HALVÅRSRAPPORT

Transkript

1 HALVÅRSRAPPORT

2 EIERFORHOLD, STYRENDE ORGANER, ORGANISASJON EIERE, SELSKAPSFORM, STYRENDE ORGANER Kraftselskapet er et selskap med delt ansvar (DA). Fire eiere har rettigheter i selskapet og ansvar for selskapets forpliktelser etter sine eierandeler. Eierne er: Lyse Produksjon AS 41,1 % Statkraft Energi AS 32,1 % Skagerak Kraft AS 14,6 % Agder Energi Produksjon AS 12,2 % Selskapets styrende organer er selskapsmøtet med en representant fra hver av eierne og to observatører fra de ansatte, samt styret med åtte medlemmer, hvorav to er valgt av og blant de ansatte. Administrerende direktør deltar i selskaps- og styremøtene uten stemmerett. Administrasjonssjefen deltar som fast sekretær for begge organer. Selskapsmøtet: Det er avholdt ett ordinært møte første halvår Styret: Sammensetning: fra Lyse Arne Aamodt (nestleder) Bjørn Honningsvåg fra Statkraft Jan Alne (styreleder) Tone Aanderaa fra Skagerak Finn Werner Bekken fra Agder Jan Tønnessen fra de ansatte Jan Inge Bakken Jan Kåre Kvinlaug Styret har avholdt 4 møter i første halvår og behandlet 32 saker. 2

3 ORGANISASJON Organisasjonskart: Adm. direktør Gaute Tjørhom Vassbygg/reg.anl Jan Ole Omland VTA Rolv Guddal Sentral stab Brynjar Bø Kvalitet/HMS Gunhild Fundal Seksjon Produksjon Arne Sæterdal Seksjon Drift/vedlikehold George Hamm VISJON Sira-Kvina kraftselskap skal være en ledende produsent av ren og fornybar vannkraft i Norge, og, som effektprodusent, være en viktig bidragsyter til en bærekraftig energiproduksjon i Europa. FORRETNINGSIDÉ Selskapet skal produsere elektrisk energi og effekt kostnadseffektivt og med stor fleksibilitet overfor eierne ved et optimalt tilgjengelig produksjonsanlegg. Kraftselskapets konkurransekraft baseres på høy standard på anlegg, høyt menneskelig kompetansenivå og optimal bruk av teknologi. STRATEGISK FOKUS Sira-Kvina kraftselskap skal ha sitt strategiske fokus på at Riktig vedlikehold og fornyelser skal skje ved hjelp av høy kunnskap og bruk av optimal teknologi. Lønnsomme muligheter for økt verdiskaping skal utnyttes. HMS skal prioriteres høyt, på lik linje med selskapets kjernevirksomhet. Kraftselskapet skal ivareta sin rolle innenfor samfunnssikkerhet. Alle aktiviteter skal ivareta hensynet til natur og allmenne interesser. VERDIER Verdiene kompetent, langsiktig og inkluderende er kjernen i kraftselskapets virksomhet og skal være styrende og retningsgivende for selskapets og de ansattes atferd. HOVEDMÅL Kraftselskapet skal årlig ha en tilgjengelighet på sitt produksjonsanlegg på minimum 90 %. Kraftselskapet skal realisere minst 220 nye lønnsomme GWH fornybar energi innen

4 STYRETS HALVÅRSRAPPORT KRAFTSELSKAPETS VIRKSOMHET Sira-Kvina kraftselskaps virksomhet er konsentrert om energiproduksjon basert på vannkraft. En mindre del av virksomheten omfatter monopolvirksomhet knyttet til sentralnettet i form av utleie av bryterfelt. Salg av tjenester til eksterne kunder utgjør en liten del av virksomheten. I datterselskapet Norhard utvikles boreteknologi, spesielt med sikte på småkraft. En mindre del av produksjonen leveres som konsesjonskraft til berørte kommuner og fylkeskommuner. Den resterende del av produsert kraft disponeres av eierne. Selskapets anlegg er lokalisert til 11 kommuner i fylkene Vest-Agder, Aust-Agder og Rogaland med størstedelen av virksomheten i førstnevnte fylke. Kraftselskapets anlegg omfatter 7 kraftverk og 12 større reguleringsanlegg i vassdragene Sira og Kvina. Selskapet har en installert effekt på MW, en midlere produksjon på GWh og en magasinkapasitet på GWh. REDEGJØRELSE FOR HALVÅRSREGNSKAPET 2010 Selskapets eiere dekker det totale likviditetsbehov, som omfatter totale utbetalinger redusert med eksterne inntekter. Eiernes innbetalinger er rapportert som inntekter fra eierne. I en totalvurdering må det hensyntas at all beskatning, også eiendomsskatt, skjer på eiernes hånd og at finanskostnadene ikke omfatter renter på eiernes egenfinansiering av selskapet. Tallene i regnskapet må også vurderes ut fra det forhold at selskapet i tiden fremover fortsatt står overfor relativt store rehabiliteringsoppgaver på anlegg som eldes og av myndighetspålagte oppgraderinger av dammer. Selskapet har pr en bokført totalkapital på 1 475,9 mill. kroner med en egenkapitalandel på 90,9 %. Regnskapet er gjort opp under forutsetning om fortsatt drift, da det etter styrets oppfatning ikke er forhold som tilsier noe annet. Selskapet har hatt et regnskapsteknisk overskudd på 46,3 mill. kroner første halvår DRIFT Nedbøren har vært ca. 31 % av normalen og tilsiget ble 1,7 TWh, som er betydelig lavere enn normalt. Produksjonen første halvår var 3,4 TWh, som er litt under normalen. Det har ikke vært pumping i Duge kraftverk. Det er tatt ut 272 GWh konsesjonskraft og 5,5 GWh erstatningskraft i perioden. Kraftselskapet håndterer regulerkraft, spesialregulering og kvartersregulering på eiernes vegne. Det er utført løpende vedlikehold på kraftselskapets reguleringsanlegg, kraftverk, bygninger og øvrige anlegg med sikte på å holde disse i god driftsmessig stand og ta vare på de betydelige verdier som er nedlagt i anleggene. Hovedtyngden av anleggene har nå over 30 års driftstid. Anleggenes alder krever en betydelig innsats for vedlikehold og rehabilitering. Det meste av arbeidet ble utført av egne mannskaper. Kostnadene ved tiltakene veies mot driftssikkerhet og behovet for tilgjengelighet. 4

5 Det foretas en systematisk registrering av produksjonsenhetenes tilgjengelighet. Samlet ble den 83,4 % for første halvår 2010, mot 86,9 % for hele Startfunksjonen blir også registrert. Totalt antall bomstart av aggregater var første halvår på 1,5 %. Tilsvarende tall for hele 2009 var 1,0 %. Benchmarking i bransjen plasserte kraftselskapet bedre enn gjennomsnittet når det gjelder kostnader til drift og vedlikehold og omtrent på gjennomsnittet når kostnader til rehabilitering tas med. PERSONALE Pr hadde selskapet 102 fast ansatte. I tillegg hadde Sira-Kvina 4 personer i engasjement og 2 i lærlingeordning. I tråd med kraftselskapets personalpolitikk legges det stor vekt på å videreutvikle medarbeiderne gjennom kursing og skolering. I tillegg til at mange har deltatt i intern opplæring har 5 ansatte vært engasjert i betalt ekstern opplæring på fritid. Likestilling Kraftselskapets ledelse består utelukkende av menn. I selskapets styre er en av i alt seks medlemmer fra eierne, kvinner. Både styret og selskapets ledelse er bevisst på de samfunnsmessige forventningene om tiltak for å fremme likestilling i virksomheten. Kraftbransjen preges av mannsdominans på de fleste områder. Kvinner oppfordres til å søke ledige stillinger i kraftselskapet, og selskapet bidrar i arbeidet med å profilere bransjen overfor ungdom i forbindelse med arrangementer for yrkesvalg. I Sira-Kvina kraftselskap er 16 av i alt 102 fast ansatte kvinner. HMS/KVALITET Det arbeides kontinuerlig med å utvikle og forbedre kvalitets- og miljøstyringssystemet. Kraftselskapet er sertifisert etter kvalitetsstandarden ISO 9001 og miljøstandarden Kraftselskapet er også godkjent som sakkyndig virksomhet innen kraner og løfteutstyr. Interne og eksterne revisjoner Arbeidet med internkontroll av dammer og vassdrag i samsvar med NVEs krav har fortsatt. Det er gjennomført interne Kvalitets-, Miljø- og HMS revisjoner. Kraftselskapets HMS - system er en integrert del av Kvalitets- og Miljøstyringssystemet. Arbeidsmiljø Arbeidsmiljøet anses å være generelt godt. Kraftselskapet er tilsluttet SAMKO Senter for Arbeidsmiljøkompetanse. Det gjennomsnittlige sykefraværet i første halvår 2010 var 2,4 %, mot 3,0 % i Det arbeides aktivt med forbyggende tiltak. Kraftselskapet er en IA-bedrift. Yrkesskader Selskapet har hatt følgende skader med og uten fravær pr Skadefrekvens: H1 verdi: 5,1 skader med fravær pr. million arbeidstimer. - Skadefrekvens: H2 verdi: 15,2 totalt antall skader pr. million arbeidstimer. - Fraværsbelastning: F verdi: 5,1 dager fravær pr. million arbeidstimer. 5

6 Ytre miljø Som følge av at kraftselskapet er sertifisert etter ISO 14001, risikovurderes alle miljøaspekt i kraftselskapet årlig. Hver enkelt enhet i kraftselskapet utarbeider sine delmål i forhold til en overordnet handlingsplan. Synliggjøring av kraftselskapets miljøpolitikk, miljømål og miljøarbeid gjøres på kraftselskapets internettside. Kraftselskapets virksomhet forurenser normalt ikke det ytre miljø. Kraftselskapet har avtale med Spesialavfall Rogaland om levering av spesialavfall. Videre er kraftselskapet med i Renas, som er et landsomfattende system for innsamling og forsvarlig behandling av EE-avfall fra næringselektro. Det er satt ut fisk i Sira og Kvina i samsvar med konsesjonsbetingelsene og etter pålegg fra Fylkesmannens miljøvernavdeling. Selskapet foretar fiskeribiologiske undersøkelser i Sira og Kvina. Selskapet foretar videre årlig vannkjemiske undersøkelser i vel 20 regulerte elver og vann. Kraftselskapet deltar aktivt i fagråd og viktige forskningsprosjekt på miljø (Fagråd for fisk i Kvinesdal, Fagråd for innlandsfisk i Agder, Krypsivprosjektet på Sørlandet, Kraftverksforum miljø, Revisjonsprosjektet med EBL, forskingsprosjekt på krypsiv og forskningsprosjekt på villrein) Kommunene har i 2008 utarbeidet kravspesifikasjon for revisjon av konsesjonsvilkår i Dette blir en viktig sak for selskapet fremover. Sikkerhet Turisttrafikken øker i kraftselskapets nedbørsområde. Det ble også denne vinteren etablert midlertidige sperringer på spesielt farlige steder i reguleringsmagasiner, samt merket sikker løype over Valevatn. Informasjon om forholdene på reguleringsmagasinene er tilgjengelig på internett og blir oppdatert gjennom vinteren. Kraftselskapet har i 2010 fortsatt arbeidet med å etablere fysiske tiltak for å bedre sikkerheten for allmennheten. FREMTIDIG UTVIKLING Kraftselskapets anlegg har nådd en alder der større moderniseringer og rehabiliteringer er nødvendige for å opprettholde en tilfredsstillende teknisk standard og tilgjengelighet. Det er de siste årene blitt gjennomført store rehabiliteringsoppgaver, og kraftselskapet regner med at dette vil fortsette i årene som kommer. I 2005 ble det avdekket svakheter i de vannkjølte statorviklingene i de eldste generatorene i Tonstad. Nå er generator 4 fullstendig fornyet og arbeidet med generator 3 pågår og er planlagt ferdig til høsten. Begge turbinene på Tjørhom er nå rehabilitert. Turbinene i Solhom kraftverk har sannsynligvis samme svakhet og må derfor utbedres i nær framtid. Statnett kom nylig med revidert nettutviklingsplan. Den antyder store ombygginger av hovednettet i vårt område de kommende årene. Flere linjer og koblingsstasjoner skal oppgraderes til 420 kv. For kraftselskapets del vil dette først og fremst få betydning for Tonstad, Solhom og Tjørhom kraftverk. Det arbeides med å finne fram til hensiktsmessige ombyggingsløsninger. Det er vedtatt ny sikkerhetsforskrift for dammer og reguleringsanlegg. Disse innebærer en skjerping av krav og vil gi kraftselskapet store økonomiske uttellinger i årene som kommer. Videre utbygging av vannkraft i selskapets område er begrenset. For tiden pågår det anleggsarbeid i Øksendalsheia. Her skal ytterligere vann overføres til Tonstad kraftverk. Arbeidet er beregnet ferdig høsten 2010 og vil da gi ca. 33 GWh ny produksjon. Det er et mål at kraftselskapet skal ha realisert minst 220 GWh ny lønnsom fornybar energi innen For å nå dette skal selskapet ha sendt melding/konsesjonssøknad eller ha under bygging 150 GWh 6

7 i løpet av Organisasjonsendringen som ble iverksatt ved inngangen til 2010, var et viktig tiltak for å frigjøre mer ressurser til dette arbeidet. EUs vedtak om at 20 % av alt energiforbruk skal komme fra fornybare energikilder i 2020, kan medføre en svært stor økning av vindkraftproduksjonen i Nordsjøområdet og vil forsterke behovet for kraft som kan reguleres og som kan leveres når vindkraften uteblir. Sira-Kvina har stor magasinkapasitet og derfor mulighet til å levere regulerkraft. Dette krever imidlertid sterke overføringsforbindelser til EU landene. I dag er det etablert forbindelser til Danmark og Nederland, men mye tyder på at disse vil bli ytterligere forsterket og kanskje kommer det også forbindelser til Tyskland og England. Det er sannsynlig at sterke kabelforbindelser vil føre til økt lønnsomhet for ytterligere produksjonskapasitet i kraftselskapets anlegg. Selskapets reguleringsanlegg er også godt tilpasset tilleggsinstallasjoner med pumpemulighet. For å være mest mulig klar for framtidige muligheter ble det i 2007 sendt konsesjonssøknad for tilleggsinstallasjon med pumpemulighet på 960 MW i Tonstad kraftverk. Konsesjonsbehandlingen pågår fortsatt. Tonstad, / Gaute Tjørhom Adm. direktør 7

8 RESULTATREGNSKAP (1.000 kroner) Note Inntekter fra eierne Konsesjonskraft Øvrige inntekter Netto regulerkraft Sum driftsinntekter Lønn og sosiale kostnader Avskrivninger Adm.-, drifts- og vedlikeholdskostnader Erstatninger og konsesjonsavgifter Sentralnettkostnader Sum driftskostnader Driftsresultat Finansinntekter (88) (990) Finanskostnader Netto finanskostnader Resultat før skatt Skatter 0 0 Perioderesultat Anvendelse: Overført fra egenkapital Overført til egenkapital

9 BALANSE (1.000 kroner) Note Fall- og reguleringsrettigheter Grunnervervelser Kraftverk og anlegg Maskiner, bygninger, utstyr m.m Nyinvesteringer Avskrivninger Aksjer i datterselskap Bufferinnskudd, pensjon Sum anleggsmidler Kundefordringer Andre fordringer Bundne bankinnskudd Øvrige bankinnskudd Sum omløpsmidler SUM EIENDELER Innbetalt egenkapital Annen egenkapital Sum egenkapital Pensjonsforpliktelser Obligasjonslån Sum langsiktig gjeld Leverandører Skyldige skattetrekk, avgifter m.m Periodisering Påløpne kostnader og andre forpliktelser Sum kortsiktig gjeld SUM EGENKAPITAL OG GJELD

10 NOTER TIL REGNSKAPET Generelt om regnskapsprinsipper Regnskapet er avlagt i samsvar med regnskapsloven og god regnskapsskikk, herunder også energilovens forskrifter om regnskapsføring. NGAAP benyttes med tilpasning til IFRS der dette er mulig. Inntekter fra eierne Selskapets eiere dekker selskapets likviditetsbehov gjennom driftstilskudd. Eiernes innbetalinger er rapportert som inntekter fra eierne. Klassifisering av poster i regnskapet Eiendeler som knytter seg til varekretsløpet samt fordringer som tilbakebetales innen ett år, er omløpsmidler. Andre eiendeler er anleggsmidler. Tilsvarende prinsipp er benyttet for gjeldsposter. Kundefordringer Kundefordringene er vurdert til pålydende. Vannbeholdninger Magasinbeholdninger er ikke medtatt i balansen i tråd med etablert praksis i bransjen. Varige driftsmidler Investeringer i varige driftsmidler aktiveres og avskrives dersom levetiden er lengre enn 3 år og kostprisen er vesentlig. Varige driftsmidler er i balansen oppført til historisk kostpris med fradrag for lineære avskrivninger basert på driftsmidlenes forventede levetid. Restlevetiden på anleggsmidlene ble revurdert pr Datterselskap Norhard er anskaffet med sikte på midlertidig eie og holdes i påvente av salg. Konsolidering unnlates derfor med hjemmel i RL 3-8. Vedlikehold Vedlikehold kostnadsføres når kostnaden påløper. Vedlikehold omfatter alt som er med på å bringe et driftsmiddel, så langt som mulig, tilbake til opprinnelig standard. Vesentlig vedlikehold aktiveres i tråd med IFRS. Pensjoner Selskapet har implementert IFRS-pensjonsstandarden. Regnskapet er således belastet med årlig pensjonskostnad i tråd med denne. Skatter I det nye skatteregimet for kraftselskaper er selskapet ikke lenger eget skatteobjekt. Alle skatter ilignes og betales direkte av eierne. Alle tall i notenes tabeller er oppgitt i hele kroner. 10

11 Note 1 Inntekter fra eierne I henhold til selskapets vedtekter tar eierne ut all disponibel kraft, effekt og energi i forhold til sine eierandeler i selskapet. Vederlaget for dette gjøres opp ved at eierne dekker alle betalbare utgifter og øvrig likviditetsbehov knyttet til driften av selskapet. Disse inntektene er vist som inntekter fra eierne i resultatregnskapet. Note 2 Øvrige inntekter Posten omfatter bl.a. utleie av monopoldel /sentralnett (bryterfelt) med 5,9 mill. kroner, inntekter av systemtjenester/lastfølging og spesialregulering med vel -9,3 mill. kroner, salg av tjenester med 0,1 mill. kroner, leieinntekter 1,6 mill. kroner og øvrige driftsinntekter på 2,4 mill. kroner. Note 3 Lønn, godtgjørelser og pensjoner Selskapet hadde totalt 102 ansatte pr Antall årsverk har vært 96,5 i første halvår 2010, hvorav engasjementer og ekstrahjelp utgjorde ca. 5 årsverk. Lønn til adm. direktør var kroner pr , mens andre fordeler utgjorde kroner. Daglig leder har ikke krav på lønn etter fratreden fra sin stilling utover avtalt oppsigelsestid. Daglig leder har ikke lån i selskapet. Styret (de ansattes representanter) har pr mottatt til sammen kroner i honorarer. Revisjon er beregnet til kroner første halvår i Lønn Lønnsutbetalinger Arbeidsgiveravgift Pensjoner Andre ytelser Sum lønn og sosiale kostnader Pensjoner Pensjonskostnader er ført i henhold til IFRS. Selskapets pensjonsordning behandles som en ytelsesplan. 11

12 Note 4 Varige driftsmidler og avskrivninger Anleggsmidler Tilgang/Avgang Avskrivninger Anleggsmidler Note 5 Tvist produksjonsgrunnlag/konsesjonskraftmengde Et vedtak i NVE i 2003 er anket av kraftselskapet. Anken er fortsatt ikke sluttbehandlet. Utfallet vil påvirke avregnet pris på konsesjonskraften og vil også kunne få tilbakevirkende kraft. Vinner ikke kraftselskapet frem med sin anke, vil selskapet vurdere å anlegge sak. Årlig inntektstap vil ligge omkring 2,5 mill. kroner. Note 6 Kundefordringer Andre fordringer gjelder i sin helhet krav til Norhard. Note 7 Endring i egenkapital Endring i egenkapital pr : Egenkapital Overført fra egenkapital Egenkapital Note 8 Langsiktige lån Låneporteføljen består av ett obligasjonslån på 4,5 mill. kroner. Lånet er ferdig nedbetalt i Note 9 Påløpte kostnader og andre forpliktelser Posten omfatter lån knyttet til Norhard på 64 mill. kroner. Resten utgjør uinnløste årlige erstatninger. Note 10 Datterselskapet Norhard Pr har Sira-Kvina en aksjekapital i datter pålydende 7,2 mill. kroner. Dette utgjør 92 % av aksjekapitalen i Norhard. De resterende 8 % eies av daglig leder (5 %) i Norhard til pålydende 0,4 mill. kroner, 2 % til 0,2mill og 1 % til 0,08 mill. Norhard er anskaffet med sikte på midlertidig eie og holdes i påvente av salg. Konsolidering unnlates derfor med hjemmel i RL

13 Note 11 Garantiforpliktelser Selskapets har garantiforpliktelser på 0,6 mill. kroner. Disse er i sin helhet garantier selskapet har overfor ansattes lån i norske banker. Lånene er gjeldsforsikret. Note 12 Kontantstrømanalyse Til egenkapital Endring pensjonsforpliktelser Avskrivninger Endringer kundefordringer Endringer leverandørgjeld Periodisering Øvrige endringer i arbeidskapital Kontantstrøm fra driften Nyanskaffelser Utrangering av driftsmidler Endring aksjekapital datter Kontantstrøm fra investeringer Nedbetaling langsiktig gjeld Særordning 0 0 Kontantstrøm fra finans Netto kontantstrøm Bankbeholdning Netto kontantstrømmer i året Bankbeholdning