CTG ASA fjerde kvartal Adm. direktør Bjørn Maarud Finansdirektør Henning Olset

Transkript

1 CTG ASA fjerde kvartal 2003 Adm. direktør Bjørn Maarud Finansdirektør Henning Olset

2 Hovedpunkter Q4 - tilbakeblikk Finansiell informasjon Fokusområder

3 Q4 Hovedfokus (pres. 3.kvartal) Bedret driftsresultat i Binders Endring i ledelsen Q4 Driftsresultat Binders: 0,1 MNOK (inkludert 2,0 MNOK i varekost relatert til overgang til konsernets IT plattform) Ny ledergruppe på plass Koordinerte salgskanaler mot felles marked Lansert kortløsning for CTG bedriftskunder i Binders Lønnsom vekst i prioriterte markedssegmenter Inngått kontrakter med en rekke kommuner (bl.a Stavanger), fylkeskommuner (Troms og Akershus) og helsesektoren (Helse Øst) Stabilisert omsetningsutvikling Omsetning 4Q 2003 på nivå med tilsvarende kvartal 2002

4 Q4 - tilbakeblikk Prispress på store avtaler Generelt svakt marked Driftskostnader redusert ihht. plan Pr. 4. kvartal reduksjon på 74,1 MNOK vs Driftskostnader i 4. kvartal belastet med 4,4 MNOK i bonus og 3,9 MNOK i andre engangskostnader Positiv omsetningsutvikling i Binders kjeden Vellykket implementering av ny IT løsning i Binders SAP i alle forretningsenheter (fullt integrert)

5 Hovedpunkter Q4 - tilbakeblikk Finansiell informasjon Fokusområder

6 Resultat Konsern Mill. NOK 1/10-31/12 1/1-31/ Omsetning Brutto Margin% Driftskostnader Driftskost% Driftsresultat 4.3(*) (26.4) 26.6 (60.4) Driftsmargin% 1.2 (7.2) 2.2 (4.2) Finanskostnader (6.1) (5.6) (18.4) (21.8) Resultat f. skatt (1.8) (14.8) 8.2 (82.2) Resultatmargin% (0.5) (4.2) 0.6 (5.7) (*) 10,3 MNOK i engangsbelastning (4,4 MNOK i konsernlederbonus + 5,9 MNOK i andre engangskostnader) :08

7 Utvikling DG Konsern 35,0 33,0 31,0 % 29,0 27,0 25,0 1Q Q 3Q 4Q 1Q Q 3Q 4Q 1Q Q 3Q 4Q 1Q Q 3Q 4Q Akk. DG 33,1 32,2 32,2 31,4 34,0 34,4 34,8 1) 34,1 2) 1) 0,15 % relatert til inntektsføring av poster fra ) (0,6 %) relatert til varekost ifm. overføring av lagerverdier fra Rubicon til SAP

8 Utvikling i Driftskostnader Konsern Mill. NOK 160,0 140,0 120,0 100,0 80,0 60,0 40,0 20,0 0,0 1Q02 2Q02 3Q02 4Q02 1Q03 2Q03 3Q03 4Q03 1Q02 2Q02 3Q02 4Q02 1Q03 2Q03 3Q03 4Q03 Driftskostnader 136,9 127,5 122,3 143,6 118,1 106,4 108,7 120,7. Gj. snitt driftskostnader pr. kvartal 2002: 132,6 MNOK Gj. snitt driftskostnader pr. kvartal 2003: 113,5 MNOK

9 EBITDA Konsern Mill. NOK 20,0 15,0 10,0 5,0 0,0-5,0-10,0-15,0-20,0-25,0-30,0 1Q01 2Q01 3Q01 4Q01 1Q02 2Q02 3Q02 4Q02 1Q03 2Q03 3Q03 4Q03 1Q01 2Q01 3Q01 4Q01 1Q02 2Q02 3Q02 4Q02 1Q03 2Q03 3Q03 4Q03 EBITDA -12,0-25,9 9,2 4,0-0,3-10,7-2,3-17,5 14,6 13,6 15,8 10,4

10 3Q 02 4Q 02 1Q 03 2Q 03 3Q 03 4Q 03 2Q 01 3Q 01 4Q 01 1Q 02 2Q 02 Driftsresultat, Konsern 20,0 0,0-20,0-40,0-60,0-80,0-100,0-120,0-140,0 Driftsresultat 4Q 99 1Q 00 2Q 00 3Q 00 4Q 00 1Q 01 2Q 97 3Q 97 4Q 97 1Q 98 2Q 98 3Q 98 4Q98 1Q 99 2Q 99 3Q 99 Kvartal MNOK

11 Balanse, Konsern Mill.NOK Noter KONSERNET EIENDELER ANLEGGSMIDLER Immaterielle eiendeler Utsatt skattefordel 3 67,1 68,8 Goodwill - Sum immaterielle eiendeler 67,1 68,8 Varige driftsmidler Bygninger 58,1 52,6 Tomter 6,4 5,7 Maskiner, inventar, biler, etc. 47,6 62,5 Sum varige driftsmidler 112,1 120,8 Finansielle anleggsmidler Investeringer i andre selskaper - - Andre langsiktige fordringer 1,3 2,4 Sum finansielle anleggsmidler 1,3 2,4 SUM ANLEGGSMIDLER 180,5 192,0 OMLØPSMIDLER Varer 181,9 176,4 Fordringer Kundefordringer 104,2 112,3 Forskudd til leverandører 1,9 - Andre kortsiktige fordringer 18,2 20,3 Sum fordringer 124,3 132,6 Kontanter, bankinnskudd, postgiro 32,6 15,6 SUM OMLØPSMIDLER 338,8 324,6 SUM EIENDELER 519,3 516,6

12 Balanse, Konsern EGENKAPITAL OG GJELD EGENKAPITAL Innskutt egenkapital Aksjekapital aksjer á kr ,1 89,2 Overkursfond 4 47,9 - Sum innskutt egenkapital 106,0 89,2 Annen egenkapital 4 8,8-90,3 Minoritetsinteresser - - SUM EGENKAPITAL 114,8-1,1 GJELD Avsetning for forpliktelser Netto pensjonsforpliktelse 16,5 15,2 Andre avsetninger 7,6 10,8 Sum avsetning for forpliktelser 24,1 26,0 Langsiktig gjeld Konvertibelt lån - - Gjeld til kredittinstitusjoner 96,4 - Annen langsiktig gjeld - - Sum langsiktig gjeld 96,4 - Kortsiktig gjeld Kassakreditt 134,8 76,0 Konvertibelt lån - 49,0 Gjeld til kredittinstitusjoner - 209,3 Leverandørgjeld 95,0 94,0 Skyldig offentlige avgifter 19,9 23,4 Forskudd fra kunder 4,2 4,3 Annen kortsiktig gjeld 30,1 35,7 Sum kortsiktig gjeld 284,0 491,7 SUM GJELD 404,5 517,7 SUM EGENKAPITAL OG GJELD 519,3 516,6

13 Kontantstrøm Konsern Mill. NOK 1/1-31/ Operasjonelle aktiviteter Investeringsaktiviteter Finansieringsaktiviteter Netto endring kont./ekv. Beholdning periodens begynnelse Beholdning periodens slutt 39.4 (*) (30.6) (8.4) (15.5) (14.0) (7.9) (*) Pga formell feilhåndtering av mva i 2001 og 2002 har konsernet i 4. kvartal 2003 innbetalt MNOK 6,5 i mva. Samme beløp vil bli kreditert konsernet i :08

14 Finans Egenkapitalandel 22,1% pr. 31/12 EK redusert med 0,9% pga. korreksjon av utsatt skatt for sammenligningstall Relaterer seg til utsatt skatt på oppskrivning av bygg i konsernregnskapet i 2002, korreksjonen er på MNOK 6,1. Ubenyttede trekkrettigheter pr : MNOK 115,8 Likvider: MNOK 32,6 Netto rentebærende gjeld: MNOK 197.9

15 Segmentinformasjon Q4 CTG ASA Binders Sverige Konsern Inntekter 112,2 123,8 106,6 102,7 147,3 139,4 366,1 365,8 Vareforbruk 74,6 80,1 67,5 73,6 99,0 97,2 241,1 250,9 Konsernkost (18,1) (3,2) 10,5 2,3 7,6 0,9 - - Andre driftskostnader 54,9 70,6 28,7 36,2 37,1 35,4 120,7 141,3 Driftskostnader 111,4 147,5 106,7 112,1 143,7 133,5 361,8 392,2 Driftsresultat 0,8 (23,7) (0,1) (9,4) 3,6 5,9 4,3 (26,6) I Q hadde konsernet 0,1 MNOK i inntekter fra TG Friedländer samt + 0,8 MNOK i kostnader i samme selskap

16 Hovedpunkter Q4 - tilbakeblikk Finansiell informasjon Fokusområder

17 Tre overordnede faser Mastering ourselves Operativ kontroll-forutsigbarhet Motivasjon Avtalefasthet Mastering the market Posisjon Slagstyrke Gjennomføringsevne Mastering the future

18 Kostprosent Driftskostnad(%) Prosent (*) Driftskost Linear (Driftskost) (*) Justert for engangsposter: 30,7% Q 02 2Q 02 3Q 02 4Q 02 1Q 03 2Q 03 3Q 03 4Q 03 Kvartal

19 Konsern - Antall ansatte (årsverk) Antall Q02 2Q02 3Q02 4Q02 1Q03 2Q03 3Q03 4Q03 Alle tall er pr. utgang kvartal :08 1

20 E-handel E-oms % 2002 mot ,00 35,00 30,00 25,00 32,18 24,14 30,58 23,03 32,11 24,09 31,37 27,32 32,24 26,84 31,57 25,26 30,80 24,57 31,60 25,45 32,40 27,61 33,94 33,56 28,47 28,59 34,30 29,51 E-oms % 2002 E-oms % ,00 15,00 Januar Februar Mars April Mai Juni Juli August September Oktober November Desember

21 Q1 Hovedfokus CTG og TG Skrivab Tilpasse konsernets kanal-kundemix basert på oppdatert ABC analyse

22 Driftsresultat, Binders Driftsresultat - -0,5-1,0-1,5 MNOK -2,0-2,5-3,0-3,5-4,0 1Q 03 2Q 03 3Q 03 4Q 03 Kvartal

23 Q1 Hovedfokus Binders Ledelse / personal / produktivitet Øke antall bedriftskunder Husleie / lokalisering

24 Hovedfokus Q1 og 2004 Styrket driftsresultat Binders Lønnsom vekst i alle forretningsenheter Streng kostnadskontroll Mer offensiv markedstilnærming

25 CTG ASA fjerde kvartal 2003 Adm. direktør Bjørn Maarud Finansdirektør Henning Olset