RING Delårsregnskap Q1-2019
Konsernet Sparebank 1 Ringerike Hadeland per 31.03.2019 SpareBank 1 Ringerike Hadeland (morbank) Datterselskaper (fullkonsolidert) Felleskontrollerte virksomheter (egenkapitalmetoden) SpareBank 1 Økonomihuset AS (100 %) Eiendomsmegleren Ringerike Hadeland AS (94 %) 19,5 % Samarbeidende Sparebanker AS (15,56 %) Sparebank 1 Økonomhuset IT-nett AS (100 %) SpareBank 1 Gruppen AS (3,03 %) 2 Presentasjon text
// Regionens ledende finanskonsern SpareBank 1-alliansen Bank Eiendomsmegler Økonomihuset SpareBank 1 Ringerike Hadeland Tillit og omdømme gir konsernet flere kunder, økt volum og inntekter 3
// SpareBank 1 Ringerike Hadeland den anbefalte banken Historie fra 1833 Verdigrunnlag og samfunnsengasjement SpareBank 1-alliansen To-sporsmodell digitalisering med personlig preg Kompetanse, engasjement og bedriftskultur 249 ansatte
Nøkkeltall Q1-19 RING konsern Q1-19 Q1-18 Resultat før skatt 199,5 mill. kr 114,7 mill. kr. Egenkapitalavkastning* 20,3 % 11,3 % Utlånsvekst inkl. SB1BK 9,5 % 8,5 % Forvaltningskapital inkl. SB1BK 33,0 mrd. kr. 30,7 mrd. kr. Ren kjernekap. Forh. Kons. 16,3 % 16,9 % Resultat/EKB 11,14 kr 5,83 kr 5 *Egenkapitalavkastningen er vesentlig påvirket av engangsgevinster fra forsikringsfusjonen, salg av BN Bank ASA og fisjon av Eiendomsmegleren Ringerike Hadeland AS. Annualisert effekt av disse engangspostene utgjør 8,6 prosentpoeng per 31.03.2019. Annualisert effekt av engangsposter vil falle utover i 2019 som følge av at transaksjonene i sin helhet ble inntektsført i første kvartal.
6 Utvikling nøkkeltall
Resultatutvikling konsern (Hele tusen kroner) 1.kvartal 2019 4.kvartal 2018 3.kvartal 2018 2.kvartal 2018 1.kvartal 2018 Netto renteinntekter 100.745 103.346 100.996 97.326 91.870 Netto provisjons- og andre inntekter 72.982 77.834 77.665 83.658 79.715 Sum inntekter fra bankkonserndrift 173.727 181.180 178.662 180.984 171.585 Sum driftskostnader 91.723 99.166 90.430 90.468 86.678 Resultat fra bankkonserndrift før tap 82.004 82.015 88.232 90.516 84.907 Tap på utlån og garantier 2.085-7.025 3.203 7.587 3.501 Resultat fra bankkonserndrift etter tap 79.919 89.040 85.029 82.929 81.406 Netto resultat fra finansielle eiendeler 119.533 8.352 17.612 28.030 33.248 Resultat før skatt 199.453 97.392 102.641 110.959 114.654 Lavere resultat i 1. kvartal grunnet lavere utlånsmargin innenfor personmarkedet, lavere provisjonsinntekter bank og eiendomsmeglervirksomhet og noe kostnadsøkning fra fjoråret. 7
8 Utvikling drift i mill. NOK
Utvikling driftskostnader i mill. NOK Høyere lønnskostnader enn i Q1-18 delvis grunnet engangseffekt bonuskostnad. 9
Utvikling kostnadsprosent Engangsposter i Q1-19 påvirker kostnadsprosent konsern 10
Utvikling konsernets inntektsprofil Engangsposter påvirker vesentlig 11
Utvikling øvrige provisjonsinntekter i mill. NOK Naturlig sesongvariasjon på betalingsformidling Lavere inntekter fra sparing Bra salg på skadeforsikring forventes å gi positiv inntektsvekst fremover 12
Tapskostnad 1.kvartal 2019 Utvikling tapskostnader Tap på utlån 1.kvartal 2019 4.kvartal 2018 3.kvartal 2018 2.kvartal 2018 1.kvartal 2018 Tapskostnad i kvartalet, i 1.000 NOK 2.085-7.025 3.203 7.587 3.501 Misligholdte engasjement i % av brutto utlån 0,2 % 0,2 % 0,2 % 0,1 % 0,2 % Trinn 1 og 2 (gruppe) 6 1 4 1 1 0 0 2 13 Nye utlån Migrering Nedbetalte lån Overført ind. Økning ind. Modellusikkerhet Andre effekter Netto tapskostnad
Utvikling forretningsområdene Resultat før tap i mill. NOK Økt pengemarkedsrente påvirker provisjoner fra kredittforetak vesentlig Engangspost EM1 ifbm. fisjon Engangsposter øvrig gjelder salg BN Bank ASA og regnskapseffekt forsikringsfusjon 14
Utvikling utlån Brutto utlån inkl. kredittforetak 1.kvartal 2019 4.kvartal 2018 3.kvartal 2018 2.kvartal 2018 1.kvartal 2018 Utlånsvekst i kvartalet, i 1.000 NOK 704.494 370.686 462.639 958.777 558.283 Utlånsvekst i kvartalet, i % 2,5 % 1,3 % 1,7 % 3,6 % 2,2 % Høy vekst på BM i 1. kvartal. PM har utviklet seg positivt gjennom kvartalet. 28,9 mrd. i utlån inkl. utlån overført kredittforetak Andel PM/BM er 68 %/32 % 15
16 Utvikling belåningsgrad
17 Utvikling gjeldsgrad
Utvikling innskudd Innskudd 1.kvartal 2019 4.kvartal 2018 3.kvartal 2018 2.kvartal 2018 1.kvartal 2018 Innskuddsvekst i kvartalet, i 1.000 NOK 312.013 347.905 47.383 418.744 303.235 Innskuddsvekst i kvartalet, i % 2,1 % 2,4 % 0,3 % 3,0 % 2,2 % God innskuddsvekst på både PM og BM i Q1-19 14,7 mrd. i innskudd og 72,1 % innskuddsdekning på balansen 18
Utvikling funding i mill. NOK LCR per 31.03.2019 er på 213 % Stabile finansieringsforhold i kvartalet 19
Utvikling kapitaldekning Kapitaldekning, forholdsmessig konsolidert 1.kvartal 2019 4.kvartal 2018 3.kvartal 2018 2.kvartal 2018 1.kvartal 2018 Ansvarlig kapital, i mill. NOK 3.517 3.641 3.589 3.591 3.526 Ren kjernekapitaldekning 16,3 % 16,6 % 16,9 % 16,7 % 16,9 % 16,6 0,6 0,1-0,6 16,3-0,4-0,1 Endret bokføring BN Bank har relativt nøytral effekt på kapitaldekningen. 20 Q4-18 Resultat + OCI Konsolideringseffekt Eierandeler fin.inst Kredittvekst Andre Q1-19 endringer Forventes 0,5 prosentpoeng i positiv effekt ved fullført transaksjon.
Analytikerforventningene for Q1-19 Analytikerforventninger Konsern (i mill. kroner) Arctic SB1 Markets Norne Faktisk Q1-19 Q1-19 Q1-19 Q1-19 RESULTAT Netto renteinntekter 102 99 102 101 Netto provisjonsinntekter og andre inntekter 78 47 48 41 Andre driftsinntekter 33 34 32 Netto provisjonsinntekter og andre inntekter 78 80 82 73 Sum inntekter fra bankkonserndrift 180 179 184 174 Driftskostnader 91 89 89 92 Sum driftskostnader 91 89 89 92 Resultat fra bankkonserndrift før tap 89 90 95 82 Tap på utlån og garantier 5 4 3 2 Resultat fra bankkonserndrift etter tap 84 86 92 80 Inntekter av eierinteresser 75 80 95 86 Netto verdiendring på finansielle eiendeler 19 1 34 Netto avkastning på finansielle investeringer 75 99 95 120 Resultat før skatt 159 185 187 199 Skattekostnad 20 22 41 20 Periodens resultat 139 163 146 179 Resultat per EKB 8,70 10,04 9,09 11,14 RoE 15,9 % 18,0 % 20,3 % CET1 forh. Kons. 16,7 % 16,6 % 16,6 % 16,3 % 21
22 Utvikling egenkapitalbevis
20 største egenkapitalbeviseiere pr 31.mars 2019 Det var 1.764 egenkapitalsbeviseiere per 31.03.2019 De største var: % av totalt antall Antall egenkapital-bevis 1 SPAREBANKSTIFTELSEN RINGERIKE 4.629.938 29,58 % 2 SPAREBANKSTIFTELSEN GRAN 3.086.627 19,72 % 2 SPAREBANKSTIFTELSEN JEVNAKER LUNNER NITTEDAL 2.347.840 15,00 % 4 FRES AS 500.000 3,19 % 5 VPF EIKA EGENKAPITALBEVIS 248.450 1,59 % 6 MP PENSJON PK 246.222 1,57 % 7 WENAASGRUPPEN AS 232.000 1,48 % 8 TRONRUD AS 154.992 0,99 % 9 RINGERIKSKRAFT AS 136.236 0,87 % 10 WENAAS KAPITAL AS AKSJEBEHOLDNING 101.332 0,65 % 11 PARETO INVEST AS 100.000 0,64 % 11 BERGEN KOMMUNALE PENSJONSKASSE 100.000 0,64 % 13 ALLUMGÅRDEN AS 77.311 0,49 % 14 PENSJONSORDNINGEN 62.643 0,40 % 15 GJENSIDIGE FORSIKRING ASA 55.037 0,35 % 16 AKA AS 51.891 0,33 % 17 G.A.S. HOLDING AS 60.679 0,32 % 18 SPAREBANK 1 BV 43.380 0,28 % 19 RG HOLDING AS 41.338 0,26 % 20 HAMANG PAPIRFABRIK AS 41.000 0,26 % Sum 20 største 12.316.916 78,41 % Øvrige egenkapitalbeviseiere 3.333.489 21,59 % Totalt antall egenkapitalbevis (pålydende kr 100) 15.650.405 100 % 23
24 Marked
// Nær og personlig, men også digital og fremtidsrettet Hvordan vil du møte oss? 25
// Med hjerte for lokalsamfunnet Foto: Fotograf B.T Stokke AS #godesammen 26
// Marked i vekst Ringeriksregionen (Ringerike, Hole og Jevnaker) Befolkning: 44.000 innbyggere Bankens posisjon: Markedsleder Hadelandsregionen (Lunner og Gran) Befolkning: 23.000 innbyggere Bankens posisjon: Markedsleder Nittedal Befolkning: 23.500 innbyggere Bankens posisjon: Vekstambisjoner 27 Kilde: Statistisk sentralbyrå, 18.12.18
// Banken tar en aktiv rolle for utvikling av regionen o o o Store prosjekter om infrastruktur Samspill Næringslivet og befolkningen er positiv 28
29 // Næringslivet er optimistisk
30