Kvartalsrapport 2011 Kvartalsrapport 2. kvartal
Kvartalsrapport 2. kvartal BALANSEN Pr. 30.6.2011 utgjør forvaltningskapitalen kr. 1.850 mill. som er en økning på kr. 65 mill. fra samme periode for ett år siden. Innskudd fra kunder ved halvårsskiftet utgjorde kr. 1.275 mill., som er en økning fra samme periode i fjor på kr. 18 mill. eller 1,47 %. Siste året er utlånene økt med kr. 104 mill., som tilsvarer 7,43 %. Denne veksten er for det emste finansiert ved salg av verdipapirer. I tillegg kommer økningen av våre lån i Terra Boligkreditt på kr. 157 mill. Samlet utlånsvekst for våre kunder de siste 12 månedene er dermed kr. 261 mill. som tilsvarer 16,65 %. Den store veksten siste halvår må ses i sammenheng med at egne utlån i første halvår i fjor ble redusert med kr. 84 mill. Samlet sett for 2010 gikk utlånene ned med kr. 1,5 mill., mens innskuddene økte med kr. 58.5 mill.. Dette ble løst temporært ved å investere i verdipapirer, slik at verdipapirbeholdningen ved årsskiftet var ca 100 M NOK større enn vår policy tilsier. Veksten i utlån i første halvår har derfor i stor grad vært finansiert ved å redusere verdipapirbeholdningen ned til et mer normalt nivå. DRIFTSRESULTATET Bankens driftsresultat etter første kvartal ble på kr. 1,9 mill., som er en nedgang på kr. 3,9 mill. i forhold til samme periode i fjor. Avviket skyldes at vi i første halvår i fjor hadde ekstraordinære inntekter på kr. 2,5 mill., samt at vi i år har avsatt til tap, mens vi i fjor hadde inntekt på tapsføringene. Rentenettoen utgjør kr. 16,8 mil., som er en svak forbedring sammenlignet med samme periode i fjor. Målt mot GFK er rentenettoen omtrent uendret fra 1,87 % i fjor til 1,88 % så langt i år. Det store presset mot rentene, som har vedvart de siste årene, føler vi er avtatt noe i siste kvartal. Det har i lengre tid vært arbeidet med å bedre bankens inntjening, da den av ulike årsaker har vært lavere enn ønskelig i noen kvartaler. Årsakene er primært mindre rente på fri egenkapital, sterk priskonkurranse på utlån i Trondheim, reduserte utlån i en periode og floor-risiko på innskudd. Det har vært gjennomført mange ulike tiltak for å øke inntjeningen på lengre sikt, og styret er fornøyd med at prognosene for inntjeningen viser en betydelig forbedring for 2. halvår 2011 og de nærmeste årene. Det er både rentenettoen og andre inntekter som viser fremgang. Fortsatt har vi for høy kostnadsprosent, men vi forventer at denne vil avta betydelig utover året. Dette dels som følge av store kostnader i starten av året, og dels som følge av en betydelig forbedring av inntjeningen de kommende kvartaler. KAPITALDEKNING Bankens netto ansvarlige kapital utgjorde ved utgangen av kvartalet kr. 189 mill., mens kjernekapitalen utgjorde kr. 196 mill. Ved kvartalsskiftet utgjorde kapitaldekningen 18,17 %, mens tilsvarende tall for ett år siden var 18,53 %. Overskuddet i første halvår er ikke medregnet. TAP / MISLIGHOLDTE LÅN I andre kvartal er de individuelle tapsavsetningene økt med kr. 6,1 mill., mens de gruppevise er redusert med kr. 4,3 mill. Reduksjonen av gruppevise avsetninger er brukt til å øke de spesifiserte tapsavetningene på enkeltkunder, og ikke inntektsført. Basert på oppbud hos flere ulike kunder i løpet av Juli, antas det at mye av disse spesifiserte avsetningene kan bli omgjort til konstaterte tap i løpet av 3. kvartal 2011. Ved kvartalsskiftet var misligholdet fortsatt svært lavt, men det antas at det vil være noe høyere i en periode av 3. kvartal før det igjen kommer ned på et meget lavt nivå. Styret er av den oppfatning at det ikke vil komme vesentlige nye tap i 3. kvartal eller fremover som ikke i hovedsak er dekket av dekket av dagens avsetninger. LIKVIDITET I andre kvartal har vi tatt opp ett 2,5-års obligasjonslån på kr. 75 mill., samtidig som vi kjøpte tilbake kr. 15 mill. av vårt sertifikatlån. Dette må sees i sammenheng med at et lån i KfS på kr. 50 mill. ble innfridd i mars. I juni fikk vi som vanlig tilført betydelige kundeinnskudd som vi har benyttet til å kjøpe tilbake ytterligere kr. 25 mill. av dette sertifikatlånet. Ved utgangen av halvåret viser likviditetsindikatorene henholdsvis over 114% og 117%, som er økning for begge med 9 prosentpoeng siden første kvartal. Bankens likviditetsreserver er samlet sett meget gode, og fordeler seg med ca 80 M NOK i rene likvider, ca 80 M NOK i ubenyttede deponerbare obligasjoner i Norges bank og ca 80 M NOK i trekkrettighet i DnB NOR. FRAMTIDSUTSIKTER Det forventes en betydelig forbedring i inntjeningen fra og med 3. kvartal, av årsaker som er nevnt tidligere. Det forventes vekst i både innskudd og utlån i 2. halvår, på en måte som balanserer med likviditeten. Styret i Klæbu Sparebank Klæbu, 10. august 2011 Bente Haugrønning Styrets leder Leif Lihaug Styrets nestleder Geir Karlsen Trine Foosnæs Finn Roger Buan Ansatterepresentant Bjørn Riise Banksjef
Resultatregnskap Kvartalsrapport 2. kvartal 2011 Balanse
Tap på utlån 2. kvartal Hittil i år Året 2011 2010 2011 2010 2010 Periodens endring i individuelle nedskrivinger -6 067 384 6 067 595 6 025 Periodens endring i gruppevise nedskrivinger 4 305 518-4 305-148 -1 278 Periodens konstaterte tap som det tidligere er nedskrevet for - -758 - -169-1 715 Periodens konstaterte tap som det tidligere ikke er nedskrevet for -33 11 33-11 -14 Periodens inngang på tidligere perioders nedskrivinger - -19-24 26 152 = Periodens tapskostnad -1 795 136 1 771 293 3 170 Individuelle nedskrivninger på utlån og garantier Individuelle nedskrivninger ved begynnelsen av perioden 1 970 7 995 7 995 Økte individuelle nedskrivninger i perioden - 268 266 Nye individuelle nedskrivninger i perioden 6 887 - - Tilbakeføring av individuelle nedskrivninger fra tidligere perioder -820-1 492-5 260 Konstaterte tap på lån som tidligere er nedskrevet - - -1 031 Individuelle nedskrivninger ved slutten av perioden 8 037 6 771 1 970 Gruppenedskrivninger på utlån Gruppenedskrivninger ved begynnelsen av perioden 10 245 8 967 8 967 Periodens endring i gruppenedskrivninger -4 305-719 1 278 Tilbakeføring av nedskrivninger på grupper av utlån i perioden - - - Gruppenedskrivninger ved slutten av perioden 5 940 8 248 10 245 Misligholdte engasjement Brutto misligholdte utlån - 1 813 - Individuelle nedskrivninger - -99 - Netto misligholdte utlån - 1 714 - Andre tapsutsatte engasjement Tapsutsatte engasjement (ikke misligholdt) 43 783 11 313 6 810 Individuelle nedskrivninger -8 037-4 710-1 970 Netto tapsutsatte engasjement 35 746 6 603 4 840
Utlån til kunder fordelt på sektorer og næringer Offentlig forvaltning - - - Landbruk 19 411 15 367 17 705 Industri 18 810 13 670 13 084 Bygg, anlegg 75 677 71 677 42 553 Varehandel 26 631 26 746 23 973 Transport 14 029 26 604 13 619 Eiendomsdrift etc 260 844 150 378 221 687 Annen næring 14 070 15 468 49 223 Sum næring 429 472 319 910 381 844 Personkunder 1 076 765 1 082 154 1 067 719 Brutto utlån 1 506 238 1 402 064 1 449 563 Individuelle nedskrivninger -8 037-6 771-1 970 Gruppenedskrivninger -5 940-8 248-10 245 Netto utlån til kunder 1 492 261 1 387 045 1 437 348 Kapitaldekning Sparebankens fond 176 943 166 103 176 943 Gavefond 2 988 2 987 2 988 Overfinansiert pensjonsforpliktelse -1 387-459 -1 387 Fondsobligasjoner 19 740 19 740 19 740 Immatrielle eiendeler -1 896-2 777-1 896 Sum kjernekapital 196 388 185 594 196 388 Ansvarlig lånekapital - - - Reduksjoner siste fem år - - - Sum tilleggskapital - - - Ansvarlig kapital andre finansinst. -7 071-3 642-2 624 Netto ansvarlig kapital 189 317 181 952 193 764 Eksponeringskategori (vektet verdi) Stater 0 0 0 Lokal regional myndighet 1 800 3 800 3 800 Offentlig eide foretak 24 588 0 54 550 Institusjoner 55 063 49 413 38 400 Foretak 132 663 185 588 147 288 Massemarked 0 0 0 Pantsikkerhet eiendom 685 963 605 613 654 325 Forfalte engasjementer 0 1 713 0 Obligasjoner med fortrinnsrett 8 525 6 225 10 213 Andeler verdipapirfond 10 925 6 988 2 325 Øvrige engasjementer 54 188 54 200 61 275 Kapitalkrav fra operasjonell risiko 81 275 80 475 81 275 Gruppenedskrivninger -5 938-8 250-10 250 Ansvarlig kapital i andre finansinst. -7 075-3 638-2 624 Beregningsgrunnlag 1 041 975 982 125 1 040 576 Kapitaldekning i % 18,2 % 18,5 % 18,6 %
Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer Sertifikater, nominell verdi 10 385 - - Obligasjoner, nominell verdi 300 897 236 808 225 000 Tilbakekjøpte obligasjoner -17 000-17 000-17 000 Amortisert over-/underkurs -348-568 -355 Sum gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 293 934 219 240 207 645 Ansvarlig lånekapital Ordinær ansvarlig lånekapital, nominell verdi 19 740 19 740 19 740 Evigvarende ansvarlig lånekapital, nominell verdi - - - Fondsobligasjoner, nominell verdi - - - Amortisert over-/underkurs - - - Sum ansvarlig lånekapital og fondsobligasjonslån 19 740 19 740 19 740 Gjeld til kredittinstitusjoner F-lån fra Norges Bank 40 000 70 000 40 000 Lån fra andre kredittinstitusjoner 15 263 65 542 65 258 Sum gjeld til kredittinstitusjoner 55 263 135 542 105 258
Restnedbetalingstid på eiendels- og gjeldsposter Post i balansen >1 mnd. 1-3 mnd. 3-12 mnd. 1-5 år Over 5 år Uten løpetid Sum Kont./fordr.sentralbanker 17 541 17 541 Utl./fordr. til kredittinst. - - 1 950 - - 75 035 76 985 Utlån til kunder 457 986 20 605 53 102 199 563 774 982-13 977 1 492 261 Obligasjoner/sertifik. 4 910 5 000 29 113 119 343 36 405 194 770 Aksjer 49 237 49 237 Øvrige eiendeler 18 952 18 952 Sum eiendeler 462 896 25 605 84 165 318 906 811 387 146 788 1 849 747 Gjeld til kredittinst. 55 000 - - 263 55 263 Innskudd fra kunder 1 117 866 91 278 65 471-1 274 616 Obligasjonsgjeld - 10 385-283 897-348 293 934 Fondsobligasjoner - - 19 740 19 740 Øvrig gjeld 24 309 24 306 Egenkapital 181 888 181 888 Sum gjeld og egenkap. 1 117 866 101 663 120 471 283 897 0 225 852 1 849 747 Renteendringstidspunkt for eiendels- og gjeldsposter >1 mnd. 1-3 mnd. 3-12 mnd. 1-5 år Over 5 år Uten løpetid Sum Kont./fordr.sentralbanker 17 541 17 541 Utl./fordr. til kredittinst. 1 500 0 450 0 75 035 76 985 Utlån til kunder 0 943 0 2 571 14 846 1 473 901 1 492 261 Obligasjoner/sertifik. 56 312 123 508 14 950 0 0 194 770 Aksjer 49 237 49 237 Øvrige eiendeler 18 952 18 953 Sum eiendeler 57 812 124 451 14 950 3 021 14 846 1 634 666 1 849 747 Gjeld til kredittinst. 0 15 000 40 000 263 55 263 Innskudd fra kunder - 90 779 66 364 0 873 1 116 600 1 274 616 Obligasjonsgjeld - 10 385 0 283 897 0-348 293 934 Fondsobligasjoner - 0 0 0 19 740 19 740 Øvrig gjeld 24 306 24 306 Egenkapital 181 888 181 888 Sum gjeld og egenkap. 0 101 164 81 364 323 897 873 1 342 449 1 849 747
Postboks 300 7541 Klæbu Telefon: 04358 e-mail: post@klabu-sparebank.no www.klabu-sparebank.no