Sparebanken Pluss Kvartalsrapport 2. kvartal 2002

Sparebanken Pluss Kvartalsrapport 2. kvartal 2002

Kvartalsrapport per 30.06.2002 Rammebetingelser Signalrenten fra Norges Bank har i første halvår 2002 vært uendret. Renten ble 12.12.01 satt ned med 0,5 prosentpoeng til 6,5 prosent. Den 3.07.02 ble signalrenten igjen satt opp til 7,0 prosent. Norges Banks kredittindikator, K2, viste nedgang i begynnelsen av året, men har igjen begynt å stige. Ved utgangen av juni var 12 månedersveksten på 9,5 prosent. Oslo Børs hovedindeks har i første halvår falt med 11,2 prosent. Verst gikk det utover IT- og telekom., der indeksene falt med henholdsvis 39,2 og 31,4 prosent. Fallet på Oslo Børs i 2001 var på 14,6 prosent. Arbeidsledigheten er på et høyere nivå enn i fjor og var for juni på 3,1 prosent av arbeidsstyrken. Den registrerte arbeidsledigheten, justert for sesongvariasjoner, har fra mars til juni økt med 4.000 personer og er den høyeste siden 1997. Generelt Hovedtrekkene ved bankens virksomhet i 1. halvår 2002 er: - Fortsatt god vekst på utlån og innskudd - Bedret rentenetto i kroner - Økte andre driftsinntekter - Positiv kostnadsutvikling - Lave tap - Økt driftsresultat Forvaltningskapital Ved utgangen av 2. kvartal 2002 var forvaltningskapitalen 10.654 mill. kroner. Det er en økning i forhold til samme tid i fjor på 1.480 mill. kroner eller 16,1 prosent. Fra årsskiftet har forvaltningskapitalen vokst med 622 mill. kroner. Utlån Netto utlån til kunder har økt med 1.396 mill. kroner eller 17,1 prosent siden 2. kvartal i fjor, og er nå 9.586 mill. kroner. Økningen fra årsskiftet er 678 mill. kroner eller 7,6 prosent. Netto mislighold av utlån er fortsatt meget lavt. Det samme gjelder for konstaterte og spesifiserte tap. Hittil i år er det avsatt 6,0 mill. kroner til uspesifiserte tap. Innskudd Innskudd fra publikum var ved utgangen av 2. kvartal 5.971 mill. kroner. Veksten fra samme tid i fjor har vært på 591 mill. kroner eller 11,0 prosent. Innskuddsøkningen har vært størst fra næringslivet. Siden årsskiftet er innskuddsveksten 253 mill. kroner eller 4,4 prosent. Driftsresultatet Banken har et driftsresultat før skatt på 68,0 mill. kroner, mot 62,8 mill. kroner på samme tid i fjor. Den store resultatfremgangen skyldes i hovedsak høyere rentenetto. Resultatet tilsvarer 1,33 prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital, mot 1,45 prosent i fjor. Bankens rentenetto er økt med 9,4 mill. kroner i forhold til 1. halvår 2001. Dette skyldes økt volum. Netto andre driftsinntekter er 25,2 mill. kroner. Dette er en økning på 1,1 mill. kroner i forhold til samme periode i fjor. I Sum andre driftsinntekter inngår gevinst og tap på verdipapirer. Den negative utviklingen på Oslo Børs siste kvartal har medført at banken har et tap på verdipapirer som gjør at posten Netto verdiendring og gevinst /tap på valuta/verdipapirer som er omløpsmiddel viser et netto tap på i underkant av 3,4 mill. kroner. Kostnadene har økt med 2,0 mill. kroner i forhold til samme periode i fjor. De relative tall viser imidlertid en meget positiv utvikling. Kostnadene utgjør nå 1,48 prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital, mot 1,70 prosent for ett år siden. Banken har - med virkning fra 2002 -- innført en resultatbasert bonusordning for ansatte. Bonusavsetningen inngår i posten Lønn og generelle administrasjonskostnader. Soliditet Sparebanken Pluss hadde ved utgangen av 2. kvartal 2002 en egenkapital på 1.069 mill. kroner. Det gir en fortsatt høy kapitaldekning på 13,6 prosent. Periodens resultat er da ikke medregnet. Grunnfondsbevis Hittil i år er det omsatt 113.696 grunnfondsbevis fordelt på 145 transaksjoner. Per 30.06.2002 hadde banken 1.264 grunnfondsbeviseiere. Oversikten over de 20 største grunnfondsbeviseierne per 30.06.02 framgår av note. Videre utsikter Styret regner med at resultatutviklingen også vil bli tilfredsstillende resten av året, så sant bankens rammebetingelser blir som forventet. Kristiansand, 14. august 2002 Jens Freuchen Oddvar Hodne Thore Westermoen Anne Ryen Bjørn Robstad Terje Røsnes Unni Kruse Stein A. Hannevik Formann Nestformann Adm. direktør

Resultatregnskap Beløp i hele tusen % av gj.sn. forv. kapital 30.06.02 30.06.01 31.12.01 30.06.02 30.06.01 31.12.01 383 260 386 347 726 768 Renteinntekter og lignende inntekter 7,49 8,87 7,91 255 051 267 543 481 479 Rentekostnader og lignende kostnader 4,98 6,14 5,24 128 209 118 804 245 289 Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter 2,51 2,73 2,67 2 304 2 013 2 029 Utbytte o.a innt. av verdipapirer m/var. avk. 0,05 0,05 0,02 28 882 25 355 53 291 Provisjonsinntekter og innt. fra banktjenester 0,56 0,58 0,58 6 516 5 474 11 628 Provisjonskostnader og kostn. ved banktjenester 0,13 0,13 0,13-3 371-197 -7 490 Nto. verdiendr. og gev./tap på val./vp. som er oml.midl. -0,07 0,00-0,08 3 933 2 390 6 889 Andre driftsinntekter 0,08 0,05 0,07 25 232 24 087 43 091 Sum andre driftsinntekter 0,49 0,55 0,47 62 589 60 149 118 850 Lønn og generelle administrasjonskostnader 1,22 1,38 1,29 4 832 6 045 11 617 Avskrivninger m.v. av varige driftsmidler 0,09 0,14 0,13 8 763 8 015 15 674 Andre driftskostnader 0,17 0,18 0,17 76 184 74 209 146 141 Sum driftskostnader 1,48 1,70 1,59 77 257 68 682 142 239 Resultat av ordinær drift før tap 1,51 1,58 1,55 9 240 5 857 21 011 Tap på utlån, garantier m.v. 0,18 0,13 0,23 68 017 62 825 121 228 Resultat av ordinær drift (Driftsresultat) 1,33 1,45 1,32 19 045 17 591 36 014 Skatt på ordinært resultat 0,37 0,40 0,39 48 972 45 234 85 214 Resultat av ordinær drift etter skatt 0,96 1,05 0,93 Balanse Beløp i hele tusen EIENDELER 30.06.02 30.06.01 31.12.01 Kontanter og fordringer på sentralbanker 172 640 69 330 133 490 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 70 034 66 782 172 507 Netto utlån til og fordringer på kunder 9 586 102 8 189 699 8 907 792 Overtatte eiendeler 588 538 588 Sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapirer 558 907 589 005 558 892 Aksjer, andeler og andre verdipapirer med variabel avkastning 73 980 71 003 75 671 Eierinteresser i konsernselskaper 10 960 8 714 10 960 Varige driftsmidler/ andre eiendeler 91 748 94 125 95 287 Forskuddsbetalte ikke påløpte kostn. og opptj. ikke mottatte innt. 88 945 84 508 77 201 SUM EIENDELER 10 653 904 9 173 704 10 032 388 GJELD OG EGENKAPITAL 30.06.02 30.06.01 31.12.01 Gjeld til kredittinstitusjoner 1 044 103 1 029 112 1 112 344 Innskudd fra og gjeld til kunder 5 971 341 5 380 073 5 718 530 Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 2 294 553 1 488 624 1 996 945 Annen gjeld 77 783 81 071 103 783 Påløpte kostnader og forskuddsbetalte inntekter 175 235 172 217 58 870 Avsetninger for påløpte kostnader og forpliktelser 22 066 26 736 22 065 SUM GJELD 9 585 081 8 177 833 9 012 537 Innskutt egenkapital: Grunnfondsbeviskapital 125 000 125 000 125 000 Overkursfond 33 196 33 196 33 196 Opptjent egenkapital: Fond for vurderingsforskjeller 5 119 5 038 5 119 Sparebankens fond 847 536 778 403 847 536 Utjevningsfond 9 000 9 000 9 000 Udisponert resultat 48 972 45 234 0 SUM EGENKAPITAL 1 068 823 995 871 1 019 851 SUM GJELD OG EGENKAPITAL 10 653 904 9 173 704 10 032 388 Poster utenom balansen: Betingede forpliktelser: Garantier 216 348 208 819 197 026 Bokført verdi av eiend. som er stillet som sikkerhet for pantegjeld o.l. 477 754 487 241 487 227

Kvartalsvis resultat Beløp i hele tusen 2. kvartal 1. kvartal 4. kvartal 3. kvartal 2. kvartal 2002 2002 2001 2001 2001 Renteinntekter og lignende inntekter 193 451 189 809 191 667 186 376 178 094 Rentekostnader og lignende kostnader 128 630 126 421 126 070 125 488 117 441 Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter 64 821 63 388 65 597 60 888 60 653 Utbytte o.a. innt. av verdipapirer m/var. avk. 2 023 281 16 0 1 409 Provisjonsinntekter og innt. fra banktjenester 16 040 12 842 14 505 13 431 12 635 Provisjonskostnader og kostn. ved banktjenester 3 289 3 227 3 134 3 020 2 469 Nto. verdiendr. og gev./tap på val./vp. som er oml.midl. -5 578 2 207 4 978-12 271 2 933 Andre driftsinntekter 1 811 2 122 3 181 1 318 1 226 Sum andre driftsinntekter 11 007 14 225 19 546-542 15 734 Lønn og generelle administrasjonskostnader 33 531 29 058 30 300 28 630 31 068 Avskrivninger m.v. av varige driftsmidler 2 381 2 451 2 729 2 842 3 069 Andre driftskostnader 3 624 5 139 4 612 2 818 3 706 Sum driftskostnader 39 536 36 648 37 641 34 290 37 843 Resultat av ordinær drift før tap 36 292 40 965 47 502 26 056 38 544 Tap på utlån, garantier m.v. 4 986 4 254 6 360 8 794 3 356 Resultat av ordinær drift (Driftsresultat) 31 306 36 711 41 142 17 262 35 188 Skatt på ordinært resultat 8 766 10 279 13 590 4 833 9 853 Resultat av ordinær drift etter skatt 22 540 26 432 27 552 12 429 25 335 Noteopplysninger Regnskapet er utarbeidet i.h.t. regnskapslov og forskrift om årsregnskap m.m. for banker gitt av Kredittilsynet, samt god regnskapsskikk. Tallene som fremkommer i oppstillingene er morbanktall, da morbanken står for den alt vesentlige del av konsernets virksomhet. Notene er oppgitt i hele tusen kroner. Tapskostnad: 30.06.02 30.06.01 31.12.01 Periodens endring i spesifisert tapsavsetning 863-2 848-1 112 + Periodens endring i uspesifisert tapsavsetning 6 000 5 000 15 900 + Periodens konst. tap som det tidligere år er avsatt spes. tapsavsetning for 1 043 4 189 6 337 + Periodens konst. tap som det tidligere år ikke er avsatt spes. tapsavsetning for 2 443 1 035 2 702 - Periodens inngang på tidligere perioders konstaterte tap 1 109 1 519 2 816 = Periodens tapskostnad 9 240 5 857 21 011 Endring i spesifisert tapsavsetning: 30.06.02 30.06.01 31.12.01 Spesifisert tapsavsetning 01.01 10 652 11 764 11 764 - Periodens konstaterte tap, hvor det tidligere er foretatt spesifisert tapsavsetning 1 043 4 189 6 337 + Økte spesifiserte tapsavsetninger i perioden 19 1 125 1 548 + Nye spesifiserte tapsavsetninger i perioden 3 079 928 6 422 - Tilbakeføring av spesifiserte tapsavsetninger i perioden 1 192 712 2 745 = Spesifisert tapsavsetning 30.06 11 515 8 916 10 652

Endring i uspesifisert tapsavsetning: 30.06.02 30.06.01 31.12.01 Uspesifisert tapsavsetning 01.01 65 900 50 000 50 000 + Periodens uspesifiserte tapsavsetning 6 000 5 000 15 900 Uspesifisert tapsavsetning pr. 30.06 71 900 55 000 65 900 Misligholdte lån/kreditter 30.06.02 30.06.01 31.12.01 Brutto misligholdte lån/kreditter 49 050 75 610 46 883 - Spesifiserte tapsavsetninger 3 273 2 589 2 006 Netto misligholdte lån/kreditter 45 777 73 021 44 877 Spes. tapsavsetning i % av brutto mislighold 6,7 % 3,4 % 4,3 % 30.06.02 30.06.01 31.12.01 Ikke misligholdte engasjementer med tapsavsetning 27 339 15 257 23 180 Spesifiserte tapsavsetninger på ikke misligholdte engasjementer 8 242 6 327 8 646 Kapitaldekning 30.06.02 30.06.01 31.12.01 Netto ansvarlig kapital 975 920 905 521 974 860 Risikovektet balanse 7 183 050 6 128 983 6 683 368 Kapitaldekning i % * 13,59 14,77 14,59 Kapitaldekning inkl. 50% av periodens resultat 14,06 15,29 - * Ikke medtatt periodens resultat i perioderegnskapet Nøkkeltall 30.06.02 30.06.01 31.12.01 Netto utlånsvekst (%) 17,1 12,1 17,9 Innskuddsvekst (%) 11,0 10,6 11,1 Forvaltningskapitalvekst (%) 16,1 8,0 19,1 Gjennomsnittlig forvaltningskapital (mill. kr.) 10 325 8 787 9 185 Tap på utlån i prosent av netto utlån (%) 0,1 0,1 0,3 Innskuddsdekning (%) 1 62,3 65,7 64,2 Egenkapitalrentabilitet etter skatt (%) 2 9,5 9,3 8,7 Kostnader i prosent av inntekter (%) 3 49,7 51,9 50,7 Fortjeneste pr. grunnfondsbevis (kr.) 4 6,5 6,4 12,1 Børskurs ved utgangen av kvartalet (kr.) 146 143 140 Antall ekspedisjonssteder 15 15 15 Antall årsverk 170 172 173 Definisjoner: 1 Innskudd fra og gjeld til kunder / netto utlån til og fordringer på kunder. 2 Resultat etter skatt / gj. snittlig egenkapital. 3 Sum driftskostnader / 4 netto rente- og kredittprov.inntekter og sum andre driftsinntekter. Grunnfondsbeviseiernes andel av driftsresultat etter skatt / gjennomsnittlig antall utestående grunnfondsbevis De 20 største grunnfondsbeviseierne per 30.06.2002 ANTALL ANDEL AV ANTALL ANDEL AV NAVN GFB GFB-KAP. % NAVN GFB GFB-KAP. % 1. Gjensidige NOR 119 100 9,52 11. Tet Invest AS 20 000 1,60 2. Sp. Pluss Ansattes fond 32 950 2,63 12. Gumpens Auto AS 18 250 1,46 3. Sparebanken Sør 31 600 2,52 13. Flekkefjord Sparebank 15 800 1,25 4. Søgne Shipping AS 31 500 2,52 14. Tonsenhagen Forr. sentrum 15 200 1,21 5. Birkenes Sparebank 27 900 2,23 15. Astra Nova A/S 15 000 1,20 6. Kr.sand Ferdigbetong 27 100 2,16 16. Astra Prosjekt A/S 15 000 1,20 7. Spareskillingsbanken 26 600 2,12 17. Lund Øystein 14 300 1,14 8. Søgne og Greipstad Sp.bank 25 800 2,06 18. Tine Pensjonskasse 12 000 0,96 9. Astra Norge A/S 20 850 1,66 19. AS Kribo 11 600 0,92 10. T K Brøvig AS 20 300 1,62 20. Høydal Asbjørn 10 200 0,81 Totalt - 10 største eierne 363 700 29,10 Totalt - 20 største eierne 511 050 40,88 Sparebanken Pluss og bankens datterselskaper eier ingen grunnfondsbevis. Grunnfondsbeviskapitalen utgjorde per 30.06.02 NOK 125.000.000 fordelt på 1.250.000 grunnfondsbevis, pålydende kr. 100,-.

B Returadresse: Sparebanken Pluss Postboks 200, 4662 Kristiansand Hovedkontor: Rådhusgt. 7/9, Postboks 200, 4662 Kristiansand Telefon: 38 17 35 00 Telefax: 38 17 35 04 firmapost@sparebankenpluss.no Head Office: Rådhusgt. 7/9, P.O.Box 200, N-4662 Kristiansand, Norway Telephone: +47 38 17 35 00 Telefax: +47 38 17 35 04 www.sparebankenpluss.no wap.sparebankenpluss.no/ AdNotam Reklamebyrå RRA30.