Resultater DnB NOR-konsernet. Rune Bjerke (konsernsjef) Bjørn Erik Næss (konserndirektør finans)

Transkript

1 Resultater t DnB NOR-konsernet Fjerde kvartal Rune Bjerke (konsernsjef) Bjørn Erik Næss (konserndirektør finans)

2 Året Driftsresultat før nedskrivninger og skatt i milliarder kroner 21,1 Kostnadsgrad i prosent 47,6 Egenkapitalavkastning i prosent 13,6 Foreslått utbytte i kroner 4 2

3 Året Bedret kundetilfredshet og styrket omdømme God volum- og inntektsvekst Stabile kostnader Lave tap Vellykket overtagelse av DnB NORD integrasjonsarbeidet i gang 3

4 Resultat t tre siste år Driftsresultat før Resultat for perioden, nedskrivninger i og skatt Resultat t for perioden etter minoritetsinteresser Millioner kroner Millioner kroner Millioner kroner

5 Nøkkeltall ll tre siste år Resultat per aksje Egenkapitalavkastning Kroner 6,91 Utbytte/foreslått utbytte Resultat per aksje 6,43 8,66 1) Prosent 12,4 10,6 13,6 1) 1, , Kostnadsgrad Innskuddsdekning Prosent 51,4 48,1 47,6 Prosent 50,1 53,0 54, ) Basert på resultatet for perioden uten justering for minoritetsinteresser som følge av kjøpet av resten av aksjene i DnB NORD 5

6 Forretningsområder Millioner kroner Driftsresultat før skatt etter nedskrivninger per år (1 481) (4 289) Retail Norge Storkunder og internasjonal DnB NOR Markets Forsikring og kapitalforvaltning DnB NORD 6

7 Resultat t per kvartal Driftsresultat før Resultat for perioden, nedskrivninger i og skatt Resultat t for perioden etter minoritetsinteresser it t i t Millioner kroner Millioner kroner Millioner kroner kv kv. 2. kv. 3. kv. 4. kv. 4. kv kv. 2. kv. 3. kv. 4. kv. 4. kv kv. 2. kv. 3. kv. 4. kv. 7

8 Nøkkeltall ll per kvartal Resultat per aksje Egenkapitalavkastning Kroner 1) 3,25 Prosent 1) 19,6 1, ,92 2, ,90 10,1 12,5 12,8 11,8 4. kv kv. 2. kv. 3. kv. 4. kv. 4. kv kv. 2. kv. 3. kv. 4. kv. Kostnadsgrad Innskuddsdekning Prosent Prosent 53,0 52,0 53,9 52,6 54,8 49,3 49,5 50,3 48,2 43,1 4. kv kv. 2. kv. 3. kv. 4. kv. 31. des mars 30. juni 30. sept. 31. des. 1) Basert på resultatet for perioden uten justering for minoritetsinteresser som følge av kjøpet av resten av aksjene i DnB NORD 8

9 Utvikling i utlån Milliarder kroner Utlån ved utgangen av perioden Utlån valutakorrigert 9

10 Utvikling i innskudd Milliarder kroner Innskudd ved utgangen av perioden Innskudd valutakorrigert 10

11 Forretningsområder Millioner kroner Driftsresultat før skatt etter nedskrivninger i 4. kvartal ( 159) (1 078) Retail Norge Storkunder og internasjonal DnB NOR Markets Forsikring og kapitalforvaltning DnB NORD 11

12 Utvikling i gjennomsnittlige marginer DnB NOR-konsernet 1) Prosent 1,58 1,60 1,63 1,61 1,58 1,60 1,57 1,67 Utlånsmarginer 134 1,34 1,12 1,16 1,16 1,16 1,13 1,12 1,15 1,16 1,17 Sum rentemarginer -volumvektet 0,68 0,33 0,30 0,29 0,23 0,29 0,32 0,41 0,27 Innskuddsmarginer 4. kv. 1. kv. 2. kv. 3. kv. 4. kv. 1. kv. 2. kv. 3. kv. 4. kv ) Eksklusive utlån til og innskudd fra kredittinstitusjoner og nedskrevne utlån 12

13 Utvikling i gjennomsnittlige marginer Retail Norge 1) Prosent 1,51 1,87 1,86 1,84 1,79 1,67 1,67 1,61 1,69 Utlånsmarginer 1,27 1, ,32 1,31 1,31 1,31 1,20 1,23 1,26 1,24 1,26 1,24 1,24 1,15 0,97 0,99 1,04 0,92 Sum rentemarginer -volumvektet Margin boliglån 0,81 0,29 0,28 0,29 0,23 0,42 0,44 0,53 0,37 Innskuddsmarginer 4. kv. 1. kv. 2. kv. 3. kv. 4. kv. 1. kv. 2. kv. 3. kv. 4. kv ) Eksklusive nedskrevne utlån 13

14 Utvikling i gjennomsnittlige marginer Storkunder og internasjonal 1) Prosent 1,19 1, , ,40 1,32 1,35 1,48 1,52 Utlånsmarginer 1,05 0,75 0,83 0,84 0,92 0,86 0,89 0, ,96 0,94 Sum rentemarginer - volumvektet 0, , , ,15 0,12 0,11 0,11 0,11 0,06 Innskuddsmarginer 4. kv. 1. kv. 2. kv. 3. kv. 4. kv. 1. kv. 2. kv. 3. kv. 4. kv ) Eksklusive utlån til og innskudd fra kredittinstitusjoner og nedskrevne utlån 14

15 Utvikling i sum rentemarginer, gjennomsnitt DnB NOR-konsernet Prosent 3,31 2,91 3,10 3, ,19 2,91 2,75 2, ,63 2,37 2, ,09 2,10 2,10 1,90 1,87 1,92 1,98 1, kv. 2. kv. 3. kv. 4. kv. 15

16 Resultatregnskap t kv. 3. kv. 2. kv. 1. kv. 4. kv. Året Året Beløp i millioner kroner Netto renteinntekter Netto andre driftsinntekter Sum inntekter Driftskostnader ekskl. nedskrivninger av goodwill og immaterielle eiendeler Nedskrivninger av goodwill og immaterielle eiendeler Driftsresultat før nedskrivninger og skatt Netto gevinster varige og immaterielle eiendeler 26 (11) (1) Nedskrivninger på utlån og garantier Driftsresultat før skatt Skattekostnad Resultat virksomhet holdt for salg (8) (4) Resultat for perioden Resultat etter minoritetsinteresser

17 Endringer i netto renteinntekter t Millioner kroner Fra 4. kvartal 2009 til 4. kvartal (53) (158) kv. Utlåns- Utlåns- Egenkapital og Andre Valuta- Langsiktige 4. kv og innskuddsmarginer og innskuddsvolum ikke rentebærende poster netto renteinntekter kurseffekter f inansieringskostnader 17

18 Endringer i netto andre driftsinntekter i t Millioner kroner Fra 4. kvartal 2009 til 4. kvartal kv Netto aksjemarkedsrelaterte inntekter Netto finans- og risikoresultat fra Vital 1) Øvrige drif ts- Netto andre provisjoner og Netto gevinster på valuta inntekter gebyrer og renteinstrumenter 4. kv. 1) Fratrukket garantert avkastning og tildeling til f orsikringstagerne 18

19 Endringer i driftskostnader t d 4. kvartal 4. kvartal Beløp i millioner kroner Endringer 2009 Sum driftskostnader (47) Kostnadsprogrammet (174) Lønns- og prisvekst 137 IT-kostnader 254 Operasjonell leasing 49 Resultatbasert lønn 36 Nedskrivninger av goodwill og immaterielle eiendeler (338) Pensjonskostnader (66) Øvrige driftskostnader 56 19

20 Kostnadsprogrammet leverer bedre enn plan Millioner kroner Realiserte kostnadsbesparelser helårseffekt Mål kostnadsbesparelser helårseffekt 20

21 Netto misligholdte og netto tapsutsatte engasjementer 1) Prosent 1,88 1,81 1,68 1,71 1, ,50 1,56 1,55 1,04 1,18 0,99 0,70 1,12 1,16 1,22 0,45 0,42 1,05 1,14 1, ,83 0,88 0,64 0,73 21,8 21,4 0,41 0,35 20,8 19,2 19,1 18,3 18,4 Milliarder kroner 11,9 14,0 8,4 6,0 4,9 3,8 4,2 2) 2) ) Omfatter alle misligholdte engasjementer og engasjementer som er vurdert som tapsutsatte. Tallene er fratrukket akkumulerte individuelle nedskrivninger 2) Proforma tall før 2005 DnB NORD DnB NOR-konsernet ekskl. DnB NORD I prosent av netto utlån I prosent av netto utlån ekskl. DnB NORD 21

22 Nedskrivninger i på utlån og garantier 4. kv. 3. kv. 2. kv. 1. kv. 4. kv. Året Året Beløp i millioner kroner Individuelle nedskrivninger: Retail Norge - Personkunder (53) Bedriftskunder (3) DnB NOR Finans Nordlandsbanken Storkunder og internasjonal - Nordiske konsernkunder (20) (2) (15) Internasjonale konsernkunder 0 1 (12) Shipping, offshore og logistikk Energi (10) Special and Structured Finance 0 0 (7) (6) 2 (13) 2 - Nord-Europa Andre enheter (1) DnB NOR ekskl. DnB NORD DnB NORD Totale individuelle nedskrivninger Gruppenedskrivninger: DnB NOR ekskl. DnB NORD (329) (66) (168) (65) 139 (628) DnB NORD (103) (67) 46 (325) 77 (449) 583 Totale gruppenedskrivninger på utlån (432) (134) (122) (390) 216 (1 077) Nedskrivninger på utlån og garantier

23 Nedskrivninger i i prosent av utlån 4. kv. 3. kv. 2. kv. 1. kv. 4. kv. Året Året Prosent Sum nedskrivninger i forhold til gjennomsnittlige volumer (årsbasis) 0,18 0,22 0,31 0,34 0,53 0,26 0,67 - DnB NOR ekskl. DnB NORD 0,08 0,14 0,07 0,15 0,25 0,11 0,35 - DnB NORD 195 1, , , , , , ,69 23

24 DnB NORD utlån og nedskrivninger i 4. kvartal Året Nedskrivninger Nedskrivninger Netto utlån per på utlån og i prosent av på utlån og i prosent av Beløp i millioner kroner 31. des. garantier netto utlån 1) garantier netto utlån 1) Latvia , ,65 Litauen , ,57 Estland (2) (0,25) 19 0,63 Polen , ,79 Baltikum og Polen , ,39 Øvrige , ,70 DnB NORD totalt , ,87 1) Individuelle og gruppenedskrivninger, i forhold til gjennomsnittlige volumer (årsbasis) 24

25 Balanser DnB NOR-konsernet DnB NOR Bank ASA 31. des. 31. des. 31. des. 31. des. Beløp i milliarder kroner Netto utlån til kunder Andre eiendeler Sum eiendeler Innskudd fra kunder Kortsiktig verdipapirgjeld Langsiktig verdipapirgjeld Annen gjeld og avsetninger Egenkapital Sum gjeld og egenkapital Innskuddsdekning i prosent 54,8 53,0 93,3 92,7 Sum forvaltet kapital

26 Stabil tilgang til langsiktig finansiering lengre løpetider til konkurransedyktige k kti priser Milliarder Margin kroner Løpetid 3-mnd Euribor Obligasjonslån med fortrinnsrett 84,4 7,5 49 Senior obligasjonslån 32,1 7,3 84 Totalt 116,5 7,4 56 bp 2009 Milliarder Margin kroner Løpetid 3-mnd Euribor Obligasjonslån med fortrinnsrett 101,1 5,1 Senior obligasjonslån 38,0 4,6 Totalt 139,1 4,9 50 bp Milliarder kroner Løpetid 2008 Obligasjonslån med fortrinnsrett 86,6 4,9 Margin 3-mnd Euribor Senior obligasjonslån 100,5 3,7 Totalt 187,2 4,3 46 bp 26

27 Kjernekapitaldekning k i Prosent 11,7 12,3 8,5 93 9,3 92 9,2 10,1 31. desember 31. desember 2009 Kjernekapitaldekning uten f ondsobligasjoner Kjernekapitaldekning Kjernekapitaldekning f orutsatt f ull innf asing av IRB 27

28 Standard & Poor s rangering av store internasjonale banker etter kapitalisering S&Ps RAC ratio per 2. kvartal Prosent 8,40 8,40 8,50 9,10 9,50 5,10 Danske Bank Svenske Swedbank SEB Nordea DnB NOR Handelsbanken 28

29 Nye produkter og tjenester for kundene 29

30 Bedret kundetilfredshet d t og styrket t omdømme Kundetilfredshet, storkunder Omdømmemåling 74 67, , Kilde: Greenwich Associates, 2011 Relationship Management Quality Index Kilde: Apeland og Reputation Institute 30

31 Makroøkonomiske k utsikter Forventninger til økonomisk vekst i Norge og globalt Lav ledighet i Norge Gunstig utvikling for norske husholdningers finansielle stilling Bedring i Baltikum Fortsatt usikre faktorer høy statsgjeld og økonomiske ubalanser i enkelte land kan gi ustabile forhold 31

32 DnB NORs utsikter for 2011 God fart inn i året Tiltagende vekst Lave tap og redusert mislighold Resultatforbedring i Baltikum og Polen Godt grunnlag for å nå finansielle mål, forutsatt balanserte rammevilkår 32

33