1. kvartal 2009 Bank. Forsikring. Og deg.
2 Kvartalsrapport 31.03.2009 RESULTATUTVIKLING Bankens driftsresultat etter 1. kvartal viser før avsetninger, 11,5 mill. kroner mot 8,6 mill. kroner ved samme tidspunkt i fjor. Netto tapsavsetning på utlån utgjør 3,0 mill. kroner, slik at resultatet før skatt ble 8,5 mill. kroner, marginalt bedre enn 1.kvartal 2008. I prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital (GFK) før skatt, tilsvarer resultatet 0,94 % mot 1,04 % i 2008. Skattekostnaden er beregnet til 2,6 mill. kroner. RENTENETTO Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter er på 21,9 mill. kroner, ca. 0,5 mill. kroner høyere enn til samme tidspunkt i fjor. I prosent av GFK er rentenettoen 2,41 %, en nedgang på 0,24 % enheter sammenlignet med tilsvarende periode året før. Lavere rentenetto må sees i sammenheng med høyere pris på innlån enn tidligere. ANDRE DRIFTSINNTEKTER Andre driftsinntekter netto utgjør 4,9 mill. kroner. Tilsvarende tall for forrige år var 2,3 mill. kroner. Årsaken til økningen er at det var foretatt større nedreguleringer på vår verdipapirbeholdning i 1. kvartal 2008 enn tilsvarende i 2009. DRIFTSKOSTNADER Lønn og generelle adm. kostnader utgjør 1,22 % av GFK mot 1,33 % til samme tidspunkt i fjor. Andre driftskostnader, inklusive ordinære avskrivninger er på ca. 4,2 mill. kroner og utgjør 0,47 % av GFK, mot 0,54 % til samme tid i fjor. I prosent av GFK utgjør kostnadene 1,69 % mot 1,87 % i 2008.
3 TAP/TAPSAVSETNINGER Det er kostnadsført 3,0 mill. kroner i netto tap på utlån og garantier 1. kvartal 2009, mot 0,2 mill. kroner i samme periode i fjor. Tapskostnaden tilsvarer 0,09 % av brutto utlån. Samlet tapsavsetning ved utgangen av 1. kvartal utgjør 1,60 % av brutto utlån. Tilsvarende tall for 1. kvartal 2008 var i underkant av 1,00 %. Det er grunn til å gjøre oppmerksom på at den svakere økonomiske utviklingen har bidratt til en økning i kredittrisikoen, spesielt for næringslivsengasjementene. Vi ser derfor viktigheten av at vi har en solid gjennomgang av utlånsportefølgen ved hvert kvartalsskifte. Ved systematisk gjennomgang av utlånsportefølgen ved kvartalsskifte mener vi å ha avdekket, og tatt de avskrivninger som er nødvendige ved utgangen av kvartalet. Overtatte eiendeler er redusert fra 2,6 mill. kroner til 0,6 mill. i første kvartal 2009. Dette ga en inntektsføring på 0,5 mill. kroner. BALANSEN Utlånsveksten de siste 12 måneder har vært på 8,3 % til i alt 3 225,4 mill. kroner, mens økningen fra årsskiftet er på 1,4 %. Budsjettert vekst for året er fem prosent. Innskuddsøkningen har vært på 12,8 % siden 1. kvartal 2008 til 2 231,1 mill. kroner, mens innskuddsøkningen siden årsskiftet er 8,6 %. Her er det budsjettert med en vekst på sju prosent for året. Bankens innskuddsdekning er på 70,3 %. Innlån i pengemarkedet er på 1.150 mill. kroner. Av dette utgjør obligasjoner/innskudd 1055 mill., resten er sertifikater. Banken har i utløpet av 1. kvartal 2009 overført lån for ca. 25,0 mill. kroner til Boligkreditt. Dette som en del av vår likviditetspolitikk, og samlet overføring til Boligkreditt er ved utgangen av 1. kvartal på ca. 140,0 mill. UTSIKTENE FREMOVER Styret er fornøyd med resultatet så langt. Imidlertid forventes det fortsatt press på bankens rentenetto, ikke minst på grunn av økte fundingkostnader. Det blir derfor fortsatt viktig med fokus på prising av kredittrisiko og kontroll over kostnadssiden.
4 SOLIDITET/KAPITALDEKNING Egenkapitalen pr. 31.3.09 er på 352,3 mill. kroner. Dette tilsvarer en kapitaldekning på 13,50 %. Opparbeidet overskudd hittil i år er ikke tatt med i beregningen. Beregningen er foretatt etter Basel-II regelverket. Kvartalsregnskapet er ikke revidert. Vinstra, den 31. mars./29. april 2009. I styret for SpareBank 1 Gudbrandsdal
5 Regnskap pr. 31.03.2009 Tall i hele 1000 RESULTATREGNSKAP 31.03.09 31.03.08 31.12.08 Renteinntekter og lignende inntekter 56.500 56.678 254.296 Rentekostnader og lignende kostnader 34.592 35.289 161.011 Netto rente- og kredittprovisjonsinnt. 21.908 21.389 93.285 Utbytte o.a. innt. av verdip. med variabel avkastning 335 4 2.058 Provisjonsinnt. og innt. fra banktj. 5.322 5.471 22.350 Provisjonskostn. og kostn. ved banktj. 825 851 3.434 Netto gevinst/tap av valuta og verdip. -314-2.498-16.948 Andre driftsinntekter 461 190 1.765 Netto andre driftsinntekter 4.979 2.316 5.791 Lønn og generelle admin.kostnader 11.053 10.731 45.984 Avskrivninger mv. av varige driftsmidler og imaterielle eiendeler 705 608 2.674 Andre driftskostnader 3.578 3.716 13.547 Sum driftskostnader 15.336 15.055 62.205 Resultat før tap 11.551 8.650 36.871 Tap på utlån, garantier mv. 3.016 246 23.144 Nedskrivn. og gev. vp. anlegg 0 0-521 Resultat før skattekostnad 8.535 8.404 13.206 Skatt på ordinært resultat 2.580 2.915 5.033 Resultat av ordinær drift etter skatt 5.955 5.489 8.173
6 Balanse EIENDELER 31.03.09 31.03.08 31.12.08 Kontanter og fordringer på sentralbanker 66.833 20.382 66.002 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 253.363 142.809 156.443 Brutto utlån til og fordringer på kunder 3.225.353 2.977.990 3.179.881 - Spesifiserte tapsavsetninger 27.862 7.153 24.791 - Nedskriving grupper av lån 23.850 22.000 23.850 Sum netto utlån og fordringer på kunder 3.173.640 2.948.837 3.131.239 Overtatte eiendeler 625 2.000 2.625 Sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapirer 189.902 94.336 107.976 Aksjer 15.368 51.334 68.151 Eierinteresser i tilknyttede selskaper 48.069 1.468 3.808 Immaterielle eiendeler 6.845 2.729 6.845 Varige driftsmidler 21.568 20.610 21.220 Andre eiendeler 1.116 3.220 1.481 Forskuddsbetalinger og opptjente inntekter 28.799 24.770 27.525 SUM EIENDELER 3.806.128 3.312.495 3.593.314 Tabellen fortsetter på neste side
7 Balanse forts. GJELD OG EGENKAPITAL 31.03.09 31.03.08 31.12.08 Gjeld til kredittinstitusjoner 205.000 160.000 205.000 Innskudd fra og gjeld til kunder 2.231.117 1.978.270 2.062.724 Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 939.741 774.857 939.277 Annen gjeld 34.423 12.148 14.732 Påløpte kostnader og forskuddsbetalte inntekter 33.317 33.510 14.625 Avsetning til forpliktelser og kostnader 10.209 9.761 10.593 SUM GJELD 3.453.809 2.968.546 3.246.950 Bundne fond 346.364 338.460 346.364 Frie fond/udisponert overskudd eller tap 5.955 5.489 0 SUM EGENKAPITAL 352.319 343.949 346.364 SUM GJELD OG EGENKAPITAL 3.806.128 3.312.495 3.593.314 POSTER UTENOM BALANSEN Garantier 176.015 144.147 163.057 Tallene er ikke reviderte
8 MISLIGHOLDTE LÅN 31.03.09 31.03.08 31.12.08 (tall i hele tusen) Brutto misligh. engasj. 96.576 66.995 58.611 - Individuelle nedskrivninger 8.956 3.648 3.885 Netto misligh. engasjement 87.620 63.347 54.726 Ikke misligh. lån m/spes. tapsavsetn. 71.277 4.989 67.519 - Individuelle nedskrivninger 13.871 3.505 20.887 Netto ikke misligh.lån m/spes. tapsavs. 57.406 1.484 46.632 BOKFØRTE TAP Periodens endringer i individuelle nedskrivinger 3.295-231 17.465 Periodens endringer i gruppenedskrivninger 0 0 1.850 Konstaterte tap i perioden 174 557 3.915 - Inngått på tidligere konstaterte tap 453 82 60 PERIODENS TAPSKOSTNADER 3.016 244 23.170 NEDSKRIVINGER INDIVIDUELLE LÅN Individuell nedskriving av utlån, gar. m.v. 01.01 24.791 7.383 7.383 Konstaterte tap i perioden, hvor det tidligere er foretatt individuelle nedskrivninger 0 351 1.505 Endr. individuelle nedskrivninger i perioden 3.071 121 18.913 NEDSKRIVINGER INDIVIDUELLE LÅN 27.862 7.153 24.791 NEDSKRIVNINGER GRUPPER AV LÅN Gruppenedskrivninger lån pr. 01.01 23.850 22.000 22.000 Periodens gruppenedskrivning 0 0 1.850 NEDSKRIVNINGER GRUPPER AV LÅN 23.850 22.000 23.850
Bank. Forsikring. Og deg. Telefon 61 21 80 00: Åpent mandag-fredag kl. 09:00-15:30 Nettbank: Full oversikt over hele ditt kundeforhold hele døgnet TelefonBank/MobilBank/Nettbank: Utfør de vanligste kontotjenestene hele døgnet E-postadresser: bankpost@s1g.no bedrift@s1g.no www.s1g.no