Regnskap og rapporteringspraksis for virksomhet som driver med leting og utvinning på den norske kontinentalsokkel

Transkript

1 Regnskap og rapporteringspraksis for virksomhet som driver med leting og utvinning på den norske kontinentalsokkel

2 Kommiteens medlemmer: Karen Kristine Friestad Beate Pedersen Margrete Haugland Arild Ueland Linda Hauge - Statoil ASA/ ORS Stavanger - KPMG - Ernst & Young - PriceWatehouseCoopers - Accenture

3 Selskap som er analysert: Amerada Hess Norge AS BP Amoco Norge AS Enterprise Oil Norge AS Exxon Mobil Fortum Petroleum AS Idemitsu Petroleum Norge AS Maraton Petroleum Company Norway AS Norsk Agip AS Norsk Chevron AS Norske AEDC AS Norske Conoco AS Norske RWE-DEA AS Norske Shell AS Pelican Phillips Petroleum Company Norway AS Statoil ASA Svenska Petroleum Exploration AS TotalFinaElf Exploration Norge AS Norsk Hydro ASA/Norsk Hydro Produksjon AS

4 Analysen er basert på publisert God Regnskapsskikk i Norge Regnskapsloven med forarbeid Norske RegnskapsStandarder Uttalelser fra Oslø Børs Uttalelser fra Oljeregnskapsforeningen Uttalelser fra OLF

5 Aktivering/kostnadsføring Successful Efforts-metoden Full Cost-metoden Hva er kostnadsstedet? Sammenstillingsprinsippet

6 Aktivering/kostnadsføring Regnskapsloven 5-6: Utgifter til egen forskning og utvikling kan kostnadsføres NRS (F) Immaterielle eiendeler, gjelder ikke utgifter til leting etter og utforskning av ikke fornybare naturforekomster NOU 1995: 30 henviser på side 137 til at SE-metoden er praksis både i hht IFRS og US GAAP, men tar ikke klart stilling til hva som bør være god regnskapsskikk i Norge

7 Aktivering/kostnadsføring Notekrav: Regnskapsloven 7-12 Regnskapsloven 7-13 Regnskapsloven 7-14 F 17. Des 1976 nr 8, 9

8 Aktivering/kostnadsføring Behandling av letekostnader 100,0 % 90,0 % 80,0 % 70,0 % 60,0 % 50,0 % 40,0 % 30,0 % 20,0 % 10,0 % 0,0 % Successful efforts Aktivering Utgiftsføring Ikke omtalt

9 Aktivering/kostnadsføring Tidspunkt for aktivering av utbyggingskostnader 70,0 % 60,0 % 50,0 % 40,0 % 30,0 % 20,0 % 10,0 % 0,0 % Ved godkjent PUD Ved godkjenning av feltutviklingsplan Ikke omtalt

10 Aktivering/kostnadsføring Behandling av renter 100,0 % 90,0 % 80,0 % 70,0 % 60,0 % 50,0 % 40,0 % 30,0 % 20,0 % 10,0 % 0,0 % Utgiftsføres Aktiveres Aktiveres hvis vesentlig investering Ikke omtalt

11 Avskrivninger Regnskapsloven 5-3 (2): Anleggsmidler som har en begrenset levetid, skal avskrives etter en fornuftig avskrivningsplan Lineære avskrivninger Saldoavskrivninger Produksjonsenhetsmetoden

12 Avskrivninger Produksjonsenhetsmetoden Regnskapsloven 4-2 (1) Reserveestimat Utvinnbare/påviste reserver Utbygde reserver Enhetlig praksis på sokkelen siden 1994

13 Avskrivninger Endring i avskrivningsplan Regnskapsloven 5-3 (3): reversering av nedskrivning Regnskapsloven 4-2 (2): fordeling over gjenværende avskrivnings- /produksjonsperiode

14 Avskrivninger Utstyr på land 100,0 % 90,0 % 80,0 % 70,0 % 60,0 % 50,0 % 40,0 % 30,0 % 20,0 % 10,0 % 0,0 % Lineære Saldo Både lineær og saldo Både lineær og UOP Ikke omtalt Ikke aktuelt

15 Fjerningsforpliktelser Petroleumsloven 30: Vederlagsfri overtakelse av installasjonen Avtale om midlertidig bruk av installasjonen Full eller delvis fjerning Foranstaltninger til hinder for skade eller ulempe

16 Fjerningsforpliktelser Sammenstillingsprinsippet, rskl 4-1 (1) Beste estimat, rskl 4-2 (1)

17 Fjerningsforpliktelser Regnskapsrådets uttalelse nr 86/1988: Må bygge på realistiske forutsetninger en fremtidig forpliktelse. må kostnadsføres i takt med inntekten En praktisk fremgangsmåte er ( ) produksjonsenhetsmetoden

18 Fjerningsforpliktelser NRS (F) Usikre forpliktelser og betingede eiendeler: 1. Avsetningen bygges gradvis opp i takt med driftsmiddelets økonomiske levetid 2. Nåverdien av fjerningsutgiften tas med valg av avskrivningsplan 3. Nåverdi av fjerningsutgiften balanseføres som en del av anskaffelseskost, og avskrives sammen med denne

19 Fjerningsforpliktelser Notekrav Regnskapsloven 7-34: Regnskapspliktig som har betydelig virksomhet innen utvinning av petroleum, kraftproduksjon eller gruvedrift, skal gi opplysning om antatte reserver og gjenværende utvinnings- eller utnyttelsesperiode, konsesjonsperiode og andre økonomiske betingelser. Det skal opplyses særskilt om framtidige utgifter til disponering og opprydding.

20 Fjerningsforpliktelser Alle de undersøkte selskapene har avsatt for fjerningsforpliktelser, men få selskap opplyser: Fremgangsmåte ved estimering av forventet forpliktelse? Hvilken metode er valgt for sammenstilling?

21 Nedstengningsforpliktelser Faller ikke inn under fjerningsfordelingsloven Sammenstillingsprinsippet

22 Nedstengningsforpliktelser Samtlige selskap som har omtalt nedstengningsforpliktelser, har avsatt for slike Nedstengningsforpliktelsene nevnes ofte sammen med fjerningsforpliktelsene, slik at det ikke er mulig å vite faktisk fordeling

23 Fjernings- og nedstengningsforpliktelser Regnskapsbrukeren vil få mer informasjon og lettere kunne sammenligne ulike selskap om følgende ble inkludert i noter: Beregningsmetode for sammenstilling Fremgangsmåte ved estimering av forpliktelsen Hvilke felt inngår i forpliktelsen Selskapets andel i de ulike feltene

24 Produksjonsavgift Produksjonsavgift knyttet til olje og NGLprodukter fra felt besluttet utbygd før 1986 oppgjør i naturalia eller kontanter 2-4 % av brutto produksjonsverdi 4 felt gradvis nedtrapping

25 Regnskapsmessig behandling av produksjonsavgift: Nettoføring: salgsinntekter føres i henhold til solgt volum Bruttoføring: salgsinntekter inkluderer produksjonsavgift

26 Opplysningskrav Bør opplyse om hvor mye som er betalt i produksjonsavgift i resultatregnskapet eller i note Bruttoføring: opplyse om hvordan avgiftsoljen er verdsatt

27 Metode naturalia 40 % 35 % 30 % 25 % 20 % 15 % 10 % 5 % 0 % Brutto Netto Ikke aktuelt Ikke omtalt

28 Metode kontanter 50 % 45 % 40 % 35 % 30 % 25 % 20 % 15 % 10 % 5 % 0 % Brutto Netto Ikke aktuelt Ikke omtalt

29 Boreforpliktelser Ved inngåelse av lisensavtaler forplikter lisenspartnerne seg overfor myndighetene til delta i boring av brønner Regnskapslovens 7-29 og 7-1 Vesentlig for vurderingen av selskapenes aktivitetsnivå Bør opplyse om: Antall lete- og avgrensingsbrønner som selskapet har forpliktet seg til å delta i Estimerte kostnader Hvilken periode forpliktelsen gjelder for

30 Boreforpliktelser 70 % 60 % 50 % 40 % 30 % 20 % % 0 % Omtalt Ikke omtalt Ikke aktuelt

31 Operatørkostnader ved lisensfellesskap Lisensfellesskap er et interessefellesskap hvor operatøren opererer på vegne av alle lisensdeltakerne De fleste medtar andelen etter ideell andel i lisensen (proporsjonalkonsolidering) TotalFinaELF viser kostnadene brutto og trekker fra andre deltakerne sin andel på egen linje

32 Lager av petroleum En del selskap verdsetter varelager før normpristidspunktet til 0 I samsvar med Petroleumsskatteloven Ikke nødvendigvis i samsvar med NGAAP

33 Mer- / mindreuttak av petroleum Forskjellig definisjon av mer / mindreuttak: Forskjell mellom produksjon og løfting Forskjell mellom ideell andel av løfting og virkelig løfting

34 Mer- / mindreuttak av petroleum 00 % 90 % 80 % 70 % 60 % 50 % 40 % 30 % 20 % 10 % 0 % Mindre-: LVP/Meruttak: prod. kost Mindre-: LVP/Meruttak: HVP Følger ikke standarden Ikke omtalt

35 Bytte, lån og lagring av gass Må bruke de generelle vurderingsreglene: Transaksjonsprinsippet Opptjeningsprinsippet Sammenstillingsprinsippet Forsiktighetsprinsippet Det er utgitt retningslinjer fra OLF som anbefaler salgsmetoden De fleste benytter salgsmetoden (anbefalt av OLF samt blir godkjent skattemessig)

36 Lån, bytte og lagring av gass Bytte, lån og lagring av gass 100 % 90 % 80 % 70 % 60 % 50 % 40 % 30 % 20 % 10 % 0 % Omtalt Ikke omtalt Ikke aktuelt

37 Regnskapsmessig behandling av skatt Spesielle problemstillinger for oljeindustrien: Verdsettelse av fri-inntekt Noteopplysninger om fri-inntekt

38 Regnskapsmessig behandling av skatt Det er derfor vanskelig å fastsette en fornuftig periodiseringsregel for den effekt friinntekten har på særskatten. En enkel og praktisk metode er å la skatteefekten av opparbeidet friinntekt, fratrukket den delen som er benyttet til å redusere betalbar skatt, redusere særskatten netto midlertidige forskjeller

39 Regnskapsmessig behandling av skatt 0 % 0 % 0 % 0 % 0 % 0 % 0 % % 0 % 0 % 0 % Omtalt regnskapsprinsipp for skatt Ikke omtalt regnskapsprinsipp for skatt

40 Tilleggsopplysninger om olje og gass reserver Vesentlig for vurdering av underliggende verdier i et oljeselskap Ihht RL 7-34 skal det gis opplysninger om: Antatte reserver Gjenværende utvinnings- eller utnyttelsesperiode Konsesjonsperiode Andre økonomiske betingelser

41 Opplysningskrav Antatte reserver Påviste Utbygde Forklaring på endring i reservene Endring i tidligere estimater Forbedring av utvinningsmetoder Kjøp og salg av andeler Utvidelser av eksisterende felt

42 Opplysningskrav Utvikling av reserver de siste årene Grad av usikkerhet i beregningene Produksjonsavgift inkludert i estimatene

43 Opplysningskrav Utvikling av reserver de siste årene Grad av usikkerhet i beregningene Produksjonsavgift inkludert i estimatene

44 Tilleggsinformasjon om reserver 80 % 70 % 60 % 50 % 40 % 30 % 20 % % 0 % Følger anbefalingen Følger ikke anbefalingen Ikke aktuelt

45 Andel av selskapene som i 2000 årsrapporten gir tilleggsinformasjon om: Antatte reserver 81 % Konsensjonsperiode 38 % Gjenværende utnyttelsesperiode 19 % Påviste og utbygde reserver 43 % Utviklingen over år 19 %

46 Oppsummering Kvaliteten på tilleggsopplysningene har blitt bedre på de fleste områdene