Resultatpresentasjon Asker og Bærums Budstikke AS. 24.september 2015

Transkript

1 Resultatpresentasjon Asker og Bærums Budstikke AS 24.september 2015

2 Agenda 1. Innledning v/styrets leder Gislaug Rydland 2. Status v /adm. dir. Terje Tandberg 3. Resultat pr. 2. tertial 2015 v/ øk. sjef Anders Berggrav-Sørensen 4. Orientering om redaksjonelle forhold v/ ansv.red. Kjersti Sortland 5. Utvikling fremover Amedias eiersituasjon og eierposisjon i Budstikka v /adm. dir. Terje Tandberg

3 1. Innledning

4 2. Status

5 Dagens mediesituasjon «Med dagens endringstakt i mediemarkedet er det mest risikofylte vi kan gjøre å ikke gjøre noe» -Fritt etter undertegnede på et av årets styremøter

6 Endringstakten øker Markedsendringene skjer enda raskere enn vi trodde for 12 måneder siden Papirreklameinntektene i Budstikka faller siste 4 år med ca. 45 mill. til ca. 55 mill. i 2015 Vi mister ikke markedsandeler på papir til andre papirmedier, men kundene flytter reklamekroner fra papir til ulike digitale kanaler Det digitale reklamemarkedet er under sterk endring

7 Markedstrender situasjonsbilde Q Schibsted: VG -16 % i digitale reklameinntekter i 2. kvartal Schibsted Norges abonnementsaviser -16 % i reklameinntekter i 2. kvartal (Budstikka 12 %) - 21 % papir (Budstikka -16 %) + 6 % digitalt (Budstikka + 8 %)

8 Posisjon i reklamemarkedet Fra historisk reklamesalg på papiravisens husstandsdekning.til reklamesalg på mediehusenes leserdekning.til nå målgruppekjøp av lesergrupper på tvers av medier/kanaler

9

10 Budstikka og brukerbetaling Med utgangspunkt i vår markedsposisjon vil vi ikke innføre brukerbetaling på budstikka.no etter Plussmodellen nå Hensikten med brukerbetaling må være å øke inntektene gjennom nye abonnenter og/eller redusere frafallet av eksisterende abonnenter. Det er ikke erfaringene så langt Vi ønsker å utvikle nye, digitale Budstikka-produkter som selvstendige betalingsprodukter

11 Opplagsutvikling mediehus med brukerbetaling Budstikka Opplag Opplagsfall Opplagsfall % -5,70 % -4,50 % -5,50 % DT Opplag Opplagsfall Opplagsfall % -6,40 % -6,70 % -7,30 % TB Opplag Opplagsfall Opplagsfall % -4,10 % -4,50 % -4,90 % Glådalen Opplag Opplagsfall Opplagsfall % -2,90 % -5,50 % -6,40 % SB Opplag Opplagsfall Opplagsfall % -3,90 % -4,20 % -4,20 % Fevennen Opplag Opplagsfall Opplagsfall % -3,20 % -1,70 % -2,20 % Hallingdølen Opplag Opplagsfall Opplagsfall % -0,50 % -1,40 % -2,10 %

12 Lesing av eavis nedlastinger pr. utgivelse

13 Vi utvikler nye digitale tjenester nye digitale inntektsben Vi har i dag Budstikka.no, Tjenestetorget.no og Ekstrahjelp.no Vi lanserer i 4.kvartal to nye digitale tjenester - Bolig og interiørnettstedet Botrend.no - Helserelatert tjeneste Helsetjenester.no Vil vurdere porteføljen av digitale tjenester i forbindelse med budsjettbehandling 2016

14

15 Vekst gjennom Helsetjenester.no og andre tjenester vi utvikler i perioden Helsetjenester lansert i betaversjon Fokus 2015: Vellykket lansering og få satt tjenesten i markedet Ytterligere kategorier tannlege og kiropraktor lanseres i løpet av året Gir inntekter i Q4

16 Endringer i pensjonsordningene vedtatt på styremøte i dag Budstikka innførte i 2008 innskuddspensjon for alle under 52 år på det tidspunktet ytelsesordningen lukket for nye ansatte fra samme tidspunkt Har i dag besluttet å innføre innskuddspensjon for gjenværende ansatte (ansatte fra 59 år) fra Vi avvikler ytelsesordningen fra , og det utstedes fripolise til alle pensjonistene. Informeres i 4. kvartal, inviteres også til informasjonsmøte Vil gi årlig besparelser i pensjonskostnadene og fjerne hovedtyngden av balanseeffekter gjennom bortfall av estimatavvik

17 3. Resultat pr. 2. tertial 2015

18 Asker og Bærums Budstikke AS - konsern

19 Driftsresultat (EBITDA) 4,2 mill. pr. 2. tertial (Driftsresultat før avskrivninger og nedskrivninger) 115,0 95,0 114,5 116,1 105,6 101,4 Driftsresultat EBITDA 5,9 mill. over inkluderer restruktureringskostnad på 7,2 Underliggende drift 1,3 mill. under ,0 55,0 35,0 15,0-5,0-1,6 Pr Pr ,2 Driftsinntekter Driftskostnader (inkl. restrukturering) Driftsresultat (EBITDA) Inntekter i konsern hittil i år 8,9 mill. under 2014 (-7,7 %) Budstikka ned 7,9 mill. (-8,5 %) Kostnader i konsern 14,9 mill. under 2014 (-12,5 %) Restruktureringskostnader utgjør 7,2 mill. Underliggende besparelse i Budstikka 9,0 mill. (-9,7 %)

20 Driftsresultat (EBIT) pr. virksomhetsområde 1,4 mill. i konsern Driftsresultat for morselskap 1,1 mill. over fjoråret Driftsresultat Tjenestetorget 2,5 mill. under fjoråret

21 -0,2 mill. (-6,2 %) -0,4 mill. (-2,5 %) +0,5 mill. (+45,1%) -1,4 mill. (-3,9 %) -7,4 mill. (-12,7 %)

22 Digital inntektsandel på 30,4 % i konsernet Digitale inntekter 32,1 mill. akkumulert Andel 30,4 % mot 28,0 % i fjor Digitale reklameinntekter utgjør 25,5 % av reklameinntekter (46,6 mill.) i Budstikka hittil i år

23 Opplagsutvikling Opplagsinntekter 35,5 mill. hittil i år 1,4 mill. under 2014 (-3,9 %)

24 Fortsatt betydelige kostnadsbesparelser, samtidig satsning på nyutvikling av tjenester 14,9 mill. (-12,5 %) i reduserte driftskostnader konsern 16,2 mill. i samlede besparelser i Budstikka, av dette 7,2 mill. restrukturering fra ,1 mill. i økte kostnader i Tjenestetorget, økte salg- og markedsføringskostnader samt utvikling av tjenester 1,4 mill. i kostnadsbesparelse for Asker- og Bærumsavisen, salg utføres av Budstikka mot provisjon 0,5 mill. i økte kostnader for Billingstadsletta 17 0,1 mill. i kostnadsbesparelser for Ekstrahjelp

25 Finansresultat preget av negativ utvikling i Polaris media og fall i aksjemarkedet i august Finansresultat hittil i år er 0,2 mill. i konsern Portefølje Industrifinans +2,6 mill. Avkastning på 4,0 % mot referanseportefølje 3,45 % Verdien av Polaris plassering ned 3,6 mill. hittil i år Utbytte 1,0 mill. 0,9 mill. Polaris, 0,1 mill. herreløse Budstikka aksjer

26 Resultat for 2.tertial Konsern 2.tert mot 2. tert Inntekter ned 3,4 mill. (-6,2 %) Kostnader eks. restruktureringskostnad ned 2,7 mill. (-5,1 %) EBITDA 5,1 mill. over 2014 Underliggende drift 0,7 mill. under 2014 Resultat e. skatt 1,1 mill. over 2014 Budstikka 2.tert mot 2. tert Inntekter ned 4,1 mill. (-9,0 %) Kostnader eks. restruktureringskostnad ned 4,1 mill. (-9,2 %) EBITDA 5,9 mill. over 2014 Underliggende drift likt som 2014 Resultat e. skatt 1,6 mill. over 2014 KONSERNET KONSERNET MORSELSKAPET RESULTATREGNSKAP RESULTATREGNSKAP 2. Tert Hittil i år 2. Tert Hittil 2. Tert i år Hittil i å Alle tall i hele tusen Alle tall 2015 i hele tusen Driftsinntekter Driftsinntekter Driftskostnader Driftskostnader Restruktureringskostnader Restruktureringskostnader Driftsresultat (EBITDA) Driftsresultat (EBITDA) Avskrivninger Avskrivninger Nedskrivninger Nedskrivninger Driftsresultat (EBIT) Driftsresultat (EBIT) Finansresultat Finansresultat Resultat før skattekostnad Resultat før skattekostnad Skattekostnad Skattekostnad Resultat etter skatt Resultat etter skatt Utvidet resultat Estimatavvik pensjon Utvidet resultat Estimatavvik 0 pensjon Skatteeffekt av estimatavvik pensjonskatteeffekt 0av estimatavvik 0 pensjon Utvidet resultat Utvidet 1 resultat

27 Resultat hittil i år Konsern hittil i år 2015 mot 2014 Inntekter ned 8,9 mill. (-7,7 %) Kostnader eks. restruktureringskostnad ned 7,7 mill. (-6,9 %) EBITDA 5,9 mill. over 2014 Underliggende drift 1,3 mill. under 2014 Resultat e. skatt 1,7 mill. over 2014 Budstikka hittil i år 2015 mot 2014 Inntekter ned 4,1 mill. (-9,0 %) Kostnader eks. restruktureringskostnad ned 4,1 mill. (-9,2 %) EBITDA 5,9 mill. over 2014 KONSERNET KONSERNET KONSERNET KONSERNET MORSELSKAPET MORSELSKAPET MORSELSKAPET RESULTATREGNSKAP RESULTATREGNSKAP RESULTATREGNSKAP 2. Tert RESULTATREGNSKAP Hittil 2. Tert i år 2. Tert Hittil i år Hittil Tert i år Hittil 2. Tert i i år 2. Tert Hittil i å Alle tall i hele tusen Alle tall i hele tusen Alle tall 2015 i hele tusen 2014 Alle tall 2015 i i hele tusen Driftsinntekter Driftsinntekter Driftsinntekter Driftsinntekter Driftskostnader Driftskostnader Driftskostnader Driftskostnader Restruktureringskostnader Restruktureringskostnader Restruktureringskostnader Restruktureringskostnader Driftsresultat (EBITDA) Driftsresultat Driftsresultat (EBITDA) (EBITDA) Driftsresultat (EBITDA) Avskrivninger Avskrivninger Avskrivninger Avskrivninger Nedskrivninger Nedskrivninger Nedskrivninger 0 Nedskrivninger Driftsresultat (EBIT) Driftsresultat Driftsresultat (EBIT) (EBIT) Driftsresultat (EBIT) Finansresultat Finansresultat Finansresultat Finansresultat Resultat før skattekostnad Resultat før skattekostnad Resultat før skattekostnad 38 Resultat 1 før før skattekostnad Skattekostnad Skattekostnad Skattekostnad Skattekostnad Resultat etter skatt Resultat etter Resultat skatt etter skatt 73 Resultat 1 etter skatt Utvidet resultat Utvidet resultat Utvidet resultat Utvidet resultat Estimatavvik pensjon Estimatavvik pensjon Estimatavvik 0 pensjonestimatavvik 0 0 pensjon Skatteeffekt av estimatavvik Skatteeffekt pensjon av Skatteeffekt estimatavvik 0av pensjon estimatavvik Skatteeffekt 0 0av av estimatavvik 0 0 pensjon Utvidet resultat Utvidet resultat Utvidet 1 resultat Utvidet Utvidet 1 resultat resultat Underliggende drift likt som 2014 Resultat e. skatt 3,3 mill. over 2014

28 Balanse pr. 2.tertial 2015 BALANSE KONSERNET MORSELSKAPET Alle tall i hele tusen Immaterielle verdier Varige driftsmidler Finansielle anleggsmidler Anleggsmidler Fordringer Investeringer Bankinnskudd Omløpsmidler Sum eiendeler Egenkapital Avsetninger for forpliktelser Kortsiktig gjeld Sum gjeld og egenkapital Egenkapitalandel: Konsern 64,77 % Budstikka 62,77 %

29 4. Orientering om redaksjonelle forhold

30 Redaksjonell innovasjon How to succeed: be data, tech & content firm; understand audience; plan but be nimble; excel at few topics; be legacy AND start-up. Hvordan lykkes: Vær et data, teknologi og innholds-firma; forstå publikum; planlegg men vær lett på tå; bli best på noen få områder; vær tradisjon OG start-up.

31 Våre målsetninger - hva behøver vi en strategi til? Budstikka skal være best på lokale nyheter og nytte i Asker og Bærum, og daglig levere journalistikk og kommersielt innhold som engasjerer og når ut til 50 prosent av befolkningen Budstikka.Media skal utvikle lønnsomme lokale og nasjonale tjenester der vi naturlig har fortrinn av vårt ståsted, gjennom nødvendig og kontinuerlig omstilling av driften

32

33

34 Strategi, kanal for kanal: nye tjenester For å vinne målgrupper og få nye inntekter på digitale tjenester: Disruptiv organsiering Søkemotoroptimalisering avgjørende, vi må jobbe med detaljene. Brukerdata-innsamling. Testing. Tett samspill med kunder og brukere. Nye annonseformater og andre kommersielle løsninger helt avgjørende. Bolig lanseres i høst. Så leter vi etter flere «hull» i markedet

35 Strategi, kanal for kanal: nettavis mobilen størst 2017 Online-journalistikk må videreutvikles kontinuerlig for å matche en høykompetent befolkning Forsiden: et naturlig utstillingsvindu for nye produkter (bolig, superlokal) Nye kommersielle tjenester er en del av utviklingen (ehandel, billetter, oddsen, content) Proff bruk av sosiale medier, analyseverktøy, brukerdata og anbefalingsteknologi for relevans og fortsatt vekst på Budstikka.no SuperLokal: Budstikka må digitalt bli en tydeligere «hub» for nærmiljøene, der brukerinnhold blir viktigere og får god synlighet. - Blir Budstikka.no i praksis et app-produkt for mobil-først-lesning? Her jobber vi, nå. Innocode som partner i prosjekter er strategisk viktig for å kunne utvikle nye konsepter.

36

37 Strategi, kanal for kanal: papiravis Avisen vil også i perioden være den viktigste inntektskilden. Den må derfor røktes daglig og videreutvikles. Kvalitet ivaretas i faste fora, hver dag. Ny layout/store grep ikke nødvendig på kort sikt. Utgivelsesdager opprettholdes. Men det vil måtte skje oppgraderinger.

38 Strategi, kanal for kanal: digital betaling Ikke +: Den «pluss»-løsningen vi hadde velges bort for strategiperioden, fordi den vil være lite lønnsom i perioden og heller ikke gir økt leseropplevelse/følelse av merverdi...men eget produkt: I perioden skal Budstikka lansere og videreutvikle et eget, digitalt betal-produkt med eksklusivt, daglig innhold. Langtidsperspektiv, merkevare, bygge betal-relasjon digitalt.

39 Sånn kan det ikke være Budstikkas redaksjon med oppsiktsvekkende avsløring i valginnspurten

40 Slik gikk det til heftige arbeidsuker for alle

41 ..men hvorfor er Høyre momsregistrert foretak? Svarene just does`nt add up

42

43 som om ikke momskjøret var nok

44 Så kom valgdagen, sammenbrudd og mobilrekord

45 Nye lesertall litt rare å forstå Mobil: Opp 3000 siste halvår (til 16K daglige) Papir: Ned 1000 Desktop: Ned 1000 Samlet lesning alle tre: Ned fra 75K daglige LESERE til 73K. Relativt sett fornøyde med at papir holder seg såpass, andre avisers tall blir spennende å sammenligne med.

46 Hvordan kan stadig omstilling være worthwhile? Åpenhet, redelighet, humør, mot, disiplin, hardt arbeid, lærevilje, resultatglede

47 5. Utvikling fremover - oppsummering