Oppgangssaga i Gjersjøelva, Oppegård. Foto Kjell Erik Engmark. Årsrapport 2013 Bank 1 Oslo Akershus AS

Transkript

1 Oppgangssaga i Gjersjøelva, Oppegård. Foto Kjell Erik Engmark Årsrapport 2013 Bank 1 Oslo Akershus AS

2 Årsrapport Innhold Side 03 Hovedtall / nøkkeltall 04 Redegjørelse fra administrerende direktør 05 Organisasjonskart 06 Virksomhetsbeskrivelse 12 Samfunnsansvar 16 Styrets årsberetning 25 Resultatregnskap 26 Balanse 27 Endring i egenkapital 28 Kontantstrømoppstilling 29 Resultater fra kvartalsregnskapene 30 Innholdsfortegnelse noter 31 Noter 78 Erklæring fra styret og administrerende direktør 79 Revisjonsberetning 81 Kontrollkomitéens melding 82 Kontrollkomitéens uttalelse 83 Bankens organer 84 SpareBank 1-alliansen

3 Årsrapport Hovedtall / nøkkeltall Bank 1 Oslo Akershus konsern Resultatsammendrag (i prosent av gj.sn.forv.kap.) mill. kr i % mill. kr i % Netto renteinntekter 484 1, ,56 Netto provisjons- og andre inntekter 594 2, ,81 Netto resultat fra finansielle investeringer 49 0, ,20 Sum inntekter , ,57 Sum kostnader 690 2, ,40 Resultat før tap 437 1, ,17 Tap på utlån og garantier 18 0, ,54 Resultat før skatt 419 1, ,63 Skatt på ordinært resultat 91 0, ,25 Resultat for perioden 328 1, , Lønnsomhet Egenkapitalavkastning 1) 14,0 % 6,2 % Rentenetto 2) 1,63 % 1,56 % Kostnadsprosent 3) 61,3 % 67,3 % Balansetall Brutto utlån til kunder Brutto utlån til kunder inkl SB 1 Boligkreditt AS Innskudd fra kunder Innskuddsdekning 4) 76,7 % 77,9 % Utlånsvekst siste 12 mnd 6,2 % 6,1 % Utlånsvekst siste 12 mnd inkl. SB1 Boligkreditt AS 13,6 % 18,6 % Innskuddsvekst siste 12 mnd 4,6 % 10,1 % Gjennomsnittlig forvaltningskapital Forvaltningskapital Forretningskapital 5) Tap og mislighold Tap på utlån i % av brutto utlån 0,07 % 0,64 % Misligholdte engasjementer i % av brutto utlån 0,81 % 0,92 % Andre tapsutsatte engasjementer i % av brutto utlån 0,40 % 0,58 % Soliditet Kapitaldekning i % 6) 14,9 % 12,8 % Kjernekapitaldekning i % 7) 14,0 % 10,9 % Ren kjernekapitaldekning 13,1 % 9,9 % Netto kjernekapital Netto ansvarlig kapital Kontorer og bemanning Antall bankkontorer Antall eiendomsmeglerkontorer Totalt antall årsverk ) Resultat etter skatt i forhold til gjennomsnittlig egenkapital, beregnet som et snitt av kvartalsvis egenkapital og per og ) Sum rentenetto hittil i år i forhold til gjennomsnittlig forvaltningskapital 3) Sum kostnader i forhold til sum netto inntekter 4) Innskudd fra kunder i prosent av brutto utlån (eks. utlån overført til SpareBank 1 Boligkreditt AS) 5) Forvaltningskapital + utlån overført til SpareBank 1 Boligkreditt AS 6) Netto ansvarlig kapital i prosent av beregnet risikovektet balanse 7) Kjernekapital i prosent av beregnet risikovektet balanse

4 Årsrapport Redegjørelse fra administrerende direktør 2013 ble et meget godt år for Bank 1 Oslo Akershus konsern. Resultat etter skatt ble 328 mill. kroner og egenkapitalavkastningen endte på 14,0 %. et hadde i 2013 en total utlånsvekst til person- og bedriftskunder på 13,6 % inkludert boliglån overført til SpareBank 1 Boligkreditt. Veksten til personkundemarkedet var 17,0 %, mens generell kredittvekst blant husholdningene ifølge SSB var på 4,2 % for EiendomsMegler 1 Oslo Akershus opprettholdt en markedsandel over 10 % med 10,2 %, (10,5 % ved utgangen av 2013). I løpet av 2013 har konsernet utvidet sin virksomhet gjennom åpning av nye lokalbanker på Kolbotn og på Eidsvoll, og eiendomsmeglerkontor samlokalisert med banken på Kolbotn. ets soliditet er styrket i 2013 gjennom egenkapitalemisjon i morbanken på 500 mill. kroner, og utstedelse av nye ansvarlige lån på til sammen 500 mill. kroner. Det planlegges ytterligere styrking av den ansvarlige kapitalen i 2014, slik at banken kan fortsette å dekke våre kunders behov for finansiering. Banken holder fast ved sin ambisjon om en vekst innenfor personmarkedet høyere enn markedsveksten for å styrke sin markedsposisjon i Oslo og Akershus. Den nye bankvirkeligheten preges av to hoved-drivere. Den første er strengere reguleringer og høyere kapitalkrav. Gjennom fjerde kvartal 2013 er flere forhold knyttet til fremtidige kapitalkrav avklart. Risikovektene for boliglån blir justert opp med virkning fra 1. januar Motsyklisk buffer på en prosent vil bli innført 1. juli Styret i Bank 1 Oslo Akershus gjør løpende vurderinger av kapitalsituasjonen og fremtidige kapitalkrav, og legger vekt på at konsernet skal være tilstrekkelig kapitalisert til å oppfylle alle regulatoriske krav inkludert buffere. For å sikre at kapitaliseringen blir i tråd med målsettingene er det utarbeidet en kapitalplan som oppsummerer relevante tiltak. Den andre driveren er endret kundeadferd. Trender vi har sett lenge innenfor bruk av mobilog nettbank, akselerer nå raskt. ets mål er at våre kunder skal ha den beste kundeopplevelsen i sitt møte med banken og meglerforetaket, uansett hvilken kanal man velger for å ta kontakt. Med dette som bakgrunn legges det ned et omfattende arbeide for å oppnå kontinuerlig forbedring i hele organisasjonen. Kompetanseutvikling hos hver enkelt medarbeider er et meget viktig ledd i dette arbeidet. Bank 1 Oslo Akershus er medlem av og deltaker i SpareBank 1 alliansen hvor vi deler kunnskap, utvikler tekniske løsninger og arbeider med kontinuering produktutvikling. På denne måten sikrer vi at våre kunder til enhver tid kan tilbys de beste løsninger og produkter. De gjennomførte rentehevingene for person- og bedriftskunder bidrar til økte renteinntekter og provisjonsinntekter fra SpareBank 1 Boligkreditt i de kommende kvartalene. Fortsatt høye marginer vil være nødvendige for at banken skal kunne oppfylle varslede norske kapitalkrav, og forventes å bli opprettholdt på kort sikt ettersom øvrige norske banker også må tilpasse seg nye regelverk. Vi anser oss å ha god kontroll over situasjonen i banken, og er optimistiske med hensyn til utviklingen i 2014.

5 Årsrapport Årsrapport Bank 1 Oslo Akershus Torbjørn Vik Administrerende direktør Risikostyring og compliance Forretningsstøtte gudrun Michelsen Direktør Risikostyring og Compliance geir-egil Bolstad Finansdirektør/CFO juridisk avdeling EiendomsMegler 1 Marianne Uppman Leder Juridisk avdeling Odd Nymark Administrerende direktør Personmarked Bedriftsmarked Fagbevegelse Kåre johan Osen Direktør Personmarked Monica Mathisen Direktør Bedriftsmarked Ottar Karbøl Viseadministrerende direktør

6 Årsrapport Virksomhetsbeskrivelse Forretningside Bank 1 Oslo Akershus tilbyr et bredt spekter av finansielle produkter og tjenester. Banken skal framstå som en profesjonell rådgiver og totalleverandør av finansielle tjenester med en produktbredde som skal dekke kundenes behov gjennom ulike livsfaser. Banken skal utvikle nye tjenestetilbud og produkter for å tilfredsstille behovene til eksisterende kunder og nå nye kundegrupper i sitt marked. Kundenes måte å benytte banken på er i endring, og produkter og tjenester skal til en hver tid tilbys med på rett måte i riktig kanal. Banken tilbyr produkter innen områdene finansiering, sparing og plassering, betalingsformidling, forskring og økonomisk rådgivning. Gjennom datterselskapet EiendomsMegler 1 tilbyr banken også eiendomsmeglertjenester. Bank 1 Oslo Akershus AS opererer under merkenavnet SpareBank 1 Oslo Akershus ut mot kundene. Visjon «Kunden opplever trygghet, nærhet og en enklere hverdag». Verdier «Nær, dyktig og rask». Organisasjon SpareBank 1 Oslo Akershus er organisatorisk delt inn etter forretningsområder, med personmarked, bedriftsmarked og fagbevegelse, samt støtte- og kontrollfunksjoner. Årsaken til at fagbevegelsen er organisert som et eget forretningsområde er at dette segmentet utgjør et viktig kundegrunnlag gjennom betydelige plasseringer. I tillegg er fagbevegelsen en strategisk samarbeidspartner gjennom sin store medlemsmasse der SpareBank 1 tilbyr tilrettelagte og gunstige tjenester innenfor bank og forsikring. Det er Personmarkedet som er bankens største forretningsområde. Av bankens 277 årsverk arbeider 187 i Personmarkedet. Personmarkedet er inndelt i fire regioner Sentrum, Romerike, Øst-Follo og Asker/Bærum. Her er bankens lokalbanker organisert. I tillegg til dette har banken innenfor Personmarkedet et kundesenter, avdeling for formuende kunder (Private Banking) samt produktstøtte, markeds- og opplæringsfunksjoner. Bedriftsmarkedet er inndelt i storkundeteam, bedriftssenter for SMB-segmentet, rente- og valutaavdeling, Cash Management avdeling, samt støttefunksjoner. Banken har i tillegg sentrale stabsfunksjoner som dekker risikostyring, juridiske tjenester og støttetjenester for linjen. et er betydelig til stede innenfor eiendomsmegling i Oslo og Akershus. EiendomsMegler 1 Oslo Akershus er et heleid datterselskap av banken. Meglerselskapet har 24 kontorer i Oslo og Akershus. SpareBank 1 Oslo Akershus i lokalmarkedet SpareBank 1-bankene bygger på lokal forankring, og en sterk tilstedeværelse i lokalmarkedet. Gjennom de i underkant av 15 årene SpareBank 1 har vært til stede i Stor-Oslo, har dette vært et viktig utgangspunkt for strategiske valg. Da banken besluttet sin vekststrategi i 2005 var etablering av lokal tilstedeværelse i form av nye lokalbanker en bærebjelke. På dette tidspunktet hadde banken 6 lokalbanker. I dag er tallet økt til 18 lokalbanker. Lokaliseringen fremgår av kartet. Satsingen på et stort fysisk distribusjonsnett har fungert godt for banken. Veksten i volum og inntekter har vært betydelig de siste årene. Når det gjelder boliglån, har banken hatt en veksttakt blant de høyeste i markedet. De siste to årene er etableringstakten av nye lokalbanker redusert, som følge av at lokalbanknettet nå anses å dekke de fleste vesentlige områder i regionen. I 2013 ble en ny lokalbank åpnet (Kolbotn), og i 2014 blir ytterligere en ny lokalbank åpnet (Eidsvoll). Lokalbanken på Eidsvoll ble høsten 2013 midlertidig etablert som rådgivingskontor.

7 Årsrapport Våre lokalbanker i Oslo og Akershus Oslo Sentrum Hammersborggata 2 - inngang Storgata 0181 Oslo Asker Bankveien Asker Bekkestua Signaturgården Gamle Ringeriks vei 45A 1357 Bekkestua Grorud Bergensveien Grorud Nærsenter 0963 Oslo Jessheim Storgata Jessheim Lambertseter Langbølgen Oslo Kolbotn Kolbotnveien Kolbotn Lillestrøm Adolph Tidemands gate Lillestrøm Lørenskog Bibliotekgata Lørenskog Majorstuen Majorstuveien 38 - inngang Kirkeveien 0367 Oslo Eidsvoll Gladbakkveien 1 - Råholt Senter 2070 Råholt Sandvika Claude Monets allé 18 - vis à vis Sandvika Storsenter 1338 Sandvika Ski Jernbaneveien 10 - i den nye delen av Ski Storsenter 1400 Ski Skøyen Sjølyst plass Oslo Storo Vitaminveien Storosenteret 0485 Oslo Strømmen Stasjonsveien Strømmen Tveita Tvetenveien Tveitasenteret 0671 Oslo Vika Olav Vs gate Oslo

8 Årsrapport Kolbotn Banken har fram til 2013, ikke vært etablert i Oppgård kommune. Dette området har over lengre tid fremstått som spennende og interessant. Det har et betydelig befolkningsgrunnlag, mange LO-medlemmer og dermed potensielt mange gode personkunder. I tillegg har kommunen et naturlig kommunesenter Kolbotn med betydelig handel og et storsenter, og dermed også betydelig næringsvirksomhet. Banken har over en tid vært på søk etter lokaler. Banken fikk tak i egnede lokaler i 2013 og etablerte da ny lokalbank og meglerkontor. Lokalbanksjef Monica Belinchon og regionbanksjef Ebbe Corell Hansen ønsker velkommen til åpning på Kolbotn. Lokalbanken ble opprettet under ledelse av Lokalbanksjef Monica Belinchon. Kolbotn har fått en god start, og har ved utgangen av 2013 en forretningskapital på ca 140 mill kr. Samhandling mellom bank og megler er en viktig faktor for de resultater som er oppnådd. Forbrukerøkonom Magne Gundersen sto for den høytidlige snorklippingen på åpningsdagen 13. juni 2013.

9 Årsrapport Eidsvoll Banken har de siste årene etablert flere lokalbanker på Romerike. Dette området er blant de områder/regioner i Norge som opplever sterkest vekst både i form av innbyggertall og nye arbeidsplasser. Banken ønsker å være sterkt tilstede i dette markedet. Etablering på Eidsvoll forsterker bankens satsing i regionen. Eidsvoll kommune ligger lengst nord i Akershus, og er en kommune i sterk vekst. Banken vil etablere seg på Råholt et område med stor tilflytting og betydelig utbygging av nye boliger. Det bygges for tiden et nytt kjøpesenter (Amfi Eidsvoll) på Råholt, og det er her banken vil bli permanent lokalisert. Øystein Bamrud er ansatt som lokalbanksjef, og lokalbanken vil være operativ fra april Fra og med høsten 2013 er banken representer på Eidsvoll i midlertidige lokaler. LOfavør nye fordeler til unge kunder LO-medlemmer er en svært viktig kundegruppe for banken. Alle LO-medlemmer har som en del av sitt medlemskap forsikringsordningen Kollektiv Hjem, som administreres av SpareBank 1 Forsikring. Dette gir et godt grunnlag for å tilby medlemmer i forbund tilknyttet LO gode tilbud innenfor bank og forsikring. SpareBank 1 har i samarbeid med fagbevegelsen utviklet et bredt spekter spesielt gunstige av bank og forsikringstilbud for LO-medlemmer LOfavør. Det har vært et behov for å forbedre dette tilbudet på banksiden, og i september 2013 ble «LOfavør UNG» lansert i SpareBank 1-bankene. Dette består av ekstra gode tilbud for unge kunder innenfor boliglån, sparing i BSU og forsikring. Det oppleves god etterspørsel etter dette tilbudet i bankens lokalbanker. Nytt betjeningskonsept i lokalbankene Lokalbankenes rolle er endret over tid. Tidligere var en viktig oppgave for lokalbanken å ivareta kundenes behov for dagligbank- og kontanttjenester. Dette er sterkt endret de siste årene. Nærmest all dagligbankhåndtering skjer i dag i selvbetjente kanaler og med kort. Lokalbankens rolle i dag er å ivareta kundene når de har behov for rådgiving. Disse endrede kundebehov har medvirket til at måten lokalbankene utformes på må videreutvikles. Banken endrer nå utformingen av lokalbankene med tanke på å møte disse endrede kundebehovene. Den nye måten å utforme banken på, implementeres i nye lokalbanker, og når etablerte lokalbanker pusses opp og oppgraderes. Kjernen i konseptet er at lokalbanken deles inn i tre soner en stor åpen kundesone, en møteromssone og en arbeidssone. I kundesonen tas kunden i mot, og hjelpes med enklere forespørsler, i møteromssonen foregår alle kundemøter og i arbeidssonen jobber rådgiverne med etterarbeid/klargjøring av kundesaker. Arbeidssonen er tilrettelagt for å sikre effektiv saksbehandling for kunderådgiverne, slik at kundene får rask respons og løsninger med høy kvalitet.

10 Årsrapport Sparekonto med bonus spar når du vil, til hva du vil Sparekonto med bonus gir deg mulighet til å spare når det passer deg. Du velger selv om du vil spare et fast beløp, eller om du vil spare det du har til overs på lønnskontoen hver måned. Lar du pengene stå urørt i ett år, belønnes du med en bonus på 1,5 % i tillegg til renten du allerede har. Start sparing i dag på sparebank1.no Sparing i SpareBank 1 Oslo Akershus SpareBank 1 Oslo Akershus lanserte Sparekonto NR1 høsten Hensikten var å tiltrekke seg flere sparekunder. Kontoens gunstige betingelser og offensive markedsføring medvirket til en rask salgssuksess. Ved utgangen av 2013 hadde banken mer enn konti med nærmere 800 mill. kroner innestående. I tillegg til Sparekonto NR 1, lanserte SpareBank 1- alliansen i felleskap produktet «Konto med bonus» i oktober Resultatene så langt ligger godt foran de mål som var satt. Markedsføring av innskudd skjer nå også i sosiale medier. SpareBank 1 Oslo Akershus har fått utviklet en egen sparekalkulator med både felles og individuell sparing, til bruk på Facebook. Her kan man spare til et bestemt mål, og invitere venner til å være med å spare. Gjennom ulike poster på vår Facebook-side har vi over tid nådd over 1 million Facebook-brukere. Mobile tjenester Mobilbanken har blitt et viktig verktøy for bankens kunder fordi den gir en enklere hverdag. Mobiltelefonen er noe de aller fleste har med seg over alt, og kundene kan få utført banktjenester når de vil, og hvor de vil. Det er nå utviklet mobilbankapplikasjoner både for privatmarkedet og for bedriftsmarkedet. Bruken av tjenestene er i sterk vekst. I november 2013 var for første gang antall innlogginger i mobilbanken høyere enn antall innlogginger i nettbanken. SpareBank 1-alliansens nettbank er i dag Norges mest brukte mobilbank, og kundene benytter den både på smarttelefoner og nettbrett. Det er utviklet en rekke nye tjenester i mobilbanken, og den dekker nå en stor del av kundenes daglige bankbehov. De fire mest benyttede tjenestene i mobilbanken er saldosjekk, overføring mellom konto, transaksjonsoversikt og regningsbetaling. Mobilbank for bedrifter ble lansert i Dette var landets første mobilbank for denne målgruppen. Med mobilbanken kan bedriften blant annet betale regninger, administrere konti og følge opp innbetalinger.

11 Årsrapport Satsing i SMB-markedet Bedriftsmarkedsavdelingen har fokus på SMB-markedet i Oslo og Akershus. Banken gir råd knyttet til finansiering av investering og drift, betalingsformidling inn / utland, sikring av rente- og valutaforretninger samt forsikring av personer, bygg og løsøre. Mye av virksomheten skjer i tett samarbeid med Privatmarkedet, samt andre selskap i SpareBank 1-alliansen som tilbyr leasing, factoring og forsikring. Divisjonen har spesialistkompetanse innen pensjon og skadeforsikring og våre kunder har på denne måten tilgang til profesjonell rådgivning og løsninger tilpasset den enkeltes behov. Produktpakken «PRO» som tilbys små og mellomstore bedrifter, har bidratt til profesjonell og effektiv kundebehandling. PRO gir bedriften alt den trenger av bank og forsikringsløsninger. Bedrifter har ulike behov, og banken tilbyr gjennom PRO en total gjennomgang sammen med bedriften for å se på hvilke løsninger som passer best.

12 Årsrapport Samfunnsansvar Finanskrisen har vist hvor viktig det er for samfunnsøkonomien med stabile banker. Bank 1 Oslo Akershus har i 2013 levert et historisk godt resultat og vil gjennom solid drift også fremover hjelpe kundene våre med å realisere sine ambisjoner, uansett om de er enkeltpersoner, familier eller foretak. Alle bankens interessenter skal kunne stole på at banken dekker deres behov, er en troverdig og kompetent samarbeidspartner på lang sikt. Dette er en viktig del av bankens samfunnsansvar. Helt siden stiftelsen i 1898 har videreutvikling av samfunnet banken er en del av stått sentralt i våre valg og disponeringer. Med lokal kunnskap og nærhet til kundene gjør banken vurderinger som i tillegg til økonomi og risiko baseres seg på et samfunnsperspektiv, og hvor banken arbeider tett med kunder og lokalsamfunn for å utvikle gode virksomheter og gode levevilkår. Visjon, verdier og strategi Bank 1 Oslo Akershus sin visjon: «Kunden opplever trygghet, nærhet og en enklere hverdag» Banken vil skape verdier for kunder, eiere, ansatte og samfunnet. Bank 1 Oslo Akershus sine verdier: «Nær, dyktig og rask» Verdiene reflekterer hva som skal kjennetegne Bank 1 Oslo Akershus. Kompetente ansatte med rask respons ovenfor kundene, skal sørge for at kundene alltid opplever relevant betjening og i alle kanaler får gode opplevelser i sitt møte med banken. Bankens visjon og verdier handler om å sette kundene i sentrum. Gjennom tilfredse kunder, som får dekket sine behov for finansielle tjenester på en god måte, ønsker banken å være en sentral total av finansielle produkter og tjenester i Oslo og Akershus. Strategi Bankens soliditet er styrket gjennom egenkapitalemisjonen, et godt årsresultat og utstedelse av nye ansvarlige lån. Det planlegges ytterligere styrking av den ansvarlige kapitalen, slik at banken kan fortsette å dekke bankens kunders behov for finansiering. Usikkerhet knyttet til fremtidig økonomisk utvikling og nye krav fra myndighetene vil imidlertid kreve betydelig omstillingsevne og være førende for bankens strategiske avveininger. Kapitaleffektiv vekst, styrket kundetilfredshet og økt topplinjevekst vil ha høy prioritet fremover.

13 Årsrapport Den tredelte bunnlinje Solid bankdrift skaper fundament for samfunnsøkonomisk utvikling. Banken forsøker å balansere hensyn til samfunn og miljø med økonomiske målsettinger. Banken har definert nøkkelområder som er viet spesiell oppmerksomhet og hvor det er utviklet spesifikke tiltak for hvert område. Bank 1 Oslo Akershus har ikke formulert en særskilt policy for samfunnsansvar, da arbeidet med samfunnsansvar er integrert i bankens løpende planarbeid. Nedenfor beskrives hvordan banken i sin løpende drift setter ulike aspekter ved samfunnsansvar på agendaen. Etikk et er avhengig av omverdenens tillit. Kunder, offentlige myndigheter, andre finansinstitusjoner og samfunnet for øvrig må til enhver tid ha tillit til konsernets profesjonalitet og integritet. et har etiske retningslinjer som skal bidra til bevissthet om og etterlevelse av den høye etiske standarden som kreves av medarbeidere i Bank 1 Oslo Akershus. Retningslinjene krever at konsernet og dets ansatte og tillitsvalgte opptrer med aktsomhet, redelighet og objektivitet, herunder lojalt følger det regelverk og de vilkår som myndighetene fastsetter. Bank 1 Oslo Akershus har lagt opp til følgende formaliserte og gjentagende gjennomgang av bankens etiske retningslinjer overfor bankens ansatte, og slik at dette til sammen skal utgjøre det formelle grunnlaget for den faktiske adferd hos samtlige av konsernets ansatte: De etiske retningslinjene er en del av HR-portalen (personalhåndboken), og derav en del av ansettelsesavtalen. De etiske retningslinjene gjennomgås, med tilhørende eksempler for nyansatte. Etikk inngår som en obligatorisk modul i bankens elektroniske læringshus og alle ansatte må bestå testen. Etiske retningslinjer er en sentral del av konsernets lederutviklingsprogram. Alle finansielle rådgivere i banken er sertifiserte i henhold til en felles nasjonal autorisasjonsordning for hele finansnæringen. Kunnskap om innholdet i de etiske retningslinjene følges opp i bankens årlige lederbekreftelse. Den enkelte leder er ansvarlig for at medarbeiderne er godt kjent med regelverket og må i lederbekreftelsen bekrefte at de etiske retningslinjene er gjort kjent og gi tilbakemelding på om det er drøftet etiske problemstillinger i for eksempel avdelingsmøter. Lederbekreftelsen for 2013 viser at de etiske retningslinjene er godt kjent blant bankens ansatte og at etiske problemstillinger drøftes jevnlig. Leverandøroppfølging Alle leverandører i SpareBank 1 alliansen må skrive under på at de ikke medvirker til brudd på menneske- og arbeidstakerrettigheter, miljøødeleggelse eller korrupsjon. Økonomisk kriminalitet Finansielle tjenester utgjør en av grunnpilarene i et velfungerende samfunn. Banker gjør handel, sparing og investeringer enklere det som får hjulene til å gå rundt i en moderne økonomi. Samtidig kan bankene utnyttes av kriminelle nettverk. Myndigheter over hele verden investerer i dag betydelig med energi og ressurser på å bekjempe hvitvasking av penger, og mange av de nye reglene i banksektoren omhandler dette. Bank 1 Oslo Akershus ønsker dette velkommen. Som en ansvarlig bank støtter banken opp om alle tiltak for å bekjempe organisert kriminalitet og terrorvirksomhet. I begrepet økonomisk kriminalitet inngår blant annet følgende: Hvitvasking og terrorfinansiering Informasjonssikkerhet Interne misligheter og korrupsjon Hvitvasking og terrorfinansiering Hvitvasking går ut på å få midler eller verdier som er oppnådd gjennom kriminell aktivitet, til å fremstå som tilsynelatende lovlige midler. Terrorfinansiering omfatter både det å smale inn, skaffe til veie eller motta midler til å finansiere terrorhandlinger. Banken er underlagt myndighetenes hvitvaskingsregelverk som skal bidra til å bekjempe hvitvasking og terrorfinansiering, og har i samarbeid med de andre bankene i Sparebank 1-alliansen er rekke tilbake innrettet mot bekjempelse av denne typen kriminalitet. Opplæring av bankens medarbeidere i disse temaene foregår både gjennom interne klasseromskurs, internettbaserte kurs og temagjennomganger på samlinger og lignende. Informasjonssikkerhet SpareBank 1-alliansen er som alle større bedrifter/ allianser utsatt for virusangrep og angrep fra hackere over hele verden. Hensikten er ofte økonomisk kriminalitet. Bank 1 Oslo Akershus veileder alle kunder om bruk av antivirusprogrammer via nettbanken. I tillegg har banken deltatt i nasjonale sikkerhetsøvelser (katastrofeøvelser).

14 Årsrapport Interne misligheter og korrupsjon Interne misligheter omfatter handlinger hvor en medarbeider, vikar, tillitsvalgt eller medlem av styrende organer i Bank 1 Oslo Akershus bevisst og uberettiget begår handlinger som fører til vinning eller økonomisk fordel for vedkommende selv eller andre. Banken tolerer ikke slike handlinger og har gjord dette kjent gjennom etiske retningslinjer, ref. kapittelet vedrørende etikk. Disse retningslinjene inneholder også en klar rutine for varsling og håndtering av eventuelle varsel om misligheter og korrupsjon. Menneskerettigheter et støtter anerkjente prinsipper for menneskerettigheter. Bidrag til samfunnet Bank 1 Oslo Akershus støtter idrett, kultur, ideelle organisasjoner og andre samfunnsnyttige formål. Banken ser det som en viktig samfunnsoppgave å avholde kursaktiviteter innenfor økonomitemaer. Temaene har vært ny pensjonsreform, eiendomsutvikling, produktopplæring, økonomisk rådgivning, tjenestepensjon, betalingsformidling og makroøkonomi. Opplæringsaktivitetene bidrar til at våre ulike kundegrupper er oppdatert på hva som skjer i markedet og på nye løsninger og produkter som gir økt trygghet for egen økonomi. Bank 1 Oslo Akershus ønsker også å bidra til at vårt nærmiljø skal bli enda bedre å bo og jobbe i, og har derfor opprettet «Nær-deg-fondet». Formålet er å stimulere til initiativ, positivitet og handlekraft. Banken startet med VI BRYR OSS i Pengene som er delt ut, har gått til mange ulike positive tiltak som er basert på frivillig innsats og engasjement. Fra og med 2010 samarbeider Bank 1 Oslo Akershus AS med P5 om «VI BRYR OSS». Til sammen gjør dette at banken har styrket kraften og synligheten til «VI BRYR OSS» betraktelig. Foreninger, bedrifter og privatpersoner i Oslo og omegn kan søke om støtte eller foreslå kandidater i Oslo og Akershus. Søknader mottas på e-post: vibryross@sparebank1.no Kunder Hvordan Bank 1 Oslo Akershus sine kunder og markedet generelt opplever Bank 1 Oslo Akershus påvirker konsernets drift og resultater. Både omdømme og kundetilfredshet er viktige fokusområder for konsernet. Banken gjennomfører årlige posisjonsmålinger som kartlegger bankenes markedsposisjoner i befolkningen basert på et omfattende spørreskjema med mange ulike tema som markedsbeskrivelse, omdømme og kunderelasjoner. Det er TNS Gallup som gjennomfører målingene. Annethvert år gjennomfører i TNS Gallup i tillegg en TRIM-indeks undersøkelse hvor kundetilfredsheten måles. Målinger av kundenes oppfatning av og tilfredshet med banken viser at både personkundenes og bedriftskundenes relative tilfredshet økte fra 2010 til I tillegg foretar SpareBank 1-alliansen månedlige målinger av kundetilfredshet knyttet til alliansens kundesentre. Bank 1 Oslo Akershus sitt kundesenter scorer fortsatt høyest i målingene. På bakgrunn av disse kartleggingene setter banken fokus på relevante initiativer for opprettholde god kundetilfredshet, slik som gode rådgivings-prosesser, åpningstider på kundesentre og funksjonalitet i nettbank og mobile løsninger. Bankens breddesalg og rådgivningsprosesser er basert på «Beste kundeprosess». Denne er nøkkelen til gode forberedelser til alle rådgivningsmøter, og er satt i system gjennom rådgiverskolen i PM. Det er etablert gode målesystemer som fremhever og belønner gode rådgivingsopplevelser hos lokalbankene, og kundeopplevelsen følges opp jevnlig gjennom blant annet «Mystery Shoppers». Medarbeidere / arbeidsforhold Ved utgangen av 2013 hadde konsernet 417 årsverk (404), hvorav 277 (274) var ansatt i morbanken og 140 (130) var ansatt i EiendomsMegler 1. Banken legger vekt på å gi kvinner og menn de samme mulighetene for faglig og personlig utvikling, lønn og avansement. Av totalt antall ansatte i morbanken er 48 % kvinner og 52 % menn. Selskapet har gjennom ulike tiltak søkt å stimulere til økt kvinneandel blant lederne i selskapet, og kvinneandelen er nå 40 %. I morbankens øverste ledelse er 3 av 7 medlemmer kvinner. Styret i banken har i alt 9 medlemmer. Av disse er 2 kvinner. Gjennomsnittlig alder på ansatte i banken er p.t. 44,1 år, mens gjennomsnittlig alder for nyansatte i 2013 var 35,7 år. Av totalt antall ansatte i EiendomsMegler 1 er 47 % kvinner og 53 % menn. I selskapets øverste ledelse er 2 av 12 medlemmer kvinner. Styret i EiendomsMegler 1 har i alt 5 medlemmer. Av disse er 1 kvinne. Ved nyansettelse vurderer konsernet de ulike kandidatene på bakgrunn av deres formelle utdannelse og erfaringsbakgrunn. I tillegg legger banken betydelig vekt på personlige ferdigheter og holdninger. På den måten sikrer konsernet en nøytral vurdering og ivaretar intensjonen i diskriminerings- og tilgjengelighetsloven. et legger til grunn at HR-arbeidet skal understøtte forretningsstrategien. et har utarbeidet en egen HR-strategi. Det overordnede målet for HR-arbeidet er å tilrettelegge for at konsernet skal:

15 Årsrapport Tiltrekke de rette medarbeiderne gjennom fokus på konsernets verdigrunnlag. Beholde de beste medarbeiderne gjennom å tilby utfordrende arbeidsoppgaver, konstruktiv kommunikasjon og belønning av gode prestasjoner. Utvikle medarbeidere gjennom å skape forretningsforståelse ved å involvere og gi ansvar i forhold til klare mål og oppfølgingsrutiner. Det gjennomføres årlige organisasjonsundersøkelser i hele konsernet med systematiske aktiviteter i etterkant for å møte selskapenes utfordringer. Organisasjonsundersøkelsen som ble gjennomført i 2013 viste en fremgang fra året før når det gjaldt tilfredsheten med å jobbe i banken. Sammenlignet med andre banker i SpareBank 1- alliansen scorer banken meget høyt på medarbeidertilfredshet. Gjennom årlige medarbeidersamtaler er målet at den enkelte medarbeider sammen med sin leder skal finne sitt utviklingspotensial for å skape ytterligere engasjement og trivsel og øke prestasjonene. et har etablert et felles lederutviklingsprogram for banken og eiendomsmeglerselskapet, samt iverksatt et forretningsutviklingsprogram for nøkkelressurser. Banken utøver en aktiv livsfasepolitikk. Livsfasepolitikken har tiltak for å sikre god tilrettelegging av medarbeidernes arbeidsforhold gitt endrede behov og forutsetninger for jobbutførelse gjennom hele arbeidskarrieren. Banken og EiendomsMegler1 har egne arbeidsmiljøutvalg som arbeider sammen med vernetjenesten etter behov. Det er etablert AKAN-utvalg i tilknytning til bankens arbeidsmiljøutvalg. Samarbeidet med de ansattes organisasjoner oppleves som konstruktivt. Det er etablert et samarbeidsutvalg bestående av representanter for ledelsen og de ansattes organisasjoner. Utvalget har hatt 4 møter i 2013 hvor aktuelle saker med betydning for bankens forretningsmessige situasjon drøftes. Banken og EiendomsMegler 1 arbeider systematisk med samhandling for å styrke de forretningsmessige resultatene gjennom bedre utnyttelse av felles kundestrømmer. Banken har fornyet avtalen om Inkluderende Arbeidsliv. Gjennomsnittlig sykefravær for 2013 var på 3,2 %, en reduksjon fra 3,5 prosent i Det ble ikke rapportert om noen arbeidsulykker eller yrkesskader i løpet av året. identifiserer ledende ansatte og risikotagere, samt beskriver aktuelle godtgjørelsesordninger i banken. Variabelt lønnselement for disse personer identifisert etter forskriften utgjør maksimalt 1,5 månedslønner. Banken har en overskuddsdeling for bankens øvrige ansatte på inntil kroner per år. Kriteriene for ordningene er knyttet til egenkapitalavkastning, kostnadsutvikling, samt innskudds- og utlånsvekst, både absolutt og i forhold til hva sammenlignbare banker oppnår. Miljø ets direkte klima- og miljøpåvirkning er i hovedsak knyttet til avfall fra kontorvirksomheten. et gjennomfører stadig tiltak som skal bidra til å redusere forbruk av strøm, papir og andre ressurser, samt sikre at resursskrevende reiseaktivitet begrenses. Håndtering av teknologisk avfall og innkjøp av miljøvennlige løsninger har også høy oppmerksomhet. Banken arbeider kontinuerlig for å sikre riktige innkjøp av teknologisk utstyr der vi legger energi og miljøkrav inn som spesifikke vurderingskriterier. Alt teknologisk utstyr håndteres som spesialavfall noe som sikrer miljøriktig håndtering av utstyret. Banken har en egen reisepolicy for medarbeidere for å begrense omfanget av tjenestereiser. Alternativer som bruk av videokonferanser, telefonkonferanser og digitale verktøy for samhandling og kunnskapsdeling benyttes dersom dette kan være tilfredsstillende i forhold til behovet. et tilbyr stadig flere papirløse tjenester som reduserer belastningen på miljøet. Banken har fokus på digitale løsninger, noe som innebærer mest mulig papirløse prosesser for kunder og medarbeidere. Det jobbes bevisst for å øke bruken av våre selvbetjente løsninger både i lokalbankene og på Kundesenteret. Elektronisk signering ved bruk av BankID for boliglånssøknader med pant i bolig tilbys kundene fra 1. kvartal Alle avtaler som signeres elektronisk, skal tilbys kunden på en enkel og sikker måte, og de skal være lettere å finne tilbake til i kundenes elektroniske arkiv. Virksomheten driver ikke forsknings- og/eller utviklingsaktiviteter utover normal forretningsmessig utvikling for å fremme virksomhetens videre vekst og konkurranseevne. Banken har utarbeidet en godtgjørelsespolitikk, som er styregodkjent i tråd med godtgjørelsesforskriften som trådde i kraft 1. januar Godtgjørelsespolitikken

16 Årsrapport Styrets årsberetning for 2013 (tall. Tall i parentes gjelder for 2012 hvis ikke annet er nevnt). Historisk godt resultat for 2013, som følge av sterk underliggende drift Egenkapitalavkastning 14,0 % 20 % av netto resultat utbetales som utbytte (67,6 mill. kroner eller 14,78 kroner per aksje) Sterk økning i provisjonsinntekter fra SpareBank 1 Boligkreditt AS Høy utlånsvekst innenfor personmarkedet Betydelige tilbakeføringer av individuelle tapsnedskrivninger Vesentlig styrket kapitalisering Levert søknad til Finanstilsynet om å benytte IRB-Avansert metode for beregning av kapitalkrav for foretakskunder Etablert nye lokalbanker på Kolbotn og på Eidsvoll

17 Årsrapport KONSERNETS VIRKSOMHETSOMRÅDE regnskapet omfatter Bank 1 Oslo Akershus AS, datterselskapene EiendomsMegler 1 Oslo Akershus AS og Invest 3, 4, 5 og 6 AS, samt bankens eierandel i SpareBank 1 Boligkreditt AS. Invest 3, 4 og 5 er eiendomsselskaper som ble etablert i 2011 i forbindelse med et større misligholdt engasjement. Selskapene har som formål å klargjøre eiendommene for salg. Bankens bokførte verdi av eiendommene er på 335 MNOK og reflekterer markedsverdi. Bank 1 Oslo Akershus AS har hovedkontor i Oslo og har til sammen 18 lokalbanker, hvor 9 er lokalisert i Oslo og 9 i Akershus. EiendomsMegler 1 Oslo Akershus AS har hovedkontor i Oslo og har til sammen 24 meglerkontor, hvor 14 er lokalisert i Oslo og 10 i Akershus. et har som mål å være en totalleverandør av finansielle produkter og tjenester i Oslo og Akershus. Dette innbefatter foruten lån, innskudd og betalingsformidling, også de fleste spareprodukter og liv- og skadeforsikring. I tillegg driver konsernet eiendomsmegling. Det samlede produkt- og tjenestespekteret leveres av banken og dens datterselskaper og av produktselskapene i SpareBank 1 Gruppen AS. et har en multikanalstrategi for distribusjon av sine produkter og tjenester, personlig gjennom lokalbankene, et kundesenter tilgjengelig på telefon og via internett og mobile løsninger. KONSERNETS UTVIKLING et har i 2013 hatt en total utlånsvekst til personog bedriftskunder på 13,6 %. Dette inkluderer boliglån overført til SpareBank 1 Boligkreditt AS. Veksten i personmarkedet var 17,0 %, og i bedriftsmarkedet 1,3 %. Generell kredittvekst blant husholdningene ifølge SSB utgjorde for ,2 %. Banken har således vokst mer enn markedet, og har økt sin markedsandel i Oslo og Akershus. Markedandelen for EiendomsMegler 1 Oslo Akershus var 10,2 %, mot 10,5 % ved utgangen av De viktigste kundegruppene for konsernet er personmarkedet, små og mellomstore bedrifter, samt organisasjonsmarkedet primært fagbevegelsen. ets gjeldende strategi innebærer omfattende fysisk tilstedeværelse i bankens markedsområde, med spesiell fokus på bred rådgivning. Bank 1 Oslo Akershus AS har omtrent aktive bankkunder. Dette medfører at en stor kundegruppe får økonomisk oppfølging gjennom personlig rådgivning og betjening av sine behov for finansielle tjenester. Banken har lagt ned betydelig innsats i å øke kompetansen til sine rådgivere og hadde ved utgangen av året 90 autoriserte finansielle rådgivere. Høy kompetanse hos bankens ansatte bidrar til at banken kan påta seg en stadig viktigere rolle som rådgiver innen privatøkonomiske forhold. Mobilbanken har blitt et viktig verktøy for bankens kunder fordi den gir en enklere hverdag. Mobiltelefonen er noe de aller fleste har med seg over alt, og kundene kan få utført banktjenester når de vil, og hvor de vil. Det er nå utviklet mobilbankapplikasjoner både for privatmarkedet og for bedriftsmarkedet. Bruken av tjenestene er i sterk vekst. I november 2013 var for første gang antall innlogginger i mobilbanken høyere enn antall innlogginger i nettbanken. SpareBank 1-alliansens nettbank er i dag Norges mest brukte mobilbank, og kundene benytter den både på smarttelefoner og nettbrett. Det er utviklet en rekke nye tjenester i mobilbanken, og den dekker nå en stor del av kundenes daglige bankbehov. De fire mest benyttede tjenestene i mobilbanken er saldosjekk, overføring mellom konto, transaksjonsoversikt og regningsbetaling. Mobilbank for bedrifter ble lansert i Dette var landets første mobilbank for denne målgruppen. Med mobilbanken kan bedriften blant annet betale regninger, administrere konti og følge opp innbetalinger. resultatutvikling Millioner kroner Driftsresultat før tap Driftresultat før skatt Fokus på økt lønnsomhet har fortsatt gjennom Divisjon personmarked (PM) sluttførte et betydelig effektiviseringsprogram, blant annet ble bemanningen redusert med 19 årsverk. Dette har gitt mulighet til å forsterke distribusjonen gjennom to nye lokalbanketableringer, samtidig som bemanningen er netto redusert.

18 Årsrapport I tillegg er det satt betydelig fokus på riktig prising av utlån i lys av nye kapitalkrav. Divisjon bedriftsmarked (BM) har fortsatt fokus på kredittkvalitet og kapitaleffektivisering, samt reprising av kreditter og økt salg av andre finansielle produkter mot nye og eksisterende kunder. ets resultat etter skatt for 2013 ble 328 mill. kroner (106 mill. kroner). Resultatøkningen skyldes økte provisjonsinntekter fra SpareBank 1 Boligkreditt AS, økte netto renteinntekter og reduserte tap. ets egenkapitalavkastning ble 14,0 %, mot 6,2 % for Netto resultat fra finansielle investeringer Netto resultat fra finansielle investeringer endte på 49 mill. kroner (57 mill. kroner). Reduksjonen på 8 mill. kroner skyldes i hovedsak derivater. Gevinsten på derivater i 2012 skyldtes reduksjon i de lange rentene, mens det for 2013 samlet sett har vært relativt liten endring i rentekurven. Bankens investeringer i obligasjoner er hovedsakelig et ledd i likviditetsstyringen. Driftskostnader Netto renteinntekter 700 2,6 % 700 2,5 % 600 2,5 % 600 2,0 % 500 2,4 % Millioner kroner ,5 % 1,0 % Millioner kroner ,3 % 2,2 % 2,1 % 2,0 % 200 0,5 % 100 1,9 % ,0 % Kostnader Kostnader i % av GFK 1,8 % Rentenetto i mill. kr SB1 Boligkreditt Rentenetto i % av GFK Netto renteinntekter endte på 484 mill. kroner (432 mill. kroner), en økning på 52 mill. kroner. Økningen skyldes både vekst i brutto utlån, økt utlånsmargin og lavere kostnader på markedsfundingen. Rentenettoen i prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital ble 1,63 % (1,56 %). Det er kostnadsført 12,2 mill. kroner i sikringsfondavgift klassifisert som rentekostnad, i 2012 var bankene fritatt for denne avgiften. Ved utgangen av 2013 hadde banken overført 15,6 mrd. kroner i boliglån til SpareBank 1 Boligkreditt AS. Inntektene fra disse lånene er ført som provisjonsinntekter. For 2013 utgjorde disse provisjonsinntektene 197 mill. kroner (85 mill. kroner). Netto provisjons- og andre inntekter Netto provisjons- og andre inntekter utgjorde 594 mill. kroner (502 mill. kroner), en økning på 18,3 % fra Inntektsøkningen kan henføres til økte provisjonsinntekter fra SpareBank 1 Boligkreditt AS. Driftskostnadene ble på 690 mill. kroner (666 mill. kroner), en økning på 24 mill. kroner, tilsvarende 3,6 %. Kostnadsøkningen skyldes høyere kostnader i morbanken, som viste en økning med 31 mill. kroner sammenlignet med Økningen er i hovedsak knyttet til avsetning for overskuddsdeling til ansatte og nye felles IT-løsninger i SpareBank 1-alliansen. De relative driftskostnadene for konsernet utgjorde 2,32 % (2,40 %) av gjennomsnittlig forvaltningskapital. ets kostnadsprosent (kostnader i forhold til inntekter) ble 61,3 % (67,3 %). Mislighold og tap på utlån Netto tap på utlån endte på 18 mill. kroner (150 mill. kroner). For 2013 var det tilbakeført individuelle nedskrivninger på 43 mill. kroner, hvorav 32 mill. kroner er knyttet til ett stort engasjement som gikk konkurs i Dersom både 2012 og 2013 korrigeres for tap knyttet til dette engasjementet, ville begge årene vist tap på 50 mill. kroner eller 20 basispunkter av brutto utlån. Tapsprosenten (tap i prosent av brutto utlån) utgjorde 0,07 % (0,64 %).

19 Årsrapport Millioner kroner Bedriftsmarked Personmarked Av samlet mislighold over 90 dager på 205 mill. kroner (215 mill. kroner) var det ved utgangen 2013 tapsavsatt 58 mill. kroner (69 mill. kroner) tilsvarende 28,2 % (32,1 %). Andre misligholdte og tapsutsatte engasjementer utgjorde 102 mill. kroner (136 mill. kroner), hvorav 81 mill. kroner (114 mill. kroner) tilsvarende 79,5 % (83,6 %) var tapsavsatt. Forvaltningskapitalen endte på 31,7 mrd. kroner (29,2 mrd. kroner), en økning på 10,4 %. Forretningskapitalen (forvaltningskapital inklusive overførte lån til SpareBank 1 Boligkreditt AS) var på 47,3 mrd. kroner (41,4 mrd. kroner) etter en vekst på 5,9 mrd. kroner, tilsvarende 14,3 %. Økningen skyldes i hovedsak økning i utlån. Utlån Misligholdte engasjementer Misligholdte engasjementer består av engasjementer med betalingsmislighold over 90 dager, samt øvrige engasjementer med tapsnedskrivninger (benevnt tapsutsatte). Brutto misligholdte og tapsutsatte utlån var på 306 mill. kroner (351 mill. kroner). Reduksjonen skyldes i hovedsak ett enkeltengasjement. Målt mot brutto utlån utgjorde dette 1,2 % (1,5 %). Individuelle nedskrivninger utgjorde 138 mill. kroner (183 mill. kroner). Dette tilsvarer en reduksjon på 44 mill. kroner siste 12 måneder. Gruppevise nedskrivninger utgjorde 85 mill. kroner (85 mill. kroner). Millioner kroner Balansen Personmarked (inkl. overført til SB1 Boligkreditt Bedriftsmarked (inkl. fagbevegelsen) ,0 % Millioner kroner ,0 % 12,0 % 10,0 % 8,0 % 6,0 % 4,0 % 2,0 % 0,0 % De siste 12 måneder økte utlån til kunder med 4,9 mrd. kroner, tilsvarende 13,6 %, til 40,4 mrd. kroner. Dette inkluderer boliglån overført til SpareBank 1 Boligkreditt AS som utgjorde 15,6 mrd. kroner. Veksten fordelte seg med 4,8 mrd. kroner, tilsvarende 17,0 %, i personmarkedet og med 0,1 mrd. kroner, tilsvarende 1,3 %, i bedriftsmarkedet. Fordelingen mellom person- og bedriftsmarked endte ved utgangen 2013 på 81/19 % (79/21 %) inklusiv overførte boliglån til SpareBank 1 Boligkreditt AS. Eksklusiv disse overførte lånene ville fordelingen ha vært 69/31 % (68/32 %). Det er ingen andre spesielle endringer i kredittrisikoprofilen i den totale utlånsporteføljen det siste året. Forvaltningskapital SB1 Boligkreditt Vekst i % (inkl. SB1 Boligkreditt)

20 Årsrapport Innskudd Innskudd fra kunder endte ved utgangen av 2013 på 19,0 mrd. kroner (18,2 mrd. kroner). Dette gir en økning på 0,8 mrd. kroner, tilsvarende 4,6 %. Personmarked økte med 0,8 mrd. kroner, tilsvarende 13,3 %. Innskuddsdekningen (innskudd/utlån) var ved utgangen av 2013 på 76,7 % (77,9 %). Likviditet Bank 1 Oslo Akershus sin likviditetssituasjon vurderes som tilfredsstillende på både kort og lang sikt. Kontantstrømsoppstillingen viser netto økning i likvider på 564 mill. kroner for året (-223 mill. kroner), slik at likviditetsbeholdningen viste 1,8 mrd. kroner (1,3 mrd. kroner) ved utgangen av året. Banken har ved utgangen av 2013 likviditetsreserver til å dekke mer enn de neste 18 måneders forventede refinansieringsbehov og utlånsvekst uten bruk av verdipapirmarkedet. Ved utgangen av 2013 var samlet utlånsvolum overført til SpareBank 1 Boligkreditt AS på 15,6 mrd. kroner (12,2 mrd. kroner). Ut over allerede overførte lån hadde banken på egen balanse lån som kvalifiserer til overføring på 3,9 mrd. kroner. Dette utgjør en del av bankens likviditetsreserve, sammen med portefølje av likvide rentepapirer. Porteføljen av likvide rentepapirer utgjorde ved utgangen av ,8 mrd. kroner (2,8 mrd. kroner). Kapitaldekning og kapitalbehov Banken benytter IRB-metode for å beregne kapitalkrav for kredittrisiko, for ytterligere informasjon vises til bankens Pilar III- rapport. 16,0 % ets kapital- og kjernekapitaldekning var ved utgangen av 2013 hhv. 14,9 % og 14,0 %. Ren kjernekapitaldekning var 13,1 %. Ansvarlig kapital i konsernet var 2,4 mrd. kroner. Finansdepartementet vedtok 13. oktober 2013 en endring i reglene om beregningsgrunnlaget for kapitalkrav for banker som bruker interne modeller. Endringen medfører at minstekravet til modellparameteren «tap gitt mislighold» (LGD) økes fra 10 % til 20 % fra 1. januar For Bank 1 Oslo Akershus medfører dette at den gjennomsnittlige IRB-risikovekten for eksisterende boliglån øker fra 11,8 % til 23,0 %. Dette betyr at totalkapital- og kjernekapitaldekningen forventes å bli redusert med ca 1,7 % -poeng fra 1. januar Motsyklisk buffer på ett %-poeng vil bli innført 1. juli Det vises for øvrig til note 3. Styret i Bank 1 Oslo Akershus gjør løpende vurderinger av kapitalsituasjonen og fremtidige kapitalkrav. Styret legger vekt på at konsernet skal være tilstrekkelig kapitalisert til å oppfylle alle regulatoriske krav inkludert buffere. Styret har uttrykt en målsetting om at banken til enhver tid skal ha en ren kjernekapitaldekning som overstiger regulatoriske minimumskrav (inkl buffere) med minst 1 %-poeng. For å sikre at kapitaliseringen oppfyller målsettingen er det utarbeidet en kapitalplan med relevante tiltak. Banken leverte i juni 2013 søknad til Finanstilsynet om benyttelse av avansert IRB-metode for å beregne kapitalkrav for kredittrisiko for foretakskunder. Denne metoden innebærer at banken kan benytte egne estimater for tapsgrad i kapitaldekningsberegningene, i tillegg til egne estimater som i dag brukes som del av den grunnleggende IRB-metoden. 14,0 % 12,0 % 10,0 % 8,0 % 6,0 % 4,0 % 2,0 % 0,0 % (estimat) Ren kjernekapital Kjernekapitadekning I ekstraordinær generalforsamling 26. juni fikk styret fullmakt til å styrke den ansvarlige kapitalen gjennom å utstede ny fondsobligasjon og/eller oppta nye ansvarlige lån. Fullmakten har en varighet på 12 måneder. Banken utstedte nytt ansvarlig lån på 300 mill. kroner i september. Dette kommer i tillegg til det nye ansvarlige lånet på 200 mill. kroner som banken utstedte i 1. kvartal Bank 1 Oslo Akershus AS Bankens resultat før tap endte på 445 mill. kroner (336 mill. kroner). Det ble for 2013 bokført netto tap på utlån på 18 mill. kroner (150 mill. kroner), slik at resultat etter tap ble på 428 mill. kroner (186 mill. kroner). Beregnet skatt utgjorde 90 mill. kroner (64 mill. kroner), og resultat etter skatt ble dermed 338 mill. kroner (122 mill. kroner). Kapitaldekning

21 Årsrapport Bankens kapital- og kjernekapitaldekning var ved utgangen av 2013 hhv. 15,1 % og 14,2 %, mot 12,9 % og 11,0 % ved utgangen av Ren kjernekapitaldekning viste 13,3 %. Bankens ansvarlige kapital var på 2,4 mrd. kroner. Datterselskaper og felleskontrollert virksomhet EiendomsMegler 1-konsern hadde et resultat før skatt på 4,8 mill. kroner (16,3 mill. kroner). Reduksjonen i resultatet skyldes lavere provisjonsinntekter, økte personalkostnader, samt økte avskrivninger på immaterielle eiendeler. I tillegg inneholdt resultatet for 2012 en gevinst ved salg av Årneskontoret på 2,1 mill. kroner. Markedsandelen ved utgangen av 2013 var 10,2 % mot 10,5 % ved utgangen av Invest 3 viste et resultat før skatt på -6,8 mill. kroner (-6,7 mill. kroner). Styret foreslår å gi et konsernbidrag til Invest 3 AS på 8,4 mill. kroner. Invest 4 viste et resultat før skatt på -2,2 mill. kroner (-2,9 mill. kroner). Styret foreslår å gi et konsernbidrag til Invest 4 AS på 2,5 mill. kroner. Invest 5 viste et resultat før skatt på -8,7 mill. kroner (-1,7 mill. kroner). Det økte underskuddet skyldes at det ble foretatt en nedskrivning av bygget på 7,1 mill. kroner i Styret foreslår å gi et konsernbidrag til Invest 5 AS på 1,7 mill. kroner. Invest 5 ble solgt i 1. kvartal 2014, med regnskapsmessig virkning fra 2. kvartal Underskuddene i Invest 3 og 5 skyldes i stor grad kostnadsførte utbedringer og oppgraderinger som forberedelser til salg. I tillegg har deler av lokalene i Invest 5 stått ledige. Alle selskapene er finansiert hovedsakelig med lån fra banken, og er belastet med normal markedsrente. I tillegg har selskapene ført normale avskrivninger. SpareBank 1 Boligkreditt AS er opprettet av bankene i SpareBank 1-alliansen for å utstede obligasjoner med fortrinnsrett. Bankene overfører godt sikrede boliglån med lav risiko til selskapet. Bankens eierandel var 7,76 % frem til og 8,96 % deretter. Selskapet konsolideres inn i konsernregnskapet etter egenkapitalmetoden. For 2013 utgjorde dette en resultateffekt i konsernregnskapet på 7,9 mill. kroner (10,9 mill. kroner). Disponering av overskudd For 2013 overfører morbanken 288 mill. kroner til annen egenkapital. Styret foreslår at 20 % av netto resultat utbetales som utbytte. Dette utgjør 67,6 mill. kroner eller 14,78 kroner per aksje. EGENKAPITALEMISJON, EIERSTYRING OG SELSKAPSLEDELSE Det ble i løpet av 1. kvartal 2013 gjennomført en rettet emisjon mot LO og tilknyttede forbund på 500 mill. kroner. Emisjonen ble gjennomført ved utstedelse av nye aksjer. Det er i tillegg gjennomført en endring i eierstruktur ved at Sparebanken Hedmark har ervervet aksjer fra SpareBank 1 SR-Bank, SpareBank 1 Nord-Norge, og SpareBank 1 SMN. Emisjonen er godkjent av Finanstilsynet, mens øvrige transaksjoner er godkjent av Finansdepartementet. Etter emisjonen og øvrige eiertilpasninger har banken følgende eierstruktur: Sparebanken Hedmark (40,5 %), Landsorganisasjonen i Norge/fagforbund tilknyttet LO (29,9 %), Samarbeidende Sparebanker AS (15,2 %), SpareBank 1 Nord-Norge (4,8 %), SpareBank 1 SMN (4,8 %) og SpareBank 1 SR-Bank (4,8 %). Aksjene i Bank 1 Oslo Akershus AS er ikke børsnotert, men selskapet hadde per 31. desember 2013 obligasjonslån notert på Oslo ABM. Selskapet har en konsentrert eierstruktur, og alle aksjeeiergrupperinger er representert i styret enten direkte eller indirekte. Styret har i tillegg ett aksjonærvalgt uavhengig styremedlem. Styret i Bank 1 Oslo Akershus AS slutter seg til «Norsk anbefaling for eierstyring og selskapsledelse» der disse føringene er aktuelle og relevante for et selskap som ikke har aksjer notert på børs. Styringen av virksomheten skjer med utgangspunkt i norsk lovgivning og selskapets vedtekter, samt de strategiske mål og interne retningslinjer styret har trukket opp. Styret har etablert et revisjonsutvalg som består av tre medlemmer fra bankens styre og medlemmene utnevnes til utvalget for en periode på to år. Revisjonsutvalget har i 2013 blant annet gjennomgått utkast til kvartals- og årsregnskaper før de har blitt styrebehandlet. Utvalget har i tillegg behandlet saker som angår konsernets risiko, kapitalstyring og intern kontroll. Utvalget har også gjennomgått rapporter og brev fra konsernets interne og eksterne revisor, og har bistått styret med å se til at begge revisjonsordninger fungerer tilfredsstillende. I tråd med nytt regelverk etablerte banken også et risikoutvalg fra 1. januar Banken har et eget godtgjørelsesutvalg som består av tre medlemmer av bankens styre. Medlemmene utnevnes til utvalget for en periode på to år. Normalt møtes utvalget to ganger årlig. Utvalget har i 2013 vært involvert i utarbeidelsen av retningslinjer og godtgjørelse for konsernets ledende ansatte, og har bistått styret ved utarbeidelse av godtgjørelsesordning for administrerende direktør.