Rapport for 1. kvartal 2011 for Eqology ASA

Transkript

1 Rapport for 1. kvartal 2011 for Eqology ASA (Tidligere Shine ASA)

2 Rapport for 1. kvartal 2011 Eqology ASA er et norsk allmennaksjeselskap som markedsfører og selger egne merkevarer med fokus på naturlige, Norske helsekost- og hudpleieprodukter. Selskapets forretningsmodell er basert på nettverksmarkedsføring med direktesalg via nettbutikk og levering i det Nordiske markedet. Eqology ASA skiftet navn fra Shine ASA, som besluttet på selskapets ordinære generalforsamling 12. mai Navnendringen ble registrert i foretaksregisteret 25. mai Eqology ASA ble stiftet 26. august 2010 med formålet om å eie og drive sine to datterselskap Shine International AS og eshop Holding AS. Datterselskapene ble utfisjonert fra Nordic Health AS den 26. august Shine International AS representerer den operative enheten for konsernet, og ble stiftet i Finansielle forhold Konsernet har ikke sammenligningstall fra tilsvarende periode i fjor før stiftelsen av konsernet. Delårsrapporten for 1. kvartal er urevidert. Resultatregnskapet Salgsinntekter for konsernet var på NOK 18,8 millioner i første kvartal Inntektene fra det norske markedet var på NOK 15,2 millioner, mens inntekter fra eksport var på NOK 3,6 millioner. Driftsresultatet var for kvartalet på NOK -6,1 millioner. Driftsresultatet er negativt påvirket av tilleggsavskrivning av anleggsmidler (software tilhørende andre immaterielle eiendeler) på NOK 2 millioner grunnet endret estimat på forventet brukstid, NOK 2 millioner i design- og profil utvikling, NOK 1,4 millioner i forberedelser til lanseringsarrangement avholdt 2. og 3. april. Driftsresultatet inkluderer amortisering av merverdier fra oppkjøpet av Shine International AS (fra fisjonstransaksjonen i august 2010) på NOK 1,8 millioner. Selskapets EBITDA utgjør NOK -2 millioner for første kvartal, og resultat før skatt er på NOK -6,2 millioner. Balansen Konsernets bokførte egenkapital pr 31. mars 2011 var NOK 36,4 millioner, tilsvarende en egenkapitalandel på 64,5 %. Tilsvarende tall pr var NOK 40,9 millioner og 70,1 %. Reduksjonen i egenkapitalen kommer i sin helhet fra resultatet i perioden. Kontantstrøm Konsernet hadde for første kvartal 2011 en netto endring i kontanter og kontantekvivalenter på NOK 0,3 millioner. Konsernet hadde kontanter og kontantekvivalenter på NOK 1,2 millioner pr. 31. mars Konsernet hadde en positiv kontantstrøm fra drift på NOK 1,8 millioner. Kontantstrøm benyttet til investeringsaktiviteter var på NOK -0,9 millioner og består av investeringer i immaterielle eiendeler og varige driftsmidler. Kontantstrøm benyttet til finansieringsaktiviteter var NOK 0,6 millioner og er i sin helhet nedbetaling av lån. Selskapet har tilgjenglig ubenyttet kassekreditt på NOK 7 millioner.

3 Sammenligningstall Shine International AS, som representerer det operative selskapet i konsernet, har historie tilbake til Resultatutvikling i år mot samme periode i fjor for Shine International AS kan oppsummeres som følger: 1. kvartal Totale inntekter EBITDA (1 229) 569 Resultat før skatt (3 577) (84) De totale inntektene viser en vekst på NOK 0,7 millioner, tilsvarende 4 %. EBITDA er NOK 1,8 millioner lavere i år enn samme periode i fjor, og resultat før skatt har en nedgang på NOK 3,5 millioner. Hovedårsaken til resultatnedgangen er som beskrevet i konsernets resultatregnskap selskapets kostnader til designendring på NOK 2 millioner som er en engangskostnad, forberedelser til lanseringsarrangementet på NOK 1,4 millioner, som er et vesentlig mer kostbart arrangement enn arrangement avholdt i fjor, samt tilleggsavskrivninger av anleggsmidler på NOK 2 millioner. Anlegget som i to kvartaler er tilleggsavskrevet med til sammen NOK 4 millioner (NOK 2 millioner i 4. kvartal 2010 og NOK 2 millioner i 1. kvartal 2011) er pr 31. mars 2011 ferdig avskrevet. Antall medlemmer i organisasjonen pr 31. mars 2011 er ca mot ca samme tid i fjor.

4 Aksjonærinformasjon Antall utestående aksjer pr. 31. mars 2011 er aksjer, med pålydende kr. 0, største aksjonærer pr 31. mars 2011: AKSJONÆR STATSBORGER ANTALL AKSJER ANDEL % KG INVESTMENT COMP A NOR ,65 % PICTET & CIE BANQUIE CHE ,19 % UNIVERSAL EXPORTS AS Frank Bjordal NOR ,25 % BOHAN & CO AS NOR ,53 % BRØDR. HETLAND AS NOR ,71 % AAKRE MARKETING AS V/TORE AAKRE NOR ,35 % HETLANDS GECCO MANAG NOR ,08 % MOMENTUM CONSULT & I NOR ,35 % GUNSTENSEN ROY STEEN NOR ,84 % GJERSVIK KARSTEIN NOR ,75 % YOUMANS JOHN ANDREW NOR ,51 % KANI EIENDOM AS V/ NILS SYDNESS NOR ,45 % HETLAND KJELL NOR ,43 % HOVIND KAI GUY NOR ,40 % SIX SIS AG 25PCT CHE ,22 % ANNE HILL AS NOR ,17 % MELDAHL RUNE NOR ,98 % STAVLAND ANDERS NOR ,94 % STAVLAND BERNT NOR ,94 % ODD MONSEN INVEST AS NOR ,57 % 20 STØRSTE AKSJONÆRER ,32 % ANDRE ,68 % TOTALT ALLE AKSJONÆRER ,00 % Aksjer eiet av styret og daglig leder pr 31. mars 2011: Karstein Gjersvik, styrets leder: aksjer (39,4 %) Frank Bjordal, daglig leder: aksjer (9,25 %) Anne Margrete Børjesson, styremedlem: aksjer (0,47 %) Marit Lambrechts, styremedlem: aksjer (0,35 %)

5 SAMMENDRATT KONSOLIDERT RESULTATREGNSKAP Salgsinntekt Andre inntekter - Sum inntekter Varekostnad (5 493) Lønns- og personalkostnader (2 646) Avskrivning og amortisering (4 073) Andre driftskostnader (12 652) Driftsresultat (6 090) Finansinntekter 8 Finanskostnader (107) Resultat før skatt (6 189) Skattekostnad Resultat i perioden (4 456) Tilordnet til: Aksjonærene i morselskapet (4 456) Resultat per aksje (0,21) SAMMENDRATT KONSOLIDERT OPPSTILLING OVER TOTALRESULTAT Resultat for perioden (4 456) Andre inntekter og kostnader - Totalresultat for perioden (4 456) Tilordnet aksjonærene i morselskapet (4 456)

6 SAMMENDRATT KONSOLIDERT OPPSTILLING OVER FINANSIELL STILLING Pr Pr Varige driftsmidler Goodwill Andre immaterielle eiendeler Utsatt skattefordel Sum anleggsmidler Kundefordringer og andre fordringer Varelager Kontanter og kontantekvivalenter Sum omløpsmidler Sum eiendeler Aksjekapital Annen innskutt kapital Annen egenkapital (10 442) (5 986) Sum egenkapital Lånegjeld Utsatt skattegjeld Langsiktig gjeld Kortsiktig del av lånegjeld Leverandører og annen kortsiktig gjeld Sum kortsiktig gjeld Sum gjeld Sum egenkapital og gjeld

7 SAMMENDRATT KONSOLIDERT OPPSTILLING OVER KONTANTSTRØMMER Kontantstrøm fra driften: Resultat før skattekostnad (underskudd) (6 189) Avskrivninger og amortiseringer Endringer i eiendeler og gjeld: Kundefordringer, andre fordringer og varelager 166 Leverandører og annen gjeld Netto kontantstrøm fra drift Investeringer i immaterielle eiendeler (755) Investeringer i varige driftsmidler (164) Lån til andre selskaper - Mottak fra lån til andre selskaper - Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter (919) Kontantstrøm fra finansieringsaktiviter: Nedbetaling av lån (557) Netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter (557) Netto endring i kontanter og kontantekvivalenter 328 Kontanter og kontantekvivalenter Kontanter og kontantekvivalenter pr Annen kontantstrøm informasjon: Betalte renter 65 SAMMENDRATT KONSOLIDERT OPPSTILLING AV ENDRINGER I EGENKAPITAL Aksje kapital Annen innskutt egenkapital Annen egenkapital Sum egenkapital Egenkapital pr (5 986) Totalresultat for perioden - - (4 456) (4 456) Egenkapital pr (10 442)

8 NOTE 1 - REGNSKAPSPRINSIPPER Denne delårsrapporten er blitt utarbeidet i henhold til International Accounting Standard (IAS) 34 Delårsrapportering. Den inneholder ikke all den informasjon som er nødvendig til en fullstendig årsrapport og må leses i sammenheng med årsapporten for 2010 for Shine ASA. Eqology ASA er et allment aksjeselskap som ble stiftet den 26. august Resultatregnskapet, oppstilling over totalresultatet og kontantstrømoppstillingen viser derfor ikke sammenligningstall for tilsvarende periode i Denne delårsrapporten ble godkjent av Selskapets styre 30. mai Delårsrapporten for 1. kvartal er urevidert. NOTE 2 SEGMENT Driftssegmentene skal identifiseres basert på den rapportering konsernledelsen (øverste beslutningstaker) bruker når de utfører vurderinger av prestasjoner og lønnsomhet på et strategisk nivå. Basert på virksomhetens art har ikke ledelsen i Eqology vurdert det som nødvendig å dele virksomheten inn i ulike segmenter, og mottar således ikke rapporter fordelt på segmenter. På dette grunnlag er det ikke rapportert segmentinformasjon. Informasjonen under er således avgrenset til den informasjon om hele virksomheten som kreves av IFRS 8 Driftssegmenter. Informasjon om omsetning per produktgruppe: 1. kvartal 2011 Helsekost Hudpleie Reklamemateriell, frakter etc. 281 Sum Geografisk informasjon av omsetning: 1. kvartal 2011 Norge Finland 503 Sverige Danmark Sum Informasjon om salgsinntekter i tabellen over er basert på kundenes bosted. Konsernets varige driftsmidler og andre driftsmidler er lokalisert i Norge. Ingen salg til enkeltkunder overstiger 10 % av totale salgsinntekter.

9 NOTE 3 - SKATT Det er benyttet en effektiv skattesats på 28 % for perioden NOTE 4 - AKSJEKAPITAL Det er utstedt aksjer pr. 31. mars 2011, hver pålydende NOK 0,05. Det er bare en klasse aksjer, med like stemmerettigheter og lik rett til utbytte. NOTE 5 NÆRSTÅENDE PARTER Styremedlem i Eqology ASA, Anne Margrete Børjesson, er daglig leder i selskapet Dinamo Design AS som er valgt til leverandør av tjenester for utvikling av designendring for Shine International AS. Avtalen er til markedsbetingelser. I første kvartal 2011 er det kjøpt tjenester fra Dinamo Design AS for NOK inklusive mva. Utestående leverandørgjeld til selskapet var pr 31. mars 2011 på NOK ,-. NOTE 6 HENDELSE ETTER BALANSEDAGEN Det ble på ordinær generalforsamling, avholdt 12. mai 2011, besluttet å endre selskapsnavnet Shine ASA til Eqology ASA. Navnendringen ble registrert i foretaksregisteret 25. mai Selskapets ticker er fra 27. mai 2011 endret til EQO. Det ble på ekstraordinær generalforsamling i selskapets datterselskap Shine International AS besluttet å endre datterselskapets navn til Eqology AS. Navnendringen er foreløpig ikke registrert i foretaksregisteret.