Regnskap 3. kvartal Olav Arne Fiskerstrand 19. oktober 2011

Transkript

1 Regnskap 3. kvartal 2011 Olav Arne Fiskerstrand 19. oktober 2011

2 Regnskap Innhold Om Sparebanken Møre Resultat Inntekter Kostnader Tap og mislighold Innskudd, utlån og balanse Ansvarlig kapital Finansiering Egenkapitalbevis Fremtiden side 2

3 Om Sparebanken Møre Organisasjonen Adm. direktør Økonomi og styring Forretningsstøtte Stab Forretningsutvalg Indre region Nordre region RomNor region Søre region Vestre region ÅSR - PM ÅSR - NL Finans og valuta Møre Kapitalforvaltning side 3

4 Om Sparebanken Møre Her hører vi til! 30 kontor i Møre og Romsdal 413 årsverk 48 milliarder i forvaltningskapital Den største personkundebanken i fylket Bank nr. 1 for små og mellomstore bedrifter Attraktiv partner for større bedrifter Aktiv bidragsyter i lokalsamfunnet side 4

5 God soliditet

6 Resultat Resultat etter skatt Mill. kroner side 6

7 Resultat Hovedtall pr. 3. kvartal 2011 og 2010 Pr. 3. kv Pr. 3. kv Endring siste år Resultat Mill. kr % Mill. kr % Mill. kr p.e. % Rentenetto 678 1, , ,02 6,9 Andre inntekter 160 0, , ,35-38,2 Sum inntekter 838 2, , ,37-6,2 Personalkostnader 237 0, , ,01 7,2 Andre kostnader 177 0, ,55 2-0,03 1,1 Sum driftskostnader 414 1, , ,04 4,5 Resultat før tap 424 1, , ,33-14,7 Tap på utlån og garantier 13 0, , ,07-62,9 Resultat før skattekostnad 411 1, , ,26-11,0 Skattekostnad 118 0, ,35 8 0,00 7,3 Resultat etter skattekostnad 293 0, , ,26-16,8 Balanse Forvaltningskapital ,9 Netto utlån ,0 Innskudd ,9 Ansvarlig kapital ,3 Kapitaldekning % 12,60 12,85 Kjernekapital % Kjernekapital % inkl. 50 % av resultatet 11,10 11,55 11,05 11,70 Egenkapitalrentabilitet % 12,9 16,5 Kostnader i % av inntekter 49,1 44,3 Fortjeneste pr. egenkapitalbevis (kr) 18,78 18,95 side 7

8 Resultat Hovedtall i 3. kvartal 2011 og kv kv Endring siste år Resultat Mill. kr % Mill. kr % Mill. kr p.e. % Rentenetto 235 2, , ,01 10,8 Andre inntekter 37 0, , ,32-44,8 Sum inntekter 272 2, , ,31-2,5 Personalkostnader 81 0, ,70 7-0,02 9,5 Andre kostnader 55 0, , ,04-1,8 Sum driftskostnader 136 1, ,23 6-0,06 4,6 Resultat før tap 136 1, , ,25-8,7 Tap på utlån og garantier 14 0,12 8 0,08 6 0,04 75,0 Resultat før skattekostnad 122 1, , ,29-13,5 Skattekostnad 35 0, , ,05-5,4 Resultat etter skattekostnad 87 0, , ,24-16,3 Egenkapitalrentabilitet 11,1 14,3 Kostnader i % av inntekter 50,0 46,6 side 8

9 Resultat Egenkapitalforrentning % 25, , ,0 14,0 20,2 16,5 17,7 14,9 15,0 17,1 16,4 19,2 17,3 11,5 10,1 10,2 14,0 13,4 15,6 14,1 12,8 16,0 12,9 5 5,3 0 0, ,5 side 9

10 Resultat Resultatutvikling Mill. kroner 1,8 1,6 1,4 1,2 1 0,8 0,6 0,4 1,44 1,401,41 1,27 1,35 1,15 1,57 1,52 1,45 1,46 1,24 1,20 Resultat før tap 424 mill. kroner i mill. kroner i 2010 Resultat før skatt 411 mill. kroner i mill. kroner i ,2 0 Res før tap Res. før skatt side 10

11 Stabil inntjening - fokus på kunderettet bankdrift

12 Inntekter Utvikling i rentenetto % 2,50 2,00 2,09 2,17 1,97 2,03 2,00 1,98 1,50 1,00 0,50 Rentenettoen er 678 mill. kroner i 2011, 44 mill. kroner høyere enn i Som andel av forvaltningskapitalen er rentenettoen 0,02 prosentenheter lavere enn i ,00 side 12

13 Inntekter Rentenetto kvartalsvis Mill. Kr % ,50 2,00 2,09 2,17 1,96 2,11 1,97 2,03 1,99 2,01 2,10 2,03 1,99 1,93 2, , , ,50 0 0,00 side 13

14 Inntekter Utvikling i andre driftsinntekter % 1,00 0,90 0,80 0,70 0,60 0,50 0,40 0,30 0,20 0,67 0,52 0,63 0,72 0,82 0,47 Andre driftsinntekter er 160 mill. kroner i 2011, 99 mill. kroner lavere enn i Som andel av forvaltningskapitalen er andre driftsinntekter 0,35 prosentenheter lavere enn i fjor. 0,10 0,00 side 14

15 Andre driftsinntekter kvartalsvis Inntekter 0,67 0,52 0,68 0,54 0,63 0,56 1,27 0,64 0,41 0,72 0,44 0,65 0,32 0,0 0,2 0,4 0,6 0,8 1,0 1,2 % Mill. kr. side 15

16 Inntekter Andre inntekter 2011 og kv.11 3.kv.10 Endring Mill. kr Mill. kr Mill. kr Utbytte Inntekter fra kort Bankgiro/øvrig betalingsformidling Betalingsformidling utland Prov.kostnader bet.form Garantiprovisjoner Kursgevinst/tap valuta (agio) Kursgevinst/tap fin. derivat Kursgevinst/tap renteforr. kunder Kursgevinst/tap FVO gjeld Kursgevinst/tap obligasjoner Kursgevinst/tap aksjer Eiendomsmegling Salgsgevinst bygg Andre inntekter Sum andre inntekter side 16

17 Inntekter Utvikling i sum inntekter % 3,00 2,50 2,76 2,69 2,60 2,75 2,82 2,45 2,00 1,50 1,00 0,50 0, kv.10 3.kv.11 side 17

18 Inntekter Sum inntekter kvartalsvis Mill. kr % 3,50 3, ,00 2,50 2,76 2,69 2,64 2,65 2,60 2,59 2,65 2,51 2,75 2,43 2,58 2, , , , ,50 0 0,00 side 18

19 Lavt kostnadsnivå - god inntjeningseffektivitet

20 Kostnader Utvikling i kostnader % 1,50 1,36 1,25 1,25 1,23 1,25 1,21 1,00 0,62 0,55 0,57 0,54 0,55 0,52 Kostnadene er 18 mill. kroner og 4,5 % høyere enn pr. 3. kvartal ,50 0,00 0,74 0,70 0,68 0,69 0,70 0,69 Andre Personal Antall årsverk var 413 ved utgangen av 3. kvartal 2011, 5 flere enn 3. kvartal trainee-stillinger er inkludert fra side 20

21 Kostnader Driftskostnader kvartalsvis Mill. kr % 1,50 1, ,25 1,25 1,21 1,26 1,25 1,26 1,27 1,23 1,17 1,23 1,24 1,22 1, , ,75 side 21

22 Kostnader Kostnader 2011 og kv.11 3.kv.10 Endring Mill. kr Mill. kr Mill. kr Lønn Feriepenger Arbeidsgiveravgift Andre personalkostnader Pensjonskostnader Sum personalkostnader IT-kostnader Kontorrekvisita/telefon/porto Markedsføringskostnader Øvrige adm. kostnader Sum administrasjonskostnader Avskrivninger Lokalkostnader Kostnader varige driftsmidler Andre driftskostnader Sum andre driftskostnader Sum driftskostnader side 22

23 Kostnader Forvaltning og årsverk Årsverk Mrd. kr ,8 44, ,8 41, , , ,8 21,4 21,8 23,2 24,4 19, ,2 5,3 6,3 7,2 7,8 9,1 8,4 15,3 17,0 12,2 13,5 10,5 9,4 8,0 8, side 23

24 Kostnader Driftskostnader i % av inntekter % ,3 46,4 46,7 44,8 44,3 49, side 24

25 Resultat før tap Resultat før tap kvartalsvis Mill. kr. % ,00 1, ,50 1,44 1,43 1,40 1,39 1,35 1,33 1,52 1,42 1,34 1,19 1,36 1, , , ,00 side 25

26 Lavt mislighold lavt tapsnivå

27 Tap og mislighold Tapsutvikling Mill. kr ,25 % ,20 0,17 0, , ,10 0,07 0, ,05 0, , ,01-0,05 side 27

28 Tap og mislighold Tapsutvikling kvartalsvis Mill. kr % 39 0, ,20 0, , ,15 0, ,05 0,09 0,11 0,08 0,07 0,04 0, , ,05-0,04-0,05 side 28

29 Tap og mislighold Tap fordelt på sektor/næring Pr Mill. kr side 29

30 Tap og mislighold Tap fordelt på sektor/næring Pr I % av bto. utlån ,92 1,50 0,75 0,50 0,05 0,00 0,01 0,12 0,00 0,40 0,49 0,19 0,00-0,50-0,01-0,39-0,21-1,50-2,50-2,17 side 30

31 Tap og mislighold Misligholdte engasjement over 1 mnd Endring Sum PM NL Intervall Sum PM NL Sum PM NL mnd mnd mnd Over 12 mnd Brutto mislighold Ind. nedskrivinger Netto mislighold Netto mislighold i % av brutto utlån er redusert fra 0,89 til 0,57 i perioden. side 31

32 Tap og mislighold Misligholdte engasjement over 3 mnd Endring Sum PM NL Intervall Sum PM NL Sum PM NL mnd mnd Over 12 mnd Brutto mislighold Ind. nedskrivinger Netto mislighold Netto mislighold i % av brutto utlån er redusert fra 0,49 til 0,41 i perioden. side 32

33 Tap og mislighold Netto mislighold over 3 mnd Mill. kroner I % av bto. utlån 203 0, , , ,40 0,38 0,40 0,44 0,41 0, ,30 0, ,10 0 0,00 side 33

34 Tap og mislighold Brutto mislighold over 3 mnd Næringsliv og personmarked Mill. kroner I % av bto. utlån 1,40 1,20 1, ,00 0, ,80 0,60 0,40 0,20 0,30 0,53 0,32 0,40 0,41 0,51 0,83 0,43 0,45 0,40 0 0,00 NL PM NL PM side 34

35 Tap og mislighold Brutto tapsutsatt (ikke-misligholdt m/tapsnedskrivning) Næringsliv og personmarked Mill. kroner I % av bto. utlån ,00 6,00 6, ,00 4,00 4,70 4,72 5,33 3, ,00 2, , ,00 0,51 0,45 0,45 0,48 0,39 0,26 0 0,00 NL PM NL PM side 35

36 Tap og mislighold Tapsnedskrivinger Mill. kroner Misligh.>90dg Øvrige nedskr. Gruppenedskr. 0 side 36

37 Tap og mislighold Tapsnedskrivinger % av bto. utlån 1,5 1,40 0,07 1,23 1 0,77 1,14 1,15 0,04 0,07 0,14 1,10 0,10 0,93 0,66 0,67 0,71 0,67 0,31 0,5 0,31 0,57 0,44 0,41 0,38 0,33 0,31 Misligh.>90dg. Øvrige nedskr. 0 Gruppenedskr. side 37

38 Resultat før skatt Resultat før skatt kvartalsvis Mill. kr. % ,0 1, ,5 1,41 1,27 1,34 1,20 1,15 1,22 1,34 1,38 1,45 1,15 1,41 1, , , ,0 side 38

39 God innskuddsvekst

40 Innskudd, utlån og balanse Balanseutvikling Mill. kroner Vekst siste 12 mnd: Forv.kap. 12,9 % Utlån (nto.) 9,0 % Innskudd 8,9 % Forvaltningskapital Netto utlån Innskudd side 40

41 Innskudd, utlån og balanse Utlånsutvikling (brutto) Mill. kroner Årlig netto utlånsvekst 2007: 14,2 % 2008: 12,7 % 2009: 1,6 % 2010: 5,1 % 2011: 9,0 % Brutto utlånsvekst siste 12 md Personmarked 6,5 % Næringsliv 12,6 % Offentlig - 0 Offentlig Personkunder Næringsliv side 41

42 Innskudd, utlån og balanse Fordeling av brutto utlån 100 % 0,0 0,1 0,0 0,0 0,1 90 % 80 % 70 % 61,1 59,5 61,1 62,1 60,8 60 % 50 % 40 % 30 % 20 % 38,9 40,4 38,9 37,9 39,1 10 % 0 % Offentlig Personkunder Næringsliv side 42

43 Innskudd, utlån og balanse Utlånsfordeling næringsliv (%-andel) Etter næring Priv/Off.tj.yt/Transp 8,6 Utlandet NL 0,1 Fin.tj.yt 4,2 Annet 0,5 Off. forv 0,4 Jordbruk 2,9 Fiskeri 22,0 Aqua 0,1 Verft 3,1 Fiskeind 4,1 Eiendomsdrift 29,8 Supply 11,2 Rest/Hotell 0,5 Handel 4,6 Møbel 0,3 Annen Industri 2,9 Bygg/Anlegg 4,7 side 43

44 Innskudd, utlån og balanse Innskuddsutvikling Mill. kroner Årlig innskuddsvekst 2007: 15,1 % 2008: 6,6 % 2009: 5,4 % 2010: 12,7 % 2011: 8,9 % Innskuddsvekst siste 12 mnd Personmarked 7,1 % Næringsliv 10,3 % Offentlig 16,3 % 0 Næringsliv Personkunder Offentlig side 44

45 Innskudd, utlån og balanse Innskuddsfordeling 100 % 90 % 8,3 7,5 7,6 6,2 7,2 80 % 70 % 60 % 55,2 57,3 57,9 54,1 55,3 50 % 40 % 30 % 20 % 10 % 36,5 35,2 34,5 39,7 37,5 Offentlig Personkunder 0 % Næringsliv side 45

46 Ansvarlig kapital Utvikling i ansvarlig kapital Basel II standardmetode f.o.m % Mill. kr ANNEN EK ANSV. LÅN FONDSOBL. GRUNNFOND UTJEVNINGSF. OVERK.FOND EKB ,68 11,60 1,51 1,44 0,91 0,87 5,12 5,36 1,39 1,34 0,36 0,35 10,81 1,69 0,71 4,8 1,13 0,44 13,35 13,72 0,26 12,60 0,16 1,67 1,75 0,17 1,54 1,70 1,68 1,59 5,27 5,45 5,01 1,43 1,27 1,17 0,65 0,68 0,6 2,50 2,39 2,09 2,36 2,74 2,52 Mål ansvarlig kapital: 12,0 % 3.kv.11: 12,60 % - Mål kjernekapital: 11,0 % 3.kv.11: 11,10 % (11,55 % inkl. 50 % av res.)

47 Høy andel langsiktig finansiering

48 Finansiering Marginalfinansiering pr Obligasjoner (minus egenbeholdning) Obligasjoner Møre Boligkreditt (brto) Bilateral NOK F-lån Valutaavtaler Banksertifikater Ansvarlig obligasjoner Norske banker Utenlandske banker Annen langsiktig (Kfs - Tingvoll) FINANSIERING I PENGE- OG KAPITALMARKEDET: MILL. KRONER LANGSIKTIG DEL: MILL. KRONER 76,8 % REST EKSPORTFINANSAVTALE: 722 MILL. KRONER 364 DAGERS RULLERENDE TREKKRETTIGHET: 500 MILL. KRONER LANGSIKTIG FINANSIERING OG TREKKRETTIGHETER: MILL. KRONER 84,1 % Side 48

49 Finansiering Finansiering pr Kundeinnskudd Obligasjoner Obligasjoner Møre Boligkreditt (brto.) F-lån Bilateral NOK Valutaavtaler Banksertifikater Ansvarlig obligasjoner Norske banker Utenlandske banker Annen langsiktig KUNDEINNSKUDD ,3 % TOTAL MARGINALFINANSIERING ,7 % SUM FINANSIERING ,0 % LANGSIKTIG MARGINALFINANSIERING ,4 % LANGSIKTIGE TREKKRETTIGHETER TIL REST 722 1,7 % SUM LANGSIKTIG FIN. OG TREKKRETTIGHETER ,1 % KORTSIKTIG MARGINALFINANSIERING (<1 ÅR) ,2 % 364 DAGERS RULLERENDE TREKKRETTIGHET 500 1,2 % KORTSIKTIG MARGINALFINANSIERING UT OVER TREKKRETTIGHETER ,2 % Side 49

50 Finansiering Langsiktige finansieringskilder pr beløp og forfallsstruktur (NOK tusen) Obligasjoner Forfall Beløp NOK tusen Tingvoll MORG MORG MORG MORG MORG MORG MORG MORG MORG MORG MORG MORG SUM Møre Boligkreditt Forfall Beløp MOBK MOBK MOBK MOBK MOBK MOBK MOBK MOBK MOBK SUM Ansv. Lån Forfall NO NO SUM Låneavtaler Forfall Beløp Termloan mv. Eksportfinans ASA LB Rheinland Pfalz SUM Bytteordn. og F-lån Forfall Beløp F-lån Bytteordning Bytteordning Bytteordning Bytteordning SUM Side 50

51 des.07 mar.08 jun.08 sep.08 des.08 mar.09 jun.09 sep.09 des.09 mar.10 jun.10 sep.10 des.10 mar.11 jun.11 sep.11 Finansiering Langsiktig finansiering i forhold til illikvide eiendeler 110 % 105 % 100 % 95 % 90 % 85 % Indikator Minimum Langsiktig finansiering i forhold til illikvide eiendeler (slik det er definert av Finanstilsynet) har siden vært viktigste kvantitative målstørrelse i Sparebanken Møres finansieringsstrategi Målsetting minimum 100 % Siden etablering av denne målstørrelsen har den ligget på nivåer over målsettingen Ved utgangen av tredje kvartal ligger indikatoren på 101,0 Side 51

52 Egenkapitalbevis i Sparebanken Møre

53 Egenkapitalbevis Fordeling Årstall Antall EKB-eiere Antall EKB-eiere i M&R %-andel M&R %-vis andel volum M&R %-vis andel 20 største ,1 30,7 55, ,1 30,5 59, ,4 31,6 59, ,9 33,6 64, ,2 21,5 60, ,6 36,5 42, ,3 42,3 35, ,0 49,0 28, ,7 52,3 23, ,5 56,2 25, ,4 55,7 25, ,5 56,1 26, ,4 53,8 27, ,8 48,1 32, ,7 36,7 24, ,7 35,6 22, ,1 36,0 25, ,8 40,6 30, ,0 42,6 30, ,9 43,8 30, ,4 47,4 36, ,5 46,8 39, ,2 51,2 39,4 side 53

54 Egenkapitalbevis De største eierne av EK-bevis (1-10) Eier Antall egenkapitalbevis Sparebankstiftelsen Tingvoll (10,20 %) Verdipapirfond Pareto Aksje Norge MP Pensjon Wenaasgruppen AS Verdipapirfondet Pareto Aktiv Beka Holding AS Farstad Shipping ASA Verdipapirfondet Pareto Verdi Fidelity Low-Priced Stiftelsen Kjell Holm Sum 10 største (korr ) Derav Møre og Romsdal (korr ) Derav Møre og Romsdal i % (korr ) 49,9 35,3 side 54

55 Egenkapitalbevis De største eierne av EK-bevis (11-20) Eier Antall egenkapitalbevis Odd Slyngstad Tonsenhagen Forretningssentrum Leif-Arne Langøy Nordea Bank Norge AS U Aandahls Eftf. AS Forsvarets Personellservice Sparebanken Møre Terra Utbytte VPF J.E. Devold Sparebankstiftelsen DnBNOR Sum 20 største (korr ) Derav Møre og Romsdal (korr Derav Møre og Romsdal i % (korr ) 50,6 36,9 side 55

56 Egenkapitalbevis Utbyttepolitikk Sparebanken Møre har som målsetting å oppnå økonomiske resultat som gir god og stabil avkastning på bankens egenkapital. Resultatene skal sikre eierne av egenkapitalen en konkurransedyktig langsiktig avkastning i form av utbytte og verdistigning på egenkapitalen. Egenkapitaleiernes andel av nettoresultatet som avsettes som utbyttemidler, tilpasses bankens egenkapitalsituasjon. Sparebanken Møres resultatdisponering skal påse at alle egenkapitaleierne sikres likebehandling. side 56

57 Egenkapitalbevis Utvikling i resultat og utbytte pr. MORG Kroner 30 28,76 28,27 26, ,21 18,13 23,03 21,82 18, ,64 23,18 20, ,60 17, , ,42 22, , Resultat pr. EKB Utbytte pr. EKB side 57

58 Egenkapitalbevis Historisk utvikling Kursutvikling side 58

59 Egenkapitalbevis Historisk utvikling og kontantutbytte Emisjoner og utbytte Tidspunkt Emisjon Beløp Desember 1988 Emisjon Kr 100 mill. Desember 1993 Emisjon Kr 100 mill. Desember 1994 Emisjon Kr 150 mill. Mai 1996 Emisjon Kr 102 mill. September 1998 Emisjon Kr 101 mill. April 2008 Utbytteemisjon Kr 42 mill. November 2009 Rettet emisjon Kr 59 mill. Mars 2010 Fondsemisjon Kr 131 mill. År Utbytte % Andel kont. utb. i % side 59

60 Egenkapitalbevis Egenkapitalbevis og tilhørende fond Kroner Overkursf. Utjevn.f. EKB-kap. side 60

61 Egenkapitalbevis Verdi bak hvert egenkapitalbevis Kroner Overkursf. Utjevn.f. EKB-kap side 61

62 Fremtiden Utsiktene fremover Stabile inntekter i % Fallende kostnader i % Moderat tapsnivå i % Moderat utlånsvekst God innskuddsdekning God likviditet Høy soliditet side 62

63 Fremtiden Utsiktene fremover side 63

64 Fremtiden Vi hører til her! Vi har kultur for å skape noe og lykkes. Sparebanken Møre er en del av denne kulturen. Akkurat som deg. side 64