Årsrapport 2010
Fakta om et Melbye Konsernet har drevet forretningsvirksomhet i mer enn 100 år. Selskapet ble startet i 1907 av Axel Melbye med agentur innen blikkemballasje som hovedbeskjeftigelse. I 1913 fikk han også agenturer på el-verksmateriell og elektriske isolasjonsmaterialer. Virksomheten innen det «elektriske området» ble stadig videreutviklet, og er fortsatt i dag en del av fundamentet innen Konsernet. Melbye Konsernet består i dag av de operative selskapsgrupperingene, Melbye Skandinavia og Betonmast. Morselskapet ivaretar eierinteressene i datterselskapene, samt eiendoms- og investeringsvirksomheten. Melbye Skandinavia leverer produkt- og systemløsninger innen områdene Energi og Telekom- munikasjon, med virksomhet i Norge, Sverige og Danmark. Betonmast er utførende entreprenør innenfor bygg- og anleggsmarkedet, og eiendomsutvikler, med ambisjoner om å bli en landsdekkende virksomhet. Konsernet har i 2010 hatt kraftig vekst i driftsinntekter med god lønnsomhet. Totale driftsinntekter for Konsernet i 2010 ble 1.368 mill. kroner, mot 1.154 mill. kroner i 2009. Antall medarbeidere var ved årsskiftet 390. Hovedkontoret ligger på Skedsmo. Utsiktene for Konsernet er gode. Hovedvirksomhetene har målsetting om fortsatt volumvekst med god lønnsomhet.
Melbye Invest AS Melbye Skandinavia AS Melbye Skandinavia Norge AS Melbye Skandinavia Sverige AB Fremtidens kabelbaner Melbye Skandinavia Danmark AS Betonmast AS Betonmast Bygg AS Betonmast Bygg Oslo AS Betonmast Bygg Bergen AS Betonmast Bygg Østfold AS Betonmast Bygg Romerike AS Fiberkabel Byggmester Asle Thorsen AS Toten Bygg og Anlegg AS Byggmester Rotstigen AS TBA Eiendom AS BMB Horisont AS Betonmast Anlegg AS Fullført ombygging og påbygging av Anker Hotell Betonmast Miljøsanering AS Lindcon AS (MNOK) Nor Bridge AS Driftsinntekter Resultat før skatt Tunnelteknikk AS Mika AS 2010 2009 1 368,5 1 154,2 2008 2007 2006 952,9 852,1 509,2 46,7 80,3 123,1 50,7 31,7 Totalbalanse 798,9 636,8 585,7 405,1 285,8 Egenkapital 242,8 230,7 188,1 130,1 112,2 350 236 177 225 185 Antall medarbeidere
HCA Melbye-Konsernet Administrasjonens redegjørelse for 2010 Vår virksomhetsutvikling og vekst har fortsatt gjennom 2010. Spesielt har entreprenøraktiviteten vår i Betonmast øket gjennom nyetableringer og oppkjøp innenfor både byggevirksomheten og anleggsvirksomheten. Vi gleder oss også over gode økonomiske resultater i hele Melbye Skandinavia. I samarbeid med eierne har vi øket fokus på den langsiktige strategi for morselskapet HCA Melbye as. Dette er nå direkte eiet av familiemedlemmenes enkelte investeringsselskaper som er: Høye Nord as, Ekebakken Holding as, På Øverste Hylle as og HCA Melbye Holding as. Med vår varierte virksomhet fastslår vi at HCA Melbye as er et investeringsselskap og har formulert vår visjon som vist i nedenstående illustrasjon. Fokus er aktivt eierskap, endringsvilje og langsiktighet. Den konsoliderte omsetning viser god vekst til MNOK 1.368 med tilfredsstillende lønnsomhet, resultat før skatt ble MNOK 46,7. Melbye Invest as (MI) For bedre å utnytte de investeringsmulighetene vi ser fremover, både gjennom våre eksisterende datterselskaper og på nye områder, vil virksomheten i MI bli overført til HCA Melbye i 2011, og i større grad konsentrert om industrielle investeringer. Melbye Skandinavia as Konsernet har oppnådd en positiv resultatutvikling i 2010. Med bidrag fra virksomhetene i alle de tre skandinaviske land, ble resultatmarginen 5,4%, den beste siden nåværende selskapsstruktur ble etablert i 2007. Arbeidet med å forsterke organisasjonens kompetanse er videreført og ytterligere fokus er lagt på arbeidet med sourcing. Kjøp av produkter og produktløsninger fra leverandører og samarbeidspartnere i Østen, øker markant. Aktiviteten for å oppnå bedre målstyring av vår organiserte innsats er videreutviklet med en felles plattform for alle tre land. Bedre arbeidsdeling og bruk av ressurser på tvers av aktiviteter i hvert enkelt land, bærer også frukter. Vurderinger av marked og satsningsmuligheter har gitt strategiske beslutninger om betydelig vekst i årene fremover. Betonmast as Strategien for videreutvikling av virksomheten med hovedmålsetting om lønnsom vekst, ligger fast. Med en omsetningsvekst på 26 % fra 2009 til 2010, og en resultatmargin på 3,5 %, føyer 2010 seg inn i rekken av gode år. Som forventet ble konkurransesituasjonen krevende i alle markeder i 2010. Dette medførte at det ble fokusert på å skaffe seg oppdrag som ikke var for store eller hadde for lang varighet. Mot slutten av 2010 oppleves bygg og eiendomsmarkedet å ha snudd, og innenfor infrastrukturbygging merkes en betydelig endring ved inngangen til 2011. Alle deler av virksomhetene er nå rustet til å ta del i det voksende markedet. Det forventes at trenden mot befolkningsvekst, urbanisering og videreutvikling av infrastrukturen bare vil forsterkes i fremtiden. I 2010 ble Mika AS og Tunnelteknikk AS ervervet, brobyggerselskapet Nor Bridge AS etablert, samt gjort avtale om overtakelse av alle aksjene i Toten Bygg og Anlegg AS. Disse etableringene skal bidra til å styrke kjernevirksomhetene i gruppen. Det er iverksatt arbeider med å restrukturere og tydeliggjøre forretningsområdene i gruppen. Det ene området vil være byggentreprenør og eiendomsutvikling mens det andre vil fokusere mot infrastrukturbygging. Vekstambisjonene innenfor begge disse forretningsområdene er betydelige, og gruppen har ressurser til å gjennomføre vekststrategiene. Utsikter Virksomhetene i Konsernet har høy fokus på utvikling og forbedring på alle plan. Vi fastslår at våre markeder gir muligheter til god, lønnsom vekst. Det tok oss 102 år å nå vår første milliard vi tror at den neste milliard når vi i løpet av tre år!!!
Styrets beretning 2010 og HCA Melbye-Konsern Virksomheten består av følgende selskaper:, Gullfoss nr. 2 AB (100%), Melbye Skandinavia AS (konsern) (93%), Melbye Invest AS, (94%), Prost Stabels vei 22 ANS, HCA Melbye Eiendom AS (100%) og Betonmast AS (konsern) (59%). I løpet av året ble det gjort flere oppkjøp og etableringer i Betonmast-konsernet, deriblant overtakelsen av alle aksjene i tunnelentreprenøren Mika AS. Tidligere eier av alle aksjene i selskapet, HCA Melbye Holding AS, ble fisjonert 01.01.2010, slik at selskapet nå har fire eiere, ingen med aksjemajoritet. Virksomhetene omfatter markedsføring og salg av materiell, systemer og service til telecom- og energimarkedene, entreprenørtjenester i bygg- og anleggsmarkedet, investerings- og eiendomsvirksomhet. Selskapet har hovedkontor i Skedsmo kommune. Konsernet opererer i hele Norge, har handelsvirksomhet i Sverige og Danmark, og eiendom i Sverige. Fortsatt drift Årsregnskapet er gjort opp under forutsetning av fortsatt drift, og styret er av den oppfatning at denne forutsetningen er til stede. Årsregnskapet Totale driftsinntekter for konsernet ble MNOK 1.368, mot MNOK 1.154 foregående år. Dette tilsvarer en økning på 19 %. Driftsresultatet ble MNOK 51, mot fjorårets MNOK 72. Dette tilsvarer en driftsresultatgrad på 3,7 %. Inkludert i driftskostnadene er goodwill-avskrivninger på MNOK 4,5 (4,0). Ordinært resultatet før skatt ble MNOK 46,7. For ble driftsinntektene MNOK 6,1 med et overskudd før skatt på MNOK 2,8. Betonmast hadde en omsetningsvekst på hele 25 % fra 2009 til 2010. Gode resultater og solid egenkapital gir fundament for ytterligere vekst i et marked i bedring. Årsregnskapet for 2010 viser en omsetning på 1.108 MNOK og et resultat før skatt på 39 MNOK. Egenkapitalandelen er på 28,2 % (36,4) og konsernets likviditet er meget god. Melbye Skandinavia oppnådde en omsetning på MNOK 254 med et resultat før skatt på MNOK 13,6, opp fra MNOK 8,7 i 2009. Melbye Skandinavia investerer kontinuerlig ressurser i utvikling av bedre og nye produkter og systemer for det skandinaviske marked. I denne sammenheng har selskapet to prosjekter som mottar skattefunn-midler. Etter styrets oppfatning gir det fremlagte resultatregnskapet og balanse med noter pr. 31.12.2010 fyllestgjørende informasjon om selskapets og konsernets drift og stilling ved regnskapsårets avslutning. Finansielle forhold Ved årsskiftet er konsernets disponible likvider MNOK 384 inkludert trekkrettigheter på MNOK 134. Den finansielle risiko i konsernet er beskjeden. Virksomheten er totalt sett betydelig diversifisert, dessuten har konsernet en meget høy egenkapitalandel og god likviditet. I den daglige driften er både finansiell og driftsmessig risiko ivaretatt gjennom en aktiv holdning til sikring av valuta, en kombinasjon av kort og lang rentebinding på lån, lav risiko på finansielle investeringer og stor grad av solide kunder. I entreprenørvirksomheten stilles byggherregarantier av ikke-offentlige byggherrer. Arbeidsmiljø, organisasjon og ytre miljø Styret anser arbeidsmiljøet i selskap og konsern for å være meget godt. Det gjennomføres medarbeiderundersøkelser for ytterligere å kunne forbedre miljøet på arbeidsplassene. Entreprenørvirksomheten har hatt 4 personskader som har medført sykefravær i 2010. For konsernet gir dette en H-verdi på 5,3 (antall skader med fravær pr million arbeidede timer). Selskapenes samlede sykefravær var i 2010 på 4,2 % (3,8 %). Det arbeides aktivt med lederutvikling og aktiviteter for å øke kompetansen i alle selskaper i konsernet. Det stimuleres til best mulig fordeling mellom kjønnene relatert til stillinger og ansvarsomfang, samt å unngå diskriminering på grunn av etnisitet, språk, religion, alder eller funksjonsevne. Konsernet har i 2010 i snitt hatt 350 medarbeidere, herav 14 % kvinner. Ved årsslutt var samlet antall 390. Konsernets drift representerer en miljøbelastning på linje med gjennomsnittet for tilsvarende virksomheter. Handelsvirksomheten arbeider aktivt med miljøspørsmål knyttet til produktene og produsentene de representerer. I entreprenørvirksomheten benyttes rutiner som ivaretar prosjektspesifikke miljøforhold og risiki, i tillegg til myndighetenes krav. Fremtidig utvikling Den globale økonomiske utvikling er positiv, selv om betydelig usikkerhet råder på flere felter. Styret er av den oppfatning at forholdene i Norge og Skandinavia vil være positive for virksomhetene. Melbye Skandinavias og Betonmasts sterke markedsposisjoner gir forventning om god utvikling. Morselskapets finansielle plattform er meget god og gir konsernet en god finansiell handlingsfrihet. Resultatdisponering og egenkapital Styret foreslår at årets resultat på kr. 3.235.843 disponeres som følger: Til utbytte kr. 7.660.800,- Fra annen egenkapital kr. (4.424.957,-) Til sammen kr. 3.235.843,- Selskapet har etter disponering av årets overskudd, fri egenkapital på MNOK 29. Skedsmo, 28. mars 2011 Hans Melbye (styreleder) Ida Melbye-Larsen H.C. Axel Melbye Bjarne Melbye Solveig Melbye Lars H. Tingulstad (Adm.dir.)
Resultatregnskap 01.01-31.12 (NOK 1.000) Note: 2010 2009 2010 2009 DRIFTSINNTEKTER 1 6 070 5 893 1 368 467 1 154 244 DRIFTKOSTNADER Vareforbruk og underentreprenører 0 0 864 523 767 103 Lønn og sosiale kostnader 2 5 317 4 607 282 498 202 009 Andre drifts- og adm.kostnader 2 653 2 293 136 724 101 686 Ordinære avskrivninger 6 385 572 33 528 11 389 Totale driftskostnader 8 355 7 472 1 317 273 1 082 187 Driftsresultat (2 285) (1 579) 51 194 72 057 FINANSINNTEKTER OG -KOSTNADER Renteinntekter 1 945 1 828 7 217 8 648 Rentekostnader 3 337 2 547 10 266 6 188 Andre finansinntekter (kostnader) 7 6 522 1 984 (1 404) 5 755 Finansresultat 5 130 1 265 (4 453) 8 215 Ordinært resultat før skattekostnader 2 845 (314) 46 741 80 272 Skatt på ordinært resultat 11 391 669 (14 516) (23 246) Årsresultat 3 236 355 32 225 57 026 Minoritetsinteresser 14 0 0 (19 272) (30 765) DISPONERING AV ÅRSRESULTATET Konsernbidrag avgitt til morselskap (netto) 0 11 263 Utbytte 7 661 0 Annen egenkapital (4 425) (10 908) Sum disponeringer 3 236 355 Note 1-16 er en integrert del av årsregnskapet
Balanse pr. 31.12 (NOK 1.000) Note: 2010 2009 2010 2009 EIENDELER Anleggsmidler Utsatt skattefordel 11 1 964 1 711 21 909 5 471 Goodwill 6 0 0 8 089 9 657 Sum immaterielle eiendeler 1 964 1 711 29 998 15 128 Varige driftsmidler 6 21 748 22 097 145 275 91 395 Aksjer i datterselskaper 4 119 489 109 489 0 0 Andre anleggsmidler 3,5,8 36 979 49 316 46 599 35 685 Sum finansielle anleggsmidler 156 468 158 805 46 599 35 685 Sum anleggsmidler 180 180 182 613 221 872 142 208 Omløpsmidler Varebeholdning 0 0 51 093 44 652 Egenregiprosjekter 0 0 13 516 0 Investeringer, aksjer 3 0 0 17 390 21 955 Kundefordringer 72 29 217 073 155 533 Kortsiktige fordringer på kons.selskap 16 322 15 316 0 0 Andre kortsiktige fordringer 187 4 132 18 012 20 221 Sum fordringer 16 581 19 477 235 085 175 754 Betalingsmidler 10 112 1 883 259 962 252 194 Sum omløpsmidler 16 693 21 360 577 046 494 555 SUM EIENDELER 196 873 203 973 798 918 636 763 EGENKAPITAL OG GJELD Egenkapital Innskutt egenkapital Aksjekapital 12 26 281 26 281 26 281 26 281 Egne aksjer 12,13 (745) 0 (745) 0 Annen innskutt egenkapital 170 170 170 170 Opptjent egenkapital Annen egenkapital 54 195 62 584 115 573 112 879 Minoritetsinteresser 0 0 101 478 91 333 Sum egenkapital 13 79 901 89 035 242 757 230 663 Gjeld Pensjonsforpliktelser 9 5 805 5 362 6 818 5 362 Utsatt skatt 11 0 0 8 503 10 140 Sum avsetning for forpliktelser 5 805 5 362 15 321 15 502 Langsiktig gjeld til konsernselskap 15 000 21 000 0 0 Pantegjeld 14 29 333 30 667 73 243 77 288 Øvrig langsiktig gjeld 16 14 670 15 199 80 260 32 496 Sum annen langsiktig gjeld 15 59 003 66 866 153 503 109 784 Gjeld til kredittinstitusjoner 40 433 36 225 1 367 5 816 Leverandørgjeld 20 46 132 574 76 902 Påløpt og betalbar skatt 11 0 0 19 961 30 852 Skyldig skattetrekk, avgifter etc. 206 173 34 105 16 587 Kortsiktig gjeld til konsernselskap 0 3 809 0 3 713 Avsatt utbytte 13 7 661 0 17 269 6 967 Annen kortsiktig gjeld 3 844 2 457 182 061 139 977 Sum kortsiktig gjeld 52 164 42 710 387 337 280 814 Sum gjeld 116 972 114 938 556 161 406 100 SUM EGENKAPITAL OG GJELD 196 873 203 973 798 918 636 763 Note 1-16 er en integrert del av årsregnskapet. Skedsmo, 28. mars 2010 Hans Melbye (styreleder) H.C. Axel Melbye Solveig Melbye Ida Melbye-Larsen Bjarne Melbye Lars H. Tingulstad (Adm.dir.)
Kontantstrømanalyse (NOK 1.000) 2010 2009 2010 2009 Likvider tilført/brukt på virksomheten: Resultat før skattekostnad 2 845 (314) 46 741 80 272 (Betalte skatter)/skatterefusjoner 138 0 (30 605) (19 662) (Gevinst)/Tap ved salg av anleggsmidler 0 0 520 206 Ordinære avskrivninger 385 572 33 528 11 389 Pensjoner diff. utbetaling/kostnad 620 192 954 (724) Tilført fra årets virksomhet 3 988 450 51 138 71 481 Endring i lager, debitorer og kreditorer (69) 196 (25 825) (50 295) Endring i andre tidsavgrensingsposter 549 (438) 69 692 (21 823) Netto likviditetsendring fra virksomheten 4 468 208 95 005 (637) Likvider tilført/brukt på investeringer: Investert i datterselskap/endring minoritet (10 000) (54 130) (12 839) 3 868 Ervervet egne aksjer (4 708) 0 (5 466) (1 236) Investeringer/Salg varige driftsmidler og goodwill (36) (252) (86 360) (62 503) Endring i andre investeringer 12 160 12 001 (5 847) (504) Netto likviditetsendring fra investeringer (2 584) (42 381) (110 512) (60 375) Likvider tilført/brukt på finansiering: Opptak av ny gjeld (kort- og langsiktig) 4 208 42 826 47 764 46 056 Nedbetaling av gammel gjeld (7 863) (949) (8 494) (14 627) Utbetalt utbytte 0 0 (6 967) (27 582) Emisjon til minoritetsintr. 0 0 1 517 1 165 Tilført (utbetalt) konsernbidrag 0 0 (11 263) (2 621) Netto likviditetsendring fra finansiering (3 655) 41 887 22 557 2 391 Netto endring i likvider gjennom året (1 771) (296) 7 050 (58 621) Tilgang likviditet ved oppkjøp 0 0 718 2 834 Likviditetsbeholdning 1.1 1 883 2 179 252 194 307 981 Likviditetsbeholdning 31.12 112 1 883 259 962 252 194
og Noter til regnskapet for år 2010 (Tall i tabeller i NOK 1.000) Årsregnskapet er satt opp i samsvar med regnskapslovens bestemmelser, og etter norske regnskapsstandarder. Hovedregel for vurdering og klassifisering av eiendeler og gjeld Eiendeler bestemt til varig eie eller bruk er klassifisert som anleggsmidler. Andre eiendeler er klassifisert som omløpsmidler. Fordringer som skal tilbakebetales innen ett år er uansett klassifisert som omløpsmidler. Ved klassifiseringen av kortsiktig og langsiktig gjeld er tilsvarende kriterier lagt til grunn. Anleggsmidler vurderes til anskaffelseskost, men nedskrives til virkelig verdi når verdifallet forventes ikke å være forbigående. Anleggsmidler med begrenset økonomisk levetid, avskrives lineært. Omløpsmidler vurderes til laveste av anskaffelseskost og virkelig verdi, bortsett fra handelsporteføljen av aksjer som er vurdert etter markedsverdiprinsippet. Langsiktig og kortsiktig gjeld balanseføres til nominelt mottatt beløp på etableringstidspunktet. Pengeposter i utenlandsk valuta er omregnet til balansedagens kurs. Konsolidering består ved årsslutt av med datterselskapene Melbye Skandinavia AS, Betonmast AS, Gullfoss Nr. 2 AB, HCA Melbye Eiendom AS, Melbye Invest AS og disse døtres datterselskap (se note 4). Ved kapitalkonsolideringen er kjøpsverdi-metoden benyttet. Overkurs som representerer goodwill ved kjøp avskrives lineært over 5 år. Overkurs som kan henføres til identifiserte eiendeler, bokføres sammen med disse. Konserninterne transaksjoner og mellomværender er eliminert. Kontantstrømanalyse Anvendt prinsipp for kontantstrøm-oppstillingen er indirekte metode. Kundefordringer Utestående kundefordringer er oppført i balansen til pålydende etter fradrag for tapsavsetninger. Alle kjente tap er kostnadsført i regnskapet. Varelager Varelageret er vurdert etter FIFO-prinsippet, med fradrag for ukurans. Valutaelementet i varebeholdning er fastsatt på transaksjons-tidspunktene. Skatt Skattekostnaden i resultatregnskapet omfatter både periodens betalbare skatt og endring av utsatt skatt (skattefordel). Utsatt skatt (skattefordel) er beregnet med 28% av de midlertidige forskjeller som eksisterer mellom regnskapsmessige og skattemessige verdier, samt av skattemessig underskudd til fremføring. Skatteøkende og skattereduserende midlertidige forskjeller som kan reversere i samme periode, er utlignet og nettoført innenfor samme skattekonsern. Inntektsføring Tjenester inntektsføres i takt med at de leveres. Løpende avregningsmetode med fortjeneste er lagt til grunn ved vurdering av anlegg under utførelse. Ved forventning om tap på enkeltprosjekter, er det gjort avsetning for hele det forventede tap. Inntektsføring av salg av varer skjer på leveringstidspunktet. Inntektsføringen av leieinntekter samsvarer med leieperioden. Opp- eller ned-vurdering av aksjer etter markedsverdiprinsippet, medfører løpende kostnads- eller inntekts-føring. Andel i Prost Stabels vei 22 ANS eier 8/18 av Prost Stabels vei 22 ANS. De øvrige 10/18 er eiet av HCA Melbye Eiendom AS. Eiendomsselskapets resultatposter og balanseverdier er innarbeidet etter bruttometoden. Pensjonsforpliktelser Selskapet og øvrige konsernselskaper har pensjonsordning som tilfredsstiller lovens krav. I tråd med regnskapsstandard er pensjonskostnader vedr. pensjoner over driften og ytelses-baserte ordninger, basert på aktuarmessige beregninger av estimerte forpliktelser ved utgangen av det enkelte regnskapsår.
Note 1: Driftsinntekter og virksomhetsområder 2010 2009 2010 2009 Elektro-tekniske produkter og systemer 0 0 254 113 264 089 Entreprenørvirksomhet 0 0 1 107 643 883 925 Leieinntekter eiendom 3 574 3 539 4 185 2 625 Andre inntekter 2 496 2 354 2 526 3 605 Totale driftsinntekter 6 070 5 893 1 368 467 1 154 244 Note 2: Ansatte, personalkostnader og godtgjørelser Gjennomsnitt antall medarbeidere i selskapet var 2 i 2010, i konsernet 350 (2009: 236). 2010 2009 2010 2009 Lønn og honorarer 2 927 2 926 211 604 145 414 Folketrygd 591 322 34 394 24 527 Pensjons- og AFP-kostnader 1 300 514 14 411 9 001 Andre pers.kostn./kostn.dekninger 499 845 22 089 23 067 Sum 5 317 4 607 282 498 202 009 Det er i 2010 kostnadsført lønn og beregnet annen godtgjørelse til adm.dir. med til sammen NOK 2.360.000, herav kr 1.266.000 i resultatavhengig bonus. Adm.dir. er medlem av selskapets kollektive pensjonsordning. Adm.dir. har oppsigelsestid på 6 mnd, og har krav på lønn i ytterligere 9 mnd dersom selskapet sier opp arbeidsforholdet. Honorar til revisor er i selskapet kostnadsført med NOK 83.000, hvorav NOK 18.000 som konsulenthonorar. Til styrehonorar er kostnadsført NOK 100.000 Note 3: Aksjer Anleggsmidler: Aksjekapital Antall aksjer Pålyd. pr. aksje (Kr) Verdi i balansen Eiet av Nortroll A/S 1) 3 018 600.000 1 600 Tigerevent AS 150 500 100 1 500 Learn By Motion AS 2 048 1 986 100 250 Sum 2 350 Eiet av Melbye Invest AS Bank 2 ASA 26 Eiet i Betonmast konsern Bjertnes Eiendom AS 5 000 Bjertnestangen AS 26 Nidelvåsen AS 1 400 Merverdi Nortroll AS 1) 696 Sum aksjer som anleggsmidler konsern 9 498 1) Eierandel i Nortroll A/S er 20%. I konsernregnskapet ble denne andel tidligere behandlet som tilknyttet selskap. Balanseverdien på NOK 1.296.000 er derfor opprettholdt i konsernregnskapet. Kortsiktige aksjer, fond og finansielle instrumenter består av markedsprisede papirer. Ved årsskiftet besto porteføljen av aksjer notert på Oslo Børs (62%), aksjer notert i Danmark (12%), aksjer/fond og derivater notert i USA (24%), og det resterende derivat-produkter notert i Norge. Kostprisen på balanseposten er MNOK.
Note 4: Aksjer i datterselskaper Eiet av Aksjekapital Antall aksjer Pålyd. pr. aksje (Kr) Verdi i balansen Gullfoss Nr.2 AB (SEK) 100 1 000 100 49 HCA Melbye Eiendom AS 15 000 15 000 1 000 15 000 Melbye Invest AS 957 900 1 000 37 431 Melbye Skandinavia AS 10 400 9 655 000 1 57 671 Betonmast AS 6 804 4 812 000 0,8 9 338 Sum 119 489 Eiet av andre konsernselskaper Melbye Skandinavia Norge AS 1 160 1 160 1 000 Melbye Skandinavia Sverige AB (SEK) 4 450 44 500 100 Melbye Skandinavia Danmark AS (DKK) 1 700 1700 1 000 Betonmast Anlegg AS 3 958 14 292 200 Betonmast Miljøsanering AS 3 000 2 900 1 000 Lindcon AS 100 6 500 10 Nor Bridge AS 3 000 1 530 000 1 Tunnelteknikk AS 2 800 2 800 1 000 Betonmast Bygg AS 4 104 2 215 750 1 Betonmast Bygg Bergen AS 4 000 3 850 1 000 Betonmast Bygg Østfold AS 4 000 3 680 1 000 Betonmast Bygg Romerike AS 4 000 3 750 1 000 Byggmester Asle Thorsen AS 669 692 500 Horisont Holding AS 10 000 10 000 1 000 BMB Horisont AS 10 000 10 000 1 000 Fontenen Fredrikstad AS 100 100 1 000 Mika AS 33 455 665 932 625 0,05 HelFle AS 7 500 75 000 100 Bane Holding AS 165 1 651 380 0,1 Forretnings- Eierandel av Egenkapital Årsresultat adresse utestående 31.12.2009 2009 Gullfoss Nr. 2 AB (SEK) Kungälv, Sverige 100% 4 443 93 HCA Melbye Eiendom AS Skedsmo 100% 5 340 1 306 Melbye Invest AS Skedsmo 94% 42 538 (4 376) Melbye Skandinavia AS (konsern) Skedsmo 93% 50 948 8 718 Betonmast AS (konsern) Oslo 59% 147 692 28 629 Note 5: Nettoandeler i andre selskaper Eiet av Ansvarskapital Eierandel Resultat bokført Verdi andel Pareefers II KS 83 500 3,00 % 0 897 NeoMed Innovation III Ltd. 307 485 1,19 % 242 0 Sum 242 897 Eiet av Melbye Invest AS E-Tanker D.I.S. 1,00% 0 198 Havila PSV IS 0,50% 0 900 Vestland Seismic IS 0,00% 216 0 Sum nettoandeler i andre selskaper 458 1 995
Note 6: Varige driftsmidler og Goodwill Maskiner, inventar Bygninger Øvrige ikke avskrivtransportmidler o.l. og tomter bare driftsmidler Anskaffelseskost 01.01 6 146 32 134 956 Tilgang 0 36 0 Avgang 0 0 0 Anskaffelseskost 31.12 6 146 32 170 956 Akkumulerte avskrivninger 01.01 5 985 11 153 0 Årets ordinære avskrivninger 38 347 0 Akkumulerte avskr. avhendede driftsm. 0 0 0 Akkumulerte avskr. 31.12 6 023 11 500 0 Balanseverdi 31.12 123 20 669 *) 956 Økonomisk levetid 4-13 år 20-25 år Avskrivningsplan Lineær Lineær Avskrives ikke *) Herav tomt NOK 4.654.000 Goodwill Maskiner, inventar Bygninger Øvrige ikke avskrivtransportmidler o.l. og tomter bare driftsmidler Anskaffelseskost 01.01 28 024 31 819 87 717 956 Tilgang 2 953 102 348 82 0 Avgang 0 6 427 2 603 0 Anskaffelseskost 31.12 30 977 127 893 85 377 956 Akkumulerte avskrivninger 01.01 18 367 29 635 12 410 0 Omregningsdifferanse 0 115 52 0 Årets ordinære avskrivninger 4 521 27 610 1 398 0 Akk. avskr. avhendede driftsm. 0 2 269 0 0 Akkumulerte avskr. 31.12 22 888 55 091 13 860 0 Balanseverdi 31.12 8 089 72 802 71 517 *) 956 Økonomisk levetid 5 år 3-13 år 20-25 år Avskrivningsplan Lineær Lineær Lineær Avskrives ikke *) Herav tomt NOK 10.837.000 Note 7: Andre finansielle inntekter og kostnader 2010 2009 2010 2009 Aksjeutbytte fra datterselskap 3 514 2 406 0 0 Konsernbidrag fra datterselskap 2 573 621 0 0 Gevinst/(tap) ved avhendelse av datterselskap 0 0 0 (1 174) Gevinst/(tap) ved salg av aksjer o.l. 0 0 (383) 5 759 Resultatandel i andre selskap (note 5) 242 (515) 458 (507) Markedsverdireg. av not. aksjer og fond 0 0 (3 524) 557 Nedskriving av langsiktige aksjer 0 (461) 0 (461) Agio (25) (217) 1 045 1 207 Øvrige finansposter 218 150 1 000 374 Sum 6 522 1 984 (1 404) 5 755
Note 8: Andre anleggsmidler 2010 2009 2010 2009 Aksjer (note 3) 2 350 2 350 9 498 4 472 Andeler i andre selskaper (note 5) 897 2 296 1 995 2 963 Obligasjoner 0 0 3 589 2 504 Pensjonsmidler (note 9) 161 338 6 044 5 542 Lån til datterselskap 2 000 14 000 0 0 Ansvarlig lån til datterselskap 8 000 11 000 0 0 Langsiktig lån til aksjonærer i morselskap 1) 22 722 19 333 22 722 19 333 Øvrige langsiktige fordringer 849 0 2 751 871 Sum andre anleggsmidler 36 979 49 316 46 599 35 685 1) Langsiktig lån til aksjonærer i morselskap NOK 17.691.000 til Hans Melbye (indirekte aksjonær i morselskap og styreformann i selskapet), avdragsfritt, og lån til H.C.Axel Melbye NOK 5.031.000 (indirekte aksjonær i morselskap og styremedlem i selskapet). Sikkerhet stillet ved pantstillelse av eiendom for begge lån. Note 9: Pensjonsforpliktelser og -midler Anvendt metode for regnskapsføring av pensjonsforpliktelsene er nærmere beskrevet i innledningen. ytelsesbaserte kollektive pensjonsordning ble avsluttet 31.12.2010, og erstattet med en innskuddsbasert ordning uten aktuarmessige beregninger. har foruten den kollektive ordning, årlige pensjons-utbetalinger over driften som siste år beløp seg til NOK 327.000 (2009: 323.000). (Alt til styreleder). Med bruk av beregningsmessige forutsetninger som nedenfor vist, er nåverdien av forpliktelsene på gjenstående avtale ved utgangen av året på NOK 5.805.000 (5.362.000). Konsernet har samlet aktuarberegnet netto pensjonsmidler på ordning dekket i forsikringsselskap, som utgjør NOK 5.883.000 (5.542.000). Konsernet har også forpliktelser på AFP-avtaler beregnet til NOK 1.013.000. De aktuarmessige forutsetninger for beregningene er som følger: 2010 2009 Diskonteringsrente 4,6 % 5,4 % Forventet avkastning 5,4 % 5,7 % Lønnsøkning 4,0 % 4,5 % Regulering av løpende pensjoner 1,3 % 1,4 % Note 10: Likvider hadde ved årsslutt et trekk på konsernkontoen med MNOK 41,0, mens totalt var det et innskudd på kontoen på MNOK 2,3. Innvilget trekkramme er MNOK 13. Totalt ubenyttede trekkrammer er MNOK 134 i konsernet. Bundne bankinnskudd utgjør for NOK 112.000, og for Konsernet MNOK 9,6.
Note 11: Utsatt skatt Skattekostnad Årets skatter kan spesifiseres slik: 2010 2009 Betalbar skatt 0 0 Redusert/(økt) utsatt skattefordel (253) (669) For lite (mye) avsatt skatt tidligere år (138) 0 Sum (391) (669) Grunnlaget for betalbar skatt fremkommer som følger: Resultat før skattekostnad 2 845 (314) Endring midlertidig forskjell 682 448 Permanente forskjeller 44 17 Forskjell deltagerlignende selskaper (694) (785) Aksjesalgsgevinster, utbytte og verdireguleringer (3 974) (1 503) Skattepliktig andel av utbytte og gevinster (3%) 111 539 Mottatt (avgitt) konsernbidrag 0 237 Skattegrunnlag (985) (1 362) Midlertidige forskjeller utgjør inkludert akkumulert fremførbart skattemessig underskudd, et negativt beløp på NOK 7.015.000. Den derav beregnede utsatte skattefordel på NOK 1.964.000 er balanseført som anleggsmiddel. Midlertidige forskjeller ved utgangen av regnskapsåret kan spesifiseres slik: 2010 2009 Midlertidige forskjeller, omløpsmidler 20 408 35 863 Midlertidige forskjeller, anleggsmidler (6 970) (9 296) Fremførbart skattemessig underskudd (61 407) (10 021) Sum (47 969) 16 546 Note 12: Aksjekapital og aksjonærer Aksjonær: Aksjeklasse Antall aksjer Sum pålydende HCA Melbye Holding AS (kontrollert av styreleder Hans Melbye) A-aksjer 179 299 1 792 990 Høye Nord AS (kontrollert av styremedlem Ida Melbye-Larsen) A-aksjer 27 837 278 370 På Øverste Hylle AS (kontrollert av styremedlem Axel Melbye) A-aksjer 27 837 278 370 Ekebakken Holding AS (kontrollert av styremedl. Bjarne Melbye) A-aksjer 27 837 278 370 Høye Nord AS (kontrollert av styremedlem Ida Melbye-Larsen) B-aksjer 628 779 6 287 790 På Øverste Hylle AS (kontrollert av styremedlem Axel Melbye) B-aksjer 645 833 6 458 330 Ekebakken Holding AS (kontrollert av styremedl. Bjarne Melbye) B-aksjer 628 779 6 287 790 Selskapets egne aksjer B-aksjer 64 000 640 000 HCA Melbye Holding AS (kontrollert av styreleder Hans Melbye) C-aksjer 32 750 327 500 Høye Nord AS (kontrollert av styremedlem Ida Melbye-Larsen) C-aksjer 117 077 1 170 770 På Øverste Hylle AS (kontrollert av styremedlem Axel Melbye) C-aksjer 120 495 1 204 950 Ekebakken Holding AS (kontrollert av styremedl. Bjarne Melbye) C-aksjer 117 077 1 170 770 Selskapets egne aksjer C-aksjer 10 500 105 000 Sum aksjer (pålydende kr 10 pr aksje) 2 628 100 26 281 000 Herav selskapets egne aksjer 74 500 745 000 Utestående aksjer 2 553 600 25 536 000 B-aksjene har ingen stemmerett, C-aksjene gir rett til 0,02 stemmer for hver aksje. Selskapets egne aksjer i oppstillingen ovenfor er erhvervet i løpet av 2010 for til sammen kr 4.708.400. Aksjekjøpene er antatt fordelaktige for våre aksjonærer.
Note 13: Egenkapital 2010 2009 2010 2009 Egenkapital 31.12 sist år 89 035 99 943 230 663 188 089 Årets resultat 3 236 355 32 225 57 026 Emisjon i datterselskap 0 0 1 517 1 165 Ervervet egne aksjer (4 708) 0 (5 466) (1 236) Omregningsdiff. 0 0 720 (1 193) Endringer vedr. tidligere år 0 0 364 0 Minoritets andel ved (salg)/kjøp av ds. 0 0 67 4 480 Avsatt til utbytte/konsernbidrag (nto.) (7 661) (11 263) (7 661) (11 263) Utbytte minoritet i datterselskap 0 0 (9 608) (6 967) Endr. minoritet ved kjøp/salg aksjer i ds. 0 0 (63) 562 Sum egenkapital 31.12 79 901 89 035 242 758 230 663 Note 14: Pantstillelser og garantiansvar Av Konsernets bokførte gjeld er MNOK 78,5 sikret ved pant (ekskl. leasingforpliktelser). Bokført verdi av pantsatte eiendeler er MNOK 303 inkludert pantsettelser for entreprenørgarantier og remburserammer. For utgjør beløpene MNOK 29,3 og MNOK 20,6. Pantstillte eiendeler dekker også ubenyttede trekkrettigheter på til sammen MNOK 46. Konsernet har garantiansvar i form av entreprenørgarantier stillt av bank/garantiselskap overfor tredjepart, med MNOK 279. Note 15: Langsiktige lån Av konsernets langsiktige lån forfaller MNOK 3,0 til betaling mer enn 5 år frem i tid, null for selskapet. Note 16: Leasing Konsernet har enkeltstående leasing-kontrakter på biler og entreprenørutstyr. Leasingen anses både som operasjonell og finansiell leasing. Finansielle leasingkontrakter er balanseført. Tilhørende leasingforpliktelse er bokført som langsiktig gjeld, (ubetydelige beløp med forfall mer enn 5 år frem i tid), til sammen MNOK 53,4.
(Prost Stabels vei 22) PB 160 N-2021 Skedsmokorset Betonmast Anlegg AS (Lilleakerveien 2 B) PB 173 N-0216 Oslo Betonmast Bygg Oslo AS (Schweigaardsgt. 34 E) PB 94 Grønland N-0135 Oslo Melbye Invest AS (Prost Stabels vei 22) PB 160 N-2021 Skedsmokorset Betonmast Miljøsanering AS (Lilleakerveien 2 B) PB 173 N-0216 Oslo Betonmast Bygg Bergen AS (Fjøsangervn. 50 B) PB 6126 Bedriftssenter N-5892 Bergen Prost Stabels vei 22 ANS (Prost Stabels vei 22) PB 160 N-2021 Skedsmokorset Lindcon AS (Lilleakerveien 2 B) PB 173 N-0216 Oslo Betonmast Bygg Østfold AS (Dikeveien 44) PB 37 N-1662 Rolvsøy Melbye Skandinavia Norge AS (Prost Stabels vei 22) PB 160 N-2021 Skedsmokorset Mika AS (Lilleakerveien 2 B) PB 173 N-0216 Oslo Betonmast Bygg Romerike AS Storgaten 10 N-2000 Lillestrøm Melbye Skandinavia Sverige AB Prästvägen 155 S-44293 Kareby Nor Bridge AS Kjøpmannsgata 12 N-7500 Stjørdal Melbye Skandinavia Danmark AS Jættesvej 14 DK-4100 Ringsted Tunnelteknikk AS Sjukenesstranda 47 N-6037 Eidsnes Betonmast AS (Lilleakerveien 2 B) PB 173 N-0216 Oslo Betonmast Bygg AS (Schweigaardsgt. 34 E) PB 94 Grønland N-0135 Oslo Byggmester Asle Thorsen AS N-4824 Bjorbekk Toten Bygg og Anlegg AS Indrustriveien 3 N-2850 Lena Byggmester Rotstigen AS Valdresveien 3 N-2815 Gjøvik BMB Horisont AS (Schweigaardsgt. 34 E) PB 94 Grønland N-0135 Oslo