BN Bank ASA Investorpresentasjon. Desember 2014

Transkript

1 BN Bank ASA Investorpresentasjon Desember 2014

2 Kort oversikt over historien Tid før SB1A ( ) Tid i SB1A (2008-) AS Næringskreditt etableres i Trondheim Kredittforetaket tar navnet Bolig- og Næringsbanken ASA BNbank fusjonerer med Glitnir og blir til Glitnir Bank ASA. Bytter navn til BN Bank og kan nå overføre lån til SpareBank 1 Næringskreditt Aksjen noteres på Oslo Børs Islandsbanki (Glitnir) kjøper samtlige aksjer I BNbank og stryker selskapet fra Børs I desember 2008 kjøpes selskapet av et konsoritum av SB1-banker. Navnet omdannes så til BN Bank ASA BN Bank har 53 års historie, hvorav seks år i Alliansen Kjent som solid og velfungerende, og som opptrer forutsigbart og strukturert Banken har hovedkontor i Trondheim og en avdeling for næringseiendom i Oslo BN Bank hadde 112 årsverk i 2014, og betjener kunder over hele landet via nettbank og telefon 2

3 Geografisk fordeling av utlånsporteføljen 1 % 2 % 1 % 1 % 13 % 10 % 3 % 80 % 13 % 74 % 1 % 1 % 3

4 Eierstruktur 4

5 Organisering BN Bank ASA 5

6 Året 2014 oppsummert Resultat etter skatt 280 mill kroner (265 mill) Egenkapitalavkastning 7,8 % (7,3 %) K/I forvaltet portefølje 28,2 % (30,0 %) Ren kjernekapital 14,91 % (11,07 %) Utlånsvekst -1,3 % (1,1%) Tapsprosent forvaltet portefølje 0,09 % (0,26 %) 6

7 Finansiell utvikling 7

8 Nøkkeltall 8

9 K/I på et lavt nivå 9

10 Inntjening per forretningsområde 10

11 Rentenetto og andre driftsinntekter 11

12 Marginutvikling - utlån Definisjon: Utlånsmargin i kvartalet er snitt utlånsrente fratrukket snitt 3MND NIBOR 12

13 Marginutvikling - innskudd Definisjon: Innskuddsmargin i kvartalet er snitt 3 MND NIBOR fratrukket snitt innskuddsrente 13

14 Tap på utlån og garantier 14

15 Positiv resultatutvikling Mkr Netto rente og kredittprovisjonsinntekter Andre driftsinntekter eks verdiendringer Verdiendringer, gevinst/tap Forlik Sum inntekter Andre driftskostnader Nedskriving immaterielle eiendeler Andre driftskostnader Driftsresultat før tap på utlån Tap på utlån Driftsresultat etter tap på utlån Skattekostnad Resultat etter skatt videreført virksomhet Resultat fra virksomhet under avhendelse -3-0 Resultat inkl avsluttet virksomhet Resultat Ålesundporteføljen etter skatt

16 Balanse Millioner kroner EIENDELER Utlån Kortsiktig plassering i verdipapirer Øvrige eiendeler Sum eiendeler GJELD OG EGENKAPITAL Egenkapital Gjeld til kredittinstitusjoner Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapir Innskudd fra og gjeld til kunder Øvrig gjeld Sum gjeld Sum gjeld og egenkapital Utlån forvaltet portefølje (Mill. kr) Innskuddsdekning konsern (%)

17 Utvikling i utlånsporteføljen 17

18 Innskudd redusert i 2014 som følge av reduksjon av høyt prisede innskudd 18

19 Stabil innskuddsdekning i

20 AIRB i Foretaksporteføljen og CRD IV-effekter løfter kapitaldekningen i 2014 Tall i % Mål Q Ren kjernekapital* 13,0 14,9 11,1 10,3 9,4 Kjernekapitaldekning 14,5 16,4 13,0 12,1 11,0 Kapitaldekning 16,5 19,7 15,4 15,1 13,7 *Mål for ren kjernekapital per utgangen av 2017 fastsettes til 1 prosent over det til enhver tid gjeldende regulatorisk minimumskrav med tillegg av regulatoriske buffere, dog minimum 13 prosent 20

21 Risikoutvikling i utlånsporteføljen 21

22 Utvikling i misligholdte og tapsutsatte engasjementer Definisjon: Mislighold er ihht kapitalforskriften 10-1 som inkluderer både betalingsmislighold over 90 dager og tapsutsatte engasjementer 22

23 Funding 23

24 Økt løpetid / relativ margininngang /konservativ likviditetspolicy Økt gjennomsnittlig løpetid på senior obligasjonsgjeld Redusert årlig refinansieringsbehov Senior prising har i 2014 forbedret seg fra kategori 5 til kategori 3 på VFF kurven Uoffisiell rating A- (Swed), BBB+ (DNB og Pareto Securities) Konservativ likviditetspolicy 24

25 SpareBank 1 Boligkreditt og SpareBank 1 Næringskreditt er viktige finansieringskilder for banken 25

26 Emisjoner vs. forfall verdipapirgjeld 26

27 Forfallstruktur verdipapirgjeld per

28 God likviditetsportefølje og positiv netto refinansieringsbehov Positivt netto refinansieringsbehov til mars

29 Garantiporteføljen 29

30 Garantiporteføljen BN Bank har solgt sin portefølje i Ålesund til Sparebank1 SMN Garanterer for deler av kredittrisikoen for den gjenværende portefølje (Garantiporteføljen) BN Bank garanterer for 135 millioner kroner av den gjenværende portefølje på 221 millioner kroner Det er avsatt 63 millioner kroner på den finansielle garantien knyttet til Garantiporteføljen pr