FINANSFORVALTNINGSRAPPORT 1. TERTIAL 2012

Transkript

1 FINANSFORVALTNINGSRAPPORT 1. TERTIAL 2012 Den i k-sak 119/10 vedt Gran kommunestyre reglement for finansforvaltning som en følge av ny forskrift om kommunal finansforvaltning som trådte i kraft Formålet med forvaltningen Kommunens finansportefølje skal forvaltes i henhold til gjeldende lover og forskrifter, med de krav til sikkerhet, likviditetstilgang og risikospredning som er nødvendig. Gitt disse forhold skal forvaltningen gi best mulig netto finansresultat over tid, samtidig som det skal gi en forutsigbar og stabil økonomi. Generelt Resultatet av den årlige forvaltningen skal sammenlignes med relevante offentlig noterte avkastningsreferanser. Dette for å se forvaltningens godhet. For kort likviditet er det valgt ST1X som er en statsobligasjonsindeks med fast løpetid på 0,25 år. Det ble inngått ny hovedbankavtale med Sp1 Ringerike Hadeland med virkning fra Avtalen er basis i kommunens forvaltning. Avtalen ble også denne gangen inngått med avkastning/belastning i forhold til netto innestående og renten beregnes med NIBOR-tilknytning. I avtalen ligger det også en trekkramme på inntil 75 mill. kr. Den nye avtalen gir bedre betingelser for kommende 3-4 årsperiode. Ledig likviditet Dette er midler som i stor grad må være tilgjengelig for den daglige driften av kommunens virksomhet. Kortsiktig likviditet har i 1. tertial 2012 vært gjennomsnittlig 115 mill. kr., beregnet ut i fra månedlig saldo på innskudd i hovedbankforbindelsen. Størrelsen på ledig likviditet som må være tilgjengelig daglig må vurderes løpende. Forvaltningskapitalen er plassert i Sp1 Gran og har i snitt hatt en saldo på kr i 1. tertial Beløp Snittrente Snittrente Avvik (konsernrente) ST1X Sp1 Gran ,74 % 1,65 % 1,09 %

2 Gran kommune har i snitt hatt 1,09 % bedre avkastning på forvaltningskapitalen i hovedbankforbindelsen sammenlignet med snittrente av referanseindeksen ST1X Månedlig likviditet i mill. kr. Jan Feb Mar Apr Mai Jun Jul Aug Sep Okt Nov Des Brutto fra 3t/2011 Brutto 2012 Forvaltning av ledig likviditet og andre midler beregnet for driftsformål Mill % Mill % Mill % Mill % Likvide midler i ,2 68,3 hovedbankforbindelsen på dato Andelskapital i pengemarkedsfond: KLP 26,5 13,85 26,8 15,8 DNB 26,7 13,95 27,0 15,9 Innskudd i andre banker 0,1 0,1 0,1 0,1 Direkte eie av verdipapirer Samlet kortsiktig likviditet brutto 193, ,1 100 Avkastning siden ,4 mill 1,4 mill (beregnet av 116,2 mill) Avkastning referanseindeks 4,2 mill 0,6 mill (ST1X) snitt 1. tert 1,65 % (beregnet av 116,2 mill) Bekreftelse på at alle plasseringer er gjort med rateing BBB eller bedre Bekreftelse på enkelteksponering 2 % av forvaltningskapital Bekreftelse på fondseksponering 5 % av forvaltningskapital Bekreftelse på enkeltpapir 12 måneders løpetid Største tidsinnskudd 0 mill 0 mill Største enkeltpapirplassering 0 mill 0 mill

3 I tillegg til dette inngikk Gran kommune i k-sak 4/05 avtale om ansvarlig lån datert 9/ ovenfor Hadeland Kraft AS med kr. 16,7 mill og Hadeland Energi AS med 6,4 mill. I forrige finansrapport var disse midler, kr 23,1 mill., tatt inn i tabellen over, men da dette lån er budet av en avtale, anses de ikke som umiddelbart likvide. Vi mottar kvartalsvis renteinntekt og nedbetaling skal etter avtalen starte etter 10 år, det vil si fra desember Det er ikke gjort endringer i plasseringer eller sammensetninger av den ledige likviditeten i perioden. Hovedbankavtalen og øvrige plasseringer gir tilfredsstillende avkastning målt mot referanseindeksen. Det er ikke registrert vesentlige markedsendringer eller endringer i risikoeksponering. Det er ingen vesentlige avvik mellom faktisk forvaltning og risikorammene i finansreglementet. Forvaltning av kommunens gjeldsportefølge og øvrige finansavtaler Oversikt over kommunens gjeldsportefølgen: Mill % Dur. Mill % Dur. Mill % Dur. Mill % Dur. Lån med pt-rente, NIBOR- 245,5 46,8 0,21 244,2 47,5 0,21 basert og flytende rente Lån med fast rente 250,4 47,7 3,25 241,4 47,0 3,25 Rentebytteavtaler: 28,5 5,4 3, ,5 3,62 Avtaler med mottatte renter 0,8-0,2 - Avtaler med avgitte renter 1,0 + 0,3 + Finansielle leasing Samlet langsiktig gjeld 524, ,1 100 Effektiv rentekostnad siden 16,75 mill 5,4 mill Antall løpende enkeltlån Største enkeltlån 91 mill 91 mill Det er ikke tatt opp nye lån i 1. tertial. I Budsjett- og økonomiplan ble det vedtatt et lånebehov av investeringer på 96,9 millioner samt 10 millioner i Startlån. Dette låneopptaket må justeres i løpet av året, når kommunestyre får behandlet 3-parts gruppens arbeid med framtidige investeringer. Rådmannen antar at dette vil bli avklart i løpet av 2. tertial. Det er ikke gjort FRA er (framtidige renteavtaler) og SWAP-kontrakter (rentebytteavtaler) i 3. tertial. Det er ikke foretatt refinansiering av eldre lån i 1. tertial.

4 Det er etter rådmannens vurderinger ingen vesentlige avvik mellom faktisk forvaltning og risikorammene i finansreglementet. Det er lagt opp til full avdragsbetaling på løpende lån for planperioden (Jfr. fjorårets vedtak om avdragutsettelse i 2011). Stresstest Dette er en test som måler effekten av et forhåndsdefinert markedssjk, det vil si hva årsvirkningen blir hvis renten endrer seg med f.eks. 2 %. I eksemplet under er det vist hva det vil innebære hvis lånerenten endrer seg med 2 % på passivasiden (lån) og 1 % på aktivasiden (innskudd). En har også her valgt å legge NIBOR-tilknytning (i hovedsak 3 mnd) under begrepet flytende rente. Stresstest Balanse Balanse Endrings Durasjon Beregnet % M parameter tap Gjeld med p.t. rente/flytende/nibor 48 % 244,2 2,00 % 4,9 Gjeld med fast rente 47 % 241,4 3,25 Lån med rentebytteavtaler 6 % 28,0 3,62 Finanspassiva 101 % 513,6 4,9 Innskudd i bank og korte pengem. 100 % 170,1 1,00 % -1,7 Finansaktiva 100 % 170,1 Mulig tap vil utgjøre : 3,2

5