SpareBank 1 Nøtterøy - Tønsberg Kapitalmarkedsdag 26 februar 2013
Resultat Q4-12 Nøkkeltall for konsernet (parantes 2011 tall) Resultat før skatt: 48,8 millioner (36,7) Rentenetto: 84,3 millioner (79,9) tilsvarende 1,35 % av gjennomsnittlig forvaltningskapital (1,32 %) Provisjonsinntekter: 63,7 millioner (50,7) Driftskostnader: 110,5 millioner (99,8) Kostnadsprosent: 68,3 % (70) Tap og nedskrivninger på utlån: 2,4 millioner (6,1) Egenkapitalavkastning: 7,26 % (5,25) Utlånsvekst siste 12 mnd. 11,1 % (6,14) inkl. overføringer til SpareBank 1 Boligkreditt AS Innskuddsvekst siste 12 mnd. 13,97 % (10,2) Innskuddsdekning: 75,1 % (69,8) Kjernekapitaldekning: 13,75 % (14,19 %)
Vekst Bankens primærområde opplever en stor netto tilflytning, og en rekke bedrifter opererer ut fra Vestfold. Kredittveksten har vært god gjennom 2012 og endte på 11,1 % for banken totalt sett. Spesielt har banken hatt god utvikling innenfor bedriftsmarkedet som vokste med 24,5 % i 2012. Veksten på BM har vært sunn og fordelt seg på lav til middels risiko. Veksten på PM har blitt finansiert med overføringer til Boligkreditt. De kredittstrategiske måltallene for både PM og BM har bedret seg markant gjennom året til tross for stor vekst, noe som understreker kvaliteten på de nye engasjementene. Banken forventer ytterligere sunn og god vekst gjennom 2013, men noe lavere andel på BM enn i 2012. Samarbeidet mellom eiendomsmegler og bank forventes å bedres ytterligere gjennom 2013 både for PM og også gjennom BM og næringsmegling, og vil bidra til ytterligere vekst.
Rentenetto Rentenetto: 84,3 millioner (79,9) tilsvarende 1,35 % av gjennomsnittlig forvaltningskapital (1,32 %). Det har vært en positiv utvikling både relativt og målt mot gjennomsnittlig forvaltningskapital. Konsernet har bedret rentenettoen på tross av fall i kundemargin. Innfrielse av ekstern gjeld gjennom økt innskuddsdekning og økte overføringer til boligkreditt er de viktigste årsakene til bedringen. I tillegg har konsernet hatt en betydelig BM vekst. For videre å øke bankens rentenetto, jobbes det kontinuerlig med en reprising av engasjementer i ulike porteføljer. Økt bruk av boligkreditt som fundingkilde, vil også bidra positivt. 1,39 1,38 1,37 1,36 1,35 1,34 1,33 1,32 1,31 1,3 1,29 Utvikling rentenetto 2010 2011 Q3-2012 Q4-2012
Funding Banken har en løpende oppfølging av fundingsituasjonen med sterkt fokus på å sikre lang funding. Banken har prioritert å løse inn kortsiktig funding, som er finansiert med økte overføringer til SpareBank 1 Boligkreditt. Siste 12 måneders utvikling viser en reduksjon i ekstern funding med 322 millioner. God innskuddsutviklingen har også bidratt til å redusere ekstern gjeld.
Boligkreditt Banken hadde en bevisst strategi med å refinansiere all ekstern fundingforfall i 2012 med overføringer til boligkreditt. (i alt ca 400 MNOK forfalt i 2012).
Aksetittel Kostnadsprosent Kostnadene utgjør 1,77 % av GFK (1,65). Kostnadsøkningen skyldes avsetning til etterlønnspakker i første kvartal på 4,7 millioner, og høyere aktivitetsnivå i datterselskap. Konsernet har en kostnadsprosent på 68,3 % (70,2). Hensyntatt avsetning til etterlønnspakker ville kostnadsprosenten vært 65,4 %. Helårseffekten av lønnsomhetsprogrammet vil komme i 2013. Banken tilpasser seg ny Samspar strategiplan som hjelper bankene med å få ned kostnader og intern ressursbruk på fellesarenaen Kostnadsprosent 80,00 % 70,00 % 60,00 % 50,00 % 40,00 % 30,00 % 20,00 % 10,00 % 0,00 % 2010 2011 Q4-12 Q4-12 (korr.) Kostnadsprosent 50,80 % 70,20 % 68,30 % 65,40 %
Aksetittel EK-avkastning Langsiktig målsetning for EK avkastning er minimum risikofri rente + 6 % Effektene av lønnsomhetsprogrammet samt de strategiske initiativ som er meislet ut for banken frem mot 2014, skal sikre en høyere EKavkastning. EK-avkastning 12,00 % 10,00 % 8,00 % 6,00 % 4,00 % 2,00 % 0,00 % 2010 2011 Q3-12 Q4-12 EK-avkastning 10,60 % 5,25 % 7,60 % 7,26 %
Kapitaldekning Kontinuerlig fokus på kapitaldekning i forhold til vekst, regulatoriske forhold og soliditet. Kjernekapitaldekning på 14,80 % for morbank Kjernekapitaldekning på 13,75 % for konsern
Strategi Mobilkunden Bruker banken vesentlig oftere Er mer fornøyd Det logges på Mobilbanken hvert Banken har valgt en strategi der både den elektroniske og den fysiske kanalen blir utviklet fremover. Banken eier 48 % av Z Eiendom AS. Banken har opsjon på kjøp av ytterligere 12 %. Banken forventer å utøve denne opsjonen i 2013. 1 sek Det lastes en SpareBank 1 app hvert 62 sek Snitt 12 mnd
Strategi Det er fortsatt styrets mål å arbeide for en utbyttepolitikk som oppfattes tilfredsstillende i markedet og blant eierne av egenkapitalbevis. Styret vil arbeide for både å opprettholde et godt kontantutbytte og har satt i gang konkrete tiltak for å fremme omsetning og kursutvikling i egenkapitalbeviset gjennom en markedspleieavtale med SpareBank 1 Markets. 80,00 78,00 76,00 74,00 72,00 70,00 68,00 66,00 64,00 62,00 180.000 160.000 140.000 120.000 100.000 80.000 60.000 40.000 20.000 Antall EK bevis omsatt Pris SpareBank 1 Markets stiller kjøps og salgskurs hver dag, og garanterer et visst volum. Total er det omsatt 223 tusen bevis hittil i år. 60,00 0 De 20 største eierne satt på 45 % av EK-bevisene ved årsskifte.
SpareBank 1 Nøtterøy Tønsberg Mot et flott 2013 Takk for oppmerksomheten