Sparebanken Telemark Regnskap 1. kvartal 219
Agenda Hovedtrekk i kvartalet Fokusområder og måltall Regnskap første kvartal 219
Agenda Hovedtrekk i kvartalet Fokusområder og måltall Regnskap første kvartal 219
Hovedtrekk i kvartalet Fremtind fusjon øker resultatet Bedring i rentenetto etter renteøkning i november 218 Svak innskudds- og utlånsvekst Økte driftskostnader Lave tap Fortsatt høy soliditet 4
Finansielle nøkkeltall per 31.3.19 RoE Resultat etter skatt konsern på 1 (76) mnok gir avkastning på egenkapitalen på 12,7 (1,8) % Rentenetto Provisjonsinntekter Netto renteinntekter 12 (92) mnok, rentenetto på 1,68 (1,61) % mot 1,64 % ved utgangen av 218 Provisjonsinntekter KF 17 (2), øvrige provisjonsinntekter og andre inntekter 38 (37) mnok Resultat finans Resultat finansielle investeringer 47 (14) mnok herav 36 mnok Fremtind transaksjon Kostnadsprosent Kostnadsprosent konsern på 4,7 (42,3) % og 47,7 (4,9) % i morbanken Tap på lån CET1 Utlånsvekst Tapskostnad 2,8 (,5) mnok Ren kjernekapitaldekning på 16,2 (15,6) % 6,9 (6,5) % siste 12 måneder. Bedrifts- og personmarkedet vokste med 1,7 (5,9) % og 5,6 (6,7) % Innskudd Vekst i innskudd på 5,2 (8,3) %. Innskuddsdekning på balansen er 7,1 (7,7) %
Agenda Hovedtrekk i kvartalet Fokusområder og måltall Regnskap første kvartal 219
Langsiktige mål 1 Avkastning på egenkapital 9 % 2 Ren kjernekapitaldekning på 16 % 3 Utbytte på 5 % 4 Utlånsvekst på 6 %
STRATEGISKE FOKUSOMRÅDER KUNDEOPPLEVELSE KULTUR OG LEDELSE «Vi er tilstede for kunden når han eller hun trenger oss» «Vi skaper verdier med ansatte som er endringsvillige» LØNNSOM OG SOLID «Vi oppnår en avkastning på egenkapitalen på minimum 9 %» EFFEKTIV IMPLEMENTERING «Vi effektiviserer fortløpende bankens verdikjede» «Vi jobber for å bli Norges beste bank på implementering»
Agenda Hovedtrekk i kvartalet Fokusområder og måltall Regnskap første kvartal 219
Nøkkeltall, mål og resultater Egenkapitalavkastning 12,7% Ren kjernekapitaldekning 16,5% 16,2% 9,7% Utbytteandel 54,% 218 218 Kostnadsvekst 14,8% Utlånsvekst 7,7% 6,9% 218 3,1% 218 218
Nøkkeltall, kvartalsvis utvikling Egenkapitalavkastning Ren kjernekapitaldekning 1,8 11,8 1, 12,7 15,6 16, 15,8 16,5 16,2 7, Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18 Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18 Kostnadsprosent Utlånsvekst 6,8 6,5 7,5 7,6 7,7 6,9 42,3 41, 45,2 4,7 Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18 Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18
Endring i resultat før tap og skatt 31.3.18 31.3.19 33 1 14 121 94 7 31.3.18 Netto renteinntekter inkl. prov. Innt Provisjonsinntekter Netto inntekter Andre inntekter Driftskostnader 31.3.19 fra finansielle investeringer Merknad: Tall i millioner kroner
Inntektsprofil 24 187 161 168 17 12 Netto renteinntekter 96 92 98 14 17 17 Provisjonsinntekter BK og NK 2 37 16 18 33 Provisjonsinnter 32 15 3 34 3 35 11 9 2 41 5 47 5 Inntekter finansielle investeringer Andre inntekter Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18 Merknad: Tall i millioner kroner
Marginutvikling Totalt Bedriftsmarked Personmarked Prosentpoeng Prosentpoeng Prosentpoeng 3,% 2,5% 2,% 2,% 2,2% 2,% 1,9% 3,% 2,5% 2,% 2,4% 2,6% 2,5% 2,5% 3,% 2,5% 2,% 1,8% 1,9% 1,7% 1,6% 1,5% 1,5% 1,5% 1,% 1,% 1,%,5%,%,2%,%,1%,2%,5%,%,1%,%,2%,3%,5%,%,2%,%,1%,1% -,5% 216 217 218 -,5% 216 217 218 -,5% 216 217 218 Utlånsmargin Innskuddsmargin
Nøkkeltall fra resultatregnskapet Netto renteinntekt inkl. provisjonsinntekt BK og NK Andre inntekter MNOK % av totale inntekter MNOK % av totale inntekter 5 45 4 35 3 25 2 15 1 5 398 65% 441 71% 46 67% 59% 12 85% 8% 75% 7% 65% 6% 55% 5% 5% 24 225 45% 22 2 215 41% 18 18 35% 16 33% 14 12 29% 3% 1 84 8 6 4 2% 2 216 217 218 % 216 217 218 I prosent av totale inntekter Netto renteinntekt I % av totale inntekter Andre inntekter
Nøkkeltall fra resultatregnskapet 314 282 324 83 5 1 15 2 25 3 35 42% % 44% 46% 48% 5% 52% 54% 217 MNOK Kostnadsprosent 216 218 Kostnadsprosent Driftskostnader Driftskostnader -5 3,% -,2% -,1%,%,1%,2%,3%,4%,5%,6%,7%,8% -5 5 1 216 MNOK 218-1 Tapsprosent -,2% 217,1% -,1% Tapskostnader Tapsprosent Tapskostnader 238 268 291 1 5 1 15 2 25 3 35 12,% 1,%,% 1,5% 11,% 11,5% 12,5% 13,% RoE MNOK 9,7% 9,6% 216 9,9% 217 218 12,7% RoE Ordinært resultat Ordinært resultat etter skatt
Nøkkeltall fra balansen Utlån Innskudd Funding NOK mrd. 8,4% 3 26,6 2 Vekst i % 1% 3,6 3,8 28,5 7,7% 8% 6,9% 6,9% 6% NOK mrd. 2 15 69,3% 7,5% 7,2% 7,1% 13,2 14,1 15,1 15, Innskuddsdekning i % 8% 6% 8 6 MNOK 5 715 149 6 2 2 6 121 1 251 1 6 324 251 1 1 4% 4 1 4% 2% 5 2% 2 5 416 5 552 5 62 5 823 216 217 218 % 216 217 218 % 15 216 15 217 15 218 15 Vekst Utlån Innskuddsdekning Innskudd Fondsobligasjon Ansvarlig lån Senior Kredittinstitusjoner
Belåningsgrad boliglån - LTV 9 8 8 79 7 6 5 4 3 2 1 11 12 Under 7 % 7-85 % 85-1 % Over 1 % 3 3 6 7 31.3.218 31.3.219
Utlånsvolum og 12 mnd. vekst 8.1 7.8 7.712 12,4 7.976 13,4 7.931 14 12 24. 21.683 6,7 22.146 22.423 6,9 22.672 22.98 8 7.5 7.2 7.161 7.437 9,2 1,7 1 2. 6,1 5,9 5,6 6 6.9 8 6.6 5,9 6 16. 4 6.3 6. 4 12. 2 5.7 2 5.4 Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18 8. Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18 Vekst Bedriftsmarked Vekst Personmarked Merknad: Tall i millioner kroner
Innskuddsvolum og 12 mnd vekst 4.25 4.2 7,5 8, 4.173 4.21 6,7 4.18 8 7 6 5 11. 1. 9. 8. 1.173 8,6 1.91 1, 1.991 11,7 1.873 1.889 8,9 7, 12 1 8 4.15 4 6 7. 4.1 4.9 2,3 4.122,8 3 2 1 6. 5. 4 2 4.5 Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18 4. Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18 Vekst Bedriftsmarked Vekst Personmarked
Utlånsporteføljen Utenfor Telemark 17,9% 16,2% Midt-Øst Telemark Boligkreditt 28,% 23,1% Bedrift Bygg og anlegg Transport og kommunikasjon Varehandel, hotell og restaurant 3,% 3,8% 5,3% Primærnæringer 3,8% Øvrige Telemark 2,5% Øvrige næringer 8,% 2,6% Næringskreditt 49,4% Eiendomsdrift Tjenesteytende næring 6,5% 63,5% Grenland 46,3% Personmarked Borettslag 2,2%
Inntekter per kvartal Netto renteinntekter MNOK Rentenetto % Andre inntekter MNOK 16 2,% 1 14 12 1,61 1,61 1,59% 112,3 112,6 113,9 1,68% 1,68% 121,7 119,5 1,5% 8 74,3 84,1 1 8 6 92,3 95,9 97,9 14,1 12,3 6 4 49, 14,7 33,8 54, 1,7 48,1 5,3 46,6 4 2,5% 2 34,3 4,5 43,3 42,8 37,5 2, 16,6 16, 17,6 17,2 Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18,% Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18 Rentenetto Netto renteinntekter Provisjonsinntekter KF Netto resultat fra finansielle investeringer Netto provisjons - og andre inntekter
Kostnader og resultat per kvartal Driftskostnader Resultat før skatt MNOK 12 % 75% MNOK 12 117,9 1 8 6 67,4 42,3 77,5 41, 75, 45,2% 13,9 6,8% 82,9 4,7% 6% 45% 1 8 6 93,3 13,5 97,1 69, 3% 4 4 2 15% 2 Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18 % Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18 Kostnadsprosent Kostnader
Kvartalsvis utvikling i tapsavsetning MNOK 16 14,62%,62%,58%,56%,56% %,7,6 12 1 8 6 31,6 36,2 31,8 3,8 31, 37,8 34,9 35,7 3,4 31,9,5,4,3 Avsetninger i % av brutto utlån Trinn 1 Trinn 2 Trinn 3 4,2 2 56,3 56,5 55,7 59,4 56,3,1 Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18,
Kvartalsvis utvikling i soliditet og lønnsomhet Egenkapital og avkastning Soliditet MNOK 3.167 RoE % 12,7% 3.2 13% 11,8% 3.134 12% 1,8% 2.988 11% 3. 1,% 1% 2.914 9% 2.829 2.8 8% 7,% 7% 2.6 2.4 2.2 Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18 Egenkapitalavkastning Egenkapital ekskl. hybridkapital 6% 5% 4% 3% 2% 1% % 2 15 1 5 18,4% 1,7 1, 19,1% 19,3% 18,8% 19,% 2, 1,9 2, 1,8 1,,9 1,,9 15,6 16, 15,8 16,5 16,2 Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18 Tilleggskapital Hybridkapital Ren kjernekapital
Resultatutvikling Beløp i mnok Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18 31.12.218 Netto renteinntekter 12 92 96 98 14 39 Provisjonsinntekter fra kredittforetak 17 2 17 16 18 7 Sum netto renteinntakter inkl.kredittforetak 12 112 113 114 122 46 Netto provisjonsinntekter 33 32 37 35 35 139 Netto inntekter fra finansielle investeringer 47 15 34 11 5 64 Andre inntekter 5 2 4 9 8 22 Sum netto inntekter 24 161 187 168 17 686 Sum driftskostnader 83 67 77 75 14 324 Driftsresultat før tap og skatt 121 94 19 93 66 362 Tap på utlån og garantier 3 1 6-4 -3-1 Driftsresultat før skatt 118 93 13 97 69 363 Skattekostnad 18 18 18 22 14 72 Resultat etter skatt 1 76 85 75 55 291 26
Netto provisjonsinntekter Beløp i mnok Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18 31.12.218 Garantiprovisjon,9,9,9 1,1 1, 3,9 Verdipapiromsetning og forvaltning 1,3 2,5 2,5 2,3 3, 1,4 Forsikringstjenester 9,9 9,7 9,7 9,6 9,3 38,3 Netto betalingsformidling 11,7 11,2 11,4 12,3 12,7 47,6 Eiendomsmegling 8,1 7,1 9,7 8,5 7,8 33,1 Netto andre provisjonsinntekter 1,1 1,1 2,4,8 1,2 5,4 Netto provisjonsinntekter ekskl. kredittforetak 33, 32,5 36,6 34,6 35, 138,7 Provisjonsinntekter BK og NK 17,2 2, 16,6 16, 17,6 7,2 27
Driftskostnader Beløp i mnok Q1-18 Q2-18 Q3-18 Q4-18 31.12.218 Lønn 45 42 39 38 63 181 Alliansekostnader 14 13 13 13 13 51 IKT kostnader 5 7 5 7 8 27 Markedsføring 5 4 5 5 4 18 Driftskostnader eiendommer 3 2 2 2 2 8 Andre driftskostnader 8-3 11 8 12 28 Avskrivninger 3 3 3 3 2 1 Sum driftskostnader 83 67 77 75 14 324 28
Resultat datterselskaper Selskap (beløp i mnok) 31.3.19 31.3.18 EM1 Telemark 51 % 51 % Andel resultat etter skatt,4,4 Sparebankgården AS 1 % 1 % Andel resultat etter skatt,5,4 Tufte Eiendom AS 1 % 1 % Andel resultat etter skatt,1,
Resultat tilknyttede selskaper Selskap (beløp i mnok) 31.3.19 31.3.18 SamSpar AS (SB1 Gruppen AS) 7,8 (1,5) % 7,8 (1,5)% Resultat etter skatt 38,8 2,9 Bokført verdi morbank 71,2 71,2 Bokført verdi konsern 169,8 134,3 SamSpar Bankinvest AS (BN Bank ASA) 12,3 (2,5) % 12,3 (2,5)% Resultat etter skatt 1,7 2,2 Bokført verdi morbank 19,3 8,8 Bokført verdi konsern 94,3 77,4 EiendomsMegler 1 Næringsmegler AS 5 % 5 % Resultat etter skatt -,4 1,3 Bokført verdi morbank 5,8 5,8 Bokført verdi konsern 4,8 6,1
Banken for Telemark og telemarkinger Sparebanken Telemark Org.nr: 937 891 334 Telefon 915 261 post@sb1telemark.no Sb1telemark.no PB 188 391 Porsgrunn