Kvartalsrapport Resultatregnskap, balanse og noter

Transkript

1 Kvartalsrapport Resultatregnskap, balanse og noter

2 Innhold Kvartalsregnskap 3/ Resultatregnskap 4 Balanse 5 Egenkapitaloppstilling 6 Kontantstrømoppstilling 7 Noter til regnskapet 8 Note 1 Generell informasjon 8 Note 2 Regnskapsprinsipper 8 Note 3 Segmentinformasjon 8 Note 4 Pensjonsforpliktelse egne ansatte 8 Note 5 Forsikringsforpliktelser 9 Note 6 Aksjekapital/resultat pr. aksje 9 Note 7 Driftskostnader 9 Note 8 Virkelig verdi hierarki 10 Note 9 Nøkkeltall 11

3 KVARTALSRAPPORT 3/2013 KLP SKADEFORSIKRING AS 3 KLP Skadeforsikring AS Kvartalsregnskap 3/2013 KLP Skadeforsikring AS er KLP konsernets leverandør av skadeforsikringsprodukter innen det offentlige markedet, bedriftsmarkedet og personmarkedet. Resultat pr. 3. kvartal 2013 (9 måneder) Driftsresultatet (før skatt) for årets første ni måneder var 140,7 millioner kroner. På samme tid i fjor var resultatet 98,4 millioner kroner. Den forsikringstekniske driften viste et godt resultat ved utløpet av tredje kvartal. Det var inntektsført 51,4 millioner kroner ved regulering av tidligere års reserver. Samtidig var det ikke rapportert enkeltskader over 15 millioner kroner så langt i år. Samlet skadeprosent for selskapet var 76,3 mot 82,0 % pr. samme tid i Totalkostnadsprosenten var 101,4 mot 107,6 % i Samlet økning i sikkerhetsavsetningene var 10,4 millioner kroner. Det ikke-tekniske resultatet ved utgangen av tredje kvartal var godt, med en finansavkastning på 156,2 millioner kroner. Dette var noe lavere enn på samme tid i fjor, og skyldes den dårlige utviklingen i finansmarkedene i årets andre kvartal. Personmarkedet Salget innen personmarkedet viser fortsatt svært god utvikling med brutto nysalg hittil i år på 57,0 millioner kroner, vesentlig høyere enn på samme tid i fjor (38,0). Samlet avgang var 11,0 millioner kroner, noe som tilsvarer en avgangsrate på 10,2 %. Salget har vært jevnt høyt, med en gjennomsnittlig brutto økning pr. måned på 6,3 millioner kroner. September måned ga salgsrekord med en økning på hele 8,6 millioner kroner og kan sees i sammenheng med tilbudet til medlemmene om utvidet dekning på motor. Alle salgskanaler viser resultater over budsjett. I særlig grad gjelder dette salg via agent og Web hvor salgresultatet hittil i år er over årsmålet for disse kanalene. Finans Netto finansinntekt ved utgangen av tredje kvartal var 156,2 millioner kroner mot 162,9 millioner kroner på samme tid foregående år. Etter et moderat resultat første halvår, var finansresultatet for tredje kvartal godt, med en samlet avkastning på 1,7 %. I denne perioden var det i særlig grad aksjeplasseringer som påvirket resultatet med en avkastning på 7,5 %. Selskapets økonomiske stilling Offentlig/Bedrift-markedet Den positive utviklingen fortsatte i tredje kvartal og resulterte i en vekst i samlet bestand for årets første ni måneder. I det offentlige markedet har det vært høy anbudsaktivitet, og selskapet har levert anbud med en samlet tilbudspremie på 45 millioner kroner i løpet av årets første ni måneder. I alt 16 kommuner har akseptert tilbud fra selskapet, hvorav én som totalleveranse. Samlet utgjør dette et brutto nysalg på 12,7 millioner kroner. Sikkerhetsavsetningene er hittil i 2013 økt med 10,4 millioner kroner, til 530 millioner kroner. Avsetningene betraktes fortsatt som en god buffer for mulig fremtidig ugunstig risikoforløp eller avviklingstap. Kapitaldekningen var ved utgangen av 3. kvartal 31,6 %, mot 34,1 % pr. årsslutt 2012 (målt pr ), mens man i henhold til Finanstilsynets stresstest (Solvens 2 krav) ved utgangen av 3. kvartal hadde 196,4 % oppfyllelse av kapitalkravene. I bedriftsmarkedet har det vært gjennomført flere kampanjer. Det har resultert i et samlet brutto nysalg på 26,1 millioner kroner ved utgangen av tredje kvartal.

4 KVARTALSRAPPORT 3/2013 KLP SKADEFORSIKRING AS 4 Resultatregnskap KLP Skadeforsikring AS Note Millioner kroner 3. kvartal kvartal TEKNISK REGNSKAP 3 Premieinntekter for egen regning 184,7 161,0 535,0 485,9 658,9 Allokert investeringsavkastning overført fra ikke-teknisk regnskap 11,6 8,8 30,3 27,6 37,0 Andre forsikringsrelaterte inntekter 0,5 0,4 2,0 1,7 2,0 Erstatningskostnader for egen regning -129,5-142,0-408,3-398,3-536,0 7 Forsikringsrelaterte driftskostnader -49,4-45,3-134,4-124,8-167,1 Resultat av teknisk regnskap før sikkerhetsavsetninger 17,9-17,1 24,6-7,9-5,1 Endring i sikkerhetsavsetning mv. -4,5-13,6-10,4-29,6-56,0 Resultat av teknisk regnskap 13,4-30,7 14,1-37,4-61,2 IKKE-TEKNISK REGNSKAP Netto inntekter fra investeringer 60,5 66,8 156,2 162,9 210,1 Allokert investeringsavkastning overført til teknisk regnskap -11,6-8,8-30,3-27,6-37,0 Andre inntekter 0,2 0,1 0,7 0,7 0,8 Resultat av ikke-teknisk regnskap 49,1 58,1 126,6 136,0 173,9 Resultat før skattekostnad 62,6 27,4 140,7 98,6 112,7 Skattekostnad -16,3-9,1-42,7-30,2-17,4 Resultat før andre resultatkomponenter 46,3 18,3 98,0 68,4 95,3 ANDRE RESULTATKOMPONENTER Aktuarielle gevinster og tap på ytelsesbasert pensjonsordninger - ytelser til ansatte 0,0 0,0 0,0 0,0 19,7 TOTALRESULTAT 46,3 18,3 98,0 68,4 115,0 Overført til Fond -4,3 5,1 11,8 9,1 8,0 Netto avgitt konsernbidrag 17,4 Årsresultatdisponeringer til(-) / fra(+) annen egenkapital -140,5 Delårsresultat udisponert -41,9-23,4-109,8-77,6 Sum -46,3-18,3-98,0-68,4 115,0

5 KVARTALSRAPPORT 3/2013 KLP SKADEFORSIKRING AS 5 Balanse KLP Skadeforsikring AS Note Millioner kroner EIENDELER Immaterielle eiendeler 14,9 19,1 18,2 Finansielle eiendeler som måles til amortisert kost 1 394, , ,6 8 Finansielle eiendeler som måles til virkelig verdi 2 138, , ,7 Sum investeringer 3 533, , ,4 Gjenforskringandel av brutto forsikringsforpliktelser 139,1 220,9 198,8 Fordringer 108,2 93,5 83,5 Andre eiendeler 30,4 42,6 55,8 SUM EIENDELER 3 825, , ,7 EGENKAPITAL OG FORPLIKTELSER Innskutt egenkapital 360,9 360,9 360,9 Fond mv. 218,3 229,0 230,2 Annen opptjent egenkapital 351,9 179,2 242,1 Opptjent egenkapital 570,2 408,2 472,2 5 Forsikringsforpliktelser brutto 2 719, , ,8 Avsetninger for forpliktelser 38,9 58,6 38,9 Forpliktelser 80,7 66,2 98,2 Påløpte kostnader og mottatte ikke opptjente inntekter 55,7 43,1 10,8 SUM EGENKAPITAL OG FORPLIKTELSER 3 825, , ,7

6 KVARTALSRAPPORT 3/2013 KLP SKADEFORSIKRING AS 6 Egenkapitaloppstilling KLP Skadeforsikring AS 2013 Millioner kroner Innskutt egenkapital Opptjent egenkapital Sum egenkapital Egenkapital ,9 472,2 833,1 Totalresultat 0,0 98,0 98,0 Sum totalresultat 0,0 98,0 98,0 Transaksjoner med eiere 0,0 0,0 0,0 Egenkapital ,9 570,2 931, Millioner kroner Innskutt egenkapital Opptjent egenkapital Sum egenkapital Egenkapital ,9 358,1 719,0 Andre endringer Prinsippendring Nullstilling av pensjonskorridor -18,4-18,4 Ny egenkapital ,9 339,8 700,6 Totalresultat 0,0 68,4 68,4 Sum totalresultat 0,0 68,4 68,4 Transaksjoner med eiere 0,0 0,0 0,0 Egenkapital ,9 408,2 769,1

7 KVARTALSRAPPORT 3/2013 KLP SKADEFORSIKRING AS 7 Kontantstrømoppstilling KLP Skadeforsikring AS Millioner kroner Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter -34,0 69,0 82,4 Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter 0,0-3,0-3,2 Netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter 8,5-44,3-44,3 Netto endring i kontanter og bankinnskudd -25,5 21,7 34,9 Beholdning av kontanter og bankinnskudd ved periodens begynnelse 55,8 20,9 20,9 Beholdning av kontanter og bankinnskudd ved periodens slutt 30,4 42,6 55,8

8 KVARTALSRAPPORT 3/2013 KLP SKADEFORSIKRING AS 8 Noter til regnskapet KLP Skadeforsikring AS Note 1 GENERELL INFORMASJON KLP Skadeforsikring AS tilbyr skadeforsikring til kommuner, fylkeskommuner, helseforetak og bedrifter. Selskapet tilbyr også forsikringsprodukter i personmarkedet, og henvender seg da primært til konsernets medlemmer på offentlig tjenestepensjon. Selskapets største produktområde er forsikring til offentlig sektor. KLP Skadeforsikring AS er et heleid datterselskap av Kommunal Landspensjonskasse gjensidige forsikringsselskap (KLP), og inngår dermed i KLP-konsernet. KLP Skadeforsikring AS er registrert og hjemmehørende i Norge. Selskapet har adresse Dronning Eufemias gate 10, 0191 Oslo. Note 2 REGNSKAPSPRINSIPPER Dette er en delårsrapport for perioden KLP Skadeforsikring AS avlegger regnskap etter lov om årsregnskap m.v. (regnskapsloven) av og forskrift nummer 1241 «Forskrift om årsregnskap m.m. for forsikringsselskaper», heretter benevnt «årsregnskapsforskriften» av 16. desember Dette regelverket åpner for å benytte de EU-godkjente internasjonale regnskapsstandardene IFRS/ IAS, men det tillates noen unntak som følger av forskrift nr. 57: «Forskrift om forenklet anvendelse av internasjonale regnskapsstandarder» av («Forenklingsforskriften»). Foretaket avlegger regnskap i tråd med IFRS med visse unntak som er hjemlet i forenklingsforskriften. Note 3 SEGMENTINFORMASJON Millioner kroner Personmarked Offentlig/ bedrift Premieinntekter for egenregning 135,8 399,2 535,0 Resultat -5,9 146,7 140,7 Note 4 PENSJONSFORPLIKTELSE EGNE ANSATTE Periodens pensjonskostnad tilsvarer innbetalt pensjonspremie, 12,6 millioner kroner. Denne posten inngår i posten forsikringsrelaterte driftskostnader i resultatregnskapet. Norsk Regnskapsstiftelse publiserte i september en oppdatert versjon av veiledning om pensjonsforutsetninger, som viser noe endring i parameterne i forhold til De angitte beregningsforutsetningene er beheftet med usikkerhet, og selskapet må selv fastsette forutsetningene basert på en konkret vurdering av sin pensjonsordning. Endringene i de økonomiske forutsetningene trekker i ulike retninger, og vil ikke i vesentlig grad påvirke netto bokførtpensjonsforpliktelse pr Den bokførte pensjonsforpliktelsen er derfor uendret i forhold til det estimat man hadde for pensjonsforpliktelsen pr Regnskapet etter 3. kvartal 2013 er avlagt etter de samme regnskapsprinsipper som årsregnskapet for 2012, med unntak for de endringer som er omtalt i delårsrapportene etter 1. og 2. kvartal Disse rapportene er tilgjengelige på klp.no Regnskapet etter 3. kvartal er ikke revidert.

9 KVARTALSRAPPORT 3/2013 KLP SKADEFORSIKRING AS 9 Note 5 FORSIKRINGSFORPLIKTELSER Millioner kroner Avsetning for ikke opptjent bruttopremie 307,0 277,4 173,3 Brutto erstatningsavsetning 1 882, , ,8 Sikkerhetsavsetninger 530,1 493,2 519,7 Forsikringsforpliktelser brutto 2 719, , ,8 Note 6 AKSJEKAPITAL/RESULTAT PR. AKSJE Millioner kroner Antall aksjer i begynnelsen av perioden Antall aksjer i slutten av perioden Aksjekapital i begynnelsen av perioden 220,0 220,0 220,0 Aksjekapital i slutten av perioden 220,0 220,0 220,0 Resultat etter skatt pr. aksje i kroner Selskapet har en aksjeklasse fordelt på aksjer à kr 3.200,00. Det er ingen bestemmelser i vedtektene vedrørende eventuelle begrensninger i stemmerett. KLP Skadeforsikring AS er et heleid datterselskap av Kommunal Landspensjonskasse (KLP). Note 7 DRIFTSKOSTNADER Millioner kroner Personalkostnader 70,2 58,3 84,6 Avskrivninger 3,3 3,1 4,2 Husleie 9,4 9,5 12,6 It-tjenester fra konsern (selvkost) 34,7 37,9 39,7 Øvrige tjenester fra konsern (selvkost) 22,0 13,0 27,7 Andre driftskostnader 13,8 20,1 21,3 Indirekte skadebehandlingskostnader flyttet til erstatninger -18,9-17,1-22,9 Sum driftskostnader 134,4 124,8 167,1

10 KVARTALSRAPPORT 3/2013 KLP SKADEFORSIKRING AS 10 Note 8 VIRKELIG VERDI HIERARKI Millioner kroner Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3 Sum EIENDELER Obligasjoner og andre verdipapirer med fast avkastning 509,5 726, ,6 Sertifikater 0 158, ,5 Obligasjoner 79,7 567, ,2 Obligasjonsfond 429, ,8 Aksjer og andeler 364, ,0 788,9 Aksjer Aksjefond 364, ,8 ANS andeler ,0 424,0 Andre finansielle eiendeler 0 114, ,1 Sum finansielle eiendeler som måles til virkelig verdi 874,4 840,2 424, , Millioner kroner Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3 Sum EIENDELER Obligasjoner og andre verdipapirer med fast avkastning 510,0 603, ,7 Sertifikater 0 116, ,1 Obligasjoner 76,9 487, ,5 Obligasjonsfond 433, ,1 Utlån og fordringer Aksjer og andeler 368, ,7 677,9 Aksjer Aksjefond 368, ,2 ANS andeler ,7 309,7 Andre finansielle eiendeler 28, ,2 Sum finansielle eiendeler som måles til virkelig verdi 906,4 603,7 309, ,7 Endringer i nivå 3 andeler i ANS, unoterte Inngående balanse 309,7 319,3 Solgt 0 0 Kjøpt 103,3 0 Urealiserte endringer 25,2 26,5 Annet -14,1-36,1 Utgående balanse 424,0 309,7

11 KVARTALSRAPPORT 3/2013 KLP SKADEFORSIKRING AS 11 Note 8 VIRKELIG VERDI HIERARKI (FORTS.) Virkelig verdi skal være en representativ pris basert på hva tilsvarende eiendel eller forpliktelse ville vært omsatt for ved normale markedsbetingelser og forhold. Høyeste kvalitet i forhold til virkelig verdi er basert på noterte kurser i et aktivt marked. Et finansielt instrument anses som notert i et aktivt marked dersom noterte kurser er enkelt og regelmessig tilgjengelig fra en børs, forhandler, megler, næringsgruppering, prissettingstjeneste eller reguleringsmyndighet, og disse kursene representerer faktiske og regelmessige forekommende transaksjoner på armlengdes avstand. Nivå 1: Instrumenter i dette nivået henter virkelig verdi fra noterte priser i et aktivt marked for identiske eiendeler eller forpliktelser som enheten har tilgang til ved rapporteringstidspunktet. Eksempler på instrumenter i nivå 1 er børsnoterte papirer. Nivå 2: Instrumenter i dette nivået henter virkelig verdi fra observerbare markedsdata. Dette inkluderer priser baser på identiske instrumenter, men hvor instumentet ikke innehar høy nok omsetningsfrekvens og derfor ikke anses som omsatt i et aktivt marked, samt priser basert på tilsvarende eiendeler og prisledende indikatorer som kan bli bekreftet fra markedsinformasjon. Eksempler på instrumenter i nivå 2 er rentepapirer priset ut fra rentebaner. Nivå 3: Instrumenter på nivå 3 innehar ingen observerbare markedsdata eller omsettes i markeder ansett som iaktive. Prisen baseres hovedsakelig på egen beregninger hvor reell virkelig verdi kan avvike hvis instrumentet skulle blitt omsatt. Instrumentene i nivå 3 hos KLP Skadeforsikring AS er ANS andeler i eiendomsselskaper. Note 9 NØKKELTALL Millioner kroner (pr.) Q3-13 Q2-13 Q1-13 Q4-12 Q3-12 Resultat før skatt 140,7 78,2 51,8 112,7 98,6 Forfalt bruttopremie 712,8 610,4 436,2 750,3 667,4 Premieinntekter for egen regning 535,0 350,3 171,9 658,9 485,9 Egenkapital 712,8 670,8 640,4 602,9 540,1 Skadeprosent 76,3 % 79,6 % 84,0 % 81,3 % 82,0 % Combined-ratio 101,4 % 103,9 % 109,5 % 107,7 % 107,6 % Avkastning på midler til forvaltning 4,6 % 2,9 % 2,1 % 6,5 % 5,1 % Kapitaldekning 31,6 % 32,0 % 30,9 % 34,1 % 27,7 % Ansvarlig kapital 580,7 578,5 577,7 566,6 451,3 Årlig premievolum person 204,8 191,7 175,5 161,7 150,8 Årlig premievolum arbeidsgiver 594,3 585,5 595,5 584,4 579,5 Netto nytegning (akkumulert innenfor året.) 71,6 43,6 21,0 75,4 43,7

12 KLP Skadeforsikring AS Pb. 400 Sentrum, 0103 Oslo Organisasjonsnr.: E-post: klp.no/forsikringer Besøksadresse: Dronning Eufemias gate 10, Oslo Tlf.: Faks: