165. driftsår. kvartalsrapport 2007 Kvartalsrapport 1. kvartal

Transkript

1 165. driftsår kvartalsrapport 2007 Kvartalsrapport 1. kvartal

2

3 Innhold Kommentar til regnskapet. side 2-4 Resultatregnskap side 5 Balanse... side 5 Resultat - kvartalsvis side 6 Kontantstrømoppstilling... side 7 Endring egenkapital... side 8 Regnskapsprinsipper... side 9 Tap på utlån og garantier... side 9 Misligholdte lån... side 9 Segmentrapportering... side 10 Fordeling på sektor og næring... side 11 Kapitaldekning... side 12 Garantier og pantstillelser... side 12 Grunnfondsbevis... side 13 Nøkkeltall - konsern Gjennomsnittlig egenkapital (mill. kroner) Gjennomsnittlig forvaltningskapital (mill. kroner) Resultat etter skatt i % av gj.snittlig forvaltningskapital Resultat før tap/gevinst i % av gj.sn. forvaltningskapital Rentenetto i % Egenkapitalrentabilitet (%) Netto utlån (mill. kroner) Innskudd (mill. kroner) Kapitaldekning i % Kjernekapitaldekning i % Antall årsverk , , , , , , , ,2 0,75 0,52 0,48 1,63 0,93 0,76 0,65 1,92 1,54 1,70 1,65 1,89 11,48 7,65 7,19 26, , , , , , , , ,2 14,68 17,48 15,18 17,61 12,09 15,18 13,61 15,

4 Kvartalsrapport 1. kvartal 2007 Sparebanken Øst 2 RESULTAT Konsernet oppnådde etter 1. kvartal et resultat før skatt på 49,5 mill. kroner, mot 33,5 mill. kroner for samme periode i fjor. I prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital utgjør resultat før skatt 0,97 prosent mot 0,70 prosent for samme periode i fjor. Resultat etter beregnet skatt utgjør 38,3 mill. kroner og tilsvarer en egenkapitalrentabilitet på 11,48 prosent. Rentenetto Netto rente og kredittprovisjonsinntekter ble 79,0 mill. kroner og viser en nedgang på 2,7 mill. kroner i forhold til samme periode i fjor, og en nedgang på 1,5 mill. kroner i forhold til forrige kvartal. Netto rente og kredittprovisjonsinntekter tilsvarer 1,54 prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital, en nedgang på 0,16 prosentenheter i forhold til tilsvarende periode i 20. Dette som følge av at et stigende rentenivå gir økte rentekostnader, samt en svekket utlånsmargin. Driftsinntekter Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester utgjør 20,0 mill. kroner og viser en økning på 1,0 mill. kroner i forhold til samme periode i fjor, og en nedgang på 1,8 mill. kroner i forhold til forrige kvartal. Netto verdiendringer og gevinst/tap på finansielle eiendeler er inntektsført med 0,7 mill. kroner i 1. kvartal, for samme periode i fjor var det utgiftsført 5,0 mill. kroner. Andre driftsinntekter utgjør 8,4 mill. kroner og viser en økning på 1,0 mill. kroner i forhold til samme periode i fjor, og en nedgang på 0,9 mill. kroner i forhold til forrige kvartal. Driftskostnader Totale driftskostnader utgjør 74,4 mill. kroner og tilsvarer 1,46 prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital. I forhold til tilsvarende periode i fjor er dette en reduksjon på 0,08 prosentenheter. Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester utgjør 6,3 mill. kroner og viser en økning på 0,9 mill. kroner i forhold til samme periode i fjor og er omtrent uendret i forhold til forrige kvartal. Lønn og generelle administrasjonskostnader utgjør 54,6 mill. kroner mot 50,8 mill. kroner for samme periode i fjor. Antall årsverk har økt fra 260 til 270 i løpet av de siste 12 måneder. Andre driftskostnader er redusert med 4,1 mill. kroner i forhold til samme periode i fjor. Tap på utlån og garantier Det er netto tilbakeført (inntektsført) 2,1 mill. kroner i tap på utlån og garantier. Samme periode i fjor viste netto tap på utlån og garantier på 2,9 mill. kroner. Individuelle nedskrivninger på utlån og garantier er redusert med 0,3 mill. kroner fra årsskiftet og utgjør 49,0 mill. kroner. Gruppenedskrivninger på utlån utgjør 28,8 mill. kroner og er redusert med 3,1 mill. kroner i forhold til årsskiftet. Brutto misligholdte og tapsutsatte engasjementer utgjør 159,4 mill. kroner, mens netto misligholdte og tapsutsatte engasjementer utgjør 110,5 mill. kroner og viser en nedgang på 10,0 mill. kroner hittil i år. BALANSE OG KONTANTSTRØMOPPSTILLING Forvaltningskapitalen er redusert med 1.133,2 mill. kroner siden årsskiftet og utgjør ,9 mill. kroner ved utgangen av 1. kvartal. Netto utlån til kunder utgjør ,4 mill. kroner og viser en vekst på 691,3 mill. kroner siden årsskiftet. De siste 12 måneder viser en økning på 2.424,6 mill. kroner tilsvarende 18,1 prosent. Beholdningen av sertifikater og obligasjoner er redusert med 1.836,9 mill. kroner siden årsskiftet og utgjør 2.180,4 mill. kroner. Innskudd fra kunder er økt med 128,1 mill. kroner fra årsskiftet og utgjør 6.394,7 mill. kroner. Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer utgjør 8.825,0 mill. kroner og viser en nedgang på 738,9 mill. kroner siden årsskiftet. Andre langsiktige låneopptak er i samme periode

5 redusert med 590,1 mill. kroner og utgjør nå 2.383,4 mill. kroner. Kortsiktige innlån (definert som innlån med gjenstående løpetid under 1 år) utgjør 2.201,5 mill. kroner. KAPITALDEKNING Netto ansvarlig kapital utgjør 1.735,9 mill. kroner ved utgangen av 1. kvartal. Med et beregningsgrunnlag på ,2 mill. kroner tilsvarer dette en kapitaldekning på 14,68 prosent. Av dette utgjør kjernekapitaldekningen 12,09 prosent. DATTERSELSKAPER AS Financiering er et heleid finansieringsselskap av Sparebanken Øst. Hovedproduktet er gjeldsbrevfinansiering av bil, i det alt vesentlige bruktbil. Ved utgangen av 1. kvartal utgjør overskudd etter skatt 3,2 mill. kroner (2,2 mill. kroner i 20). Forvaltningskapitalen utgjør 814,7 mill. kroner. Ved utgangen av 1. kvartal har selskapet 24 ansatte tilsvarende 24 årsverk. Sparebanken Øst Eiendom AS har hittil i år driftsinntekter på 8,4 mill. kroner (7,6 mill. kroner i 20). Resultatet viser et underskudd på 0,3 mill. kroner pr. 1. kvartal (2,5 mill. kroner i 20). Selskapet har 5 ansatte, aksjekapitalen er 60 mill. kroner. Øst Prosjekt AS har som hovedformål å overta prosjekter og drive industri- og handelsvirksomhet til sikring og realisering av utsatte engasjementer i morbanken. Selskapet har ingen ansatte og aksjekapitalen utgjør 12 mill. kroner. Resultatet viser et underskudd på 0,2 mill. kroner hittil i år (0,2 mill. kroner i 20). NYE FORSIKRINGSSELSKAPER To nye selskaper for skade og livsforsikring skal etableres i Bergen. Bak selskapene står de uavhengige sparebankene; Sparebanken Vest (49,99 prosent), Sparebanken Øst (26,00 prosent), Fana Sparebank (14,01 prosent) og Helgeland Sparebank (10,00 prosent). Egenkapitalen i holdingselskapet vil utgjøre ca 300 mill. kroner, basert på kapitalinnskudd fra de ulike eierne. IFRS (International Financial Reporting Standards) Konsernregnskapet til Sparebanken Øst er utarbeidet i henhold til IFRS. Det har så langt ikke vært tillatt å anvende IFRS i selskapsregnskapet. Dette er nå endret og det vil fra og med 2. kvartal bli innført plikt til å anvende IFRS eller forenklet IFRS i selskapsregnskapet. Ved delårsrapportering for 1. kvartal er anvendelsen frivillig og Sparebanken Øst har valgt å utarbeide morbankens selskapsregnskap i henhold til NGAAP/NRS. UTSIKTENE FREMOVER Vedvarende konkurranse i både person- og bedriftsmarkedet vil føre til et kontinuerlig press på netto rente- og kredittprovisjonsinntekter i tiden fremover. Styret legger til grunn at marginutviklingen fremover vil være innenfor utviklingsbanen til banknæringen for øvrig. Som en følge av bl.a. bankens høye kjernekapitaldekning og relativt lave risikoprofil, vedtok styret i 20 å redusere kravet til egenkapitalrentabilitet fra 13 prosent til 11 prosent. Salg av eiendom i Sparebanken Øst Eiendom AS antas å gi en gevinst på 100 mill. kroner. Dette vil føre til en høyere egenkapitalrentabilitet enn budsjettert. Utbytteforventning på NOK 13, som tidligere advisert, kan på dette grunnlag anses som ett gulv. Styret har tidligere lagt til grunn at det skal etableres nye filialer i Det stramme arbeidsmarkedet medfører at styret nå legger til grunn at det ikke vil bli åpnet ytterligere kontorer i løpet av 2007 utover Fredrikstad som nå er satt i drift. 3

6 Hokksund, 31. mars 2007 Drammen, 8. mai 2007 Anne Cathrine Vogt Leder Jorund Rønning Indrelid Nestleder Ingebjørg Mæland Roar Norheim Larsen Sverre Nedberg Leif Ove Sørby Vidar Ullenrød Trond Tostrup Adm. direktør Inger Helen Pettersen Ansattes repr. 4

7 Resultatregnskap IFRS IFRS IFRS NGAAP NGAAP NGAAP Konsern Konsern Konsern (Tall i mill. kroner) Morbank Morbank Morbank ,3 192,1 846,9 Renteinntekter o.l. inntekter 242,4 181,3 803,1 173,3 110,4 517,5 Rentekostnader o.l. kostnader 170,4 107,5 5,2 79,0 81,7 329,4 Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter 72,0 73,8 296,9 13,7 7,4 9,5 Utbytte og andre inntekter av verdipapirer 16,4 6,9 18,7 20,0 19,0 84,5 Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester 19,5 18,3 82,0 6,3 5,4 22,3 Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester 4,6 4,3 16,2-0,1 0,0-0,7 Nedskrivning og gevinst/tap på finansielle eiend. til amortisert kost 0,0 0,0 0,0 0,8-5,0-19,8 Netto verdiendr. og gevinst/tap på finansielle eiend. til virk. verdi 1,2-4,9-20,5 8,4 7,4 36,7 Andre driftsinntekter 1,6 1,3 5,3 37,5 36,6 147,7 Lønn m.v. 32,2 31,7 129,0 17,1 14,2 71,7 Administrasjonskostnader 15,2 12,7 65,2 3,8 4,1 15,9 Avskrivning/nedskrivning og verdiendring ikke-finansielle eiendeler 2,3 2,6 10,4 9,7 13,8 52,3 Andre driftskostnader 9,1 10,3 43,7 47,4 36,4 129,7 RESULTAT FØR TAP/GEVINST 47,3 33,8 117,9-2,1 2,9-2,3 Tap på utlån og garantier -1,3 2,3-7,6 0,0 0,0 0,0 Netto gevinst/tap på verdipapirer som holdes på lang sikt 0,1 0,0 0,7 49,5 33,5 132,0 RESULTAT FØR SKATTEKOSTNAD 48,5 31,5 124,8 11,2 8,6 36,9 Skattekostnad 10,0 7,4 32,1 38,3 24,9 95,1 PERIODEOVERSKUDD 38,5 24,1 92,7 3,67 2,55 9,73 Resultat pr. grunnfondsbevis 3,70 2,47 9,49 3,67 2,55 9,73 Utvannet resultat pr. grunnfondsbevis 3,70 2,47 9,49 Balanse IFRS IFRS IFRS NGAAP NGAAP NGAAP Konsern Konsern Konsern (Tall i mill. kroner) Morbank Morbank Morbank ,0 1.1,7 675,9 Kontanter og fordringer på sentralbanker 692,0 1.1,7 675,9 577,1 85,1 426,0 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 1.279,7 715, , , , ,2 Utlån til og fordringer på kunder , , ,8 48,9 60,7 49,2 - Individuelle nedskrivninger 22,0 32,6 21,8 28,8 38,0 31,9 - Nedskrivninger på grupper av utlån 23,1 32,7 24, , , ,3 Sertifikater, obligasjoner o. a. renteb. verdipapir m/fast avkastn , , ,5 258,5 208,0 267,2 Aksjer og andre verdipapirer med variabel avkastning 223,4 208,0 232,1 0,0 0,0 0,0 Eierinteresser i konsernselskaper 150,5 137,9 147,8 27,0 17,4 27,0 Utsatt skattefordel 25,1 16,7 25,1 508,7 500,6 507,1 Varige driftsmidler 101,7 103,2 101,4 77,2 77,9 125,4 Andre eiendeler 35,9 28,4 64,4 96,6 93,9 196,1 Forsk.bet. ikke påløpte kostn. og opptj. ikke mottatte innt. 92,6 90,2 193, , , ,1 SUM EIENDELER , , , , , ,5 Gjeld til kredittinstitusjoner 2.233, , , , , ,6 Innskudd fra kunder 6.404, , , , , ,9 Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 8.917, , ,9 315,7 213,2 249,7 Annen gjeld 193,5 198,1 183,9 150,3 118,6 121,7 Påløpte kostnader og mottatte ikke opptjente inntekter 137,7 96,2 108,2 74,4 69,1 74,4 Avsetninger for påløpte kostnader og forpliktelser 72,5 67,1 72,5 656,9 655,1 657,5 Ansvarlig lånekapital 656,8 655,1 657, , , ,3 Sum gjeld , , ,1 384,4 384,4 384,4 Innskutt egenkapital 384,4 384,4 384,4 978,8 959, ,4 Opptjent egenkapital 943,2 925,0 953, , , ,8 Sum egenkapital 1.327, , ,5 38,3 24,9 0,0 Resultat etter skatt 38,5 24,1 0, , , ,1 SUM GJELD OG EGENKAPITAL , , ,6 5

8 Resultat pr. kvartal - morbank NGAAP NGAAP NGAAP NGAAP NGAAP (Tall i mill. kroner) 1. kv. 4. kv. 3. kv. 2. kv. 1. kv Renteinntekter o.l. inntekter 242,4 223,9 2,3 192,6 181,3 Rentekostnader o.l. kostnader 170,4 151,5 130,8 116,4 107,5 Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter 72,0 72,4 74,5 76,2 73,8 Utbytte og andre inntekter av verdipapirer 16,4 5,4-0,7 7,1 6,9 Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester 19,5 21,4 20,9 21,4 18,3 Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester 4,6 4,4 3,8 3,7 4,3 Netto verdiendringer og gevinst/tap av valuta og verdipapirer 1,2-9,5 2,8-8,9-4,9 Andre driftsinntekter 1,6 1,5 1,3 1,2 1,3 Lønn m.v. 32,2 38,0 32,9 26,4 31,7 Administrasjonskostnader 15,2 20,1 15,1 17,3 12,7 Ordinære avskrivninger 2,3 2,5 2,5 2,8 2,6 Andre driftskostnader 9,1 12,1 9,8 11,5 10,3 RESULTAT FØR TAP/GEVINST 47,3 14,1 34,7 35,3 33,8 Tap på utlån og garantier -1,3-6,6-1,3-2,0 2,3 Netto gevinst/tap på verdipapirer som holdes på lang sikt 0,1 0,7 0,0 0,0 0,0 RESULTAT FØR SKATTEKOSTNAD 48,5 20,0 36,0 37,3 31,5 Skattekostnad (beregnet ved delårsregnskap) 10,0 3,6 11,4 9,7 7,4 PERIODEOVERSKUDD 38,5 16,4 24,6 27,6 24,1 Resultat pr. kvartal - konsern IFRS IFRS IFRS IFRS IFRS (Tall i mill. kroner) 1. kv. 4. kv. 3. kv. 2. kv. 1. kv Renteinntekter o.l. inntekter 252,3 234,4 216,3 204,1 192,1 Rentekostnader o.l. kostnader 173,3 153,9 133,6 119,6 110,4 Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter 79,0 80,5 82,7 84,5 81,7 Utbytte og andre inntekter av verdipapirer 13,7 0,9 0,1 1,1 7,4 Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester 20,0 21,8 21,6 22,1 19,0 Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester 6,3 6,2 5,5 5,2 5,4 Nedskrivning og gevinst/tap på finansielle eiendeler til amortisert kost -0,1-0,7 0,0 0,0 0,0 Netto verdiendringer og gevinst/tap på finansielle eiend. til virk. verdi 0,8-9,4 3,0-8,4-5,0 Andre driftsinntekter 8,4 9,3 7,6 12,4 7,4 Lønn m.v. 37,5 43,4 37,9 29,8 36,6 Administrasjonskostnader 17,1 21,4 16,8 19,3 14,2 Avskrivning/nedskrivning/verdiendring på ikke-finansielle eiendeler 3,8 3,6 4,0 4,2 4,1 Andre driftskostnader 9,7 10,3 12,9 15,3 13,8 RESULTAT FØR TAP/GEVINST 47,4 17,5 37,9 37,9 36,4 Tap på utlån og garantier -2,1-3,3 0,5-2,4 2,9 RESULTAT FØR SKATTEKOSTNAD 49,5 20,8 37,4 40,3 33,5 Skattekostnad (beregnet ved delårsregnskap) 11,2 4,4 12,2 11,7 8,6 PERIODEOVERSKUDD 38,3 16,4 25,2 28,6 24,9 Resultat pr. grunnfondsbevis (pr. kvartal) 3,67 1,67 2,58 2,93 2,55 Utvannet resultat pr. grunnfondsbevis (pr. kvartal) 3,67 1,67 2,58 2,93 2,55 6

9 Kontantstrømoppstilling IFRS IFRS IFRS NGAAP NGAAP NGAAP Konsern Konsern Konsern (Tall i mill. kroner) Morbank Morbank Morbank A Anskaffelse av midler 38,3 24,9 95,1 Periodeoverskudd 38,5 24,1 92,7 3,8 4,1 15,9 + Avskrivning/nedskrivning/verdiendr. ikke-finansielle eiendeler 2,3 2,6 10,4 42,1 29,0 111,0 = Tilført fra årets drift 40,8 26,7 103,1 0,0 0,0-36,4 Utbetalt til utbytte på grunnfondsbevis 0,0 0,0-36,4-10,0 0,0-10,0 Utdeling fra gavefondet -10,0 0,0-10,0 0,0 0,0 0,0 Endring grunnfondsbeviskapital 0,0 0,0 0,0 32,1 29,0 64,6 = Egenfinansiering 30,8 26,7 56,7 8,7 0,0 0,0 + Endring aksjer, andeler og grunnfondsbevis 8,7 0,0 0,0 147,7 245,9 86,6 + Endring andre fordringer/immaterielle eiendeler 129,7 110,7 0,0 128,1 66,3 356,4 + Endring innskudd fra kunder 136,2 87,3 372,7 0, , ,4 + Endring gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 0, , ,5 11,4 0,0 0,0 + Endring annen gjeld 9,6 0,0 0,0 28,6 20,4 28,8 + Endring avsetning for påløpte kostnader og forpliktelser 29,5 12,8 30,2 356, , ,8 = Sum anskaffelse av midler 344, , ,1 B Anvendelse av midler 691,3 439, ,7 Endring utlån 687,2 354, ,1 0,0-2,6 21,5 + Endring aksjer, andeler og grunnfondsbevis 0,0-2,6 21,5 0,0 0,0 0,0 + Endring eierinteresser i konsernselskaper 2,7-0,5 9,4 0,0 0,0 0,0 + Endring andre fordringer/immaterielle eiendeler 0,0 0,0 37,2 5,4 7,7 26,0 + Endring varige driftsmidler 2,6 1,7 7,7 738,9 0,0 0,0 + Endring gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 728,9 0,0 0,0 0,0 111,5 75,0 + Endring annen gjeld 0,0 90,1 122,5 0,6 0,0-2,4 + Endring ansvarlig lånekapital 0,7 0,0-2, ,2 556, ,8 = Sum anvendelse av midler 1.422,1 443, , , ,2 983,0 A-B Endring i finansielle midler , , ,1 Som fordeler seg slik: 16,1 579,5 148,7 Endring kontanter og fordringer på sentralbanker 16,1 579,5 148,7 151,1 43,3 384,2 Endring innskudd og utlån til kredittinstitusjoner 153,1 72,1 483, ,9-141,7-414,5 Endring sertifikater og obligasjoner ,9-141,0-412,7 590,1 950,1 864,6 Endring lån og innskudd fra kredittinstitusjoner 590,1 949,5 858, , ,2 983,0 Sum endring finansielle midler , , ,1 7

10 Endring egenkapital konsern - IFRS (Tall i kroner) Fond for Sum Grunnf. Over- Utjevn- Spareb. Gave- urealiserte Annen 1. kvartal 2007 egenkapital bevis kursfond ingsfond fond fond gevinster egenkapital Egenkapital pr Utbytte 20 endelig vedtatt Utdeling fra gavefondet Verdiendring aksjer tilgjengelig for salg Egenkapital pr før periodens res Resultat 1. kvartal Egenkapital pr etter periodens res Sum Grunnf. Over- Utjevn- Spareb. Gave Annen 1. kvartal 20 egenkapital bevis kursfond ingsfond fond fond egenkapital Egenkapital pr Egenkapital pr før periodens res Resultat 1. kvartal Egenkapital pr etter periodens res Endring egenkapital morbank - NGAAP (Tall i kroner) Sum Grunnf. Over- Utjevn- Spareb. Gave- Fond for 1. kvartal 2007 egenkapital bevis kursfond ingsfond fond fond vurd. forskj. Egenkapital pr Beholdning egne grunnfondsbevis Salg, kjøp egne grunnfondsbevis i år Overført fra fond Overført til fond av årets overskudd Egenkapital pr Resultat 1. kvartal Egenkapital pr etter periodens res Sum Grunnf. Over- Utjevn- Spareb. Gave- Fond for 1. kvartal 20 egenkapital bevis kursfond ingsfond fond fond vurd. forskj. Egenkapital pr Beholdning egne grunnfondsbevis Salg, kjøp egne grunnfondsbevis i år Overført fra fond Overført til fond av årets overskudd Egenkapital pr Resultat 1. kvartal Egenkapital pr etter periodens res

11 Regnskapsprinsipper Kvartalsregnskapet for konsernet er utarbeidet i overenstemmelse med IFRS (herunder IAS 34 Interim Financial Reporting). Delårsregnskapet er utarbeidet etter de samme regnskapsprinsipper som ble benyttet i årsregnskapet for 20 og det vises til årsregnskapet for ytterligere beskrivelse av regnskapsprinsipper. Regnskapet presenteres i norske kroner som også er konsernets funksjonelle valuta. Kvartalsregnskapet for morbanken er satt opp i samsvar med norsk regnskapslov, norske regnskapsstandarder, gjeldende forskrifter og god norsk regnskapsskikk (NGAAP/NRS), herunder NRS 11 om delårsrapportering. Delårsregnskapet for morbanken er satt opp etter samme prinsipper som årsergnskapet 20 og det vises til årsregnskapet for ytterligere beskrivelse av regnskapsprinsipper. Tap på utlån og garantier NGAAP NGAAP NGAAP IFRS IFRS IFRS (Tall i kroner) Morbank Morbank Morbank Konsern Konsern Konsern Individuelle nedskrivninger: Individuelle nedskrivninger pr Periodens konstaterte tap hvor det tidligere er foretatt individuelle nedskrivninger Økte individuelle nedskrivninger i perioden Nye individuelle nedskrivninger i perioden Tilbakef. individuelle nedskrivninger i perioden = Individuelle nedskrivninger *) Gruppenedskrivninger: Gruppenedskrivninger pr /- Endring i periodens gruppenedskrivninger = Gruppenedskrivninger Periodens tapskostnader: Periodens endring i individuelle nedskrivninger /- Periodens endring i gruppenedskrivninger Periodens konstaterte tap hvor det tidligere er foretatt individuelle nedskrivninger Periodens konstaterte tap hvor det tidligere år ikke er foretatt individuelle nedskrivninger Periodens inngang på tidligere konstaterte tap Korreksjoner amortisering nedskrivninger = Tap på utlån og garantier *) Spesifiserte avsetninger på garantiforpliktelser på hhv TNOK 121 pr og og TNOK 765 pr , er oppført i balansen som gjeld under "Avsetninger for påløpte kostnader og forpliktelser". Misligholdte og tapsutsatte engasjementer NGAAP NGAAP NGAAP IFRS IFRS IFRS (Tall i kroner) Morbank Morbank Morbank Konsern Konsern Konsern Brutto misligholdte engasjement > 90 dager Næring Person = Brutto misligholdte engasjementer Individuelle nedskrivninger = Netto misligholdte engasjementer Tapsutsatte (ikke misligholdte) engasjementer Næring Person = Brutto tapsutsatte engasjementer Individuelle nedskrivninger = Netto tapsutsatte engasjementer Brutto misligholdte og tapsutsatte engasjementer Næring Person = Brutto misligholdte og tapsutsatte engasjementer Individuelle nedskrivninger = Netto misligholdte og tapsutsatte engasjemen

12 Segmentrapportering (Tall i kroner) PM BM AS Financiering Spb Øst Eiendom Ufordelt Eliminering Konsern Netto rente- og provisjonsinntekter Sum andre inntekter Sum inntekter Lønn og generelle administrasjonskostnader Avskrivninger Andre driftskostnader Sum driftskostnader Resultat før tap Tap på utlån, garantier mv Resultat før skatt Skatt på ordinært resultat Resultat etter skatt PM BM AS Financiering Spb Øst Eiendom Ufordelt Eliminering Konsern Netto rente- og provisjonsinntekter Sum andre inntekter Sum inntekter Lønn og generelle administrasjonskostnader Avskrivninger Andre driftskostnader Sum driftskostnader Resultat før tap Tap på utlån, garantier mv Resultat etter tap Skatt på ordinært resultat Resultat for regnskapsåret PM BM AS Financiering Spb Øst Eiendom Ufordelt Eliminering Konsern Utlån til og fordringer på kunder Andre eiendeler Sum eiendeler Innskudd fra og gjeld til kunder Annen gjeld Sum gjeld pr. segment Sum egenkapital Sum gjeld og egenkapital PM BM AS Financiering Spb Øst Eiendom Ufordelt Eliminering Konsern Utlån til og fordringer på kunder Andre eiendeler Sum eiendeler Innskudd fra og gjeld til kunder Annen gjeld Sum gjeld pr. segment Sum egenkapital Sum gjeld og egenkapital

13 Innskudd fordelt på sektor og næring (Tall i kroner) Morbank Morbank Morbank Konsern Konsern Konsern Lønnstagere Offentlig forvaltning Jordbruk,skogbruk,fiske etc Industri og bergverk Bygg, anlegg, kraft, vannfors Varehandel/hotell og restaur Transport/kommunikasjon Forr.m. finans tjenesteyt Tjenesteyt. næringer ellers Eiendomsdrift Øvrige næringer Utlandet Totalt Brutto utlån fordelt på sektor og næring (Tall i kroner) Morbank Morbank Morbank Konsern Konsern Konsern Lønnstagere Offentlig forvaltning Jordbruk,skogbruk,fiske etc Industri og bergverk Bygg, anlegg, kraft, vannfors Varehandel/hotell og restaur Transport/kommunikasjon Forr.m. finans tjenesteyt Tjenesteyt. næringer ellers Eiendomsdrift Utlandet Totalt

14 Kapitaldekning (Tall i kroner) Morbank Morbank Morbank Konsern Konsern Konsern Sparebankens fond Grunnfondsbeviskapital Fondsobligasjoner inntil 15% Andre fond Goodwill og andre immaterielle aktiva Overfinansiering av pensjonsforpliktelser Andel av nullstilte uamortiserte estimatavvik Kjernekapital (brutto) Fondsobligasjoner utover 15 % Ansvarlig lånekapital Ansvarlig lånekapital som ikke kan medregnes Urealiserte gevinster IFRS Tilleggskapital (brutto) Ansvarlig kapital i andre finansinstitusjoner Ansvarlig kapital Eiendeler som ikke inngår i handelsporteføljen Poster utenom balansen som ikke inngår i handelsporteføljen Beregn.gr.lag valutarisiko og poster som inngår i handelsporteføljen Fradrag i beregningsgrunnlaget Beregningsgrunnlag Kapitaldekning 15,41% 18,46% 15,94% 14,68% 17,48% 15,18% Garantiansvar og andre poster utenom balansen (Tall i kroner) NGAAP NGAAP NGAAP IFRS IFRS IFRS Garantiansvar Morbank Morbank Morbank Konsern Konsern Konsern Betalingsgarantier Kontraktsgarantier Lånegarantier Garantier for skatter Annet garantiansvar Sum garantier overfor kunder Garanti overfor Bankenes sikringsfond Pantstillelser

15 Grunnfondsbevis Diverse nøkkeltall grunnfondsbevis: Resultat pr. bevis e/skatt (konsern) kr. 1) 14,89 9,73 35,82 23,12 17,00 Resultat pr. bevis e/skatt (morbank) kr. 1) 14,99 9,49 34,36 23,12 17,00 Resultatdekn. pr. bevis e/skatt (konsern) kr. 2) 42,69 26,14 86,59 51,09 35,73 Resultatdekn. pr. bevis e/skatt (morbank) kr. 2) 42,98 25,49 83,07 51,09 35,73 Grunnfondsbevisprosent 3) 34,87 % 37,21 % 41,37 % 45,25 % 47,57 % Antall grunnfondsbevis (mill.) 3,64 3,64 3,64 3,64 3,64 Bokført egenkapital pr. bevis kr. 4) - 128,25 133,97 127,31 125,00 RISK-beløp kr. (pr ) - 7,80 1,69 3,00-2,79 Utbytte kr. - 15,00 28,00 20,00 13,00 Omløpshastighet (omsatt /utstedt) 14,73 % 17,71 % 19,68 % 26, % 24,09 % 1)Grunnfondsbevisenes andel av bankens resultat etter skatt (delårstall omregnet til årsbasis) 2)Bankens resultat etter skatt dividert på gjennomsnittlig antall bevis (delårstall omregnet til årsbasis) 3)Grunnfondsbeviskapital+utjevningsfond+overkursfond i % av morbankens totale EK ekskl. fond for vurd.forskj. NB: Grunnlag pr )Grunnfondsbeviseiernes kapital (morbank) dividert på antall grunnfondsbevis. Sparebanken Øst (SPOG) Kurs (NOK) Omsatt volum mar. apr. mai. jun. jul. aug. sep. okt. nov. des. jan. feb. mar. apr. mai. jun. jul. aug. sep. okt. nov. des. jan. 07 feb mar. 07 Dato Volum (antall) Kurs (kr.) De tyve største grunnfondsbeviseierne pr Navn Antall % Navn Antall % 1 MP Pensjon ,48 % 11 Aske Investering AS ,69 % 2 Terra utbytte VPF ,14 % 12 Sparebanken Hedmark ,69 % 3 Teigen, Helik ,31 % 13 Heire, Gerd ,63 % 4 Eika, Albrecht ,27 % 14 Barås, Trygve ,62 % 5 Tonsenhagen Forretningsstr ,11 % 15 Nedberg, Sverre ,57 % 6 Sparebankstiftelsen DnBNOR ,95 % 16 Wikborg, Jan ,56 % 7 Norsk Hydros Pensjonskasse ,89 % 17 National Financial Serv. LLC ,52 % 8 Audley A/S ,87 % 18 Herlofson, Sigurd ,49 % 9 WarrenWicklund Utbytte ,79 % 19 Bondeungdomslaget Drammen ,48 % 10 Fred Olsen & Co's pensj.kasse ,76 % 20 Brøvig, Kristian Tørres ,48 % 13

16 HOVEDKONTOR Bragernes Torg 2 Postboks 54, 3001 Drammen Telefon: Fax: Fax: Epost: firmapost@oest.no