Resultatregnskap 1.kvartal 2013 NOK 1 000 Note 31.03.2013 31.03.2012 2012 Renteinntekter 2 88.064 85.854 332.268 Rentekostnader 2 76.191 74.193 284.919 Netto renteinntekter 11.873 11.661 47.349 Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter 3-1.176 904 972 Sum andre driftsinntekter -1.176 904 972 Sum driftsinntekter 10.697 12.565 48.321 Lønn og andre personalkostnader 1.328 1.724 4.979 Administrasjonskostnader 892 1.251 3.376 Annen driftskostnad 4 405 273 1.515 Avskrivninger 203 446 1.703 Sum driftskostnader 2.828 3.694 11.573 Driftsresultat før tap 7.869 8.871 36.748 Nedskriving på utlån og garantier - - -6.396 Driftsresultat før skatt 7.869 8.871 30.352 Skattekostnad 2.203 2.480 8.499 Årsresultat 5.666 6.391 21.853 SpareBank 1 Næringskreditt AS Oppstilling av totalresultat 1.kvartal 2013 Årsresultat 5.666 6.391 21.853 Totalresultat 5.666 6.391 21.853 Disponeringer: Avsatt til utbytte 21.924 Annen egenkapital 5.666 6.391-71 Sum disponeringer 5.666 6.391 21.853 SpareBank 1 Næringskreditt AS Balanse 1. kvartal 2013 NOK 1 000 Note 31.03.2013 31.03.2012 2012 Eiendeler Utsatt skattefordel - 858 - Andre immaterielle eiendeler 763 2.222 965 Obligasjoner 2.013.587-350.728 Statsgaranterte verdipapirer 615.774-546.507 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 903.435 557.654 392.866 Utlån til kunder 6 11.450.056 9.026.758 11.004.463 Finansielle derivater 8 160.170 75.867 86.551 Andre eiendeler 5 - - - Sum eiendeler 15.143.785 9.663.359 12.382.081 Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 7 13.542.184 8.296.808 10.891.907 Gjeld til kredittinstitusjoner 175.973 121.127 150.969 Finansielle derivater 8 3.159 44.111 - Utsatt skatt 7.641-7.641 Betalbar skatt 2.203 11.464 - Andre forpliktelser 9 4.172 2.524 3.777 Sum gjeld 13.735.332 8.476.034 11.054.294 Egenkapital og gjeld Innskutt egenkapital 1.305.000 1.180.000 1.305.000 Annen innskutt egenkapital (Ikke registrert) 75.000 - Opptjent egenkapital 863 934 863 Avsatt utbytte 21.924 21.924 Årets resultat 5.666 6.391 Sum egenkapital 1.408.453 1.187.325 1.327.787 Sum gjeld og egenkapital 15.143.785 9.663.359 12.382.081 Stavanger, den 06.05.2013 Kjell Fordal Styreleder Rolf Eigil Bygdnes Hilde Vatne Knut Oscar Fleten Merete Eik Arve Austestad Adm direktør
Resultatregnskap 1.kvartal 4.kvartal 3.kvartal 2.kvartal 1. kvartal 4. kvartal NOK 1 000 2013 2012 2012 2012 2012 2011 Renteinntekter 88.064 81.801 83.544 81.069 85.854 89.786 Rentekostnader 76.191 69.580 71.447 69.699 74.193 74.252 Netto renteinntekter 11.873 12.221 12.097 11.370 11.661 15.534 Netto gevinst/tap på finansielle instrumenter -1.176-1.691 2.665-906 904-1.946 Netto andre driftsinntekter -1.176-1.691 2.665-906 904-1.946 Sum driftsinntekter 10.697 10.530 14.762 10.464 12.565 13.588 Lønn og andre personalkostnader 1.328 4.083 (1.737) 909 1.724 1.767 Administrasjonskostnader 892 605 721 799 1.251 780 Annen driftskostnad 405-2.056 2.869 429 273 317 Avskrivninger 203 426 427 404 446 506 Sum driftskostnader 2.828 3.058 2.280 2.541 3.694 3.371 Driftsresultat før tap 7.869 7.472 12.482 7.923 8.871 10.218 Nedskriving på utlån og garantier - -6.396 - - - - Driftsresultat før skatt 7.869 1.076 12.482 7.923 8.871 10.218 Skattekostnad 2.203 302 3.495 2.222 2.480 2.864 Periodens resultat 5.666 774 8.987 5.701 6.391 7.354 Balanse 1.kvartal 4.kvartal 3.kvartal 2.kvartal 1. kvartal 4. kvartal NOK 1 000 2013 2012 2012 2012 2012 2011 Eiendeler 0 Utsatt skattefordel - - 858 858 858 858 Andre immaterielle eiendeler 763 965 1.392 1.818 2.222 2.567 Obligasjoner 2.013.587 350.728 - - - - Statsgaranterte verdipapirer 615.774 546.507 - - - - Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 903.435 392.866 464.650 626.660 557.654 370.110 Utlån til kunder 11.450.056 11.004.463 10.639.771 10.380.203 9.026.758 8.938.365 Finansielle derivater 160.170 86.551 93.292 11.493 75.867 7.687 Andre eiendeler - - - - - - Sum eiendeler 15.143.785 12.382.081 11.199.963 11.021.032 9.663.359 9.319.587 Gjeld Utsatt skatt - - - - - - Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 13.542.184 10.891.907 9.727.541 9.692.001 8.296.808 7.932.348 Gjeld til kredittinstitusjoner 175.973 150.969 134.965 127.172 121.127 122.754 Finansielle derivater 3.159 - - 1.674 44.111 47.408 Utsatt skatt 7.641 7.641 - - - - Betalbare skatt 2.203-8.197 4.702 11.463 10.219 Andre forpliktelser 4.172 3.777 2.247 2.457 2.523 2.796 Sum gjeld 13.735.332 11.054.294 9.872.950 9.828.006 8.476.033 8.115.525 Egenkapital Innskutt egenkapital 1.305.000 1.305.000 1.180.000 1.180.000 1.180.000 1.180.000 Annen innskutt egenkapital (ikke reg. kaptitalforhøyelse) 75.000-125.000 - - Opptjent egenkapital 863 863 934 934 934 934 Resultat 5.666-21.079 12.092 6.391 - Avsatt til utbytte 21.924 21.924 - - - 23.128 Sum egenkapital 1.408.453 1.327.787 1.327.013 1.193.026 1.187.325 1.204.062 Sum gjeld og egenkapital 15.143.785 12.382.081 11.199.963 11.021.032 9.663.359 9.319.587 Nøkkeltall Antall aksjer 10.440.000 10.440.000 9.440.000 9.440.000 9.440.000 9.440.000 Periodens resultat pr aksje 0,0543 % 0,0074 % 0,0952 % 0,0604 % 0,0677 % 0,0779 %
Endring i egenkapital NOK 1 000 Aksjekapital Overkursfond Ikke registrert kapitalforhøyelse Avsatt utbytte Fond for urealiserte gevinster Annen egenkapital Sum egenkapital Balanse per 31. desember 2010 584.000 146.000 8.877 0 34 738.911 Kapitalutvidelse 05.01.2011 120.000 30.000 150.000 Kapitalutvidelse 05.01.2011 240.000 60.000 300.000 Betalt utbytte 15.07.2010-8.877-8.877 Resultat for perioden 23.128 900 24.028 Balanse per 31. desember 2011 944.000 236.000 23.128 0 934 1.204.062 Betalt utbytte 23.03.2012-23.128-23.128 Kapitalutvidelse 20.09. 2012 100.000 25.000 125.000 Resultat for perioden 21.924-71 21.853 Balanse per 31. desember 2012 1.044.000 261.000 21.924 0 863 1.327.787 Kapitalutvidelse 27.2. 2013 75.000 75.000 Resultat for perioden 5.666 5.666 Balanse per 31. mars 2013 1.044.000 261.000 75.000 21.924 0 6.529 1.408.453
Kontantstrømoppstilling 1. kvartal 2013 NOK 1 000 31.03.2013 31.03.2012 31.12.2012 Kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter Innbetaling av renter 58.670 104.913 323.324 Utbetaling til drift -2.231-3.519-8.889 Utbetalinger av skatter - -1.236-10.219 Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter 56.439 100.158 304.215 Kontantstrømmer fra investeringsaktiviteter Netto utbetaling ved kjøp av utlån -435.027-92.378-2.103.251 Netto utbetaling ved investering i statssertifikater 197.723-545.936 Netto utbetaling ved investering i obligasjoner -1.914.608 - -350.453 Netto investering i immaterielle eiendeler - -102-102 Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter -2.151.912-92.481-2.999.743 Kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter Netto innbetaling ved utstedelse av sertifikater - - - Netto innbetaling utstedelse av obligasjonslån 2.581.822 298.708 2.873.196 Netto innbetaling ved låneopptak i kredittinstitusjoner 25.004-1.627 28.215 Innbetalt egenkapital 75.000-125.000 Utbetalt utbytte - -23.128-23.128 Netto utbetaling av renter på finansieringsaktiviteter -75.785-94.087-285.000 Netto kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter 2.606.041 179.866 2.718.283 Netto kontantstrømmer for perioden 510.569 187.544 22.756 Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter IB 392.866 370.110 370.110 Netto innbetalinger/utbetaling av kontanter 510.569 187.544 22.756 Valutaeffekt på kontanter og kontantekvivalenter Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter UB 903.435 557.654 392.866
Note 1 Generell informasjon 1.1 Generell informasjon SpareBank 1 Næringskreditt AS kvartalsregnskap omfatter perioden 01.01.-31.03.13. Kvartalsregnskapet er satt opp i overensstemmelse med «International Financial Reporting Standards» (IFRS), som fastsatt av EU. Dette omfatter også tolkninger fra Den internasjonale tolkningskomité for finansiell rapportering (IFRIC) og dens forgjenger, Den faste tolkningskomité (SIC).Prinsippene som omtales nedenfor må ses i sammenheng med prinsipper omtalt i årsregnskapet for 2012 1.2 Regnskapsprinsipper En beskrivelse av de regnskapsprinsipper selskapet har lagt til grunn ved avleggelse av regnskapet fremkommer av årsregnskapet for 2012. Ingen ny eller endrede regnskapsstander eller tolkninger trådte i kraft første kvartal 2013. 1.3 Segment Et forretningssegment er en gruppering av eiendeler eller virksomhet som tilfører produkter eller tjenester, og som er gjenstand for risiko og avkastning som avviker fra andre forretningssegmenter. Selskapet har et segment, som er Næringseiendomssegmentet. Segmentet består av utlån til Næringseiendom og samtlige utlån er kjøpt fra banker i SpareBank 1-Alliansen. 1.4 Pensjon SpareBank 1 Næringskreditt AS har ingen ansatte. Pensjonsforpliktelsene blir ivaretatt i SpareBank 1 Boligkreditt AS gjennom deltakelse i SpareBank 1 SR-Bank ASAs pensjonskasse. SpareBank 1 Boligkreditt AS har pr i dag to typer pensjonsavtaler. 1.6 Finansiell risikostyring For omtale av finansiell risikostyring henvises til note 3 og note 20 til 22 i årsregnskapet for 2012. 1.5 Estimater Utarbeidelse av konsernregnskapet medfører at ledelsen gjør estimater og skjønnsmessige vurderinger og tar foutsetninger som påvirker effekten av anvendelse av regnskapsprinsipper og dermed regnskapsførte beløp for eiendeler, forpliktelser, inntekter og kostnader. I årsregnskapet for 2012 er det redegjort nærmere for kritiske estimater og forbehold i note 4. Note 2 Netto renteinntekter Renteinntekter Renteinntekter og lignende inntekter av utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 11.315 2.464 20.776 Renteinntekter og lignende inntekter av utlån til og fordring på kunder 113.867 101.699 418.401 Renteinntekter statskasseveksler - - Distributørprovisjon -37.118-18.309-106.909 Sum renteinntekter 88.064 85.854 332.268 Rentekostnader Renter og lignende kostnader på gjeld til kredittinstitusjoner - - 53 Renter og lignende på obligasjoner 76.191 74.193 284.866 Renter og lignende på sertifikater - - Renter og lignende kostnader på innskudd fra og gjeld til kunder - - Andre rentekostnader - - Sum rentekostnader 76.191 74.193 284.919 Sum netto renteinntekter 11.873 11.661 47.349
Note 3 Netto gevinster på finansielle instrumenter Netto gevinster (tap) på finansiell gjeld -10.155-10.665-23.432 Netto gevinster (tap) på finansielle eiendeler 0-3.236-39.701 Netto gevinster (tap) på finansielle derivater for sikringsformål til virkelig verdi 8.979 14.805 64.105 Netto gevinster -1.176 904 972 Note 4 Andre driftskostnader Annen databehahandling 362 231 1.188 Diverse andre driftskostnader 43 42 327 Sum 405 273 1.515 Note 5 Andre eiendeler Andre fordringer - - - Sum - - - Note 6 Utlån til kunder Nedbetalingslån - vurdert til amotisert kost 11.363.348 7.686.145 11.010.859 Nedbetalingslån - utpekt til virkelig verdi over resutlat - 1.263.290 Sum utlån før påløpte renter 11.363.348 8.949.435 11.010.859 Ikke innbetalte påløpte renter 93.104 77.323 - Sum utlån før spesifiserte og uspesifiserte tapsavsetninger 11.456.452 9.026.758 11.010.859 Spesifiserte tapsavsetninger - - - Gruppevise tapsavsetninger 6.396-6.396 Sum netto utlån og fordringer på kunder 11.450.056 9.026.758 11.004.463 Misligholdte utlån Mislighold * - - - Spesifiserte nedskrivninger - - - Netto misligholdte utlån - - - Andre tapsutsatte lån Tapsutsatte engasjement ikke misligholdt - - - - Individuelle nedskrivninger andre tapsutsatte lån - - - Netto andre tapsutsatte lån - - - * Samlet engasjement fra en kunde regnes som misligholdt og tas med i oversikter over misligholdte engasjementer når forfalte avdrag eller renter ikke er betalt 90 dager etter forfall eller rammekreditter er overtrukket i 90 dager eller mer.
Note 7 Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapir Hovedstol Hovedstol Hovedstol Obligasjoner, sertifikater og andre kortsiktige låneopptak 1.620.000 1.818.108 1.620.000 Obligasjoner med fortrinnsrett 12.274.500 7.350.000 9.674.500 Bytteordning OMF 6.392.915 6.392.915 6.392.915 Obligasjoner pantsatt ifbm OMF bytteordning -6.874.500-6.874.500-6.874.500 Egne obligasjoner -45.000-475.500-25.000 Sum gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 13.367.915 8.211.023 10.787.915 Bokført verdi Bokført verdi Bokført verdi Obligasjoner, sertifikater og andre kortsiktige låneopptak 1.619.988 1.818.108 1.619.988 Obligasjoner med fortrinnsrett 12.333.583 7.350.000 9.723.686 Bytteordning OMF 6.396.058 6.407.148 6.396.953 Obligasjoner pantsatt ifbm OMF bytteordning -6.874.500-6.874.500-6.874.500 Egenbeholdning OMF -44.939-475.500-25.041 Balanseførte kostnader ifbm låneutstedelser -821-1.162-906 Påløpte ikke betalte renter 112.815 72.715 51.727 Sum gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 13.542.184 8.296.809 10.891.907 Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapir fordelt på forfallstidspunkt (hovedstol) Senior usikret finansiering Nominelle beløp Nominelle beløp År ISIN nr Opptak Forfall Rentetype 31.03.2013 31.03.2012 2012 2014 NO0010531312 15.07.2009 15.04.2014 Flytende 500.000 500.000 500.000 2014 NO0010643166 18.04.2012 16.04.2014 Flytende 600.000-600.000 2014 NO0010621980 05.07.2011 07.07.2014 Flytende 520.000 520.000 520.000 Sum 1.620.000 1.020.000 1.620.000 Finansiering via bytteordningen Nominelle beløp Nominelle beløp År ISIN nr Opptak Forfall Rentetype 31.03.2013 31.03.2012 2012 2013 NK OMF 2 ** 27.07.2009 18.12.2013 Flytende 2.633.747 2.633.747 2.633.747 2014 NK OMF 1 ** 15.07.2009 18.06.2014 Flytende 496.861 496.861 496.861 2014 NK OMF 3 ** 21.09.2009 18.06.2014 Flytende 3.262.307 3.262.307 3.262.307 2014 NO0010540586 * 17.09.2009 17.09.2014 Flytende 3.508.000 3.508.000 3.508.000 2014 NO0010540586 * 17.09.2009 17.09.2014 Flytende -3.508.000-3.508.000-3.508.000 2015 NO0010524432 * 24.06.2009 26.05.2015 Flytende 3.366.500 3.366.500 3.366.500 2015 NO0010524432 * 24.06.2009 26.05.2015 Flytende -3.366.500-3.366.500-3.366.500 Sum 6.392.915 6.392.915 6.392.915 Offentlig utstedte obligasjoner med fortrinnsrett Nominelle beløp Nominelle beløp År ISIN nr Opptak Forfall Rentetype 31.03.2013 31.03.2012 2012 2015 NO0010614969 30.06.2011 30.06.2015 Flytende 900.000 798.108 800.000 2015 NO0010614969 30.06.2011 30.06.2015 Flytende -45.000 - -25.000 2017 NO0010661994 23.10.2012 21.06.2017 Flytende 600.000-500.000 2018 NO0010670797 25.01.2013 20.06.2018 Flytende 1.050.000 - - 2019 NO0010642085 12.04.2012 20.06.2019 Fast 1.600.000-1.500.000 2021 NO0010673858 21.03.2013 16.06.2021 Fast 700.000 - - 2023 NO0010671464 13.02.2013 21.06.2023 Fast 550.000 - - Sum 5.355.000 798.108 2.775.000 Totalt 13.367.915 8.211.023 10.787.915 * Obligasjon med fortrinnsrett benyttet i statens bytteordning i 2009. Foretaket har utstedt obligasjonen mot Finansdepartementet i bytte mot norske statskasseveksler. Obligasjonens bokførte verdi føres på både aktiva- og passivasiden av foretakets balanse. I oversikten ovenfor frekommer derfor obligasjonen både som en gjeldspost og som eiendel. Foretakets netto forpliktelse i obligasjonen er null. ** Foretakets forpliktelse i bytteordningen (mottatte statskasseveksler).
Note 8 Finansielle derivater Kontraktssum Virkelig verdi NOK 1 000 Eiendeler Forpliktelser Kontantstrøm sikring Fordelt på Virkelig verdi sikring Sikring 1. kvartal 2013 Renteinstrument Rente/Rentevaluta-bytteavtaler (swap) 9.297.000 160.170 3.159 9.297.000 Sum renteinstrument 9.297.000 160.170 3.159 9.297.000 Sikring 1. kvartal 2012 Renteinstrument Rente/Rentevaluta-bytteavtaler (swap) 6.467.000 75.867 44.111 0 6.467.000 Sum renteinstrument 6.467.000 75.867 44.111 6.467.000 Alle derivatkontrakter foretaket har inngått er gjort for sikringsformål Note 9 Andre forpliktelser Gjeld til SpareBank 1 Boligkreditt AS 1.200 1.340 1.552 Øvrige påløpte kostnader 2.720 1.184 2.225 3.920 2.524 3.777 Foretaket har ingen kassekreditt eller trekkfasilitet pr 31.03.2013 Note 10 Beløpsmessig balanse Beløpsmessig balanse er beregnet ihht finansieringsvirksomhetsloven 2-31. Dette medfører avvik i forhold til balansestørrelsene blant annet pga avkortning ved evt.lån i mislighold, og utlån med belåningsgrad over 60%. Obligasjon med fortrinnsrett 12.436.078 8.211.732 9.764.383 Egne obligasjoner (44.970) (476.663) -25.043 Finansielle derivater (157.011) (68.221) -86.551 Sum obligasjoner med fortrinnsrett 12.234.097 7.666.848 9.652.789 Utlån til kunder 11.435.675 8.941.956 10.976.177 Statsgaranterte verdipapirer 614.384 - - Fyllingssikkerhet 2.918.554 545.439 1.286.878 Sum sikkerhetsmasse til dekning av obligasjoner med fortrinnsrett 14.968.613 9.487.395 12.263.055 Sikkerhetsmassens dekningsgrad 122,4 % 123,7 % 127,0 %
Note 11 Kapitaldekning Det primære mål for selskapets kapitalstyring er å sikre at selskapet overholder eksternt pålagte kapitalkrav og at selskapet opprettholder sunne finansielle nøkkeltall og en solid kredittverdighet for å støtte sin virksomhet. Styret har vedtatt et måltall for selskapets kjernekapitaldekning på 10 %. Det ble innført nye kapitaldekningsregler i Norge fra 1. januar 2007 (Basel II - Eus nye direktiv for kapitaldekning). SpareBank1 Næringskreditt AS beregner kapitalbehovet etter standardmetoden. EU er ventet å gjennomføre sine nye regulatoriske krav, CRD IV, i 2013. De nye reglene vil føre til strengere krav til kapitaldekning, kapitalstruktur, likviditetsbuffere og finansieringsstruktur. SpareBank 1 Næringskreditt AS er, basert på sin kapitalstruktur, godt rustet til å møte de nye kravene. Styret vurderer kapitaliseringsbehovet i lys av den internasjonale utviklingen på kontinuerlig basis. Eierbankene har forpliktet seg til å støtte et minimumsnivå for selskapets kjernekapitaldekning (tier 1) på 9%, primært pro rata i henhold til eierskapsandel, subsidiært solidarisk, men begrenset oppad til det dobbelte av den enkelte banks initielle ansvar. Ansvarlig kapital i Aksjekapital 1.044.000 944.000 1.044.000 Overkursfond 261.000 236.000 261.000 Annen innskutt egenkapital (Ikke registrert) 75.000 - - Annen Egenkapital 863 934 863 Avsatt til utbytte 21.924-21.924 Resultat - - - Sum balanseført egenkapital 1.402.787 1.180.934 1.327.787 Immaterielle eiendeler -763-2.222-965 Utsatt skattefordel - -858 - Avsatt til utbytte (21.924) - -21.924 Sum Kjernekapital 1.380.100 1.177.854 1.304.898 Tilleggskapital 0 0 0 Sum ansvarlig kapital 1.380.100 1.177.854 1.304.898 Minimumskrav ansvarlig kapital etter Basel II i NOK 1 000 Kredittrisiko 923.120 707.861 843.008 Markedsrisiko - - - Operasjonell risiko 5.489 4.683 4.683 Nedskriving på grupper av utlån (512) - (512) Minimumskrav ansvarlig kapital 928.097 712.544 847.179 Kapitaldekning Beløp i tusen kroner Kjernekapitaldekning (%) 11,90 % 13,22 % 12,32 % Kapitaldekning (%) 11,90 % 13,22 % 12,32 % Oppstillingen viser SpareBank 1 Næringkreditt AS kapitaldekning. Kapitaldekningen skal være minst 8 prosent, immaterielle eiendeler skal ikke medregnes i kjernekapitalen. Beregningsgrunnlaget vektes i henhold til risiko. Etter Basel II er det 6 risikoklasser, 0 prosent, 10 prosent, 20 prosent, 35 prosent, 75 prosent og 100 prosent, der prosenten angir hvor stor del av en balansepost som skal medtas i beregningsgrunnlaget.
Note 12 Klassifisering av finansielle instrumenter Finansielle eiendeler Finansielle eiendeler Ikke finansielle og gjeld vurdert til og gjeld vurdert til eiendeler og gjeld NOK 1 000 virkelig verdi * amortisert kost 31.03.2012 Eiendeler Andre immaterielle eiendeler 763 763 Obligasjoner 2.013.587 2.013.587 Statsgaranterte verdipapirer 615.774 615.774 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 903.435 903.435 Utlån til kunder 11.450.056 11.450.056 Finansielle derivater 160.170 160.170 Andre eiendeler 0 0 0 Sum eiendeler 2.789.531 12.353.491 763 15.143.785 Gjeld Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 9.388.520 4.153.664 13.542.184 Gjeld til kredittinstitusjoner 175.973 175.973 Finansielle derivater 3.159 3.159,00 Utsatt skatt 7.641 7.641 Betalbar skatt 2.203 2.203 Andre forpliktelser 4.172 4.172 Sum gjeld 9.391.679 4.329.637 14.016 13.735.332 Sum egenkapital 1.408.453 1.408.453 Sum gjeld og egenkapital 9.391.679 4.329.637 1.422.469 15.143.785 Finansielle eiendeler Finansielle eiendeler Ikke finansielle og gjeld vurdert til og gjeld vurdert til eiendeler og gjeld NOK 1 000 virkelig verdi * amortisert kost 2012 Eiendeler Andre immaterielle eiendeler 965 965 Obligasjoner 350.728 350.728 Statsgaranterte verdipapirer 546.507 546.507 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 392.867 392.867 Utlån til kunder 11.004.463 11.004.463 Finansielle derivater 86.551 86.551 Sum eiendeler 983.786 11.397.330 965 12.382.081 Gjeld Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 7.988.161 2.903.746 10.891.907 Gjeld til kredittinstitusjoner 150.969 150.969 Finansielle derivater - Utsatt skatt 7.641 7.641 Betalbar skatt - - Andre forpliktelser 3.777 3.777 Sum gjeld 7.988.161 3.054.715 11.418 11.054.294 Sum egenkapital 1.327.787 1.327.787 Sum gjeld og egenkapital 7.988.161 3.054.715 1.339.205 12.382.081 * Regnskapsført til virkelig verdi ift markedsrente- og valutaelementet.
Note 13 Finansielle instrumenter målt til virkelig verdi Metoder for å fastsette virkelig verdi Generelt Rentekurven som brukes som input til virkelig verdi vurderingene av sikringsinstrumentene og sikringsobjektene består av NIBOR kurven ved løpetid under ett år. Ved løpetid utover ett år brukes swap-kurven. Rentebytteavtaler Verdsettelse av rentebytteavtaler til virkelig verdi skjer gjennom bruk av verdsettelsesteknikker der forventede fremtidige kontantstrømmer neddiskonteres til nåverdier. Beregning av forventede kontanstrømmer og neddiskontering av disse, skjer ved bruk av observerte markedsrenter for de ulike valutaer. Utlån For utlån vurdert til virkelig verdi skjer verdsettelse gjennom bruk av verdsettelsesteknikker der forventede fremtidige kontantstrømmer neddiskonteres til nåverdier. Risikofri rente leses av i markedet gjennom renten for lån mellom særlig kredittverdige banker. Obligasjonslån For innlån vurdert til virkelig verdi skjer verdsettelse gjennom bruk av verdsettelsesteknikker der forventede fremtidige kontantstrømmer neddiskonteres til nåverdier. Risikofri rente leses av i markedet gjennom renten for lån mellom særlig kredittverdige banker. Presentasjon av virkelig verdimålinger pr nivå med følgende nivåinndeling for måling av virkelig verdi: - Notert pris i et aktivt marked for en identisk eiendel eller forpliktelse (nivå 1) - Verdsettelse basert på andre observerbare faktorer enten direkte (pris) eller indirekte (utledet fra priser) enn notert pris (brukt i nivå 1) for eiendelen eller forpliktelsen, (nivå 2) - Verdsettelse basert på faktorer som ikke er hentet fra observerbare markeder (ikke observerbare forutsetninger) (nivå 3) Følgende tabell presenterer selskapets eiendeler og gjeld målt til virkelig verdi per 31.03.2013. NOK 1 000 Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3 Totalt Obligasjoner - 2.013.587-2.013.587 Statsgaranterte verdipapirer - 615.774-615.774 Finansielle derivater - 160.170-160.170 Sum eiendeler - 2.789.531-2.789.531 Obligasjonslån - 9.388.520-9.388.520 Finansielle derivater - 3.159-3.159 Sum forpliktelser - 9.391.679-9.391.679 Følgende tabell presenterer selskapets eiendeler og gjeld målt til virkelig verdi per 31.12.2012. NOK 1 000 Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3 Totalt Obligasjoner - 350.728-350.728 Statsgaranterte verdipapirer - 546.507-546.507 Finansielle derivater - 86.551-86.551 Sum eiendeler - 983.786-983.786 Obligasjonslån - 7.988.161-7.988.161 Finansielle derivater - - - - Sum forpliktelser - 7.988.161-7.988.161