Kvartalsrapport for 2. kvartal postmaster@vegarsheibanken.no www.vegarsheibanken.no 1(5)
KVARTALSRAPPORT 2. KVARTAL STYRETS KOMMENTARER Forvaltningskapital Pr. 30.06.06 er forvaltningskapitalen på 560 mill. kroner. Dette er en økning på 71,8 mill. kroner, eller 14,7 % i forhold til samme tidspunkt i fjor. Fra 01.01.06 er det en oppgang på 60,2 mill. kroner eller 12,1 %. Innskudd Kostnader Personal- og adm. kostnader utgjør 1,3 % av gjennomsnittlig forvaltningskapital, en økning på grunn av økt bemanning i forhold til samme tidspunkt i fjor. Andre driftskostnader, inklusive ordinære avskrivninger, er på 1,3 mill. kroner og utgjør 0,5 % av gjennomsnittlig forvaltningskapital. I fjor på samme tid utgjorde kostnadene 0,3 % av gjennomsnittlig forv.kapital. Tap og mislighold på utlån Innskudd fra kunder er pr. 30.06.06 på 383,9 mill. kroner, som er en økning på 3,3 mill. kroner eller 0,9 % i forhold til samme tidspunkt i fjor. Innskuddene fra kunder dekker Netto tap på utlån og garantier er på 0,09 mill. kroner. 80 % av netto utlån. Til samme tid i fjor var tilsvarende På samme tidspunkt i fjor viste denne posten et netto tap på forholdstall 89,2 %. Det har vært en økning i innskudd på 0,1 mill. kroner. Det meste av tapsføringen skyldes noen få 38,5 mill. kroner eller 11,1 % siden 01.01.06. næringsengasjementer med dårlig inntjening. Summen av misligholdte lån er fortsatt lavt. Utlån Brutto utlån er pr. 30.06.06 på 482,1 mill. kroner, som er en vekst på 52,8 mill. kroner, eller 12,3 % i forhold til samme tidspunkt i fjor. Økning er hovedsakelig kommet i personmarkedet. Det har vært en økning på kr. 35 mill. kroner, eller 7,8 % i forhold til 01.01.06. Resultat av ordinær drift Nedskrivninger og gevinst/tap på verdipapirer Banken har solgt noen anleggsaksjer med tap i første kvartal i år. Kapitaldekning Banken har en ansvarlig kapital på 56,5 millioner kroner ved utgangen av 2. kvartal. Dette gir en kapitaldekning på Det er ikke foretatt noen endringer i regnskapsprinsipper fra 16,45 % uten at årets overskudd er lagt til bankens ansvarlige i fjor til i år. Resultat av ordinær drift før skatt viser et kapital. Banken har tatt opp en Fondsobligasjon på 15,0 mill, noe overskudd på kr. 4,05 mill. kroner, mot et overskudd på 3,51 mill. noe som førte til en økning av ansvarlig kapital med 7,3 mill. kroner til samme tid i fjor. Resultatet etter skatt viser et overskudd på 2,88 mill. kroner mot et overskudd på Utsiktene for resten av året 2,53 mill. kroner til samme tid i fjor. 28. juni åpnet vi ny avdeling i Tvedestrand. Denne etableringen har Rentenetto vi store forhåpninger til at skal være med på å utvikle banken i årene framover, og skaffe banken mange nye kunder. Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter er på 6,52 mill. kroner, Det er positivt at innskudd fra kunder har hatt en god utvikling det som er 0,09 mill. kroner høyere enn til samme tidspunkt i fjor. siste kvartalet. Utlånsveksten er god, og ser ut til å fortsette framover. I % av gjennomsnittlig forvaltningskapital utgjør rentenettoen Til tross for synkende rentemargin er styret fornøyd med bankens 2,49 p.a., mot 2,76 på samme tidspunkt i fjor. inntjening. Banken har sammen med andre banker i Agder bestemt at alle ansatte Andre driftsinntekter skal gjennomføre et salgsopplæringskurs i regi av On-target. Dette vil medføre at det blir en travel høst for de ansatte. Andre driftsinntekter er på 2,58 mill. kroner, som er en økning på 1,1 mill. kroner i forhold til samme tidspunkt i fjor. Banken har mottatt en kompensasjon for utgifter i forbindelse med at banken var pilotbank i konverteringsprosjektet for overgag til SDC på kr 357.152,-. Vegårshei, 10.juli Lars Espeland (styreformann) Nils Mo Kari Mo Thygesen (nestformann) Øyvind Tveide (banksjef) Marit Hauge Torp 2(5)
BALANSE 30.06. 30.06. 31.12. EIENDELER Kontanter og fordringer på sentralbanker 7.975 3.392 6.469 Utlån til og fordring på kreditinstitusjoner 16.990 18.495 40 Brutto utlån til og fordringer på kunder 482.102 429.342 447.092 - spesifiserte tapsavsetninger -380-775 -455 - uspesifiserte tapsavsetninger -2.103-2.103-2.103 Sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapirer 41.052 29.485 35.027 Aksjer og andre verdipapirer med variabel avkastning 5.874 4.536 6.119 Immaterielle eiendeler 2.496 381 2.675 Varige driftsmidler 4.637 3.801 3.687 Andre eiendeler 227 500 33 Forskuddsbetalinger og opptjente inntekter 1.189 1.157 1.229 Sum eiendeler 560.059 488.211 499.813 GJELD OG EGENKAPITAL Gjeld til kredittinstitusjoner 23.049 0 7.659 Innskudd fra og gjeld til kunder 383.876 380.562 345.373 Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 84.702 44.933 57.852 Annen gjeld 2.964 1.768 27.272 Påløpte kostnader og forskuddsbetalte inntekter 4.496 3.422 1.676 Avsetninger til forpliktelser og kostnader 104 30 1.985 Ansvarlig lånekapital 14.738 14.710 14.742 Sparebankens fond 43.254 40.257 43.254 Udisponert overskudd 2.876 2.529 0 Sum gjeld og egenkapital 560.059 488.211 499.813 Poster utenom balansen Garantiansvar 2.280 2.941 3.000 TALL FRA DRIFTSREGNSKAPET 1/1-30/6 06 1/1-30/6 05 31.12. 2. kvart. 06 2. kvart. 05 Renteinntekter og lignende inntekter 12.414 10.123 21.323 6.624 5.173 Rentekostnader og lignende kostnader -5.896-3.697-8.240-3.187-1.937 Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter 6.518 6.426 13.083 3.437 3.236 Utbytte og andre inntekter av verdipapirer med 789 295 295 789 295 variabel avkastning Provisjonsinntekter inntekter fra banktjenester 1.621 1.180 2.118 879 605 Provisjonskostnader og kostnader ved -531-156 -662-253 -78 banktjenester Netto gev./tap av valuta og verdipapir 334 91 318 124 75 Andre driftsinntekter 368 72 58 2 34 Lønn og generelle administrasjonskostnader -3.530-3.594-8.563-1.687-1.764 Avskrivninger mv. av varige driftsmidler -510-214 -539-316 -122 Andre driftskostnader -819-491 -1.103-524 -283 Tap på utlån, garantier mv. -85-97 -753 21-25 Nedskrivninger/reverseringer og gevinst/tap på -104 0 31 7 0 verdipapirer/anl.m. Resultat av ordinær drift før skatt 4.051 3.512 4.283 2.479 1.973 Beregnet skattekostnad -1.175-983 -1.286-719 -552 Resultat av ordinær drift etter skatt 2.876 2.529 2.997 1.760 1.421 3(5)
REGNSKAPSPRINSIPPER Regnskapet er ført etter ny regnskapslov Note 1 TAPSAVSETNINGER OG MISLIGHOLD (ALLE TALL ) Utvikling av individuell nedskrivninger på utlån i Individuelle nedskr. pr. 30.06. 380 Periodens konstaterte tap som det tidligere år 107 Individuelle nedskr. pr. 01.01. 455 ikke er foretatt individuelle nedskr. for Periodens endring i individuelle nedskr. -75 Periodens inng. på tidligere periode konst. tap Periodens tapskostnader -22 85 Nedskr. på grupper av utlån pr. 30.06. 2.103 Nedskr. på grupper av utlån pr. 01.01. 2.103 Misligholdte og tapsutsatte lån pr. 30.06. Periodens endring i nedskr. på grupper av utlån 0 Brutto misligholdte utlån Netto misligholdte lån 1.547 1.547 Periodens konstaterte tap som det 75 Brutto andre tapsutsatte lån 429 tidligere år er foretatt individuelle nedskr. for Netto andre tapsutsatte lån 49 Note 2 K APITALDEKNING Kravet til kapitaldekning er at den ansvarlige kapitalen skal utgjøre minst 8% av et nærmere definert beregningsgrunnlag. 30.06. 30.06. 31.12. Sparebankens fond 43.254 40.257 43.254 Medlemsinnskudd i kredittforeninger 525 0 375 Fondsobligasjon 7.285 7.036 7.227 Utsatt skattefordel -38 0-38 Andre immaterielle eiendeler -2.458-381 -2.637 Annen egenkapital 0 0 0 Kjernekapital 48.568 46.912 48.181 Medlemsinnskudd i kredittforeninger 525 0 375 Fondsobligasjon 7.453 7.964 7.773 Tilleggskapital 7.978 7.964 8.148 Ansvarlig kapital 56.546 54.876 56.329 Beregningsgrunnlag 343.795 293.253 315.812 Kapitaldekningsprosent 16,45 18,71 17,84 Kapitaldekningsprosent 25,00 % 20,00 % 15,00 % 10,00 % 5,00 % 0,00 % Utvikling av kapitaldekning og eiendeler 04 04 05 05 06 Beregningsgrunnlag 259.575 # 268.184 # 600.000 277.983 # 296.578 # 338.588 # Kapitaldekning 14,05 % # 13,58 % # 500.000 19,82 % # 18,52 % # 16,76 % # 400.000 Netto ansvarlig kapital 36.481 # 36.423 # 55.102 # 54.912 # Kapitaldekning 56.745 # 300.000 Årsresultat før skatt 4.838.892 # 5.134.640 # 6.148.995 # 6.504.000 # Sum 5.809.794 Eiendeler # 200.000 Sum Eiendeler 415.822 # 442.359 # 455.510 # 491.990 # 560.569 # 100.000 0 Sum eiendeler Utvikling av kapitaldekning og årsresultat Kapitaldekningsprosent 25,00 % 20,00 % 15,00 % 10,00 % 5,00 % 0,00 % 9.000.000 8.000.000 7.000.000 6.000.000 5.000.000 4.000.000 3.000.000 2.000.000 1.000.000 0 Beregnet årsresultat Kapitaldekning Årsresultat før skatt 4(5)
Note 3 RESULTATANALYSE OG NØKKELTALL I % av gjennomsnittlig forvaltningskapital 30.06. 31.03. 31.12. 30.09. 30.06. Renteinntekter og lignende inntekter 4,74 4,56 4,53 4,35 4,35 Rentekostnader og lignende kostnader -2,25-2,13-1,75-1,66-1,59 Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter 2,49 2,43 2,78 2,69 2,76 Utbytte og andre inntekter av verdipapirer med 0,30 0,00 0,06 0,08 0,13 variabel avkastning Provisjonsinntekter inntekter fra banktjenester 0,62 0,58 0,45 0,60 0,51 Provisjonskostnader og kostnader ved -0,20-0,22-0,14-0,08-0,07 banktjenester Netto gev./tap av valuta og verdipapir 0,13 0,17 0,07 0,08 0,04 Andre driftsinntekter 0,14 0,29 0,01 0,01 0,03 Sum inntekter 0,98 0,82 0,45 0,69 0,64 Personalkostnader -0,79-0,96-0,91-0,85-0,76 Administrasjonskostnader -0,56-0,49-0,91-0,79-0,79 Avskrivninger mv. av varige driftsmidler -0,19-0,15-0,11-0,09-0,09 Andre driftskostnader -0,31-0,23-0,25-0,23-0,21 Sum kostnader -1,85-1,83-2,18-1,96-1,85 Resultat før gevinst/tap og nedskr. 1,62 1,42 1,05 1,42 1,55 Tap på utlån, garantier mv. -0,03-0,08-0,16-0,03-0,04 Nedskrivninger/reverseringer og gevinst/tap på -0,04-0,09 0,01 0,00 0,00 verdipapirer/anl.m. Resultat av ordinær drift før skatt 1,55 1,25 0,90 1,39 1,51 Beregnet skattekostnad -0,45-0,36-0,27-0,39-0,42 Ordinært resultat etter skatt 1,10 0,89 0,63 1,00 1,09 30.06. 31.03. 31.12. 30.09. 30.06. Brutto utlån til kunder 482.102 465.496 447.092 441.243 429.342 Netto utlån til kunder 479.619 463.013 444.534 438.365 426.464 Innskudd fra kunder 383.876 352.018 345.373 347.709 380.562 Innskuddsdekning 1) 80,04 76,03 77,69 79,32 89,24 Kostnader i % av inntekter 188,26 224,23 479,68 283,67 290,08 Forvaltningskapital 560.059 560.569 499.813 491.990 488.211 Gjennomsnittlig forvaltningskapital 524.135 508.040 471.202 467.175 465.242 Totalrentabilitet 2) 1,10 0,89 0,63 1,00 1,09 Egenkapitalrentabilitet 3) 21,01 9,35 6,93 25,87 20,08 i % av brutto utlån Brutto misligholdte lån 0,32 0,68 0,94 0,33 0,57 Brutto andre tapsutsatte lån 0,09 0,13 0,11 0,38 0,40 Spesifiserte tapsavsetninger 0,08 0,08 0,10 0,18 0,18 Uspesifiserte tapsavsetninger 0,44 0,45 0,47 0,48 0,49 Tap på utlån og garantier 0,02 0,03 0,17 0,03 0,03 1) Innskudd i prosent av netto utlån 2) Resultat etter skatt i prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital 3) Resultat etter skatt i prosent av gjennomsnittlig egenkapital Godkjent av styret 10.07. Lars Espeland (styreformann) Kari Mo Thygesen (nestformann) Øyvind Tveide (banksjef) Marit Hauge Torp Nils Mo Geir Bråten (kontorsjef) 5(5)