Sparebanken Hedmark. Året 2014

Transkript

1 Sparebanken Hedmark Året 2014

2 Om Sparebanken Hedmark Sparebanken Hedmark Er den ledende leverandøren av finansielle produkter til personer, bedrifter og offentlig sektor i Hedmark. Norges største selveiende sparebank 7,6 milliarder kroner i egenkapital. 50 milliarder kroner i forvaltningskapital. 66 milliarder kroner i forretningsvolum (inkl. lån i SpareBank 1 Boligkreditt/SpareBank 1 Næringskreditt ). 700 ansatte, kunder. 23 bankkontorer i Hedmark, 2 i Oppland og 1 i Akershus. Datterselskaper Tilknyttede selskaper Rating Eiendomsmegling (EiendomsMegler 1 Hedmark Eiendom AS). Leasing og objektfinansiering (SpareBank 1 Finans Østlandet AS). Økonomihus (SpareBank 1 Regnskapshuset Østlandet AS). Eier 40,5 % av Bank 1 Oslo Akershus AS og 11 % av SpareBank 1 Gruppen AS. Rating av Moody`s: A2

3 Hovedpunkter året ble bankens beste år Bra utvikling i markedet, 6,8% utlånsvekst og 3,2 % innskuddsvekst. Meget god utvikling i nye markeder, Oppland og Akershus. God vekst i salg av ikke-kapitalkrevende produkter. Fin utvikling på digitale flater. Meget godt resultat Meget godt resultat for 2014 på millioner kroner etter skatt. Egenkapitalavkastningen ble 14,4 prosent. Nets gevinst bidro med 158 millioner kroner. Strukturelt Styret har vedtatt og innstille ovenfor representantskapet konvertering til egenkapitalbevis. Kjøpt tilbake 40 % eierandel i SpareBank 1 Regnskapshuset Østlandet AS. Deltatt i strukturløsning med SpareBank 1 Markets som reduserer eierandel fra 16,8 % til 6,1 % med virkning fra januar 2015.

4 Hovedpunkter fortsettelse året 2014 Stabil bankdrift og gode resultater fra eierinteresser Marginfall på boliglån kompenseres i stor grad med lavere innskuddsrenter Svært lave tap og minimal eksponering mot oljesektoren. Gode resultater fra døtre (finansieringsselskapet, eiendomsmegleren og regnskapshuset). Deleide selskaper (Bank 1 Oslo Akershus AS (40,5 %) og SpareBank 1 Gruppen AS (11 %)) leverer meget gode resultater. Meget god soliditet Ren kjernekapital på 14,8 prosent og kapitaldekning på 17,1 prosent. Meget høy soliditet med en uvektet egenkapitalandel på 15,3 %. Attraktiv i kapitalmarkedet Ratet A2 av Moody s og ratet # 1 blant norske sparebanker av SpareBank 1 Markets, # 2 av DNB Markets og # 2 av Nordea. Meget god likviditetssituasjon stor etterspørsel etter bankens gjeldspapirer.

5 Resultat før skatt for konsern og morbank Resultat før skatt akkumulert konsern Resultat før skatt akkumulert morbank

6 Resultatregnskap (konsern) Endring Netto renteinntekter Netto provisjonsinntekter Andre driftsinntekter Sum driftskostnader Resultat bankdrift før tap Netto tap og nedskrivninger Resultat bankdrift etter tap og nedskrivninger Utbytte Netto resultat fra eierinteresser Netto resultat fra finansielle eiendeler og forpliktelser Resultat før skatt Skatt Resultat etter skatt Egenkapitalavkastning av resultat etter skatt 14,4 % 11,0 % 3,4 % Sum driftskostnader i prosent av sum inntekter 43,0 % 50,1 % -7,1 % Tap på utlån i prosent av brutto utlån 0,2 % 0,2 % 0,0 %

7 Resultatregnskap (morbank) Endring Netto renteinntekter Netto provisjonsinntekter Andre driftsinntekter Sum driftskostnader Resultat bankdrift før tap Netto tap og nedskrivninger Resultat bankdrift etter tap og nedskrivninger Utbytte Netto resultat fra eierinteresser Netto resultat fra finansielle eiendeler og forpliktelser Resultat før skatt Skatt Resultat etter skatt

8 Resultat før skatt for konsern og morbank Resultat før skatt årlig- konsern Resultat før skatt årlig - morbank

9 Resultatutvikling (konsern) Q Q Q Q Q Q Q Q Q Netto renteinntekter Netto provisjonsinntekter Andre driftsinntekter Sum driftskostnader Resultat fra ordinær drift før tap Netto tap og nedskrivninger Resultat fra ordinær drift etter tap og nedskrivninger Utbytte Netto resultat fra eierinteresser Netto resultat fra finansielle eiendeler og forpliktelser Resultat før skatt Skatt Resultat etter skatt

10 Spesifikasjon av resultat (konsern) Endring Resultat før skatt morbank Eliminert utbytte fra datterselskaper og tilknyttede selskap Resultatandeler fra: SpareBank 1 Gruppen AS Bank 1 Oslo Akershus AS SpareBank 1 Boligkreditt og Næringskreditt AS EiendomsMegler 1 Hedmark Eiendom AS SpareBank 1 Finans Østlandet AS SpareBank 1 Regnskapshuset Østlandet AS Øvrige Resultat før skatt konsern Skatt Resultat etter skatt konsern

11 Resultatutvikling (konsern) Endring i resultatet før skatt 2013 mot 2014, gevinst fra salg på aksjer i Nets utgjør MNOK 158 og vises i inntekter fra finansielle investeringer RFS 2013 Endring rentenetto Netto provisjonog andre inntekter Utbytte/resultat fra eierinteresser Inntekter fra finansielle investeringer Driftskostnader Tap RFS 2014

12 Rentenetto (konsern) Rentenetto eksl. provisjoner fra kredittforetak* Rentenetto inkl. provisjonsinntekter fra kredittforetak 350 2,25% 2,20% 2,15% 2,21% 2,15% 2,20% 2,21% ,10% 2,05% 2,00% 242 2,07% ,04% 2,02% 2,05% ,08% ,95% ,90% Q4-12 Q1-13 Q2-13 Q3-13 Q4-13 Q1-14 Q2-14 Q3-14 Q Q4-12 Q1-13 Q2-13 Q3-13 Q4-13 Q1-14 Q2-14 Q3-14 Q4-14 Renteinntekter islolert per kvartal Rentenetto i % gjennomsnitt av forvaltingskapital (annualisert) Netto renteinntekter Provisjonsinntekter fra kredittforetak * Salg av kredittkortporteføljen i Q bidro til redusert rapportert rentenetto. Bokføres etter Q1 som provisjoner

13 Netto provisjons- og andre inntekter (konsern) Netto provisjons- og andre inntekter Sammensetning av totale inntekter fra bankdriften % 13 % 61 % Netto renteinntekter Netto provisjonsinntekter Andre driftsinntekter Q4-13 Q1-14 Q2-14 Q3-14 Q4-14 Provisjonsinntekter kredittforetak Eiendomsomseting Inntekter fra regnskapstjenester Fonds- og forsikringsprovisjon Betalingsformidling Øvrige inntekter Netto provisjonsinntekter består av: Provisjonsinntekter fra kredittforetak Provisjonsinntekter fra kredittkort Betalingsformidling Fonds- og forsikringsprovisjon Andre driftsinntekter består av: Eiendomsomsetning Inntekter fra regnskapsførsel Øvrige inntekter Netto provisjons- og andre inntekter

14 Inntekter fra finansielle investeringer (konsern)* 2014 Q Q Q Q Utbytte Netto resultat fra eierinteresser Netto resultat fra andre finansielle eiendeler og forpliktelser Netto resultat fra finansielle eiendeler og forpliktelser Av netto resultat fra andre finansielle eiendeler og forpliktelser på 166 (-84) millioner kroner bidro Nets med 158 millioner kroner og øvrige verdipapirer med 8 millioner kroner. Samlede netto markedsverdiendringer på rentepapirer var minus 36 (-67) millioner kroner, mens verdiendringer på fastrenteprodukter til kunder var 28 (-34) millioner kroner. Andre poster utgjorde 16 (16) millioner kroner. * Bankens verdipapirgjeld, renteplasseringer, derivater og fastrenteprodukter til kunder vurderes til virkelig verdi over resultatet etter IAS 39 og endringer i markedsverdi resultatføres.

15 Driftskostnader (konsern) 2014 Q Q Q Q Lønn Pensjoner Sosiale kostnader Sum personalkostnader Administrasjonskostnader og øvrige kostnader Sum lønn og administrasjonskostnader Ordinære avskrivninger Andre driftskostnader Sum driftskostnader

16 Kostnader i prosent av inntekter (konsern) 45,7 % 59,8 % 58,0 % 64,9 % 60,3 % 62,2 % 50,1 % 58,5 % 43,0 % 57,5 % 70,0 % 60,0 % 50,0 % 40,0 % 30,0 % 20,0 % 10,0 % 0,0 % Driftskostnader i % av totale inntekter Driftskostnader i % av totale inntekter eksl. Resultat fra finansielle eiendeler og forpliktelser

17 Tap på utlån og garantier (konsern) Årlige tap Misligholdte engasjementer ,00% 1,80% ,60% 1,40% 1,20% 1,00% 0,80% 0,60% 0,40% ,20% ,00% Misligholdte engasjement Øvrige tapsutsatte engasjement Br. misligholdte og tapsutsatte i % av br. eng. inkl. lån ovf til kredittforetak

18 Utvikling rentemargin Morbank (Inklusive Boligkreditt og eksl. Kortporteføljen) 2,30% 2,29% 2,26% 2,28% 2,20% 2,16% 2,14% 2,20% 2,22% 2,22% 2,10% 2,07% 2,01% 2,01% 2,00% 1,93% 1,90% Q Q Q Q Q Q Q Q Q Q Q Q4 2014

19 Rentemarginer Personkunder (PM) og bedriftskunder (BM) inklusive Boligkreditt 2,70% 2,60% 2,53% 2,59% 2,57% 2,57% 2,57% 2,50% 2,50% 2,41% 2,40% 2,35% 2,62% 2,58% 2,30% 2,20% 2,10% 2,00% 1,90% 2,05% 2,00% 2,24% 1,97% 1,91% 2,28% 1,82% 2,01% 1,80% Q Q Q Q Q Q PM Q BM Q Q Q Q Q ,18% 2,15% 2,06% 2,12% 2,19% 2,11%

20 Nøkkeltall (konsern) Lønnsomhet Egenkapitalavkastning 14,4 % 11,0 % Balansetall Forvaltningskapital (mill kr) Forretningskapital (mill kr) Utlånsvekst siste 12mnd. inkl. overførte lån 6,8 % 8,9 % Innskuddsvekst 3,2 % 7,0 % Innskuddsdekning 77,8 % 80,9 % Soliditet Ren kjernekapitalprosent 14,8 % 16,2 % Kjernekapitaldekning 15,2 % 16,4 % Kapitaldekning 17,1 % 16,4 % Andre nøkkeltall Kostnadsprosent 43,0 % 50,1 % Brutto misligholdte lån i % av brutto eng inkl. overførte lån 0,9 % 1,1 %

21 Balanse (konsern) Endring EIENDELER Kontanter og fordringer på sentralbanker Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Netto utlån til kunder Verdipapirer Investeringer i tilknyttede selskaper og felleskontrollert virksomhet Øvrige eiendeler Sum eiendeler FORPLIKTELSER Gjeld til kredittinstitusjoner Innskudd fra og gjeld til kunder Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer og derivater Andre forpliktelser Ansvarlig lånekapital Sum gjeld EGENKAPITAL Opptjent egenkapital Sum egenkapital Sum egenkapital og gjeld

22 NOK Mrd Utlånsvolum inklusive overførte lån til kredittforetak (konsern) 60,0 12,0 % 55,0 50,0 45,0 48,1 49,0 50,8 51,6 52,4 52,6 53,9 54,8 55,9 10,0 % 8,0 % 40,0 35,0 6,0 % 30,0 25,0 4,0 % 20,0 2,0 % 15,0 10,0 Q4-12 Q1-13 Q2-13 Q3-13 Q4-13 Q1-14 Q2-14 Q3-14 Q4-14 0,0 % Utlånsvolum inkl. BK (akkumulert per kvartal) 12. mnd vekst

23 Utvikling i forvaltningskapital og forretningsvolum (konsern) NOK mrd 70,0 62,6 65,9 60,0 50,0 44,3 46,1 49,6 53,0 56,7 40,0 38,4 30,0 20,0 10,0 0, Forvaltningskapital Lån overført til kredittforetak Forretningsvolum

24 Innskuddsvolum (konsern) NOK Mrd 33,0 14% 32,0 32,0 12% 31,0 30,0 29,0 29,2 30,7 29,7 30,1 29,9 31,5 31,1 10% 8% 6% 28,0 28,1 4% 27,0 2% 26,0 Q4-12 Q1-13 Q2-13 Q3-13 Q4-13 Q1-14 Q2-14 Q3-14 Q4-14 0%

25 Utvikling egenkapital (konsern)

26 Utvikling i ren kjernekapitaldekning (konsern) Totalkapitaldekning konsern per : 17,1 % Ren kjernekapital for morbank (31.12): 21,7 % 18,0 % 16,0 % 14,0 % 12,0 % 13,2 % 14,1 % 15,1 % 15,2 % 16,9 % 0,2 % 16,2 % 0,4 % 14,8 % 10,0 % 11,5 % 8,0 % 6,0 % 4,0 % 2,0 % 0,0 % Ren kjernekapitalprosent Annen kjernekapital og tilleggskapital

27 Utvikling i uvektet egenkapitalandel (konsern) 18,0 % 17,0 % 16,0 % 15,0 % Konsernets Leverage Ratio: 8,2 % Eks overgangsregler: 8,4 % 15,3 % 18,0 % 17,0 % 16,0 % 15,0 % 14,0 % 13,0 % 13,7 % 14,2 % 14,0 % 13,0 % 12,0 % 12,8 % 12,8 % 12,0 % 11,0 % 11,5 % 11,0 % 10,0 % 10,8 % 10,4 % 10,0 % 9,0 % 9,0 % 8,0 % Egenkapitalandel Ren kjernekapitaldekning 8,0 %

28 Sammensetning av utlån (konsern) Næringsfordelt utlån inklusiv kredittforetakene Forretningsmessig tjenesteyting; Primærnæring; Varehandel; Øvrige; Næringsfordelt utlån inklusiv kredittforetakene BM; 31,7 % PM; 68,3 % Eiendomsdrift; Bygg og anlegg; Lønnstakere; Sammensetning utlån egen balanse Næringskreditt; 608 Boligkreditt; BM; 42,9 % PM; 57,1 %

29 Risikoprofil totale engasjement (konsern) 120,0 % ,0 % 80,0 % 60,0 % 40,0 % 20,0 % 0,0 % 1,3 % 1,1 % 5,9 % 6,1 % 29,9 % 29,9 % 62,9 % 62,9 % Lav risiko Middels risiko Høy risiko Mislighold Totalt

30 Forventet årlig gj.snittlig tap fordelt på risikogrupper (konsern) Mislighold Høy risiko Middels risiko Lav risiko

31 Likviditetsreserver per Kontanter Deponerbare papirer Udeponerte Tilrettelagte lån for Boligkreditt Fond og børsnoterte aksjer Likviditetsreserve

32 Forfallsstruktur Årlig forfallsstruktur; totale forfall MNOK Forfall neste 12 måneder MNOK des.15 nov.15 okt.15 sep.15 aug.15 jul.15 jun.15 mai.15 apr.15 mar.15 mar.15 jan.15 Ansvarlig lån Utstedt sertifikat Innlån fra annen bank Utstedt obligasjon F-lån Norges Bank Utstedt sertifikat Innlån fra annen bank Utstedt obligasjon F-lån Norges Bank

33 Utsikter for 2015 Det forventes en fortsatt stabil utvikling i Innlandet. Regionen har tradisjonelt vært mindre konjunkturutsatt enn andre deler av landet, og redusert oljeaktivitet vil ha mindre betydning. Banken forventer fortsatt lave tap. Stor konkurranse og fallende utlånsmarginer kombinert med ekstraordinære inntekter i fjor tilsier at man kan forvente et lavere resultat i år. Banken er den best kapitaliserte regionsparebanken i landet, og soliditeten forventes å styrkes ytterligere gjennom året. Representantskapet vedtok i møte konvertering av 60 % bankens grunnfondskapital til eierandelskapital. Dersom myndighetene gir sin tilslutning vil banken starte forberedelsene til en børsnotering. Se link:

34 Kontakt: Administrerende direktør: Finansdirektør: