Halvårsrapport 2006 Ringerikes Sparebank 30. juni 2006 - Lokal og personlig -
Første halvår 2006 Resultat Ringerikes Sparebank hadde ved utgangen av 2. kvartal et driftsresultat før skatt på 45,8 mill. kroner, mot 47,5 mill. kroner i samme periode i fjor. I prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital ble resultatet 1,71 mot 2,02 i fjor. Etter skatt var resultatet i år 36,1 mill. kroner som tilsvarer en egenkapitalavkastning på 9,3 %. Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter ble 56,7 mill. kroner, mot 57,0 mill. kroner i samme periode i fjor. I forhold til gjennomsnittlig forvaltningskapital utgjorde rentenettoen 2,11 %, mot 2,42 % i 2005. Bankens kundemargin var 2,36 %, mot 2,76 % i fjor. Fallet i kundemarginen ble for en stor del kompensert gjennom volumvekst. Netto andre driftsinntekter ble 24,2 mill. kroner, mot 27,4 mill kroner i samme periode i fjor. I prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital utgjorde dette 0,90 mot 1,16 i 2005. Nedgangen har sammenheng med realiserte gevinster på verdipapirer som ble redusert fra 10,0 mill. kroner i 1. halvår i fjor, til 4,5 mill. kroner i år. Utbytte av verdipapirer økte med 1,2 mill. kroner, mens provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester ble 15,5 mill. kroner, en økning på 1,4 mill. kroner. Økningen har sammenheng med økte inntekter fra betalingsformidlingen og inntekter ved salg av fonds- og forsikringsprodukter. Sum driftskostnader var ved utløpet av 2. kvartal 36,3 mill. kroner, mot 36,2 mill. kroner i samme periode i fjor. Isolert sett hadde banken økning i edb-kostnader, men lavere øvrige kostnader bidro til at driftskostnadene ble tilnærmet uendret. I forhold til gjennomsnittlig forvaltningskapital utgjorde kostnadene 1,35 %, mot 1,54 % i fjor. Målt i forhold til totale inntekter eksklusiv kursgevinster på verdipapirer, utgjorde driftskostnadene 47,4 %, mot 48,5 % i fjor. Tap Etter 2. kvartal var det bokført netto tap på utlån og garantier med 0,2 mill. kroner. Brutto misligholdte utlån utgjorde 23 mill. kroner, tilsvarende 0,45 % av brutto utlån. Taps- og misligholdssituasjonen er spesifisert i egen note. Etter styrets vurdering er bankens risikoprofil moderat og har ikke endret seg vesentlig i perioden. Balansen Forvaltningskapitalen var ved utgangen av 2. kvartal 5.570 mill. kroner, en økning på 635 mill. kroner, eller 12,9 % fra samme tidspunkt i fjor. Brutto utlån viste en økning på 626 mill. kroner - til 5.077 mill. kroner - en årsvekst på 14,1 %. Siden årsskiftet har økningen vært 248 mill. kroner som tilsvarer 5,1 %. Utlånsveksten har sammenheng med god låneetterspørsel både i personkunde- og næringslivsmarkedet. Innskudd fra kunder utgjorde 3.320 mill. kroner, mot 3.027 mill. kroner i fjor - en vekst på 293 mill. kroner - eller 9,7 %. Økningen siden årsskiftet var 301 mill. kroner, tilsvarende 10,0 %.
Bankens beholdning av verdipapirer var 350 mill. kroner per 30.06. og hadde en urealisert merverdi på 35,3 mill. kroner. På samme tid i fjor var verdipapirporteføljen 328 mill. kroner og merverdien utgjorde 36,9 mill. kroner. Kapitaldekning Bankens netto ansvarlige kapital var 707 mill. kroner per 30.06. Med et beregningsgrunnlag på 3.830 mill. kroner, var kapitaldekningen på 18,5 %. Resultatet hittil i år er ikke medtatt. Delårsregnskapet er ikke revidert. Utsiktene fremover Styret er godt fornøyd med resultatutviklingen i 1. halvår. Korrigert for verdipapirgevinster viser den underliggende bankdriften tilfredsstillende utvikling. Basert på dagens rentebilde forventer styret ytterligere press på kundemarginen i tiden fremover. Imidlertid vil fortsatt fokus på andre inntekter og god kostnadsstyring forvente å gi banken et godt resultat i 2006. Hønefoss, 19. juli 2006 I styret for Ringerikes Sparebank Per Chr. Gomnæs Beate H. Hundhammer Anne C. Løvenskiold Leder Nestleder Sten Magnus Unn Teslo Hans Strande Alf E. Erevik Adm. banksjef
Kvartalsrapport pr. 30.06.2006 Resultatregnskap (Hele tusen kroner) 30.06.2006 30.06.2005 2. kv. 2006 2. kv. 2005 31.12.2005 Renteinntekter og lignende inntekter 104.319 85.671 54.044 43.743 179.630 Rentekostnader og lignende kostnader 47.592 28.625 25.174 14.910 64.755 Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter 56.727 57.046 28.870 28.833 114.875 Utbytte og andre inntekter av verdipapirer med variabel avkastning 6.612 5.447 5.701 5.018 5.506 Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester 15.482 14.061 7.555 6.985 29.718 Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester 2.983 3.230 1.478 1.718 6.730 Netto verdiendring og gevinst(+)/tap(-) på valuta og verdipapirer som er omløpsmidler 4.527 10.013 2.467 10.020 14.279 Andre driftsinntekter 552 1.085 204 541 1.603 Netto andre driftsinntekter 24.190 27.376 14.449 20.846 44.376 Lønn 12.242 12.179 4.868 4.786 29.318 Pensjoner 2.592 2.734 1.296 1.367 4.941 Sosiale kostnader 3.625 3.689 1.597 2.176 6.978 Administrasjonskostnader 12.568 11.506 6.023 5.587 22.927 Ordinære avskrivninger 1.235 1.392 615 707 2.728 Andre driftskostnader 3.991 4.679 1.603 2.265 7.787 Sum driftskostnader 36.253 36.179 16.002 16.888 74.679 Resultat før tap 44.664 48.243 27.317 32.791 84.572 Tap på utlån, garantier mv 240 1.592 783 1.051 1.820 Gevinst på verdipapirer som er anleggsmidler 1.413 862 1.413 862 5.469 Resultat av ordinær drift før skatt 45.837 47.513 27.947 32.602 88.221 Skattekostnad 9.749 10.303 5.556 6.128 19.804 Resultat av ordinær drift etter skatt 36.088 37.210 22.391 26.474 68.417
Ringerikes Sparebank Kvartalsrapport pr. 30.06.2006 Balanse (Hele tusen kroner) 30.06.2006 30.06.2005 01.01.2006 Eiendeler Kontanter og fordringer på sentralbanker 39.605 31.725 37.280 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 66.988 121.846 2.246 Utlån til og fordringer på kunder 5.077.496 4.451.858 4.829.393 -Individuelle nedskrivninger (6.636) (15.202) (8.434) -Nedskrivninger på grupper av utlån (10.417) (33.000) (10.417) Overtatte eiendeler 250 250 250 Sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapirer med fast avkastning 277.431 257.007 277.844 Aksjer, andeler og andre verdipapirer med variabel avkastning 73.038 70.725 78.877 Utsatt skattefordel 3.657 3.141 3.657 Varige driftsmidler 14.534 15.273 14.700 Andre eiendeler 2.955 3.128 4.986 Forskuddsbetalte ikke påløpte kostnader og opptjente ikke mottatte inntekter 31.354 28.808 28.772 Sum eiendeler 5.570.255 4.935.559 5.259.154 Gjeld og egenkapital Gjeld til kredittinstitusjoner 174.358 43.897 183.220 Innskudd fra og gjeld til kunder 3.320.092 3.026.622 3.018.719 Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 1.221.190 1.093.343 1.221.190 Annen gjeld 27.657 25.028 42.899 Påløpte kostnader og mottatt ikke opptjente inntekter 13.675 13.297 11.921 Avsetninger for påløpte kostnader og forpliktelser 25.212 17.162 25.222 Sum gjeld 4.782.184 4.219.349 4.503.171 Grunnfondsbeviskapital 50.000 50.000 50.000 Overkurs ved emisjon 10.277 10.277 10.277 Sparebankens fond 679.910 614.756 679.910 Gavefond 10.000 3.500 14.000 Utjevningsfond 1.796 467 1.796 Sum egenkapital 751.983 679.000 755.983 Resultat etter skatt 36.088 37.210 Sum gjeld og egenkapital 5.570.255 4.935.559 5.259.154 Poster utenom balansen Betingede forpliktelser Garantier 168.733 159.038 130.743 Pantstillelser 260.000 157.000 260.000 Rentesikringsavtale 271.561 303.208 264.239 Bytteavtaler 75.061 106.095 67.489
Ringerikes Sparebank Kvartalsrapport pr. 30.06.2006 Resultatanalyse (Prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital) 30.06.2006 30.06.2005 2. kv. 2006 2.kv. 2005 31.12.2005 Renteinntekter og lignende inntekter 3,89 3,64 3,98 3,65 3,70 Rentekostnader og lignende kostnader 1,77 1,22 1,85 1,24 1,33 Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter 2,11 2,42 2,13 2,40 2,36 Utbytte og andre inntekter av verdipapirer med variabel avkastning 0,25 0,23 0,42 0,42 0,11 Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester 0,58 0,60 0,56 0,58 0,61 Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester 0,11 0,14 0,11 0,14 0,14 Netto verdiendring og gevinst(+)/tap(-) på valuta og verdipapirer som er omløpsmidler 0,17 0,43 0,18 0,83 0,29 Andre driftsinntekter 0,02 0,05 0,02 0,05 0,03 Netto andre driftsinntekter 0,90 1,16 1,06 1,74 0,91 Lønn 0,46 0,52 0,36 0,40 0,60 Pensjoner 0,10 0,12 0,10 0,11 0,10 Sosiale kostnader 0,14 0,16 0,12 0,18 0,14 Administrasjonskostnader 0,47 0,49 0,44 0,47 0,47 Ordinære avskrivninger 0,05 0,06 0,05 0,06 0,06 Andre driftskostnader 0,15 0,20 0,12 0,19 0,16 Sum driftskostnader 1,35 1,54 1,18 1,41 1,54 Resultat før tap 1,66 2,05 2,01 2,73 1,74 Tap på utlån, garantier mv 0,01 0,07 0,06 0,08 0,04 Gevinst på verdipapirer som er anleggsmidler 0,05 0,04 0,10 0,07 0,11 Resultat av ordinær drift før skatt 1,71 2,02 2,05 2,72 1,82 Skattekostnad 0,36 0,44 0,41 0,51 0,41 Resultat av ordinær drift etter skatt 1,35 1,58 1,65 2,21 1,41 Gjennomsnittlig forvaltningskapital 5.368.161 4.710.506 5.432.729 4.800.026 4.859.267
Ringerikes Sparebank Kvartalsrapport pr. 30.06.2006 Nøkkeltall 30.06.2006 30.06.2005 31.12.2005 Sum eiendeler (mill. kr) 5.570 4.936 5.237 Brutto utlån (mill. kr) 5.077 4.452 4.829 Brutto utlån i prosent av forvaltningskapitalen 91,2 90,2 92,2 Innskudd fra kunder (mill. kr) 3.320 3.027 3.019 Innskudd fra kunder i prosent av forvaltningskapitalen 59,6 61,3 57,6 Innskuddsdekning (innskudd i prosent av brutto utlån) 65,4 68,0 62,5 Brutto misligholdte lån (mill. kr) 1) 23 18 23 Netto misligholdte lån (mill. kr) 21 11 20 Kjernekapital (mill. kr) 738 666 728 Risikoveiet volum (mill. kr) 3.830 3.342 3.590 Kapitaldekning (%) 18,5 19,0 19,3 Egenkapitalavkastning 2) 9,3 10,7 9,6 Kostnadsprosent 3) 44,8 42,9 46,9 Kostnadsprosent korrigert 4) 47,4 48,5 51,4 Grunnfondsbeviskapital (mill. kr) 50 50 50 Antall utstedte grunnfondsbevis (1 000) 500 500 500 Utjevningsfond (mill. kr) 1,8 0,5 0,5 Overkursfond (mill. kr) 10,3 10,3 10,3 Grunnfondsbevisprosent 5) 8,21 8,95 8,95 Resultat pr. grunnfondsbevis (kr) 6) 5,93 6,66 12,25 1) Over 90 dager 2 Resultat etter skattekostnad i % av gjennomsnittlig egenkapital, omregnet til årstall 3) Driftskostnader i % av netto rente- og kredittprovisjonsinntekter pluss netto driftsinntekter 4) Driftskostnader i % av netto rente- og kredittprovisjonsinntekter pluss netto driftsinntekter, eksklusiv gevinst/tap på verdipapirer 5) Grunnfondsbeviskapitalen tillagt overkursfondet og utjevningsfondet i % av total egenkapital 6) Grunnfondsbeviseiernes andel av overskuddet etter skatt basert på grunnfondsbevisprosenten dividert på antall grunnfondsbevis Utvannet resultat pr. grunnfondsbevis utgjør det samme
Kvartalsrapport pr. 30.06.2006 Regnskapsprinsipper Regnskapet er utarbeidet i overensstemmelse med gjeldende lover og bestemmelser for sparebanker og god regnskapsskikk. Det er benyttet samme regnskapsprinsipper som i bankens årsregnskap med unntak av utlån, som er bokført etter ny utlånsforskrift fra 01.01.06. Delårsrapporten er satt opp i overensstemmelse med NRS 11 Delårsrapportering. Ut fra virksomhetens art anser en det ikke hensiktsmessig å utarbeide kontantstrømoppstilling. Alle beløp er oppgitt i hele tusen kroner. 30.06.2006 30.06.2005 31.12.05 Misligholdte lån Brutto misligholdte utlån 22.800 17.626 22.833 Individuelle nedskrivninger (2.015) (6.179) (2.445) Netto misligholdte utlån 20.785 11.447 20.388 Brutto mislighold i % av brutto utlån 0,45 0,40 0,47 Med misligholdte lån menes lån og rammekreditter som har vært i restanse med mer enn 90 dager. Øvrige utlån hvor det er foretatt individuelle nedskrivninger Brutto utlån 19.909 38.657 21.512 Individuelle nedskrivninger (4.621) (9.023) (5.894) Netto utlån 15.288 29.634 15.618 30.06.2006 30.06.2005 31.12.2005 Individuelle nedskrivninger på utlån og garantier Individuelle nedskrivninger 1.1 8.434 13.610 13.610 - Periodens konstaterte tap, hvor det tidligere er foretatt individuelle nedskrivninger (1.068) (19) (6.012) + Økte individuelle nedskrivninger i perioden 16 0 0 + Nye individuelle nedskrivninger i perioden 0 2.000 2.180 - Tilbakeføring av individuelle nedskrivninger i perioden (746) (389) (1.439) = Individuelle nedskrivninger 31.03 6.636 15.202 8.339 Tap på utlån og garantier Periodens endring i individuelle nedskrivninger (1.658) 1.592 (5.271) Periodens endring i gruppenedskrivninger 0 0 0 Periodens konstaterte tap som det tidligere år er avsatt individuelle nedskrivninger for 1.080 19 6.012 Periodens konstaterte tap som det tidligere år ikke er avsatt individuelle nedskrivninger for 897 12 1.133 Periodens inngang på tidligere perioders konstaterte tap (79) (31) (54) Periodens tapskostnader 240 1.592 1.820 30.06.2006 30.06.2005 31.12.2005 Kapitaldekning Kjernekapital 738.282 666.016 727.689 Andre poster (netto) (31.505) (30.563) (35.343) Netto ansvarlig kapital 706.777 635.453 692.346 Beregningsgrunnlag 3.829.849 3.341.703 3.590.171 Dekningsprosent 18,45 19,02 19,28 Egenkapital Sparebankens Grunnfonds- Gavefond Overkurs- Utjevnings- Sum egenfond beviskapital fond fond kapital Egenkapital 31/12-05 665.048 50.000 14000 10.277 467 739.792 Effekt ved innføring av taps- og utlånsforskrift 01.01.06 *) 14.862 1.329 16.191 Disponeringer 0 0 (4.000) 0 0 (4.000) Egenkapital 30/6-06 679.910 50.000 10.000 10.277 1.796 751.983 *) Effekten oppstår ved ny vurdering av individuelle nedskrivninger (tidligere spesifiserte tapsavsetninger) og gruppenedskrivninger (tidligere uspesifiserte tapsavsetninger) i henhold til ny utlånsforskrift.
De 20 største grunnfondsbeviseiere per 30.06.2006 Antall %-andel Brown Brothers Harriman & Co 49.950 9,99 Lilleba AS 41.170 8,23 Aka AS 29.000 5,80 Engeseth Eiendom AS 18.000 3,60 Nore Invest AS 16.200 3,24 Allumgården AS 14.800 2,96 Jan Wikborg 13.800 2,76 Ringeriks-Kraft AS 10.800 2,16 Helge Anton Hagelsteen Vik 10.600 2,12 AS Kistefoss Træsliberi 10.000 2,00 The Northern Trust Company 9.650 1,93 Asbjørn Vestby 7.300 1,46 Thorvald Kaare Lie 7.000 1,40 Sparebanken Øst 6.650 1,33 Follum Bruks Arbeiderforening 6.500 1,30 Warren Wicklund 6.400 1,28 Trailer- Bygg AS 5.800 1,16 Lys & Kraft Eiendom 5.200 1,04 Carl August Mohn 5.000 1,00 Langholmen AS 4.400 0,88 Totalt 278.220 55,64