Regnskapsprinsipper Regnskapet er utarbeidet i tråd med de samme regnskapsprinsippene som foretaket har benyttet i årsregnskapet. Banken har 2 datterselskap hvorav Fosen Eiendom AS er heleid og Austrått innovasjon med 51 %. Konserntallene er av liten betydning i forhold til bankens drift. Kommentarer og nøkkeltall er knyttet til bankens tall. Resultatutvikling Banken har hatt en forventet resultatutvikling 1 kvartal 213. Resultat før tapsavsetninger og skatt viser 8,8 mill.kr. tilsvarende 1,49 % av gjennomsnittlig forvaltningskapital, mot 9,4 mill.kr. eller 1,67 % for tilsvarende periode i. Bankens rentenetto utgjør 13,7 mill.kr. (2,31 %) mot 14,6 mill.kr. (2,57 %) året før. Utvikling er som ventet dog noe svakere enn budsjettet for perioden. Utviklingen i forhold til samme periode i skyldes et generelt lavere rentenivå og at banken for 213 må betale inn sikringsfondsavgift. Banken har foretatt en rente- og gebyrendring som blir gjort gjeldende i 2 kvartal 213. Netto andre driftsinntekter utgjør 3,8 mill.kr., mot 3,2 mill.kr. året før. Utviklingen beskriver seg fra en forventet økt avkastning på rentefond og økt provisjon fra Eika Boligkreditt. Lønn og generelle adm.kostnader utgjør 6,9 mill.kr. eller 1,16 % mot 6,6 mill.kr. eller 1,17 % året før og som er en forventet utvikling. Avskrivninger og andre driftskostnader viser 1,8 mill.kr, mot 1,7 mill. kr. året før. Bankens totale driftskostnader utgjør 1,46 % av gjennomsnittlig forvaltningskapital, mot 1,47 % året før. Bankens kostnadsprosent i forhold til inntektene er 5,1 % mot 47,3 % året før. Det er bokført 1, mill. kr. i tap hittil i 213. Det er foretatt nye individuelle nedskrivninger for,5 mill. kr og de gruppevise nedskrivningene er økt med,5 mill. kr. Sum mislighold over 9 dager utgjør 29,9 mill. kr. og 1,46 % av brutto utlån mot 21,5 mill. kr. og 1,1 % av brutto utlån året før. Banken har tett oppfølging av disse engasjementene og foretar vurderinger i forhold til behov for nedskrivning. Bankens kredittrisikoprofil er ikke endret. Etter skatt viser resultatet på 5,4 mill.kr. eller,92 %, mot 5,4 mill.kr. eller,96 % året før. Beregnet skatt er på 2,4 mill.kr. BALANSEUTVIKLING Forvaltningskapitalen er i 12 mndr. perioden økt med 138 mill.kr., (6,1 %) fra 2.271 mill.kr. til 2. 41 mill.kr. Medregnet porteføljen i Eika Boligkreditt har banken en forretningskapital på 2,823 mill kr. Utlånene i egen balanse har i 12 mndr. perioden økt med 96mill.kr.(4,9 %). Siden årsskiftet er utlån økt med 16 mill.kr. Når det gjelder Eika Boligkreditt har banken en utlånsportefølje på 413,8 mill. kr. Utlånsvekst inkl. Eika Boligkreditt siste 12 mndr. er 86 mill. kr og hittil i år er økningen på 69 mill.kr. Inklusiv portefølje i Eika Boligkreditt har banken i siste 12 mndr. periode en vekst på 8, %. Bankens andel av utlån i egen balanse utgjør til personmarkedet 8 %. Innskudd fra publikum har i 12 mndr. perioden økt med 8 mill.kr.,(5,3 %). Siden årsskifte har innskuddene blitt økt med 34 mill.kr. Bankens innskuddsdekning sett opp mot brutto utlån, er på 78,5 % mot 77,5 % ved årsskifte. Lån og innskudd fra finansinstitusjoner utgjør pr.1 kvartal 193 mill.kr., mot 186 mill.kr. året før. Banken refinansierte i mars 2 lån på til sammen 7 mill. kr. hos Kredittforeningen for sparebanker med et nytt lån på 7 mill. kr. med en løpetid på 3 år. Banken har til sammen 19 mill. kr. i lånevolum via Kredittforeningen for sparebanker. Første forfall er på 5 mill. kr. i februar 214. 1
Verdipapirgjeld er på 29 mill. kr. mot 234 mill.kr. på samme tid i fjor. Første forfall er i september i år og utestående beløp er på 115 mill. kr. Bankens egenkapital er på 292,2 mill.kr. som utgjør 12,1 % av forvaltningskapitalen, mot 269,4 mill.kr. (11,8 %) på samme tid ifjor. Banken egen likviditetsindikator 1 er på 15 før konsolidering med Eika Boligkreditt. Kapitaldekningen rapporteres etter reglene for Basel II. Kapitaldekning pr 1 kvartal.213 er på 18,62 %. Reduksjonen i kapitaldekningen fra årsskiftet, skyldes innfrielse av det ansvarlige lånet fra Statens Finansfond på 24 mill. kr. i januar 213. Banken har i dag kun ren kjernekapital. Rapporten over store engasjement viser to engasjement som overstiger 1 % av bankens netto ansvarlige kapital. Det er ikke foretatt avsluttende revisjon av delårsregnskapet. UTSIKTENE FRAMOVER Ørland Sparebank har hittil i 213 et resultat på nivå med tilsvarende periode i og budsjettert resultat. Banken har en underliggende god drift. Banken har budsjettert med en netto rentemargin på 2,42 % for 213. Banken forventer en utvikling for resten av året som gjør at det skal være mulig å nå. Banken ser for seg en stabil utlånsvekst på dagens nivå for resten av året. Usikkerheten i verdensøkonomien er noe man etter hvert begynner å bli vant til. Det forventes derfor lav rente i lang tid framover. Prisen på ekstern funding har i 1 kvartal 213 kommet noe ned og ser ut til å holde seg forholdsvis stabil enn så lenge. Usikkerheten rundt rente vil i den nærmeste tid gå mye på pris ut til kunde på grunn av de nye kravene til kapital og likviditet som er forespeilet av myndighetene mot bankene. På innskuddsiden har vi som mål å opprettholde dagens innskuddsnivå. Bankens likvide situasjon er tilfredsstillende og banken forventer et årsresultat noe bedre enn i. Brekstad, 2. mai 213 Erling Eriksen Anne-Britt Næss Kristin Grøtan Frengen styreleder styrets nestleder Bengt Selfors Jan Kvithyll Pål Talmo banksjef 2
Beløp i hele tusen Resultatregnskap Morbank Konsern Pr. 31.3.13 Pr. 31.3.12 Pr.31.12.12 Pr. 3.3.13 Pr. 31.3.12 Pr. 31.12.12 1 kr % av GFK 1 kr % av GFK 1 kr % av GFK 1 kr 1 kr 1 kr 28.334 4,79 % 3.497 5,38 % 118.951 5,7 % Renteinntekter og lignende 28.278 3.386 118.628 14.679 2,48 % 15.936 2,81 % 6.753 2,59 % Rentekostnader og lignende 14.677 15.936 6.751 13.655 2,31 % 14.561 2,57 % 58.198 2,48 % Netto rente og prov. inntekter 13.61 14.45 57.877 219,4 % 46,1 % 1.925,8 % Utbytte av verdipapier 219 46 1.925 3.957,67 % 3.491,62 % 14.328,61 % Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester 3.957 3.491 14.328 589,1 % 529,9 % 2.364,1 % Provisjonskostnader og kostn. ved banktjenester 589 529 2.364 214,4 % 19,3 % 625,3 % Netto tap-/gev+ på valuta og verdipapirer 214 19 625, %, %, % Andre driftsinntekter 136 34 2.144 3.81,64 % 3.198,56 % 14.514,62 % Netto andre driftsinntekter 3.937 3.538 16.658 17.456 2,95 % 17.759 3,13 % 72.712 3,1 % Sum driftsinntekter 17.538 17.988 74.535 6.854 1,16 % 6.627 1,17 % 28.568 1,22 % Lønn og generelle administrasjonskostnader 6.854 6.828 28.629 138,2 % 119,2 % 579,2 % Avskrivninger varige driftsmidler 183 23 851 1.644,28 % 1.57,28 % 6.433,27 % Andre driftskostnader 2.259 1.57 8.4 8.636 1,46 % 8.316 1,47 % 35.58 1,52 % Sum driftskostnader 9.296 8.61 37.88 8.82 1,49 % 9.443 1,67 % 37.132 1,58 % Resultat av ordinær drift før tap 8.242 9.443 36.655 1.38,18 % 1.568,28 % 5.234,22 % Tap på utlån og garantier 1.38 1.568 5.234, % -18 -,2 % -856 -,4 % Tap+/gev- på verdipapapir holdt til forfall -18-856 7.782 1,31 % 7.983 1,41 % 32.754 1,4 % Resultat av ordinær drift før skatt 7.24 7.927 32.277 2.35,4 % 2.55,45 % 9.77,42 % Skatt på ordinært resultat 2.31 2.55 9.641 5.432,92 % 5.433,96 % 22.984,98 % Resultat av ordinært drift etter skatt 4.894 5.377 22.636 Pr. 31.3.13 72.585 38.319 2.48.163-13.795-12.189 2.22.179 178.337 64.267 2.544 16.432 819 14.81 2.49.563 Morbank Pr. 31.3.12 46.863 62.811 1.951.999-13.422-1.594 1.927.983 1.5 169.82 42.863 1.443 5.977 72 12.5 2.271.247 Pr.31.12.12 89.121 5.698 2.31.81-13.295-11.639 2.6.876 171.571 63.423 1.543 7.493 1.822 14.853 2.47.4 Balanse Konsern Eiendeler Pr. 3.3.13 Pr. 31.3.12 Pr. 31.12.12 Kontanter og fordringer på sentralbanken 72.585 46.863 89.121 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 38.319 62.811 5.698 Brutto utlån til fordringer på kunder 2.41.84 1.944.69 2.25.495 Individuelle nedskrivninger på utlån -13.795-13.422-13.295 Nedskrivning på grupper av utlån -12.189-1.594-11.639 Netto utlån til og fordringer på kunder 2.15.856 1.92.53 2..561 Overtatte eiendeler 1.5 Obligasj. og andre rentebærende verdipapirer 178.337 169.82 171.571 Aksjer og andre rentebærende verdipapirer 64.267 42.863 63.423 Eierinteresser i konser/tilknyttede selskaper Immatrielle eiendeler 788 553 745 Varige driftsmidler 22.48 11.846 13.219 Andre eiendeler 959 1.1 4.376 Forskuddbet. og opptjente inntekter 14.81 12.5 14.853 SUM EIENDELER 2.47.24 2.268.586 2.48.567 193.339 185.993 Gjeld og egenkapital 191.117 Lån og innskudd fra finansinstitusjoner 193.339 185.993 191.117 1.67.765 1.527.116 1.573.81 Innskudd fra og gjeld til kunder 1.64.755 1.527.116 1.573.679 289.93 234. 39. Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 289.93 234. 39. 2.91.34 1.947.19 2.73.927 Sum innskudd 2.88.24 1.947.19 2.73.796 12.243 15.796 14.515 Annen gjeld 12.88 14.85 15.4 13.289 13.597 7.94 Påløpne kostn. og forskuddsbet. inntekter 13.289 13.597 7.94 824 1.355 1.123 Avsetning til forpliktelser og kostnader 386 98 399 24. 24. Ansvarlig lånekapital 24. 24. 2.117.39 2.1.857 2.12.659 Sum gjeld 2.114.57 1.999.699 2.12.689 276.16 254.222 279.16 Sparebankens fond 276.16 254.222 276.16 1.635 9.735 1.635 Gavefond 1.635 9.735 1.635 Tidligere års udekket tap -383-447 -383 5.432 292.173 2.49.563 5.433 269.39 2.271.247 Udisp resultat/udekket tap 5.67 5.377 289.741 Sum egenkapital 291.425 268.887 286.358 Minoritetsinteresse konsern 1.38 1.52 2.41.4 SUM GJELD OG EGENKAPITAL 2.47.24 2.268.586 2.48.567 Betingede forpliktelser 28.782 35.983 3.439 28.782 35.983 3.439 Garantiansvar 67.21 42.447 52.932 67.21 42.447 52.932 Garantiansvar Terra boligkreditt 413.84 327.41 344.776 413.84 327.41 344.776 Portefølje i Terra Boligkreditt 3
Kvartalsvis resultatutvikling morselskap 213 4.kvartal 3.kvartal 2.kvartal Renteinntekter og lignende 28.334 29.222 29.543 29.689 3.497 Rentekostnader og lignende 14.679 14.47 15.93 15.254 15.936 Netto rente og prov. inntekter 13.655 14.752 14.45 14.435 14.561 Utbytte av verdipapier 219 854 664 361 46 Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester 3.957 3.814 3.673 3.35 3.491 Provisjonskostnader og kostn. ved banktjenester 589 636 639 56 529 Netto tap-/gev+ på valuta og verdipapirer 214 172-48 311 19 Andre driftsinntekter Netto andre driftsinntekter 3.81 4.24 3.65 3.462 3.198 Sum driftsinntekter 17.456 18.956 18.1 17.897 17.759 Lønn og generelle administrasjonskostnader 6.854 7.647 7.234 7.6 6.627 Avskrivninger varige driftsmidler 138 168 157 135 119 Andre driftskostnader 1.644 1.142 1.411 2.31 1.57 Sum driftskostnader 8.636 8.957 8.82 9.55 8.316 Resultat av ordinær drift før tap 8.82 9.999 9.298 8.392 9.443 Tap på utlån og garantier 1.38 2.462 1.373-169 1.568 Tap+/gev- på verdipapapir holdt til forfall -748-18 Resultat av ordinær drift før skatt 7.782 8.285 7.925 8.561 7.767 Skatt på ordinært resultat 2.35 2.25 2.52 2.45 2.55 Resultat av ordinært drift etter skatt 5.432 6.35 5.45 6.111 5.433 2.41.447 2.396.879 2.49.27 2.32.71 2.279.192 Kvartalsvis resultat i % av gj.sn. forvaltningskapital 213 4.kvartal 3.kvartal 2.kvartal Netto rente og prov. inntekter 2,31 2,45 2,39 2,5 2,57 Sum øvrige driftsinntekter,64,7,6,6,56 Sum driftskostnader 1,46 1,49 1,45 1,65 1,47 Driftsresultat før tap 1,49 1,66 1,54 1,45 1,67 Tap på utlån og garantier,18,41,23 -,3,28 Tap+/gev- på verdipapapir holdt til forfall, -,12,, -,2 Reslutat før skatt 1,31 1,38 1,31 1,48 1,37 Nøkkeltall morselskap 31.3.13 31.12.12 3.9.12 3.6.12 31.3.12 Utlånsvekst egen balanse i % siste 12 måneder. 4,9 5,2 5,7 6,4 5,2 Utlånsvekst inkl. TBK i % siste 12 måneder 8, 6,2 4,1 4,6 4, Innskuddsvekst i % siste 12 måneder. 5,3 4,2 7,4 13,5 15,2 Forvaltningskapitalvekst i % siste 12 måneder. 6,1 5, 3,7 6, 4,1 Tap på utlån av brutto utlån (% ),5,26,14,7,8 Innskuddsdekning (% ) 78,5 77,5 78, 8,6 78,2 Egenkapitalrentabilitet etter skatt (% ) *, 8,3 8,3 8,3 8,6 8,1 Kostnadsprosent eksl. kursgevinster** 5,1 49,4 5, 5,7 47,3 * Resultat etter skatt/gj.egenkapital ** Sum driftskostnader/ sum driftsinntekter eks kursgev /tap 4
Noteopplysninger Beløp i hele tusen Tapskostnad 31.3.13 31.3.12 31.12.12 Periodens endring i individuelle nedskrivninger 5 1.146 1.19 + Periodens endring i gruppenedskrivninger 55 353 1.398 + Periodens konstaterte tap på tidligere nedskrevne utlån. 123 2.762 + Periodens konstaterte tap på tidligere år ikke nedskrevne utlån. 149 - Periodens inngang på tidligere konstaterte tap 12 54 94 = Periodens tapskostnad 1.38 1.568 5.234 Endring i individuelle nedskrivninger Individuelle nedskrivninger pr 31.12 13.295 12.277 12.277 - Periodens konstaterte tap, tidligere nedskrevne utlån 2.762 + økte nedskrivninger i perioden 5 7 1.287 + Nye nedskrivninger i perioden 5 4.13 - Tilbakeførte individuelle nedskrivninger i perioden 55 1.637 = Individuelle nedskrivninger ved utgangen av perioden 13.795 13.422 13.295 Herav spesifisert tapsavsetning garantiansvar Endring i gruppenedskrivninger Gruppe nedskrivning pr 31.12 11.639 1.241 1.241 + Periodens gruppenedskrivning 55 353 1.398 = Gruppenedskrivninger ved utgangen av perioden 12.189 1.594 11.639 Herav uspesifiserttapsavsetning garantiansvar Gruppenedskrivning.i % av friske lån (1),61,55,58 (1) Friske lån = Brto utlån - brto. misligholdte og tapsutsatte lån Misligholdte engasjement Brutto misligholdte engasjement (lenger enn 9 dager) 29.875 21.497 17.235 - Herav individuell nedskr. på misligholdte eng. 11.375 8.335 8.875 = Netto misligholdte engasjement 18.5 13.162 8.36 Tapsavsetning i % av misligholdte lån 38,1 38,8 51,5 Tapsutsatte, ikke misligholdte engasjement Brutto tapsutsatte, ikke misligholdte eng. 7.861 17.761 12.624 - Herav individuell nedskr. tapsuts., ikke misligholdte eng. 2.42 5.87 4.42 = Netto tapsutsatte engasjement 5.441 12.674 8.24 Tapsavsetning i % av tapsutsatte lån 3,8 28,6 35, Kapitaldekning Netto ansvarlig kapital 278.513 281.745 33.493 Risikovektet balanse (beregningsgrunnlag) 1.419.7 1.349.38 1.48.563 Risikovektet balanse i % av forvaltningskapital 58,92 59,4 58,51 Kapitaldekning i prosent eksl. Periodens resultat 18,62 2,88 21,55 5