3M Norge AS Årsrapport 2011 3M Norge AS Postboks 100, 2026 Skjetten Telefon 0 63 84 www.3m.no
2
Innhold: Revisjonsberetning... 2-3 Organisasjon og nøkkeltall... 4 Utdrag av årsberetning... 5 Resultatregnskap... 6 Balanse... 7-8 Regnskapsprinsipper... 9 Noter til regnskapet... 10-15 Kontantstrømsanalyse... 16 3
Organisasjon Styre: Lars Petter Plaaterud, styreleder Ragnar Moseng, nestleder Lars Hanseid, styremedlem Ann Marie Galvin, styremedlem Geir Sandengen, ansattvalgt styremedlem Eli Soelberg, ansattvalgt styremedlem Varamedlemmer: Børre Nøkleby, Anita Stene Nordal, Øivind Lund Svendsen, Viggo Nybråten. Ansattvalgte: Thomas Maast, Monica Stürtzel, Torbjørn Haga, Kari A. Løkka Administrasjon Lars Hanseid, Adm. Direktør - Nordic Region Ragnar Moseng, Country Manager Viggo Nybråten, Informasjons- og personaldirektør Lars Petter Plaaterud, Økonomidirektør Revisjon: PriceWaterhouseCoopers v/statsaut. revisor Anders Grini Nøkkeltall 2011 2010 2009 Driftsinntekter 603,4 583,5 602,9 Driftsresultat 56,8 55,0 54,2 Ordinært resultat før skattekostnad 59,0 55,0 65,3 Totalrentabilitet *) 16,8 % 15,4 % 13,0 % Egenkapitalandel **) 52,5 % 57,4 % 40,5 % Antall ansatte pr. 31.12 129 129 134 Beløp i millioner kroner når ikke annet er oppgitt. *) Totalrentabilitet: *(Driftsresultat + netto finansposter) x 100 Gjennomsnittlig totalkapital **) Egenkapital: (Egenkapital pr. 31.12) x 100 Totalkapital pr. 31.12 Inntekter og resultat Salgsinntekter pr. virksomhetsområde 4
Årsberetning for 2011 Virksomhetens art 3M Norge AS er en handelsbedrift som er lokalisert på Skjetten utenfor Oslo. Selskapet selger varer til industrisektoren, helsesektoren, områdene transport, dekor og sikkerhet, samt til kontor- og forbrukermarkedene. Fortsatt drift I samsvar med regnskapsloven 3-3a bekreftes det at forutsetningen om fortsatt drift er tilstede. Prognoser for 2012 og framover, indikerer jevn vekst både i salg og fortjeneste. Redegjørelse for årsregnskapet Omsetningen i 2011 gikk opp med 3,4% sammenlignet med året før, fra kr. 583,5 mill. til kr. 603,4 mill. Selskapet hadde en positiv vekst i de fleste markeder, med størst vekst i industrimarkedet. Selskapet er underveis i en prosess for å etablere en Nordisk struktur. Dette vil i en viss grad påvirke driftskostnadene noe kortsiktig, men samtidig har selskapet hatt generell god kostnadskontroll, som har bidratt positivt til reslutatet. Driftsresultatet økte med 3,6% til kr. 56,8 mill. mot kr. 54,9 mill. i 2010. Årsresultatet økte tilsvarende, med 3,8% til kr. 42,1 mill. mot kr. 40,6 mill. i 2010. Styret sier seg tilfreds med årets resultat. Bankbeholdning ved utgangen av året var 32,2 mill. mot 44,3 mill. ved årets inngang. Reduksjonen skyldes at mer kapital er plassert i konsernets internbank (note 5). Differansen mellom driftsresultat og netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter utgjøres i hovedsak av betalte skatter. Det vises forøvrig til kontantstrømoppstillingen. Totalkapitalen pr. 31.12.11 var 373 mill. kr sammenlignet med 330 mill. kr året før. Egenkapitalandelen pr. 31.12.11 var 52,5%. Selskapets likviditetsmessige stilling er fortsatt tilfredsstillende. Styret mener årsrapporten gir et rettvisende bilde av firmaets drift og finansielle situasjon. Arbeidsmiljøet Styret mener det er grunnlag for å hevde at det er et godt arbeidsmiljø i 3M Norge AS. I løpet av året sluttet i alt 3 medarbeidere som gir en turnover på 2,5 %. Arbeidsmiljøutvalget hadde regelmessige møter i 2011. Tilbakemeldingene fra bedriftslegen var i all hovedsak positiv, men det ble også påpekt områder som bedriften kontinuerlig vil jobbe med å utbedre. 3M Norge AS er en IA-bedrift, med målsetting om å stabilisere fraværet på ca. 3%. Sykefraværet i 3M Norge AS var 3,75 % i 2011 mot 3,5 % i 2010. Målt i dagsverk, utgjorde sykefraværet i 2011 1250 dagsverk, mot 1112 forrige år. Det ble ikke rapportert noen alvorlige ulykker eller skader i løpet av året. Personalpolitikk 3M Norge AS har utformet verdier, leder- og medarbeiderkrav for sin personalpolitikk. Verdiene bygger på integritet, nøytralitet, innovasjon, initiativ og verdiskaping. For å nå våre mål, har vi som policy å tiltrekke oss og beholde de best kvalifiserte medarbeidere innenfor alle avdelinger. Dette omfatter både menneskelig og faglige kvalifikasjoner. 3M Norge ønsker generelt flere kvinner inn i alle stillingsnivåer og spesielt i stillinger på ledernivå, da det er et uttalt mål for selskapet å få flere kvinner inn i lederposisjoner på alle plan. For selskapet som helhet, er 45 av 128 stillinger besatt av kvinner. Diskrimineringslovens formål er å fremme likestilling, sikre like muligheter og rettigheter og å hindre diskriminering på grunn av etnisitet, nasjonal opprinnelse, avstamning, hudfarge, språk, religion, livssyn og funsjonsevne. Bedriften arbeider målrettet for å fremme lovens formål innenfor vår virksomhet. Aktivitetene omfattes av blant annet rekrutteringsprosessen, lønns- og arbeidsvilkår, forfremmelse, utviklingsmuligheter, beskyttelse mot trakassering og tilrettelegging for ansatte med nedsatt funsjonsevne. Ytre miljø 3M Norge AS vil være et selskap som gjennom en kontinuerlig forbedring av sine miljøtiltak vil oppnå en balanse som tar hensyn til miljøet, økonomisk vekst og grunnleggende sosiale verdier for det enkelte menneske og samfunnet generelt. Selskapets drift er ikke av en slik art at det forårsaker direkte forurensning av det ytre miljø. Selskapet er med i returordninger via Grønt Punkt Norge, RENAS og Elretur, og kan vise til en kalkulert reduksjon av CO2-utslipp på 293 tonn ved resirkulering av emballasje for 2011. Ved utgangen av året foreligger det ingen pålegg om miljømessige tiltak. Også i 2011 har 3M Norge AS støttet veldedige organisasjoner. Redegjørelse for foretakets utsikter Selskapet har en bred produkt-/markedsportefølje, og er sjelden vesentlig berørt av endringer i økonomien. Firmaet viser en positiv trend i salgsutviklingen, og styrets oppfatning er at 3M Norge AS har gode muligheter, og vil ha en positiv utvikling i salgsveksten på mellom og lang sikt. 3M har fra 2010 omorganisert sin virksomhet til en mer Nordisk struktur, en prosess som fortsatt er pågående. Dette for bedre å kunne møte markedenes forventinger til leverandører der hvor det opereres på tvers av grenser Styret vil videre fremover fortløpende vurdere mulighetene for å gå inn på nye markedsområder. Denne strategien er blitt styrket ved at 3M globalt har valgt en mer offensiv oppkjøpsstrategi, således kan flere nye produktområder bli tilgjengelig for 3M Norge AS for introduksjon i det norske markedet. Risikovurdering Selskapet har en relativt beskjeden finansiell risiko. Selskapet er ikke eksponert for renterisiko og i liten grad for valutarisiko, ettersom tilnærmet alle transaksjoner mot utlandet er konserninterne (søsterselskaper) og skjer i norske kroner. Valutarisikoen håndteres av morselskapet. 3M Norge AS har ingen produksjon og er således ikke eksponert for risiko innen råvarekontrakter. Selskapet opererer i et relativt stabilt marked, og handler ikke med aksjer. Selskapets finansielle og likviditetsmessige situasjon er god og styrets vurdering er at det foreligger lav kreditt- og likviditetsrisiko. Årsresultat og disponeringer Årsresultatet i 3M Norge A/S foreslås disponert slik: Tilgang fri egenkapital 42,183 mill. Fri egenkapital pr. 31.12.11 Selskapets frie egenkapital utgjør 102,381 mill. Skjetten, 25.05.2012 Lars Petter Plaaterud Lars Hanseid Eli Jensen Soelberg Styreleder Adm. dir./styremedlem Styremedlem Ragnar Moseng Ann Marie Galvin Geir Sandengen Nestleder Styremedlem Styremedlem 5
Resultatregnskap 3M Norge AS RESULTATREGNSKAP 01.01.-31.12 Note 2011 2010 Salgsinntekt 9,12 597 510 577 235 Annen driftsinntekt 5 899 6 260 Sum driftsinntekt 603 409 583 495 Varekostnad 12 329 965 325 678 Lønnskostnad 7,10 108 594 101 034 Avskrivning 2 8 762 8 879 Annen driftskostnad 10 99 249 93 042 Sum driftskostnad 546 570 528 634 Driftsresultat 56 839 54 861 Renteinntekt fra foretak i samme konsern 1 187 791 Annen renteinntekt 1 307 1 182 Valutagevinst 244 80 Annen rentekostnad 499 608 Valutatap 51 1 356 Sum finansposter 12 2 187 89 Ordinært resultat før skattekostnad 59 026 54 950 Skattekostnad på ordinært resultat 8 16 842 14 313 Årsresultat 42 183 40 637 Opplysninger om: Avsatt til annen egenkapital 1 42 183 40 637 Sum overført 42 183 40 637 6
Balanse 3M Norge AS BALANSE PR. 31.12 EIENDELER Note 2011 2010 Immatrielle eiendeler Varemerke, kundekontrakter med mer 2 24 580 27 409 Utsatt skattefordel 8 23 546 9 839 Goodwill 2 3 855 5 878 Sum immaterielle eiendeler 51 981 43 126 Anleggsmidler Varige driftsmidler Tomter, bygninger og annen fast eiendom 2 59 413 62 647 Driftsløsøre, inventar, kontormaskiner o.l. 2 365 687 Sum varige driftsmidler 59 778 63 334 Finansielle anleggsmidler Investering i annet foretak i samme konsern 3 80 654 80 654 Lån til foretak i samme konsern 5 0 0 Sum finansielle anleggsmidler 80 654 80 654 Sum anleggsmidler 192 412 187 113 Omløpsmidler Varer 4,12 4 226 7 883 Fordringer Kundefordringer 64 367 60 394 Andre fordringer 5,12 79 800 30 623 Sum fordringer 144 167 91 017 Bankinnskudd, kontanter o.l. 11 32 205 44 311 Sum omløpsmidler 180 598 143 211 Sum eiendeler 373 011 330 324 7
Balanse 3M Norge AS BALANSE PR. 31.12. EGENKAPITAL OG GJELD Note 2011 2010 EGENKAPITAL Innskutt egenkapital Aksjekapital 1, 6 20 000 20 000 Overkursfond 1 46 153 46 153 Sum innskutt egenkapital 66 153 66 153 Opptjent egenkapital Annen egenkapital 1 129 782 123 602 Sum opptjent egenkapital 129 782 123 602 Sum egenkapital 195 935 189 755 GJELD Langsiktig gjeld Pensjonsforpliktelser 7 96 764 51 806 Utsatt skatt 8 3 782 4 117 Andre avsetninger for forpliktelser 791 539 Sum avsetning for forpliktelser 101 337 56 462 Kortsiktig gjeld Gjeld til selskap i samme konsern 5 22 822 25 192 Leverandørgjeld 6 199 9 418 Betalbar skatt 8 16 883 15 304 Skyldige offentlige avgifter 10 418 16 297 Annen kortsiktig gjeld 19 418 17 898 Sum kortsiktig gjeld 75 739 84 108 Sum gjeld 177 076 140 570 Sum egenkapital og gjeld 373 011 330 324 Skjetten, 25.05.2012 Lars Petter Plaaterud Lars Hanseid Ann Marie Galvin Styreformann Adm. dir./styremedlem Styremedlem Ragnar Moseng Geir Sandengen Eli Jensen Soelberg Nestleder Styremedlem Styremedlem 8
Regnskapsprinsipper Årsregnskapet er satt opp i samsvar med regnskapsloven og god regnskapsskikk. Salgsinntekter Inntektsføring ved salg av varer skjer på leveringstidspunktet. Tjenester inntektsføres i takt med utførelsen. Andelen av salgsinntekter som knytter seg til fremtidige seviceytelser balanseføres som uopptjent inntekt ved salget, og inntektsføres deretter i takt med levering av ytelsene. Klassifisering og vurdering av balanseposter Eiendeler bestemt til varig eie eller bruk, er klassifisert som anleggsmidler. Eiendeler som er tilknyttet varekretsløpet, er klassifisert som omløpsmidler. Fordringer klassifiseres som omløpsmidler hvis de skal tilbakebetales i løpet av ett år etter utbetalingstidspunktet. For gjeld er analoge kriterier lagt til grunn. Omløpsmidler vurderes til laveste av anskaffelseskost og virkelig verdi. Kortsiktig gjeld balanseføres til nominelt beløp på etableringstidspunktet. Anleggsmidler vurderes til anskaffelseskost. Varige anleggsmidler som forringes i verdi avskrives lineært over forventet økonomisk levetid. Anleggsmidlene nedskrives til virkelig verdi ved verdifall som ikke forventes å være forbigående. Langsiktig gjeld i norske kroner med unntak av andre avsetninger balanseføres til virkelig verdi på etableringstidspunktet. Varige driftsmidler Varige driftsmidler balanseføres og avskrives lineært over driftsmidlenes forventede levetid dersom de har antatt levetid over 3 år og har en kostpris som overstiger kr 15.000. Direkte vedlikehold av driftsmidler kostnadsføres løpende under driftskostnader. Påkostninger eller forbedringer tillegges driftsmidlets kostpris og avskrives i takt med driftsmidlet. Skillet mellom vedlikehold og påkostning/forbedring regnes i forhold til driftsmidlets stand ved vårt kjøp av driftsmiddelet. Leide (leasede) driftsmidler balanseføres som driftsmidler hvis leiekontrakten anses som finansiell. Varebeholdninger Lager av innkjøpte varer er verdsatt til laveste av anskaffelseskost etter FIFO- prinsippet og virkelig verdi. Det foretas nedskriving for påregnelig ukurans. Fordringer Kundefordringer og andre fordringer er oppført i balansen til pålydende etter fradrag for avsetning til forventet tap. Avsetning til tap gjøres på grunnlag av individuelle vurderinger av de enkelte fordringene. I tillegg gjøres det for øvrige kundefordringer en uspesifisert avsetning for å dekke antatt tap. Garantiansvar Forventede utgifter til fremtidige garantiarbeider knyttet til salg er kostnadsført, og ført som avsetning i balansen. Avsetningen baseres på historiske erfaringstall for garantier. Valuta Pengeposter i utenlandsk valuta er vurdert etter kursen ved regnskapsårets slutt. Investeringer i tilknyttede selskaper Datterselskaper, tilknyttede selskaper og felles kontrollert virksomhet vurderes etter kostmetoden i selskapsregnskapet. Investeringen vurderes til anskaffelseskost for aksjene med mindre nedskrivning har vært nødvendig. Pensjoner Selskapet har ulike pensjonsordninger. Pensjonsordningene er finansiert gjennom innbetalinger til forsikringsselskap. Selskapet har både innskuddsplaner og ytelsesplaner. Ved innskuddsplaner betaler selskapet innskudd til et forsikringsselskap. Selskapet har ingen ytterligere betalingsforpliktelse etter at innskuddene er betalt. Innskuddene regnskapsføres som lønnskostnad. Eventuelle forskuddsbetalte innskudd balanseføres som eiendel (pensjonsmidler) i den grad innskuddet kan refunderes eller redusere framtidige innbetalinger. Selskapet har også en ytelsesbasert kollektiv pensjonsforsikring for sine ansatte. Det betyr at selskapet har det økonomiske ansvaret for pensjonsytelsen. Lineær opptjening og forventet sluttlønn er lagt til grunn som opptjeningsgrunnlag. Pensjoner beregnes i henhold til FAS 158. Ved verdsettelsen av pensjonsmidler og pensjonsforpliktelser er det benyttet estimert verdi ved regnskapsavslutningen. De estimerte verdiene korrigerers hvert år som estimatavvik mot egenkapitalen i samsvar med beregning foretatt av aktuar. Skatt Skattekostnaden i resultatregnskapet omfatter både periodens betalbare skatt og endring i utsatt skatt. Utsatt skatt er beregnet med 28% på grunnlag av de midlertidige forskjeller som eksisterer mellom regnskapsmessige og skattemessige verdier, samt eventuelt ligningsmessig underskudd til fremføring ved utgangen av regnskapsåret. Skatteøkende og skattereduserende midlertidige forskjeller som reverserer eller kan reversere i samme periode, er utlignet. Oppføring av utsatt skattefordel på netto skattereduserende forskjeller som ikke er utlignet og eventuelt underskudd til fremføring, er begrunnet med antatt fremtidig inntjening. Utsatt skatt og skattefordel som kan balanseføres, er oppført netto i balansen. Kontantstrømoppstilling Kontantstrømoppstillingen er utarbeidet etter den indirekte metoden. Kontanter og kontantekvivalenter omfatter kontanter og bankinnskudd (herunder skattetrekksmidler). 9
Noter til regnskapet Note 1 Egenkapital Aksjekapital Overkurs-fond Annen EK Sum Egenkapital 31.12.10 20 000 46 153 123 602 189 755 Egenkapitaleffekt av estimatavvik pensjon etter skatt 0 0 (36 003) (36 003) Årets resultat Egenkapital 31.12.11 0 0 42 183 42 183 20 000 46 153 129 782 195 935 Note 2 Varige driftsmidler Materielle eiendeler Tomter Bygninger Driftsløsøre Sum Anskaffelseskost 31.12.10 7 072 67 260 5 206 79 538 Tilgang 0 324 30 354 Avgang 0 0 0 0 Anskaffelseskost 31.12.11 7 072 67 584 5 236 79 892 Akkumulerte avskrivninger 31.12. 0 48 133 4 871 53 004 Resterende oppskrivninger 01.01. 19 296 14 994 0 34 290 Avskrivning på oppskrivning 0 1 400 0 1 400 Bokført verdi pr. 31.12.11 26 368 33 045 365 59 778 Årets avskrivninger 0 2 157 352 2 509 Forventet økonomisk levetid 40 år 3-5 år Avskrivningsplan Lineær Lineær Leasing Balanseført verdi 2011 2010 Kontormaskiner 0 55 Leasinggjeld Kortsiktig - 30 Langsiktig, forfall om 2-3 år - - Tot leasinggjeld - 30 Leasing-selskapene har eiendomsrett til balanseførte leasing avtaler. Årets leie for alle leasede eiendeler utgjør 446 TNOK,-. Alle avtalene har en varighet på inntil 3 år. 10
Immaterielle eiendeler Andre imaterielle eiendeler Goodwill Sum Anskaffelseskost 31.12.10 33 943 20 060 54 003 Tilgang 0 0 0 Avgang 0 0 0 Anskaffelseskost 31.12.11 33 943 20 060 54 003 Akkumulerte avskrivninger/nedskrivninger 31.12.11 9 363 16 205 25 568 Bokført verdi pr. 31.12.11 24 580 3 855 28 435 Årets avskrivninger 2 829 2 023 4 852 Årets nedskrivning 0 0 0 Forventet økonomisk levetid 3-14 år 5 år Avskrivningsplan Lineær Lineær Spesifikasjon av goodwill Virksomhentskjøp Anskaffelseskost Unitrade 7 000 Cuno 2 947 Food Diagnostics 7 849 Futuro 2 264 SUM 20 060 Note 3 Aksjer og andeler Note 3 Aksjer og andeler Balanse-ført verdi Selskap Andel 3M Europe N.V./S.A. (Belgia) 24,90 % 80 654 Sum aksjeinvesteringer 80 654 Note 4 Varebeholdninger 2011 2010 Lager av varer for videresalg til kostpris 4 734 8 113 Avsetning for ukurans -508-230 Sum bokført verdi (tilsvarer virkelig verdi) 4 226 7 883 Note 5 Mellomværende med selskap i samme konsern Fordringer på selskap i samme konsern Kortsiktig fordring Langsiktig fordring 2011 2010 2011 2010 Fordringer i samme konsern* 77 941 28 361 0 0 Sum 77 941 28 361 0 0 Gjeld til selskap i samme konsern Kortsiktig gjeld Langsiktig gjeld 2011 2010 2011 2010 Gjeld til selskap i samme konsern 22 822 25 192 0 0 Sum 22 822 25 192 0 0 *Fordringer på selskap i samme konsern består i sin helhet av selskapets midler i 3M's konsernkontoordning. 11
Note 6 Aksjekapital og aksjonærinformasjon Antall aksjer Pris pr.aksje Aksjekapital 20 000 1 000 20 000 000 Samtlige aksjer eies av Minnesota Mining and Manufacturing Co., St. Paul, Minnesota, USA. Konsernregnskapet kan fås utlevert ved henvendelse til morselskapet adressse i USA. Note 7 Pensjoner Selskapet har en kollektiv ytelsesbasert pensjonsordning som oppfyller vilkårene i lov om obligatorisk tjeneste pensjon. I Selskapet alt 120 personer har pensjonsordninger er omfattet av denne som omfatter ordningen. i alt I 162 tillegg personer. har selskapet Ordningene to ytelses gir rett baserte til definerte pensjonsordninger fremtidige ytelser. utover Disse er i obigatorisk tjeneste pensjon som omfatter 26 personer. Videre har selskapet en innskuddsbasert pensjonsordning som oppfyller kravene i lov om obligatorisk tjeneste pensjon. 2011 2010 Pensjonskostnad Nåverdi av årets pensjonsopptjening 5 247 5 117 Rentekostnad av pensjonsforpliktelsen 9 223 9 234 Avkastning på pensjonsmidler -8 467-8 509 Resultatført implementeringsvirkning/estimatendringer 4 571 3 695 Netto pensjonskostnad 10 574 9 537 Netto pensjonsforpliktelse Pensjonsmidler (til markedsverdi) 31.12. 148 498 141 721 Beregnede pensjonsforpliktelser 31.12 238 008 187 125 Avsatt arbeidsgiveravgift 7 254 6 402 Netto pensjonsforpliktelser -96 764-51 806 Estimatavvik ført mot egenkapitalen Estimatavvik på netto forpliktelse i balansen pr 31.12 som er ført direkte mot egenkapital 94 183 44 181 Skatteffekt av estimatavvik på netto pensjonsforpliktelse Skatteffekt av estimatavvik justert mot egenkapital og utsatt skattefordel pr 31.12-26 372-12 371 Netto effekt av estimatavvik i egenkapitalen pr 31.12 67 811 31 810 Økonomiske forutsetninger Diskonteringsrente 3,8 % 5,0 % Forventet lønnsregulering / pensjonsøkning / G-regulering 3,5 % 3,5 % Forventet avkastning på fondsmidler 6,0 % 6,0 % De aktuarmessige forutsetningene er basert på vanlige benyttede forutsetninger innen forsikring når det gjelder demografiske faktorer. Diskonteringsrente, avkastningskrav og lønnsregulering følger internasjonale 3M føringer som tar utgangspunkt i FAS 158, dog hensyntatt at midlene er plassert i norsk livselskap. Estimatavvik for 2011 på tnok 50 002 er ført som økt pensjonsforpliktelse. Motpost er egenkapital tnok 36 003 (72%) og økt utsatt skattefordel tnok 13 999 (28 %). 12
Note 8 Skatt Beregning av utsatt skattefordel og endring i utsatt skattefordel 2011 2010 Midlertidige forskjeller som inngår i grunnlaget for utsatt skattefordel Driftsmidler 38 501 42 451 Varebeholdning (508) (230) Utestående fordringer (553) (565) Andre avsetninger for forpliktelser (12 726) (12 097) Netto pensjonsforpliktelse som er ført i balansen (89 510) (45 404) Netto midlertidige forskjeller (84 092) (35 141) Oppskrivning av eiendommer som det ikke beregnes utsatt skatt av (19 296) (19 296) Grunnlag for utsatt skattefordel i balansen -84 092-35 141 Utsatt skattefordel -23 546-9 839 Utsatt skattefordel i regnskapet -23 546-9 839 Grunnlag for skattekostnad, endring i utsatt skatt og betalbar skatt Resultat før skattekostnad 59 025 54 950 Permanente forskjeller 2 323 2 171 Grunnlag for årets skattekostnad 61 348 57 121 Endring i forskjeller som inngår i grunnlag for utsatt skattefordel som føres over resultatet -1 053-2 466 Grunlag for betalbar skatt i resultatregnskapet 60 295 54 655 Skattepliktig inntekt (grunnlag for betalbar skatt i balansen) 60 295 54 655 Fordeling av skattekostnaden Betalbar skatt (28 % av grunnlag for betalbar skatt i resultatregnskapet) 16 883 15 303 For mye, for lite avsatt i fjor 0 0 Sum betalbar skatt 16 883 15 303 Endring i utsatt skatt - merverdi oppkjøp Peltor -335-335 Endring i utsatt skattefordel - midlertidige forskjeller 295-656 Skattekostnad (28 % av grunnlag for årets skattekostnad) 16 842 14 312 Betalbar skatt i balansen Betalbar skatt i skattekostnaden 16 883 15 303 Betalbar skatt i balansen 16 883 15 303 Utsatt skatt Utsatt skatt etter fusjonen fra Peltor i 2009 3 782 4 117 Utsatt skatt i regnskapet 3 782 4 117 Note 9 Salgsinntekter Virksomhetsområde 2011 2010 Industri 292 221 264 626 Helse 126 396 124 967 Trafikk 51 583 61 700 Kontor 97 465 97 756 Elektro 25 626 23 647 Annet 10 118 10 799 Sum 603 409 583 495 Geografisk fordeling Norge 99,8 % 99,9 % Andre land 0,2 % 0,1 % Sum 100,0 % 100,0 % 13
Note 10 Lønnskostnader, antall ansatte, godtgjørelser, lån til ansatte mm. Lønnskostnader 2011 2010 Lønninger 77 821 73 750 Arbeidsgiveravgift 15 460 14 199 Pensjonskostnader 11 903 9 535 Andre ytelser 3 410 3 550 Sum 108 594 101 034 Selskapet har hatt 125 sysselsatt årsverk i regnskapsåret. Ytelser til ledende personer Daglig leder Styret Lønn 2 438 0 Pensjonsutgifter 89 0 Annen godtgjørelse 600 22 Sum godtgjørelse 3 127 22 Ledelsen har en resultat- og prestasjonsbasert lønnsordning samt aksjebaserte ordninger forankret i morselskapet. Det er ikke gitt lån/sikkerhetsstillelse til daglig leder, styrets leder eller andre nærstående parter. Godtgjørelse til styret gjelder kun for lovpålagte oppgaver Revisor 2011 2010 Kostnadsført godtgjørelse til revisor fordeler seg slik : Lovpålagt revisjon (inkl. teknisk bistand med årsregnskap) 256 250 Andre attestasjonstjenester 0 Skatterådgivning (inkl. teknisk bistand med ligningspapirer) 63 200 Andre tjenester 24 23 Sum godtgjørelse til revisor 343 473 Beløpene er oppgitt ekskl. MVA Note 11 Bundne bankinnskudd, trekkrettigheter Bundne bankinnskudd 2011 2010 Skattetrekksmidler 7 301 7 218 Bevilgede trekkrettigheter Kassekreditt Handelsbanken 0 50 000 Selskapet har et samlet kausjonistansvar på kr. 990 000 14
Note 12 Transaksjoner med nærstående parter 3M Company eier pr. 31. desember 2011 100% av aksjene i 3M Norge AS. Dessuten innehar 3M Company aksjemajoriteten i alle 3M selskaper globalt. Basert på en slik eierstruktur ligger det i de ulike 3M selskapenes natur å selge 3M produkter i de land de opererer i. Dette innebærer stor grad av samhandling og dermed transaksjoner med nærstående parter. 3M Norge AS både selger og kjøper varer og tjenester med både morselskap og søsterselskap som således må betraktes som nærstående parter. Alle transaksjoner mellom partene er basert på markedsmessige betingelser som innebærer at transaksjoner er priset etter armlengdes avstands prinsippet. Fordringer på nærstående parter kommer hovedsakelig fra salg av varer og tjenester. Leverandørgjeld til nærstående parter kommer hovedsakelig fra kjøp av varer og tjenester. Dette er nærmere beskrevet i note 5 Mellomværende med selskaper i samme konsern. 3M Norge AS er forpliktet til å plassere overskuddslikviditet i 3M's europeiske internbank (3M Global Capital S.a.r.l ) for bl.a. å finansiere vårt varekjøp, og mottar og event. betaler renter på slike transaksjoner i henhold til markedsmessige betingelser. Pr. 31. Des. 2011 har 3M Norge AS samhandlet med følgende 3M selskaper: 3M Company (morselskap), Unitek Corporation, 3M Health Care Limited, 3M United Kingdom PLC, 3M France S.A.S., 3M Deutschland GMBH, 3M Italia S.P.A., 3M A/S, Suomen 3M Oy, 3M Svenska AB, 3M ESPE AG, 3M Europe S.A (Belgium), 3M Poland SP. z.o.o, Sumitomo 3M Limited, 3M Global Capital S.a.r.l. Resultat: Salg av varer og tjenester Kjøp av varer og tjenester 2011 6.733 315.692 Finansielle transaksjoner: Rentekostnader Renteinntekter 54 1.187 Balanseført innskudd 31/12 77.887 15
Kontantstrømsoppstilling 3M Norge AS KONTANTSTRØMOPPSTILLING Kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter Note 2011 2010 Resultat før skattekostnad 59 026 54 950 Periodens betalte skatt -15 304-24 941 Ordinære avskrivninger/nedskriving 2 8 762 8 880 Nedskrivning/reversering av nedskrivning anleggsmidler -1-8 Forskjell kostnadsført pensjon og inn-/utbetalinger i pensjonsordninger -5 418-5 332 Endring i varelager 3 657-1 874 Endring i kundefordringer -3 973-5 171 Endring i leverandørgjeld -3 219-262 Endring i andre tidsavgrensningsposter -3 332 1 383 Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter 40 198 27 625 Kontantstrømmer fra investeringsaktiviteter Utbetalinger ved kjøp av varige driftsmidler 2-354 -384 Innbetalinger/utbetalinger i konsern 5-51 950 21 644 Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter -52 304 21 260 Kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter Utbetalt utbytte 1 0-49 960 Netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter 0-49 960 Netto endring i kontanter og kontantekvivalenter -12 106-1 075 Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter ved periodens begynnelse 44 311 45 386 Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter periodens slutt 11 32 205 44 311 Spesifikasjon av kontantbeholdningen ved periodens slutt Bankinnskudd, kontanter og lignende 11 32 205 44 311 I tillegg har selskapet følgende trekkmuligheter Ubenyttet kassekreditt Handelsbanken - 50 000 16