Aksjer og skatt - Agenda

Transkript

1 Aksjer og skatt

2 Aksjer og skatt - Agenda Skatteregler for aksjer : Aksjonærmodellen Fritaksmetoden Etablering av holdingstruktur Aksjer som arv/gave Noen aktuelle endringer/nyheter

3 Innledning kort oversikt

4 Skatteregler for aksjer Aksjonærmodellen (fysiske personer): Utbytte: skattepliktig (skjermingsmodellen), 28,75 % (25 % x 1,15) Gevinst ved salg: skattepliktig, 28,75 % Tap ved salg: fradragsberettiget, 28,75 % AS Formue: skattepliktig: 100 % av verdsettelsesgrunnlaget skattlegges med inntil 0,85 %

5 Skatteregler for aksjer AS Fritaksmetoden (selskaper eier aksjer) Utbytte: skattefritt * Gevinst ved salg: skattefritt Tap ved salg: ikke fradragsberettiget AS Formue: ikke skattepliktig *3 prosent av utbytte skal likevel inntektsføres

6 Skatteregler for aksjer Aksjonærmodellen AS Fritaksmetoden AS

7 Aksjonærmodellen

8 Anvendelsesområdet AS Norge Person i EØS-land Person i Norge AS verden

9 Utbytte Hvordan beregne skattepliktig utbytte? Utbytte - skjermingsfradrag = Grunnlag for ekstrabeskatning (28,75 %)

10 Skjermingsfradrag Skjermingsfradrag = Skjermingsgrunnlag x Skjermingsrente 1,1 % i ,9 % i ,6 % i 2015

11 Skjermingsfradrag Skjermingsfradrag i utbytte forutsetter at utbyttet er lovlig utdelt etter aksjeloven 8-1 og 8-2, men det skal tilordnes og fremføres uansett lovlighet av utbytte Skjermingsfradraget beregnes per aksje Skjermingsfradrag beregnet på én aksje kan ikke fradras i utbytte/gevinst fra andre aksjer Ubenyttet skjerming (dvs. at skjerming overstiger årets utbytte) kan fremføres og trekkes fra i senere års utbytte/gevinst fra samme aksje

12 Skjermingsfradrag Skjermingen beregnes årlig og tilordnes den som eier aksjene ved årets utløp (31/12): Kjøper Utbytte Selger 2017 => Ikke skjerming i utbytte Kjøper Utbytte Selger => Skjerming i utbytte

13 Skjermingsgrunnlaget Hovedregel: Kjøpesum + omkostninger ved kjøp Oppregulering av inngangsverdien i 1992: OBS! Børsnoterte aksjer: - gjennomsnittlig børskurs fra Ikke-børsnoterte aksjer: - kan bare bruke skattemessig formuesverdi som skjermingsgrunnlag (ikke takst eller regnskapsmessig verdi) Ved arv/gave etter : skjermingsgrunnlag = arvelater/givers inngangsverdi (kontinuitet), [begrenset av 9-7 i skatteloven t.o.m 2013]

14 Aktuelle skjemaer RF-1088 Forenklet (papir hvis ikke registrert som ebruker) Detaljert (altinn) Korrigerbar (altinn) Rekalkulert (altinn) RF-1059 Leveres hvis du har aksjer som ikke omfattes av RF-1088.

15 Eksempel - utbytte 2014: Aksje 1 Aksje 2 Kostpris Skjermingsgrunnlag Skjermingsfradrag (0,9 %) 0,9 (0,9 % av 100) 8,1 (0,9 % av 900) Utbytte år Skattepliktig utbytte 4,1 0 Ubenyttet skjermingsfradrag 0 3,1 Skjermingsgrunnlag år ,1

16 Eksempel - utbytte 2015: Aksje 1 Aksje 2 Kostpris Skjermingsgrunnlag ,1 Skjermingsfradrag (0,6 %) 0,6 (0,6 % av 100) 5,42 (0,6 % av 903,1) Ubenyttet skjermingsfradrag fra år 1 0 3,1 Totalt skjermingsfradrag år 2 0,6 8,52 Utbytte år Skattepliktig utbytte år 2 5,4 0 Ubenyttet skjermingsfradrag til fremføring 0 2,52 Skjermingsgrunnlag år ,52

17 Realisasjon Utgangsverdi - Inngangsverdi/skjermingsgrunnlag (dvs. inkl RISK og omkostninger)* - Ubenyttet skjermingsfradrag ** = Gevinst/tap * Her kan takst/regnskapsmessig verdi brukes når ikke børsnoterte aksjer er ervervet før ** Tap på grunn av skjermingsfradrag kan ikke føres til fradrag

18 Realisasjon FIFU-prinsippet ikke bare ved salg - også ved gave f.o.m 13. mai 2011 Gevinst/tap skal tidfestes på handelsdato Gevinst/tap fra RF-1088 er forhåndsutfylt i selvangivelsen Uttalelse fra SKD avgitt vedr. endring av fastsatte inngangsverdier på aksjer

19 Eksempel - realisasjon 2016: Aksje 1 Aksje 2 Kostpris Ubenyttet skjermingsfradrag 0 2,52 Samlet inngangsverdi ,52 Salgssum år Gevinst/tap 300 (gevinst) 502,52 (tap) Tap fradragsberettiget 500

20 Eksempel - realisasjon 2016: Aksje 2 Kostpris 900 Ubenyttet skjermingsfradrag 2,52 Samlet inngangsverdi 902,52 Salgssum år Gevinst totalt 17,48

21 Fradrag for kostnader Eier du aksjer og bruker penger på å holde deg oppdatert i markedet? Da kan du kreve fradrag for utgiftene, for eksempel abonnement på økonomiske aviser, tidsskrifter eller abonnement på realtidskurser på ulike børser. Eksempel på tekst i selvangivelsen post 5.0: I post har jeg ført inn et beløp på kr Beløpet gjelder utgifter i forbindelse med aksjehandel (ikke kurtasje ved kjøp/salg). Utgiftene omfatter abonnement på Finansavisen, samt abonnement på realtidskurser fra Oslo Børs. Utgiftene kan dokumenteres dersom skattekontoret ber om dette.

22 Særlig om eierinntekter

23 Eierinntekter Oppjustering før beskatning Beskatningen av eierinntekter øker, slik at skatten for selskap og eier til sammen blir omtrent som før. Økningen gjennomføres ved at inntektene multipliseres med 1,15 før skattlegging. Reell skattesats blir da 25 % * 1,15 = 28,75 %

24 Eierinntekter Hvilke inntekter skal oppjusteres? Aksjeutbytte. Skattepliktig gevinst og fradragsberettiget tap på aksjer. Utdeling fra deltakerlignet selskap. Skattepliktig gevinst og fradragsberettiget tap ved realisasjon av andel i deltakerlignet selskap. NB! Opsjonsgevinster regnes ikke som eierinntekt i denne sammenhengen, og er ikke omfattet av reglene om oppjustering. Dette gjelder selv om det underliggende objektet er en aksje.

25 Eierinntekter Eksempel eierskatt og selskapsskatt: 2015 Overskudd 100 kroner Skatt på overskudd: Skatt på utbytte: 73 * 27 % Sum selskap og aksjonær 2016 Overskudd 100 kroner Selskapsskatt: Skatt på utbytte: 75 kr x 1,15 x 25 % Sum selskap og aksjonær 27,00 kr 19,71 kr 46,71 kr 25,00 kr 21,56 kr 46,56 kr

26 Eierinntekter Ikke overgangsregler Eierinntekter som deles ut i 2016 er skattlagt med minst 27 prosent i selskapet. Økt skatt til 28,75 prosent innebærer at samlet skattebelastning blir høyere enn tidligere. Eksempel AS hadde 10 mill. kroner i overskudd i Overskuddet deles ut i Samlet skatt for selskap og aksjonær: Selskapsskatt: kr 10 mill. * 27 % Utbytteskatt: kr 7,3 mill * 1,15 * 25 % Sum skatt selskap og aksjonær kroner kroner kroner Samlet skatt blir 47,99 prosent.

27 Eierinntekter

28 Eierinntekter Vedta utbytte før 2017 Eksempel: Forutsetninger Utbytte: kroner Rente på bankinnskudd 1,50 % Utbytteskatt ,75 % Utbytteskatt 2017? 30,82 % Skatt på alminnelig inntekt ,00 % Skatt på alminnelig inntekt 2017? 23,00 % * * Skatteforlik i Stortinget reduksjon av skatt på alminnelig inntekt fra 2018 kan skje allerede i 2017?

29 Eierinntekter Eksempel forts. a) Utbytte 2016 Utbytte: kroner - Utbytteskatt: kroner - Tapt rente på innbetalt skatt kroner + Skatt på tapte renteinntekter kroner + Redusert formuesskatt på innbetalt skatt kroner Skattyter sitter igjen med kroner b) Utbytte 2017 Utbytte kroner - utbytteskatt (5 mill.kr x 30,82 %) kroner Skattyter sitter igjen med kroner

30 Eierinntekter Salg av aksjer med gevinst/tap Det er skattemessig lønnsomt å selge aksjer med gevinst i 2016 og aksjer med tap i 2017, hvis eierskatten økes i 2017.

31 Eierinntekter Eksempel gevinst Forutsetninger Gevinst: 5 mill. kr Skjermingsrente 2016: 0,60 % Skjermingsgrunnlag: kr Rente bankinnskudd: 1,50 % Skatt på gevinst 2016: 28,75 % 2017:30,82%? Formuesskatt: 0,85 % Markedsverdi aksjer: 5,5 mill. kr

32 Eierinntekter Salg i 2016 Salgsvederlag kroner - Skatt på gevinst kroner - Tapt rente på innbetalt skatt: kroner + Redusert formuesskatt på innbetalt skatt: kroner + Skatt på tapte renteinntekter kroner Skattyter sitter igjen med kroner Salg i 2017 Salgsvederlag kroner - Skatt på gevinst kroner + Skjerming (3000 x 30,82%) 925 kroner Skattyter sitter igjen med kroner

33 Eierinntekter Eksempel tap: Tap på aksjer: kroner Inntektsskatt 2016: 28,75 % Inntektsskatt 2017: 30,82 %? (fra 2018) Salg i 2016 Redusert skatt på grunn av tap: kroner x 1,15 x 25 % = kroner Salg i 2017 Redusert skatt på grunn av tap: kroner x 1,34 x 23 % = kroner

34 Eierinntekter Eksempel eierskatt og selskapsskatt i 2018: For overskudd opptjent i 2018 Overskudd 100 kroner Skatt på overskudd: 100 x 23 % Skatt på utbytte: 77 x 1,34 x 23 % Sum selskap og aksjonær For overskudd opptjent i 2015: 2018 Overskudd 100 kroner Skatt på overskudd: 100 x 27 % Skatt på utbytte: 73 kr x 1,34 x 23 % Sum selskap og aksjonær 23,00 kr 23,73 kr 46,73 kr 27,00 kr 22,49 kr 49,49 kr

35 Eierinntekter Presiseringer i andre bestemmelser Ikke oppjustering ved utdeling til utenlandsk aksjonær. Eksempel: A bosatt i utlandet mottar 100 kroner i utbytte fra Statoil ASA. Skattesatsen etter er 25 prosent, slik at utbytteskatten etter skatteloven blir 25 kroner (ikke 25 * 1,15). Kontinuitet ved arv og gave: Det er grunnlaget etter oppjustering som skal benyttes som inngangsverdi. Eksempel: Per kjøper en aksje for kroner av sin far, Ole. Oles inngangsverdi er 500 kroner, mens aksjen er verdt kroner. Oles skattepliktige gevinst er 500 kroner. Skattepliktig inntekt etter oppjustering er 575 kroner (500 * 1,15). Pers inngangsverdi blir kroner.

36 Eierinntekter Presiseringer i andre bestemmelser Oppjusteringen påvirker ikke grensen for maksimalt kreditfradrag Eksempel Arne mottar 100 kroner i utbytte fra utlandet. Beløpet som skattlegges med 25 prosent er 115 kroner, men utenlandsinntekten som ligger til grunn for maksimalt kreditfradrag er likevel 100 kroner, ikke 115 kroner.

37 Fritaksmetoden

38 Oversikt AS Utbytte: skattefritt* Gevinst ved salg: skattefritt Tap ved salg: ikke fradragsberettiget AS Formue: ikke skattepliktig *3 prosent av skattefritt utbytte skal likevel inntektsføres

39 Anvendelsesområdet AS Norge Hovedregel EØS: Fritaksmetoden gjelder Unntak: Ikke reell etablering/økonomisk virksomhet Hovedregel: Fritaksmetoden gjelder AS EØS Unntak: Lavskatteland Porteføljeinvesteringer AS Verden

40 Porteføljeinvesteringer Gevinst/utbytte: For å oppnå skattefrihet på gevinst og utbytte, må man sørge for å eie minst 10 % av aksjene sammenhengende i 2 år Tap: For å oppnå fradrag for tap, må man sørge for at man ikke på noe tidspunkt de siste to år eier 10 % eller mer (identifikasjon med nærstående).

41 Heading (Franklin Gothic book 40)

42 Hjemmehørendebegrepet - utfordringer Hvor er selskapet skattemessig hjemmehørende? Ikke tilstrekkelig å sjekke hvor det er registrert Et selskap som er registrert i utlandet vil kunne anses som skattemessig hjemmehørende i Norge dersom det reelt sett må anses ledet herfra på styrenivå. Et selskap kan for eksempel også, som følge av ulike lands interne regler, bli ansett for å være hjemmehørende i flere land, for eksempel både i Norge og et annet land, eller i to forskjellige utland.

43 Hjemmehørendebegrepet - utfordringer Hvor er selskapet skattemessig hjemmehørende? Myndighetene forutsetter omfattende undersøkelser: Lete etter opplysninger på selskapets hjemmeside. Finne ut av hvor selskapets hovedkontor ligger. Lese årsrapporten til selskapet, herunder skattenoten. Sies det her noe om hvilket land selskapet skatter til? Undersøke om det er utarbeidet prospekter som kan si noe om beskatningen av investorene. Skrive en e-post eller ta en telefon til selskapet, med spørsmål om hvor selskapet er hjemmehørende. Er du usikker på hvor selskapet er hjemmehørende gi fullstendige opplysninger i selvangivelsen

44 Objekter i fritaksmetoden Skattefriheten omfatter investering i: Aksjer og egenkapitalbevis Verdipapirfond* Andeler samvirkelag Andeler i ansvarlige selskaper (dvs. ANS, DA, KS, IS) finansielt instrument med eierandel i selskap som (eks. aksjeopsjoner) Aksjeindeks (for eksempel OBX-indeks) omfattes hvis minst 90 % av aksjene innenfor fritaksmetoden. Konvertible obligasjoner, låneinstrumenter (innskudd, sertifikater, obligasjoner) og andre aksjeindeksobligasjoner omfattes ikke av fritaksmetoden. *Nye regler verdipapirfond f.o.m 2016!!!

45 Fritaksmetoden - vanlige feil Gevinst eller tap ved salg av andeler i aksjefond (2016: aksjeandelen i verdipapirfond) hjemmehørende innenfor EØS med investeringsprofil utenfor EØS klassifiseres ofte feilaktig utenfor fritaksmetoden. Dersom aksjefondet er hjemmehørende innenfor EØS, vil gevinst/tap ved salg av andeler i fondet falle innenfor fritaksmetoden, uavhengig av geografisk tilhørighet av de underliggende aksjene i fondet Gevinst i børsnoterte holdingsselskaper utenfor EØS, hvor driften er organisert via datterselskaper innenfor EØS blir feilaktig klassifisert som skattefri innenfor fritaksmetoden.

46 Fritaksmetoden - vanlige feil Børsnoterte holdingsselskaper innenfor EØS, hvor driften foregår via datterselskaper utenfor EØS tap blir feilaktig fradragsført utenfor fritaksmetoden. Aksjer i selskaper som er dobbelt skattemessig hjemmehørende i to land, hvorav et av landene er innenfor EØS, men isin-nummeret er knyttet til registreringslandet utenfor EØS Gevinst som oppstår ved konvertible obligasjoner, der det ikke beregnes noen skattemessig gevinst ved konverteringen. Rettstilstanden for slike tilfeller er avgjort av Høyesterett, som har konkludert med at gevinst ved konverteringen faller utenfor fritaksmetoden. Feilaktig fradragsføring av tap ved realisasjon av aksjer i selskaper hjemmehørende på Kypros og Luxembourg, som begge er EØS-land.

47 Fritaksmetoden - eksempler fra skattemyndighetenes kontroller Salg av aksjer i selskaper med tilknytning til to land, hvor internretten i de respektive land peker på stiftelse som hjemmehørendekriterium. F.eks Autoliv inc., som er stiftet i USA, men som har hovedkontor i Sverige og avholder sine styremøter i Sverige. Depotaksjer kan handles på stockholmbørsen med svensk isin- nr. Både USA og Sverige har stiftelse som hjemmehørendekriterium, det vil si at Autoliv inc. er skattemessig hjemmehørende i USA, og dermed utenfor fritaksmetoden for salg av porteføljeinvesteringer, til tross for at de opererer fra Sverige. Mottatt utbytte fra selskap hjemmehørende i normalskatteland utenfor EØS behandles feilaktig som skattefritt fordi man eier minst 10 % av aksjene. Mottatt utbytte blir likevel skattepliktig hvis man ikke samtidig også innehar minst 10 % av stemmene som kan avgis på generalforsamlingen i selskapet. Skatteetaten har avdekket til dels store beløp i slike tilfeller, og har fokus på disse.

48 Fritaksmetoden endringer 2016 Avskjære bruken av fritaksmetoden når det utdelende selskap gis fradrag for utdelingen. Dette vil blant annet gjelde når utbetalers hjemstat behandler utdelingen som en rentebetaling. Kostnader til aksjeerverv som ikke gjennomføres skal ikke være fradragsberettiget etter skatteloven Utenfor fritaksmetoden gir slike kostnader som før fradragsrett etter skatteloven 6-1.

49 Lønnsomt med fritaksmetode? Skatt: 30,8 %, skjermingsrente: 1,5 % Startkapital Heading Gj.snitt.årlig Kapital (Franklin Gothic book 40) avkastning i e/skatt prosent etter 5 år, privat Her fortsetter du presentasjonen din Behold 000teksten 5 i minimum 1str 212 Frank 097Gothic Medium Kopier denne 10 siden etter antall ønskede sider Husk alltid 18 å 509 ta med heading, enten for nytt emne eller undertittel Ikke gjør endringer i malen! (Franklin Gothic book 20) Kapital e/skatt etter 5 år, holding Differanse

50 Lønnsomt med fritaksmetode? Skatt: 33,4 %, skjermingsrente: 1,5 % Startkapital Gj.snitt.årlig Kapital Kapital Differanse avkastning i e/skatt e/skatt prosent etter 5 år, etter 5 år, Her fortsetter du presentasjonen privat din holding Behold 000teksten 5 i minimum 1 str 206 Frank 800Gothic Medium Kopier denne 10 siden etter antall ønskede sider Husk alltid å ta med heading, enten for nytt emne eller undertittel Ikke gjør endringer i malen! (Franklin Gothic book 20)

51 Lønnsomt med fritaksmetode? Skatt 30,8 %, skjermingsrente: 3,0 % Heading Gj.snitt.årlig (Franklin Gothic Kapital book 40) Startkapital avkastning i e/skatt prosent etter 5 år, Her fortsetter du presentasjonen privat din Behold 000 teksten 5 i minimum str Frank 281 Gothic Medium Kopier denne 10 siden etter 1 antall ønskede 1 sider Husk alltid 12 å 782 ta med heading, enten for nytt emne eller undertittel Ikke gjør endringer i malen! (Franklin Gothic book 20) Kapital e/skatt etter 5 år, holding Differanse

52 Lønnsomt med fritaksmetode? Skatt: 33,4 %, skjermingsrente: 3,0 % Startkapital Heading Gj.snitt.årlig (Franklin Gothic Kapital book 40) Kapital e/skatt etter 5 år, holding Differanse avkastning i e/skatt prosent etter 5 år, Her fortsetter du presentasjonen privat din Behold 000teksten 5 i minimum 1 str 236 Frank 197 Gothic Medium Kopier denne 10 siden etter antall ønskede sider Husk alltid å ta med heading, enten for nytt emne eller undertittel Ikke gjør endringer i malen! (Franklin 000 Gothic 5 book 20)

53 Lønnsomt med fritaksmetode? Skatt: 33,4 %, skjermingsrente: 1,5 % Heading Startkapital Gj.snitt.årlig (Franklin GothicKapital book 40) Kapital e/skatt etter 20 år, holding Differanse avkastning i e/skatt prosent etter 20 år, Her fortsetter du presentasjonen privat din 1 Behold teksten 5 i minimum str Frank 000 Gothic2 Medium Kopier denne 10 siden etter antall ønskede 816 sider Husk 365 alltid 942 å ta 549 med heading, enten for nytt emne eller undertittel Ikke gjør endringer i malen! (Franklin 000Gothic 5 book 20)

54 Lønnsomt med fritaksmetode? Skatt: 33,4 %, skjermingsrente: 3,0 % Startkapital Heading Gj.snitt.årlig (Franklin Gothic Kapital book 40) Kapital e/skatt etter 20 år, holding Differanse avkastning i e/skatt prosent etter 20 år, Her fortsetter du presentasjonen privat din Behold 000teksten 5 i minimum str Frank 343 Gothic2 Medium Kopier denne 10 siden etter antall ønskede 729 sider Husk alltid 706 å ta 027 med heading, enten for nytt emne eller undertittel Ikke gjør endringer i malen! (Franklin 000 Gothic 5 book 20)

55 Tilordning Tilordning av inntekt til riktig skattesubjekt Hvis AS Holding ikke er den som utøver virksomhet: SKD: Ikke valgfritt ved utdeling (deler av) inntekten skal tilordnes aktiv eier dersom inntekten er generert av arbeidsinnsats for selskapet. Arbeidsinnsats AS Holding AS Tilordning

56 Tilordning Forhåndsuttalelse Skatt øst: Utbytte som skjevdeles etter aksjonærenes inntjening regnes som lønn når aksjonæren ikke eier selskapet direkte. Holding Holding Holding Lille Rosin AS

57 Utfisjonering av eiendom i eget AS Høyesterettsdom av 12. mars 2014, Tangen 7: Etter at eiendommen Tangen 7 var solgt ble øvrig virksomhet fisjonert ut, slik at eiendommen kunne selges skattefritt etter fritaksmetoden. ConocoPhillips Investment AS fisjon ConocoPhillips Investment AS Tangen 7 Tangen 7 AS Høyesterett: Ikke ulovfestet gjennomskjæring: «Jeg har vanskelig for å se at resultatet av den aktuelle transaksjonen er i strid med formålet bak fritaksmetoden, slik dette er beskrevet i forarbeidene.»

58 Utfisjonering av eiendom i eget AS Ikke gjennomskjæring ved påfølgende salg. Uttalelser fra SKD i etterkant av dommen: 31. mars 2014: «For fremtiden legger Skattedirektoratet til grunn at den ulovfestede gjennomskjæringsregelen ikke kommer til anvendelse når skattyter benytter skattefri fisjon som mellomledd for å komme i posisjon til å selge innmat/virksomhet ved salg av aksjer.» 5. mai 2014: «I avgjorte saker hvor vedtaket er fattet i strid med Høyesteretts dom, kan skattyter anmode om endring av ligningen. Treårsfristen i lignl. 9-6 nr. 2 setter imidlertid en grense for hvor langt tilbake i tid det er adgang til å endre ligningen. fisjon

59 Etablering av holdingstruktur

60 Etablering av holdingstruktur AS Momenter ved vurdering: Fleksibilitet i forhold til investeringer Utsatt skatt Fleksibilitet i forhold til uttak Behov for pengene privat NB! Ikke fradrag for tap (NB! Omkostninger til f. eks. revisor) AS

61 Etablering av holdingstruktur 1) Etablering av AS som handler aksjer 2) Salg av aksjene fra deg personlig til et AS 3) Skattefri omdannelse av virksomhet

62 Etablering av holding Salg av aksjer Salg fra privat eier inn til AS vanlig skattepliktig salg. Verdsettelse, prissetting : NB: Må prissettes på vanlig måte. BFU 12/13 Eksempel: Aksjonærer selger aksjer til pålydende (underpris) inn til eget holdingselskap. Deretter selger holdingselskapet aksjene videre til markedspris Skattemyndighetene: Differansen mellom markedsverdi og pris AS har betalt skattlegges hos aksjonær. Kan ikke ta pengene ut skattefritt fra selskapet igjen, til tross for at innskuddet er beskattet.

63 Skattefri omdanning Forutsetter at det drives næringsvirksomhet! = skattemessig kontinuitet => alle skatteposisjoner overføres til AS et NB! Omdannelse innen 1.7 får skattemessig virkning fra 1.1 samme år. Selskapet må være stiftet og melding sendt Foretaksregisteret innen 1.7. Omdannelse etter 1.7 får skattemessig virkning først fra 1.1. året etter omdannelsesåret.

64 Næringsvirksomhet? Konkret vurdering av omfanget av kjøp/salg, overskudd mv. BFU 7/06 Skattyter eier aksjeportefølje som er undergitt aktiv forvaltning av Forvaltning ASA. I 2004: 6 kjøp ( kr), 3 salg (gevinst kr/tap kr). I 2005: 8 kjøp ( kr), ingen salg. Markedsverdi pr : kr. Spørsmål om næring? SKD: NEI! Andre BFU: eks. 20, 21, 22 og 24 alle fra 2006

65 Skattepliktig omdanning = Skattepliktig realisasjon Skattepliktig gevinst på privat hånd (aksjonærmodellen) Fradragsberettiget tap på privat hånd Ikke kontinuitet = selskapet starter med NYE skattemessige verdier Hvis næring og aksjer med tap: Ikke skattefri omdanning!!!!

66 Aksjer som arv/gave

67 Aksjer som arv/gave Arveavgiften er fjernet for arv og gave fra 2014 Ingen meldeplikt kun opplysning om arv og gave i selvangivelsen post når samlet verdi er kroner eller høyere. NB! Arv etter dødsfall og gave før 1. januar 2014 medfører plikt til å betale arveavgift uavhengig av om det er privat eller offentlig skifte!

68 Skattemessige forhold Utgangspunkter: Arv og gaveoverføring utløser ikke skatteplikt for mottakeren Arv og gave regnes heller ikke skattemessig som realisasjon for arvelater/giver, og utløser derfor ikke gevinstbeskatning Inngangsverdi for mottaker: arving/mottaker overtar avdøde/givers skatteposisjoner Eksempel: Farfar ervervet aksjen i 1965 for 50 kroner Dagens markedsverdi er 350 kroner Barnebarn overtar aksjen med en inngangsverdi på 50 kroner => Selger barnebarnet aksjen for 350 kroner, blir han skattepliktig for en gevinst på 300 kroner!

69 Skattemessige forhold Skattemessig kontinuitet som tidligere, men nå også kontinuitet i «tapssituasjoner» fordi skatteloven 9-7 (inngangsverdien kan ikke settes høyere enn arveavgiftsgrunnlaget) ikke får anvendelse. Eksempel gave før 2014: Farfar ervervet aksjen i 2007 for 350 kroner Markedsverdi des var 50 kroner Barnebarn overtok aksjen med en inngangsverdi på 50 kroner Eksempel gave f.o.m 2014: Farfar ervervet aksjen i 2007 for 350 kroner Dagens markedsverdi er 50 kroner Barnebarn overtar aksjen med en inngangsverdi på 350 kroner Det vil si at mottaker ved et salg får fradrag for det latente tapet.

70 Gavesalg av aksjer Far Sønn «Statoil AS» Gavesalg Normalt ikke skattepliktig Holding AS «Statoil AS» Fritaksmetoden

71 Gavesalg av aksjer (BFU 25/2014) Faktum: Far ønsker å gjennomføre et gavesalg av sine aksjer i F AS til sin sønns aksjeselskap (Holding AS). Spørsmålet er om Far skal svare skatt av "gaveelementet" (aksjenes omsetningsverdi fratrukket vederlaget for aksjene) ved gavesalget etter skatteloven supplert med 13-1 første ledd. Far eier aksjene utenfor næring. Vederlaget tilsvarer Fars skattemessige inngangsverdi på aksjene, som er positiv. Skattedirektoratet kom til at Far ikke skal beskattes for "gaveelementet".

72 Noen aktuelle temaer/nyheter

73 Verdipapirfond Skattelegging i fondet Fortsatt eget skattesubjekt. Ikke lenger sondring mellom aksjefond og obligasjonsfond. Ikke skatteplikt for aksjer mv. iht fritaksmetoden. (Sjablong)fradrag for utdeling av renteinntekter. Skattlegging av eier - utdeling Utdeling fra fond med > 80 % aksjer er utbytte. Utdeling fra fond med mellom 20 og 80 % aksjer splittes og skattlegges som utbytte/renter. Utdeling fra fond med < 20 % aksjer skattlegges som renteinntekt.

74 Verdipapirfond Skattlegging av eier utdeling forts. Aksjeandelen beregnes ut fra forholdet mellom verdien av aksjer og andre verdipapirer ved inntektsårets begynnelse. For utdelinger som skattlegges som utbytte gjelder aksjonærmodellen/fritaksmetoden, men ikke for den delen som skattlegges som renteinntekt. Skjermingsgrunnlag: sjablonregelen gjelder for erverv f.o.m 2016

75 Verdipapirfond Skattlegging av eier ved utdeling Eksempel: Du har 200 andeler i et kombinasjonsfond som ved inntektsårets begynnelse har investert 70 % i aksjer og 30 % i andre verdipapirer. Fondet utdeler renteavkastning til andelseierne med kroner 10 per andel. Du mottar kroner fra fondet. Kroner 1400 skattlegges som aksjeutbytte. Kroner 600 skattlegges som renter. Aksjeutbytte kan reduseres med opparbeidet skjermingsfradrag.

76 Verdipapirfond Skattlegging av eier ved realisasjon Gevinst/tap beregnes etter vanlige regler. Fritaksmetoden eller oppjustering av eierinntekt i aksjonærmodellen gjelder kun for den delen av gevinsten som gjelder aksjeandelen i fondet. Ved beregning av aksjeandelen i fondet, legges gjennomsnittet av andelen i ervervs- og salgsåret til grunn (eksempel neste plansje). Ubenyttet skjerming kan utnyttes i hele realisasjonsgevinsten. Overgangsregel Verdipapirfond som etter tidligere regler ble ansett som aksjefond, skal anses å ha 100 prosent aksjeandel ved ikrafttredelsen av nye regler. Dette gjelder for andeler ervervet før 7. oktober 2015.

77 Verdipapirfond Skattlegging av eier ved realisasjon Eksempel 1 Du kjøper 100 andeler for kroner i år 1. Fondet har ved inngangen til år 1 investert 40 % i aksjer og 60 % i rentepapirer. I år 2 selger du alle andelene for kroner Ved inngangen til år 2 har fondet investert 50 % i aksjer og 50 % i rentepapirer. Du har en gevinst på kroner Gjennomsnittlig aksjeandel er 45 % ( )/2. Kroner beskattes som aksjegevinst (eierinntekt). Kroner beskattes som gevinst (25 %). (Aksje)gevinsten kan reduseres med eventuell ubenyttet skjermingsfradrag fra år 1

78 Verdipapirfond Skattlegging av eier ved realisasjon Eksempel 2 (aksjeandelen i fondet er over 80 %): Du kjøper 100 andeler for kroner i Fondet har investert 85 % i aksjer og 15 % i rentepapirer. I 2017 selger du alle andelene for kroner har fondet investert 95 % i aksjer og 5 % i rentepapirer. Du har en gevinst på kroner og gjennomsnittlig aksjeandel er 100 % ( )/2. Kroner beskattes som aksjegevinst Aksjegevinsten kan reduseres med eventuell ubenyttet skjermingsfradrag fra 2016

79 Verdipapirfond Skattlegging av eier ved realisasjon Eksempel 3 (erverv i perioden 7. oktober ): Du kjøpte 100 andeler for kroner i november Fondet har investert 85 % i aksjer og 15 % i rentepapirer. I 2016 selger du alle andelene for kr Du har en gevinst på kr Gjennomsnittlig aksjeandel er 92,5 % (85 % + 100)/2. Kroner beskattes som aksjegevinst (28,75 %). Kroner beskattes som gevinst (25 %). Gevinsten kan reduseres med eventuell ubenyttet skjermingsfradrag fra 2015

80 Verdipapirfond Skattlegging av eier ved realisasjon Eksempel 4 (erverv før 7. okt 2015 der andelseier er et aksjeselskap): Et aksjeselskap kjøpte 100 andeler for kr i Fondet hadde investert 5 % i aksjer og 95 % rentepapirer. I 2016 selger aksjeselskapet alle andelene for kr Fondet har investert 18 % i aksjer og 82 % i rentepapirer. Selskapet har en gevinst på kr Gjennomsnittlig aksjeandel er 50 % (100 % + 0)/2. Kroner er unntatt fra beskatning grunnet fritaksmetoden. Kroner beskattes som gevinst (skattesats er 25 %).

81 Verdipapirfond Skjermingsgrunnlag Andeler ervervet før 7. oktober: hvis definert som aksjefond (minst en aksje) er hele kostprisen skjermingsgrunnlag. Andeler ervervet mellom 7. oktober 2015 og : skjermingsgrunnlag settes til faktisk aksjeandel per 1. januar Andeler ervervet etter 2016: sjablonregelen gjelder ved fastsettelse av aksjeandel per 1. januar i ervervsåret

82 Lån fra aksjeselskap - utbytte Lån fra aksjeselskap til personlig aksjonær skal fra og med 7. oktober 2015 skattlegges som utbytte hos mottaker. Eksempel Ivar låner kroner av sitt heleide selskap Investering AS i januar Lånet skattlegges som utbytte hos Ivar. NB! Gjelder nå også lån fra deltakerlignet selskap fra 11. mai 2016.

83 Lån fra aksjeselskap - utbytte Ikrafttredelse skatteloven fjerde til sjette ledd. Endringene trer i kraft med virkning for lån som tas opp 7. oktober 2015 eller senere. Økning av saldo på lån som opprinnelig er tatt opp før innføringen, skal behandles som opptak av nytt lån. Eksempel Per og Raymond eier sammen selskapet Laban Interiør AS. Per inngikk i 2012 avtale med selskapet om et rammelån på inntil 2 millioner kroner. Før 7. oktober 2015 hadde Per benyttet 1 million av lånerammen. Ytterligere trekk på lånerammen fra 7. oktober 2015 vil skattemessig behandles som utbytte.

84 Lån fra aksjeselskap - utbytte Også videreføring eller forlengelse av lån som er forfalt regnes som nytt lån. Eksempel: Trude har lån i sitt aksjeselskap på 1 million kroner, tatt opp i Lånet forfalt til betaling 15. november Tidlig i november ble låneavtalen reforhandlet, og forfallstidspunktet utsatt tre måneder. Lånet på 1 million kroner skal skattemessig behandles som utbytte. Eksempel: Ramona har lån i sitt aksjeselskap på 1 million kroner, tatt opp i Lånet forrentes med 4 prosent, og rentene skal tillegges hovedstolen, og betales i sin helhet i Påløpte renter etter 7. oktober 2015 behandles som utbytte

85 Lån fra aksjeselskap - utbytte Gjelder lån fra utenlandsk selskap som tilsvarer et norsk AS. Eksempel Rakel bor i Norge og eier 50 prosent av det svenske selskapet Butik AB. Hun låner SEK 1 million av selskapet 10. desember Lånet er skattepliktig som utbytte i Norge. Et reelt lån skal behandles som lån i andre sammenhenger. Eksempel Even lånte 1 million kroner av sitt aksjeselskap 1. november I Evens selvangivelse for inntektsåret 2015 skal lånet føres opp som gjeld, mens selskapet skal føre lånet opp som en fordring i sin s/a

86 Lån fra aksjeselskap - utbytte Gjelder bare for personlige aksjonærer Eksempel Kato eier selskapet Holding AS, som igjen eier selskapet Investering AS. Selskapet Holding AS låner 10 millioner kroner av Investering AS i desember Lånet anses ikke som utbytte. Regelen omfatter også lån til aksjonærens nærstående. Eksempel Even lar sin datter Rikke låne kroner fra sitt selskap Evens Aksjehandel AS. Lånet skattlegges som utbytte hos Even.

87 Lån fra aksjeselskap - utbytte Gjelder også ved lån fra andre selskaper i konsernet. Eksempel Vivian eier 10 prosent av aksjene i Bonansa AS, som igjen eier 95 prosent av selskapet Drift AS. Vivian låner kroner av selskapet Drift AS i desember Lånet behandles som utbytte for Vivian. Gjelder også sikkerhetsstillelse, og når lån ikke gis direkte fra selskapet, men indirekte ved hjelp av uavhengig part. Eksempel Vidar eier selskapet Investering AS. Vidar og ektefellen Kari skal skilles, og Ivar har i denne forbindelse behov for lån til ny bolig. Banken vil bare yte lån dersom Investering AS stiller sikkerhet for lånet. Vidars lån i banken skal anses som utbytte dersom Investering AS stiller sikkerhet for lånet.

88 Lån fra aksjeselskap - utbytte Tilbakebetaling av slike lån behandles som innskudd av ny kapital. Eksempel Arne eier 100 aksjer i selskapet Arnes Investering AS. Inngangsverdien og innbetalt kapital per aksje er kroner, mens skjermingsgrunnlaget er kroner per aksje. Arne tar i november 2015 opp et lån på 1 million kroner i Arnes Investering AS. Lånet behandles skattemessig som utbytte. I november 2016 betales lånet tilbake. Tilbakebetalingen innebærer at inngangsverdien og innbetalt kapital per aksje i november 2016 øker til kroner, mens skjermings- grunnlaget øker til kroner.

89 Lån fra aksjeselskap - utbytte Unntak fastsatt i ny forskrift vedtatt (FSFIN ) Kreditt og sikkerhetsstillelse fra finansforetak i henhold til finansforetaksloven 1-3. Kreditt under kroner så lenge denne nedbetales innen 60 dager. Kundefordringer i ordinær virksomhet som innfris innen 30 dager. Kreditt eller sikkerhetsstillelse til arbeidstaker som ikke har høyere eierandel eller stemmeandel i selskapet enn 5 prosent. Identifikasjonsregler når det gjelder nærstående som etter aksjeloven.

90 Skatteforliket i stortinget Meld. St. 4 ( ) Innstilling fra finanskomiteen om skattereform for omstilling og vekst 1. Utbytteskatten holdes om lag på dagens nivå i tråd med regjeringens forslag når vi ser utbytteskatt og selskapsskatt i sammenheng. 2. Det innføres en verdsettingsrabatt på 20 pst. i formuesskatten innen 2018 for aksjer og driftsmidler. Tilsvarende reduksjon i verdsetting av tilordnet gjeld gjøres sjablongmessig. 3. Satsen i alminnelig inntekt for selskap og person reduseres til 23 pst. innen Ytterligere reduksjoner vurderes i lys av utviklingen internasjonalt, og spesielt i våre naboland.

91 Skatteforliket i stortinget Meld. St. 4 ( ) Innstilling fra finanskomiteen om skattereform for omstilling og vekst 4. Regjeringen bes i forbindelse med statsbudsjettet for 2017 gi en vurdering av problemet med formuesskatt i forbindelse med likviditetsutfordringer for eiere og bedrifter når bedriftene går med underskudd og det ikke er grunnlag for å betale utbytte. Det bes om en vurdering av hvordan midlertidige likviditetsproblemer eventuelt kan avhjelpes uten at det skapes en omgåelsesmulighet for formuesskatten.

92 Skatteforliket i stortinget Meld. St. 4 ( ) Innstilling fra finanskomiteen om skattereform for omstilling og vekst 5. Skjermingsrenten økes til et nivå som bedre reflekterer risikofri avkastning. Regjeringen bes komme tilbake i statsbudsjettet for 2017 med forslag til hvordan en økt skjermingsrente bør fastsettes 6. Regjeringen bes i forbindelse med budsjettet for 2017 foreslå en ordning for langsiktig sparing i børsnoterte aksjer og aksjefond som innebærer at gevinster ikke beskattes løpende.

93 Skattespørsmål under utredning Grenseoverskridende aksjeinntekter Fritaksmetoden beholdes, men visse endringer vurderes. Motvirke uønskede tilpasninger regler som hindrer at inntekter opptjent i lavskatteland kanaliseres via selskap i EØS-land bør være så strenge som EØS rette tillater Vurderingen av om et utenlandsk selskap «tilsvarer» et norsk selskap er kompliserte vil forenkle reglene Vurdere om kravet til eierandel og eiertid for porteføljeinvesteringer utenfor EØS bør oppheves. Aksjonærmodellen beholdes, men visse endringer vurderes: Ikke gjelde ved investering i lavskatteland