Årsmelding 2014
Innhold Styrets beretning 2 Resultatregnskap... 7 Balanse per 31.12.14.. 8 Noter... 9 Revisjonsberetning... 18 Kontrollkomiteens beretning... 19 Tillitsvalgte... 19 Grafisk produksjon: KIN-Trykk, 8380 Ramberg Forsidefoto: Ristinden sett fra Linndalsvatnet Foto: Kjell Inge Nilsen 2 STYRETS BERETNING Året 2014 ble nok et godt år, med god aktivitet på alle bankens produktområder. Året 2014 vil gå over i historien som et av de beste driftsresultater for Lofoten Sparebank. Det 105. driftsår ble et meget tilfredsstillende år både med tanke på driftsresultat, utlån- og innskuddsvekst. Fortsatt mange nye kunder, god innskudd- og utlånsvekst, og moderate tap. Driftsresultatet ble på 16,6 mill. kroner mot 11,9 mill. kroner året før. Banken har også gjennom året 2014 hatt stor etterspørsel fra nye kunder, spesielt på personmarked, men også fra næringslivet etter bankens produkter. Balansen har økt med 5,8 prosent, en innskuddsvekst på 10,8 prosent og en utlånsvekst på 5,0 prosent. Lofoten Sparebank har ved utgangen av 2014 styrket sin egenkapital ytterligere, tilfredsstillende inntjening og etter styrets vurdering en robust balansestruktur. Bankens kapitaldekning er per 31.12.14 på 22,69 %. Lofoten Sparebank har sitt sete i Lofoten, nærmere bestemt ett kontor på Bøstad i Vestvågøy kommune. Bankens virksomhet er i hovedsak å ta imot innskudd, yte lån, forestå betalingsformidling (som nettbank og mobilbank), forsikringsprodukter og diverse andre servicetjenester. Styret har avgitt beretning og regnskap under forutsetning om fortsatt drift. Internasjonal økonomi preges fortsatt av moderat vekst og stor usikkerhet om den videre utvikling. Det er store forskjeller mellom de ulike land og regioner. I USA har den svært ekspansive pengepolitikken fra den amerikanske sentralbanken (Federal Reserve) endelig fått effekt på økonomien. Det er god vekst i privat konsum og investeringer, og en klar bedring i arbeidsmarkedet. I Storbritannia har utviklingen også vært positiv etter at Bank of England tidligere har iverksatt lignende pengepolitiske tiltak. Det økonomiske oppsvinget har avtatt noe i styrke det siste halvåret, men innenlandsk etterspørsel er fortsatt solid. I motsetning til i Storbritannia og USA har utviklingen i euroområdet vært svakt det siste året. Samlet sett økte BNP i euroområdet med kun ¾ prosent i 2014. I tillegg til svak vekst og høy arbeidsledighet, er det nå økende bekymring knyttet til den lave inflasjonen. Den vedvarende lave inflasjonen har derfor medført stadig mer tydelige signaler om pengetrykking og kjøp av statsobligasjoner. De framvoksende økonomier har vært de mest sentrale bidragsyterne til vekst i verdensøkonomien i etterkant av finanskrisen, men veksten har blitt redusert de siste par årene. Dette gjelder særlig i Kina hvor det eksisterer stor usikkerhet rundt den framtidige utviklingen i økonomien. STYRETS BERETNING 2014 105. DRIFTSÅR NORSK ØKONOMI Lav vekst i norsk økonomi Norsk fastlandsøkonomi anslås å ha økt med 2,25 prosent i 2014, i følge Norges Bank, noe som er lavere en trendveksten på om lag 2,5 prosent. Det innebærer en markert nedgang, sammenlignet med for eksempel året 2012 hvor veksten var 3,4 prosent. Bedrifter i de fleste næringer i Norges Banks regionale nettverk rapporterte om mindre kapasitetsproblemer enn tidligere og lavere forventet vekst fremover. Dette gjelder særlig for oljeleverandørnæringene. Lavere oljeinvesteringer, med de ringvirkninger det har for fastlandsøkonomien, vil muligens trekke ned veksten i inneværende år og trolig føre til en økning i arbeidsledigheten. På den andre siden har oljeprisfallet bidratt til kronesvekkelse og dermed bedre konkurransevilkår for tradisjonell eksportindustri. Den underliggende inflasjonen har ligget rundt inflasjonsmålet og kan øke videre ettersom en svakere krone vil øke prisene på importerte varer. Boligprisene har tatt seg opp etter at markedet var preget av fallende prisvekst gjennom 2013. Dette har imidlertid ikke bidratt til å bryte opp den svakt nedadgående trenden i husholdningens gjeldsvekst. En svekkelse i oljeinvesteringer bidrar negativt til veksten i norsk økonomi i motsetning til tidligere. Norsk økonomi har over tid blitt mer og mer oljeavhengig og dermed mer sårbar for et omslag i petroleumssektoren. Selv om det har vært ventet at vi ville se et skifte i denne sektoren, har den dramatiske nedgangen i oljeprisene kommet som et sjokk for mange. Fra et toppunkt i juni på rundt USD 115 per fat har oljeprisen falt til under USD 50 per fat. I tillegg til en lav oljepris indikerer anslag fra de sentrale prognosemiljøene at oljeinvesteringene vil falle så mye som 15 prosent i 2015. Selv om nivået fortsatt er veldig høyt (prognose for 2015 indikerer et investeringsnivå på 189 milliarder kroner i 2015, noe som er over ti ganger så mye som industrien) vil oljeinvesteringene bidra negativt til veksten i norsk økonomi i motsetning til tidligere. Kronen har svekket seg gjennom fjoråret på i overkant av 22 prosent mot amerikanske dollar og tilnærmet 8 prosent mot EURO, til tross for vedvarende trøbbel i eurosonen. Husholdningenes forbruksvekst og sparing Privat konsum står for om lag halvparten av aktiviteten i norsk fastlandsøkonomi. Som i 2013 utviklet forbruket seg moderat i 2014, med en vekst i underkant av 2 prosent. Veksten i privat konsum året før var tilnærmet 2,3 prosent. Vekst i husholdningenes konsum vil i stor grad avhenge av utviklingen i husholdningenes inntekt, formue og renter. Finans Norges Forventningsbarometer viste en sterk tro på både landets og egen økonomi i husholdningene de tre første kvartalene i fjor, før indikatoren falt markert i 4 kvartal. Oljeprisfallet og meldinger om bemanningsreduksjoner særlig i olje- og gassindustrien gjør mange usikre på utviklingen fremover, særlig i landets økonomi. Til tross for det svært pessimistiske syn på utviklingen i Norge samlet sett, holder forventningene til egen økonomi seg godt oppe. Dette skyldes nok en kombinasjon av at folk flest føler at de har sikre jobber, at lånerentene er svært lave og at mange har bygget opp solide buffere for å kunne stå i mot dårligere tider. Andre trolige motiv for høy sparing blant husholdningene kan være pensjonsreformen og mer usikre tider, noe som fører til videre vekst i sparingen som bare for bankinnskudd har passert 1000 milliarder kroner, tilsvarende om lag 440 000 kroner per husholdning. Boligmarkedet Den svake utviklingen i boligpriser i 2013 ble reversert fullt ut i 2014 med positiv månedsvekst (sesongjustert) gjennom hele året. I desember var boligprisene 8,1 prosent høyere enn i samme måned året før. Prisveksten kan nok være noe varierende fra by til by og fra distrikt til distrikt. Markedet for boliglån til husholdninger har vært, og er, preget av sterk konkurranse og utlånsrenten har blitt nedjustert flere ganger. En svakere norsk økonomi og økt usikkerhet føre til lavere befolkningsvekst (færre arbeidsinnvandrere) og et dårligere arbeidsmarked, noe som vil bidra til lavere priser på sikt. Svekkelse av kronen medfører redusert kjøpekraft for norsk husholdninger gjennom økt priser på importerte varer, men gir også bedre konkurransevilkår for tradisjonell eksportindustri ettersom norske varer blir billigere for utenlandske importører. Dette bidrar til å lette omstillingen til en mindre oljeavhengig økonomi. Byggeaktiviteten, som har vært høy de siste par årene med rundt 30 000 igangsatte boliger på årsbasis, falt i 2013. I følge Boligprodusentenes Landsforbund har salget av nye boliger tatt seg opp siden i sommer etter nedgang også gjennom første halvår 2014. Dette salget var likevel 8 prosent lavere i oktober i år enn i samme måned i fjor. Kredittveksten har samlet sett holdt seg nokså stabil, men falt noe gjennom 2013. Samlet sett fortsatte den svake nedadgående tendensen fra 2013 også gjennom 2014. Både husholdningene og ikke-finansielle foretak har redusert sin vekst i gjeldsopp-
tak i denne perioden. For husholdningene har veksten gått fra å ligge i overkant av 7 prosent på årsbasis til å ligge mellom 6 og 7 prosent. Veksten i kreditt til ikke-finansielle foretak har vært lav. De store regulatoriske endringer på bankområdet har muligens ført til at utlån til foretak har fått strammere (for eks. høyere krav til egenkapital) kredittpraksis, sammenlignet med boliglån til husholdninger. I lys av svekkede makroøkonomiske og næringsspesifikke utsikter er det ikke ventet at bedriftenes etterspørsel vil ta seg nevneverdig opp første del av 2015. Foretakslån har normalt høyere risikovekter enn boliglån. Husholdningenes gjeld og inntekter har vokst betydelig de siste årene. Gjelden har imidlertid økt vesentlig mer enn inntektene. Gjeldsbelastningen er på det høyeste nivå som noensinne er registrert. Samlet er husholdningenes bruttogjeld nå over dobbelt så stor som deres disponible inntekt, en utvikling som myndighetene ser på med bekymring. Husholdningene er sårbare for inntektsbortfall og renteøkninger. Norges Bank kuttet styringsrenten Med svak vekst og lave renter hos våre handelspartnere, samt et stort fall i oljeprisen og en forventet nedgang i oljeinvesteringer, valgte Norges Banks hovedstyre å kutte styringsrenten med 0,25 prosent til 1,25 prosent på årets (11. desember 2014) siste rentemøte. Denne var den første endringen i signalrenten siden mars 2012. Rentekuttet ble av flere tolket som et «føre var» tiltak fra hovedstyrets side gitt de noe mørkere framtidsutsiktene for norsk økonomi. Den svake kronen og hensyn til finansiell stabilitet trakk motsatt vei. Til tross for at styringsrenten aldri har vært lavere enn dagens nivå har imidlertid Norges Bank fortsatt et betydelig handlingsrom til forskjell fra våre svenske naboer og euroområdet for øvrig. Arbeidsmarkedet Arbeidsmarkedet var på starten av året stramt selv om det var tegn til at sysselsettingsveksten var i ferd med å avta noe. Arbeidsledigheten ved utgangen av 2014 er om lag uendret. Det vil si at arbeidsledigheten ved årsskiftet er tilnærmet på 3 prosent. Lofoten Sparebanks største næringslivsområde er fortsatt Vest-Lofoten. Arbeidsledighet er på tilnærmet samme nivå som fjoråret og er på 3,6 prosent av arbeidsstyrken ved årsskiftet 2014/2015. Dette innebærer en noe høyere arbeidsledighet sammenlignet med landet for øvrig. Ledigheten i Lofoten er imidlertid fortsatt noe sesongbetont. Dette gjelder spesielt innen fiskerisektoren. Det som kan være noe bekymringsfullt er arbeidsledigheten blant ungdom, som er større i 2014, sammenlignet med tidligere år. Lofotfisket vinteren 2014 går over i historien som det beste på mange, mange år. Godt vær og mye torsk i havet. Alle båttyper fikk brakt på land sin kvote andel, dog var det vel forventet en noe høyere minstepris på de ulike vektklasser. Det var store mengder torsk både på Lofotens ytterside og innerside. Lave torskepriser førte til et lite tilfredsstillende driftsresultat for noen av brukstypene. Et godt Lofotfiske er med på å gi optimisme i andre næringer som for eksempel i varehandelen. Ved inngangen til 2015-sesongen har minsteprisen på blant annet torsk økt, sammenlignet med fjoråret. Dette gir optimisme for årets lofotsesong. Det knytter seg, som alltid, stor spenning til Lofotfiske. Årets sesong er kommet godt i gang, med til dels gode garnfangster allerede. På mottakersiden synes det som om det fungerer rimelig greit også på starten av 2015 sesongen. Aktiviteten for bygg- og anleggsbransjen har vært som for et normalår. Dette er fortsatt en bransje som sysselsetter betydelige årsverk, og er dermed fortsatt en viktig næring lokalt som nasjonalt. Nedleggelse av gårdsbruk fortsetter, dog i et noe redusert tempo enn de 1-2 siste årene. Dette gjelder også i vårt nedslagsfelt. Rekrutteringen til yrket er heller ikke stor. Dette er noe det må tas tak i både fra sentrale og lokalemyndigheter, slik vi ser det. En av årsakene kan være at det fordres en del kapital både til investering i driftsbygning og nødvendig utstyr for driften. De brukene som driver økologiskog med småskala produksjon, innen blant annet ost, har oppnådd flere og større markedsområder. Effektiviseringen av driften er en kontinuerlig og fortsatt nødvendig prosess for å opprettholde og gjerne bedre lønnsomhet på noe sikt. Årets avlinger har vært god hva gjelder grovfor. For reiselivet i Nord Norge ble 2014 om lag på samme nivå som året før. Næringen forventer at den samlede nedgangen/stagnasjon de siste 2 årene er midlertidig. Det må fortsatt være kontinuerlige prosesser på omstilling innen næringen. Den tradisjonelle utenlandsturismen om sommeren har stagnert noe, mens helårsturisten på jakt etter opplevelser forventes å ville øke. I de 6 Lofotkommunene Vågan, Vestvågøy, Flakstad, Moskenes, Værøy og Røst bor tilnærmet 24136 personer ved utgangen av 2014. Ved utgangen av 2013 var det tilsvarende 24050 personer. I Vestvågøy kommune, som har flest innbyggere av de 6 lofotkommunene, var det bosatt 11117 personer per utgangen av 2014. Tilsvarende tall var 10937 personer ved utgangen av 2013. Eika-alliansen Lofoten Sparebank er aksjonær i Eika Gruppen AS og en bank i Eika Alliansen sammen med 76 andre selvstendige lokalbanker. Eika Gruppens strategiske fundament er å styrke de lokale bankene. Bankene i Eika Gruppen utgjør en av Norges største finansgrupperinger, med en samlet forvaltningskapital på mer enn 300 milliarder kroner (inkludert Eika Boligkreditt) og en million kunder. Lokalbankene, Eika Gruppen og Eika Boligkreditt utgjør Eika Alliansen. Lokalbankene i Eika alliansen har en sterk, lokal posisjon med sin nærhet til kundene. De har blant landets mest tilfredse kunder både i personmarkedet og bedriftsmarkedet. Med 190 bankkontorer i 120 kommuner representerer lokalbankene en viktig aktør i norsk finansnæring og bidrar til næringslivets verdiskaping i mange norske lokalsamfunn. Lokalbankenes viktigste kundegrupper er personkunder og det lokale næringslivet. Eika Gruppen styrker lokalbankene ved å utvikle og levere konkurransedyktige tjenester og produkter som dekker lokalbankene og lokalbank-kundenes behov. I en stadig mer digitalisert virkelighet, ønsker kundene tilgang til stadig flere digitale tjenester. En økende andel tjenester flytter seg derfor fra fysiske lokaler til digitale plattformer. Eika Gruppen har et profesjonalisert prosjekt- og utviklingsmiljø som investerer store ressurser i utvikling av nye, digitale løsninger. Løsninger som ivaretar lokalbankens nærhet til, og omsorg for, kunden der kunden er. STYRETS BERETNING Eika Gruppen har fire produktselskap som leverer produkter til alliansebankene. Eika Forsikring er blant Norges største forsikringsselskap og leverer de fleste produkter innen skade- og personforsikring. Eika Kredittbank leverer debet- og kredittkortprodukter samt finansieringsløsninger som leasing og salgspantlån. Eika Kapitalforvaltning leverer fondsprodukter for personkunder og bankene. Aktiv Eiendomsmegling er en landsdekkende eiendomsmeglerkjede, der mange kontorer samarbeider med lokalbanken. Eika Boligkreditt er direkte eid av aksjonærene i Eika Gruppen AS og er en del av Eika Alliansen. Selskapet har en forvaltningskapital på omlag 77 milliarder og er, med sin tilgang til det internasjonale markedet for Obligasjoner med fortrinnsrett (OMF), en viktig finansieringskilde for alliansebankenes boliglånsportefølje. Utover produktleveransene sørger Eika Gruppen for at lokalbankene får tilgang til effektive og gode fellesskapsløsninger, i første rekke innen IT, digitalisering, infrastruktur og betalingsformidling. Utover det gir Eika 3
4 STYRETS BERETNING lokalbanken tilgang til kompetanseutvikling med Eika skolen, virksomhetsstyring med Eika ViS, økonomiog regnskapstjenester med Eika Økonomiservice og depottjenester med Eika Depotservice. Utover disse fellestjenestene arbeider Eika Gruppen for lokalbankene innenfor områder som kommunikasjon, marked og merkevare og næringspolitikk for å ivareta bankenes næringspolitiske interesser gjennom dialog med relevante myndigheter. FORVALTNINGSKAPITALEN Forvaltningskapitalen netto utgjør pr. 31.12.14 kroner 863,9 millioner. Dette er en økning på 47,8 millioner kroner sammenlignet med 31.12.13. Økningen utgjør 5,8 % sammenlignet med forvaltningskapitalen pr. 31.12.13, som da var 816,1 millioner kroner netto. INNSKUDD Innskudd fra publikum/kunder har økt og er meget tilfredsstillende for driftsåret 2014. Innskuddene er totalt per 31.12.14 på 623,4 millioner kroner. Totale innskudd fra publikum pr 31.12.13. var 562,4 millioner kroner. Økningen utgjør 10,8 %. Innskudds økningen er størst i personkundemarkedet. Ved utgangen av året var innskuddsdekningen 83,8 % av utlånene. Året før var prosenten 79,4. Fra styrets side er det et mål å ha høy innskuddsdekningen i prosent av utlånene. Styret er tilfreds med innskuddsdekningen fra publikum/ kunder. Bankens strategi er at innskuddene skal minimum utgjøre 75 % av utlån. UTLÅN Brutto utlån er på kroner 743,9 millioner. Dette er en økning på 5,0 % sammenlignet med 2013. 2013 hadde en økning i utlånene på 8,5 %, og per 31.12.13 var brutto utlån på 708,3 millioner kroner. Tar vi med økning av boliglån som er foretatt i EBK (Eika Boligkreditt) gjennom året, er økning av utlån på 7,9 prosent per 31.12.14. Boligporteføljen i EBK er 36,4 mill. kroner ved utgangen av 2014. Vekst i utlånene kommer også i år av stor tilgang og etterspørsel etter lån fra personkundemarkedet. På næringslivssiden har etterspørselen og aktiviteten vært rimelig stabil og noenlunde på samme nivå som for fjoråret. Bankens strategi er at utlånsmassen skal fordele seg med 33 % på næringslivet og 67 % i personmarkedet. Ved årets slutt var denne fordelingen henholdsvis 28,4 % - og 71,6 %. Ekskl. låneporteføljen i EBK. TAP PÅ UTLÅN OG GARANTIER Tap og nedskrivning på lån og garantier (individuell- og gruppenedskrivning) har en netto inngang på 0,1 mill. kroner ved utgangen av 2014. Jfr. note 2. Tapstallene brutto er tilnærmet på samme nivå som fjoråret, og noe mindre enn budsjettert. Sammenlignbare tall for 2013 viser netto tap på 0,768 millioner kroner. Inngang på tidligere tap for året 2014 er 0,587 millioner kroner. Netto tap utgjør + 0,01 % av bankens utlånsportefølje ved utgangen av 2014. For året 2013 var netto tap 0,11 prosent av brutto utlånsvolum. Tapstallene er meget lav også for året 2014, noe styret er godt tilfreds med. Styret forventer lave tap også det nærmeste året. DRIFTSRESULTAT Driftsresultatet før tap er i 2014 på 16,574 millioner kroner. Forbedring i driftsresultatet på 3,9 millioner kroner, sammenlignet med fjoråret, kommer først og fremst salget av Nets aksjer, som tilfører en gevinst på tilnærmet 2 mill. kroner. Driftsresultat for 2013 var på 12,642 millioner kroner. Styret er imidlertid godt tilfreds med bankens underliggende driftsresultat for året 2014. Styret er imidlertid lite tilfreds med den kostnadsøkningen som relaterer seg til IKT siden. En utgift styret i liten grad kan påvirke. Resultat etter skatt utgjør 1,49 % av gjennomsnittlig forvaltningskapital. Tilsvarende tall for 2013 er 1,12 %. Rentemarginen utgjør 23,0 millioner kroner for 2014. For 2013 var den 20,6 millioner kroner. Av gjennomsnittlig forvaltningskapital utgjør rentemarginen 2,74 % i 2014 mot 2,72 % i 2013. Lønninger og honorarer utgjør 5.488 millioner kroner mot 4.812 millioner kroner i 2013. Økning i lønnskostnadene skyldes først og fremst en økning i antall ansatte i 2014 som var ett årsverk. Banken hadde også i 2014 refusjon i lønnsutgifter fra NAV i f.m. fødselspermisjon. Den kollektive pensjonsforsikringen er kostnadsført med 0,277 millioner kroner for 2014 og 0,226 millioner kroner i 2013. Jf. note 3 og 8. Andre driftsutgifter utgjorde 7.931 millioner kroner mot 6,577 millioner kroner i 2013. Andre driftsutgifter er betydelig høyere sammenlignet med fjoråret. Hovedårsaken er fortsatt en stor økning i IKT - kostnaden, som har økt med formidable 22,2 %. Økningen i 2013 var på hele 24 %. Styret mener at resultat og balanse med tilhørende noter gir et rettvisende bilde av bankens virksomhet og stilling ved årsskiftet. Styret er ikke kjent med at det er oppstått forhold etter regnskapsavslutningen som er av vesentlig betydning for denne. Banken har i løpet av året styrket egenkapitalen og opprettholder en meget god kapitaldekning. Etter fradrag av beregnede skattekostnader med 4,162 millioner kroner, foreslår styret disponering av overskuddet på 12,520 millioner kroner som følger: - til gaver 0,800 mill. kroner - overført til Sparebankens fond 11,720 mill. kroner Sum disponert 12,520 mill. kroner VERDIPAPIRER (hele 1000) Beholdningen av obligasjoner og sertifikater er bokført med kr. 45 927 120. Herav utgjør Stats- og statsgaranterte papirer kr. 19 265 700. Bokført sum er kr. 795.930,- lavere enn markedsverdien pr. 31.12.2014 jfr. note 5. For oversikt over anleggsaksjer og aksjer for handel se note 4. PERSONAL OG ARBEIDSMILJØ Ved årsskiftet var det 9 ansatte i banken, noe som utgjorde 8,8 årsverk. I tillegg kommer rengjøringshjelp med ca. 0,2 årsverk. Staben og årsverkene har økt med 1 - en person i 2014. Arbeidsgiver ønsker fortsatt å stimulere alle ansatte til å drive med fysisk fostring, som igjen skal gi den enkelte bedre overskudd- og energi i hverdagen og en medvirkning til god fysisk helse. Banken tar derfor kostnadene som påløper ved organisert fysisk treningsaktivitet. Lønn og honorarer til bankens tillitsapparat og ansatte utgjorde totalt 4,696 mill. kroner. Herav honorar til forstanderskapet, kontrollkomiteen og valgkomiteen kr.36.200,-. Til styret utgjør honorarene kr.188.900,- Lønn/ honorarer til banksjef kr. 825.818,-. Revisors godtgjørelse er kr.171.875,-. Kollektiv pensjonsforsikring er kostnadsført med kr. 277.316,-. Arbeidsmiljøet i Lofoten Sparebank er meget godt. Årlig gjennomføres undersøkelse av medarbeidertilfredsheten. Målingen viser høy trivsel. Det har ikke forekommet spesielle ulykker eller skader blant de ansatte på arbeidsplassen. Sykefraværet er meget lavt, og det har ikke vært registrert legeerklært sykefravær i 2014, og noen få fraværsdager innenfor egenerklæring og ved fravær pga barns sykdom. Sykefraværet var i 2013 1,02 % av arbeidsstyrken. Likestilling Av totale årsverk er 45 prosent kvinneandel. Blant de tillitsvalgte i bankens organer er det tilnærmet 50 prosent kvinneandel ved utgangen av 2014. Det har gjennom året ikke vært spesielle tiltak med tanke på likestillingsområdet. Banken holder imidlertid likestillingsområdet varmt blant annet gjennom valgkomiteen som har oppmerksomheten rettet mot likestilling
ved forslag til de ulike valg i bankens organer. Forøvrig har styret og ledelsen et bevisst forhold til likestillingsloven i tilknytning til ansettelser. Bankens ansatte hadde ved årsskiftet nedbetalingslån på til sammen kr. 8.130. Utlån til tillitsmenn/kvinner utgjorde kr. 9.720. Jf. Note 3. MILJØ OG SAMFUNNSANSVAR Lofoten Sparebanks virksomhet forurenser ikke det ytre miljø. At banken i kraft av energi bruk indirekte kan påvirke det ytre miljø kan en ikke se helt bort fra. Bankens ansatte kjører med privatbiler til og fra jobb, noe som fører til utslipp av CO2. Dette er noe som settes på dagsorden til ulike tider, men det er en utfordring for en hver i sær å unngå den forflytningen da det ikke finnes kollektiv transport som kan benyttes på de tidspunkter som passer til arbeidstiden. I forbindelser med kurs og møter bankens tillitsvalgte, ledelsen og personalet vil måtte delta i og som medfører reiser med både bil og fly, er det en bevisst holdning til den miljøbelastning som slike nødvendige reiser medfører, blir alternativer vurdert. Lofoten Sparebanks samfunnsansvar, som en finansiell aktør i Lofoten tar banken et ansvar for å videreutvikle regionen der banken har sitt hovedmarked. Banken skal bidra til lokalsamfunnet gjennom blant annet å: Være en attraktiv lokal finansiell partner kjennetegnet av fellesskap med lokalsamfunnet, korte og raske beslutningsveier og høy servicegrad. Være støttespiller for kultur, idrett og næringsutvikling lokalt. Dette kan bl.a. skje gjennom sponsorvirksomhet, prosjektstøtte og gaver. Lofoten Sparebank, som selvstendig lokal bank, har som mål å være en aktiv, veldrevet bank med vekst, god soliditet og god økonomisk drift til beste for kundene og ansatte, samt bidra til en positiv utvikling i våre markedsområder. Dette arbeidet foregår gjennom daglig oppfølging av eksisterende og nye kunder. Lofoten Sparebank er bevisst både samfunnsansvaret og den ekstra risiko dette kan medføre. Også i denne sammenheng er bankens viktigste oppgave å drive godt og kontrollert, med balansert vekt på inntjening og soliditet. EGENKAPITAL/SOLIDITET (tall i hele 1.000 kr) Bankens ansvarlige kapital pr. 31.12.14 er sammensatt slik: Sparebankens fond kr. 106.239 Gavefond kr. 200 Andre fond kr. 150 Sum kr. 106.589 Egenkapitalen utgjør nå 22,69 % av grunnlaget i henhold til forskriftene for beregning av egenkapitalen. Jfr. forøvrig note 12. Egenkapitalprosenten var 21,66 % ved utgangen av 2013. Totalt sett er Lofoten Sparebanks soliditet meget god. Kjernekapitalen utgjør 100 % av den totale ansvarlige kapital, jfr. note 12. Bankens kjernekapital utgjør 12,34 % av netto forvaltningskapital, mot 11,62 % ved utgangen av 2013. TAKK TIL ANSATTE OG TILLITSVALGTE Endringer i finanssektoren er fortsatt stor med tanke på den tekniske (digitalisering) utviklingen, der særlig teknologien på utførelse av mange tjenester blir foretatt via nettbank, telebank eller mobilbank, for å nevne noen områder. Dette medfører stadig endring i arbeidsprosedyrer for den enkelte ansatte. Dette gjelder også for ledelsen og tillitsvalgte. Eika-skolen er Eika-bankenes egen skole, og skal være bankens viktigste samarbeidspartner og leverandør innen kompetanseutvikling. Målet er å bidra til at banken kan utvikle, kvalitetssikre og vedlikeholde kompetansen hos sine medarbeidere, slik at en står best mulig rustet til å møte økt krav til kompetanse fra kunder og myndigheter. Styret takker de ansatte for godt samarbeid i det året vi nå har lagt bak oss og for fortsatt stor vilje til omstilling i en hektisk hverdag. Styret vil også takke de tillitsvalgte for godt og tillitsvekkende arbeid gjennom året. I denne anledningen vil styret benytte anledningen til også å takke våre kunder for tilliten og samarbeidet. Lofoten Sparebank vil fortsatt gjøre sitt ytterste for å tilrettelegge vårt arbeid og utvikling til beste for nåværende og framtidige kunder, og å være en framtidsrettet og god arbeidsplass for vårt personale. UTSIKTENE FREMOVER Styret er tilfreds med driftsresultatet for 2014. Solid og god egenkapital som ytterligere forsterker bankes soliditet til å tåle eventuelle nedgangstider til beste for våre kunder og banken. Bankens strategiske satsingsområder er lønnsomhet, kvalitet, soliditet, service, vekst og kompetanse samt ivaretakelse av bankens viktige samfunnsrolle. Banken har i sine planer for 2015 lagt til grunn en renteutvikling i tråd med Norges Banks rentebane. Banken vil også i 2015 være en aktiv partner for utviklingen i sine markedsområder og er rimelig godt rustet til denne utviklingen. Imidlertid ser ikke styret bort fra at arbeidsledigheten i vår region vil endre seg og øke sammenlignet med den lave arbeidsledighet som har vært de 2 3 siste årene. Lofoten Sparebank vil i løpet av siste halvår 2015 opprette rådgivningskontor/ filial i kommunesentret Leknes i Vestvågøy kommune. Både i Norge og internasjonalt er myndighetene opptatt av at banksektoren skal ha en sunn utvikling og bidra til finansiell stabilitet. Virkemidlene er økte krav til kapitaldekning, skjerpede risikovekter for bankers boliglån og økte krav til likviditetsreserver. Kravene vil, slik styret ser det, redusere bankenes evne til vekst og fremtvinge store endringer i banksektoren. Lofoten Sparebanks soliditet og sterke kapitaldekning kommer godt med i dette bildet. Den svake økonomiske veksten i Europa samt de økonomiske sanksjonene mot Russland har imidlertid skapt betydelig økt usikkerhet, især innen for fiskeriene, også i Lofotregionen. Banken vil imidlertid, innenfor forsvarlige rammer for kredittkvalitet, ha ønsker om fortsatt å ta sin naturlige del i regionens økonomiske vekstmuligheter gjennom økte utlån. Lofoten Sparebank budsjetterer med en vekst for 2015 på samme nivå som for 2014. Dette innebærer en budsjettert vekst på 5-6 prosent for 2015. Tapsnivået forventes å være lavt også kommende år. Risikoområder: Risikostyring Finansiell virksomhet innebærer et behov for styring og forvaltning av risiko. Styret legger vekt på god risikostyring som strategisk virkemiddel for å øke verdiskapingen, og har ansvaret for å overvåke bankens risikoeksponering. Styret har som målsetting at bankens risikovilje ikke skal være høyere enn moderat for de fleste typer risiko. Markedsmessige ønsker/strategi skal nøye balanseres mot finansiell evne til å ta på seg risiko. Gjennom god risikostyring skal banken fremstå med en inntjenings- og resultatutvikling som er stabil og forutsigbar. Styret har årlig revidering av rammeverk for overordnet styring og kontroll og risiko. Utviklingen i sentrale kvalitets- og risikoindikatorer følges opp og rapporteres til styret. I det følgende gis en gjennomgang av styrets håndtering av: Likviditetsrisiko Kredittrisiko Markedsrisiko Operasjonell risiko STYRETS BERETNING LIKVIDITETSRISIKO Likviditetsrisiko kan sies å være risikoen for at banken ikke kan gjøre opp sine forpliktelser rettidig. Bankens innskudd fra kunder har for det meste kort eller ingen oppsigelse. Innskudd fra kunder er bankens viktigste innskuddskilde. Dette innebærer i seg selv en likviditetsrisiko. 5
STYRETS BERETNING Innskuddene er fordelt på mange innskytere, og banken er solid. Styret vurderer det dermed som lite sannsynlig at relativt store- og mange kundeinnskudd skal bli tatt ut raskt. Banken forutsetter dermed de fleste typer kundeinnskudd som langsiktig finansiering. Banken har også inngått trekkrettighetsavtale med en større bank. Bankens nåværende eksterne funding har forfallstidspunktene fordelt ut over i perioden 2014-2018. Banken har lån i Kredittforeningen for Sparebanker som forfaller i 2016, 2017 og 2018. Obligasjonslån med forfall i 2016. I tillegg har Lofoten Sparebank noen innlån fra andre banker. Forfallstidspunktene på disse lånene er fordelt ut over i 2015. Et sentralt mål er også utviklingen i banken sin netto utlåns -/innskuddssituasjon som gir gode indikasjoner på bankens grad av avhengighet til pengemarkedet. I den grad banken må kjøpe inn penger, blir det lagt vekt på å ha god spredning på forfall tidspunktene. Innskuddsdekningen var ved utgangen av året på 83,8 %. I henhold til strategidokumentet er målsettingen å holde en innskuddsdekning på 75 % av utlånsporteføljen. Bankens målsetting på 75 % har vært overholdt gjennom hele 2014. Lofoten Sparebanks likviditetsrisiko er fastsatt i bankens likviditetspolicy til lav/moderat. I løpet av 2015 vil det bli nye krav til likviditetsreserve. Lofoten Sparebank har begynt tilpasningen til de nye reglene, som innebærer betydelig høyere likviditetsreserver med dertil høyere kostnader. Likviditetsområdet vil være prioritert område også i 2015, med stresstester, rapportering og oppfølging. Bankens likviditet etter de nye reglene vil bli betegnet LCR (Liquidity Coverage Requirement) og NSFR (Net Stable Funding requirement). NSFR er betegnelsen for bankens langsiktige/stabile funding, mens LCR er den lovpålagte minimumsstørrelsen for likviditetsreserver. LCR regnes ut med bakgrunn i bankens likviditetsflyt (inn/utbetalinger) de nærmeste 30 dager. KREDITTRISIKO Risikoen for at kunder ikke kan oppfylle sine forpliktelser, f.eks. tilbakebetaling av lån på grunn av manglende betalingsevne og/eller vilje, og underliggende pant som ved realisasjon ikke har tilstrekkelig verdi til å dekke bankens tilgodehavende. Begge forhold må foreligge samtidig for å påføre banken tap. Næringslivsengasjementene blir risiko-vurdert ved økning/endring av engasjementet eller når årsregnskap/perioderegnskap mottas. Øvrige på stikkprøvebasis i løpet av året. Rutinene for innvilgelse og diskontering/utbetaling av lån er etter styrets vurdering tilfredsstillende. Kredittrisikoen vurderes av styret til å være under forsvarlig kontroll. Tapsrisikoen anser styret fortsatt til å ligge mellom 0,15-0,35 % av brutto utlån i de nærmeste årene og anses som en for Lofoten Sparebank normalsituasjon. Brutto bokførte tap utgjør 0,06 % av brutto utlån og garantier. Netto tap er inngang med 0,108 millioner kroner. Bankens kredittrisiko vurderes å være moderat. MARKEDSRISIKO Markedsrisiko defineres som risiko for tap av verdier knyttet til porteføljer av finansielle instrumenter som følge av svingninger i aksjekurser, valutakurser, renter og råvarepriser. Styret har vedtatt en markedspolicy som setter nærmere ramme for bankens eksponering på området. Måltallene rapporteres minimum hvert kvt. til styret. Banken skal ha en moderat eksponering mot markedsrisiko. OPERASJONELL RISIKO Bankens operasjonelle risiko er knyttet til tapsmuligheter som følge av svikt i bankens daglige drift, herunder kompetansesvikt eller menneskelig feil, svikt i data og telekommunikasjon, systemer og rutiner. Driftssituasjonen har vært rimelig stabil i løpet av 2014, dog fortsatt med noen driftsforstyrrelser til tider. Fortsatt går det med en del ressurser for å tilpasse seg nye lover, regler og forskrifter, som for øvrig er en kontinuerlig prosess. Styrets oppfatning er at bankens operasjonelle risiko er på et akseptabelt og forsvarlig nivå. RENTERISIKO Renterisiko oppstår i forbindelse med bankens utlåns- og innlånsvirksomhet og i tilknytning til aktiviteter i det norske penge - og kapitalmarkedet. Renterisiko er et resultat av at rentebindingstida for bankens aktiva- og passiva side (i og utenfor balansen) ikke er sammenfallende. Lofoten Sparebank har ikke i vesentlig grad inngått fastrente avtaler på utlån og innskudd som innebærer nevneverdig renterisiko. Bankens renterisiko vurderes som moderat. 2014/11. februar 2015 6
2014 (1000 kr) 2013 (1000 kr) Renteinntekter og lign. inntekter av utlån til og fordr. på kredittinstitusjoner 1.055 797 av utlån til og fordringer på kunder 37.717 34.921 av sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapirer 1.251 1.146 Andre renteinntekter 0 40.023 0 36.864 RESULTAT- REGNSKAP Rentekostnader og lignende kostnader på gjeld til kredittinstitusjoner 2.635 1.912 på innskudd fra og gjeld til kunder 13.229 12.793 på utstedte verdipapirer 701 1.091 Andre rentekostnader Note 11 426 16.991 391 16.187 Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter 23.032 20.677 Utbytte og andre inntekter av verdipapirer med variabel avkastning Innt. på aksjer og grundfonnsbevis 723 723 612 612 Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester Garantiprovisjon 377 274 Andre gebyrer og provisjonsinntekter Note 10 4.115 4.492 3.521 3.795 Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester Garantiprovisjon 0 0 Andre gebyrer og provisjonskostnader 1.051 1.051 852 852 Netto gevinst/tap av valuta og verdipapirer Netto verdiendring og gevinst på sertifikater, obligasjoner og andre verdipapir 352-466 Tap/Gevinst på valuta 51 403 44-422 Andre driftsinntekter Inntekter av fast eiendom 10 60 Andre driftsinntekter 431 441 0 60 Lønn og generelle adm.kostnader Lønn Note 3 4.696 4.109 Pensjoner Note 3/8 277 352 Sosiale kostnader Note 3 514 351 Administrasjonskostnader 5.834 11.321 4.454 9.266 Avskrivinger mv. av varige driftsmidler og immaterielle eiendeler Ordinære avskrivinger Note 6 345 345 353 353 Andre driftskostnader Driftskostnader faste eiendommer 179 189 Andre driftskostnader 1.574 1.753 1.581 1.770 Tap på utlån, garantier mv. Tap på utlån Note 2 442 768 Tap på garantier Note 2-550 - 108 0 768 Nedskriving/reversering av nedskriving og gevinst/tap på verdipapirer som er anleggsmidler Nedskriving 0 0 Gevinst 1.953 1.953 162 162 Skatt på ordinært resultat Note 7 4.162 4.162 3.404 3.404 Resultat av ordinær drift etter skatt 12.520 8.470 Overføringer og disponeringer Disponering Gaver og/eller overført gavefond 800 300 Overført til sparebankens fond 11.720 12.520 8.170 8.470 7
BALANSE per 31.12.2014 2014 (1000 kr) 2013 (1000 kr) EIENDELER Kontanter og fordringer på sentralbanker 62.345 62.345 54.577 54.577 Utlån til og fordringer på kredittinst. Uten avtalt løpetid eller oppsigelse 7.240 9.919 Med avtalt løpetid 2.040 9.280 990 10.909 Utlån til og fordringer på kunder Kasse-/drifts- og brukskreditter Note 2 12.189 9.865 Byggelån Note 2 14.827 11.807 Nedbetalingslån Note 2 716.888 743.904 686.683 708.355 Individuelle tapsnedskrivinger Note 2 2.135 2.643 Gruppenedskrivinger Note 2 8.095 733.674 7.745 697.967 Overtatte eiendeler Note 14 1.400 1.400 0 0 Sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapirer Sertifikater og obligasjoner utstedt av det offentlige Note 5 19.266 14.986 Sertifikater og obligasjoner utstedt av andre Note 5 26.661 45.927 24.140 39.126 Aksjer Aksjer, andeler og grunnfondsbevis Note 4 5.834 6.102 Eierinteresser i konsernselskap 676 6.510 286 6.388 Utsatt skattefordel Note 7 367 367 403 403 Varige driftsmidler Maskiner, inventar Note 6 316 408 Bygninger og andre faste eiendommer Note 6 364 680 3.190 3.598 Andre eiendeler 188 188 127 127 Forskuddsbetalinger og andre opptjente inntekter Opptjente ikke mottatte inntekter 1.728 1.780 Overfinansiering av pensjonsforpliktelser Note 8 1.423 930 Andre forskuddsbetalte ikke påløpne kostnader 346 3.497 292 3.002 Sum eiendeler 863.868 816.097 Gjeld og egenkapital Gjeld Gjeld til kredittinstitusjoner uten avtalt løpetid 160 213 Gjeld til kredittinstitusjoner med avtalt løpetid 104.000 104.160 113.000 113.213 Innskudd fra og gjeld til kunder Uten avtalt løpetid 392.223 356.559 Med avtalt løpetid Note 2 231.175 623.398 205.793 562.352 Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer Obligasjonsgjeld 20.000 20.000 38.000 38.000 Annen gjeld Betalbar skatt Note 7 3.986 3.466 Annen gjeld 2.716 6.702 1.935 5.401 Påløpte kost. og forskuddsbetalte inntekter 2.257 2.257 1.623 1.623 Avsetn. for påløpte kost. og forpliktelser Utsatt skatt Note 7 384 260 Gruppenedskriving garanti 378 762 378 638 SUM GJELD 757.279 721.228 EGENKAPITAL Opptjent egenkapital Sparebankens fond Note 12 106.239 94.519 Gavefond 200 200 Andre fond 150 106.589 150 94.869 SUM EGENKAPITAL 106.589 94.869 SUM GJELD OG EGENKAPITAL 863.868 816.097 POSTER UTENOM BALANSEN Portefølje i Eika Boligkreditt 36.466 36.466 14.391 14.391 Garantier kunder Note 2/9 12.240 13.847 Garantiansvar Eika Boligkreditt 6.211 18.451 4.529 18.376 8 2014/11. februar 2015
Note 1 REGNSKAPSPRINSIPPER Årsregnskapet er satt opp i samsvar med bestemmelsene i regnskapsloven og forskrift om årsregnskap for banker. Det er utarbeidet etter norske regnskapsstandarder. Virkelig verdi For aksjer under omløpsmidler som omsettes på Oslo Børs er børskursen pr 31.12.14 lagt til grunn som virkelig verdi. For aksjer som ikke omsettes på børs er sist kjente salgspris eller ligningsmessig formuesverdi lagt til grunn som virkelig verdi. Ettersom ligningsmessig formue er basert på skattemessige verdier, vil det være en viss usikkerhet i aksjenes verdifastsettelse. Sikringsvurderinger/ porteføljevurderinger Banken har ingen sikringsforretninger eller porteføljevurderinger. Finansielle derivater Banken har ingen finansielle derivater. Verdsettelse av utlån og behandling av renter på tapsutsatte engasjement PRINSIPP FOR VERDISETTELSE AV ENGASJEMENT Utlån og garantier bokføres til nominell verdi redusert med foretatte tapsnedskrivninger. Tapsnedskrivinger blir gjennomført når det må påregnes at låntaker/ debitor ikke vil være i stand til å innfri sine forpliktelser og det heller ikke kan forventes at pant/sikkerheten vil dekke lånet ved en eventuell realisasjon. Ved vurdering legges det også vekt på kundens betalingsvilje og evne. Ved utgangen av 2014 er alle næringslivsengasjementene i misligholdsgruppen vurdert løpende gjennom året. Næringslivsengasjementene blir risikovurdert ved økning/endring av engasjementet eller når årsregnskap/perioderegnskap mottas. Øvrige på stikkprøvebasis i løpet av året. I personkundeporteføljen er misligholdte lån risikoklassifisert. Engasjementene blir risikovurdert ved økning/endring av engasjementet. Øvrige lån er vurdert på stikkprøvebasis. TAPSUTSATTE ENGASJEMENT OG MISLIGHOLD Et engasjement anses som misligholdt når kunden ikke har betalt forfalte terminer på utlån innen 90 dager etter forfall, eller når overtrekk på kreditter ikke er inndekket som avtalt innen 90 dager etter at kreditten ble overtrukket. Alle misligholdte engasjement blir vurdert individuelt. Et engasjement anses å være tapsutsatt når det foreliger objektive bevis for at en eller flere tapshendelser har funnet sted. DEFINISJONER Konstaterte tap: Konstatert tap på et engasjement foreligger ved konkurs, tvangssalg, ved stadfestet akkord, ved utleggsforretning som ikke har ført fram, ved rettskraftig dom, eller forøvrig ved at banken har gitt avkall på engasjementet eller deler av dette. Individuell nedskrivning: Tapsutsatte lån vurderes fortløpende med hensyn til behov for individuell nedskrivning. I vurderingen tas det hensyn til kundens betalingsvilje og evne. Sikkerheten/pantets verdi blir tatt hensyn til ved individuell nedskrivning. Individuell nedskrivning på utlån registreres som reduksjon på brutto utlån. Gruppenedskrivninger For den delen av porteføljen som ikke omfattes av individuelle nedskrivninger, og hvor det på balansedagen foreligger objektive bevis for at en gruppe av utlån har verdifall blir det foretatt gruppenedskriving. Ved vurdering av objektive bevis for grupper av engasjement hensyntas momenter som har ført til svekket kredittkvalitet supplert med erfaringsbasert skjønn knyttet til situasjonen i den enkelte næring/bransje. Gruppenedskrivning registreres som reduksjon i brutto utlån. Prinsipp for resultatføring av renteinntekter. Renteinntekter resultatføres i den perioden de er opptjent bortsett fra opptjenet renter på nullstilte lån som resultatføres når de betales. Gebyrer og provisjoner Gebyrer og provisjoner tas inn i resultatregnskapet ved låneetablering. Disse overstiger ikke det maksimalbeløp som Finanstilsynet har fastsatt. Obligasjoner, sertifikater og andre rentebærende verdipapirer Bankens anleggsobligasjoner og sertifikater bokføres til anskaffelseskost. Over- og underkurs periodiseres mot rentekonto frem til forfallstidspunkt. Porteføljen med omløpsobligasjoner reguleres fortløpende ved kursendringer. Aksjer og andre verdipapirer Ved utgangen av året er ingenaksjerposter vurdert og bokført som handelsportefølje. Jfr. note 4. Andre aksjer og verdipapirer bokføres til anskaffelseskost som anleggsmidler. Nedskriving av anleggsmidler vurderes fortløpende. Hovedregel for vurdering og klassifisering av eiendeler og gjeld Eiendeler bestemt til varig eie eller bruk er klassifisert som anleggsmidler. Andre eiendeler er klassifisert som omløpsmidler. Ved klassifisering av kortsiktig og langsiktig gjeld er analoge kriterier lagt til grunn. Klassifikasjon av finansielle instrumenter Med unntak av innskudd fra kunder og kredittinstitusjoner, utlån til kunder og innskudd i Kredittinstitusjoner, aksjer og obligasjoner, har banken ingen finansielle instrumenter. Utenlandsk valuta - Valutarisiko Lofoten Sparebank har ingen finansielle instrumenter i valuta. Banken er valutabank og det er banken selv som eier valutabeholdningen i kassa. Per 31.12.14 var kassabeholdningen omregnet i norske kroner på kr. 19 762,30. Bankens valutarisiko anses som ubetydelig. Leasingavtaler Banken har ikke inngått leasingavtaler. Factoringavtaler Banken har ikke inngått factoringavtaler. NOTER Pensjonsforpliktelser Pensjonsordningen behandles regnskapsmessig i henhold til NRS for pensjonskostnader. I henhold til denne standarden skal selskapets pensjonsordning behandles som en ytelsesplan. Ved verdsettelse av pensjonsmidlene og pensjonsforpliktelsene benyttes estimert verdi ved regnskapsavslutningen. Den korrigerte verdien korrigeres hvert år i samsvar med oppgave fra livsforsikringsselskapet. Lofoten Sparebank er pliktig til å ha tjenestepensjonsordning etter lov om obligatorisk tjenestepensjon. Bankens pensjonsordning oppfyller lovkravet fra 01.01.06. 9
NOTER NOTE 2 UTLÅN (Beløp i hele kr. 1.000) 31.12.14 31.12.13 Individuelle nedskrivinger 01.01. 2.643 1.875 - Periodens konstaterte tap hvor det tidligere er foretatt individuell nedskriving 524 259 + Økte individuelle nedskrivinger i perioden 150 + Nye individuelle nedskrivinger i perioden 43 909 - Tilbakeføring av indiv. nedskrivinger i perioden 27 32 Individuelle nedskrivinger pr. 31.12. 2.135 2.643 Periodens endringer i individuelle nedskrivinger - 509 768 + periodens endring i gruppenedskrivinger 350 0 + periodens konstaterte tap som det tidligere år er foretatt individuell nedskriving for 524 259 + periodens konstaterte tap som det tidligere år ikke er foretatt individuell nedskriving for 114 0 - Periodens inngang på tidligere perioders konstaterte tap 37 259 Periodens tapskostnader lån 442 768 + periodens endring i gruppenedskrivinger garantier 0 0 Periodens tapskostnader garantier 0 0 - Periodens inngang på tidligere perioders konstaterte tap på garantier 550 0 Periodens resultatførte tapskostnader - 108 768 Gruppenedskrivinger lån pr. 01.01. 7.745 7.745 + endringer i periodens gruppenedskriving lån 350 0 Gruppenedskriving lån pr. 31.12. 8.095 7.745 Gruppenedskrivinger garantier pr. 01.01. 378 378 + periodens gruppenedskrivinger garantier 0 0 Gruppenedskriving garantier pr. 31.12. 378 378 Banken vektlegger risiko ved prising av sine utlån. Det er av den grunn normalt en relativ sammenheng mellom risikoklassifisering og prising på lån. Lån med lavest rente har også normalt tilsvarende lav risiko. Ved prising av lån til boligformål vil de som ligger innenfor 60% av takst/ omsetningsverdi normalt ha lavere rente enn de som ligger utenfor 60% takst/omsetningsverdi. Størst prosentvise endring er i risikoklassen (utlån) D og E hvor det er en økning med 52,05 %. Pr. 31.12.14 utgjør risikoklassene D og E 34,0 millioner kroner, sammenlignet med fjoråret var tallet 22,4 millioner kroner. Størst prosentvise endring i garantier er i risikoklasse C som har en reduksjon på 27,84 %. Som det fremgår av tabellen (potensiell eksponering) er det størst endring i risikoklasse A og B med reduksjon på 2,7 millioner kroner. Per 31.12.14 utgjør gruppenedskrivninger på utlån/garantier 1,11 % av brutto utlån og garantier. Individuell nedskrivning Tapsutsatte lån vurderes fortløpende med hensyn til behov for individuell nedskrivning. I vurderingen tas det hensyn til kundens betalingsvilje og evne. Sikkerheten/pantets verdi blir tatt hensyn til ved individuell nedskrivning. Individuell nedskrivning på utlån registreres som reduksjon på brutto utlån. Gruppenedskrivninger For den delen av porteføljen som ikke omfattes av individuelle nedskrivninger, og hvor det på balansedagen foreligger objektive bevis for at en gruppe av utlån har verdifall blir det foretatt gruppenedskriving. Ved vurdering av objektive bevis for grupper av engasjement hensyntas momenter som har ført til svekket kredittkvalitet supplert med erfaringsbasert skjønn knyttet til situasjonen i den enkelte næring/bransje. Gruppenedskrivning registreres som reduksjon i brutto utlån. Renteinntektene forventes å være betydelig høyere enn tapene i alle risikoklasser. 10 Bankens utlån og garantier er inndelt i følgende risikogrupper: A, B, C, D og E. Risikoklassifiseringen differensierer kunden på kundens gjeldsbetalingsevne, finansiell styrke og sikkerhetens omsetningsverdi. Ved utgangen av 2014 er alle næringslivsengasjementene i misligholdsgruppen vurdert løpende gjennom året. Næringslivsengasjementene blir risikovurdert ved økning/ endring av engasjementet eller når årsregnskap/perioderegnskap mottas. Øvrige på stikkprøvebasis i løpet av året. I personkundeporteføljen er misligholdte lån risikoklassifisert. Engasjementene blir risikovurdert ved økning/endring av engasjementet. Øvrige lån er vurdert på stikkprøvebasis. Risikoklasser Brto. Utlån Garantier 2014 Endr. % 2013 2014 Endr.% 2013 A og B 622.516 2,18 609.225 17.036 2,18 16.672 C 87.395 13,83 76.774 884-27,84 1.225 D og E 33.993 52,05 22.356 530 10,65 479 Sum 743.904 5,02 708.355 18.450 0,40 18.376 Risikoklasser Potensiell eksponering v/trekkfasiliteter Individuelle nedskrivinger utlån + garantier Gruppenedskrivinger utlån + garantier A og B 21.888 24.550 0 0 1.965 1.550 C 663 755 43 0 2.757 2.327 D og E 1.420 798 2.092 2.643 3.751 4.246 Sum 23.971 26.103 2.135 2.643 8.473 8.123
MISLIGHOLDTE, TAPSUTSATTE OG NULLFORRENTEDE LÅN Misligholdte lån 2012 2011 2010 Personmarkedet: Brutto misligholdte lån 3.958 9.615 1.719 2.180 1.859 Individuelle nedskrivinger 85 43 75 450 0 Netto misligholdte personmarkedslån 3.873 9.572 1.494 1.730 1.859 Avsetning i prosent 2,15% 0,45% 4,36% 20,64% 0,0% NOTER Næringsliv: Brutto misligholdte lån 4.569 5.233 1.613 0 0 Individuelle nedskrivinger 0 750 600 0 0 Netto misligh. næringslivslån 4.569 4.483 1.163 0 0 Avsetning i prosent 0,00% 14,33% 37,20% 0,00% 0,00% Totalt brutto misligholdte lån 8.527 14.848 3.332 2.180 1.859 Totalt individuelle nedskrivinger 85 843 675 450 0 Netto misligholdte lån 8.442 14.005 2.657 1.730 1.859 Totale nedskrivinger i prosent 1,00% 5,68% 20,26% 20,64% 0,00% I tillegg er det foretatt individuell nedskrivning på misligholdte lån med: 2.050 1.850 1.200 1.200 1.911 Øvrige tapsutsatte lån 2012 2011 2010 Personmarkedet: Brutto øvrige tapsutsatte lån 0 0 0 0 514 Individuelle nedskrivninger 0 0 0 0 511 Netto øvrige tapsutsatte lån 0 0 0 0 3 Næringsliv: Brutto øvrige tapsutsatte lån 7.947 8.282 7.591 7.807 9.394 Individuelle nedskrivninger 2.050 1.850 1.200 1.200 1.400 Netto øvrige tapsutsatte lån 5.897 6.432 6.391 6.607 7.994 Totalt brutto øvrige tapsutsatte lån 7.947 8.282 7.591 7.807 9.908 Totalt individuelle nedskrivninger 2.050 1.850 1.200 1.200 1.911 Netto øvrige tapsutsatte lån 5.897 6.432 6.391 6.607 7.997 Nullforrentede lån 2012 2011 2010 Nullstilte lån: Personmarkedslån 17 18 19 0 0 Næringslivslån 789 1.194 1.476 0 0 Påløpte, ikke inntektsførte renter 2012 2011 2010 Påløpt, ikke inntektsførte renter på balanseført utlån pr. 1.1. 145 2 0 0 0 - periodens inntektsføring av tidligere perioders renter på utlån 41 0 0 0 0 - Påløpte, ikke inntektsførte renter på utlån som har gått ut av balansen 23 0 0 0 0 + Periodens påløpte, ikke inntektsførte renter på utlån som er identifisert som tapsutsatt 74 143 2 0 0 = Påløpte, ikke inntektsførte renter på balanseført utlån pr. 31.12. 155 145 2 0 0 Inntektsførte renter på lån med tapsnedskriving beløper seg til kr. 526 tusen. 11
NOTER UTLÅN OG TAP (GEVINST) FORDELT PÅ KUNDESEKTOR OG NÆRING Brutto utlån Garantier Pot.eks.v.trekk Misl. engasjem. End % Personkunder 532.931 517.262 3,03 6.211 49 5.127 2.215 3.957 9.615 Primærnæring 89.736 91.882-2,34 0 0 2.813 2.272 3.515 4.955 Bygg, anlegg, transp. og tjenestey. 55.099 43.966 25,32 7.849 9.013 8.930 10.447 0 0 Vareh., finans og forr.tj.y 66.138 55.245 19,72 4.390 9.314 7.100 11.169 1.055 278 Sum 743.904 708.355 5,02 18.450 18.376 23.970 26.103 8.827 14.848 Tapsutsatte engasjement Individuelle nedskrivinger utlån + garanti Gruppenedskrivinger utlån + garanti Personkunder 0 0 85 43 3.375 3.334 Primærnæring 7.847 7.074 1.950 1.950 3.467 3.451 Bygg, anlegg, transp. og tjenestey. 0 0 0 0 1.150 863 Vareh., finans og forr.tj.y 100 1.208 100 650 481 475 Sum 7.947 8.282 2.135 2.643 8.473 8.123 Nedskrivning på grupper Historisk viser de 10-15 siste årene at tapene generelt i bankene er på ulike sektorer i næringslivet, dette gjelder også Lofoten Sparebank. Det er alltid vanskelig å spå om utviklingen innenfor de ulike sektorer og i sær innenfor våre næringer som primær og bygg og anlegg. Vi vet at det har vært, er og vil bli, slik styret vurderer det, usikkerhet med tanke på råstofftilgang, aktivitetsnivå som igjen vil føre til redusert inntjening og soliditet. Geografisk fordeling Potensiell eksponering Utlån Garanti v/trekkfasiliteter Fylke Nordland 713.095 672.003 18.363 18.164 23.931 21.465 Øvrige 30.809 36.352 88 212 40 4.638 Sum 743.904 708.355 18.451 18.376 23.971 26.103 Tidspunkt frem til avtalt/sannsynlig endring av rentebetingelser Lokviditetsforhold - finansiering Poster fra balansen: Inntil 1 mnd. 1-3 mndr. 3 mndr. - 1 år 1-5 år Over 5 år Ingen løpetid Kontanter og fordr. på sentralbanker 61.440 905 62.345 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 7.420 1.860 9.280 Utlån til og fordringer på kunder 743.904 743.904 Obligasjoner og sertifikater 17.144 9.518 1.015 12.503 5.747 45.927 Overtatte eiendeler 1.400 1.400 Øvrige eiendelsposter 11.242 11.242 Tapsavsetninger - 10.230-10.230 Sum eiendelsposter 17.144 753.422 69.875 14.363 5.747 3.317 863.868 Gjeld til kredittinstitusjoner 22.000 20.000 62.000 160 104.160 Innskudd fra og gjeld til kunder 623.398 623.398 Gjeld stiftet ved utst. av verdipapirer 20.000 20.000 Øvrig gjeld 9.721 9.721 Egenkapital 106.589 106.589 Sum gjeld og egenkapital 665.398 20.000 62.000 116.470 863.868 Sum 12 Gjennomsnittlig rente på innskudd fra og gjeld til kunder er 2,23%. Renten er regnet ut på grunnlag gjennomsnittlig innskudd ved årets begynnelse og slutt. Gjennomsnittlig rente på gjeld til kredittinstitusjoner er 2,42 %. Renten er regnet ut på grunnlag gjennomsnittlig gjeld ultimo hver måned i løpet av året. Renten endres for øvrig etter finansavtaleloven. Hvis renten skulle endre seg med 1 %, opp eller ned, vil det få minimal betydning for Lofoten Sparebank da banken ikke har fastrenteinnskudd/- utlån av betydning. Det er ikke skilt mellom virkelig verdi og pålydende verdi for lån. Lofoten Sparebank er ikke IFRS bank og har per i dag ikke verktøy for datauttrekk av virkelig verdi på lån.
RESTLØPETIDEN (Beløp i hele kr. 1.000) Innskudd i og utlån til andre finansinstitusjoner: Inntil 3 mnd 68.680 63.405 3 mnd - 1 år 180 0 1 år - 5 år 1.860 990 Utlån til kunder: Inntil 3 mndr. 40.060 38.584 3 mndr. til 1 år 40.178 37.231 Fra 1 år til 5 år 201.853 187.032 Over 5 år 461.813 445.508 Det meste av de totale innskudd fra kunder på kr. 623,4 mill. kan i prinsippet heves innenfor 1 til 30 dager. Herav står kr. 55,0 mill. med oppsigelse på 3 mnd. Hvis ikke annet er avtalt gjelder endring av rentene, det være seg utlån eller innskudd, i henhold til Finansavtaleloven. LIKVIDITETSRISIKO Likviditetsrisiko kan sies å være risikoen for at banken ikke kan gjøre opp sine forpliktelser rettidig. Bankens innskudd fra kunder har for det meste kort eller ingen oppsigelse. Innskudd fra kunder er bankens viktigste innskuddskilde. Dette innebærer i seg selv en likviditetsrisiko. Innskuddene er fordelt på mange innskytere, og banken er solid. Styret vurderer det dermed som lite sannsynlig at relativt store- og mange kundeinnskudd skal bli tatt ut raskt. Banken forutsetter dermed de fleste type kundeinnskudd som langsiktig finansiering. Banken har også inngått trekkrettighetsavtale med en større bank. Bankens nåværende eksterne funding har forfallstidspunktene fordelt ut over i perioden 2014-2018. Banken har lån i Kredittforeningen for Sparebanker som forfaller i 2016, 2017 og 2018. Obligasjonslån med forfall i 2016. I tillegg har Lofoten Sparebank noen innlån fra andre banker. Forfallstidspunktene på disse lånene er fordelt ut over i 2015. Et sentralt mål er også utviklingen i banken sin netto utlåns -/innskuddssituasjon som gir gode indikasjoner på bankens grad av avhengighet til pengemarkedet. I den grad banken må kjøpe inn penger, blir det lagt vekt på å ha god spredning på forfall tidspunktene. Innskuddsdekningen var ved utgangen av året på 83,8 %. I henhold til strategidokumentet er målsettingen å holde en innskuddsdekning på 75 % av utlånsporteføljen. Bankens målsetting på 75 % har vært overholdt gjennom hele 2014. Lofoten Sparebanks likviditetsrisiko er fastsatt i bankens likviditetspolicy til lav/ moderat. I løpet av 2015 vil det bli nye krav til likviditetsreserve. Lofoten Sparebank har begynt tilpasningen til de nye reglene, som innebærer betydelig høyere likviditetsreserver med dertil høyere kostnader. Likviditetsområdet vil være prioritert område også i 2015, med stresstester, rapportering og oppfølging. Bankens likviditet etter de nye reglene vil bli betegnet LCR (Liquidity Coverage Requirement) og NSFR (Net Stable Funding requirement). NSFR er betegnelsen for bankens langsiktige/ stabile funding, mens LCR er den lovpålagte minimumsstørrelsen for likviditetsreserver. LCR regnes ut med bakgrunn i bankens likviditetsflyt (inn/ utbetalinger) de nærmeste 30 dager. RENTERISIKO Renterisiko oppstår i forbindelse med bankens utlåns- og innlånsvirksomhet og i tilknytning til aktiviteter i det norske penge - og kapitalmarkedet. Renterisiko er et resultat av at rentebindingstida for bankens aktiva- og passiva side (i og utenfor balansen) ikke er sammenfallende. Lofoten Sparebank har ikke i vesentlig grad inngått fastrente avtaler på utlån og innskudd som innebærer nevneverdig renterisiko. Bankens renterisiko vurderes som moderat. VALUTARISIKO Lofoten Sparebank har ingen finansielle instrumenter i valuta. Banken er valutabank og det er banken selv som eier valutabeholdningen i kassa. Per 31.12.14 var kassabeholdningen omregnet i norske kroner på kr. 19762,30. Bankens valutarisiko anses som ubetydelig. KREDITTRISIKO Risikoen for at kunder ikke kan oppfylle sine forpliktelser, f.eks. tilbakebetaling av lån på grunn av manglende betalingsevne og/eller vilje, og underliggende pant som ved realisasjon ikke har tilstrekkelig verdi til å dekke bankens tilgodehavende. Begge forhold må foreligge samtidig for å påføre banken tap. Næringslivsengasjementene blir risikovurdert ved økning/endring av engasjementet eller når årsregnskap/perioderegnskap mottas. Øvrige på stikkprøvebasis i løpet av året. Rutinene for innvilgelse og diskon-tering/ utbetaling av lån er etter styrets vurdering tilfredsstillende. Kreditt-risikoen vurderes av styret til å være under forsvarlig kontroll. Tapsrisikoen anser styret til å ligge mellom 0,15-0,35% av brutto utlån i de nærmeste årene og anses som en for Lofoten Sparebank normalsituasjon. Brutto bokførte tap utgjør 0,14% av brutto utlån og garantier. Netto tap er 0,768 millioner kroner. Bankens kredittrisiko vurderes å være lav. Ansvarlig lånekapital i andre selskaper Ansvarlig lånekapital til kredittinstitusjoner bokført under utlån til kredittinstitusjoner 2.040 990 Ansvarlig lånekapital til datterselskap bokført under utlån til kunder 500 0 Sum ansvarlig lånekapital 2.540 990 NOTE 3 GODTGJØRELSER OG LÅN TIL TJENESTE- OG TILLITSMENN/KVINNER (Beløp i hele kr. 1.000) Lån til forstanderskapets medlemmer 8.028 Lån til kontrollkomiteens medlemmer 1.238 Lån til styret herav lån til styreleder herav lån til styremedlem Lån til ansatte herav lån til banksjef herav lån til nestleder 0 454 0 3.422 454 8.130 Sum 17.850 Ingen tillitsvalgte har bedre rentebetingelser enn markedsrenten. Ansatte har noe bedre rentebetingelser enn bankens beste rente til kunder. Sikkerheten anses som tilfredsstillende. Lån til ansatte og tillitsvalgte godkjennes i h.h til Lønn til ansatte herav til banksjef herav til nestleder Andre ytelser herav til banksjef herav til nestleder Honorar tillitsvalgte herav til styret herav til forstanderskap herav til kontrollkomité lov om finansieringsvirksomhet og finansinstitusjoner 2-15. I 2014 var det gjennomsnittlig 9 ansatte i banken, noe som utgjorde knappe 9 årsverk. Antall årsverk er øket i forhold til år 2013. 826 566 20 2 189 31 28 4.335 113 248 771 531 15 0 184 33 37 3.756 Sum 4.696 4.109 Pensjonskostnader ansatte herav til banksjef herav til nestleder Sum 277 352 Arbeidsgiveravgift 315 224 Andre sosiale kostnader 199 127 Sum 514 351 77 53 277 63 42 99 254 352 NOTER Ingen ansatte eller tillitsvalgte har særskilte vederlag ved opphør eller endring av ansettelsesforhold eller verv, og det foreligger heller ingen avtaler om bonuser, overskuddsdelinger, opsjoner eller lignende. Styret har inngått pensjonsavtale med banksjefen fra og med fylte 64 år. Revisors godtgjørelse er kostnadsført med kr.171.875.- inkl. mva. Beløpet fordeler seg med kr.123.750,- til revisjon og kr. 48.125,- til konsulentarbeid. Leder av styret, forstanderskapet og valgkomiteen har en årlig fast godtgjørelse på h.h. kr. 30.000,-, 7.000,- og 1.500,-.+ godtgjørelse per møte. Nestleder av styret og forstanderskap har en fast årlig godtgjørelse på h.h. kr. 16.000,- og kr. 3.000,-. + godtgjørelse per møte. Øvrige styremedlemmer har en fast årlig godtgjørelse på kr. 12.000,- + godtgjørelse per møte. Fast møtende vara til styret har en fast årlig godtgjørelse på kr. 10.000,- + godtgjørelse per møte. Kontrollkomiteens leder i h.h. til regning. I tillegg har medlemmer/tillitsvalgte en godtgjørelse/honorar pr. møte på kr. 950,-. 13
NOTER NOTE 4 OPPLYSNINGER OM AKSJER OG GRUNNFONDSBEVIS (Beløp i hele kr.) Selskapets navn Org.nr. Antall Kostpris Bokført verdi Periodens resultatførte verdiendring AKSJER (anlegg ikke børsnotert) SPAMA AS 916148690 50 5.000 5.000-54.748 Nordito Property AS 995400073 3.430 10.113 10.113-10.113 Eiendomskreditt A/S 979391285 4.125 420.625 420.625-539.138 Eika Gruppen AS 979319568 73.665 2.610.031 2.610.031-4.766.906 Eika Boligkreditt 885621252 178.063 738.307 738.307-733.538 Lofoten Matpark AS 912835375 15 75.000-75.000 Storgata 9 As (datter) 911924986 650 676.000 676.000-650.000 Bankid Norge AS 913851080 30 47.478 47.478-47.478 Oren Oil 988893501 419.876 1.065.401 4.000-0 Andre 182 60.000 1.000-0 EGENKAPITALBEVIS (anlegg børsnotert) Sparebanken Nord-Norge 952706365 17.332 686.470 686.470-691.547 Hjelmeland Sparebank 937896581 4.667 513.370 513.370-616.044 Kvinesdal Sparebank 937894805 2.500 250.000 250.000-248.224 Høland og Setskog Sparebank 937885822 4.300 473.000 473.000-498.800 Sum anleggsmidler 708.885 7.630.795 6.510.394-8.931.536 AKSJER (omløp børsnotert) Sum omløpsmidler 0 0 0 0 0 0 Totalt 708.885 7.630.795 6.510.394 0 8.931.536 Av totalt bokført verdi på kr. 6.510.394 er 29,53 % børsnoterte papirer. Grunfondsbevis bokført som anleggsmiddler har vært og er fremdeles en langsiktig investering som er bokført tilkostpris. Inng. balanse Tilgang Avgang Reklassifisering Verdijustering Nedskriving Utg. balanse 6.388.410 1.121.820 999.836 0 0 0 6.510.394 NOTE 5 OBLIGASJONSBEHOLDNINGEN ER SAMMENSATT SOM FØLGER: (Beløp i hele kr.) Pålydende Bokført verdi Kostpris Markedsverdi Stats- og statsgaranterte obligasjoner 18.000.000 19.265.700 19.399.200 15.972.700 Andre norske ihendehaverobligasjoner 26.500.000 26.661.420 26.724.680 26.750.350 Sum verdipapirer 44.500.000 45.927.120 46.123.880 46.723.050 Bokført verdi er kr. 795.930 lavere enn markedsverdi. Anleggsobligasjonsbeholdningen holdes til forfall, og over-/underkurs ved anskaffelse fordeles over resterende løpetid frem til forfall. Inntekten/kostnaden resultatføres som en justering av obligasjonens løpende rente. Omløpsobligasjonsbeholdningen verdireguleres ved kursendringer. Risikovekt i % Bokført verdi Stats- og statsgaranterte obligasjoner 0 19.265.700 Obligasjoner med fortrinnsrett OMF 10 24.161.420 Kommuner og finansforetak 20 1.500.000 Øvrige 100 1.000.000 Sum bokført verdi 45.927.120 Beholdningsendringen i statssertifikater og obligasjoner fremkommer slik: Inng. balanse Tilgang Avgang Per. overkurs Per. underkurs Markedsverdi Reklassifisering Kursregulering Nedskriving Utg. balanse 39.126.400 7.949.200-1.500.000 0 0 0 351.520 0 45.927.120 14 Gjenværende løpetid på obligasjoner og sertifikater Forfall Innen 1 år 1-5 år 6-10 år over 10 år Markedsverdi 6.032.900 33.471.600 5.775.500 1.443.050 Gjennomsnittlig rente på verdipapirene er 2,94 %. Renten er regnet ut på gjennomsnittet av beholdningen ved årets begynnelse og årets slutt.
NOTE 6 DRIFTSMIDLER OG BANKBYGNING (Beløp i hele kr.) Maskiner og inventar Bygninger/Tomter Anskaffelseskost 01.01.14 1.710.933 6.853.357 Årets tilgang 113.000 0 Avgang 189.316 3.063.423 Anskaffelseskost 31.12.14 1.634.617 3.789.934 NOTER Akkumulert avskr./nedsrk. 01.01.14 1.303.233 3.663.757 Årets avskrivning 204.341 141.000 Årets nedskrivning 0 0 Avgang akkumulert avskrivning 189.316 378.723 Akkumulert avskr./nedskr. 31.12.14 1.318.258 3.426.034 Bokført verdi 31.12.14 316.359 363.900 Økonomisk levetid for de forskjellige eiendeler er i hovedsak som følger: Kontormaskiner... 3 år Andre maskiner, inventar... 5 år Bygninger... 25 år Avskrivningsplanen er ikke endret i forhold til tidligere år. Vedrørende utsatt skatt, se note 7. FAST EIENDOM Beliggenhet Type bygg Areal Benyttet Utleieareal Gnr 92 bnr 20/21/30 Bøstad/Vestvågøy 258 m² Forretningsbygg Banklokale Nei NOTE 7 SKATTER (Beløp i hele kr.) Spesifikasjon av forskjellen mellom regnskapsmessig resultat før skattekostnad og skattepliktig inntekt Resultat før skattekostnad 16.680.967 11.873.983 Permanente forskjeller - 2.577.697-734.489 Endring i midlertidige forskjeller - 572.476 222.545 Skattepliktig inntekt 13.530.794 11.362.039 27% inntektsskatt 3.653.314 3.181.371 0,3% formueskatt 333.000 284.136 Sum betalbar skatt 3.986.314 3.465.507 Spesifikasjon av midlertidige forskjeller og beregning av utsatt skatt: Midlertidige forskjeller knyttet til: 31.12.14 31.12.13 Endring Driftsmidler - 1.028.917-1.262.782-233.865 Gevinst og tapskonto - 330.970-176.139 154.831 Pensjonsmidler 1.423.198 929.756-493.442 Sum midlertidige forskjeller 63.311-509.165-572.476 Grunnlag utsatt skatt 1.423.198 929.756 493.442 Grunnlag utsatt skattefordel - 1.359.887-1.438.921 79.034 Utsatt skatt 384.263 260.332 123.932 Utsatt skattefordel - 367.169-402.898 35.728 Nettoendring utsatt skatt 17.094-142.566 159.660 Spesifikasjon av skattekostnad i resultatregnskapet: Betalbar skatt 3.986.314 3.465.507 For lite avsatt skatt tidligere år 542 For mye avsatt skatt tidligere år 15.625 Endring utsatt skatt 159.660-62.312 Skattekostnad 4.161.599 3.403.736 15
NOTER NOTE 8 PENSJONSKOSTNADER OG PENSJONSFORPLIKTELSER (Beløp i hele kr.) Lofoten Sparebank har en kollektiv pensjonsordning for sine ansatte i livsforsikringsselskap. Lofoten Sparebank har også inngått medlemskap i Bankenes AFP-ordning. Forpliktelsen omfatter 9 ansatte og 3 nåværende pensjonister per 31.12.14. Årets pensjonskostnader Nåverdi av årets pensjonsopptjening 232.813 172.728 Rentekostnader på pensjonsforpliktelser 186.835 160.834 Avkastning på pensjonsmidlene - 149.561-109.021 Resultatførte estimatavvik 28.638-3.997 Pensjonsutbet. inkl. arb.giv.avg 0 0 Omkostninger 0 19.540 Netto pensjonskostnader 298.725 240.084 16 Pensjonsordningene behandles regnskapsmessig i henhold til Norsk Regnskapsstiftelses standard for pensjonskostnader og er behandlet som ytelsesplaner. Ved måling av påløpte pensjonsforpliktelser benyttes estimert forpliktelse ved regnskapsavslutningen. Den estimerte forpliktelsen korrigeres hvert år i samsvar med oppgave fra livsforsikringsselskapet. Ved beregning av de fremtidige pensjoner er følgende forutsetninger lagt til grunn: Diskonteringsrente... 2,30 % Forventet lønnsregulering... 2,75 % Forventet pensjonsregulering 2,50 % Forventet avkastning på pensjonsmidler... 3,20 % Forventet avgang... 3,00 % EIKA BOLIGKREDITT (EBK) Banken stiller garanti for lån som våre kunder har i EBK. Samlet garantiansvar var 6,2 mill. kroner per 31.12.14. Den samlede lånegarantien er fordelt på saksgaranti med 1.160 mill. kroner, tapsgaranti på 4.687 mill. kroner og andel av garantirammen på 0,364 mill. kroner. Saksgaranti: Gjelder for hele lånebeløpet fra banken anmoder om utbetaling til pantesikkerheten har oppnådd rettsvern. Tapsgaranti: Den delen av lånet som overstiger 50 % av sikkerhetsstillelsen. For lån som overstiger 50 % av sikkerhetsstillelsen skal garantien være på minimum kr. 25.000,- per lån. Garantien gjelder i 6 år fra dato til rettsvern. En samlet garanti på 1 % av pålydende av lån i EBK som er gitt Eierbankenes kunder. EBK har rett til å motregne eventuelle tap i bankens provisjon for kundebehandling i en periode på inntil 3 år. Ved mislighold kan EBK gjøre tapsgarantien og eventuelt saksgarantien gjeldende. Banken har ved mislighold tre alternativer: Innbetale det misligholdte beløp til EBK for deretter å innkreve beløpet fra kunden, innbetale det fulle garantibeløpet til EBK eller ta lånet tilbake i egen balanse. Banken har per utgangen av årsskiftet ikke hatt utbetaling til EBK under nevnte garantier, heller ikke tatt lån tilbake til egen balanse. Alle lån formidlet til EBK ligger innenfor 60 prosent av forsvarlig verdigrunnlag, med andre ord godt sikrede boliglån. Restrisiko knyttet til lån formidlet til EBK er etter styret vurdering begrenset. Årets pensjonsforpliktelser Overfinansiering Nåverdi av påløpne pensjonsforpliktelser - 6.269.300-4.595.287 Estimatendringer og arbeidsgiveravgift 2.045.698 836.143 Verdi av pensjonsmidler 5.646.800 4.688.900 Netto pensjonsforpliktelser i balansen 1.423.198 929.756 Overfinansiering gjelder sikrede ytelser. Som følge av at verdien av pensjonsmidlene overstiger nåverdien av de påløpte pensjonsfor-pliktelsene, foreligger det en overfinansiering. NOTE 9 - BANKENS GARANTIANSVAR (Beløp i hele 1.000 kr.) Betalingsgarantier 6.359 7.215 Kontraktsgarantier 5.731 6.482 Skattegarantier 150 150 Bankens garantiansvar overfor EBK 6.211 4.529 Totalt garantiansvar 18.451 18.376 NOTE 10 - PROVISJON OG GEBYRER (Beløp i hele 1.000 kr.) Overfinansieringen er vist som egen linje (overfinansiering av pensjonskostnader) på eiendelssiden i balansen. Arbeidsgiveravgiften blir beregnet av innbetalte pensjonsmidler. Spesifikasjon av provisjoner og gebyrer: Garantiprovisjon 377 274 Betalingsformidling 2.695 2.437 Forsikring 588 535 Andre 832 548 NOTE 11 - BANKENES SIKRINGSFOND (Beløp i hele 1.000 kr.) Lov om sikringsordninger pålegger sparebanker å være medlem av Bankenes sikringsfond. Med virkning fra 01.01.2013 ble det endringer i banksikringsloven. Endringen innebærer at det ikke lenger vil være gulv for innbetaling til sikringsfondet. Innbetalt til Sikringsfondet 426 391 NOTE 12 - EGENKAPITALDEKNING Kapitaldekningsprosenten pr. 31.12.14 er 22,69 % av beregningsgrunnlaget på 465,2 millioner kroner, mot 21,66 % av beregningsgrunnlaget på 433,1 millioner pr. 31.12.13. Ansvarlig kapital består av : (Beløp i hele 1.000 kr.) 31.12.14 31.12.13 Sparebankens fond 106.239 94.519 Gavefond 200 200 Andre fond 150 150 Utsatt skattefordel/immaterielle eiendeler 0-403 Bokf. verdi av ansv. kap. i andre inst. 0 0 73% av overfinansierte pensjonsforpliktelser - 1.039-670 Netto ansvarlig kapital 105.550 93.796
Endringer i Sparebankens fond fremkommer slik: Sparebankens fond 01.01. 94.519 86.349 Fra andre fond 0 0 Disp. av årets overskudd 11.720 8.170 Sparebankens fond 31.12. 106.239 94.519 Forskjell mellom kjernekapital og balanseført kapital fremkommer slik: Balanseført kapital: Sparebankens fond 106.239 94.519 Gavefond 200 200 Andre fond 150 150 Sum balanseført kapital 106.589 94.869 Fradrag for 73% av overfinansiering av pensjonsforpliktelser - 1.039-670 Utsatt skattefordel/immaterielle eiendeler 0-403 Kjernekapital 105.550 93.796 Egenkapitalen består i sin helhet av kjernekapital. Beregningsgrunnlaget fordelt på engasjement- og risikotyper: Institusjoner 3.512 10.263 Foretak 107.843 77.225 Pant i eiendom 265.086 250.463 Forfalte engasjement 9.239 14.925 Obligasjoner med fortrinnsrett 2.440 2.250 Egenkapitalposisjoner 9.551 0 Øvrige engasjement 26.627 46.800 Verdipapirisering 0 0 Sum kredittrisiko 424.298 401.926 Operasjonell risiko 40.942 39.288 Markedsrisiko 0 0 Fradrag i kapitalkravet 0-8.125 Sum beregningsgrunnlag 465.240 433.088 NOTE 13 KONSERN (Beløp i hele 1.000 kr.) I løpet av 2013 ble Storgata 9 AS stiftet. Selskapet er eid med 65 % av Lofoten Sparebank. Byggestart i 2014 og bygget ferdigstilles i løpet av 2015. Med bakgrunn i størrelsen på datterselskapet, er det ikke foretatt konsolidering. Datterselskap Storgata 9 AS, 8370 Leknes Eierandel Økning/reduksjon (+/-) utlån (inkl. overt. eiendeler) - 37.107-55.050 Økning/reduksjon (+/-) kortsiktige verdipapirer obligasjoner - 6.801-20.914 Økning/reduksjon (+/-) kortsiktige verdipapirer aksjer 0 1.846 Økning/reduksjon (+/-) innskudd fra kunder 61.046 26.954 Økning/reduksjon (+/-) Obligasjonslån - 18.000 20.000 Økning/reduksjon (+/-) innskudd fra finansinstitusjoner - 9.053 35.021 Økning/reduksjon (+/-) innsk. til finansinstitusjoner 1.629-7.056 A Netto likvidendring virksomhet 3.211 8.991 Stemmeandel Egenkapital 31.12.14 Resultat 2014 65 % 65 % 1.039 20 Mellomværende: Innskudd fra datterselskap 1.000 426 Utlån til datterselskap 2.429 0 Utlån til d.selskap ansv. lånekapital 500 0 Note 14 OVERTATTE EIENDELER (Beløp i hele 1.000 kr.) Eiendeler (pantet) som overtas i forbindelse med inndrivelse av engasjementer, og som er ment for videresalg/realisasjon, bokføres som omløpsmidler i balansen. Eiendelene blir vurdert til antatt realisasjonsverdi på overtakelsestidspunktet. Nedskriving som følge av en eventuell verdinedgang eller tap ved salg, blir bokført som tap på utlån, mens gevinst ved salg blir bokført som «inngått på tidligere konstaterte tap». Antall Antall Fast eiendom 1 1.400 0 Note 15 NØKKELTALL Resultat etter skatt utgjør 1,45 % av forvaltningskapitalen pr. 31.12.14 Note 16 KONTANTSTRØMOPPSTILLING (Beløp i hele 1.000 kr.) Tilført fra årets virksomhet 10.130 8.306 Økning/reduksjon (+/-) annen kortsiktig gjeld 1.935 192 Økning/reduksjon (+/-) øvrige fordringer - 568-308 Investering i varige driftsm. - 113-185 Salg varige driftsmidler 2.900 0 Investering i anleggsaksjer - 1.122-414 Salg anleggsaksjer 2.953 4.209 Salg andre eiendeler 0 0 Økning andre eiendeler - 61-3 B Netto likvidendring investeringer - 4.557-3.607 NOTER A+B Sum endring likvider 7.768 12.598 + Likvidbeholdning 01.01. 54.577 41.979 = Likvidbeholdning pr. 31.12. 62.345 54.577 som består av kasse og Norges Bank. 17
18 REVISJONS- BERETNING
BERETNING FRA KONTROLLKOMITEEN 2014 KONTROLL- KOMITÉEN STYRET TILLITSVALGTE Medlemmer Kjell Kåre Mekiassen, leder Johann R. Pedersen, nestleder Harald Sivertsen Synnøve Straumbotn Ronny Liland, ansattes repr. Varamedlemmer 1. Guttorm Thomassen 2. Hallgeir Mareno Johansen 3. Anne Merethe Davidsen Thomas Elvebakk, ansattes vara Innskytervalgte Knut Nikolaisen, leder Ørjan Bringslimark, nestleder Gretha Vigdis Hansen Heidi Johansen Vivian Bruun Ragnhild Nordstrand BANKSJEF Werner Martinsen REVISJON Lofotrevisjon AS v/bjørnar Stormo FORSTANDERSKAPET Varamedlemmer 1. Trond Handberg 2. Bjørn Rist 3. Solgunn Steira Kommunevalgte Edgar Wolden Anne Sand Gustav A. Karlsen Bente Tetlie Johanne Grønbeck Ivar Olufsen Ansattes representant Eli Karin Sandnes Varamedlemmer 1. Eva Karin Busch 2. Hallgeir Johansen 3. Jan Pedersen Varamedlem Aud Hansen Medlemmer Adv. Arnt Egil Tjønndal, leder Einar Solvang Heidi Johansen KONTROLLKOMITE Varamedlemmer 1. Knut Åland 2. Sylvia Dunvold Medlemmer Bente Tetlie, leder Gretha Vigdis Hansen Eli Karin Sandnes, ansattes repr. VALGKOMITE Varamedlemmer 1. Vivian Bruun 2. Ørjan Bringslimark 19
Tlf. 760 55 890 Fax 760 55 899 E-post: epost@lofotensparebank.no www.lofotensparebank.no