Bankenes Sikringsfond Høstkonferansen 2014 Styrets risikoforståelse resultat av pålitelig og relevant rapportering og god kommunikasjon mellom administrasjon/risk manager og styret Stein Hannevik, Sparebanken Sør
Eller: På veien fra adm. dir. til styreleder: Noen refleksjoner om risikoforståelse, kontroll og styring, og basert på egne erfaringer og observasjoner. 2
Bakgrunn l: Grunnlaget for observasjoner og tilnærminger.. 3
Bakgrunn ll: 1954 modell Sørlending NHH 1977 Sørlandsbanken Andresens Bank Orkla Industrier Owens Corning Uglands Rederi Bergshav (rederi) Sparebanken Pluss/Sør 4
Bakgrunn lll: Styreverv: Sparebanken Sør Sørmegleren Norne Sec Brage Finans Sparebankforeningen Finans Norge Bergshav mgm Fiba nordic Colorlux SIØS/NHH Div AS/KS/ltd Kilden (bygg) Kilden (drift) Varodd 5
Elevøvelse l: Fra styresiden ulikt innhold og tilnærminger: Kilden SIØS Colorlux KS Bertina Sparebankforeningen Ånd og sjel Akademisk elite Dansk business Norsk finansakrobatikk 100 års langsiktighet 6
Valgkomitéens utfordring Ingen enkle svar Ingen kjappe løsninger 7
Mennesker.. Utfordringer Muligheter 8
Elevøvelse ll: Fra administrasjonssiden: ulikt innhold og tilnærminger Andresens Bank Orkla Industrier Owens Corning Uglands Rederi Bergshav (rederi) Sparebanken Pluss 9
Case l: Styringsdokumenter: 10
forts Case l: «Eierskap»: 11
Case ll: Rammeverk for risiko/risikoappetitt 12 Variabler Risiko mål Risiko toleranse Strategiske - - Kreditt - - Marked - - Operasjonelle - - Likviditet - - Risiko - - Kapital - - Mange titalls underpunkter
Case lll: IRB (vs standardbank) (ref keiserens nye klær) - Må vi ha det? - Bør vi ha det? - Hva er alternativet? - Forventer Finanstilsynet det? - Moodys? - «Markedet»? 13
IRB forts Men: - Hva blir neste endring Basel/EU regelverk? - Hva blir norsk tilnærming? - Tak og/eller gulv? - Nordisk harmonisering? - Nevner/teller? - Kostnader/investering? - Leverage ratio? 14
IRB forts Hvem i styret tør/vil/kan/evner å - Stille spørsmål til riskom./risikostyrings-konklusjoner? - Opponere på internrente og matematikk på investerings-caset? - Slå hull i kostnadsanslaget? - Bringe inn fremtidig regelverk/regime? - Problematisere temaet kapitaldekning vs. EK og risiko? - Bringe inn alternativer - Si: dette er for dårlig og holder ikke som beslutningsunderlag? 15
Henrik Syse på finansseminar i Sør: «Noterer at durasjonen på fundingen for tiden er økende». «Har i hvert fall forstått at banken har løpetid». 16
Case-refleksjon - Ingen av svarene (nødvendigvis) gale - Men premisser og konklusjoner er i hvert fall usikre. Det er styrets oppgave å problematisere! Da må styret ha (tilstrekkelig) kompetanse til å gjøre nettopp det. 17
Case-refleksjon Det er spesialistens oppgave å «kutte trær og få tømmer» Det er styrets oppgave å «forvalte skogen» 18
Elevøvelse lll Fra virkeligheten: Atle Nils Odd Victor Tharald 19
Elevøvelse lll forts 20 Alle hadde høy bransjekunnskap Alle hadde særkompetanse/dybdekunnskap på ulike spesialfelt Alle spesialfelt var dekket Visjon Strategi Fraktmarkeder Teknikk Drift Makro Prognose Kalkyler Jus Prosjekter Joint Ventures Risiko Finans
Elevøvelse lll forts Generelt for alle: Bransjekunnskap Kompetanse Overordnet forståelse Detaljforståelse Dekke ulike fagfelt Utfyllende personlige egenskaper Engasjement Balanse Integritet Ikke «bein» Personkjemi 21
Styret Et godt styre: - Har visjon og strategiforståelse intakt - Stor ressurs (mulighet) - Har rolleforståelse - Står oppreist i strid og uvær - God «sparring» - Svak ledelse blir avslørt Et svakt styre kan: - Mangle fremdrift - Mangle strategisk forståelse - Konsentrere seg om lettfattelige uvesentligheter - Mangle rolleforståelse 22
Styret Det verste av alt i et styre - Sterke meninger (i kombinasjon med) - Svak kompetanse 23
Styret Noen utsagn: Bør representere «alminnelige» folk? Hvorfor skal vi ha et styremedlem fra Oslo? Har vedkommende gjort noe galt? (ref funksjonstid) 24
Styret - Taushet er ikke gull! - Selv flinke folk blir ofte tause når de er på faglig tynn is - Men tale er heller ikke gull uten faglig grunnlag Ubalanse i innhold og uttrykk er vanskelig og farlig 25
Styret En (større?) bank krever et styre med: - Strategisk kunnskap - Høy kredittkompetanse - Høy finanskompetanse 26
Bank/valgkomité: For mye av: - Tilfeldige navn - Manglende breddeforståelse - Manglende dybdeforståelse - Svak/ikke-eksisterende - Finanskunnskap - Kredittkunnskap - Strategierfaring - Ubalanser i styret - Halvkjente avisansikter - Bekjente - «Jo, er ikke det et godt navn» - Andre hensyn: - Alder - Kjønn - geografi - «Tenk på noen navn» 27
Retningsangivelse l Reduser funksjonstid Fornyelse er en kvalitet Sett sterke kompetansekrav Sett klare engasjementskrav Menneskelige egenskaper Kollegie-kvaliteter balanse Intervjue kandidater! 28
Retningsangivelse ll Gjør noe radikalt med kravspesifikasjonen i bestrebelsen på å få gode styremedlemmer! 29
Konklusjon Vi må ikke bare si HALLELUJA Vi må gjøre det også! 30