K v a r t a l s r a p p o r t 2. k v a r t a l

Transkript

1 K v a r t a l s r a p p o r t 2. k v a r t a l

2 Resultatregnskapet pr Resultatet av ordinær drift i banken før skatt er pr et overskudd på 5,603 mill. kroner. 5,153 mill. kroner er realisert tap ifm stort tapsengasjement hvor det nå er etablert nye avtaler som et ledd i bankens arbeid for å begrense tap. Det har i 2. kvartal vært økning i verdier i portefølje av obligasjoner og aksjer. Dette gjelder de fleste obligasjoner innen bank og industri. Netto resultateffekt inkl. aksjer i kvartalet er 5,340 mill. kroner. Dette oppveier verdireduksjonen pr 1. kvartal og netto effekt så langt i år er dermed tilnærmet null. Rentenetto Rentenettoen er på 18,343 mill. kroner mot 21,978 mill. kroner for samme periode i fjor. I prosent er det en reduksjon i netto til 1,47% mot 1,82% for samme tidsrom i Rentenettoen er nå betydelig lavere enn budsjettert (1,80%). Inntekter frå verdipapir Det vil ikke bli bokført utbytte fra Terra-gruppen i 2009 (i 2008 var utbytte 0,974 mill. kroner). Fra datterselskap Ryfylke Eiendomsmegling AS ventes det i 2009 lavere utbytte enn i fjor (0,720 mill. kroner i 2008). Selskapets driftsresultat pr 2. kvartal er 0,424 mill. kroner. Provisjonsinntekter Provisjonsinntektene utgjør pr 2. kvartal 4,387 mill. kroner eller 0,35% av gjennomsnittlig forvaltningskapital. Inntektene er 0,410 mill. kroner lavere enn for samme tidsrom i fjor. Det er fortsatt slik at provisjonsinntektene fra garantier er betydelig høyere mens inntektene fra salg av fond i ennå større grad er lavere enn i fjor. Det er en svak økning innen forsikring og noe nedgang innen kort og gebyrer. Provisjonskostnader Provisjonskostnadene ved banktjenester er 1,207 mill. kroner, noe høyere enn samme tid i fjor (1,049 mill. kroner). Tap på valuta og verdipapir Det er fortsatt fall i verdi på enkelte obligasjoner innen industrisektoren, mens de fleste innen bank og finansinstitusjoner har økt i verdi. Netto er det bokført 0,002 mill. kroner i tap mot 4,649 mill. kroner i tap i 2. kvartal Bankens portefølje av obligasjoner er definert som omløpsobligasjoner. Andre inntekter Andre inntekter er 0,290 mill. kroner mot 2,886 mill. kroner i samme periode i fjor hvor det inngikk kr 2,700 mill. kroner for salg av eiendom. Kostnader Lønns- og administrasjonskostnadene utgjør 11,015 mill. kroner eller 0,88% av gjennomsnittlig forvaltningskapital. Totale driftskostnader er 14,079 mill. kroner, prosentuelt 0,11% høyere enn i fjor. I kroner er økningen på 1,821 mill. kroner. I tallet inngår betydelige kostnader til revisjon og advokater samt innleie i ca 6 mnd av ekstern ressurs ifm stort tapsengasjement. Det er økte kostnader til lønn (3 flere ansatte) samt noe høyere avskrivninger (etter ombygging av Bygg II). Tap Totale tap er pr 1. halvår netto 2,642 mill. kroner mot 0,077 i inntektsføring på samme tid i fjor. Individuelle nedskrivinger er redusert med netto 3,233 mill. kroner, mens gruppevise nedskrivinger er redusert med netto 1,480 mill. kroner. Individuelle nedskrivninger på garantier er 0,150 mill. kroner. Det er inngått 0,080 mill. kroner på tidligere konstaterte tap. Det er konstaterte tap på 7,285 mill. kroner på tidligere individuelle nedskrivninger. Av dette er 5,153 mill. kroner relatert til stort tapsengasjement. 2

3 Balanse Forvaltningskapitalen Forvaltningskapitalen har siste 12 mnd økt med 3,9% til 2 504,811 mill. kroner. Utlån Brutto utlån er på 2 076,688 mill. kroner. Dette er 64,074 mill. kroner mer enn ett år tidligere. Økningen er 3,2%. Veksten er fallende og i tråd med plan økning utlån skal begrenses til maksimalt 8% i I kroner er utlån redusert med 23,101 mill. kroner siden årsskiftet. Innskudd Per er innskudd fra kunder 1 390,174 mill. kroner. Det er en reduksjon på 9,9% siste 12 måneder. Siden årsskiftet har innskuddene økt med 27,974 mill. kroner. Innskudd utgjør 66,9% av brutto utlån. Soliditet Egenkapital/kapitaldekning Per er banken sin kapitaldekning 15,7%. Dette er inkludert kapitalen banken ble tilført fra emisjonen av grunnfondsbevis i februar. Kjernekapitalen er 10,09%. Utsiktene videre i 2009 Banken ble tilført ny kapital i februar gjennom grunnfondsbevis. Banken kapitalsituasjon er nå på omtrent samme nivå som før nedskrivninger av engasjementer samt verdifall på verdipapirportefølje pr Det er vedtatt og gjort avtale om kapital fra ansvarlig lån skal økes med 10 mill. kroner i august. Bankens forstanderskap har også vedtatt at banken skal søke Statens finansfond om fondsobligasjon slik at bankens kjernekapital økes til 12%. Ny kapitaldekning etter disse tiltakene er estimert til 18,3%. Det ventes at fondsobligasjon vil bli tilført bankens kapital innen utgangen av året forutsatt at søknaden innvilges. Søknad vil senest sendes innen søknadsfristen Tiltakene er et resultat av stresstesting av bankens nøkkeltall ved bl.a nedgangsscenario over 7 år med høyrente. Dette vil sammen med vedtatt reduksjon av andel BM-engasjementer til 35% (41% pr ) innen utgangen av 2011 medføre at bankens kapitaldekning ikke vil bli lavere enn minimum 16,4 % (som er bankens kapitalmål). Det er i tråd med målsetning etablert nye engasjementsavtaler for stort tapsengasjement innen utgangen av 2. kvartal. Avtalene er gjort som ledd i forsøk på å begrense tapsomfang. Det er fortsatt knyttet stor usikkerhet til økonomien i engasjementene selv om det er utarbeidet nye budsjetter som viser positiv økonomi og likviditet. Engasjementenes oppnåelse av budsjett vil være avgjørende for om resterende tidligere nedskrivninger kan tilbakeføres. Det ventes ingen tilbakeføring i Finansuroen vil fortsatt prege Vi venter ingen større nye nedskrivinger, men det kan være at noen tidligere nedskrivinger vil bli realiserte tap. Noen mindre nye nedskrivinger kan bli foretatt i 3. kvartal. Disse ventes å resultatmessig bli kompensert ved at banken kan friskmelde enkelte tidligere nedskrevne engasjementer. Etter å ha oppnådd økt rentenetto i 2008 har banken, som mange andre banker, opplevd reduksjon i 1. halvår Det råder usikkerhet om det kan ventes videre fall i 2. halvår. Banken jobber aktivt med tiltak for å bedre rentenettoen. Hjelmeland, /

4 4

5 5

6 Hovedkontor: Hjelmeland Sparebank Sentrum 4130 Hjelmeland Telefon Salgskontor Jørpeland: Oldeidegården 4100 Jørpeland Org.nr