Liten bank stor f ord e SPAREBANK Kvartalsregnskap 31.3.29
Regnskapsrapport for 1. kvartal 29 ^ ^^~ SPAREBANK Innledning Bien Sparebank AS hadde i 1. kvartal et resultat av ordinær drift etter skattekostnad på kr,5 mill. Dette er,75 mill lavere enn tilsvarende periode i fjor. Resultatregnskapet Driftsresultat før tap og skatter var på kr 1,6 mill som er kr,1 mill lavere enn i 28. Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter utgjorde kr 8,5 mill, eller 1,52 % av gjennomsnittlig forvaltningskapital. Reduksjonen i rentenetto på kr,7 mill har sammenheng med plassering av overskuddslikviditet i obligasjonsfond der løpende avkastning klassifiseres som verdiendring på verdipapirporteføljen, og medregnes således ikke i rentenettoen. Netto andre driftsinntekter utgjorde 1,7 mill, tilsvarende,31 % av gjennomsnittlig forvaltningskapital. Dette er en økning på kr 1,3 mill i forhold til samme periode i fjor og skyldes netto verdiendring på obligasjonsbeholdningen, samt avkastning på obligasjonsfond. Totale driftskostnader var på kr 8,5 mill eller 1,53 % av gjennomsnittlig forvaltningskapital. Dette er kr,9 mill høyere enn tilsvarende periode i fjor. Økningen skyldes delvis parallelle kostnader i forbindelse med opprettelse av kundesenter frå 1. januar. Det er bokført netto tap på kr l mill mot kr O til samme tidspunkt i fjor. Risiko og tap Banken har hovedtyngden av sine utlån knyttet til boligfinansiering. Boliglån som vekter 35 % i kapitaldekningen utgjør 87,5 % av totale utlån, mens boliglån utover 8 % av verdi utgjør 1,5 %. Lån til næringsliv med pant i bolig eller næringseiendom utgjør 7,5 %, mens blancolån, pant i varelager eller fordringsmasse utgjør kun 1,3 %. Avslutningsvis utgjør lån med pant i finansielle produkter 2,7 %. Det har kun vært mindre endringer i sammensetningen av utlånsporteføljen siden årsskiftet. Risikoen for tap i utlånsporteføljen er i det vesentligste knyttet til privatpersoners evne til å betjene sine lån og prisutviklingen på boliger innenfor bankens markedsområde samt prosjektfinansiering av bolig. Brutto misligholdte lån var ved utgangen av perioden på kr 36,4 mill, og har fra årsskiftet økt med 29,3 mill. Hovedårsaken til økningen skyldes konkurs hos en kunde der banken har ytet prosjektfinansiering på kr 22 mill til oppføring av fire eneboliger på Oslo Vest. Med bakgrunn i ekstern konsulents gjennomgang av prosjektet er det i kvarta l s reg n skapet avsatt kr 2 mill til å møte tap ved fullføring av prosjektet. I tillegg inngår fire større boliglån på til sammen 12,5 mill i misligholdte lån. Nevnte lån er enten under reetablering eller avvikling, og vurderes ikke som tapsutsatte. Med unntak av det som er nevnt ovenfor konstaterer styret at misligholdet fortsatt er på et lavt nivå. Et markert lavere rentenivå har virket stimulerende på boligmarkedet. Prisnedgangen har stoppet opp og omsetningshastigheten har økt. Nedskrivning på grupper er vurdert og gjennomført iht. bankens retningslinjer og beregningsmodell som medfører en tilbakeføring av avsetning på kr l mill. Avsetningen er etter dette på kr 9,9 mill, utgjør,66 % av brutto utlån. Styret vurderer at avsetningens størrelse er tilfredsstillende i forhold til risikoen i porteføljen. Det vises for øvrig til note 1. Banken hadde ved utgangen av kvartalet en innskuddsprosent på 8,3 % mot 77,1 % ved tilsvarende tidspunkt i fjor. Utover innskudd fra kunder er virksomheten finansiert ved obligasjonslån på til sammen kr 338 mill med forfall i 21 og 211, samt et sertifikatlån på kr 5 mill med forfall inneværende år. Banken har benyttet seg av låneadgangen fra Norges Bank med ett to års lån på kr 1 mill med forfall i 21 og et tre års lån på kr 75 mill med forfall i 212. Styret har fastsatt likviditetspolicy som angir klare rammer for forfallsstruktur og sammensetning av finansieringen. Som en del av likviditetsstrategien er verdipapirporteføljen økt med kr 275 mill, samt at kr 1 mill er plassert i obligasjonsfond. Likviditetsindikatoren var ved utgangen av kvartalet på 115,4 %. Styret vurderer bankens likviditetssituasjon som tilfredsstillende. BIEN SPAREBANK AS - KVARTALSREGNSKAP 31.3.29
SPA Balansen Ved utgangen av kvartalet utgjorde forvaltningskapitalen kr 2.284 mill som er en økning på kr 114 mill frå årsskiftet. Sammenlignet med samme tidspunkt i fjor har det vært en økning på kr 579 mill som gir en årsvekst på 34 %. Veksten er i det vesentligste knyttet til økning av verdipapirporteføljen som følge av endring av bankens likviditetsstrategi. EBANK Innskudd fra kunder utgjorde ved utgangen av mars kr 1.475 mill. Sammenlignet med samme tidspunkt i fjor har det vært økning på kr 26 mill eller 21 %. Siden årsskiftet er innskuddene økt med kr 46 mill som indikerer en årsvekst på 13 %. Utlån til kunder utgjorde ved utgangen av mars kr 1.831 mill. I siste tolvmåneders periode har utlånene økt med kr 256 mill. Dette tilsvarer en årsvekst på 16 %. Siden årsskiftet er det registrert en økning i utlånsvolumet på kr 47 mill tilsvarende en årsvekst på 1,5 %. Banken har foreløpig ikke benyttet seg av muligheten til å overføre lån til Terra Boligkreditt AS, men vurderes fortløpende i forhold til bankens driftsbilde. Ansvarlig kapital Banken rapporterer frå 1. januar etter den nye kapitaldekningsforskriften. Kredittrisiko beregnes etter forenklet metode der boliglån innenfor 8 % av verdi vekter 35 %. Netto ansvarlige kapital var ved utgangen av kvartalet kr 128,8 mill. Perioderesultatet er ikke tillagt kapitalen. Kjernekapitalen utgjør kr 135,8 mill. Kapitaldekningen er beregnet til 12,8 %. Styret har fastsatt styringsparameter for soliditet. Kapitaldekningen skal over tid utgjøre 15 %, men skal aldri komme under 13 %. Reduksjonen i kapitaldekning siden årsskiftet skyldes kraftig økning i likviditetsbeholdning på ca kr 2 mill som er investert i bankobligasjoner som vektet 2 % og kraftobligasjoner som vektet 1 %. I tillegg har det vært en økning av lån som vektet 1 % siden nyttår. Porteføljen vil bli justert slik at kapitaldekningen i løpet av 2. kvartal vil ligge over 13 %. Styret vil i tillegg søke å utvide bankens kapitalgrunnlag ved å emittere aksjer, ansvarlig lån eller fondsobligasjoner i løpet av 2. eller 3. kvartal. Det vises for øvrig til note 2. Styret har i henhold til ICCAP rapport for 29 beregnet totalt behov for ansvarlig kapital på kr 12,6 mill i forhold til bankens risikoprofil, som gir et beregnet overskudd av ansvarlig kapital på 25,8 mill. Banken har en tilfredsstillende kapitalsituasjon for 29. Utsiktene for resten av året Styret vurderer ikke inntjeningen som tilfredsstillende, og overskuddet etter 1. kvartal er svakere enn budsjett Det er fortsatt meget sterk priskonkurranse innenfor boliglån med marginpress på bankens hovedprodukt. Det er sått i verk tiltak for å øke marginen gjennom større grad av risikoprising også innenfor privatmarkedet. I tillegg vurderes det fortløpende å flytte deler av boligporteføljen til Terra Boligkreditt AS. Dagens rammebetingelser favoriserer klart institusjoner som kan utstede obligasjoner med fortrinnsrett (OMF) direkte. I tillegg vil det bli satt i verk tiltak som øker andre inntekter og tilpasser kostnadsbildet. Oslo, 28. april 29 I styret for BIEN SPAREBANK AS '' P Irffgler Elise Birkeland J Christian Venge Tollefsen leder Svenn Kristiansen Hilde Svanteson Hans Eid Grøholt adm. banksjef BIEN SPAREBANK AS - KVARTALSREGNSKAP 31.3.29
Bien Sparebank AS Resultat(i hele kr. tusen) 31.3.29 31.3.28 31.12.28 Renteinntekter og lignende inntekter Rentekostnader og lignende kostnader 3.57 22.11 27.56 18.354 131.161 91.36 Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter Utbytte og andre inntekter av verdipapirer med variabel avkastning Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester Netto verdiendr./gevinst/tap på valuta og verdipapirer Lønn og generelle administrasjonskostnader Avskrivninger mv av varige driftsmidler og immaterielle eiendeler Andre driftskostnader Tap på utlån, garantier mv. Netto verdiendr./gevinst/tap på anleggsmidler. Resultat av ordinær drift før skatt Skatt på ordinært resultat Resultat av ordinær drift etter skatt 8.469 1.476 1 83 1.38 6.688 536 1.312 955 69 2 49 9.26 5 1.58 744-582 6.41 47 1.183 21 1.75 494 1.256 39.855 2.29 5.832 3.246-1.352 24.87 1.823 4.561 1.749 4 9.976 3.57 6.919 Balanse(i hele kr. tusen) 31.3.29 31.3.28 31.12.28 EIENDELER Kontanter og fordringer på sentralbanker Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 1.94 15.746 5.742 136.383 18.26 Utlån til og fordringer på kunder Individuell tapsavsetninger Gruppevis tapsavsetning 1.831.297 2.1 9.941 1.575.768 6. 1.784.648 1 1.941 Sum netto utlån og fordringer på kunder Overtalte eiendeler Sertifikater,obl, andre rentebærende verdipapirer Aksjer, andeler, andre verdipapirer med variabel avkastning Immaterielle eiendeler Varige driftsmidler Andre eiendeler Forskuddsbetalte kostnader/ ikke mottatte inntekter 1.819.256 1.71 38.777 12.362 1.777 9.643 1.42 11.5 1.566.253 4.253 35.19 18.866 2.78 654 2.312 8.896 1.773.67 1.71 157.187 59.647 2.95 9.753 1.73 9.687 SUM EIENDELER 2.284.89 1.75.521 2.169.798 GJELD OG EGENKAPITAL Gjeld til kredittinstitusjoner uten avtalt løpetid Gjeld til Norges Bank Innskudd fra og gjeld til kunder Sertifikater Ihendehaverobligasjoner Beholdning egne obligasjoner Annen gjeld Påløpte kostnader og mottatt ikke opptjente inntekter Avsetninger for påløpte kostnader og forpliktelser Ansvarlig lånekapital 72.88 175. 1.474.557 5. 493.173-155. 6.932 2.195 5.635 2.39 1.214.379 15. 149.666 6.546 2.359 7.186 19.99 15.638 1. 1.428.317 86. 522.843-155. 14.73 1.991 5.917 SUM GJELD 2.142.58 1.57.165 2.28.779 Innskutt egenkapital Overkursfond Opptjent egenkapital 1.1 Regnskapsperiodens resultat etter skatt 1.1 34. 6.919 49 134.1 134.1 1.256 1.1 34. 6.919 SUM GJELD OG EGENKAPITAL 2.284.89 1.75.521 2.169.798 BIEN SPAREBANK AS - KVARTALSREGNSKAP 31.3.29
NØKKELTALLA prosent av gj.sn. forv. kapital) 31.3.29 31.3.28 SPA 31.12.28 EBANK Renteinntekter Rentekostnader 5,49 3,97 6,62 4,41 7,15 4,98 Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter Utbytte og andre inntekter av verdipapirer med variabel avkastning Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester Netto verdiendr. og gevinst/tap på valuta og verdip. som er oml.m. Lønn og generelle administrasjonskostnader Avskrivninger mv av varige driftsmidler og immaterielle eiendeler Andre driftskostnader Tap på utlån, garantier mv. Netto verdiendr og gevinst/tap på verdipapirer som er anleggsm. 1,52,,27,14,19 1,2,1,24,17-2,21,,38,18 -,14 1,45,11,28,1-2,17,12,32,18 -,7 1,36,1,25,1,2 Resultat av ordinær drift før skatt,12,42,54 Skatt på ordinært resultat Resultat av ordinær drift etter skatt,4,9,12,3,17,38 Noter i tilknytning til regnskapsrapport for 1. kvartal 29 Note 1: Taosavsetninaer oq misliqhold Oversikt over misligholdte lån 31.3.29 31.12.28 31.3.28 Brutto misligholdte engasjement individuell nedskrivning 36.446 2 7.52 1 1.131 Netto misligholdte engasjement 34.446 6.952 1.131 Øvrige tapsutsatte lån 31.3.29 31.12.28 31.3.28 Brutto tapsutsatte engasjement individuell nedskrivning Netto tapsutsatte engasjement 1.33 1 1.23 72 72 6.49 2.894 Gruppevis nedskrivning 31.3.29 31.12.28 31.3.28 Gruppevis nedskrivning pr. 1.1 Periodens gruppevise nedskrivning Gruppevis nedskrivning 1.941-1. 9.941 6. 4.941 1.941 6. 6. Individuell nedskrivning Individuell nedskrivninger pr. 1.1 Periodens konstaterte tap Nye individuelle nedskrivninger i perioden Tilbakeføring av individuell nedskrivninger i perioden 31.3.29 1 2. Individuell avsetning 2.1 31.12.28 1 1 31.3.28 Periodens tapskostnader 31.3.29 31.12.28 31.3.28 Periodens endring i individuell nedskrivninger Periodens endring i gruppevis nedskrivninger Periodens konstaterte tap hvor det tidligere er foretatt individuell nedskrivning Periodens konstaterte tap som det tidligere år ikke er individuelt nedskrevet Periodens inngang på tidligere perioders konstaterte tap Periodens tapskostnader 2. 1. 33 78 955 3.415 4.941 1.22 799 1.749 64 43 21 p BIEN SPAREBANK AS - KVARTALSREGNSKAP 31.3.29 vs <,./
Note 2: Kapitaldekning Kravet til kapitaldekning er for tiden at den ansvarlige kapital skal minst utgjøre 8 % av et nærmere definert beregningsgrunnlag. Ansvarlig kapital Innbetalt aksjekapital / Sparebankens fond Overkursfond og tilbakeholdt overskudd Utstedt kaital forn inngår i kjernekapitalen Fradrag for overfinansierte pensjonsforpliktelser Fradrag for immaterielle eiendeler Kjernekapital Tilleggskapital Fradrag for ansvarlig kapital i andre finansinstitusjoner Sum netto ansvarlig kapital 31.3.29 1.1 4.919-3.437-1.777 135.85-7.25 128.78 31.12.28 1.1 4.919-3.437-2.95 135.487-7.49 128.438 SPAREBANK 31.3.28 1.1 34. -3.417-3.78 127.65 19.96-8.18 139.385 31.3.29 31.12.28 31.3.28 Eiendeler som ikke inngår i handelsporteføljen Poster utenfor balansen som ikke inngår i handdelsporteføljen Operasjonell risiko Fradrag for ansvarlig kapital i andre finansinstitusjoner Fradrag for tapsavsetninger Risikovektet beregningsgrunnlag Kapitaldekning 916.911 21.443 85.988-7.25-1.41 1.7.276 12,78 /o 784.718 29.86 78.113-7.49-11.41 874.547 14,69 % 679.582 23.712 78.112-7.13-6.1 768.23 18,38 /o Ansvarlig kapital over minstekravet 48.198 58.474 79.76 BIEN SPAREBANK AS - KVARTALSREGNSKAP 31.3.29