NSB-KONSERNET. NSB-konsernet Resultat per

NSB-konsernet Resultat per 31.08.2014

Agenda Hovedpunkter Finansiell utvikling Resultat forretningsområder Andre nøkkeltall Fremtidsutsikter

Forretningsområder i NSB-konsernet Persontog NSB Persontog NSB Gjøvikbanen Svenska Tågkompaniet Buss Cargo Nettbuss-konsernet CargoNet AS NSBkonsernet Gods CargoNet-konsernet Bus Nettbuss AS Togvedlikehold Mantena-konsernet Eiendom Rom Eiendom-konsernet

Positiv utvikling innen leveransekvalitet, antall passasjerer og kundetilfredshet per august. Per T2 2014 Per T2 2013 Persontog Antall togreiser - Norge (mill.) 41,6 40,2 Produserte setekm. (mill. i Norge) 6 091 5 955 Punktlighet (Norge) 89,2 % 87,6 % Kundetilfredshet (indeks 0-100) 72 69 Buss Antall bussreiser (mill.) 89,9 85,2 Produserte vognkm. (mill.) 127,0 129,6 Kundetilfredshet - ekspressbuss (indeks 0-100) 82 83 Godstransport Antall transporterte TEU (1 000) 248 263 Punktlighet 89,9 % 89,5 % Lav punktlighet i sommermånedene trekker snittet ned

Finansielle nøkkeltall for NSB-konsernet per 31.08.2014 Sammenligning tertial Per aug. Per aug. MNOK 2014 2013 Driftsinntekter 9 715 9 310 Driftsresultat 1 023 704 Resultat før skattekostnad 724 632 Netto kontantstrøm fra drift 1 185 756 Sammenligning mot årsskifte Per aug. Per des. MNOK 2014 2013 ROE 14,6 % 13,8 % Sum eiendeler 26 736 26 156 Egenkapitalandel 28,7 % 29,3 % NIBD (nominell verdi) 8 491 7 547

Økte inntekter for persontog per 2. tertial

Betydelig bedret driftsresultat for persontog og buss per 2. tertial

Vekst i driftsresultat og resultat før skatt - Det er også vekst når vi ser bort fra urealiserte verdiendringer, resultater fra eiendomssalg samt resultater fra felleskontrollerte og tilknyttede selskap

Høy avkastning siste 12 mndr. Eiers avkastningskrav er 6,7 % av verdijustert egenkapital

NSB-konsernets balanse (MNOK) Eiendeler Gjeld og egenkapital

Stabil EK-andel og håndterbar forfallsstruktur på gjeld EK-andel Forfallstruktur på gjeld

Kontantstrøm i perioden i MNOK

Persontog Per aug. Per aug. MNOK 2014 2013 Antall reiser (mill. i Norge) 41,6 40,2 Produserte setekm. (mill. i Norge) 6 091 5 955 Driftsinntekter 4 713 4 486 Driftsresultat 620 431 Segmenteiendeler 11 359 10 142 Investeringer 899 1132 Antall årsverk (snitt 12 mnd) 3 509 3 398

Buss Per aug. Per aug. MNOK 2014 2013 Antall reiser (mill.) 89,9 85,2 Produserte vognkm. (mill.) 127,0 129,6 Driftsinntekter 3 944 3 944 Driftsresultat 94 17 Segmenteiendeler 4 185 4 559 Investeringer 296 796 Antall årsverk (snitt 12 mnd) 5 766 5 900

Gods Per aug. Per aug. MNOK 2014 2013 Antall transp. TEU Norge (1 000) 248,1 262,5 Antall TEUkm. Norge (mill.) 210,7 216,3 Driftsinntekter 675 707 Driftsresultat -68-54 Segmenteiendeler 758 794 Investeringer 1 14 Antall årsverk (snitt 12 mnd) 468 558

Togvedlikehold Per aug. Per aug. MNOK 2014 2013 Driftsinntekter 922 1 059 Driftsresultat 38 31 Segmenteiendeler 514 780 Investeringer 9 15 Antall årsverk (snitt 12 mnd) 1 108 1 107

Eiendom Per aug. Per aug. MNOK 2014 2013 Driftsinntekter 480 480 Driftsresultat 339 368 Segmenteiendeler 8 474 7 821 Investeringer 350 354 Antall årsverk (snitt 12 mnd) 92 89 En betydelig del av aktiviteten innen eiendom foregår i tilknyttede og felles kontrollerte selskap. Antall årsverk gjelder morselskapet Rom Eiendom as

Andre nøkkeltall Per T2 2014 Per T2 2013 Antall medarbeidere 14 118 14 164 Antall årsverk (snitt 12 mnd) 11 156 11 111 Medarbeidertilfredshet NSB-konsernet 74 na Medarbeidertilfredshet NSB AS 80 80 Sykefravær NSB-konsernet 8,0 % 7,8 % H1 for NSB AS * 4,4 3,5 * Arbeidsrelaterte personskader med fravær/mill.arbeidstimer. Sammenligningstall gjelder året 2013.

Viktige hendelser/framtidsutsikter NSB-konsernet Regjeringen har varslet omfattende endringer i jernbanesektoren i Norge. NSB har gitt innspill til prosessen som vi mener vil gi en hensiktsmessig løsning, og vil bidra i dette arbeidet på en konstruktiv måte Persontog Ny ruteplan med utvidet togtilbud har oppstart desember 2014 56 av 70 nye tog er satt i drift. Leveransen sluttføres i 2015 Buss Prosessene rundt anbudsarbeid styrkes og driften effektiviseres Nettbuss slår i 3. tertial sin virksomhet i Danmark sammen med danske Keolis BUS. Det nye selskapet vil få rundt 13 % av markedet, og Nettbuss vil ha 25 % eierandel Gods Tilbudet tilpasses løpende til etterspørselen, og nytt tog er satt opp på Nordlandsbanen En omfattende plan for restrukturering er besluttet gjennomført og en rekke effektiviseringstiltak er iverksatt Eiendom Høy aktivitet knyttet til utvikling av sentrumsnær eiendom i bl.a. Oslo og Bergen Det er igangsatt en ekstern salgsprosess for kontorbyggene Schweigaards gate 21 og 23

24 Finanskalender 2015 Styrebehandling: Resultat: 11.02.2015 Årsregnskap 2014 01.06.2015 1. tertial 2015

Vedlegg Resultat og balanse for NSB-konsernet Tertialrapporten finner du på nsbkonsernet.no

Resultat NSB-konsernet per 2. tertial 2014 NSB-konsernet MNOK Jan-aug 2014 Jan-aug 2013 Driftsinntekter 9 715 9 310 Lønn og andre personalkostnader 4 637 4 564 Avskrivninger og nedskrivninger 1 024 1 022 Andre kostnader 3 199 3 170 Driftskostnader 8 860 8 756 Res. andel i tilkn. selskap/felleskontr. virksomh. 52 65 Urealiserte verdiendringer investeringseiendom 116 85 Driftsresultat 1 023 704 Sum finansielle poster -299-72 Resultat før skatt 724 632 Skattekostnad -190-191 Resultat etter skatt 534 441

Balanse NSB-konsernet NSB-konsernet MNOK 31.aug.14 31.aug.13 Varige driftsmidler 14 838 14 964 Investeringseiendom 3 895 3 480 Øvrige anleggsmidler 206 239 Sum anleggsmidler 18 939 18 683 Kontanter og kontantekvivalenter 1 821 2 073 Andre omløpsmidler 5 976 4 431 Sum omløpsmidler 7 797 6 504 Sum eiendeler 26 736 25 187 Aksjekapital og overkurs 5 536 5 536 Ikke utdelbar egenkapital - verdiregulert inv. eiendom 1 893 1 497 Annen, opptjent egenkapital 256 427 Ikke-kontrollerende eierinteresser -8-1 Sum egenkapital 7 677 7 459 Lån 9 326 9 762 Utsatt skatt 986 973 Pensjonsforpliktelser 2 436 2 405 Andre avsetninger for forpliktelser 143 144 Sum langsiktig gjeld 12 891 13 284 Kortsiktig gjeld 6 168 4 444 Sum gjeld og egenkapital 26 736 25 187