Q&A SLIK FUNGERER DET

Transkript

1 Q&A SLIK FUNGERER DET Hva er aksjebasert crowdfunding? Aksjebasert crowdfunding er en type folkefinansiering hvor du kan kjøpe aksjer i startup- og vekstselskaper. Ved at du kjøper aksjer i selskapene blir du medeier og med på selskapets fremtidige verdiutvikling. Hva er forskjellen på aksjebasert crowdfunding og andre typer crowdfunding? Aksjebasert crowdfunding handler om egenkapitalsfinansiering, eller enkelt; kjøp av aksjer i selskapet. Du eier da en andel av selskapet, og tar del i selskapets fremtidige verdiutvikling. Du får tilbake pengene ved å selge aksjene til en høyere eller lavere pris enn du selv betalte. Selger du til en høyere pris enn du betalte kan du tjene penger på investeringen og selger du til en lavere pris enn du kjøpte til, vil du tape penger. Selskaper kan også gå konkurs og da vil du som aksjonær tape hele beløpet du har investert. Om selskapet har en lønnsom utvikling kan du som aksjonær også få avkastning på din investering ved at selskapet betaler ut utbytte til sine aksjonærer. Lånebasert crowdfunding handler om at mange mennesker går sammen og låner et selskap penger. Alle disse långiverne får en månedlig renteinntekt på beløpet de har lånt ut. Selskaper som benytter seg av lånebasert crowdfunding får gjerne ikke lån i normale banker, og kan da benytte seg av lånebasert crowdfunding. Renten på denne type lån ligger som regel godt over det man får ved å la pengene stå i banken, og renten fastsettes ut fra hvor høy risiko det er i lånet. Donasjonsbasert crowdfunding er en offentlig innsamlingsaksjon der man kan donere penger til ulike tiltak/organisasjoner osv, og det ikke ligger noe forventning om å få noe tilbake. Belønningsbasert crowdfunding er folkefinansiering der du gir et beløp og får en gave tilbake. Typisk bruk av belønningsbasert crowdfunding er at man forhåndsselger et produkt for å få penger til å produsere dette, og alle som bidrar med penger får tilsendt produktet når det er ferdig. Hva er risikoen ved aksjebasert crowdfunding? Når du investerer i aksjer i de ulike selskapene, er du med på både fremtidige oppturer og nedturer i verdiutviklingen. Det betyr at hvis verdien på selskapet utvikler seg negativt, vil du som investor ha en like negativ utvikling på investeringen din, og du kan risikere å tape hele investeringsbeløpet. Det lønner seg derfor å diversifisere porteføljen din altså satse et mindre beløp i flere selskaper istedenfor å satse alt på ett selskap. Investerer du i flere selskaper har du større sjanse for å treffe selskaper som virkelig lykkes, og ett vellykket selskap kan potensielt gjøre hele porteføljen lønnsom. Hvilke typer selskaper kan jeg investere i gjennom AROUND? AROUND sin strategi er å lansere vekstselskaper med høy kvalitet på plattformen. Vi ønsker selskaper som har eksistert minimum 2-3 år, har mer enn 2 ansatte, har hatt omsetning og Proof of Concept ved at de har solgt produkter/tjenester og fått betalt for det.

2 Vi har ikke satt noen spesielle bransjer vi ønsker å satse på, men ønsker å tilby gode investeringsmuligheter til folket uavhengig av bransje. Hvilken avkastning kan jeg forvente på investeringer i AROUND? Selskapene som blir presentert på AROUND har høy kvalitet og har gått igjennom en juridisk (SANDS) og økonomisk vurdering. Det vil fortsatt være forbundet høy risiko ved investering i slike selskaper, men kan også gi høy avkastningsmulighet for investorer. Privanet i Finland, der AROUND har eksistert siden 2016, har i denne perioden sett en verdiøkning på mellom 12-20% i året på en portefølje med selskaper som har gjennomført aksjeemisjoner på AROUND. Hva kreves for å bli kunde hos AROUND? For å bli kunde hos AROUND må du fylle ut et registreringsskjema på around.no, og gå gjennom «Kjenn din kunde-prosedyrene» (KYC) vi er pålagt fra Finanstilsynet å registrere. Denne registreringsprosessen gjøres kun én gang, og tar 5-10 minutter. Etter at du har registrert deg første gang får du tilsendt et passord på e-post. Dette brukes for å logge inn på around.no, og derfra er man kun et par tastetrykk unna å bli investor i spennende vekstselskaper. Koster det noe å bli kunde hos AROUND? Nei, det koster ingenting å bli kunde hos AROUND. Hvor mye bør jeg investere i selskapene på AROUND? Man bør aldri investere mer enn man har råd til å tape. Det er høy risiko ved å investere i unoterte aksjer, men det er desto større potensiale for god avkastning hvis man treffer på investeringene og diversifiserer sine investeringer i flere selskaper. Hva er AROUND sin rolle i selskapene? AROUND screener, sjekker og kvalitetsikrer så godt som mulig selskapene før vi lanserer dem på plattformen. Vi utfører juridisk og finansiell vurdering av selskapene før kampanjene. Alle selskap som lanseres på around.no har i tillegg vært gjennom en screeningkomité. Utføres det Due Diligence på selskapene som lanseres på AROUND? Ja, vi utfører begrenset vurdering både juridisk og finansiell Due Diligence på selskapene på around.no. Den finansielle vurderingen utføres av Privanet internt, mens den juridiske utføres av vår partner SANDS.

3 Hvordan verdsettes selskapene? Alle selskap på around.no går gjennom finansiell vurdering, og denne innebærer en grundig og uavhengig verdivurdering fra Privanet. Til dette brukes opptil 7 ulike finansielle modeller. Men, det er alltid selskapet selv som setter verdien på selskapet som ligger til grunn for emisjonen. Hvem kan investere i AROUND? Investeringer gjennom AROUND er tilgjengelig for alle som ønsker og har mulighet så lenge du er myndig og oppfyller kravene i vår kunde-etableringsprosess. Minstebeløpet pr. investering ligger på ca 5000 NOK, litt avhengig av aksjekursen til selskapet. Hvordan skjer betalingen for aksjene? Når man kjøper aksjer gjennom plattformen får man umiddelbart tilsendt faktura på e-post. Det vil i fremtiden bli mulig å betale direkte via nettbank. Hvordan tjener AROUND penger? AROUND tar en prosentandel av det totalt innsamlede beløpet til selskapene. Hva skjer hvis en kampanje på around.no ikke blir fulltegnet? Hvis ikke kampanjens minimumsbeløp blir nådd, blir alle investerte beløp tilbakebetalt til alle investorer som har vært med på kampanjen. Hva skjer hvis en kampanje blir overtegnet? Hvis en kampanje blir overtegnet, altså at det kommer inn mer penger enn maksimumsbeløpet, vil aksjene bli fordelt etter pro-rata prinsippet. Når binder jeg meg til å investere, kan jeg endre antall og beløp? Når du har tegnet aksjer og fått tilsendt faktura er dette en bindende avtale om kjøp av aksjer. Du kan tegne aksjer flere ganger i samme kampanje, men du kan ikke gå tilbake på de kjøpene du allerede har gjort. Har det mot formodning skjedd en feil, kan dere ta kontakt med oss på hello@around.no. Kan jeg selge aksjer/kjøpe flere aksjer etter at kampanjen er avsluttet?

4 Du kan ikke selge eller kjøpe flere aksjer via AROUND etter at kampanjen er avsluttet, men vi oppfordrer alle selskapene vi samarbeider med til å liste seg på markedsplassen Family & Friends, som er underlagt NOTC og Oslo Børs. Her kan du legge inn både kjøps- og salgsinteresse, og handle med unoterte aksjer. Privanet Securities er autorisert megler på NOTC Family & Friends, så ta kontakt med oss på så hjelper vi deg med å legge inn ordre. Hva skjer etter en vellykket kampanje? Etter å ha avsluttet en vellykket crowdfundingkampanje må Privanet, som driver AROUND-plattformen, og selskapet utføre alt administrativt med selve emisjonen, og bla. sende inn dokumentasjon til Brønnøysundregistrene. Denne prosessen tar noen uker. Deretter vil investorene få tilsendt pålogging til CrowdWorks, en Investor Relations-plattform hvor selskapet og investorene kan kommunisere seg i mellom. Hvor kan jeg se mine aksjer? Dine aksjekjøp vil bli synlig på CrowdWorks som du også når via Dette er en Investor Relations-plattform der selskapet og investorene kan kommunisere seg i mellom i et eget nettbasert samfunn. Det kommer en «Min Side» funksjon på around.no i fremtiden, der du kan se hvilke selskap og beløp du har investert. Dette er derimot ikke på plass enda. Hvor kan jeg se hvordan det går med mine investeringer? Etter at selskapet er ferdig med det administrative rundt emisjonen, vil alle nye investorer få tilsendt en pålogging til plattformen CrowdWorks. Her kan selskapene holde alle investorene oppdatert på en enkel og oversiktlig måte, og både selskap og alle investorer kan kommunisere på tvers. Blir min investering synlig for andre på AROUND? Alle investorene er anonyme, men beløpet du investerer blir synlig ved at «hjulet» på kampanjesiden oppdaterer seg i realtime med det totalt investerte beløp. Hvilken påvirkning får jeg på selskapene jeg har investert i? Hver aksje du kjøper tilsvarer 1 stemme på Generalforsamlingen i selskapet, med mindre noe annet er spesifisert i aksjonæravtalen. Du får altså likt antall stemmer som aksjer du har kjøpt. Kan man investere gjennom aksjeselskap? Ja, det er helt uproblematisk å investere gjennom aksjeselskap.

5 Hva er en aksjonæravtale, og hvordan påvirker den meg? En aksjonæravtale, eller aksjeeieravtale som det formelt heter i aksjeloven, er kort sagt en avtale som inngås av en eller flere aksjonærer i et aksjeselskap. Vanligvis inngås aksjonæravtaler mellom alle aksjonærene i selskapet. Medsalgsrett og medsalgsplikt (Tag-along og Drag-along) er et viktig moment som må tas hensyn til i aksjonæravtaler hvor selskapet gjør en crowdfunding. Medsalgsrett og medsalgsplikt inntrer når en aksjonær (eller flere aksjonærer) i selskapet selger aksjer. Medsalgsretten (Tag-along) i sin enkle form gir da de øvrige aksjonærer (hvis det er flere) rett til å selge sine aksjer til kjøperen, ofte på tilsvarende vilkår. Medsalgsplikten (Drag-along) virker motsatt ved at det er den selgende aksjonær som kan tvinge de øvrige aksjonærene til å selge til samme kjøper på gitte vilkår. Hvordan kan jeg endre/få tilsendt nytt passord? Det finnes et eget valg på menyen på der du kan endre ditt passord. Har du glemt passord vil du få muligheten til å få tilsendt passord på nytt der du logger inn. Hvor kan jeg stille spørsmål til selskapet? Spørsmål om/til selskapet kan du sende til hello@around.no, eller delta på våre investormøter vi arrangerer under hver kampanje. Der vil du kunne møte teamet bak selskapene personlig. Hva skjer med investeringene mine hvis AROUND/Privanet går konkurs? Dine investeringer er gjort direkte i selskapene, så dersom AROUND/Privanet mot formodning skulle gå konkurs vil ikke dette påvirke investeringene du har gjort. Hvem er ansvarlig for at informasjonen om selskapet er korrekt? Selskapet står selv ansvarlig for at all informasjon er korrekt, men vi i AROUND kontrollerer så godt vi kan all informasjon som blir offentliggjort. Har AROUND konsesjon for å hente kapital? Ja, AROUND har en grensekryssende konsesjon for verdipapirforetak fra finske Finanstilsynet og tillatelse til å bedrive virksomhet i Norge. Hva skjer med skatt på fortjeneste/tap på investeringer i unoterte selskaper? AROUND/Privanet tar ikke ansvar for beskatning til de som investerer gjennom plattformen. Dette må investorene stå ansvarlig for selv.

6 Kan jeg gi bort aksjene mine i gave til noen? Ja, man kan gi bort aksjer man har kjøpt i gave. Man må fylle ut et gavebrev, og en beretning til styret i selskapet om at aksjene skal skifte eier. Ta kontakt med oss på hello@around.no, så vil vi hjelpe deg med å fylle ut dokumentasjon. Bedrifter: Hvor mye kapital kan vi hente via AROUND? AROUND skal etter hvert hjelpe selskaper å hente mellom 5-50 MNOK. Foreløpig hjelper vi selskaper å hente mellom 5-10MNOK. Hva er minstebeløp for en emisjon via AROUND? Minste beløp for en emisjon på AROUND er som hovedregel 5 millioner NOK. Skal du hente mindre beløp, kan SparkUp være et alternativ. Hvilke krav stilles til selskaper på AROUND? AROUND ser etter vekstselskaper som har eksistert i minimum 2-3 år, har minst 2 ansatte, har vært ute i markedet med produktet/tjenesten, solgt dette og fått betalt. Vi ser helst at selskapet har hatt omsetning siste 1-2 år, men har ikke satt noe minimumstall. Vi ønsker å satse på team som viser at de har store ambisjoner og evner til å løfte selskapet sitt til nye høyder! Hvordan bør jeg forberede meg til en crowdfundingkampanje? Forberedelser er ekstremt viktig når man skal kjøre en crowdfundingkampanje. Det er viktig å få momentum fra start av kampanjen og holde trykket oppe utover. Ta kontakt med oss i Privanet, så hjelper vi dere å forberede både dere selv og nettverket deres på crowdfundingkampanjen. Hva skal til for å lykkes med kampanjen? Det viktigste for å lykkes med en kampanje er å forberede seg godt, gå bredt ut i nettverket for å markedsføre kampanjen, og ikke minst hardt arbeid under selve kampanjen. Det krever mye tid å hente kapital, og en crowdfundingkampanje intensiverer denne prosessen ytterligere. Sørg for å sette av nok tid under selve kampanjen!

7 Hvor lang tid tar en kampanje? Selve kampanjen ligger normalt ute på nett mellom 3-5 uker, også er det noen uker før og etter til forberedelse og etterarbeid. Hva koster det å kjøre en kampanje på AROUND? Vi har egne priser på de ulike fasene vi tilbyr, men vi tar en fast pris for forarbeid/due Diligence og en prosentvis andel av kapitalen som blir hentet inn. Ta kontakt med oss i dag, så kan vi komme med et pristilbud til ditt selskap. Kan jeg kombinere en kampanje på AROUND med andre finansieringsmåter? Ja, dette er i aller høyeste grad mulig og ikke minst lurt å gjøre. Viktigste er at dere informerer Privanet/AROUND om andre finansieringsmåter, slik at vi kan tilrettelegge samordning på best mulig vis. Hvordan skjer verdsettelsen av selskapet før en kampanje? Privanet gjør en begrenset finansiell vurdering (Due Diligence) på selskapene som lanseres på AROUND, og den utgjør en uavhengig vurdering av verdien på selskapet. Når får selskapet pengene som er hentet inn? Deler av pengene som er hentet inn blir utbetalt etter avsluttet kampanje, resten blir utbetalt etter at alle formalia, kontroller og avstemminger er gjennomført. Hvem er investorene som kommer gjennom AROUND? Investorene som kommer gjennom AROUND representerer folk flest. Vår database består av alt fra profesjonelle investorer til «mannen i gata» som har interesse for investeringer i unoterte aksjer og vekstselskaper. Hvor mange investorer kan jeg regne med å få ved en crowdfunding? Dette kommer helt an på selskapets egne forberedelser, hvor mye kapital som skal hentes osv., men hvis man henter mellom 5 og 10 millioner kan man regne med nye investorer.