3,50 % Jun 2014 Jul 2014 Aug 2014 Sep 2014 Okt 2014 Nov 2014 Des 2014 Jan Feb Mar Apr Mai Jun Jul Aug Sep Okt Nov Des Jan 2016 Feb 2016 Mar 2016 Apr 2016 Mai 2016 Jun ,00 % 2,89 % 2,63 % 2,50 % 2,40 % 2,37 % 2,00 % 1,80 % 1,50 % 1,00 % 1,35 % 1,14 % 1,02 % 0,50 % 0,00 % -0,13 % 0,14 % 0,15 % -0,50 % -0,59 % -1,00 % Utlånsmargin mot NIBOR Innskuddsmargin mot NIBOR NIBOR 3-mnd