Statoil Forsikring a.s Resultatregnskap pr. 31. mars BELØP I 1000 KR YTD Q1 2014 YTD Q1 2013 QTD Q1 2014 QTD Q1 2013 31.12.2013 Premieinntekter Forfalte bruttopremier 305 466 475 553 305 466 475 553 2 522 791 - Avgitte gjenforsikringspremier -327 557-283 829-327 557-283 829-883 278 Endring i avsetning for ikke opptjent bruttopremie 241 961 76 530 241 961 76 530-410 716 - Endring i gjenforsikringsandel av ikke opptjent bruttopremie 4 031-28 952 4 031-28 952-6 430 Sum premieinntekter for egen regning 223 900 239 302 223 900 239 302 1 222 366 Allokert investeringsavkastning overført fra ikke-teknisk regnskap 63 475 51 992 63 475 51 992 233 953 Erstatningskostnader i skadeforsikring Betalte erstatninger brutto -14 579-119 538-14 579-119 538-200 804 - Gjenforsikringsandel av betalte bruttoerstatninger 0 9 217 0 9 217 13 297 Endring i brutto erstatningsavsetning -59 380-69 232-59 380-69 232-1 667 085 - Endring i gjenforsikringsandel av bruttoerstatningsavsetninger -9 545 4 082-9 545 4 082 1 484 006 Sum erstatningskostnader for egen regning -83 504-175 471-83 504-175 471-370 586 Forsikringsrelaterte driftskostnader Forsikringsrelaterte administrasjonskostnader inkl provisjoner for mottatt gjenforsikring -6 662-5 142-6 662-5 142-20 328 - Mottatte provisjoner for avgitt gjenforsikring og gevinstandeler 5 303 3 686 5 303 3 686 46 612 Sum forsikringsrelaterte driftskostnader -1 359-1 456-1 359-1 456 26 284 Resultat av teknisk regnskap før sikkerhetsavsetninger 202 512 114 367 202 512 114 367 1 112 018 Endring i andre tekniske og i sikkerhetsavsetning m.v. i skadeforsikring Endring i sikkerhetsavsetning 0 0 0 0-1 271 413 Sum endring i sikkerhetsavsetninger m.v. 0 0 0 0-1 271 413 Resultat av teknisk regnskap for skadeforsikring 202 512 114 367 202 512 114 367-159 395 Netto inntekter fra investeringer Renteinntekt og utbytte mv. på finansielle eiendeler 115 553 79 786 115 553 79 786 464 200 Verdiendringer på investeringer -79 058 335 107-79 058 335 107 1 134 519 Realisert gevinst og tap på investeringer 159 041 36 181 159 041 36 181-17 185 Administrasjonskostnader knyttet til investeringer, herunder rentekostnader -11 884-9 612-11 884-9 612-43 747 Sum netto inntekter fra investeringer 183 652 441 462 183 652 441 462 1 537 787 Allokert investeringsavkastning overført til teknisk regnskap -63 475-51 992-63 475-51 992-233 953 Resultat av ikke-teknisk regnskap 120 178 389 470 120 178 389 470 1 303 834 Resultat før skattekostnad 322 690 503 837 322 690 503 837 1 144 439 Skattekostnad -80 153-21 769-80 153-21 769 14 596 Resultat før andre resultatkomponenter 242 536 482 068 242 536 482 068 1 159 034 Andre resultatkomponenter 0 0 0 0 0 Årsresultat 242 536 482 068 242 536 482 068 1 159 034 Overføringer og disponeringer Avgitt konsernbidrag 0 0 0 0 0 Mottatt konsernbidrag 0 0 0 0 128 663 Overført til annen innbetalt egenkapital 0 0 0 0-128 663 Overført til (-) / fra (+) annen egenkapital/udekket underskudd -242 118-481 503-242 118-481 503-1 152 589 Overført til (-) / fra (+) naturskadefondet -418-565 -418-565 -1 372 Overført til (-) / fra (+) garantiordningen 0 0 0 0-5 073 Sum overføringer og disponeringer -242 536-482 068-242 536-482 068-1 159 034
Statoil Forsikring a.s Balanse pr. 31. mars EIENDELER BELØP I 1000 KR 31.03.2014 31.03.2013 31.12.2013 Immaterielle eiendeler Sum immaterielle eiendeler 0 0 0 Investeringer Finansielle eiendeler som måles til virkelig verdi Aksjer og andeler 5 366 553 5 048 963 5 564 858 Obligasjoner og andre verdipapirer med fast avkastning 15 689 784 14 591 988 15 288 350 Finansielle derivater 72 645 41 081 23 287 Sum investeringer 21 128 982 19 682 031 20 876 496 Gjenforsikringsandel av forsikringstekniske bruttoavsetninger i skadeforsikring Gjenforsikring av ikke opptjent bruttopremie 181 657 155 105 177 627 Gjenforsikring av brutto erstatningsavsetning 1 569 106 98 728 1 578 650 Sum gjenforsikringsandel av brutto forsikringsforpliktelser i skadeforsikring 1 750 763 253 833 1 756 276 Fordringer Fordringer i forbindelse med direkte forretninger Forsikringstakere 5 362 5 360 5 363 Andre fordringer Andre fordringer 203 134 126 922 221 630 Fordring på konsernselskap 368 123 375 810 178 699 Sum fordringer 576 618 508 091 405 692 Andre eiendeler Bankinnskudd 79 376 131 095 84 093 Eiendeler ved utsatt skatt 1 556 953 1 438 934 1 522 556 Sum andre eiendeler 1 636 329 1 570 029 1 606 649 Forskuddsbetalte kostnader og opptjente ikke mottatte inntekter Sum forskuddsbetalte kostnader og opptjente ikke mottatte inntekter 0 0 0 Sum eiendeler 25 092 691 22 013 985 24 645 113
EGENKAPITAL OG FORPLIKTELSER BELØP I 1000 KR 31.03.2014 31.03.2013 31.12.2013 Innskutt egenkapital Aksjekapital 1 325 000 1 325 000 1 325 000 Overkursfond 25 000 25 000 25 000 Annen innskutt egenkapital 3 163 922 3 035 259 3 163 922 Sum innskutt egenkapital 4 513 922 4 385 259 4 513 922 Opptjent egenkapital Avsetning til naturskadefondet 28 965 27 740 28 547 Avsetning til garantiordningen 88 653 83 580 88 653 Annen opptjent egenkapital 2 146 827 994 238 2 146 827 Periodens resultat 242 118 481 503 0 Sum opptjent egenkapital 2 506 563 1 587 061 2 264 027 Sum egenkapital 7 020 486 5 972 320 6 777 949 Forsikringsforpliktelser brutto i skadeforsikring Avsetning for ikke opptjent bruttopremie 521 603 276 318 763 564 Brutto erstatningsavsetning 2 597 597 940 364 2 538 217 Sikkerhetsavsetning 13 566 603 12 295 190 13 566 603 Sum forsikringsforpliktelser brutto i skadeforsikring 16 685 803 13 511 872 16 868 384 Avsetninger for forpliktelser Betalbar skatt 537 799 334 549 426 801 Andre avsetninger for forpliktelser 514 292 502 749 420 992 Sum avsetninger for forpliktelser 1 052 091 837 298 847 793 Forpliktelser Gjeld til konsernselskap 4 594 1 457 023 67 049 Finansielle derivater 29 938 60 816 79 430 Andre forpliktelser 299 781 174 656 4 508 Sum forpliktelser 334 312 1 692 495 150 986 Sum egenkapital og forpliktelser 25 092 691 22 013 985 24 645 113 Stavanger, 14. mai 2014 i styret for Statoil Forsikring a.s. Trygve Imsland Styreleder Anne-Margrethe Tostrup Smith Tron Vormeland Ørjan Kvelvane Lars Gaute Østebø Forretningsfører
Statoil Forsikring a.s Kontantstrømoppstilling pr. 31. mars BELØP I 1000 KR 31.03.2014 31.03.2013 31.12.2013 Kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter Innbetalte premier direkte forsikring 323 962 439 770 2 392 301 Innbetalt vedrørende andre inntekter 5 303 3 686 46 612 Utbetalte gjenforsikringspremier -234 258-179 077-860 284 Utbetalte erstatninger direkte forsikring -77 034-109 943-123 493 Utbetaling til leverandører for varer og tjenester -14 412-12 382-49 914 Utbetaling av renter -2 503-104 -5 378 Innbetaling av renter 95 193 86 698 375 739 Innbetaling av utbytter 29 500 17 029 95 419 Inn- / utbetalinger fra andre finansposter -33 154-51786 -519 874 Utbetaling av skatter -3 552-2 253-7 294 Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter 89 045 191 637 1 343 834 Kontantstrømmer fra investeringsaktiviteter Inn-/ utbetalinger ved aksjetransaksjoner 215 244 276 005 769 126 Inn-/ utbetalinger ved obligasjoner -1 425 509-372 462-1 893 787 Inn-/ utbetalinger ved sertifikater 1 011 674 105 851 1 178 869 Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter -198 591 9 394 54 208 Kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter Inn-/ utbetalinger i forbindelse med annen kortsiktig gjeld 295 273 148 523-21 625 Utbetaling av konsernbidrag 0 0-1 453 612 Endring i tilgodehavende innen konsernet -189 423-287 005 88 805 Netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter 105 850-138 482-1 386 432 Effekt av valutakursendringer på kontanter og kontantekvivalenter -1 021 792 4 729 Netto endring betalingsmidler -4 717 63 341 16 339 Betalingsmidler 1.1 84 093 67 754 67 754 Betalingsmidler 31.12 79 376 131 095 84 093 Avstemming Resultat før skattekostnad 322 690 503 837 1 144 439 Periodens betalte skatter -3 552-2 253-7 294 Andre ikke kontantposter 0 0 1 271 413 Poster klassifisert som investerings- eller finansieringsaktivitet -96 849 35 114-483 860 Urealiserte gevinster og tap 186 632-426 453-1 250 244 Endring i andre tidsavgrensingsposter -319 876 81 391 669 381 Kontantstrøm fra årets operasjonelle aktiviteter 89 045 191 637 1 343 834
Egenkapitaloppstilling pr. 31. mars Statoil Forsikring a.s Annen innbetalt egenkapital Annen egenkapital / udekket tap Beløp i 1000 kr Aksjekapital Overkursfond Fond Sum 31.03.2014 Egenkapital 1. januar 1 325 000 25 000 3 163 922 117 200 2 146 827 6 777 949 Mottatt konsernbidrag 0 Avgitt konsernbidrag 0 Tilført fra årets resultat 418 242 118 242 536 Sum 1 325 000 25 000 3 163 922 117 618 2 388 945 7 020 485 Annen innbetalt egenkapital Annen egenkapital / udekket tap Beløp i 1000 kr Aksjekapital Overkursfond Fond Sum 31.03.2013 Egenkapital 1. januar 1 325 000 25 000 3 035 259 110 755 994 238 5 490 252 Mottatt konsernbidrag 0 0 Avgitt konsernbidrag 0 0 Tilført fra årets resultat 565 481 503 482 068 Sum 1 325 000 25 000 3 035 259 111 320 1 475 741 5 972 320 Annen innbetalt egenkapital Annen egenkapital / udekket tap Beløp i 1000 kr Aksjekapital Overkursfond Fond Sum 31.12.2013 Egenkapital 1. januar 1 325 000 25 000 3 035 259 110 755 994 238 5 490 252 Mottatt konsernbidrag 128 663 128 663 Avgitt konsernbidrag 0 0 Tilført fra årets resultat 6 445 1 152 589 1 159 034 Sum 1 325 000 25 000 3 163 922 117 200 2 146 827 6 777 949
Selskapet og selskapsstruktur Statoil Forsikring a.s er et heleid datterselskap av Statoil ASA. Selskapet ble stiftet i 1985 og er hjemmehørende i Norge. Selskapet har forretningsadress Forusbeen 50, 4035 Stavanger, Norge. Aktiviteten i selskapet er skadeforsikring i tilknytning til Statoil-konsernet sin virksomhet. Vesentlige regnskapsprinsipper Årsregnskapet er avlagt i henhold til regnskapsloven og forskrift av 16.12.1998 om årsregnskap m.m. for forsikringsselskaper (årsregnskapsforskriften). Årsregnskapsforskriften er gjennom endring av 4. april 2008 tilpasset International Financial Reporting Standards (IFRS). Regelverket er i store trekk i samsvar med forskrift av 21. januar 2008 om forenklet anvendelse av internasjonale regnskapsprinsipper (forenklingsforskriften), som krever at måling og innregning skal være i samsvar med IFRS reglene, mens noteopplysningene i hovedsak kan følge norske regnskapsregler. Forenklinger fra IFRS Selskapet følger måle- og innregningsreglene i IFRS med unntak for regnskapsføring av konsernbidrag som regnskapsføres i samsvar med regnskapslovens bestemmelser i samsvar med årsregnskapsforskriftens 3-3 jfr forenklingsforskriftens paragraf 3-1 nr 4. Selskapets noteopplysninger er utarbeidet i samsvar med årsregnskapsforskriften og bestemmelsen om forenklet IFRS i 3-3 og følger i hovedtrekk norske regnskapsregler bortsett fra noteopplysninger om forsikringskontrakter som følger IFRS 4 og noteopplysninger om finansielle instrumenter som følger IFRS 7 og IFRS 13 nr. 91a, nr. 93b og 93d for informasjon om måling til virkelig verdi. For fullstendig noteinformasjon henvises det til Statoil Forsikring a.s. sitt årsregnskap for 2013. Kapitaldekning Kapitaldekning * 1Q 2014 1Q 2013 (NOK 1000) Risikoklasse Bokført verdi* Vektet verdi Bokført verdi* Vektet verdi Utsatt skattefordel 1 556 953 0 1 438 934 0 Aksjer og andeler 100 % 5 366 553 5 366 553 5 048 963 5 048 963 Obligasjoner 0-100% 13 000 133 1 054 229 9 882 090 756 525 Sertifikater 0-100% 2 689 650 9 775 4 709 898 4 809 Finansielle derivater 0-100'% 72 645 37 593 41 081 27 165 Gjenforsikringsandel av forsikringstekniske bruttoavsetninger 0 % 1 750 763 0 253 833 0 Forsikringstakere i forbindelse med gjenforsikring 100 % 5 362 5 362 5 360 5 360 Andre fordringer ** 20-100% 203 135 190 069 126 922 116 102 Fordringer på konsernselskap 100 % 368 123 368 123 375 810 375 810 Bankinnskudd 20 % 79 376 15 875 131 095 26 219 Sum beregningsgrunnlag 25 092 693 7 047 579 22 013 984 6 360 953 Egenkapital Aksjekapital 1 325 000 1 325 000 Overkursfond 25 000 25 000 Annen innbetalt egenkapital 3 163 922 3 035 259 Annen opptjent egenkapital 2 146 827 994 238 Utsatt skattefordel -1 556 953-1 438 934 Minstekrav til reassuranseavsetning -867 966-717 059 Sum kjernekapital 4 235 830 3 223 505 Kapitaldekning 60,10 % 50,68 % * Beregning av kapitaldekningen er foretatt i henhold til kredittilsynets regler. Risikovektet volum er fastsatt ut fra bokført verdi hensyntatt opptjente ikke innbetalte renter. Bufferkapital ut over 8% krav 3 672 024 2 714 629 Finansielle instrumenter/investeringer 31.03.2014 31.12.2013 Endring Andel i % pr 31.03.2014 Avkastning hittil i år i % Aksjer 5 366 553 5 564 858-198 305 25,4 % 1,01 % Obligasjoner 13 000 133 11 599 099 1 401 034 61,5 % 1,02 % Sertifikater 2 689 650 3 689 251-999 600 12,7 % 0,47 % Derivater 72 645 23 287 49 358 0,3 % Sum 21 128 981 20 876 495 252 487 100 % Statoil Forskring er underlagt offentlige krav til kaptaldekningen. Den strategiske porteføljen tilpasses til en hver tid risikoevnen målt i form av bufferkapital versus VaR. Endring i skader i 2014: 31.03.2014 31.12.2013 Endring Brutto erstatningsavsetning 2 597 597 2 538 217 59 380 Gjenforsikring av brutto erstatningsavsetning 1 569 106 1 578 650-9 544 Erstatningsavsetning for egen regning 1 028 491 959 567 68 924 Så langt i 2014 er det gjort avsetning for nye skader på ca 50 MNOK. Det er også bokført kostnad på endring i skadeavsetning på ca 30 MNOK Det er bokført netto betalinger på ca 15 MNOK i forbindelse med skadeoppgjør.