Handelshøyskolen BI. Rapport 1. halvår Ledelseskommentar

Transkript

1 Handelshøyskolen BI Rapport 1. halvår 2014 Ledelseskommentar

2 INNHOLDSFORTEGNELSE 1. Innledning Rapportering for første halvår Ny ledelse ved Handelshøyskolen BI Endringer i regnskapsrapportering Finansiell status første halvår Måloppnåelse... 6 Søker/ opptakprosess... 6 Akkreditering... 6 Disputaser Vedlegg Halvårsregnskap Handelshøyskolen BI Rapport første halvår

3 1. Innledning Handelshøyskolen BI viser til krav til rapportering om planer og resultatrapportering for 2014 lagt ut på DBHs hjemmesider. Vårt halvårsregnskap for 2014 ble rapportert inn til DBH innen 15. august. I denne rapporten kommenteres status per første halvår med spesiell fokus på institusjonens økonomiske situasjon og avvik i forhold til budsjett. I tillegg kommenteres arbeidet mot institusjonens strategiske mål.. Handelshøyskolen BI Rapport første halvår

4 2. Rapportering for første halvår Ny ledelse ved Handelshøyskolen BI Fra og med 1. august 2014 er Inge Jan Henjesand rektor ved Handelshøyskolen BI. En vedtektsendring vedtatt styremøtet i juni 2014 ga rektor anledning til å ansette to prorektorer. Gjennom å ansette to sidestilte prorektorer innfører BI en modell som skal bidra til å styrke samspillet mellom fremragende forsking, attraktive studier, relevans og effektiv ressursutnyttelse. Foruten rektor, består ledergruppen ved Handelshøyskolen BI av: Prorektor forskning og fagressurser: Prorektor studiekvalitet: HR direktør: Divisjonsdirektør individ: Divisjonsdirektør Executive: Kommunikasjonsdirektør: Dir. strategisk økonomistyring: Ulf Henning Olsson Dag Morten Dalen Wenche Nilsen Jens Petter Tøndel Lise Hammergren Yngve Kveine Marius Eriksen 2.2. Endringer i regnskapsrapportering I januar 2014 kjøpte Handelshøyskolen BI tilbake blokk D, den fjerde av fire bygninger som utgjør BI-bygget i Nydalen. Kjøpet ble gjennomført ved oppkjøp av to aksjeselskap for henholdsvis drift og hjemmel. Da BI er en stiftelse gis det ikke anledning til å fusjonere disse to aksjeselskapene inn i BI. I henhold til regnskapsloven 3-2, er Handelshøyskolen etter tilbakekjøpet pliktig til å utarbeide et konsernregnskap. Årsrapporten fra Handelshøyskolen BI vil med andre ord fra og med 2014 vise regnskap for morselskapet (tilsvarende Stiftelsen Handelshøyskolen BI), datterselskaper og et konsernregnskap for konsernet Stiftelsen Handelshøyskolen BI hvor eventuelle transaksjoner mellom mor og døtre er eliminert. Tilbakekjøpet og konserndannelsen innebærer ingen endringer av juridisk eller styringsmessig art. Investeringen er begrunnet ut fra følgende argumentasjon: D-blokka er en integrert del av bygningsmassen som utgjør Nydalen Campus og blokka har en svært synlig fasade mot BIs indre atrium. Dette innebærer at aktiviteten og forholdene i D-blokka preger studiemiljøet ved BI og også omdømmet til campusen. Ved akkvisisjon av D-blokka vil BI både kontrollere og godkjenne leietakere og aktivitet, samt sikre tilsvarende vedlikehold av bygningselementer og fasade som igjen sikrer vårt studiemiljø. Handelshøyskolen BI er i stadig utvikling og skolens fysiske behov endres over tid. Siden oppstart i Nydalen Campus har arealer til eget bruk øket jevnt og trutt. Det er store muligheter for at dette behovet vil øke ytterligere i fremtiden. Da våre lokaler i Handelshøyskolen BI Rapport første halvår

5 Nydalen Campus for øvrig er beslaglagt av egen aktivitet, vil et eierskap av D-blokka kunne sikre BI en mulighet til ekspandere egen aktivitet uten å måtte søke arealer utenfor den etablerte campus Finansiell status første halvår Handelshøyskolen BI har de siste årene opplevd gode studentopptak på heltidsstudier. Dette, kombinert med et tilfredsstillende opptak innenfor etter- og videreutdanningsområdet, påvirker BIs økonomiske resultater i positiv retning. For første halvår 2014 er BI omsetning 678 mkr, hvilket er 1 mkr mindre enn budsjettert. Det er salg av skreddersydde utdanningsprogrammer til næringslivet og såkalte open enrolmentkurs som ligger etter årets budsjettmål. Heltids bachelor og MSc ligger foran budsjett. Kostnadsforbruket er kontrollert og i henhold til BIs planer. Totale driftskostnader for første halvår 2014 beløper seg til 703 mkr. Dette er omtrent 17 mkr mindre enn budsjettert. Resultatet for første halvår er på -24 millioner kroner. Dette er 16 millioner kroner bedre enn budsjettert. Stiftelsen Handelshøyskolen BI har et budsjettert årsresultat på 42 millioner kroner. Årets opptak av heltidsstudenter ser ut til å bli noe høyere enn budsjettert. Dette bidrar til å sikre de økonomiske resultatene, så prognosen for hele 2014 er positiv sammenliknet med budsjettet. Handelshøyskolen BI har en tilfredsstillende likviditetssituasjon. Stiftelsens egenkapitalandel er tilfredsstillende. Ved kjøp av nevnte D-blokka refinansierte Handelshøyskolen BI sin langsiktige låneforpliktelse. Den langsiktige gjelden er øket fra 840 mnok til mnok. Belåningsgraden er vurdert til under 50 % av reell verdi av bygningsmassen som er pantsatt. Tilsvarende er da verdien av aksjer i foretak i samme konsern og lån til foretak i samme konsern økt med henholdsvis 280 mnok og 190 mnok. Handelshøyskolen BI er leietaker i deler av D-blokka. Leiebetingelsene ble inngått med tidligere eier og er til markedsmessige vilkår. Videre er lånet som Handelshøyskolen BI har ytet til driftsselskapet basert på markedsmessige vilkår. I årsberetningen for 2014 vil Handelshøyskolen BI ytterligere spesifisere og utdype transaksjoner med nærstående parter. Det vises for øvrig til halvårsregnskapet i punkt 3 Vedlegg. Handelshøyskolen BI Rapport første halvår

6 2.4. Måloppnåelse I styring av institusjonen fokuserer Handelshøyskolen BI på sektormål kommunisert fra departementet og på egendefinerte strategiske målsetninger. I egenskap av å være en privat institusjon som i hovedvekt er finansiert gjennom studieavgifter, reflekteres vår markedssituasjon selvfølgelig i de strategiske målsetningene. Søker/ opptakprosess I skrivende stund er årets immatrikulering i gang. Handelshøyskolen BI vil i en kort periode fremover både ta opp flere studenter og selvfølgelig miste noen som endrer sine studieplaner. Medio august 2014 viser opptaket at Handelshøyskolen BI har mottatt 4459 aksepter for opptak første år bachelor og MSc. Dette er 147 flere enn ved samme tidspunkt i fjor. Innenfor Bachelorområdet viser de foreløpige tallene en økning i antall studenter med 71. Det er spesielt innen Markedsføringsledelse at økningen er stor. Dette er gledelig, da dette studiet har opplevd nedgang over en årrekke. MSc øker med 76 studenter. Dette er en økning på 13 % sammenliknet med fjoråret. Samtlige MSc-studier opplever økning, men spesielt innen Financial Economics er økningen stor. Handelshøyskolen BI opplever en svært hyggelig økning i antall internasjonale gradsstudenter ved årets opptak. Slik det ser ut medio august vil antall gradsstudenter øke fra 287 i 2013 til 340 i Akkreditering Handelshøyskolen BI mottok AACSB-akkreditering våren Med denne på plass er Bi nå en såkalt triple crown-skole. Triple crown er et ettertraktet kvalitetsmerke for internasjonale handelshøyskoler som oppnås ved EQUIS, AMBA og AACSBakkrediteringer. Handelshøyskolen BI er den eneste i Norge med en slik anerkjennelse. Disputaser Første halvår 2014 disputerte åtte doktorgradsstudenter ved Handelshøyskolen BI. Forventningene for året er 14. Det innebærer i så fall en gledelig økning fra tidligere år. Handelshøyskolen BI Rapport første halvår

7 3. Vedlegg 3.1. Halvårsregnskap 2014 Resultatregnskap Note 1. halvår halvår 2013 Driftsinntekter Offentlige tilskudd Salgsinntekter Andre driftsinntekter Sum driftsinntekter Driftskostnader Varekostnad - - Lønn og andre personalkostnader Avskrivninger Nedskrivninger - - Andre driftskostnader Sum driftskostnader Driftsresultat Finansinntekter og -kostnader Finansinntekter Finanskostnader Resultat av finansposter , ,16 Resultat før skattekostnad Skattekostnad 0 0 Årsresultat Handelshøyskolen BI Rapport første halvår

8 Balanse - eiendeler EIENDELER Note 1. halvår halvår 2013 A. Anleggsmidler I. Immaterielle eiendeler Rettigheter, konsesjoner m.v Utsatt skattefordel Goodwill Sum immaterielle eiendeler II. Varige driftsmidler Tomter Bygninger og annen fast eiendom Maskiner og anlegg Kjøretøy Anlegg under utførelse Sum varige driftsmidler III. Finansielle anleggsmidler Investeringer i datterselskap Investeringer i annet foretak i samme konsern Lån til foretak i samme konsern Investeringer i tilknyttet selskap Lån til tilknyttet selskap og felles kontrollert virksomhet Investeringer i aksjer og andeler Obligasjoner og andre fordringer Sum finansielle anleggsmidler B. Omløpsmidler I. Varer Varebeholdninger Sum varer II. Fordringer Kundefordringer Andre fordringer Krav på innbetaling av selskapskapital 7 Sum fordringer III Investeringer Aksjer og andeler i foretak i samme konsern Markedsbaserte aksjer og obligasjoner Andre finansielle instrumenter Sum investeringer IV Bankinnskudd, kontanter og lignende Bankinnskudd Kontanter og kontantekvivalenter Sum bankinnskudd, kontanter og lignende SUM EIENDELER Handelshøyskolen BI Rapport første halvår

9 Balanse - gjeld og egenkapital EGENKAPITAL OG GJELD Note 1. halvår halvår 2013 C. Egenkapital I. Innskutt egenkapital Selskapskapital Overkursfond Annen innskutt egenkapital Sum innskutt egenkapital II. Opptjent egenkapital Fond Annen egenkapital Sum opptjent egenkapital Sum egenkapital D. Gjeld I. Avsetning for forpliktelser Pensjonsforpliktelser Statstilskudd - investeringsformål Andre investeringstilskudd Utsatt skatt 0 0 Andre avsetninger for forpliktelser Sum avsetning for forpliktelser II. Annen langsiktig gjeld Konvertible lån Obligasjonslån Gjeld til kredittinstitusjoner Øvrig langsiktig gjeld Sum annen langsiktig gjeld III. Kortsiktig gjeld Konvertible lån Gjeld til kredittinstitusjoner Leverandørgjeld Betalbar skatt Skyldig offentlige avgifter Annen kortsiktig gjeld Sum kortsiktig gjeld Sum gjeld SUM EGENKAPITAL OG GJELD Handelshøyskolen BI Rapport første halvår

10 Kontantstrømoppstilling Note 1. halvår halvår 2013 Kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter Resultat før skattekostnad Periodens betalte skatt 0 Tap/gevinst ved salg av anleggsmidler Ordinære avskrivninger Nedskrivninger av anleggsmidler Periodisert inntektsføring av tilskudd Endring i varelager 0 Endring i kundefordringer Endring i leverandørgjeld Endring i pensjonsforpliktelse Endring i andre avsetninger Endring i andre tidsavgrensningsposter Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter Kontantstrøm fra investeringsaktiviteter Innbetalinger ved salg av varige driftsmidler Utbetalinger ved kjøp av varige driftsmidler Innbetalinger ved salg av aksjer og andeler i andre foretak Utbetalinger ved kjøp av aksjer og andeler i andre foretak Utbetalinger ved kjøp av andre investeringer Innbetalinger ved salg av andre investeringer Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter Kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter Innbetalinger av statstilskudd, husbank- og andre tilskudd Utbetalinger av statstilskudd, husbank- og andre tilskudd Innbetalinger ved opptak av ny langsiktig gjeld Utbetalinger ved nedbetaling av langsiktig gjeld Innbetalinger ved opptak av ny kortsiktig gjeld Utbetalinger ved nedbetaling av kortiktig gjeld Netto endring i kassekreditt Innbetalinger av egenkapital Tilbakebetalinger av egenkapital Utbetalinger av utbytte Innbetalinger av aksjonærbidrag Innbetalinger av konsernbidrag Utbetalinger av konsernbidrag Andre innbetalinger ved finansieringsaktiviteter Andre utbetalinger ved finansieringsaktiviteter Netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter Effekt av valutakursendringer på kontanter og kontantekvivalenter Netto endring i kontanter og kontantekvivalenter Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter ved periodens begynnelse Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter ved periodens slutt Handelshøyskolen BI Rapport første halvår

11 Note 1 Driftsinntekter Offentlige tilskudd 1. halvår halvår 2013 Statstilskudd fra KD - drift Statstilskudd fra andre departement 0 0 Tilskudd fra Utdanningdirektoratet 0 0 Tilskudd fra Norges forskningsråd 0 0 Tilskudd fra andre statsetater 0 0 Sum statstilskudd Tilskudd fra EU 0 0 Tilskudd fra kommuner 0 0 Tilskudd fra fylkeskommuner 0 0 Sum kommunale og fylkeskommunale tilskudd 0 0 Andre offentlige tilskudd 0 0 Sum offentlige tilskudd Salgsinntekter Studie- og eksamensavgifter ,9 Oppdragsinntekter ,08 Andre salgsinntekter 0 0 Sum salgsinntekter Definisjon av bidrags- og oppdragsinntekter finnes i departementets rundskriv F-20/07. Andre driftsinntekter Husleieinntekter Bidragsinntekter 0 0 Gaver Andre driftsinntekter Andre driftsinntekter Sum andre driftsinntekter Sum driftsinntekter Handelshøyskolen BI Rapport første halvår

12 Note 2 Lønn og andre personalkostnader 1. halvår halvår 2013 Lønninger Feriepenger Arbeidsgiveravgift Pensjonskostnader Sykepenger og andre refusjoner Andre ytelser Sum lønnskostnader ,5 Antall årsverk: Styrehonorarer Styreleder 0 0 Nestleder 0 0 Styremedlem (totalt) 0 0 Sum styrehonorarer 0 0 Sum lønn og andre personalkostnader ,5 Note 3 Andre driftskostnader 1. halvår halvår 2013 Husleie Andre kostnader til drift av eiendom og lokaler Felles kostnader IKT-kostnader Revisjonstjenester Kjøp av undervisningstjenester Konsulenttjenester og andre kjøp av tjenester Markedsføring Reise- og møtekostnader Øvrige driftskostnader Sum Andre driftskostnader ,3 Handelshøyskolen BI Rapport første halvår

13 Note 4 Finansinntekter og finanskostnader Finansinntekter 1. halvår halvår 2013 Renteinntekter Oppskriving av finansielle eiendeler - - Andre finansinntekter Sum Finansinntekter , ,64 Finanskostnader Rentekostnader Nedskriving av finansielle eiendeler - - Annen finanskostnader Sum Finanskostnader , ,8 Resultat av finansposter , ,16 Note 7 Fordringer Kundefordringer 1. halvår halvår 2013 Kundefordringer til pålydende Avsatt til latent tap (-) Sum kundefordringer Handelshøyskolen BI Rapport første halvår

14 Note 22 Spesifikasjon av innbetalinger fra andre statsetater (kontantstrømoppstillingen) DEL I Tilskudd og overføringer fra andre statsetater 1. halvår halvår 2013 Direkte innbetalinger fra NFR innbetalinger fra NFR via andre statlige etater 0 + innbetalinger fra NFR via andre Sum innbetalinger (brutto) fra NFR DEL II Sum innbetalinger (brutto) fra NFR (linje 13) utbetalinger av tilskudd fra NFR til andre (-) 0 Sum innbetalinger (netto) fra NFR DEL III Direkte innbetalinger fra RFF innbetalinger fra RFF via andre statlige etater innbetalinger fra RFF via andre 0 0 Sum innbetalinger (brutto) fra RFF 0 0 DEL IV Sum innbetalinger (brutto) fra RFF (linje 24) utbetaling av tilskudd fra RFF til andre (-) 0 0 Sum innbetalinger (netto) fra RFF 0 0 Handelshøyskolen BI Rapport første halvår

15 Virksomhetens navn: Handelshøyskolen BI Resultat: 1. halvår halvår 2013 Totale driftsinntekter herav statstilskudd fra KD - drift herav studie- og eksamensavgifter herav andre bidrags- og oppdragsinntekter Lønnskostnader Andre driftskostnader Sum driftskostnader Driftsresultat Årsresultat Balanse: Anleggsmidler Omløpsmidler Sum eiendeler Egenkapital Langsiktig gjeld, inkl. avsetning forpliktelser Kortsiktig gjeld Sum gjeld og egenkapital Nøkkeltall: Lønnskostnader som andel av totale driftskostnader 57 % 57 % Resultatgrad (driftsresultat / driftsinntekter) -2 % 0 % Likviditetsgrad (omløpsmidler/kortsiktig gjeld) 1,4 0,7 Arbeidskapital (omløpsmidler- kortsiktig gjeld) Egenkapitalandel (egenkapital i % av totalkapital) 21 % 28 % Gearing (kortsiktig gjeld/egenkapital) 75 % 70 % Statstilskudd fra KD som andel av totale driftsinntekter 19 % 18 % Studie- og eksamensavgifter som andel av totale driftsinntekter 76 % 76 % Andre bidrags- og oppdragsinntekter som andel av totale driftsinntekter 3 % 4 % Handelshøyskolen BI Rapport første halvår