Sparebanken Sør. Arendal, 4. november 2015

Transkript

1 Sparebanken Sør Arendal, 4. november 2015

2 Agenda Dagens Sparebanken Sør En kort introduksjon av banken Resultater Bankens resultater etter 1. halvår Utvalgte fokusområder Portefølje og eksponering 2

3 190 år med utvikling og fornyelse Arendal Sparebank ble opprettet i 1825 som en av de første seks sparebankene i Norge. Bankens historie går tilbake til 1824 da Christianssands Sparebank ble etablert som en av de første sparebanker i Norge Banken gikk inn i en fusjon med 4 andre sparebanker i Aust-Agder, og dannet Aust-Agder Sparebank. Bankens nyere historie begynner i 1984 da Sparebanken Agder ble dannet ved en sammenslutning av Christianssands Sparebank, Halse og Harkmark Sparebank, Iveland Sparebank, Oddernes Sparebank, Vennesla Sparebank og Øvrebø og Hægeland Sparebank. Sparebanken Sør oppstod i 1984 etter fusjon mellom Aust-Agder Sparebank, 2 andre sparebanker fra Aust-Agder og 9 fra Vest- Agder. Fire sparebanker i Telemark og Sparebanken Agder sluttet seg sammen i Ved sammenslutningen tok banken navnet Sparebanken Agder og Telemark. I 1988 ble navnet endret til SPAREBANKEN PLUSS 1985 Banken gikk for første gang inn i Telemark, gjennom fusjon med Nissedal Sparebank og teller i dag 7 avdelinger i Telemark, hvor den siste etableringen var Skien høsten I januar 1997 inngikk Sparebanken Pluss og Sparebanken NOR en intensjonsavtale om et makeskifte som innebar at Sparebanken NOR overtok Sparebanken Pluss lokalbanker i Telemark mens Sparebanken Pluss overtok Sparebanken Nors distriktsavdeling Kristiansand. Avtalen førte til at bankens virksomhet ble samlet i Agderfylkene Sparebanken Pluss og Sparebanken Sør fusjonerer og tar navnet Sparebanken Sør. 3

4 Utlån fordelt på segment og geografi 47 % 26 % 10 % 17 % Sør portefølje Marked total Mill. NOK Mill. NOK Vest Agder Aust Agder Telemark Øvrig Total 30 % 32 % 9 % 2 % Vest Agder Aust Agder Telemark Øvrig Total 67 % 33 % Geografisk fordeling internt Vår markedsandel «Segment» Mill. NOK Intern fordeling segment PM BM Total

5 Aktivitetskapital sum utlån og innskudd pr årsverk 5 Blant de banker med størst portefølje bak hvert årsverk

6 Kostnader i % av gj.snitt forvaltningskapital 6 Og blant de mest kostnadseffektive

7 Sparebanken Sør en komplett leverandør av finansielle tjenester Hel- og deleide selskaper Våre leverandører 7

8 En viktig støttespiller for næringsutvikling i landsdelen Transport Industri Næringseiendom Helse Landbruk Finansiell tjenesteyting Utdanning Varehandel Reiseliv Oljeservice Sparebanken Sør - Banken for landsdelens næringsliv 8

9 Endret hverdag tilstedeværelse i flere kanaler Mer enn «møter» med kundene på en normaldag 9

10 Dagens lokalisering - mulighetsområder Rest Vest Øst Et personkunde marked på totalt personer og ca. 9 prosent av total nyetablering av virksomhet i Norge. Ingen andre dekker dette området som Sparebanken Sør 10

11 Dagens Sparebanken Sør Virksomhet Sparebanken Sør er et uavhengig og selvstendig finanskonsern med virksomhet innenfor bank, verdipapirer og eiendomsmegling. Størrelse Den 5. største norskeide banken med nær 100 mrd. kroner i forvaltningskapital. Ansatte Produkter og tjenester Oppsummert Vel 450 ansatte fordelt mellom bankens kontorer i Aust-Agder, Vest- Agder og Telemark. Tradisjonelle banktjenester og produkter til Person- og Bedriftsmarkedet, samt eiendomsmegling, forsikring, verdipapirhandel og leasing gjennom hel- og deleide selskaper-/datterselskaper. Som en av landets største regionbanker, skal Sparebanken Sør skape vekst og utvikling i landsdelen vi er en del av. 11

12 Agenda Dagens Sparebanken Sør En kort introduksjon av banken Resultater Bankens resultater etter 1. halvår Utvalgte fokusområder Portefølje og eksponering 12

13 Hovedtrekk 1. halvår 2015 Resultatfremgang på 40 mill. kroner eller 8,7 prosent mot samme periode i fjor, justert for gevinst ved salg av Nets i 2014 Renteinntekter redusert som følge av marginpress, men kompenseres av økning i provisjonsinntektene Nedgang i driftskostnadene med 5,8 prosent Lave tap på utlån Utlånsvekst på 5,5 prosent, og innskuddsvekst på 5,1 prosent Egenkapitalavkastning etter skatt på 10,0 prosent 13

14 Effekter av fusjonen Antall årsverk bankvirksomheten Antall kontorer 14 Nedbemanning realiseres raskere enn planlagt og gir redusert kostnadsbase i 2015 Banken er i prosess for å vurdere fremtidig kontorstruktur, som følge av endringer i måten kundene bruker banken.

15 Egenkapitalbeviseiere 10 største EK bevis eiere pr. 30/ største eiere i prosent av total Navn Antall EKB Andel EKB 1 Sparebankstiftelsen Spb. Sør ,00 % 2 Verdipapirfondet EIKA ,87 % 3 HOLTA INVEST AS ,82 % 4 Arendal Kommunale Pensjonskasse ,73 % 5 Pareto AS ,60 % 6 GLASTAD INVEST AS ,10 % 7 SEB London Branch AIF Irish clients ,69 % 8 Sparebankstiftelsen DnB ,31 % 9 MP Pensjon PK ,19 % 10 Gustav Pedersen AS ,13 % 10 største eiere ,44 % 15 Nedsalg fra Sparebankstiftelsen til 51 % pr juni 2015 har endret på beholdning hos og sammensetning av de 10 største egenkapitalbeviseiere. Det er pr. 30. juni 2015 utstedt egenkapitalbevis. Eierbrøken er 13,5 %. Resultat (Konsern) pr. EK bevis utgjør pr 1. halvår 10,30 kroner pr. bevis.

16 Oppsummering 1. halvår 2015 Strategi konkludert Resultatet Rating Vekst Bankens strategi frem mot 2020 er vedtatt i styret og bekrefter retning og ambisjon. Banken skal videreføre kostnadseffektiv drift, langsiktig verdiskaping og målsetting om å være en sterk regionbank for landsdelen. Et godt resultat for kvartalet påvirket positivt av utviklingen i provisjonsinntekter, kostnader og tap. Bankens soliditet bekreftet gjennom tildeling av A1 rating fra Moody s i andre kvartal Sparebanken Sør Boligkreditt AS er også ratet av Moody s, og obligasjonene har en rating på Aaa. Innskuddsvekst på 2,4 mrd kroner tilsvarende 5,1 prosent, og en utlånsvekst på 4,3 mrd. kroner tilsvarende 5,5 prosent. Oppsummert Solid underliggende drift gir et resultat før skatt på en halv mrd. kroner etter 1. halvår

17 Agenda Dagens Sparebanken Sør En kort introduksjon av banken Resultater Bankens resultater etter 1. halvår Utvalgte fokusområder Portefølje og eksponering 17

18 Utlån Fordeling PM/BM Fordeling BM pr bransje 67 prosent av portefølje i Sparebanken Sør er knyttet til PM engasjement Av de 33 prosent som er BM engasjement, gir ikke sektor-fordeling hele bildet 18

19 Regionen er eksponert mot petroleumsindustrien Norges største petroleumsregioner Ansatte i petroleumsvirksomhet 19 Kilde: Industribyggerne 2015 Rapport IRIS 2015/031

20 Sparebanken Sør med svært lav direkte eksponering mot petroleum Direkte eksponering ~ 0,1 mrd / 0,1 % av totale utlån Med aktører som har fått kontrakter på Johan Sverdrup. Indirekte eksponering ~ 0,3 mrd / 0,4 % av totale utlån Utleie av næringseiendom med lange kontrakter til STORE kontraktsparter. Anslag på vår andel av ansatte i petroleumsrelatert virksomhet. ~ 7,4 mrd / 9,0 % av totale utlån Anslag med utg.punkt i Sør sin markedsandel og ansatte i petroleums relatert virksomhet i regionen. 20 Kilde: Bankens egne anslag

21 Sparebanken Sør ratet A1 av Moodys Sparebanken Sør ble 12. mai 2015 tildelt en A1 rating fra Moodys med stabile utsikter. Alle obligasjoner med fortrinnsrett som utstedes av Sparebanken Sør Boligkreditt er også ratet av Moodys, og obligasjonene har en rating på Aaa. Banken har total utestående obligasjonsgjeld på 39 mrd. kr. Omfanget av markedsfinansiering er på gjennomsnittet for norske banker. God finansieringstilgang sikres via god drift, solid bankrating og høy rating på utstedte obligasjoner med fortrinnsrett. 21

22 Forventninger fremover Makro Landsdelen Kapital Funding Oppsummert Veksten i norsk økonomi er moderat. Arbeidsledigheten har vært stigende i perioden, og utviklingen innen oljeindustrien vil trolig påvirke den økonomiske utviklingen i regionen negativt i tiden fremover. Sparebanken Sør har en svært lav direkte eksponering mot olje- og oljeservicesektoren, men vil som største regionbank kunne bli berørt av den generelle konjunkturutviklingen i landsdelen. Sparebanken Sør har som et mål om til enhver tid å være solid kapitalisert. Bankens rene kjernekapitaldekning skal ligge over de myndighetspålagte minstekrav og være på nivå med sammenlignbare banker. Tilfredsstillende tilgang på kapital til markedsmessige konkurransedyktige vilkår. Sparebanken Sør skal skape vekst og utvikling for landsdelen. For å kunne realisere denne visjonen skal banken være ledende, solid og selvstendig med Agder og Telemark som hovedmarked. 22

23