Markedsinformasjon 3. tertial 2015 Virke Byggevarehandel Virke Analyse
Rogaland går ned. Resten av landet opp Tilstanden i dagens byggevaremarked er polarisert mellom Rogaland og landet ellers. - Bransjen har lenge hatt gode vilkår i Rogaland, men det vi nå ser er ikke godt nytt. Det er et veldig klart signal om at alvoret som preger petroleumsrettet næring nå også har begynt å gi ringvirkninger inn i andre næringen, sier Bengt Herning, bransjedirektør for Virke byggevare. Godt er det derfor å se at landet ellers viser til dels meget gode tall, der særlig pressområdene i og rundt de større byene er med å trekke opp veksten. I Akershus for eksempel finner man solid tosifret vekst. -Igjen er det i proff-markedet man finner veksten. Tendensen er at flere og flere kjøper tjenester, og at også mindre oppdrag nå gjøres av håndverkere med "proff-status", sier Herning. Herning summerer opp året med å si at aktørene* som leverer tall til Virke byggevarehandel nok en gang kan se tilbake på et godt år, men at han samtidig antar at store deler av veksten kommer som følge av prisjusteringer grunnet den klare valutasvekkelsen gjennom det siste året. For mer informasjon, kontakt: Bengt Herning, direktør Virke Byggevarehandel, telefon +47 95 26 97 84 Magnus Flaaten, Rådgiver, Virke Analyse og bransjeutvikling, telefon +47 95 77 29 85 * Virke Markedsinformasjon bygger på omsetningsstatistikk fra følgende byggevareaktører: Byggmakker Handel, Optimera, Løvenskiold Handel, Nordek, Coop, Neumann Bygg, Mestergruppen, Gausdal Landhandleri, Ski Bygg og Carlsen Fritzøe 2
Deltakere i markedsinformasjonsgruppen Markedsinformasjonsgruppen leverer omsetningstall for byggevarer på vegne av blant annet følgende konsepter: Aktøroversikt Optimera Byggmakker Handel Løvenskiold Handel Coop Nordek Mestergruppen Neumann bygg Carlsen Fritzøe Gausdal Landhandleri Ski Bygg Optimera Proff, Montér Byggmakker, Stangeskovene Maxbo Proff, Maxbo Coop OBS Bygg, Coop Extra Bygg, Coop Byggmix XL-bygg Byggeriet, Mestersalg, Partner tre Neumann Bygg Carlsen Fritzøe Gausdal Landhandleri Ski Bygg
Polariserte markeder 20,0 % 2013/2014 2014/2015 Snitt,2014/2015 15,0 % 12,2 % 11,2 % 12, 1 % 11,1 % 11,0 % 12,0 % 10,0 % 5,0 % 5,2 % 2,9 % 6,4 % 3,6 % 7,8 % 1, 2 % 2,1 % 3,9 % 8,0 % 2,4 % 0,0 % -5,0 % - 0,4 % - 1,6 % - 5,9 % -10,0 % Byggevareaktørene som leverer tall til Virkes Markedsinformasjonsgruppe hadde en samlet vekst på totalt 5,2 prosent i årets tredje og siste tertial. Dette er betydelig svakere vekstrate enn årets andre tertial som fremsto som sterkt med sine 6,7 prosent vekst, men samtidig noe sterkere enn årets første tertial. Sammenlignbart ligger 3. tertials 12-måneders glidende snitt noe over med 5,3 prosent tegn på at tertialet ikke fremstår veldig sprekt når man ser utvikling bakover i tid. Særlig svakt er det i Rogaland. Et fylke med høye volumer og kraftig negativ utvikling påvirker total-tallet i betydelig grad. Høy byggeaktivitet gjennom mange år og det naturlige tidsetterslepet som er mellom prosjekters start og ferdigstillelse gjør at næringen nå faller fra høye nivåer i fylket. Med mye ferdigstilte prosjekter gjennom 2015 er det ifølge de store entreprenører voksende varelagre, noe som forventes å vedvare også i tiden fremover. Enn så lenge virker det ikke til at den negative utviklingen har fått feste utenfor Rogalands-regionen, og markedet ellers viser sunn vekst. I tillegg er det svakt også i Troms, som også er et fylke som har hatt en sterk vekst de siste årene. To-sifret vekst finner vi igjen i en rekke fylker, men for flere områder kommer veksten fra beskjedne volumer. Akershus derimot viser en sterk utvikling fra høye nivåtall, mye grunnet høy byggeaktivitet i randsonen rundt Oslo. 4
Proff nok en gang vinneren Særlig proffmarkedet viser styrke med en fremgang på hele 7,4 prosent gjennom tertialet. Sterkt, selv etter at man har tatt høyde for en handledag mer i år enn i fjor. Privatmarkedet viser derimot ikke tilsvarende vekst. Med markedsvekst på 1,9 prosent uten at det er korrigert for prisstigning i markedet ellers, gjør at dette privatmarkedet ikke fremstår veldig sprekt. Tydelige tegn på at oljenedturen har truffet Rogaland bredt og med full kraft vises nå i omsetningen i både privat- og proffmarkedet, men med en kraftig slagside mot sistnevnte. Sterk vekst i arbeidsledighet lokalt er en kraftig negativ impuls, som fremover får området til å fremstå lite attraktivt i investeringsøyemed. Aktørene innen næringseiendom melder om økende risikopremie (målt ved yield) relativt til resten av markedet for kontorbygg. Dette viser at markedet har priset inn økt nedsiderisiko i fylket. I tillegg kan allerede høye varelagre hos de store entreprenørene vise at har vært en overetablering i boligmarkedet de siste årene Med andre ord; dårlig nytt for rogalandsregionen generelt, og proff-markedet spesielt. Gledelig er det derfor at det inntil videre virker til at dette er et lokalt problem, og at potensielle ringvirkninger fortsatt er fraværende i de tilgrensende fylkene. Rogaland Nord- Trøndelag - 8,6 % - 4,9 % Troms Oslo - 2,3 % - 1,5 % - 2,0 % - 0,2 % Møre og Romsdal - 1,1 % - 7,4 % Finnmark - 6,1 % Vestfold Sogn og Fjordane Østfold Akershus Hedmark Oppland Buskerud Telemark Aust-Agder Vest-Agder Hordaland Sør-Trøndelag Nordland 0,4 % 1,2 % 3,2 % 2,6 % 2,6 % 2,4 % 5,6 % 4,4 % 6,2 % 5,3 % 5,6 % 5,4 % 5,2 % 4,9 % 5,6 % 5,2 % 7,7 % 8,0 % 6,6 % 8,6 % 9,3 % 14,3 % 16,8 % 16,1 % 15,9 % 14,8 % 14,5 % 13,3 % 14,9 % Proff Privat -10,0 % -5,0 % 0,0 % 5,0 % 10,0 % 15,0 % 20,0 % 5
Status i dagens boligmarked 25000 24000 Antall omsetninger, 12 mnd. glidende 23000 22000 21000 20000 19000 18000 17000 16000 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Kilde: SSB Svak nedgang i antall omsetninger (3 kvartal) mot samme periode i fjor (-2,2 prosent) til tross, året hittil har hatt en økning i omsetning på 4,1 prosent. Særlig et sterkt første kvartal har vært med å dra opp året. Om fallet er en tendens er for tidlig å si, men dårlig nytt dersom omløpshastigheten i markedet bremser opp, da man vet at det legges igjen mye ROT-penger for hver transaksjon som gjennomføres i annenhåndsmarkedet. 6
Status i dagens boligmarked forts. Kilde: Eiendom Norge, FINN og Eiendomsverdi AS Tall fra Eiendom Norge underbygger tallene vi finner hos SSB. Lavt utbud, økte priser, men samme liggetid som samme tertial i fjor viser at aktiviteten i boligmarkedet er tydelig ned. Tallene viser samtidig at det forekommer store regionale forskjellene også i boligmarkedet. Meglerbransjen, som tar temperaturen på markedet hver dag melder også om lavt utbud. Konsensus i markedet er derfor at det finnes en viss tilbakeholdenhet fra aktørene, særlig på selgersiden. 7
Med blikket rettet fremover Til tross for at det har vært konsensus om at aktiviteten i oljenæringen har skullet avta lenge, ser man at spread mellom fullførte boliger i Rogaland og landet ellers har økt de siste 5 årene. 190 170 150 130 110 90 Igangsettingstillatelser Rogaland Alle, uten Rogaland Med høye, og kraftig stigende priser i annenhåndsmarkedet i Rogaland gjennom mange år, har dette kunne legitimere stor byggeaktivitet i markedet for nye boliger (se: tobins_q) 70 50 210 190 Fullførte boliger Kilde: SSB Ser man på antall igangsettingstillatelser ser man at markedet nå har begynt å tilpasse seg ved at «ordrereserven» i form av igangsettingstillatelser er tydelig avtakende i regionen, noe som vil være med å opprette en slags markedslikevekt på sikt. 170 150 130 110 90 70 50 Rogaland Alle, uten Rogaland Kilde: SSB 8
Proff Privat Total 2013/2014 2014/2015 2013/2014 2014/2015 2013/2014 2014/2015 Østfold 1,0 % 5,6 % 2,9 % 4,4 % 1,7 % 5,2 % Akershus 4,5 % 14,3 % 3,8 % 8,6 % 4,2 % 12,2 % Oslo 2,4 % 6,2 % 3,1 % -2,3 % 2,7 % 2,9 % Hedmark 1,4 % 16,8 % 1,9 % 5,3 % 1,6 % 11,2 % Oppland 3,3 % 16,1 % -1,9 % 3,2 % 1,6 % 12,1 % Buskerud 3,3 % 9,3 % -6,3 % 0,4 % 0,0 % 6,4 % Vestfold 5,0 % 5,6 % -1,2 % -0,2 % 3,0 % 3,6 % Telemark -2,8 % 15,9 % 2,1 % 5,4 % -0,7 % 11,1 % Aust-Agder 7,8 % 14,8 % -5,5 % 1,2 % 3,8 % 11,0 % Vest-Agder -2,4 % 14,5 % 4,1 % 5,2 % -0,6 % 12,0 % Rogaland 7,0 % -8,6 % 3,4 % -1,5 % 5,6 % -5,9 % Hordaland 11,1 % 7,7 % 2,1 % 8,0 % 7,6 % 7,8 % Sogn og Fjordane 9,4 % 4,9 % 0,5 % -2,0 % 4,4 % 1,2 % Møre og Romsdal 0,5 % 5,6 % 1,8 % -1,1 % 1,1 % 2,1 % Sør-Trøndelag 11,4 % 5,2 % 5,5 % 2,6 % 8,4 % 3,9 % Nord-Trøndelag 6,3 % 6,6 % 2,1 % -7,4 % 4,2 % -0,4 % Nordland 9,7 % 14,9 % 7,2 % 2,6 % 8,3 % 8,0 % Troms 9,7 % -4,9 % 11,2 % 2,4 % 10,4 % -1,6 % Finnmark 20,0 % 13,3 % 14,6 % -6,1 % 16,8 % 2,4 % SUM 5,0 % 7,4 % 2,8 % 1,9 % 4,1 % 5,2 % 9
Tall fra Eiendom Norge Antall, omsetning Liggetid Pris januar februar mars april mai juni juli august september oktober november desember 2014 6097 5818 7067 7022 9217 9040 4268 8076 9328 8813 6798 3172 2015 6425 6687 8658 8146 8791 10376 4086 7899 9299 8022 6767 2960 2014 49 48 38 38 36 33 50 41 36 36 36 48 2015 46 42 34 33 29 29 46 33 31 35 36 54 2014 202,29 204,16 206,94 209,7 209,9 209 209,24 212,62 212,39 212,48 212,57 213,22 2015 219,5 221,85 223,34 226,24 225,63 225,96 223,39 229,05 227,04 224,34 225,27 223,98 Boligbygg, etter tid, statistikkvariabel og region, SSB 2013 Igangsatte boliger hittil i år Fullførte boliger hittil i år 2014 Igangsatte boliger hittil i år Fullførte boliger hittil i år 2015 Igangsatte boliger hittil i år Fullførte boliger hittil i år 2013M01 2972 2403 2014M01 1837 2041 2015M01 2479 2375 2013M02 5787 4336 2014M02 3721 3963 2015M02 4307 4475 2013M03 7893 6319 2014M03 6146 6339 2015M03 7223 6518 2013M04 10308 8042 2014M04 7789 7592 2015M04 9904 8399 2013M05 12325 10170 2014M05 11013 10105 2015M05 12264 11193 2013M06 14789 12893 2014M06 13747 13756 2015M06 14952 14485 2013M07 16401 14754 2014M07 15981 15571 2015M07 16882 16357 2013M08 18939 17222 2014M08 18143 17743 2015M08 19362 18384 2013M09 21772 19800 2014M09 19914 19947 2015M09 22071 20453 2013M10 24671 22174 2014M10 22617 22634 2015M10 25720 22943 2013M11 27736 25569 2014M11 25289 25703 2015M11 28696 25509 2013M12 30252 28456 2014M12 27130 28072 2015M12 30927 28265 10
Virke Analyse