MELHUS SPAREBANK. Delårsregnskap pr /2005. Dine ønsker - vår utfordring!

Transkript

1 Delårsregnskap pr /2005 Dine ønsker - vår utfordring!

2 Styrets kommentarer til delårsregnskap pr Som børsnotert konsern skal Melhus Sparebank med virkning fra 1. kvartal 2005 rapportere konsernregnskapet i henhold til den internasjonale regnskapsstandarden IFRS. Dette innebærer at vi nå vil kunne få avvik mellom verdivurderinger i morbankens regnskap og konsernets regnskap. Effekten av implementeringen ble det redegjort for i separat implementeringsdokument i forbindelse med delårsregnskapet pr Videre ble ny utlånsforskrift implementert i morbankens regnskap fra årsskiftet. Ny utlånsforskrift medfører tilbakeføring av tidligere avsatte uspesifiserte tap. Disse er erstattet med gruppenedskrivninger. Effekten av dette ble det også gjort rede for ved delårsregnskapet pr Styrets kommentarer baserer seg på morbankens regnskap, da det er dette som vil danne grunnlag for utbetaling av utbytte. Kommentarer til kvartalsregnskapet Driftsresultat etter skatt for 2. kvartal 2005 ble 8,7 mill. kr., mot 5,6 mill. kr. for samme kvartal i Årsaken til resultatfremgangen er sammensatt av rentenetto, provisjonsinntekter, verdipapirinntekter, lave tap og noe høyere kostnader. Rentenettoen viser en positiv utvikling med en økning på 0,6 mill. kr. Netto inntekter fra banktjenester (provisjoner og gebyrer) er uendret fra fjoråret. Banken har stort fokus på dette inntjeningsområdet, som må økes som følge av det økende presset mot rentenettoen. Gevinster fra verdipapirområdet og valuta ble i 2. kvartal 2005 på 2,0 mill. kr. Dette er en økning i forhold til samme kvartal i fjor med 1,7 mill. kr. I tillegg har banken mottatt utbytte med 1,4 mill. kr i andre kvartal, hvorav utbytte fra Terragruppen utgjør 1,2 mill. kr. Tilsvarende utbytte for 2. kvartal i fjor var 0,4 mill. kr. Andre driftsinntekter viser ubetydelige endringer. I sum ga dette samlede inntekter på 21,1 mill. kr, mot 17,7 mill. kr. for 1. kvartal I 2. kvartal 2005 var kostnadsveksten 1,5 mill. kr. målt i forhold til samme periode i fjor. Dette gir en kostnadsvekst på 18,1%. Isolerer man husleiekostnadene til datterselskapet og Terra Eiendomsmegling AS som ikke eksisterte i 2004, er kostnadsveksten 15,2%. (Fremleieavtale som påvirker både kostnader og inntekter). Kostnadsveksten skyldes hovedsakelig høyere datakostnader, bruk av vikarer som følge av høyt sykefravær (kronisk syke, kortidsfravær tilnærmet null), samt høy aktivitet på kompetansetiltak i forbindelse med kvalifisering av finansielle rådgivere. Veksten i datakostnadene vil endre seg vesentlig etter konvertering til SDC, som for vår bank sitt vedkommende vil skje i november måned. Reduksjon i sykefravær vil være en høyt prioritert oppgave i tiden fremover, mens kostnadene ved kompetansehevende tiltak, samt opplæringskostnader i forbindelse med konvertering til SDC vil være høye for hele driftsåret Banken har besluttet avvikling av 2 filialer, som vil påvirke kostnadsveksten for Se eget avsnitt. Det er bokført 0,2 mill. kr. i tap for 2. kvartal, noe som ansees ubetydelig. Resultat etter tap utgjør etter dette 11 mill. kr., mot 7,5 mill. kr. for 2. kvartal Halvårsregnskapet Resultatet etter tap for 1. halvår ble 17,6 mill. kr. mot 15,4 mill. kr. for tilsvarende periode i fjor. Inntektssiden økte med 5,8 mill. kr til 40,1 mill. kr. Kostnadssiden økte tilsvarende med 2,8 mill. kr. til 19,4 mill. kr. De relative inntektene målt mot gjennomsnittelig forvaltningskapital økte til 3,03%, mot 2,88% for samme halvår i fjor, mens driftskostnadene økte fra 1,40% for 1. halvår i fjor til 1,47% i år. Kostnader målt i % av inntekter ble derimot redusert fra 48,5% til 48,4%. Styret sier seg godt fornøyd med resultatet for 1. halvår som er det beste i bankens historie. Kostnadsreduserende tiltak med mer Styret er opptatt av bankens kostnadsutvikling, selv om volumutvikling og tilhørende inntektsutvikling gjør at bankens resultater utvikler seg positivt. Et tiltak som vil få effekt er skifte av datasentral fra november Et annet tiltak er den besluttede avviklingen av to enmanns betjente filialer med virkning fra Fra samme tidspunkt vil to andre filialer opprustes til avdelinger med rådgivningsfunksjoner. Tiltaket vil derfor redusere kostnadene noe, men hensikten er samtidig å øke inntektene fra filialene. Datterselskap Banken kjøpte 70% av aksjene i Rådgivningssenteret AS i Selskapet er fundamentet i oppbyggingen av et finanshus i Trondheim som skal markedsføre og formidle produktene i Terragruppen sine produkteselskaper. Rådgivningssenteret har drevet sin virksomhet siden Selskapets navn er endret til Terra Rådgivning AS. Selskapet fikk et underskudd i 1. halvår 2005 som følge av flytte- og oppstartskostnader, samt at selskapets satsing innenfor desentral aksjehandel ble avviklet. Selskapets øvrige produktområder (boliglån, plasseringsprodukter, forsikring mv.) viser en god utvikling. Melhus, 11. august 2005 STYRET I Per Dolmseth Formann Lars Sjømo Nestformann Bjarne Berg Sigmund Gråbak Inger Tangvik Knut OlavLian Banksjef Torill Mevik Ansattes repres. 2 I KVARTALSRAPPORT 2005

3 MOR RESULTATREGNSKAP Pr Pr kv kv Renteinntekter og lignende inntekter Rentekostnader og lignende kostnader Netto rente- og kredittprov. inntekter Inntekter av aksjer og verdipapirer Prov. inntekter og inntekter av banktj Prov. kostnader og kostn. ved banktj Nto verdiendr. og gev/tap(-) val./verdip Andre driftsinntekter Netto andre driftsinntekter Sum driftsinntekter Lønn og generelle adm. kostnader Avskrivninger av varige driftsmidler Andre driftskostnader Sum driftskostnader Resultat før tap på utlån Tap på utlån Resultat etter tap på utlån Nedskr./Rev.n-skr, tap/gev(-) verdip anl.midl Skatt på ordinært resultat RESULTAT FOR PERIODEN BALANSE EIENDELER Kontanter og fordringer på sentralbanker Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Utlån til og fordringer på kunder Spesifiserte nedskrivninger Nedskrivninger på grupper av utlån Utlån til og fordringer på kunder, netto Sertifikat og obligasjoner Aksjer og grunnfondsbevis Eierinteresser i tilknyttede selskaper Eierinteresser i konsernselskaper Utsatt skattefordel Varige driftsmidler Andre eiendeler Forskuddsbetalte kostn. og opptjente innt SUM EIENDELER GJELD OG EGENKAPITAL Gjeld til kredittinstitusjoner Innskudd fra og gjeld til kunder Obligasjonsgjeld Annen gjeld Påløpte kostn. og mottatte ikke opptj. innt Avsetning for påløpte kostn. og forpl Ansvarlig lånekapital SUM GJELD Innskutt egenkapital Opptjent egenkapital Akkumulert overskudd SUM EGENKAPITAL SUM GJELD OG EGENKAPITAL POSTER UTENOM BALANSEN Garantiansvar Pantstillelser KVARTALSRAPPORT 2005 I 3

4 KONSERN RESULTATREGNSKAP Pr Pr kv kv Renteinntekter og lignende inntekter Rentekostnader og lignende kostnader Netto rente- og kredittprov. inntekter Inntekter av aksjer og verdipapirer Prov. inntekter og inntekter av banktj Prov. kostnader og kostn. ved banktj Nto verdiendr. og gev/tap(-) val./verdip Andre driftsinntekter Netto andre driftsinntekter Sum driftsinntekter Lønn og generelle adm. kostnader Avskrivninger av varige driftsmidler Andre driftskostnader Sum driftskostnader Resultat før tap på utlån Tap på utlån Resultat etter tap på utlån Nedskr./Rev.n-skr, tap/gev(-) verdip anl.midl Skatt på ordinært resultat RESULTAT FOR PERIODEN Herav minoritetens andel av resultatet BALANSE EIENDELER Kontanter og fordringer på sentralbanker Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Utlån til og fordringer på kunder Spesifiserte nedskrivninger Nedskrivninger på grupper av utlån Utlån til og fordringer på kunder, netto Sertifikat og obligasjoner Aksjer og grunnfondsbevis Eierinteresser i tilknyttede selskaper Eierinteresser i konsernselskaper Utsatt skattefordel Goodwill Varige driftsmidler Andre eiendeler Forskuddsbetalte kostn. og opptjente innt SUM EIENDELER GJELD OG EGENKAPITAL Gjeld til kredittinstitusjoner Innskudd fra og gjeld til kunder Obligasjonsgjeld Annen gjeld Påløpte kostn. og mottatte ikke opptjente innt Avsetning for påløpte kostn. og forpliktelser Ansvarlig lånekapital SUM GJELD Innskutt egenkapital Minoritetsinteresse datterselskap Opptjent egenkapital Akkumulert overskudd SUM EGENKAPITAL SUM GJELD OG EGENKAPITAL POSTER UTENOM BALANSEN Garantiansvar Pantstillelser I KVARTALSRAPPORT 2005

5 NOTER Alle noter gjelder morbank hvis ikke annet er oppgitt. 1 Regnskapsprinsipper Konsernets delårsregnskap er avlagt etter IFRS-standard. Sammenligningstall er omarbeidet i henhold til bestemmelsene i IFRS. Virkninger av overgangen til IFRS-regler er beskrevet i separat redgjørelse. Sammenligningtall er utarbeidet ihht. standardens minimumskrav. Regnskapet er utarbeidet i tråd med de samme regnskapsprinsippene som foretaket har benyttet i årsregnskapet. Med unntak av kontantstrømsanalysen er delårsrapporten utarbeidet i overenstemmelse med NRS Delårsrapportering. Melhus Sparebank vurderer virksomheten i banken som ett samlet virksomhetsområde og markedet som ett geografisk område. Alle beløp er oppgitt i kroner dersom ikke annet er oppgitt. Delårsregnskapet er ikke revidert. 2 Tapskostnad (morbank) Periodens endring i spesifiserte tapsavsetninger Periodens endring i uspes. tapsavsetninger Per. konst. tap som det tidl. er avs. spes. tapsavs. for Per. konst. tap som det tidl. ikke er avs. spes. tapsavs. for Periodens inngang på tidl. perioders konstaterte tap =Periodens tapskostnader Misligholdte og tapsutsatte lån (morbank) Samlede misligholdte engasjement: Brutto misligholdte engasjement Spesifiserte tapsavsetninger Sum netto misligholdte engasjement Øvrige tapsutsatte lån: Brutto tapsutsatte lån Spesifiserte tapsavsetninger Sum netto øvrige tapsutsatte lån Endring egenkapital (morbank) Gru.fonds- Overkurs- Sparebank- Utjevnings- Total egenbevis kap. fond ens fond fond kapital Bokført verdi Implementering av ny utlånsforskrift Bokført verdi Egne grunnfondsbevis 8 8 Årets resultat fra morbanken (udisponert) Bokført verdi Endring egenkapital (konsern) Gru. Over- Spare- Utjev- Utbytte Minor-- Total fonds- kurs- bank- nings- itetsinte- egenbevis kap. fond ens fond fond resser kapital Bokført verdi Implementering av IFRS Bokført verdi Egne grunnfondsbevis -8-8 Utdelt utbytte Min.andel ved oppkjøp/kap. forhøyelse i datter Årets resultat konsern før implem Tilknyttet selskap Endring av kons.resul. ved implem Implem. av ny utlånsforsk./ifrs Bokført verdi Egne grunnfondsbevis -8-8 Årets resultat fra konsern (udisp.) Utdelt utbytte Resultatandel tilknyttede selskap Kjøpt egne aksjer i datter Bokført verdi KVARTALSRAPPORT 2005 I 5

6 Morbank Konsern 5 Kapitaldekning Innskutt kapital Opptjent kapital Fradrag i ansvarlig kapital Ansvarlig lånekapital Netto ansvarlig kapital Sum eiendeler som ikke inngår i handelsportefølje Sum poster utenom balansen (ikke handelsportefølje) Sum poster som inngår i handelsporteføljen Fradrag for tapsavsetninger o.l Beregningsgrunnlag Kapitaldekning i % 16,94 % 22,30 % 15,04 % 16,70 % 22,30 % 14,85 % Alle beløp i ansvarlig kapital teller med. Kapitaldekningen er styrket i 2005 ved opptak av fondsobligasjonslån på 50 mill. 6 Datterselskap og tilknyttet selskap I konsernregnskapet inngår Melhus Sparebank med datterselskapet Terra Rådgivning AS (tidl. Rådgivningssenteret AS). Goodwill ført i konsernbalansen kommer fra oppkjøpet av Terra Rådgivning AS. Stiftstaden Eiendom AS og Melhus Egenkapitalfond AS er tilknyttede selskap som føres etter EK-metoden i konsernregnskapet. 7 Grunnfondsbevis Banken har utstedt stk grunnfondsbevis pålydende kr største grunnfondsbeviseiere Antall Andel MP Pensjon ,38 % Terra Utbytte ,33 % Lars Sjømo ,50 % Warrenwicklund utbytte ,44 % Kåre Allum ,23 % Brødrene Johanssen Holding AS ,08 % Gunnar Horten ,98 % Terra Kapitalforvaltning ASA ,78 % Sigurd Jr. Samuelsen ,47 % Iver A. Juel ,44 % Totens Sparebank ,44 % Hol Sparebank ,44 % Sigvard Fossum ,39 % Roar Øverbø ,26 % Swekk AS ,25 % EWS-Stiftelsen ,25 % Selbu Sparebank ,25 % National Financial Services LLC ,18 % The Northern Trust Co ,11 % Holla og Lunde Sparebank ,03 % Øvrige ,80 % Totalt utstedte grunnfondsbevis ,00 % Totalt antall grunnfondsbeviseiere 521 Resultat pr. grunnfondsbevis Resultat morbank Grunnfondsbeviseiernes andel av resultatet 42,2 % 46,6 % 44,6 % Resultat pr. grunnfondsbevis 7,11 6,38 11,72 Utvannet resultat pr. grunnfondsbevis 7,11 6,38 11,72 Vedtatt utbytte pr. grunnfondbevis ,00 6 I KVARTALSRAPPORT 2005

7 8 Lønns- og administrasjonskostnader (morbank) Lønn Pensjoner Sosiale kostnader Administrasjonskostnader Sum lønns- og administrasjonskostnader Resultatanalyse (I % pr. år av gjennomsnittlig forvaltningskapital.) Netto rente- og kredittprovisjoner 2,31 % 2,30 % 2,37 % Netto andre driftsinntekter 0,70 % 0,58 % 0,51 % Driftskostnader 1,46 % 1,40 % 1,50 % Resultat før tap på utlån 1,55 % 1,49 % 1,38 % Tap på utlån 0,23 % 0,19 % 0,19 % Resultat etter tap på utlån 1,32 % 1,30 % 1,19 % Beregnet skattekostnad 0,31 % 0,37 % 0,37 % Resultat 1,01 % 0,92 % 0,82 % 10 Nøkkeltall Fra balansen Forvaltningskapital Gjennomsnittlig forvaltningskapital Utlån til kunder Innskudd fra kunder Rentabilitet m.v. Driftskostnader i % av driftsinntekter 48,41 % 48,48 % 52,18 % Driftskostn. i % av driftsinnt. eks. kursgev. 51,43 % 51,24 % 53,19 % Driftsresultat i % av gj.sn. Forv.kapital 1,32 % 1,30 % 1,19 % Driftsresultat i % av Egenkapital pr ,35 % 15,17 % 14,25 % Antall årsverk Gj.sn. forvaltningskapital pr. årsverk Soliditet Ansvarlig kapital Kapitaldekning 17,59 % 14,96 % 15,04 % Bokførte tap i % av utlån pr ,13 % 0,11 % 0,22 % Tapsavs. i % av brutto utlån 0,64 % 0,71 % 0,56 % Finansiering Innskudd i % av utlån 65,61 % 64,90 % 62,55 % Økning forv.kapital i % av forv. pr ,52 % 11,17 % 14,14 % Økning utlån i % av utlån pr ,13 % 6,12 % 13,41 % Økning innskudd i % av innskudd pr ,01 % 5,52 % 8,68 % KVARTALSRAPPORT 2005 I 7

8 B Dine ønsker - vår utfordring! Stiftet 3. oktober 1840 Hovedkontor: Postboks Melhus Tlf.: Fax: post@melhusbanken.no NO Avdeling Heimdal: Postboks 117 Heimdal Trondheim Besøksadresse: Ringvålveien 12 Tlf.: Fax: Filialer: 7228 Kvål - Tlf Fax: Ler - Tlf./Fax: Korsvegen - Tlf Fax: Gåsbakken - Tlf./Fax: Rosenborg GK. R27004