Resultatpresentasjon Første kvartal 2016 27.04.2016
Innhold 1. Hovedtrekk og sammendrag 2. Rentenetto og marginer 3. Andre inntekter 4. Finans 5. Kostnader 6. Kreditt og risiko 7. Soliditet Appendiks
Hovedpunkter Regnskap første kvartal 2016 Tilfredsstillende EK-avkastning - Rapportert egenkapitalavkastning ble 7,6 prosent. - Egenkapitalavkastning justert for verdipapireffekter ble 9,8 prosent. Meget godt kapitalisert Beste driftsresultat etter tap noen sinne Oljefri utlånsbok og lave tap - Meget godt kapitalisert med en ren kjernekapitaldekning på 16,9 prosent for konsernet. - Uvektet egenkapitalandel for konsernet på 15,7 prosent. - Styrket rentemargin - fallende utlånsmarginer og vesentlig bedre innskuddsmarginer. - Kostnader i morbanken ned 2,2 % sammenliknet med samme periode i fjor. - Netto kostnadsføringer på finansområdet som følge av inngang i kredittspreader på 72 MNOK. - Stor kundepågang og fortsatt høy vekst (9,7 % på utlån og 8,4 % på innskudd siste 12 m.) - Meget lave tap og reduksjon i andel problemlån. - Bankens direkte oljeeksponering utgjør mindre enn 0,1 % av brutto utlån. - Stabil utvikling for næringslivet i Innlandet og en utlånsbok innenfor BM dominert av lån til SMB og landbruk.
Godt resultat justert for verdiendringer på finanspapirer Egenkapitalavkastning på 9,8 % eksklusive verdiendringer på utstedt gjeld og renteplasseringer 1. kv 2016* 1. kv 2016 1. kv 2015 2015 Netto renteinntekter 297 297 265 1105 Netto provisjonsinntekter 110 110 110 461 Andre driftsinntekter 50 50 61 190 Sum driftskostnader 253 253 258 1051 Resultat bankdrift før tap 204 204 178 705 Netto tap og nedskrivninger 9 9 5 56 Resultat bankdrift etter tap og nedskrivninger 195 195 173 649 Utbytte 7 8 Netto resultat fra eierinteresser 70 70 88 301 Netto resultat fra finansielle eiendeler og forpliktelser - -63 26 205 Resultat før skatt 265 202 294 1.164 Skatt 49 33 54 234 Resultat etter skatt 216 169 240 930 Egenkapitalavkastning av resultat etter skatt 9,8 % 7,7 % 12,5 % 11,4 % Sum driftskostnader i prosent av sum inntekter 54,5 % 46,3 % 46,3 % Tap på utlån i prosent av brutto utlån 0,1 % 0,1 % 0,1 % * Eksklusive verdiendringer på utstedt gjeld, renteplasseringer og fastrenteutlån
Diversifisert resultatlinje - Resultat fra døtre og deleiede selskaper utgjør over 50 % av konsernresultatet 1. kv 2016 1. kv 2015 2015 Resultat etter skatt morbank 158 218 796 Eliminert utbytte fra datterselskaper og tilknyttede selskap -80-94 -259 Resultatandeler fra: SpareBank 1 Gruppen AS 34 34 142 Bank 1 Oslo Akershus AS 23 31 103 SpareBank 1 Boligkreditt 12 22 46 EiendomsMegler 1 Hedmark Eiendom AS 1 1 5 SpareBank 1 Finans Østlandet AS 18 18 74 SpareBank 1 Regnskapshuset Østlandet AS 1 10 11 SpareBank 1 Kredittkort AS 3 10 Øvrige -1 2 Resultat etter skatt konsern 169 240 930 Konsern
Godt resultat fra drift - Resultatnedgangen fra Q1 2015 skyldes verdipapirer og resultat fra eierintereser 350 330 5 310 32 290 270-89 250 230 210 294-4 -11-25 190 170 202 150 Resultat før skatt Q1-2015 Rentenetto Driftskostnader Inntekter fra finansielle instrumenter Tap Provisjon- og andre inntekter Utbytte/resultat Resultat før skatt fra eierinteresser Q1-2016 Konsern
Bankdrift med vekst i rentenetto og bedret rentemargin Q1 2016 Q4 2015 Q3 2015 Q2 2015 Q1 2015 Q4 2014 Q3 2014 Q2 2014 Q1 2014 Netto renteinntekter 297 289 280 271 265 272 272 259 240 Netto provisjonsinntekter 110 115 118 118 110 104 104 109 130 Andre driftsinntekter 50 44 37 48 61 54 51 57 56 Sum driftskostnader 253 292 248 251 258 263 237 239 242 Resultat fra ordinær drift før tap 204 156 187 186 178 167 190 185 184 Netto tap og nedskrivninger 9 18-2 35 5 24 9 21 12 Resultat fra ordinær drift etter tap og nedskrivninger 195 138 189 151 173 143 181 164 172 Utbytte 1 7 1 1 12 Netto resultat fra eierinteresser 70 70 67 76 88 97 103 81 114 Netto resultat fra finansielle eiendeler og forpliktelser -63 33 141 5 26 29 173-4 -33 Resultat før skatt 202 241 397 234 294 269 457 241 265 Skatt 33 48 89 43 54 56 54 45 38 Resultat etter skatt 169 194 307 190 240 214 403 197 227 Konsern
Positiv utvikling i rentemarginen Rentemargin for morbank inkl. boligkreditt 2,35% 2,34% 2,30% 2,29% 2,28% 2,25% 2,26% 2,26% 2,22% 2,22% 2,20% 2,20% 2,19% 2,15% 2,14% 2,16% 2,17% 2,10% Q2 2013 Q3 2013 Q4 2013 Q1 2014 Q2 2014 Q3 2014 Q4 2014 Q1 2015 Q2 2015 Q3 2015 Q4 2015 Q1 2016 SH Morbank
Bedret margin både innenfor BM og PM Personkunder (PM) og bedriftskunder (BM) inklusive Boligkreditt 2,90% 2,82% 2,80% 2,70% 2,60% 2,50% 2,50% 2,57% 2,59% 2,57% 2,57% 2,62% 2,58% 2,49% 2,50% 2,55% 2,65% 2,40% 2,30% 2,20% 2,10% 2,18% 2,15% 2,12% 2,19% 2,00% 2,01% 2,06% Q2 2013 Q3 2013 Q4 2013 Q1 2014 Q2 2014 Q3 2014 Q4 2014 Q1 2015 Q2 2015 Q3 2015 Q4 2015 Q1 2016 PM BM 2,11% 2,05% 2,08% 2,08% 2,14% 2,17% Morbank
Nedgang i utlånsmarginer og forbedring i innskuddsmarginer 3,50% 3,00% 2,50% 3,27% 3,34% 3,37% 3,28% 2,78% 2,80% 2,79% 2,59% 3,15% 3,14% 3,06% 2,96% 2,59% 2,52% 2,53% 2,53% 2,79% 2,86% 2,73% 2,67% 2,00% 1,50% 2,20% 2,28% 2,11% 1,95% 1,00% 0,50% 0,22% 0,03% -0,12% 0,00% -0,20% -0,33% -0,47% -0,42% 0,15% -0,48% -0,59% -0,60% -0,65% -0,07% -0,50% -0,72% -0,28% -0,31% -0,59% -0,52% -0,49% -0,47% -1,00% -0,77% -0,77% -0,78% -0,71% Q2 2013 Q3 2013 Q4 2013 Q1 2014 Q2 2014 Q3 2014 Q4 2014 Q1 2015 Q2 2015 Q3 2015 Q4 2015 Q1 2016 Utlånsmargin PM Utlånsmargin BM Innskuddsmargin PM Innskuddsmargin BM Morbank
Volumvektet rentemargin på samme nivå - Til tross for betydelig rentenedgang 1,55% 1,53% 1,54% 1,50% 1,50% 1,48% 1,45% 1,44% 1,48% 1,47% 1,45% 1,40% 1,40% 1,40% 1,40% 1,39% 1,35% Q2 2013 Q3 2013 Q4 2013 Q1 2014 Q2 2014 Q3 2014 Q4 2014 Q1 2015 Q2 2015 Q3 2015 Q4 2015 Q1 2016 * SH Morbank Inkl Boligkreditt, Inkl valuta, Ex Mastercard
Positiv utvikling i rentenetto i første kvartal Rentenetto (konsern) eksl. provisjoner fra kredittforetak* 350 300 250 240 297 289 272 272 280 259 265 271 2,11% 200 150 100 50 2,18% 2,16% 2,14% 2,12% 2,10% 2,08% 2,06% 2,04% 2,02% 2,00% Rentenetto (konsern) inkl. provisjonsinntekter fra kredittforetak 400 350 46 40 300 52 53 60 52 46 45 63 250 200 150 259 272 272 265 271 280 289 297 240 100 50-1,98% - Q1-14 Q2-14 Q3-14 Q4-14 Q1-15 Q2-15 Q3-15 Q4-15 Q1-16 Q1-14 Q2-14 Q3-14 Q4-14 Q1-15 Q2-15 Q3-15 Q4-15 Q1-16 Rentenetto * Rentenetto i % av gj.snittlig forvaltingskapital Rentenetto * Provisjonsinntekter fra kredittforetak *Salg av kredittkortporteføljen i Q1 2014 bidro til redusert rapportert rentenetto. Bokføres etter Q1-2014 som provisjonsinntekter. Konsern
Netto provisjons- og andre inntekter (konsern) Netto provisjons- og andre inntekter 180 Sammensetning av totale inntekter fra bankdriften 160 11 % Netto renteinntekter 140 120 100 80 Øvrige inntekter Inntekter fra regnskapstjenester Inntekter fra eiendomstjenester Fonds-og forsikringsprovisjon Betalingsformidling 15 % 9 % 65 % Provisjonsinntekter fra kredittforetak Netto provisjonsinntekter Andre driftsinntekter 60 40 20 0 Q2-15 Q3-15 Q4-15 Q1-16 Provisjonsinntekter fra kredittkort Provisjonsinntekter fra kredittforetak Netto provisjonsinntekter består av: Provisjonsinntekter fra kredittkort Betalingsformidling Fonds- og forsikringsprovisjon Inntekter fra eiendomstjenester Andre driftsinntekter består av: Inntekter fra regnskapsførsel Øvrige inntekter KonsernNetto provisjons- og andre inntekter
Inntekter fra finansielle investeringer* - Spreadinngang på 20 basispunkter på egen funding bidro til urealisert tap på MNOK 72 - Netto markedsverdiendringer på rentepapirer var minus 72 (- 3) millioner kroner. - Verdiendringer på fastrenteprodukter til kunder var 8 (26) millioner kroner. - Andre poster utgjorde 1 (3) millioner kroner. Q1 2016 Q4 2015 Q3 2015 Q2 2015 Q1 2015 2015 Utbytte 1 7 8 Netto resultat fra eierinteresser 70 70 66 76 88 300 Netto resultat fra andre finansielle eiendeler og forpliktelser -63 33 142 5 26 206 Netto resultat fra finansielle eiendeler og forpliktelser 7 103 208 82 121 514 * Bankens verdipapirgjeld, renteplasseringer, derivater og fastrenteprodukter til kunder vurderes til virkelig verdi over resultatet etter IAS 39 og endringer i markedsverdi resultatføres. Konsern
Tilfredsstillende utvikling i driftskostnader - Morbank viser en nedgang i kostnader på 2,2 % vs. Q1 2015 Q1 2016 Q4 2015 Q3 2015 Q2 2015 Q1 2015 2015 Lønn 116 115 108 108 109 440 Pensjoner 8 12 14 14 14 54 Sosiale kostnader 24 29 23 21 24 97 Sum personalkostnader 148 156 145 143 147 590 Administrasjon og øvrige kostnader 68 96 72 77 71 317 Sum lønn og administrasjonskostnader 216 252 217 220 218 907 Ordinære avskrivninger 11 13 11 11 11 46 Andre driftskostnader 25 29 20 20 29 98 Sum driftskostnader 253 292 248 251 258 1.051 Konsern
Lave tap og stabil utvikling i problemlån Problemlån Årlige tap 800 700 600 1,39% 1,10% 1,60% 1,40% 1,20% 80 60 40 42 72 66 56 500 270 0,90% 1,00% 20 9 400 300 200 100 0 459 271 209 340 339 0,73% 0,70% 257 219 234 260 2012 2013 2014 2015 Q1-16 0,80% 0,60% 0,40% 0,20% 0,00% 0 2012 2013 2014 2015 Q1-16 Kvartalsvise tap 40 35 30 24 21 18 20 12 9 9 10 5 Øvrige tapsutsatte engasjementer Misligholdte engasjementer 0-10 -2 Q1-14 Q2-14 Q3-14 Q4-14 Q1-15 Q2-15 Q3-15 Q4-15 Q1-16 Br.misligholdte og tapsutsatte i % av br.eng. inkl. lån overført til kredittforetak (se egen utregning flik mislighold) Konsern
Sammensetning av utlån (konsern) Næringsfordelt utlån inklusiv kredittforetakene Forretningsme ssig tjenesteyting Primærnæring 2.193 3.929 Varehandel 1.171 Øvrige Næringsfordelt utlån inklusiv kredittforetakene BM 32,7 % PM 67,3 % Eiendomsdrift 8.035 Lønnstakere 24.527 Sammensetning utlån egen balanse Bygg og anlegg 1.437 Næringskreditt 560 Boligkreditt 17.289 BM 44,6 % PM 55,4 % Konsern
Risiko i låneporteføljen (eks. boligkreditt) Utlån fordelt på risikoklasse som andel av EAD Utlån fordelt på engasjementstørrelse som andel av EAD 90% 80% 81% 80% 75% 73% 80% 70% 70% 60% 60% 50% 50% 40% 40% 30% 30% 20% 10% 15% 14% 6% 5% 20% 10% 11% 11% 5% 6% 5% 4% 5% 3% 0% Lav Middels Høy 31.03.2015 31.03.2016 0% < 10 MNOK 10-50 MNOK 50-100 MNOK 100-200 31.03.2015 31.03.2016 MNOK > 200 MNOK Morbank
Høyere utlånsvekst og ytterligere styrket soliditet Utlånsvolum inklusive overførte lån til kredittforetak (Mrd kr) Utvikling i forvaltningskapital og forretningsvolum (Mrd kr) 70 52,6 53,9 54,8 55,9 56,6 58,0 59,4 61,1 62,1 12% 80 73,3 75,0 62,6 65,9 60 10% 56,7 60 50 8% 40 6% 40 30 4% 20 80 60 40 20 20 10 Q1-14 Q2-14 Q3-14 Q4-14 Q1-15 Q2-15 Q3-15 Q4-15 Q1-16 Utlånsvolum ink. Boliglån overført til kredittforetak Utlånsvekst 12 mnd 2% 0% 0 2012 2013 2014 2015 Q1-16 Forvaltningskapital Overført til kredittforetak Forretningsvolum 0 Innskuddsvolum (Mrd kr) Utvikling egenkapital (Mill kr) 34,0 33,0 32,0 31,0 30,0 29,9 32,0 31,5 31,1 31,1 33,2 33,1 33,5 33,7 10,0 % 8,0 % 6,0 % 4,0 % 10.000 8.000 6.000 4.000 6.718 7.624 8.718 8.995 29,0 2,0 % 2.000 28,0 Q1-14 Q2-14 Q3-14 Q4-14 Q1-15 Q2-15 Q3-15 Q4-15 Q1-16 Innskuddsvolum Innskuddsvekst 12 mnd 0,0 % 0 2013 2014 2015 Q1-16 Konsern
Den mest solide regionsparebanken - Mål om ren kjernekapital på 16 % Totalkapitaldekning konsern per 31.03.16: 18,8 % Ren kjernekapital for morbank per 31.03.16: 23,5 % (Periodens resultat er ikke med i beregningen) 18,0 % 17,0 % 16,0 % 0,2 % 0,3 % 0,4 % 15,0 % 0,4 % 14,0 % 13,0 % 12,0 % 11,0 % 16,9 % 16,2 % 14,8 % 17,2 % 16,9 % 10,0 % 9,0 % 8,0 % 2012 2013 2014 2015 Q1-16 Ren kjernekapitaldekning Annen kjernekapital Konsern
Meget høy soliditet med en uvektet egenkapitalandel på 15,6 prosent - Konsernets rapporterte leverage ratio var ved utgangen av kvartalet på 9,2 (8,5) prosent. 18,0 % 17,5 % 17,0 % 16,9 % 17,0 % 16,0 % 15,6 % 15,3 % 16,5 % 15,0 % 15,7 % 14,2 % 13,7 % 16,0 % 14,0 % 13,0 % 12,0 % 11,0 % 10,0 % 9,0 % 8,0 % 2012 2013 2014 2015 Q1-16 15,5 % 15,0 % 14,5 % 14,0 % 13,5 % Egenkapitalprosent Ren kjernekapitaldekning Konsern
Sammendrag Q1-16: Styrket soliditet og lave tap 1. kv 2016 1. kv 2015 2015 Lønnsomhet Egenkapitalavkastning 7,7 % 12,5 % 14,3 % Egenkapitalavkastning eks. finansielle verdiendringer 9,9 % Balansetall Forvaltningskapital (mill kr) 57.185 51.101 55.971 Forretningskapital (mill kr) 75.033 67.236 73.332 Utlånsvekst siste 12mnd. inkl. overførte lån 9,8 % 7,7 % 9,3 % Innskuddsvekst 8,4 % 3,7 % 7,7 % Innskuddsdekning 76,0 % 76,7 % 76,4 % Soliditet Ren kjernekapitalprosent 16,9 % 15,3 % 17,2 % Kjernekapitaldekning 16,9 % 15,8 % 17,5 % Kapitaldekning 18,8 % 17,6 % 19,1 % Andre nøkkeltall Kostnadsprosent 54,5 % 46,3 % 46,3 % Brutto misligholdte engasjement i % av brutto eng. 0,5 % 0,7 % 0,6 % Konsern
Appendiks
Om Sparebanken Hedmark Sparebanken Hedmark Norges mest solide regionale sparebank Er den ledende leverandøren av finansielle produkter til personer, bedrifter og offentlig sektor i Hedmark. 8,9 milliarder kroner i egenkapital. 57,1 milliarder kroner i forvaltningskapital. 75,0 milliarder kroner i forretningsvolum (inkl. lån i kredittforetak) 700 ansatte, 171 000 kunder. 23 bankkontorer i Hedmark, 2 i Oppland og 1 i Akershus. Datterselskaper Strategisk eier i Bank og SB1 Gruppen Høyt ratet Eiendomsmegling (EiendomsMegler 1 Hedmark Eiendom AS). Leasing og objektfinansiering (SpareBank 1 Finans Østlandet AS). Økonomihus (SpareBank 1 Regnskapshuset Østlandet AS). Eier 40,5 % av Bank 1 Oslo Akershus AS og inngått avtale om kjøp av øvrige aksjer Eier 11 % av SpareBank 1 Gruppen AS. Moodys gir banken høyest individuell rating (før korreksjoner) av samtlige norske sparebanker Utsteder rating av Moody`s: A2
Resultatutvikling per kvartal Resultat før skatt eks. finansielle eiendeler og forpliktelser Resultat før skatt 300 250 228 255 209 264 500 400 397 200 150 100 300 200 233 242 202 50 100 0 Q2-15 Q3-15 Q4-15 Q1-16 Resultat fra andre finansielle eiendeler og gjeld 200 150 142 100 50 33 5 0-50 Q2-15 Q3-15 Q4-15 Q1-16 -100-63 0 Q2-15 Q3-15 Q4-15 Q1-16 Resultat etter skatt 400 307 300 200 190 194 169 100 0 Q2-15 Q3-15 Q4-15 Q1-16 Konsern
Stabil resultatutvikling for konsernet Resultat etter skatt - konsern Resultat etter skatt - morbank 227 240 218 169 149 158 74 36 Q1-13 Q1-14 Q1-15 Q1-16 Q1-13 Q1-14 Q1-15 Q1-16 Resultat etter skatt - konsern
Endring i netto renteinntekter Q1-2015 til Q1-2016 Med provisjonsinntekter fra kredittforetak 420,0 400,0 2-0,4-6 380,0 52-41 360,0-13 340,0 35-4,0-4 1 320,0 337 317 300,0 Netto renteinntekter og provisjonsinntekter fra kredittforetak Q1-2015 Utlånsvolum Innskuddsmargin Gjeld til Sikringsfondsavgift Innskuddsvolum Utlånsmargin Endringer utlån kredittinstiusjoner overført kredittforetak NIBOR-endringer Utlån kredittinstiusjoner Andre endringer Netto renteinntekter og provisjonsinntekter fra kredittforetak 2015 Konsern
Endring i andre inntekter Q1-15 til Q1-16 Uten provisjonsinntekter fra kredittforetak 130 Endring fra Q1-15 til Q1-16 125 3 3-6 120 1 3-2 115 110 119 121 105 100 Netto provisjons-og andre inntektekter Q1-15 Provisjonsinntekter fra kredittkort Inntekter fra eiendomstjenester Fonds-og forsikringsprovisjon Betalingsformidling Øvrige inntekter Inntekter fra regnskapstjenester Netto provisjons-og andre inntektekter Q1-16 Konsern
Endringer i driftskostnader Q1-15 mot Q1-16 290 270 0,1 1 7-4 -4 250-6 230 210 258 253 190 170 150 Driftskostnader Q1-15 Lønn Sosiale kostnader Ordinære avskrivninger Administrasjon og øvrige kostnader Driftskostnader Pensjoner Driftskostnader Q1-16 Konsern
Kostnader hittil i år og forrige år Q1 2016 Q1 2015 2015 Lønn 116 109 440 Pensjoner 8 14 54 Sosiale kostnader 24 24 97 Sum personalkostnader 148 147 590 Administrasjon og øvrige kostnader 68 71 317 Sum lønn og administrasjonskostnader 216 218 907 Ordinære avskrivninger 11 11 46 Andre driftskostnader 25 29 98 Sum driftskostnader 180 258 1051 Konsern
Balanse 31.03.2016 31.03.2015 31.12.2015 EIENDELER Kontanter og fordringer på sentralbaner 544 490 264 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 888 659 864 Netto utlån til kunder 44.060 40.242 43.526 Verdipapirer 7.082 5.526 6.882 Investeringer i tilknyttede selskaper og felleskontrollert virksomhet 3.530 3.157 3.386 Øvrige eiendeler 1.050 1.027 1.049 Sum eiendeler 57.155 51.101 55.970 FORPLIKTELSER Gjeld til kredittinstiusjoner 1.250 659 660 Innskudd fra og gjeld til kunder 33.684 31.054 33.458 Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer og derviater 12.055 10.155 11.896 Andre forpliktelser 677 839 741 Ansvarlig lånekapital 491 505 496 Sum gjeld 48.157 43.212 47.252 EGENKAPITAL Egenkapitalbevis 3.897 3.897 Opptjent egenkapital 5.101 7.889 4.821 Sum egenkapital 8.998 7.889 8.718 Sum egenkapital og gjeld 57.155 51.101 55.970 Konsern
Utlånsvolm og 12 måneders vekst Personmarkedsdivisjon (inkl. Kredittforetak) 39.000 9% 38.000 37.288 37.974 8% 37.000 36.565 7% 36.000 35.836 6% 35.000 34.724 35.083 5% 34.000 33.451 34.004 4% 33.000 32.766 3% 32.000 2% 31.000 1% 30.000 Q1 14 Q2 14 Q3 14 Q4 14 Q1 15 Q2 15 Q3 15 Q4 15 Q1 16 0% Morbank
Utlånsvolum og 12 måneders vekst Bedriftsmarkedsdivisjon (inkl. Kredittforetak) 17.500 17.117 17.283 12,0 % 17.000 16.500 16.361 10,0 % 16.000 15.500 15.000 14.738 15.136 15.252 15.440 15.597 15.903 8,0 % 6,0 % 14.500 4,0 % 14.000 13.500 2,0 % 13.000 Q1 14 Q2 14 Q3 14 Q4 14 Q1 15 Q2 15 Q3 15 Q4 15 Q1 16 0,0 % Morbank
Risiko i låneporteføljen (inkl. kredittforetak) Utlån fordelt på risikoklasse som andel av EAD Utlån fordelt på engasjementstørrelse som andel av EAD 100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% 85% 86% 11% 11% 4% Lav Middels Høy 31.03.2015 31.03.2016 3% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% 82% 77% 8% 9% 4% 5% 3% 4% 3% 5% < 10 MNOK 10-50 MNOK 50-100 MNOK 100-200 31.03.2015 31.03.2016 MNOK > 200 MNOK Morbank
Resultatregnskap Morbank 1. kv 2016 1. kv 2015 2015 Netto renteinntekter 244 206 880 Netto provisjonsinntekter 97 98 408 Andre driftsinntekter 5 7 21 Sum driftskostnader 175 179 743 Resultat bankdrift før tap 171 132 566 Netto tap og nedskrivninger 4-2 35 Resultat bankdrift etter tap og nedskrivninger 167 134 531 Utbytte 7 8 Netto resultat fra eierinteresser 80 94 260 Netto resultat fra finansielle eiendeler og forpliktelser -63 26 205 Resultat før skatt 184 261 1.002 Skatt 26 43 207 Resultat etter skatt 158 218 795 Morbank
Driftskostnader - 2,2 % reduksjon I driftskostnader i forhold til Q1 2015 Q1 2016 Q4 2015 Q3 2015 Q2 2015 Q1 2015 2015 Lønn 70 66 70 69 67 271 Pensjoner 7 11 12 12 11 45 Sosiale kostnader 15 20 14 15 14 64 Sum personalkostnader 91 97 96 96 92 380 Administrasjon og øvrige kostnader 60 83 60 66 59 268 Sum lønn og administrasjonskostnader 151 180 155 162 151 648 Ordinære avskrivninger 9 9 9 9 8 36 Andre driftskostnader 15 17 11 12 19 59 Sum driftskostnader 175 206 176 182 179 743 Morbank
Endring av driftskostnader Q1-15 mot Q1-16 185 180 3 0 1-1 -5 175-4 170 165 179 175 160 155 150 Driftskostnader Q1-15 Lønn Sosiale kostnader Administrasjon og øvrige kostnader Ordinære avskrivninger Pensjoner Driftskostnader Driftskostnader Q1-16 Morbank
Innskuddsvolum og 12 måneders vekst Personmarkedsdivisjonen 21.500 21.000 21.139 20.915 21.068 21.295 9,0 % 8,0 % 20.500 7,3 % 7,0 % 20.000 19.500 19.796 19.573 19.727 19.841 6,0 % 5,0 % 19.000 18.500 18.653 4,0 % 3,0 % 18.000 2,0 % 17.500 1,0 % 17.000 Q1 14 Q2 14 Q3 14 Q4 14 Q1 15 Q2 15 Q3 15 Q4 15 Q1 16 0,0 % Morbank
Innskuddsvolum og 12 måneders vekst Bedriftsmarkedsdivisjonen 12.200 12,0 % 12.000 11.800 11.600 11.975 11.736 11.539 11.639 11.915 11.775 10,0 % 10,0 % 8,0 % 11.400 6,0 % 11.200 4,0 % 11.000 11.007 10.897 2,0 % 10.800 10.600 10.400 10.200 10.708 0,0 % -2,0 % -4,0 % 10.000 Q1 14 Q2 14 Q3 14 Q4 14 Q1 15 Q2 15 Q3 15 Q4 15 Q1 16-6,0 % Morbank
Fordeling av innskudd Fordelt på innskuddsstørrelse 14.000 12.000 10.000 8.000 6.000 Sektorfordelt innskudd Forretningsmess ig tjenesteyting, 3.681 Eiendomsdrift, 1.769 Bygg og anlegg, 726 Øvrige, 2.052 4.000 2.000 - Primærnæring, 1.051 Offentlig forvaltning, 3.832 Lønnstakere, 20.598 Q1 14 Q1 15 Q1 16 Konsern
Innskuddsdekning på egen balanse Isolerte kvartaler, akkumulert innskuddsdekning per 31.03.16: 76,0 % 90,0 % 85,0 % 83,8 % 81,2 % 80,5 % 80,0 % 78,9 % 77,8 % 76,7 % 77,2 % 76,4 % 76,0 % 75,0 % 70,0 % 65,0 % 60,0 % 55,0 % 50,0 % Q1 14 Q2 14 Q3 14 Q4 14 Q1 15 Q2 15 Q3 15 Q4 15 Q1 16 Konsern
Likviditetsreserver per 31.03.16 MNOK 10 819 12.000 10.000 147 8.000 4.066 6.000 1.346 678 10.819 4.000 2.000 4.582 - Nivå 1 Nivå 2 Tilleggsportefølje Tilrettelagte lån for Boligkreditt* Fond og børsnoterte aksjer Likviditetsreserve * Tilrettelagte lån for salg til Boligkreditt etter et 30 % boligprisfall Morbank
Forfall neste tolv måneder Totale forfall MNOK 1 763 600 500 400 300 200 100 - apr. 16 mai. 16 jun. 16 jul. 16 aug. 16 sep. 16 okt. 16 nov. 16 des. 16 jan. 17 feb. 17 mar. 17 Utstedt sertifikat Innlån fra annen bank Utstedt obligasjon Morbank
Årlig forfallsstruktur Totale forfall MNOK 13 093 3.500 3.000 2.500 2.000 1.500 1.000 500-2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 2026 Utstedt sertifikat Innlån fra annen bank Utstedt obligasjon Ansvarlig lån Morbank
Kontakt: Administrerende direktør: richard.heiberg@sparebanken-hedmark.no Finansdirektør: tad@sparebanken-hedmark.no