ÅRSRAPPORT 2014
Årsberetning for 2014 Forside og 2 foto i beretning: Anders Hals SKOGBRAND ÅRSRAPPORT 2014 3
12000 10000 Stormforsikring 8000 Brannforsikring 6000 Produktivt skogareal 4000 2000 0 Foto: Istock.com Figur 1: Fylkesvis forsikringsdekning (1000 dekar) SELSKAPET Skogbrand Forsikringsselskap Gjensidig er et gjensidig selskap som eies av forsikringstakerne. Selskapets virksomhet drives fra kontor i Oslo. Vedtektene, sist revidert 19. mars 2014, er godkjent av Finanstilsynet 8. SKOGFORSIKRING Reviderte forsikringsvilkår er ferdig innført for alle avtaler pr 1. april 2014. Premiesatsene er nå bedre tilpasset skaderisiko. Erstatningsreglene er endret slik at de er lettere å kommunisere og takseringsarbeidet er forenklet. Halvparten april 2014. av forsikringsavtalene har treårig avtaleperiode. Tot dekar Brann Storm Østfold 2 252 2 161 1 773 Skogbrands virksomhet er å Skogbrand tilbyr Skogforsikring med fire dekningsvarianter: Akershus/Oslo 3 173 2 902 2 085 forsikre skog og skogbruksvirksomhet Hedmark Brann 11 524 dekker 10 043 8 skader 374 fra skogbrann, smågnagere og Oppland 6 359 4 854 3 634 forsikre annen risiko ved virksomhet tilknyttet avnålingsinsekter for skadefelt større enn to dekar. Buskerud 5 323 4 596 3 478 skogeiendommer og skogbruksvirksomhet Vestfold Egenandel 1 361 942 ved 623skade er kr 3000 Telemark 4 825 3 879 2 610 drive skadeforebyggende arbeid mot brann og andre Brann Storskade dekker skader fra skogbrann, med Aust-Agder 3 276 2 813 1 772 skogskader Vest-Agder egenandel 2 428 1 567 ved 981 skade forhøyet til kr 100 000. Premien Rogaland reduseres 1 226 448 med 284 50 % Hordaland 2 282 474 356 Selskapet kan i tillegg eie og drive annen virksomhet som Storm dekker stormskader og snøskader for skadefelt Sogn og Fjordane 2 489 298 274 kan utøves av et skadeforsikringsselskap. Møre og Romsdal større enn 2 681 to 642 dekar. 565 Egenandel ved skade er kr 3000 Sør-Trøndelag 3 607 1 039 865 Skogbrand er det eneste selskapet som tilbyr skogforsikring Storm Storskade dekker stormskader og snøskader for Nord-Trøndelag 4 686 2 545 1 944 i Norge. Selskapets visjon er å være offensivt til stede i Nordland skadefelt 3 780 304 større 248enn ti dekar. Egenandel ved skade er Troms 3 105 31 17 skognæringen og best på skogforsikring i Norden. kr 3000. Premien reduseres med 50 % I tillegg til vanlig skogforsikring tilbys Juletreforsikring som dekker brannskader i plantefelt med juletreproduksjon. FORSIKRINGS- DEKNING VANLIG STORSKADE SUM Brann 36 383 000 3 140 000 39 523 000 Storm 22 594 000 7 247 000 29 841 000 Tabell 1: Oversikt over forsikret areal pr 31.12.14 (produktiv skog i dekar) Omfang Skogbrand har 42 402 avtaler for skogforsikring. Eiendommenes skogareal er vist i tabellen over. Dekningen for brann- og stormforsikring varierer mye mellom fylkene (figur 1). Store andeler av produktivt skogareal er uforsikret på Vestlandet og i Trøndelag Skogbrand har de senere årene gjennomført flere omfattende tiltak for å bedre forsikringsdekningen mot stormskader. Dette har gitt god effekt for Øst- og Sørlandet. For Vestlandet og Trøndelag har det derimot vist seg vanskelig å vekke interesse. Etter stormene Hilde og Ivar ble det våren 2014 sendt informasjon og tilbud til 5500 uforsikrede skogeiere i Trøndelag. Aksjonen ble rettet mot skogeiere med mer enn 250 dekar skog og gjennomført i samarbeid med Landbruksdirektoratet. Det var kun 3 % av dem som fikk tilbud som tegnet forsikring. Juletreforsikringen omfatter 60 avtaler med til sammen 1590 dekar juletreplantasje. Forsikringspremier Premiesatsene for stormforsikring varierer etter bonitet og landsdel fra kr 0,20 pr dekar for lav bonitet på Øst- og Sørlandet opp til kr 2,00 pr dekar for høy bonitet på Vestlandet. Premie for brannforsikring er nå uavhengig av bonitet og koster kr 0,30 pr dekar for Øst- og Sørlandet, og kr 0,20 pr dekar i resten av landet. Ved bruk av skogfond til dekning av skogforsikring oppnås 85 % skattefordel for den forsikrede. 4 SKOGBRAND ÅRSRAPPORT 2014 5
2012 2013 2014 SKADEÅRSAK Antall skader Erstatningskostnader(kr) Antall skader Erstatningskostnader (kr) Antall skader Erstatningskostnader (kr) Brann 6 251 000 6 31 000 59 1 613 000 Smågnagere - - 23 130 000 18 583 000 Snø 3 24 000 - - 94 6 482 000 Storm 39 458 000 774 20 983 000 153 3 911 000 Sum 48 733 000 799 21 144 000 328 12 583 000 Figur 2: Forfalte bruttopremier (1000 NOK) Figur 3: Erstatningsberettigede skader siste fem år (1000 NOK) Tabell 2: Skader fordelt på år og skadeårsak Forfalte bruttopremier var 16,4 millioner kroner, en nedgang fra 19,4 millioner kroner året før (figur 2). Nedgangen skyldes at det var få treårsavtaler til fakturering i 2014, og i tillegg effekt av endrede premiesatser. Verdien av allframtidspremier innbetalt før 2005 samt tildelte bonusoppskrivinger, gir fradrag i forsikringspremiene. Reduksjonen tilsvarer 5 % av innbetalinger og bonustildelinger. For 2014 ble fakturerte premier redusert med til sammen 11,7 millioner kroner. Skader og erstatninger Sommeren 2014 var det lengre perioder med stor skogbrannfare. Det var også uvanlig mange lynnedslag. Erstatningskostnadene for 59 skogbrannskader var 1,6 millioner kroner. At det ikke ble flere og mer omfattende skader skyldes i stor grad høy skogbrannberedskap. Direktoratet for samfunnssikkerhet og beredskap (DSB) forsterket helikopterkapasiteten og både DSB og brannsjefer prioriterte å rykke ut tidlig og med stor kapasitet. Vi var også forskånet for mye vind i forbindelse med skogbrannene. For første gang siden forsikringsvilkårene ble revidert, kom det melding om betydelige snøskader. Mest omfattende var skadene i 500-600 meter over havet på Romerike og i søndre del av Oppland. Samlet for 94 skader var kostnaden 6,5 millioner kroner. Arbeidet med taksering og skadeoppgjør etter stormene i november/desember 2013 fortsatte i første halvår 2014. Hele 360 skader fra stormene i 2013 ble ikke meldt før i 2014. Den 4. august inntraff en supercelle over Østlandet, og spesielt i Glåmdalen. En supercelle er den største og kraftigste typen tordenvær som kan oppstå. Samtidig oppstår sterke roterende luftbevegelser. Erstatningskostnadene for104 skogskader var 3 millioner kroner. Tabell 2 viser skadeomfang fordelt på årsak de siste tre årene. For Skogbrand vil det alltid være store variasjoner fra år til år. Samlede skader siste fem år er vist i figur 3. I 2013 ble reglene for skaderegistrering og erstatningsberegning vesentlig forenklet. Ved skadebefaring registreres nå kun areal, bonitet, alder og om skaden er total eller delvis. Erstatningssatser pr dekar er fastsatt i tabell. De nye reglene har fungert meget tilfredsstillende. Ekstremværet Nina rammet Hordaland og deler av Rogaland den 10. januar 2015. Det vil trolig komme over 200 skademeldinger. Erstatningskostnadene anslås til 5 millioner kroner. Det gjenstår fortsatt å avklare uenighet om del av erstatningene for ca 160 skader på Sunnmøre etter stormen Dagmar i 2011. Det er reist krav om kompensasjon for nedgang i tømmerpriser i etterkant av stormen. Skogbrands oppfatning er at erstatning for redusert salgsverdi kun er aktuelt når denne har sin årsak i dårligere virkeskvalitet, f.eks. sotskade ved skogbrann. Skogbrand aksepterte ikke resultatet fra behandlingen i Forsikringsklagenemnda, og tolking av vilkårene kommer opp for tingretten i løpet av våren. Om Skogbrand skulle tape saken, vil kostnadene i hovedsak bli dekket av reassurandørene. Det er derfor ikke gjort avsetning i regnskapet for kravet. Reassuranse For 2014 hadde Skogbrand reassuranseavtaler for stormog skogbrannskader. Ved hendelser som overstiger 30 millioner kroner dekker reassuransen kostnadene fra 30 opp til 80 millioner kroner. En hendelse defineres som skader skjedd innenfor et tidsrom på 72 timer for storm og 168 timer for skogbranner. Premien var 2,9 millioner kroner. Statens Naturskadefond har stor betydning for stormforsikring selv om fondet ikke erstatter stormskader på enkelteiendommer. Regulert i forskrift fra 2005 fungerer Naturskadefondet som overordnet reassurandør. Dersom erstatninger for stormskader ved en hendelse overstiger et visst nivå, dekker fondet det overskytende. Grensen er avhengig av andelen stormforsikret areal, hvor 100 % er satt til 200 millioner kroner. Fra 2005 til utgangen av 2014 har stormforsikret areal økt fra 25 til 42,5 %. Statens grense for medvirkning fra Naturskadefondet heves tilsvarende til 85 millioner kroner. Statens medansvar ved store skader gjør det mulig å forhandle fram hensiktsmessige reassuranseavtaler i det private markedet. For 2015 har Skogbrand inngått tilsvarende reassuranseavtale som for 2014. ANNEN FORSIKRINGSVIRKSOMHET Skogbrand har siden 2012 vært agent for forsikring av mindre sagbruk, med bygninger, maskiner og personell. Ved utgangen av året omfattet dette i alt 25 sagbruk. I løpet av 2014 har Skogbrand fått utvidet konsesjonen fra Finanstilsynet og overtar som direkte forsikringsgiver for sagbrukene. Agentavtalen med Landbruksforsikring blir avviklet i 2015. SKADEFOREBYGGENDE ARBEID Skogbrand avsluttet i 2014 et prosjekt knyttet til beredskap og krisehåndtering ved stormkatastrofer. Erfaringene etter stormen Dagmar i 2011 viste at beredskapen var svak både nasjonalt og regionalt. Ved en vesentlig større hendelse må både næring og myndigheter være godt forberedt for i første omgang å sikre liv, helse og samfunnskritisk infrastruktur. Først i neste fase er det aktuelt med tiltak for å sikre verdien av nedblåst skog. Som en del av prosjektet ble det i samarbeid med Skogkurs og Skog og Landskap utarbeidet konkrete råd for klimatilpasset skogskjøtsel. Prosjektet har bidratt til økt oppmerksomhet om temaer som er viktige for Skogbrand. Det er pr i dag lite og 6 SKOGBRAND ÅRSRAPPORT 2014 7
Figur 4: Finansinntekter siste fem år (1000 NOK) Figur 5: Sammensetning av aktiva pr 31.12.14 vanskelig tilgjengelig kunnskap om klimaendringenes effekter på skogen, og vårt arbeid i 2014 har generert interesse og engasjement hos andre aktører som driver frem ny kunnskap. Skogbrand planlegger en større skogbrannkampanje for perioden 2015-2017. Informasjon til allmennheten om skogbrannfare er hovedtema for kampanjen. Fornuftig bruk av bål og engangsgrill er viktige budskap. Foreløpig inngår følgende aktiviteter i kampanjen; en egen skogbranndag for presse og publikum, regional og nasjonal annonsering, undervisningsmateriell for skoler og barnehager, nye skogbrannplakater ved inngang til skogsområder, bruk av sosiale medier og medlemsmobilisering i frivillige organisasjoner. For at kampanjen skal få tilstrekkelig omfang og oppmerksomhet må vi ha med gode samarbeidspartnere. Det ligger an til positivt samarbeid med tradisjonelle aktører i skognæringen, offentlige interesser og friluftsorganisasjoner. For 2015 prioriteres Oslo og Akershus, for så å utvide i nasjonal sammenheng i 2016/2017. Et bredt sammensatt kontaktutvalg for skogbrann gjennomfører i regi av Direktoratet for samfunnssikkerhet og beredskap to møter pr år. Om våren rettes oppmerksomheten mot beredskap før brannsesongen. Høstmøtet evaluerer hendelser i løpet av sommeren. Adm. direktør deltar i utvalget. Skogbrand bevilger også direkte tilskudd til skadeforebyggende tiltak som målrettes mot bedring av skogbrannberedskap. FINANSVIRKSOMHETEN Finansmarkedene har i 2014 vært påvirket av politisk uro i deler av verden, svak vekst i mange land, og ekstremt lavt rentenivå. Risikofri rente i Norge var så lav som 1,2 % i gjennomsnitt for året. I andre halvår ble oljeprisen halvert og den norske krona betydelig svekket mot dollar og euro. Skogbrand hadde avkastning på 8,0 % på kapitalen som forvaltes. Dette er meget tilfredsstillende ut fra det valgte risikonivået. Eksponering mot aksjemarkedet gjøres ved bruk av aksjefond. Ved årsskiftet hadde Skogbrand til sammen 38 % (197 millioner kroner) i åtte forskjellige fond. Plasseringene var omtrent likt fordelt mellom norske og internasjonale aksjer. Andel i indeksfond var 30 %. Skogbrand investerer ikke i enkeltaksjer bortsett fra i to eiendomsselskap. Samlet plassering i eiendom er 95 millioner kroner inklusive utleiedelen av Skogbrandgården. Av Skogbrands obligasjonsmidler forvaltes 40 % av ekstern forvalter i et diskresjonært mandat. Det benyttes enkeltobligasjoner innenfor definerte risikonivå. Øvrige obligasjonsplasseringer er fordelt på to fond. For å bedre avkastningen har Skogbrand valgt å ta økt kredittrisiko ved å plassere 27 % av obligasjonsmidlene i høyrentefond med kredittrating lavere enn BBB-. Selskapet har ikke plasseringer i hedgefond eller strukturerte produkter. 8 SKOGBRAND ÅRSRAPPORT 2014 9
Detaljert finansrapport utarbeides av ekstern instans på månedsbasis. Hovedtrekkene i rapporten behandles i hvert styremøte. Investeringskomité oppnevnt av styret deltar i vurdering av kapitalforvaltningen. Ett av styremedlemmene er med i investeringskomiteen. Ut fra Finanstilsynets regler har Skogbrand bufferkapital på 360,7 millioner kroner. Reglene for vurdering av tapspotensial viser at pr 31.12.14 er markedsrisiko 153,2 millioner kroner, forsikringsrisiko 9,7 millioner kroner, motpartsrisiko 0,3 millioner kroner og operasjonell risiko 0,8 millioner kroner. Skogbrand har opparbeidet en meget solid kapital, slik at bufferkapitalutnyttelsen bare er på 43,5 %. Skogbrand har ingen risiko for sviktende likviditet, verken til daglig drift eller ved store skadehendelser. Ved store stormog brannskader vil utbetaling av erstatninger skje over flere måneder, og midler kan raskt frigjøres i nødvendig omfang. Gjennom 2014 er det innløst plasseringer for 28 millioner kroner til skadeoppgjør. Av den samlede forvaltningskapitalen er det bare eiendomsplasseringene som er relativt langsiktige. Kontorbygget i Rådhusgaten 23 B eies av selskapet. To etasjer benyttes til egen virksomhet. De øvrige seks etasjene leies ut. Utleiedelen er bokført til markedsverdi. Skogbrand er deleier i Oslo Kontorbygg AS (hovedkontoret til NAV) med 9 % av aksjene, Trondheim Helsebygg AS med 30 % og i Landbruksforsikring AS med 12,3 %. Adm. direktør er styremedlem i de tre selskapene. RESULTATUTVIKLING OG DRIFT Resultatet i 2014 var et overskudd på 15,0 millioner kroner etter at sikkerhetsavsetningen ble økt med 5 millioner kroner. Selskapet hadde ikke skattekostnader ut over formuesskatt. For 2013 var resultatet et overskudd på 32,9 millioner kroner etter sikkerhetsavsetninger på 15 millioner kroner. Årets totalresultat på 15,0 millioner kroner overføres til opptjent egenkapital. Vilkårene er til stede for fortsatt drift av selskapet, og årsregnskapet er avlagt under denne forutsetningen. Ut over stormskader på Vestlandet 10. januar, hvor erstatningskostnadene anslås til 5 millioner kroner, har det ikke inntrådt vesentlige hendelser etter balansedagen. Forsikringsselskaper er pålagt å presentere sitt resultatregnskap i to deler, ett teknisk regnskap for skadeforsikring og ett ikke-teknisk regnskap som viser resultatet av finansforvaltningen. Teknisk regnskap Resultatet av det tekniske regnskapet for skadeforsikring viser et underskudd på 15,8 millioner kroner etter avsetning for skader og økning av sikkerhetsavsetningen med 5 millioner kroner. I 2013 var resultatet et underskudd på 27,2 millioner kroner etter avsetning for skader og økning av sikkerhetsavsetningen med 15 millioner kroner. Forfalte bruttopremier i 2014 var 16,4 millioner kroner mot 19,4 millioner kroner året før. Erstatningskostnader for egen regning var 15,6 millioner kroner. Ved vurdering av kostnadsnivået for selskapet bør det tas utgangspunkt i Combined Ratio (CR). CR defineres som summen av skadeprosent og kostnadsprosent. For 2014 var CR for Skogbrand 124,3 %. For 2013 var CR 126,7 %. Ikke-teknisk regnskap Det ikke-tekniske regnskapet viser et overskudd på 30,8 millioner kroner i 2014, mot et overskudd på 60,1 millioner kroner i 2013. Finansregnskapet viser resultatet av forvaltningen av selskapets kapital. Skogbrand har som mål for finansforvaltningen at egenkapitalen og selskapets forsikringstekniske avsetninger sikres på betryggende måte innenfor rammene som følger av Forskrift om forsikringsselskapers kapitalforvaltning og risikorammer fastsatt av styret. Det tas hensyn til selskapets soliditet, behov for likviditet og forretningsmessige risiko. Kontantstrømoppstillingen viser at operasjonelle aktiviteter har redusert kontantbeholdningen med 32,2 millioner kroner. Selskapet har i løpet av året redusert plasseringene i aksjer og obligasjoner med 23,3 millioner kroner. Driftsmidler m.v. er økt med 1,5 millioner kroner. Innbetaling av renter og husleie utgjør 5,5 millioner kroner. Kontantbeholdningen er redusert med 4,9 millioner kroner. Beholdningen av kontanter på 4,0 millioner kroner er tilfredsstillende for å dekke selskapets løpende forpliktelser, når beholdningen sees i sammenheng med at en stor del av verdipapirplasseringene er svært likvide. Forsikringstekniske avsetninger Skogbrands samlede forsikringsforpliktelser er 244,4 millioner kroner. Sikkerhetsavsetningen er på 45,0 millioner kroner, som er 201 % av beregnet minstekrav. FRAMTIDIG UTVIKLING Det legges stor vekt på at tradisjonell skogforsikringsvirksomhet skal kunne videreføres i et langsiktig perspektiv, med Skogbrand som selvstendig selskap eid av skogeierne. For å gjøre selskapet mer robust, utvikles nye forsikringsprodukter i samsvar med strategiplanen for inneværende periode. I 2015 kan Skogbrand tilby alle relevante skadeforsikringsprodukter til skognæringen på konkurransedyktige vilkår. Konsesjoner fra Finanstilsynet og Datatilsynet er utvidet. Forsikringsvilkår og prising er tilpasset næringsvirksomhet tilknyttet skogeiendommer. Det er inngått avtale om skadebehandling med eksternt firma for skader som ikke er skogskader. 10 SKOGBRAND ÅRSRAPPORT 2014 11
Resultatregnskap FOR PERIODEN 01.01.2014-31.12.2014 Kompetanse innen forsikringsvirksomhet bygges opp for å møte nye utfordringer. For strategiperioden 2014-17 er det satt av 12 millioner kroner til utviklingsarbeidet. Ved slutten av perioden er målsettingen å nå 10-15 millioner i årlige premieinntekter fra ny forsikringsvirksomhet der Combined Ratio skal være under 100 %. Alle forsikringsselskaper som opererer innenfor EU vil bli omfattet av direktivet Solvens II. Direktivet blir gjort gjeldende fra 1.januar 2016. Skogbrand har kommet langt i det forberedende arbeidet. Det vil ikke by på problemer å møte nye kvantitative soliditetskrav. Skogbrand har også gjennomført en ORSA-prosess (Own Risk and Solvency Assessment) som er en del av reglene for tilsynsmessig kontroll og overvåkning. Det vil bli innført nye omfattende rapporteringer og krav om internrevisjon i alle selskaper. Skogbrand har et godt grunnlag for framtidig drift. Det vil likevel være betydelig usikkerhet knyttet til vurdering av framtidig utvikling. Spesielt to forhold har stor innvirkning: omfang av naturkatastrofer og avkastning fra finansforvaltning. Solid egenkapital er viktig for å kunne tåle store variasjoner i resultat fra år til år. ORGANISASJON, ADMINISTRASJON OG ARBEIDSMILJØ I tillegg til syv ansatte medarbeidere, baseres driften på kjøp av tjenester fra aktuar, advokat, konsulent og IT-leverandører. Skogbrand har avtale med seks personer som utfører skadetaksering ved behov. Selskapet har etablert rutiner for risikostyring og internkontroll i samsvar med offentlig forskrift. Administrerende direktør avgir bekreftelse til styret. Revisor gjennomgår rutinene og avgir bekreftelse om foretakets risikostyring og internkontrollgjennomgang, og attestasjonsuttalelser om selskapets kapitalforvaltning og om forsvarlig likviditetsstyring. Styret vurderer det ikke som påkrevet å iverksette spesielle tiltak for å ivareta likestilling. Av selskapets syv ansatte er fire kvinner og tre menn. Styret består av to kvinner og fire menn. Av representantskapets 21 medlemmer er åtte kvinner. Sykefraværet i 2014 var på 1,0 %. Det har ikke vært ulykker eller skader verken på personell eller materiell. Skogbrand har et godt arbeidsmiljø med gode og miljøvennlige arbeidsplasser. YTRE MILJØ Det er styrets oppfatning at selskapets virksomhet ikke forurenser det ytre miljø ut over den klimapåvirkning som følger av virksomheten. Det er ingen kjente forhold ved virksomheten, herunder dens innsatsfaktorer eller tjenester, som direkte eller indirekte kan medføre betydelig påvirkning av det ytre miljø. Note 2014 2013 TEKNISK REGNSKAP FOR SKADEFORSIKRING Premieinntekter m.v. 1 Forfalte bruttopremier 16 436 779 19 390 071 - Avgitt gjenforsikringspremie 2-2 900 000-3 006 685 Endring i avsetning for ikke opptjent bruttopremie 585 334-1 097 904 Sum premieinntekter for egen regning 14 122 113 15 285 482 Allokert investeringsavkastning overført fra ikke-teknisk regnskap 3 3 808 528 3 801 583 Andre forsikringsrelaterte inntekter 266 153 267 232 Erstatningskostnader Betalte erstatninger brutto -29 998 185-5 970 755 - Gjenforsikringsandel av betalte brutto erstatninger 2 0 489 400 Endring i erstatningsavsetning brutto 13 765 920-14 295 000 Endring i indirekte skadebehandlingskostnader 619 466-643 275 - Endring i gjenforsikringsandel av brutto erstatningsavsetninger 2 0-100 000 Sum erstatningskostnader for egen regning 4-15 612 799-20 519 630 Forsikringsrelaterte driftskostnader Salgskostnader 5-5 159 814-3 093 494 Forsikringsrelaterte administrasjonskostnader -8 400 048-7 055 936 Sum forsikringsrelaterte driftskostnader -13 559 862-10 149 430 Andre forsikringsrelaterte driftskostnader 166 597-862 123 RESULTAT AV TEKNISK REGNSKAP FØR SIKKERHETSAVSETNINGER -10 809 270-12 176 886 Endring i sikkerhetsavsetning -5 000 000-15 000 000 RESULTAT AV TEKNISK REGNSKAP FOR SKADEFORSIKRING -15 809 270-27 176 886 Oslo, 6. februar 2015 Tone Margrethe Reierselmoen Mikael Løken Benthe E. Løvenskiold styreleder nestleder Knut Aas Pål Renli Ola Indergaard IKKE-TEKNISK REGNSKAP FOR SKADEFORSIKRING Netto inntekter fra investeringer Renteinntekt og utbytte m.v. på finansielle eiendeler 4 285 802 4 678 853 Netto driftsinntekt på eiendom 8-760 850 3 349 343 Verdiendringer på investeringer 26 416 836 52 052 344 Realisert gevinst og tap på investeringer 6 679 055 5 494 066 Administrasjonskostnader knyttet til investeringer -1 128 993-1 191 467 Sum netto inntekter fra investeringer 35 491 850 64 383 139 Allokert investeringsavkastning overført til teknisk regnskap 3-3 808 528-3 801 583 Andre inntekter 72 490 100 830 Andre kostnader 9-917 212-619 919 RESULTAT AV IKKE-TEKNISK REGNSKAP 30 838 601 60 062 467 RESULTAT FØR SKATTEKOSTNAD 15 029 331 32 885 581 Skattekostnad 10 0 0 TOTALRESULTAT 15 029 331 32 885 581 Inge Fjalestad adm. direktør Overføringer og disponeringer Overføres til garantiordningen 26 400 87 900 Overføres til annen opptjent egenkapital 15 002 931 32 797 681 Sum overføringer og disponeringer 15 029 331 32 885 581 12 SKOGBRAND ÅRSRAPPORT 2014 13
Balanse PR. 31.12.2014 Note 31.12.2014 31.12.2013 EIENDELER Immaterielle eiendeler Utviklet fagsystem 11 5 830 842 5 153 606 Sum immaterielle eiendeler 5 830 842 5 153 606 Investeringer 19 Bygninger og andre faste eiendommer Investeringseiendommer 12 47 200 000 47 200 000 Eierbenyttet eiendom 13 10 355 475 10 600 575 Finansielle eiendeler som måles til virkelig verdi Aksjer og andeler 14, 15 265 321 373 258 353 818 Andeler i obligasjons- og pengemarkedsfond 14,16 135 032 922 136 467 523 Obligasjoner og andre verdipapirer med fast avkastning 14,17 88 234 761 83 110 575 Utlån 14,18 3 159 441 3 290 171 Sum investeringer 549 303 972 539 022 661 Fordringer Forsikringstakere 0 39 886 Andre fordringer 560 182 0 Sum fordringer 560 182 39 886 Andre eiendeler Anlegg og utstyr 20 406 814 565 862 Bank 4 042 383 8 966 125 Netto pensjonsmidler, forsikret ordning 21 475 582 341 717 Sum andre eiendeler 4 924 779 9 873 704 Forskuddsbetalte kostnader og opptjente inntekter Andre forskuddsbetalte kostnader 1 214 574 1 085 871 Sum forskuddsbetalte kostnader og opptjente inntekter 1 214 574 1 085 871 SUM EIENDELER 561 834 349 555 175 728 Note 31.12.2014 31.12.2013 EGENKAPITAL OG FORPLIKTELSER Opptjent egenkapital Avsetning til garantiordningen 778 500 752 100 Annen opptjent egenkapital 312 558 165 297 555 234 Sum opptjent egenkapital 313 336 665 298 307 334 Forsikringsforpliktelser brutto i skadeforsikring 25 Avsetning for ikke opptjent bruttopremie 198 394 922 198 980 256 Brutto erstatningsavsetning 979 080 14 745 000 Indirekte skadebehandlingskostnader (ULAE) 44 059 663 525 Sikkerhetsavsetning 45 000 000 40 000 000 Sum forsikringsforpliktelser brutto i skadeforsikring 244 418 061 254 388 781 Forpliktelser Andre forpliktelser 2 255 592 1 231 542 Sum forpliktelser 2 255 592 1 231 542 Påløpte kostnader og mottatte ikke opptjente inntekter Andre påløpte kostnader og mottatte ikke opptjente inntekter 1 824 032 1 248 071 Sum påløpte kostnader og mottatte ikke opptjente inntekter 1 824 032 1 248 071 SUM EGENKAPITAL OG FORPLIKTELSER 561 834 349 555 175 728 Oslo, 6. februar 2015 Tone Margrethe Reierselmoen Mikael Løken Knut Aas styreleder nestleder Benthe E. Løvenskiold Pål Renli Ola Indergaard Inge Fjalestad adm. direktør 14 SKOGBRAND ÅRSRAPPORT 2014 15
Oppstilling over endringer i egenkapital FOR PERIODEN 31.12.2012-31.12.2014 Noter til regnskapet FOR PERIODEN 01.01.2014-31.12.2014 Kontantstrømoppstilling FOR PERIODEN 01.01.2014-31.12.2014 Avsetning til garantiordningen Annen opptjent egenkapital Sum opptjent egenkapital Egenkapital pr 31.12.2012 664 200 264 757 554 265 421 754 Årets resultat 32 797 681 32 797 681 Endring avsetning til garantiordningen 87 900 87 900 Egenkapital pr 31.12.2013 752 100 297 555 234 298 307 334 Årets resultat 15 002 931 15 002 931 Endring avsetning til garantiordningen 26 400 26 400 Egenkapital pr 31.12.2014 778 500 312 558 165 313 336 665 Kontantstrøm fra årets operasjonelle aktivitet 31.12.2014 31.12.2013 Innbetalte premier direkte forsikring 16 436 779 19 220 152 Andre forsikringsrelaterte inntekter 266 153 267 232 Utbetalte gjenforsikringspremier -2 900 000-3 006 685 Utbetalte erstatninger og forsikringsytelser direkte forsikring -29 998 185-5 970 755 Gjenforsikringsandel av betalte brutto erstatninger 0 489 400 Utbetalinger til leverandører, ansatte, pensjonsinnretninger, arbeidsgiveravgift -16 052 612-12 083 508 Netto kontantstrøm fra årets operasjonelle aktivitet -32 247 865-1 084 164 Kontantstrøm fra investeringsaktiviteter Innbetalinger av renter 3 370 820 3 962 144 Innbetalinger av husleie 1 989 474 2 842 059 Netto ut-/innbetalinger ved lån til ansatte m.v. 130 730 196 502 Netto ut-/innbetalinger ved kjøp/salg av aksjer og andeler 23 954 227 879 125 Netto ut-/innbetalinger ved kjøp/salg av andeler i obligasjonsfond 3 000 000 675 634 Netto ut-/innbetalinger ved kjøp/salg av obligasjoner -3 622 032 2 723 055 Netto ut-/innbetalinger ved kjøp/salg av driftsmidler m.v. -1 499 096-2 900 333 Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter 27 324 123 8 378 186 Netto kontantstrøm for perioden -4 923 742 7 294 022 Beholdning av kontanter ved periodens begynnelse 8 966 125 1 672 101 Beholdning av kontanter ved periodens slutt 4 042 383 8 966 125 Netto kontantstrøm for perioden -4 923 742 7 294 024 REGNSKAPSPRINSIPPER Generelt Skogbrand er et gjensidig skadeforsikringsselskap eid av forsikringstakerne. Selskapet ble stiftet i 1912. Skogbrand har kun forretning i skadeforsikringsbransjen 2.11 Øvrige landbaserte næringslivsforsikringer. Alle tall i resultatregnskap, balanse, kontantstrømoppstilling og noter er oppgitt i hele norske kroner. Regnskapsprinsipper Regnskapet er utarbeidet i tråd med Finanstilsynets forskrift om årsregnskap m.m. for forsikringsselskaper og god norsk regnskapsskikk. Skogbrand er ikke en del av et konsern underlagt den internasjonale regnskapsstandarden IFRS. Skogbrand defineres iht årsregnskapsforskriftens 1-7 i gruppen små skadeforsikringsselskaper. Selskapets regnskap er iht årsregnskapsforskriften 1-6 andre og tredje ledd tilpasset IFRS-standarden med de lettelser og reguleringer til å fravike opplysningskravene i IFRS gitt i årsregnskapsforskriftens 5-6 fjerde ledd. Skogbrand bruker muligheten som er gitt gjennom årsregnskapsforskriften for forsikring 3-3 og IAS 39 pkt 9 til å vurdere alle finansielle eiendeler til virkelig verdi over resultatet i samsvar med virkelig verdi opsjonen, dersom det ikke før investeringen i en finansiell eiendel er besluttet noe annet. Dette innebærer at virkelig verdi justeringer på finansielle eiendeler skal føres over resultatet før andre resultatkomponenter. Prinsipper for inntektsføring Premieinntekter Forsikringspremie inntektsføres i takt med forsikringsperioden. Forfalte bruttopremier omfatter alle beløp selskapet har mottatt eller har til gode for forsikringsavtaler hvor forsikringsperioden er påbegynt før regnskapsårets avslutning. Pr 31.12 foretas en tidsavgrensing hvor forfalt permie som vedrører fremtidige perioder blir periodisert under Endringer i avsetning for ikke opptjent bruttopremie. Inntekter fra investeringer Gevinst/tap på verdipapirer tas til inntekt på realisasjonstidspunktet. Gevinst/tap ved realisasjon av verdipapirer beregnes etter FIFO-metoden. Aksjeutbytte inntektsføres etter kontantprinsippet. Verdiendringer på investeringer bokføres på bakgrunn av månedlige endringer i verdipapirenes markedsverdier. Forsikringskontrakter Inngåelse av alle typer forsikringskontrakter er basert på at forsikringsrisiko prises etter prinsippet om forsvarlig lønnsomhet, samt prinsippet om at kunder skal tilbys høyere egenandel der det er ønskelig. Gjeldende reassuranseavtale er basert på at forsikringsrisiko prises riktig og gir en ønsket og forsvarlig egenregning for selskapet. Allokert investeringsavkastning Beregning av investeringsavkastning overført fra ikke-teknisk regnskap er basert på forskrift om årsregnskap m.m for forsikringsselskaper fastsatt av Finansdepartementet 16. desember 1998. Allokert investeringsavkastning er en beregnet avkastning av regnskapsårets gjennomsnittlige forsikringstekniske avsetninger. Det anvendes en forsikringsteknisk rente som settes lik regnskapsårets gjennomsnittlige rente på statsobligasjoner med gjenstående løpetid 3 år. Regnskapsmessig behandling av forsikringsrelaterte driftskostnader Driftskostnadene er fordelt mellom forsikringsrelaterte driftskostnader og kostnader i tilknytning til investeringer i følge en skjønnsmessig vurdering. Regnskapsmessig behandling av investeringer Bygninger og andre faste eiendommer Skogbrand eier kontorbygg med åtte etasjer i Rådhusgt. 23 B. Utleiedelen utgjør seks etasjer og er i balansen ført til markedsverdi, vurdert av OPAK i fjerde kvartal 2013. Markedsverdien fremkommer ved at det tas utgangspunkt i netto årlig leie som kapitaliseres. Den netto årlige leien er basert på faktisk leie for utleide lokaler og markedsleie for ledige lokaler. I tillegg er det hensyntatt en sannsynlighet for arealledighet/leiesvikt og antatte eierkostnader. Egenbenyttet del av bygninger ble vurdert til virkelig verdi i 2007. Verdien fremkom ved bruk av en beregningsmodell som tok utgangspunkt i de faktiske leieinntektene, leieavtalenes varighet og areal, samt leietakerens andel av felleskostnadene. Bokført verdi fremkommer ved avskrivninger over 50 år. Finansielle eiendeler som måles til virkelig verdi Finansielle eiendeler er bokført til markedsverdi. Utlån Det gis 1.prioritets lån inntil 60 % av verditakst til fast ansatte mot pant i bolig. Løpetiden er 25 år. I tillegg kan det gis rentefritt billån inntil kr 150 000. Løpetiden er 5 år. Rentebetingelser er knyttet til utviklingen i statens normrente. Renter og avdrag betales ved trekk i lønn hhv fire ganger i året (boliglån) eller hver måned (billån). Personallån innfris eller overføres til annen utlånsinstitusjon før den ansatte slutter i selskapet. Utenlandsk valuta Skogbrand spekulerer ikke i direkte valutatransaksjoner. Ved plasseringer i utenlandske fond, er det ikke krav i investeringsmandatet til valutasikring, men det gjøres likevel en økonomisk sikring for deler av porteføljen. Opptjente ikke mottatte renter Opptjente ikke mottatte renter klassifiseres sammen med den finansielle eiendelen rentene gjelder. Kategorisering av verdipapirer Selskapets finansielle eiendeler klassifiseres i samsvar med virkelig verdi opsjonen. Resultatet fremkommer under Netto inntekter fra investeringer i resultatregnskapet. Selskapets aksjer i Landbruksforsikring AS er langsiktig plassering, som ved første gangs innregning ble øremerket til virkelig verdi over resultatet. Bokført verdi av finansielle eiendeler til virkelig verdi over resultatet fremkommer på bakgrunn av observerbare markedskurser. Utlånenes verdi er satt lik amortisert kost, som er lik den nominelle verdien (kun utlån til ansatte). Immaterielle eiendeler Immaterielle eiendeler balanseføres og avskrives over 7 år, som er den forventede økonomiske levetid. Regnskapsmessig behandling av varige driftsmidler Varige driftsmidler balanseføres og avskrives over den økonomisk forventede levetid. Inventar og IT-systemer avskrives over 3 år, mens biler avskrives over 5 år. Pensjonskostnader og pensjonsforpliktelser Pensjonsforpliktelsene er innarbeidet i regnskapet i henhold til Norsk Regnskapsstiftelses Regnskapsstandard nr. 6 for Pensjonskostnader. Beregningen bygger på aktuarmessige forutsetninger om levealder, førtidspensjonering og andre endringer i bestanden av pensjonsberettigede. Det legges til grunn lineær opptjening hensyntatt fremtidig lønns- og G-vekst. Regnskapsmessig behandling av bevilgede bidrag til skadeforbyggende tiltak m.m. Bevilgede bidrag til skadeforebyggende tiltak, bidrag til deltakelse i forskningsprosjekter og fagturer knyttet til skogbruksnæringen, kostnadføres ikke på bevilgningstidspunktet, men når kostnadene er påløpt. Forsikringstekniske avsetninger Metoden for beregning av uopptjent bruttopremie som gjelder brann- og stormforsikring (ettårs- og treårspremie) er pro rata. Premieavsetningen er den del av den forskuddsbetalte forsikringspremien som gjelder perioden etter 31.12. Metoden for beregning av uopptjent bruttopremie for allframtidsforsikring er en matematisk metode basert på forutsetninger om skadevolum og kostnader. Premieavsetningen er beregnet med utgangspunkt i den matematiske modellen som ble utarbeidet av aktuar Henning Hellemann i 1946. Forutsetningene for beregning av premieansvaret har vært uendret fra tidligere års beregninger med en risikopremiesats på 0,2 o/oo, en kostnadssats på 0,4 o/oo og en diskonteringssats på 4,0 %. 16 SKOGBRAND ÅRSRAPPORT 2014 17
Noter til regnskapet FOR PERIODEN 01.01.2014-31.12.2014 Allframtidsforsikring selges ikke lenger, og i 2008 ble kostnadssatsen redusert med 15 % til 0,34 o/oo. Premieavsetningen inneholder det beregnede premiefond for allframtidsforsikring. Erstatningsavsetning omfatter både meldte, men ikke utbetalte og ikke meldte skader pr 31.12. Fra 2011 beregnes i tillegg indirekte skadeoppgjørskostnader (ULAE) med 4,5 % av brutto erstatningsavsetning. Sikkerhetsavsetning er avsetning for å dekke sterk variasjon over tid i selskapets erstatningsansvar for egen regning. For Skogbrand er risiko ved forsikringsvirksomhet i vesentlig grad knyttet til katastrofelignende storm- og brannskader. Solid sikkerhetsavsetning står derfor sentralt. Beregning av minstekrav til sikkerhetsavsetning etter forenklet metode etter forskrift av 10.05.91 om forsikringstekniske avsetninger og risikostatistikk i skadeforsikring gir et urimelig lavt minstekrav til sikkerhetsavsetning. Fra 2006 har Skogbrand, etter initiativ fra ansvarshavende aktuar, etablert en ny beregningsmetodikk. Modellen følger prinsipper som benyttes ved beregning av minstekravet til sikkerhetsavsetninger for egenforsikringsselskaper, men tilpasset statens øvre grense for erstatningsansvar. Aktuaren anbefaler at Skogbrand har sikkerhetsavsetninger utover minstekravet, og mener en dekningsprosent på mellom 150 % og 250 % av minstekravet er et naturlig nivå. Avsetning til garantiordningen er en lovbestemt ordning som skal bidra til at forsikringstakernes krav blir oppfylt. Avsetningen utgjør 1,5 % av brutto premie de siste 3 år. Avsetningen inngår som en del av opptjent egenkapital. 1. PREMIEINNTEKTER Reassuranseavsetning til dekning av kostnader, som vil kunne påløpe dersom reassurandøren ikke dekker sin del av de samlede erstatningskostnadene, inngår som en del av annen opptjent egenkapital. Skattekostnad Skattekostnad i resultatregnskapet omfatter både periodens betalbare skatt og endring i utsatt skatt. Utsatt skatt er beregnet med 27 % på grunnlag av de midlertidige forskjeller som eksisterer mellom regnskapsmessige og skattemessige verdier, samt ligningsmessig underskudd til fremføring ved utgangen av regnskapsåret. Risiko Selskapet måler risiko ved hvert halvår å fylle ut stresstest utarbeidet av Finanstilsynet, som et ledd i tilpasningen til Solvens II. I beregningen vurderes tapspotensialet sett i forhold til markeds-, skadeforsikrings-, motparts- og operasjonell risiko opp mot selskapets beregnede bufferkapital. Selskapets likviditetsrisiko er til en hver tid liten, ettersom selskapets likviditet er god og en stor del av selskapets finansplasseringer er å anse som svært likvide. Premietype 2014 2013 Brann 8 268 624 14 660 225 Brann storskade 445 205 545 698 Premiefradrag, pga tidligere innbetaling for allframtidsforsikring -9 879 763-15 888 412 Storm 15 222 591 18 045 603 Storm storskade 2 380 122 2 026 957 Sum forfalte bruttopremier 16 436 779 19 390 071 Sum forfalte bruttopremier 16 436 779 19 390 071 Endring i uopptjent premie 585 334-1 097 904 Sum opptjent bruttopremie 17 022 113 18 292 167 Forfalte premier er i sin helhet inngått i Norge. Fra april 2013 ble en del av de små avtalene omgjort til 3-års avtaler. 2. GJENFORSIKRINGSRESULTAT 2014 2013 Gjenforsikringsandel av betalte brutto erstatninger 0 489 400 Gjenforsikringsandel av brutto erstatningsavsetning 0-100 000 Avgitt gjenforsikringspremie -2 900 000-3 006 685 Gjenforsikringsresultat -2 900 000-2 617 285 3. ALLOKERT INVESTERINGSAVKASTNING Rentesatsen er satt til 1,55 %. For 2013 var rentesatsen satt til 1,62 %. 4. ERSTATNINGSKOSTNADER Betalte erstatninger brutto 2014 2013 Erstatningsutbetalinger vedr. skader inntruffet i regnskapsåret 12 581 154 4 506 479 Erstatningsutbetalinger vedr. skader inntruffet tidligere år 16 906 449 913 555 Regress vedr. skader inntruffet tidligere år -48 400 0 Skadeoppgjørskostnader 558 982 550 721 Sum betalte erstatninger brutto 29 998 185 5 970 755 Erstatningsavsetning pr 31.12 1 023 139 15 408 525 Erstatningsavsetning pr 01.01 15 408 525 470 250 Endring i erstatningsavsetning brutto -14 385 386 14 938 275 Gjenforsikringsandel av betalte brutto erstatninger 0-489 400 Endring i gjenforsikringsandel av brutto erstatningsavsetning 0 100 000 Sum erstatningskostnader for egen regning 15 612 799 20 519 630 Avviklingsresultat erstatningsutbetalinger 2014 2013 Erstatningsavsetning pr 31.12 foregående år 14 745 000 450 000 Årets erstatningsutbetalinger vedr. skader inntruffet tidligere år -16 906 449-913 555 Sum avviklingsresultat -2 161 449-463 555 5. SALGSKOSTNADER 2014 2013 Lønn ansatte 1 718 408 1 606 874 Øvrige salgskostnader 3 441 406 1 486 620 Sum salgskostnader 5 159 814 3 093 494 6. LØNN OG GENERELLE ADMINISTRASJONSKOSTNADER Ytelser til ledende personer 2014 Honorar Lønn Samlet godtgjørelse Naturalytelser Pensjonskostnad *) Ledende ansatte Inge Fjalestad, adm. direktør 0 996 011 184 458 1 180 469 176 958 576 000 Styret Jon Rannem, leder 110 000 0 0 110 000 0 0 Tone M. Reierselmoen, nestleder 55 000 0 0 55 000 0 0 Mikael Løken 55 000 0 0 55 000 0 0 Benthe E. Løvenskiold 55 000 0 0 55 000 0 0 Ola Indergaard, valgt av ansatte 55 000 542 998 26 187 624 185 50 400 403 920 Knut Aas, 1. varamedlem 16 000 0 0 16 000 0 0 Sum styret 346 000 542 998 26 187 915 185 50 400 403 920 Kontrollkomiteen Trine Buttingsrud Mathiesen, leder 34 000 0 0 34 000 0 0 Øvrige medlemmer 6 000 0 0 6 000 0 0 Sum kontrollkomiteen 40 000 0 0 40 000 0 0 Sum representantskapet 73 000 0 0 73 000 0 0 Samlet godtgjørelse 459 000 1 539 009 210 645 2 208 654 227 358 979 920 Lån *) Kostnadene relaterer seg til den generelle pensjonsordningen i selskapet som er beskrevet i pensjonsnoten 18 SKOGBRAND ÅRSRAPPORT 2014 19
Det foreligger ingen pensjonsordning som innebærer tilleggsytelser utover den generelle ordningen, verken for selskapets ledelse, styrets medlemmer eller kontrollkomiteens medlemmer. Det foreligger ingen avtale med administrerende direktør om sluttvederlag eller vederlag ved endring av arbeidsforholdet. Det foreligger heller ingen avtale om bonus, overskuddsdeling, opsjoner og lignende, verken for selskapets ledelse, styrets medlemmer eller kontrollkomiteens medlemmer. Boliglån til fast ansatte innenfor 60 % av verditakst mot 1. prioritets pant i boligen. Nedbetalingstid er maksimalt 25 år. Renten er 60 % av statens normrentesats. Renter og avdrag betales ved trekk i lønn 4 ganger i året. Personallån innfris eller overføres til annen utlånsinstitusjon før ansatte slutter i selskapet. Det er 6 fast ansatte og 1 på engasjement i selskapet pr 31.12.2014. 10. SKATT Midlertidige forskjeller som inngår i grunnlaget for utsatt skatt/skattefordel 2014 2013 Bygg 963 472 784 503 Andre eiendeler -65 824-25 910 Pensjon 475 582 341 717 Andre forskjeller (avsetninger) 2 200 000 1 597 000 Netto midlertidige forskjeller 3 573 230 2 697 310 Midlertidige forskjeller som ikke inngår i beregningen av utsatt skatt -2 200 000-1 597 000 Underskudd og godtgjørelse til fremføring -54 861 172-36 902 239 Grunnlag for utsatt skatt/skattefordel i balansen -53 487 942-35 801 929 Utsatt skattefordel/utsatt skatt i regnskapet -14 441 744-10 024 540 Honorar til revisor og aktuar 2014 2013 Revisjonshonorar, inkl. mva. - lovpålagt revisjon 128 200 173 750 - bistand og attestasjon vedr. internkontrollforskriften 18 250 0 - diverse bistand 0 48 250 Aktuartjenester, inkl. mva. - fast honorar 104 645 83 325 - ORSA-rapporten 0 38 625 - arbeid med prising av nye forsikringsprodukter 123 058 0 7. NÆRSTÅENDE PARTER Skogbrand eier 9 % av aksjene i Oslo Kontorbygg AS, 30 % av aksjene i Trondheim Helsebygg AS og 12,3 % av aksjene i Landbruksforsikring AS. Skogbrands administrerende direktør har i 2014 vært styremedlem i alle selskapene. 8. INNTEKTER OG KOSTNADER KNYTTET TIL EIENDOM Selskapet eier kontorbygget Rådhusgt. 23 B i Oslo og benytter en del av lokalene (523 m2) til egne kontorer, i tillegg til utleie (1 519 m2). Tidligere eier av bygget, Nordmanns-Forbundet, har evigvarende rett til lav husleie i en etasje. I 2014 har lokalene i 1. etasje stått ledig. Lokalene i 2. og 3. etasje har stått ledig i 4. kvartal, mens det har pågått oppgradering. Inntekter eiendom 2014 2013 Leieinntekter utleide lokaler 1 989 474 2 842 059 Leieinntekter egenbenyttede lokaler 1 300 000 1 300 000 Sum inntekter eiendom 3 289 474 4 142 059 Avskrivninger og administrasjonskostnader eiendom Driftskostnader Rådhusgt. 23 B, inkl. oppgradering 3 etasjer, for eiers regning 3 537 925 322 380 Administrasjonskostnader * ) 267 299 225 236 Avskrivninger 245 100 245 100 Sum avskrivninger og administrasjonskostnader eiendom 4 050 324 792 716 Netto driftsinntekt på eiendom -760 850 3 349 343 *) Kostnader vedr. eiendom er belastet med 4 % av selskapets lønnskostnader. 9. ANDRE KOSTNADER 2014 2013 Jubileumsrabatt (gratis skogforsikring i ett år) 0 169 919 Formuesskatt 917 212 450 000 Sum andre kostnader 917 212 619 919 Grunnlag for skattekostnad, endring i utsatt skatt og betalbar skatt Resultat før skattekostnad 15 029 331 32 885 581 Permanente forskjeller -32 112 344-57 547 486 Grunnlag for årets skattekostnad -17 083 013-24 661 905 Endring i forskjeller som inngår i grunnlag for utsatt skatt/skattefordel -875 920 1 120 446 Endring i underskudd og godtgjørelse til fremføring 0 0 Grunnlag for betalbar skatt i resultatregnskapet -17 958 933-23 541 459 Skattepliktig inntekt (grunnlag for betalbar skatt i balansen) -17 958 933-23 541 459 Fordeling av skattekostnaden Betalbar skatt (27 % av grunnlag for betalbar skatt i resultatregnskapet) 0 0 Sum betalbar skatt 0 0 Grunnlag for utsatt skatt/skattefordel -53 487 942-35 801 929 Skattekostnad (27 % av grunnlag for årets skattekostnad) -14 441 744-10 024 540 Selskapet har ikke oppført utsatt skatt/skattefordel i balansen pga usikkerheten rundt muligheten for å kunne benytte fordelen frem i tid. 11. IMMATERIELLE EIENDELER Skogbrand tok sommeren 2013 i bruk det danske forsikringssystemet TIA. Man startet avskrivningene fra 4. kvartal 2013. I 2014 har selskapet utviklet en webløsning for skadeområdet, og det arbeides med utvikling av min side og nye forsikringsprodukter. 2014 2013 Kostpris pr 01.01 5 344 401 2 481 520 Tilgang i regnskapsåret 1 499 097 2 862 881 Kostpris pr 31.12 6 843 498 5 344 401 Akkumulerte avskrivninger pr 01.01 190 795 0 Årets ordinære avskrivninger 821 860 190 795 Akkumulerte avskrivninger pr 31.12 1 012 655 190 795 Bokført verdi pr 31.12 5 830 842 5 153 606 12. BYGNINGER OG ANDRE FASTE EIENDOMMER Rådhusgt. 23 B - Investeringseiendom 2014 2013 Bokført verdi pr 01.01 47 200 000 43 343 000 Årets verdireguleringer 0 3 857 000 Bokført verdi pr 31.12 47 200 000 47 200 000 Det er ikke investert i eller avhendet fast eiendom de siste 5 år. 20 SKOGBRAND ÅRSRAPPORT 2014 21
13. BYGNINGER OG ANDRE FASTE EIENDOMMER Rådhusgt. 23 B - Eierbenyttet eiendom 2014 2013 Kostpris pr 01.01 12 255 000 12 255 000 Tilgang i året 0 0 Kostpris pr 31.12 12 255 000 12 255 000 Akkumulerte avskrivninger pr 01.01 1 654 425 1 409 325 Årets avskrivning 245 100 245 100 Akkumulerte avskrivninger pr 31.12 1 899 525 1 654 425 Bokført verdi pr 31.12 10 355 475 10 600 575 14. FINANSIELLE EIENDELER ETTER KATEGORI Pr 31.12 Bokført verdi Virkelig verdi Finansielle eiendeler til virkelig verdi over resultatet Aksjer og andeler 244 788 573 244 788 573 Andeler i obligasjonsfond 135 032 922 135 032 922 Obligasjoner og andre verdipapirer med fast avkastning 88 234 761 88 234 761 Sum finansielle eiendeler til virkelig verdi over resultatet 468 056 256 468 056 256 Utlån 3 159 441 3 159 441 Andre finansielle eiendeler Aksjer og andeler 20 532 800 20 532 800 Sum andre finansielle eiendeler 20 532 800 20 532 800 Sum finansielle eiendeler etter kategori 491 748 497 491 748 497 15. AKSJER OG ANDELER Type verdipapir Antall Kostpris Markedsverdi Aksjer Landbruksforsikring AS 5 008 12 340 988 20 532 800 Oslo Kontorbygg II AS 900 10 883 250 12 555 000 Trondheim Helsebygg AS 300 15 675 000 19 495 230 Sum aksjer 38 899 238 52 583 030 Aksjefond og andeler Storebrand Optima Norge A 817 8 841 751 21 331 109 Delphi Norge 1 736 15 968 843 23 886 909 Delphi Global 11 689 13 751 996 26 673 268 KLP AksjeNorge Indeks 12 100 12 046 046 21 603 825 KLP AksjeGlobal Indeks II 20 766 25 031 240 37 625 871 Nordea Stabile Aksjer Global Etisk 9 692 14 000 000 21 563 825 Arctic Norwegian Equities Class B 19 180 18 202 184 30 245 941 Arctic Global Equities Class B 10 465 10 000 000 14 486 157 Storebrand Eiendomsfond Norge KS 14 755 562 15 000 000 15 321 438 Sum aksjefond og andeler 132 842 060 212 738 343 Sum aksjer og andeler 265 321 373 Herav andel børsnoterte verdipapirer 212 738 343 Risikoen i porteføljen anses å være middels og vurderes løpende på grunnlag av rapporter fra forvalterne. Selskapets fastsatte rammer for kapitalforvaltning legger vekt på risikostyring. Virkelig verdi hierarki - finansielle eiendeler klassifisert som holdt for omsetning Kilder for estimering av virkelig verdi Obligasjonsfond Aksjefond Obligasjoner Aksjer og andeler Nivå 1: Bruk av kvoterte priser i aktive markeder for identiske intrumenter 135 032 922 197 416 906 0 0 Niva 2: Bruk av annen observerbar informasjon enn den som er benyttet under nivå 1, enten direkte eller indirekte 0 0 88 234 761 15 321 438 Nivå 3: Bruk av informasjon som ikke baseres på observerbare markedsdata 0 0 0 52 583 030 Virkelig verdi 135 032 922 197 416 906 88 234 761 67 904 468 Selskapets eiendeler målt til virkelig verdi pr 31.12 Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3 Sum Finansielle eiendeler til virkelig verdi over resultatet 332 449 827 103 556 199 0 436 006 026 Andre finansielle eiendeler 0 0 52 583 030 52 583 030 Sum eiendeler målt til virkelig verdi pr 31.12 332 449 827 103 556 199 52 583 030 488 589 056 16. ANDELER I OBLIGASJONS- OG PENGEMARKEDSFOND Type verdipapir Risikovekt Antall Kostpris Markedsverdi Obligasjonsfond 100 % 62 632 65 240 266 74 562 957 Høyrentefond 100 % 49 021 51 075 891 60 469 964 Sum andeler i obligasjons- og pengemarkedsfond 116 316 157 135 032 922 Herav andel børsnoterte verdipapirer 135 032 922 Gjennomsnittlig durasjonstid for beholdningen i obligasjonsfondene er 0,57 år. 17. OBLIGASJONER OG ANDRE VERDIPAPIRER MED FAST AVKASTNING Obligasjoner Pålydende beløp Kostpris Markedsverdi Statsgaranterte 2 000 000 2 049 000 2 247 499 Kommuneforvaltning 2 000 000 2 001 121 2 031 121 Finansielle foretak 55 200 000 55 142 690 56 608 180 Industri 22 300 000 25 508 932 27 347 962 Sum obligasjoner og andre verdipapirer med fast avkastning 81 500 000 84 701 743 88 234 761 18. UTLÅN Utlån til ansatte 2014 2013 Boliglån 3 094 441 3 290 171 Billån 65 000 0 Sum utlån til ansatte 3 159 441 3 290 171 22 SKOGBRAND ÅRSRAPPORT 2014 23
19. FORFALLS- OG REPRISINGSSTRUKTUR PÅ INVESTERINGER Spesifikasjon gruppert etter forfallstidspunkt Totalt 31.12.2014 Uten forfall Inntil 3 år 3-5 år Over 5 år Rådhusgt 23 B 57 555 475 57 555 475 0 0 0 Aksjer og andeler 265 321 373 265 321 373 0 0 0 Andeler i obligasjonsfond 135 032 922 135 032 922 0 0 0 Obligasjoner og andre verdipapirer med fast avkastning 88 234 761 0 20 167 000 55 761 000 12 306 761 Utlån 3 159 441 0 0 65 000 3 094 441 Sum investeringer 549 303 972 457 909 770 20 167 000 55 826 000 15 401 202 Spesifikasjon gruppert etter reprisingsstruktur Totalt 31.12.2014 Uten renteendring Inntil 1 år Inntil 3 år 3-5 år Rådhusgt 23 B 57 555 475 57 555 475 0 0 0 Aksjer og andeler 265 321 373 265 321 373 0 0 0 Andeler i obligasjonsfond 135 032 922 135 032 922 0 0 0 Obligasjoner og andre verdipapirer med fast avkastning 88 234 761 0 73 823 000 2 201 000 12 210 761 Utlån 3 159 441 0 3 159 441 0 0 Sum investeringer 549 303 972 457 909 770 76 982 441 2 201 000 12 210 761 20. ANLEGG OG UTSTYR Inventar IT Kjøretøy Sum Kostpris pr 01.01 278 545 628 720 656 581 1 563 846 Avgang i regnskapsåret 0 0 0 0 Tilgang i regnskapsåret 0 0 0 0 Kostpris pr 31.12 278 545 628 720 656 581 1 563 846 Akkumulerte avskrivninger pr 01.01 208 837 624 026 165 121 997 984 Årets ordinære avskrivninger 23 039 4 694 131 316 159 049 Akkumulerte avskrivninger pr 31.12 231 876 628 720 296 437 1 157 033 Bokført verdi pr 31.12 46 669 0 360 144 406 814 21. NETTO PENSJONSMIDLER, FORSIKRET ORDNING Beregningene omfatter ytelsespensjoner sikret i forsikring nr. 4860 106 5922 i DNB Livsforsikring ASA for alle ansatte. Antall medlemmer som omfattes av beregningen er 10. Forutsetninger: 2014 2013 Diskonteringsrente 2,30 % 4,00 % Forventet avkastning av pensjonsmidler 3,20 % 4,40 % Lønnsregulering 2,75 % 3,75 % Regulering av folketrygdens grunnbeløp 2,50 % 3,50 % Regulering av løpende pensjoner 0,00 % 0,60 % Forventet gjenstående tjenestetid 8,40 år 9,26 år Ønsket størrelse på korridor 10,00 % 10,00 % Arbeidsgiveravgiftssats 14,10 % 14,10 % Forsikringsdekket ordning 2014 2013 Periodens pensjonskostnader inkl. AGA Nåverdi av årets pensjonsopptjening 474 597 412 616 Rentekostnad på pensjonsforpliktelsen 390 491 349 057 Administrasjonskostnader 125 430 109 479 Avkastning på pensjonsmidler -370 528-281 585 Resultatført aktuarielt tap/(gevinst) 140 036 135 337 Periodisert arbeidsgiveravgift 87 419 83 129 Resultatført pensjonskostnad 847 445 808 033 Balanseførte pensjonsmidler/(-forpliktelse) Pensjonsforpliktelse ved periodens slutt -11 877 173-9 939 591 Pensjonsmidler ved periodens slutt 8 761 242 8 231 096 AGA av netto pensjonsmidler/(-forpliktelse) -439 346-240 898 Ikke resultatført aktuarielt tap/(gevinst) 3 532 742 2 007 984 Estimatavvik AGA 498 117 283 126 Balanseførte midler/(forpliktelser) inkl. AGA 475 582 341 717 22. KAPITALDEKNING 2014 2013 Annen opptjent egenkapital 312 558 165 297 555 235 Overfinansiering av pensjonsforpliktelser -475 582-341 717 Immaterielle eiendeler -5 830 842-5 153 606 Minstekrav til reassuranseavsetning i skadeforsikring -2 200 000-1 597 000 Kjernekapital/Netto ansvarlig kapital (A) 304 051 741 290 462 912 Eiendeler med risikovekt 0 % 475 582 341 717 Eiendeler med risikovekt 10 % 29 569 570 26 263 218 Eiendeler med risikovekt 20 % 16 869 169 17 903 810 Eiendeler med risikovekt 35 % 3 094 441 3 290 171 Eiendeler med risikovekt 50 % 0 39 886 Eiendeler med risikovekt 100 % 505 994 745 502 183 320 Ikke vektet eiendel/immaterielle eiendeler 5 830 842 5 153 606 Sum eiendeler 561 834 349 555 175 728 Eiendeler med risikovekt 0 % 0 0 Eiendeler med risikovekt 10 % 2 956 957 2 626 322 Eiendeler med risikovekt 20 % 3 373 834 3 580 762 Eiendeler med risikovekt 35 % 1 083 054 1 151 560 Eiendeler med risikovekt 50 % 0 19 943 Eiendeler med risikovekt 100 % 505 994 745 502 183 320 Sum risikovektede eiendeler/beregningsgrunnlag (B) 513 408 590 509 561 907 Kapitaldekning (A/B) 59,22 % 57,00 % Finanstilsynets minstekrav *) 41 072 687 40 764 953 Selskapets overdekning 262 979 054 249 697 959 *) Minstekravet til netto ansvarlig kapital (A) er 8 % av risikovektet balanse, minimum 27,1 millioner kroner (26,6 millioner kroner i 2013). 24 SKOGBRAND ÅRSRAPPORT 2014 25
23. SOLVENSMARGIN 2014 2013 Netto ansvarlig kapital 304 052 000 290 463 000 Andel av sikkerhetsavsetning (utover 55 % av minstekravet) 32 706 000 26 708 000 Samlet solvensmarginkapital 336 758 000 317 171 000 Solvensmargin minstekrav 21 225 000 20 260 000 Selskapets overdekning 315 533 000 296 911 000 Solvensmarginkapital i prosent av minstekrav 1587 % 1566 % 24. RISIKO IHT STRESSTESTBEREGNING 2014 2013 Tapspotensial for markedsrisiko 153 233 000 155 326 000 Tapspotensial for skadeforsikringsrisiko 9 682 000 15 937 000 Tapspotensial for motpartsrisiko 288 000 549 000 Tapspotensial etter korrelasjonsberegning 156 015 000 160 217 000 Tapspotensial for operasjonell risiko 802 000 1 055 000 Samlet tapspotensial 156 817 000 161 272 000 Selskapets bufferkapital 360 686 000 331 067 000 Bufferkapitalutnyttelse 44 % 49 % 25. FORSIKRINGSFORPLIKTELSER BRUTTO I SKADEFORSIKRING Type avsetning Minstekrav Faktisk avsetning Avsetning for ikke opptjent bruttopremie 198 394 922 198 394 922 Brutto erstatningsavsetning 979 080 979 080 Indirekte skadebehandlingskostnader (ULAE) 44 059 44 059 Sikkerhetsavsetning 22 352 962 45 000 000 Sum forsikringsforpliktelser brutto i skadeforsikring 221 771 023 244 418 061 Reassuranseavsetning 2 200 000 Foto: Kjetil Løge Skogbrands styre bestående av (fra venstre) Inge Fjalestad, Knut Aas, Benthe E. Løvenskiold, Ola Indergaard, Tone Margrethe Reierselmoen, Mikael Løken, Pål Renli. 26 SKOGBRAND ÅRSRAPPORT 2014 27
28 SKOGBRAND ÅRSRAPPORT 2014 29
Selskapets oppbygning Tillitsvalgte 2014 Generalforsamling 42 402 skogeiere. Selskapets øverste organ er generalforsamlingen Representantskap 21 skogeiere. Generalforsamlingen velger et representantskap på 21 medlemmer. Representantskapet velges for treårs perioder. Styre 6 medlemmer. Styret består av seks medlemmer. Fem valgt av representantskapet, en valgt av de ansatte. Administrasjon 7 ansatte. Administrasjonen har kontor i Rådhusgt. 23B, 0158 Oslo Telefon 23 35 65 00 post@skogbrand.no www.skogbrand.no Markedsdirektør Kjetil Løge - Salg og markedsføring - Produktutvikling - Strategiarbeid Takstsjef Ola Indergaard - Skadetaksering - Skadeoppgjør - Takstkorps Sekretær Kirsti Jacobsen - Sekretæroppgaver - Premieinnbetalinger - Post Administrerende direktør Inge Fjalestad Økonomisjef Anne Halling - Regnskap - Rapportering - IT-ansvar Rådgiver Linn Viken Bøe -Skadeforebygging -Markedsaktivitet Sekretær Marianne Kirkebye - Forsikringsbasen - Avtalebehandling - Innkjøp STYRE Valgt for Medlem Valgt for Varamedlem 2014-2015 Tone Margrethe Reierselmoen (leder) 2014-2015 1. Marit Olive Lindstad 2013-2014 Mikael Løken (nestleder) 2014 2. Eilif Due 2013-2014 Benthe E. Løvenskiold 2014-2015 Knut Aas 2014 Pål Renli 2014-2015 Ola Indergaard (valgt av ansatte) 2014-2015 Anne Halling (valgt av ansatte) REPRESENTANTSKAP Valgt for Medlem Valgdistrikt Valgt for Varamedlem 2013-2015 Inger Johanne Gabrielsen Østfold 2014 1. Olav Bjørnli 2013-2015 Lars Henrik Sundby Akershus 2014 2. Olav Breivik 2012-2014 Erik Toverud (varaordfører) Akershus 2014 3. Tor Ludvig Bøgseth 2013-2015 Fredrik Haug Hedmark 2014 4. Anne Mæhlum 2014-2016 Egil Magnar Stubsjøen Hedmark 2013-2015 Jens Christian Delphin Hedmark 2012-2014 Westye F. Egeberg Hedmark 2014-2016 Marit Hougsrud Oppland 2013-2015 Erik Lagethon Oppland 2012-2014 Torun Heringstad Oppland 2014-2016 Hans Olsen Rustand Buskerud 2012-2014 Helge Evju (ordfører) Buskerud 2014-2016 Ingrid Knotten Haugberg Vestfold 2012-2014 Thor Wraa Telemark 2014-2016 Olav A. Veum Telemark 2013-2015 Eli Bjorvatten Aust-Agder 2014-2016 Aud Irene Vatland Vest-Agder 2012-2014 Lars Even Lemme Vestlandet 2014-2016 Ingunn Kjelstad Vestlandet 2012-2014 Anna Ceselie Brustad Moe Trøndelag 2013-2015 Per Hembre Trøndelag KONTROLLKOMITÉ Valgt for Medlem Valgt for Varamedlem 2012-2014 Trine Buttingsrud Mathiesen (leder) 2014 Erik Lagethon 2013-2015 Westye F. Egeberg 2014-2016 Per Hembre VALGKOMITÉ Valgt for Medlem Valgt for Varamedlem 2012-2015 Gudbrand Gulsvik 2014 Rolf Th. Holm 2011-2014 Anders Børstad 2013-2016 Thomas Stang 2014-2017 Simon Thorsdal REVISOR 2013 PricewaterhouseCoopers AS 30 SKOGBRAND ÅRSRAPPORT 2014 31
32 Rådhusgt. 23 B, 0158 Oslo, Tlf: 23 35 65 00, Mail: post@skogbrand.no www.skogbrand.no