2017 Kvartalsrapport 3.kvartal www.sb1ls.no
Tall i hele tusen REGNSKAP PR. 30.09.17 I % av gj.snitt forvaltningskapital RESULTATREGNSKAP 30-sep-17 30-sep-16 3. kvart 17 3. kvart 16 2016 30-sep-17 30-sep-16 2016 Renteinntekter og lignende inntekter 120.170 116.039 40.744 38.968 159.954 2,98 3,00 3,16 Rentekostnader og lignende kostnader 40.596 40.843 14.037 12.860 54.107 1,01 1,05 1,07 Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter 79.574 75.196 26.707 26.108 105.848 1,97 1,94 2,09 Utbytte og andre inntekter av verdipapirer med variabel avkastning 41.976 22.472 0 600 21.872 1,04 0,58 0,43 Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester 26.917 23.939 9.801 8.281 31.802 0,67 0,62 0,63 Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester 1.796 1.919 639 727 2.607 0,04 0,05 0,05 Netto verdiendring og gevinst/tap på valuta og verdipapirer som er omløpsmidler 6.227 15.937 741 14.117 17.848 0,15 0,41 0,35 Andre driftsinntekter 407 389 131 126 582 0,01 0,01 0,01 Personalkostnader 27.905 24.957 9.673 9.350 33.702 0,70 0,65 0,67 Administrasjonskostnader 16.908 17.648 4.679 5.319 23.774 0,42 0,46 0,47 Avskrivinger mv. av varige driftsmidler og immatrielle eiendeler 2.470 2.526 786 878 3.442 0,06 0,07 0,07 Andre driftskostnader 8.645 7.906 1.638 2.268 11.170 0,21 0,20 0,22 Resultat før tap 97.376 82.977 19.965 30.690 103.258 2,42 2,14 2,04 Tap på utlån, garantier m.v. 2.749 2.032 1.130 2.867 3.040 0,07 0,05 0,06 Nedskrivning/reversering av nedskrivning og gevinst/- tap på verdipapirer som er anleggsmidler 0 0 0 0 0 0,00 0,00 0,00 Skatt på ordinært resultat 13.163 11.386 4.853 4.081 15.714 0,33 0,29 0,31 Resultat av ordinær drift etter skatt 81.465 69.559 13.982 23.742 84.504 2,02 1,80 1,67 Forvaltningskapital 5.641.779 5.138.510 5.641.779 5.138.510 5.213.827 Gjennomsnittlig forvaltningskapital 5.389.401 5.176.795 5.389.401 5.176.795 5.067.678 BALANSE 30-sep-17 30-sep-16 2016 Endring EIENDELER 1.000 kr. % Kontanter og fordringer på sentralbanker 44.175 55.867 58.378-11.692-20,93 Utlån til og fordringer på kredittinstiusjoner 534.823 276.207 297.818 258.617 93,63 Brutto utlån til og fordringer på kunder 4.611.281 4.426.363 4.494.645 184.918 4,18 Nedskrivninger på individuelle utlån 12.137 15.682 8.668-3.544-22,60 Nedskrivninger på grupper av utlån 17.861 20.162 18.584-2.301-11,41 Sum netto utlån til og fordringer på kunder 4.581.282 4.390.519 4.467.393 190.763 4,34 Sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapirer med fast avkastning 119.591 112.220 132.169 7.371 6,57 Aksjer, andeler og andre verdipapirer med variabel avkastning 231.750 190.541 156.775 41.209 21,63 Eierinteresser i tilknyttede selskap 75.159 51.652 51.452 23.506 45,51 Immatrielle eiendeler 1.396 1.646 1.396-250 0,00 Varige driftsmidler 28.748 31.192 30.674-2.444-7,84 Andre eiendeler 1.663 13.386 1.178-11.724-87,58 Forskuddsbetalte ikke påløpte kostnader og opptjente ikke mottatte inntekter 23.192 15.278 16.592 7.915 51,80 SUM EIENDELER 5.641.779 5.138.510 5.213.827 503.269 9,79 GJELD OG EGENKAPITAL Gjeld til kredittinstitusjoner 0 0 0 0 0,00 Innskudd fra og gjeld til kunder 4.018.663 3.692.068 3.784.583 326.595 8,85 Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 752.663 659.942 659.993 92.721 14,05 Annen gjeld 30.339 34.785 28.206-4.445-12,78 Påløpte kostnader og mottatte ikke opptjente inntekter 31.536 33.108 9.472-1.571-4,75 Avsetninger for påløpte kostnader og forpliktelser 6.723 8.914 11.184-2.191-24,58 Ansvarlig lånekapital 50.000 50.000 50.000 0 Sum gjeld 4.889.925 4.478.817 4.543.437 411.108 9,18 Egenkapital 670.389 590.133 670.389 80.256 13,60 Resultat av ordinær drift etter skatt 81.465 69.559 0 11.905 17,12 Sum egenkapital 751.854 659.692 670.389 92.162 13,97 SUM GJELD OG EGENKAPITAL 5.641.779 5.138.510 5.213.827 503.269 9,79 Tallene er ikke revidert. Lom, den 30. september 2017/26. oktober 2017 I styret for SpareBank 1 Lom og Skjåk Hans Ivar Kolden Tordis Brandsar Anne Lise Marstein Jo Trygve Lyngved Sigbjørn Oppheim Wenche Ritha Vilhelmsen Unni Strand (styreleiar) (banksjef)
Forvaltningskapital Forvaltningskapitalen er ved utgangen av september 2017 på 5.641,8 MNOK mot 5.138,5 MNOK på same tid i fjor. Dette er ein auke på 503,3 MNOK som tilsvarar 9,79%. Banken har pr. 30.9.17 eit volum på 1.361,9 MNOK i SpareBank 1 Boligkreditt AS. I tillegg har kundane våre eit volum på 158,9 MNOK i valutalån. Når ein reknar med dette, er forvaltningskapitalen på 7.162,5 MNOK. Dette er ein auke på 699,9 MNOK sidan 30.9.16. Dette tilsvarar 10,83%. Sidan nyttår er denne auken på 548,9 MNOK eller 8,30%. Innskot Innskot frå kundar har dei siste 12 månadane auka med 326,6 MNOK som tilsvarar 8,85%. Sidan nyttår har vi hatt ein auke i innskot på 6,19%. Innskot frå kundar er nå 4.018,7 MNOK. Utlån Utlåna har sidan september 2016 hatt ein auke på 184,9 MNOK til 4611,3 MNOK. Dette gjev ein vekst i utlåna på 4,18%. Volumet overført til SpareBank 1 Boligkreditt AS har i same perioden auka med 14,41%. Vekst inklusiv boligkreditt og valutalån er da på 6,64%. Sidan nyttår viser utlånstala ein auke på 4,03% medrekna boligkreditt og valutalån. Driftsresultat Resultat av ordinær drift før skatt og tap er ved utgangen av september 2017 på 97,4 MNOK. På årsbasis utgjer resultatet 2,42% av gjennomsnittleg forvaltningskapital, mot 83,0 MNOK og 2,14% på same tid i fjor. Etter skatt og tap har vi eit resultat på 81,5 MNOK, som utgjer 2,02% av gjennomsnittleg forvaltningskapital. Ved utgangen av september 2016 hadde vi eit resultat på 69,6 MNOK. Dette utgjorde 1,80% av gjennomsnittleg forvaltning. Den største endringa kjem frå utbetaling av utbytte frå Samarbeidende Sparebanker AS i andre kvartal i år, dette blir omtala seinare. Netto rente- og provisjonsinntekter utgjer 79,6 MNOK. På årsbasis blir dette 1,97% av gjennomsnittleg forvaltningskapital. For tilsvarande periode i fjor utgjorde rente- og provisjonsinntektene 75,2 MNOK og 1,94%. Utbytte utgjorde pr. 3. kvartal 42,0 MNOK, medan det på same tid i fjor var 22,5 MNOK. I 2. kvartal vart det vedteke at utbytte frå investering i SpareBank 1 Gruppen AS og BN Bank ASA skal kanaliserast vidare til selskapa sine aksjonærar same år som dette er vedteke. I 2. kvartal inntektsførte vi derfor utbytte på 21,7 MNOK frå Samarbeidende Sparebanker AS og 3,0 MNOK frå Samarbeidende Sparebanker Bankinvest AS. Provisjonsinntekter og inntekter frå banktenester har gått opp med 3,0 MNOK til totalt 26,9 MNOK. Av dette er 8,2 MNOK provisjonar frå SpareBank 1 Boligkreditt som er ein auke på 1,6 MNOK frå i fjor. Vi har ein auke på 0,5 MNOK i provisjonar frå plasseringsområdet, 0,4 MNOK i auke i provisjonar frå SpareBank 1 Kredittkort og 0,4 MNOK i auke frå SpareBank 1 Forsikring. Pr. 3. kvartal 2017 hadde vi netto verdiendringar på verdipapira på 6,2 MNOK, der størsteparten er gevinst ved sal av eigenkapitalbevis i SpareBank 1 Østlandet. Lønn og generelle administrasjonskostnader har gått opp frå 42,6 MNOK i 3. kvartal 2016 til 44,8 MNOK i 3. kvartal 2017, der løn står for den største delen av auken. Andre driftskostnader er på 8,6 MNOK, som er ein auke frå 7,9 MNOK i fjor.
Sum driftskostnader utgjer 1,39% rekna av gjennomsnittleg forvaltningskapital, mot 1,37% på same tid i fjor. Driftskostnader i prosent av driftsinntekter (ekskl. verdiendringar på verdipapir) er på 38,03%. Dette er ein reduksjon frå 44,17% på same tid i fjor. Nedgangen skuldast stor auke i driftsinntektene, spesielt frå utbytte. Dersom vi held utanom utbytte frå inntektene ser vi at vi likevel har ein liten reduksjon. Ved utgangen av september har banken bokført tap på 2,7 MNOK. Nedskriving på individuelle og grupper av utlån er ved utgangen av september 30,0 MNOK, og nedskriving på garantiar er på 2,9 MNOK. Soliditet og kapitaldekning Banken har ein god soliditet med ei kapitaldekning på 18,10%. Rein kjernekapital er på 16,87%. Opparbeidd overskot hittil i år er ikkje med i kapitaldekningsutrekninga. Eigenkapitalen medrekna overskotet hittil i år er på 751,8 MNOK pr. 30.9.2017. Likviditet og finansiering Vi har ein stabil og god likviditet, og LCR ved utgangen av juni er på 183%. Banken har følgjande forfallsstruktur på obligasjonsgjelda: Forfallsstruktur 180.000.000 160.000.000 140.000.000 120.000.000 100.000.000 80.000.000 60.000.000 40.000.000 20.000.000 0 2017 2018 2018 2019 2019 2019* 2020 2020 2021 *ansvarleg lån Utsiktene framover Konkurransen i bankmarknaden er tøff, og vi reknar med at rentenettoen kan gå noko ned. I sommar sette vi opp renten på eit par sparekontotyper, og vi ser nå at ein av dei største bankane har sett ned lånerenten for nokre av kundane sine. Vi ser at det er noko redusert etterspørsel etter bustadlån, noko som truleg kan tilskrivast boliglånsforskriften. Vi vil vurdere dei vekstmåla vi har i samband med ein gjennomgang av strategien. Dei siste åra har vi hatt lite tap på utlån, og vi har hatt attendeføringar av gruppevise avsetningar. Utviklinga i portefølje-samansetjinga vår ser framleis positiv ut, men ein kan sjølvsagt ikkje sjå bort i frå at ein kan få tap på enkeltengasjement. Reiselivet ser ut til å ha hatt nok ein god sesong, der mange av reiselivsaktørane også har hatt ein god haustsesong. Dette er veldig viktig for området vårt, og er sterkt medverkande til den låge arbeidsløysa vi opplever. Rekneskapen er ikkje revidert.
Grunnlag kapitaldekning 30.09.2017 30.06.2016 Sparebankens fond 670.389 590.133 Sum egenkapital 670.389 590.133 Fradrag for direkte og indirekte investeringer i selskap i finansiell sektor -109.589-100.345 Sum ren kjernekapital 560.800 489.788 Sum kjernekapital 560.800 489.788 Ansvarlig lån 50.000 50.000 Fradrag for direkte og indirekte investeringer i selskap i finansiell sektor -8.939-26.192 Netto ansvarlig kapital 601.861 513.596 Risikovekta beregningsgrunnlag Kreditt-, motparts- og forringelserisiko 3.047.355 2.978.917 Posisjons-, valuta-, og varerisiko - - Operasjonell risiko 277.276 264.879 Svekket kredittverdighet hos motpart (CVA-risiko) 288 Sum beregningsgrunnlag 3.324.631 3.244.084 Ren kjernekapitaldekning 16,87 % 15,10 % Kjernekapitaldekning 16,87 % 15,10 % Kapitaldekning 18,10 % 15,83 % TAP OG TAPSAVSETNINGER Tusen kroner 30.09.2017 31.12.2016 Nedskrivninger på individuelle utlån 12.137 13.119 Nedskrivninger på grupper av utlån 17.861 20.941 Nedskriving på garantier 2.893 5.400 Sum nedskrivninger 32.891 39.460 Endring i nedskrivninger på individuelle utlån og garantier i perioden 959-3.817 +Endring i nedskrivninger på grupper av utlån i perioden -723-2.357 +Amortisert tap 179 83 +Konst.tap som det tidligere år er avsatt nedskrivning på individuelle utlån for 3.836 8.122 +Konst.tap som det tidligere år ikke er avsatt nedskrivning på individuelle utlån for 138 1.622 Inngang på tidlegare konstaterte tap i perioden -1.641-613 Tapskostnader i perioden 2.749 3.040 MISLIGHOLDTE LÅN OG GARANTIER Millioner kroner 30.09.2017 30.09.2016 31.12.2016 Sum misligholdte engasjement (før nedskrivning på individuelle utlån) 28,5 51,4 14,4 Netto misligholdte engasjement (etter nedskrivning på individuelle utlån) 22,5 42,7 12,7 Øvrige tapsutsatte engasjement (før nedskrivning på individuelle utlån) 20,3 47,1 55,8 Netto tapsutsatte engasjement (etter nedskrivning på individuelle utlån) 11,3 34,9 43,5