Delårsrapport for 1. kvartal 2009

Transkript

1 HURTIGRUTEN FULL-IMAGE SLIDE ASA With without a subtitle Delårsrapport for 1. kvartal 2009 Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Page 1

2 01 Hovedtrekk Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Presentasjon Hurtigruten Side 2

3 Bedre resultat i 1. kvartal, men svakere booking Resultatforbedring på MNOK 80, underskudd MNOK -133 Booking (rundtur) per 1. mai 4,7% lavere enn for et år siden Fortsatt utleie av MS Nordnorge Oppsigelser gjennomført, kostnadsprogrammet i rute Finansiell restrukturering gjennomført Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Side 3

4 Stor usikkerhet i markedet Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Page 4

5 Booking for 2009: 4,7% lavere enn for et år siden Bookingutvikling Hurtigruten - gjestedøgn rundtur % - 10% + 8% Jan Feb Mar Apr Mai Jun Jul Aug Sep Okt Nov Des Bookinger per 1. mai 2008 Bookinger per 1. mai 2009 Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Side 5

6 Lavere distansevolum nye tiltak 21% færre distansedøgn, 15% skyldes lavere produksjonen Vekst fra UK med Norwegianruten London - Tromsø Ny webside Velg og Seil Sommerkampanje på distanse i Norge Online booking på plass 2. halvår 2009 Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Side 6

7 Utleieavtale for MS Nordnorge forlenget Utleieavtale 19. desember 2008 Hotellskip i Adriaterhavet for offshoremarkedet Varighet til 5. april, senere forlenget til 16. juni 2009 MS Nordstjernen ikke til Svalbard i sommer Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Page 7

8 Oppsigelser gjennomført, kostnadsprogrammet i rute Målsetting MNOK 150 per år, full effekt fra 2010 Oppsigelser av 60 årsverk gjennomført i Norden Kontorer lagt ned i Bodø, Bergen, Oslo og Karlstad Salgsselskaper i USA og Frankrike avvikles og legges inn under UK og Tyskland Nytt bookingsystem Nytt bookingsenter i Tallinn Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Side 8

9 Hovedtall Hurtigruten konsern 1. kvartal 1. kvartal (NOK 1 000) Avvik Driftsinntekter Driftskostnader Andre tap/(gevinster) - netto EBITDA Avskrivninger og nedskrivninger EBIT Netto finansposter Resultat før skatt for videreført virksomhet Resultat før skatt for ikke videreført virksomhet Resultat før skatt Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Side 9

10 Resultatforbedring på MNOK 80 Hovedårsaker: Økte kontraktsinntekter MNOK 42 Nettobidrag utleie MS Nordnorge MNOK 30 Salgsgevinst reisebyråer MNOK 27 Lavere volum/pris distansereiser MNOK -14 Lavere bidrag Spitsbergen Travel MNOK - 5 Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Side 10

11 02 Regnskap 1. kvartal 2009 Hurtigruten ASA kvartal Presentasjon Hurtigruten Side 11

12 Endret rapporteringsformat Konsernmodellen avviklet 1. januar Kun 1 forretningsområde, med 3 produktområder Ny rapporteringsformat tilpasset bransjestandard Økt informasjon om nøkkeldriverne til selskapet Historiske tall er omarbeidet Rapportering vil bli videreutviklet gjennom 2009 Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Side 12

13 Hurtigruten konsern - Resultatregnskap Hurtigruten konsern 1. kvartal 1. kvartal (NOK 1 000) Passasjerinntekter Ombordsalg Gods-, bil- og andre inntekter Kontraktsinntekter Sum driftsinntekter Provisjoner, fly, hotell og transfer Varekostnader Mannskapskostnader Bunkers Andre operative driftskostnader Sum operative driftskostnader Salgs-, markeds- og administrasjonskostnader Sum driftskostnader Andre tap/(gevinster) - netto EBITDA Avskrivninger og nedskrivninger EBIT Netto finansposter Resultat før skatt for videreført virksomhet Resultat før skatt for ikke videreført virksomhet Resultat før skatt Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Side 13

14 Produktinformasjon Driftsresultat før avskrivninger (EBITDA) Hurtigruten konsern 1. kvartal 1. kvartal (NOK 1 000) Hurtigruten norskekysten MS Fram Spitsbergen Travel konsern Øvrig EBITDA Avskrivninger og nedskrivninger EBIT Netto finansposter Resultat før skatt for videreført virksomhet Resultat før skatt for ikke videreført virksomhet Resultat før skatt Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Side 14

15 Hurtigruten konsern Balanse (IFRS) (NOK 1 000) Eiendeler Varige driftsmidler Immaterielle eiendeler Finansielle anleggsmidler Omløpsmidler Eiendeler holdt for salg Sum eiendeler Egenkapital og gjeld Innskutt og opptjent egenkapital Minoritetsinteresser Sum egenkapital Langsiktig gjeld Avsetning for forpliktelser Kortsiktig gjeld Gjeld knyttet til eiendeler holdt for salg Sum gjeld Sum egenkapital og gjeld Likvide midler MNOK 926 (inkl. kortsiktige plasseringer og ubenyttede trekkrettigheter) Netto rentebærende gjeld MNOK Soliditet 23,6% (22,2% eksklusive konvertibelt obligasjonslån) Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Side 15

16 Produktområde Hurtigruten norskekysten Økte kontraktsinntekter i perioden Hurtigruten norskekysten 1. kvartal 1. kvartal (NOK 1 000) Passasjerinntekter Ombordsalg Gods-, bil- og andre inntekter Kontraktsinntekter Sum driftsinntekter Provisjoner, fly, hotell og transfer Varekostnader Mannskapskostnader Bunkers Andre operative driftskostnader Sum operative driftskostnader Salgs-, markeds- og administrasjonskostnader Sum driftskostnader EBITDA Høyere kontraktsinntekter MNOK 42 økt kompensasjon ført i desember i fjor 15% lavere produksjon gir svikt i distanseinntekter Ekstra markedsinnsats for å kompensere volumsvikt Hurtigruten ASA 1. kvartal Hurtigruten Side 16

17 Produktområde Hurtigruten norskekysten Nøkkeltall (NOK 1 000, unntatt gjestedøgn) 1. kvartal kvartal 2008 Avvik Gjestedøgn ,5 % Gjestedøgn rundtur ,6 % Gjestedøgn distanse ,9 % Tilgjengelige gjestedøgn (kapasitet) ,1 % Beleggsprosent 41,2 % 38,6 % 2,6 % Brutto passasjerinntekter per gjestedøgn (NOK) ,9 % Netto passasjerinntekter per gjestedøgn (NOK) ,4 % Brutto cruise kostnader per tilgjengelig gjestedøgn ,8 % Netto cruise kostnader per tilgjengelig gjestedøgn ,1 % Netto cruise kostnader ex bunkers per tilgjengelig gjestedøgn ,4 % Bunkersforbruk (tusen liter) ,8 % Bunkerskostnad per liter (NOK) 4,48 3,57 25,5 % Fortsatt vekst i rundturer på vinter Distansevolum ned, lavere produksjon pga havari/verksted Høyere bunkerpris - sikringsforretninger inngått høsten 2008 Prispress i de fleste markeder Free flight brukt for å kompensere volumsvikt Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Side 17

18 Produktområde MS Fram Produktendringer gir resultatforbedringer MS Fram 1. kvartal 1. kvartal (NOK 1 000) Passasjerinntekter Ombordsalg Gods-, bil- og andre inntekter Sum driftsinntekter Provisjoner, fly, hotell og transfer Varekostnader Mannskapskostnader Bunkers Andre operative driftskostnader Sum operative driftskostnader Salgs-, markeds- og administrasjonskostnader Sum driftskostnader EBITDA Pol til Pol erstattet med steaming til Las Palmas Høyere volum og bedre belegg i Antarktis Endring i seilingsstruktur har gitt lavere kostnader Endring av mannskapsstruktur, færre norske stillinger Lavere bunkerspris og bunkersforbruk Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Side 18

19 Produktområde Spitsbergen Travel konsern Spitsbergen Travel konsern 1. kvartal 1. kvartal (NOK 1 000) Sum driftsinntekter Personalkostnader Andre driftskostnader Salgs-, markeds- og administrasjonskostnader Sum driftskostnader EBITDA Svikt i møter/opplevelsessegmentet i det norske markedet Påvirker hotell- og utfluktsomsetningen Lavere F&B omsetning per gjestedøgn Hurtigruten ASA 1. kvartal Hurtigruten Side 19

20 Ikke videreført virksomhet Ikke videreført virksomhet 1. kvartal 1. kvartal (NOK 1 000) Ferge & Hurtigbåt, solgt virksomhet Hurtigbåt Troms Buss Bergenske Reisebyrå AS Nor Lines AS Resultat før skatt Hurtigbåter Troms lavere bunkerkostnader, samt etteroppgjør etter salg Buss noe lavere finansinntekter Bergenske Reisebyrå AS salg gjennomført 23. februar 2009, salgsgevinst MNOK 27 Nor Lines AS noe økning i godsmengde Hurtigruten ASA 1. kvartal Hurtigruten Side 20

21 03 Tiltak og utsiktene fremover Hurtigruten ASA 1. kvartal Presentasjon Hurtigruten Side 21

22 Hovedtiltak 1 Øke inntekter 2 Redusere gjeld salg av virksomhet 3 Reduksjon av kostnader 4 Hurtigruteavtalen 5 Finansiell restrukturering Hurtigruten ASA 1. kvartal Hurtigruten Side 22

23 1 Positiv respons på kampanje i Norge Vise selve annonsene i stedet Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Page 23

24 1 Tyskland og Norden må trekke lasset Gjestedøgn rundtur - bookinger 1. mai 2009 vs 1. mai % % % -11 % -13 % US UK + Asia + Australia Frankrike + Italia + Spania Tyskland Norden Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Side 24

25 2 Reduksjon gjeld - Salgsprosesser videreføres Bussvirksomheten 71,3% eierandel i AS TIRB Nor Lines AS 50% eierandel Skip MS Nordnorge Hurtigruten ASA 1. kvartal Hurtigruten Page Ekstraor 25 dinær generalf

26 3 Redusere kostnader Årlige kostnader ned med MNOK 150 Halvering av antall landansatte Muliggjort gjennom felles rutiner utviklet i Svart Belte Nytt globalt bookingsystem innfases Polar Global Booking, fakturering og billettering i ett og samme system Web-funksjonalitet og CRM funksjon Bookingsenter i Tallin Startet med det vanskeligste markedet og språket 20 ansatte håndterer nå 90% av alle telefoner for Norden Betydelig lavere kostnadsnivå variabel UK/US nedbemanningsprosess startet opp Tyskland/Frankrike gjennomføres etter hovedsesongen Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Side 26

27 4 Hurtigruteavtalen Arbeid pågår med nye anbudskriterier, høringsuttalelser innhentet Videre tidsplan usikker Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Side 27

28 5 Refinansieringen gir god finansiell plattform MNOK 392 i ny egenkapital innbetalt Konvertibelt lån redusert fra MNOK 150 til MNOK 48. Nytt obligasjonslån på MNOK 51 3 års avdragsfrihet Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Side 28

29 2009 et krevende år Global markedsuro gir volumsvikt og prispress Refinansiering gir god finansiell plattform Endringsprogrammet gjennomføres Ytterligere markedstiltak Nytt bookingsystem Nedbemanningsprogram i rute Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Side 29

30 Hurtigruten ASA 1. kvartal Hurtigruten Page 30

31 APPENDIKS Hurtigruten ASA 1. kvartal 2009 Hurtigruten Side 31

32 Produktområde Hurtigruten norskekysten Nøkkeltall (NOK 1 000, unntatt gjestedøgn) 1. kvartal kvartal 2008 Avvik Gjestedøgn ,5 % Gjestedøgn rundtur ,6 % Gjestedøgn distanse ,9 % Tilgjengelige gjestedøgn (kapasitet) ,1 % Beleggsprosent 41,2 % 38,6 % 2,6 % Passasjerinntekter ,2 % Ombordsalg ,7 % Brutto passasjerinntekter ,2 % Fratrukket: Provisjoner, fly, hotell og transfer ,2 % Varekostnader ,0 % Netto passasjerinntekter ,9 % Brutto passasjerinntekter per gjestedøgn (NOK) ,9 % Netto passasjerinntekter per gjestedøgn (NOK) ,4 % Hurtigruten ASA 1. kvartal Hurtigruten Side 32

33 Produktområde Hurtigruten norskekysten Nøkkeltall (NOK 1 000, unntatt gjestedøgn) 1. kvartal kvartal 2008 Avvik Sum operative driftskostnader ,9 % Salgs-, markeds- og administrasjonskostnader ,3 % Brutto cruise kostnader ,7 % Fratrukket: Provisjoner, fly, hotell og transfer ,2 % Varekostnader ,0 % Netto cruise kostnader ,9 % Tilgjengelige gjestedøgn (kapasitet) ,1 % Brutto cruise kostnader per tilgjengelig gjestedøgn ,8 % Netto cruise kostnader per tilgjengelig gjestedøgn ,1 % Netto cruise kostnader ex bunkers per tilgjengelig gjestedøgn ,4 % Bunkersforbruk (tusen liter) ,8 % Bunkerskostnad per liter (NOK) 4,48 3,57 25,5 % Hurtigruten ASA 1. kvartal Hurtigruten Side 33