PROSPEKT Oppdatert 01.01.2011 ODIN Verdipapirfond I Aksjefond Dette prospekt omhandler aksjefond forvaltet av ODIN Forvaltning AS. Særskilte prospekt er utarbeidet for ODINs fond i fond og rentefond samt aksjefond som retter seg mot institusjonelle andelseiere. Investeringsmandat Verdipapirfondene forvaltes i henhold til norsk lov om verdipapirfond og fondenes individuelle vedtekter. Reglene for fondenes investeringer samsvarer med EU s regelverk (UCITSdirektivene), og fondene er UCITS. ODIN Norden - etablert 01.06.1990 Sverige, Norge, Finland eller Danmark. ODIN Finland - etablert 27.12.1990 Finland. ODIN Norge - etablert 26.06.1992 er børsnotert, eller har sitt hovedkontor eller sin opprinnelse i Norge. ODIN Sverige - etablert 31.10.1994 Sverige. ODIN Europa - etablert 15.11.1999 1 et land i Europa. ODIN Europa SMB - etablert 15.11.1999 2 Fondet er indeksuavhengig og kan fritt investere i små og mellomstore selskaper som er børsnotert eller har sitt hovedkontor eller sin opprinnelse i et land i Europa. Kriteriet for selskapenes størrelse vil tilsvare definisjonen av små og mellomstore selskaper som benyttes av fondets referanseindeks på investeringstidspunktet. ODIN Global - etablert 15.11.1999 3 Fondet er et indeksuavhengig globalt fond og kan fritt investere i selskaper over hele verden. ODIN Global SMB - etablert 15.11.1999 4 Fondet er et indeksuavhengig globalt fond og kan fritt investere i små og mellomstore selskaper over hele verden. Kriteriet for selskapenes størrelse vil tilsvare definisjonen av små og mellomstore selskaper som benyttes av fondets referanseindeks på investeringstidspunktet. ODIN Emerging Markets - etablert 15.11.1999 5 Fondet er et indeksuavhengig globalt fond og kan fritt investere i selskaper som har en betydelig del av inntekter eller resultat fra fremvoksende markeder eller har en betydelig del av sine aktiva i slike land. ODIN Maritim - etablert 31.10.1994 Fondet er et indeksuavhengig globalt fond og kan bare investere i selskaper som hovedsakelig er beskjeftiget med maritim transport og som er børsnotert på børser globalt. ODIN Offshore - etablert 18.08.2000 Fondet er et indeksuavhengig globalt fond og kan bare investere i selskaper som hovedsakelig beskjeftiger seg med energiområdet olje og gass. Det omfatter bl.a. selskaper innen utvinning, produksjon, videreforedling, transport/distribusjon og serviceselskaper som er børsnotert på børser globalt. Ved forvaltningen av alle ovennevnte fond skal minimum 80% av fondets forvaltningskapital investeres i egenkapitalinstrumenter iht fondets investeringsunivers. Inntil 10% av fondets forvaltningskapital kan plasseres i unoterte finansielle instrumenter iht fondets investeringsunivers. Fondene er normalt fullt investert i aksjer, men kan ha midler plassert i bank eller i pengemarkedsinstrumenter. Fondene har iht vedtektene adgang til å inngå avtaler om derivater. Fondene anvender for tiden ikke derivater. Det utdeles ikke utbytte til fondenes andelseiere. 1 Fra 15.11.99 til 24.11.04 var fondet et fond i fond - som utelukkende investerte i Roburs Europafond. 2 Fra 15.11.99 til 24.11.04 var fondet et fond i fond - som utelukkende investerte i Roburs Småbolagsfond Europa. 3 Fra 15.11.99 til 12.06.07 var fondet et fond i fond - som utelukkende investerte i aksjefondet Templeton Global Fund A. 4 Fra 15.11.99 til 12.06.07 var fondet et fond i fond - som utelukkende investerte i aksjefondet Templeton Global Smaller Companies Fund. 5 Fra 15.11.99 til 01.12.10 var fondet et fond i fond - som utelukkende investerte i aksjefondet Templeton Emerging Markets Fund. Hvem passer fondene for Ovennevnte fond passer for andelseiere som ønsker en langsiktig eksponering mot de aksjemarkeder som fremgår av ovennevnte mandater. Målsetting Målsettingen for de respektive fond er å oppnå en langsiktig avkastning som er bedre enn fondenes referanseindekser. Referanseindeks for de respektive fond er som følger: ODIN Norden VINX Benchmark Cap NOK NI 1 ) ODIN Finland OMX Helsinki Cap GI 2 ) ODIN Norge Oslo Børs Fondindeks (OSEFX) 3 ) ODIN Sverige OMXSB Cap GI 4 ) ODIN Europa MSCI Europe net Index USD ODIN Europa SMB MSCI Europe net Small Cap Index USD ODIN Global MSCI World Net Index ODIN Global SMB MSCI World Net Small Cap Index ODIN Emerging Markets MSCI Daily TR Net Emerging Markets USD ODIN Maritim MSCI World Gross Marine Index 5 )
ODIN Offshore Philadelphia Stock Exchange Oil Service Sector Index (OSX) Alle referanseindekser, med unntak av Philadelphia Stock Exchange Oil Service Sector Index (OSX), er justert for utbytte. 1) VINX Benchmark Cap NOK NI har historikk tilbake til 31.12.2000. For perioden 31.12.1993 til 30.12.2000 har vi benyttet Carnegie Total Index Nordic, og for perioden 01.06.1990-30.12.1993 benyttet vi Alfred Berg Nordic Index. 2) OMX Helsinki Cap GI har historikk tilbake til 03.06.1996. For perioden 27.12.1990 til 31.05.1996 har vi benyttet OMX Helsinki Cap. 3) Oslo Børs Fondindeks har historikk tilbake til 31.12. 1995. For perioden 25.06.1992 til 31.12.1995 har vi benyttet Oslo Børs Total Indeks. 4) OMXSB Cap GI har historikk tilbake til 31.12.1995. For perioden 31.10.1994 til 31.12.1995 har vi benyttet Stockholm Fondbørs General Index 5) MSCI World Gross Marine Index har historikk tilbake til 31.12.1998. For perioden 31.10.1994-31.12.1998 har vi benyttet Orkla Enskilda s Shipping Index. Investeringsstrategi Alle ODINs verdipapirfond er aktivt forvaltede. ODINs forvaltere investerer fritt, innenfor mandatenes rammer, i det de mener er gode og undervurderte selskaper. Fondene er indeksuavhengige - det legges ikke vekt på selskapenes størrelse eller vekt i markedsindeksene. Investeringsbeslutninger foretas på bakgrunn av egne grundige selskapsanalyser, som baseres på en rekke forskjellige kilder, blant annet bedriftsbesøk og samtaler med selskapenes ledelse. ODINs forvaltere leter etter gode undervurderte selskaper som har gode holdninger, også til etiske problemstillinger. For å bedre verdiskapningen og/eller synliggjøre verdiene i selskapene fondene er investert i, bruker ODINs forvaltere også tid på å utøve aksjonærrettigheter på vegne av fondenes andelseiere. Risiko Investeringer i aksjefond innebærer alltid en viss risiko. Med risiko menes svingninger i fondets andelsverdi over tid (prisvolatilitet). Det gjøres oppmerksom på at aksjefond er langsiktig investeringsalternativ, og vi anbefaler en minimum investeringsperiode på 5 år. Kortere investeringshorisont øker risikoen for tap. Lengre investeringshorisont enn 5 år reduserer risikoen for tap. ODIN Global og ODIN Global SMB har lav/middels risiko da fondene investerer i flere markeder over hele verden. ODIN Norden, ODIN Europa, ODIN Europa SMB har middels risikoprofil fordi fondene investerer i flere markeder. ODIN Finland, ODIN Norge og ODIN Sverige har høy risikoprofil fordi fondene i hovedsak investerer i bare ett marked. ODIN Maritim og ODIN Offshore har høy risikoprofil fordi fondene er bransjefond. ODIN Emerging Markets har høy risikoprofil fordi fondet investerer i land med lite utviklede aksjemarkeder. Fondenes indeksuavhengighet medfører at fondenes avkastning kan avvike fra referanseindeks. For investeringer i verdipapirfond er det ingen garanti for det investerte beløpet tilsvarende den innskuddsgaranti som gjelder for bankinnskudd i norske banker med inntil to millioner kroner som følge av Banksikringsloven av 6. desember 1997 nr 75. Relativ gevinst og relativt tap Risikomål siste 5 år: Relativ gevinst Relativt tap ODIN Norden 95% 110% ODIN Finland 126% 106% ODIN Norge 74% 79% ODIN Sverige 113% 102% ODIN Europa 135% 143% ODIN Europa SMB 113% 120% ODIN Global 122% 127% ODIN Global SMB 106% 117% ODIN Emerging Markets 92% 106% ODIN Maritim 91% 89% ODIN Offshore 99% 96% Tall pr 30.09.2010 Relativ gevinst og relativ tap viser fondets risiko justerte avkastning, som et mål på om andels eierne får betalt for den risikoen fondet tar. Som en aktiv aksjefondsforvalter er det naturlig å måle om fondet gjør det bedre enn markedet (referanseindeksen) når markedet stiger og når markedet faller. Når markedet stiger, måles fondets avkastning mot markedets avkastning. En relativ gevinst lik 100 forteller at fondet gir lik avkastning som markedet når det stiger. En verdi over 100 betyr dermed at fondet stiger mer enn markedet når markedet stiger. På motsatt side er relativ tap, som forteller hvor mye fondet faller i verdi når markedet faller. Et relativt tap lik 100 betyr at fondet faller likt som markedet, mens et relativt tap mindre enn 100 betyr at fondet faller mindre enn markedet når det faller. Porteføljeforvaltere Fond ODIN Norden ODIN Finland ODIN Norge ODIN Sverige ODIN Europa ODIN Europa SMB ODIN Global ODIN Global SMB ODIN Emerging Markets ODIN Maritim ODIN Offshore Ansvarlig forvalter Truls Haugen Truls Haugen Nils Petter Hollekim Nils Petter Hollekim Alexandra Morris Alexandra Morris Oddbjørn Dybvad/ Vegard Søraunet Oddbjørn Dybvad/ Vegard Søraunet Oddbjørn Dybvad/ Vegard Søraunet Jarle Sjo Jarle Sjo Avkastning For informasjon om fondenes historiske avkastning henvises det til forenklet prospekt. Dette kan bestilles kostnadsfritt hos ODIN Forvaltning AS. Historisk avkastning er ingen garanti for framtidig avkastning. Framtidig avkastning vil bl.a. avhenge av markedsutviklingen, forvalters dyktighet, fondets risiko samt kostnader ved forvaltning. Avkastningen kan bli negativ som følge av kurstap. Fondets avkastning kan variere innenfor et år. Realisert tap eller gevinst ved å investere i fondsandeler vil derfor være avhengig av de eksakte tidspunktene for kjøp og salg. Tegning (Kjøp) av andeler Tegningstidspunktet foreligger når skriftlig melding inntatt I 2 I
nødvendige opplysninger om tegningen er kommet inn til forvaltningsselskapet, midler i samsvar med tegningen er mottatt og eventuell legitimasjonskontroll er foretatt. Tegning av nye andeler i ODIN Norge, ODIN Norden, ODIN Sverige, ODIN Finland, ODIN Europa og ODIN Europa SMB skal skje til andelsverdien ifølge første kursberegning (normalt samme dag) etter tegningstidspunktet. Tegning av nye andeler i ODIN Global, ODIN Global SMB, ODIN Emerging Markets, ODIN Maritim og ODIN Offshore skal skje til andelsverdien i følge neste kursberegning (normalt påfølgende dag) etter tegningstidspunktet. Fondenes basisvaluta er norske kroner. I tillegg til norske kroner tar fondene i mot innbetaling fra andelseiere i utenlandsk valuta. Fondene veksler innbetaling i utenlandsk valuta til norske kroner for andelseiernes regning og valutarisiko. Melding om tegning av fondsandeler kan ikke gjøres betinget eller trekkes tilbake. I henhold til den norske angrerettloven av 21. desember 2000 gjelder heller ikke angrerett ved kjøp av andeler i verdipapirfond. Minste tegningsbeløp for engangskjøp er 3.000 NOK. Det kan opprettes spareavtale med månedlig tegning med minimum 300 NOK pr. måned for alle aksjefond. Andelseierregister føres av Verdipapirsentralen (VPS). Bekreftelse på antall tegnede (kjøpte) andeler sendes andelseieren fra VPS etter ca. en uke (gjelder ikke spareavtaler). Det utstedes ingen andelsbevis da andelene registreres på andelseierens VPS-konto. For andelseiere som ikke har VPS konto vil dette bli opprettet av ODIN Forvaltning AS. Forvalterregistrering (nominee) Norsk eller utenlandsk bank, verdipapirforetak, verdipapirregister eller forvaltningsselskap som på vegne av sine kunder, ønsker å registre seg som forvalter (nominee) i ODINs andelseierregister, må innhente tillatelse fra Finanstilsynet før slik registrering kan finne sted. Informasjon om vilkårene for slik tillatelse finnes på selskapets internettside www.odinfond.no. Fond Bankkonto nummer ISIN (NOK) ODIN Norden 9046.26.00002 NO 0008000155 ODIN Finland 9046.30.55555 NO 0008000163 ODIN Norge 9046.27.00007 NO 0008000379 ODIN Sverige 9046.41.00066 NO 0008000023 ODIN Europa 9046.15.00020 NO 0010029044 ODIN Europa SMB 9046.13.00005 NO 0010029036 ODIN Global 9046.21.00042 NO 0010028988 ODIN Global SMB 9046.20.00021 NO 0010028970 ODIN Emerging Markets 9046.29.00006 NO 0010028962 ODIN Maritim 9046.22.00020 NO 0008000015 ODIN Offshore 9046.31.00003 NO 0010062961 Innløsning (Salg) av andeler Innløsning av andeler skal skje ved at innløsningskravet kommer inn til forvaltningsselskapet gjennom skriftlig melding inntatt de nødvendige opplysninger. For fondene ODIN Norden, ODIN Finland, ODIN Norge, ODIN Sverige, ODIN Europa og ODIN Europa SMB må innløsningskravet ha kommet inn til forvaltningsselskapet innen klokken 12:00 (norsk tid) for at første kursberegning (normalt samme dag) etter at innløsningskravet innkom skal bli lagt til grunn. For fondene ODIN Maritim, ODIN Offshore, ODIN Global, ODIN Global SMB og ODIN Emerging Markets må innløsningskravet ha kommet inn til forvaltningsselskapet innen klokken 15:00 (norsk tid) for at neste kursberegning (normalt påfølgende dag) etter at innløsningskravet innkom skal bli lagt til grunn. Melding om innløsning kan sendes via brev, telefaks, eller elektronisk tjeneste godkjent av ODIN Forvaltning AS. Krav om innløsning kan ikke gjøres betinget eller trekkes tilbake. Bekreftelse om innløsning sendes andelseiere fra VPS etter ca. en uke. Utbetaling for innløste andeler skjer normalt fra forvaltningsselskapet tredje bankdag etter kursdato til henvist bankkonto. Utbetaling for innløste andeler skjer i NOK, SEK, EUR og GBP. Ved stengning av børs eller lignende ekstraordinære forhold kan forvaltningsselskapet med Finanstilsynets samtykke suspendere rettighetene til innløsning. Bytte mellom fond For ODINs nordiske og europeiske fond er byttefristen klokken 12.00. Ved bytter registrert før klokken 12.00, vil du få innløsnings- og tegningskurs samme dag. For ODINs fond med globale mandater er byttefristen klokken 15.00, og bytter registrert før dette klokkeslett vil få innløsnings- og tegningskurs påfølgende dag. Ved bytter til og fra fondene med globale mandater (ODIN Global, ODIN Global SMB, ODIN Emerging Markets, ODIN Maritim og ODIN Offshore), vil det være byttefristen klokken 15.00 som gjelder (med innløsnings- og tegningskurs påfølgende dag). Innløsning i forbindelse med bytte blir ansett som en skattemessig realisasjon. Kostnader Kostnad ved tegning og innløsning av andeler: 0% Kostnader som belastes fondet: Forvaltningshonorar i % av forvaltet kapital 2,0% (inkl. forvaltning, administrasjon, distribusjon, faste depotkostnader m.m) + Øvrige kostnader som belastes fondet 0% (unntatt fondets transaksjonsrelaterte kostnader som kurtasje, variable depot- og bankgebyrer) TK Totalkostnad i prosent av forvaltningskapital 2,0% For øvrig kan det finnes andre kostnader som ikke betales gjennom eller blir pålagt av ODIN Forvaltning, slik som bankgebyr m.v. Beregning av netto andelsverdi Verdipapirenes markedsverdi er grunnlaget for beregning av fondenes verdi og avkastning. På verdipapirer der markedsverdi ikke foreligger, fastsetter forvaltningsselskapet en verdi på objektivt og konsistent grunnlag. Fondenes netto andelsverdi beregnes normalt hver børsdag kl. 16:30 norsk tid. Fondenes netto andelsverdi beregnes ikke når markeder der en vesentlig del av fondenes porteføljer er investert, er stengt. I 3 I
ODIN Forvaltning er ikke ansvarlig for kunders tap eller skade i forbindelse med kursberegningen som skyldes forhold utenfor selskapets kontroll, som for eksempel strømbrudd, streik, feil i databehandlingssystemer eller telenett eller feil begått av selskapets kontraktsmedhjelpere. Informasjon til andelseiere Opplysninger om andelsverdien offentliggjøres normalt daglig via Oslo Børs Informasjon AS til en rekke norske, aviser, og fremgår også av våre internettsider www.odinfond.no. Revidert regnskap med porteføljeoversikt avlegges hvert årsskifte. Urevidert regnskap med porteføljeoversikt avlegges for første halvår. Års- og halvårsrapporter sendes alle andelseiere. Års- og halvårsrapporter kan også fås ved henvendelse til ODIN Forvaltning AS eller formidlere av ODINs verdipapirfond. VPS sender i løpet av februar ut årsoppgave med informasjon til bruk ved utfylling av selvangivelsen. Vedtekter Fondene er egne juridiske enheter med selvstendige vedtekter som regulerer fondenes drift. Vedtektene er godkjent av Finanstilsynet. Vedtektene følger som vedlegg til prospektet. Verdipapirfondsandel Verdipapirfond er en selvstendig formuesmasse oppstått ved kapitalinnskudd fra en ubestemt krets av personer mot utstedelse av andeler i fondet. Andelene registreres på andelseierens navn i VPS. En andelseier har ikke rett til å forlange deling eller oppløsning av verdipapirfondet. Driften av et verdipapirfond utøves av et forvaltningsselskap som treffer alle disposisjoner over fondet. Utover andelsinnskuddet er andelseierne ikke ansvarlig for fondets forpliktelser. Andelseierne i de verdipapirfond som forvaltes av ODIN Forvaltning AS velger en tredjedel av styrets medlemmer. Valgene skjer på valgmøter etter regler fastsatt i ODIN Forvaltning AS vedtekter. Med samtykke av Finanstilsynet kan et forvaltningsselskap overføre forvaltningen til et annet forvaltningsselskap. Overføringen kan ikke gjennomføres før tre måneder etter at den er meddelt andelseierne ved brev eller er kunngjort i minst fem alminnelige leste aviser og fagtidsskrift. Med samtykke av Finanstilsynet kan et forvaltningsselskap gjøre vedtak om at et verdipapirfond som selskapet forvalter, skal avvikles. Behandling av personopplysninger ODIN Forvaltning behandler personopplysninger i henhold til bestemmelsene i personopplysningsloven og verdipapirfondloven og har taushetsplikt om det de under sin virksomhet får kjennskap til om andres forhold med mindre annet er særskilt bestemt i lov eller forskrift eller andelseieren har gitt sitt samtykke til utlevering av taushetsbelagte opplysninger. Andelseiere har rett til innsyn i selskapets rutiner for behandling av personopplysninger og om hvilke opplysninger som er registrert. Andelseiere kan kreve at uriktige/unødvendige opplysninger blir korrigert eller slettet. Skatt Nedenfor gjengis kun grunnleggende skatteregler for de land fondene markedsføres i. Informasjonen innebærer ingen skatterådgivning. Vennligst ta kontakt med din lokale skatterådgiver for mer informasjon. Regler og praksis på skatterettens område er under stadig utvikling og vil være gjenstand for endringer i fremtiden. ODIN Forvaltning AS kan være forpliktet til å gi opplysninger om andelseiernes innehav i ODINs verdipapirfond til norske eller utenlandske myndigheter uten hinder av lovbestemt taushetsplikt. Fondene: Utgangspunktet er at fondene er fritatt for skatteplikt på gevinster og har ikke fradragsrett for tap ved realisasjon av aksjer. Videre at utbytte fra selskaper som omfattes av fritaksmetoden heller ikke er skattepliktig for fondene. Imidlertid må tre prosent av netto skattefri gevinst og skattefrie utbytter anses som skattepliktig for fondene. Netto renteinntekter, valutagevinster, utbytter fra selskaper utenfor fritaksmetoden samt kursgevinster på rentebærende verdipapirer inngår i skattepliktig inntekt for fondene (skattesats 28 prosent). Til fradrag i fondenes skattepliktige inntekt kommer fradragsberettigede kostnader, hvor fondenes forvaltningshonorar normalt er den vesentligste posten. Fondene er fritatt for formuesskatt. Fondene utbetaler ikke utbytte som er grunnlag for kildeskatt. Investorer med Skatteplikt i Norge: Gevinst i forbindelse ved realisasjon av aksjefondsandeler inngår i alminnelig inntekt. Gevinst fratrukket skjermingsfradrag beskattes med 28 prosent. Tap ved realisasjon gir fradrag på 28 prosent. Aksjefondsandeler inngår med 100 prosent av andelsverdien per 31.12. i skattemessig formuesberegning. Selskapsinvestorer (juridiske personer) Selskaper som omfattes av fritaksmetoden er ikke skattepliktig for gevinst ved realisasjon av aksjefondsandeler. Tilsvarende tap er ikke fradragsberettiget. Tre prosent av netto skattefri gevinst skal likevel anses som skattepliktig. Netto tap kan ikke fradragsføres, verken i inntektsåret eller ved fremføring til senere år. Investorer med skatteplikt i Sverige: Kapitalgevinst ved innløsning av fondsandeler beskattes som inntekt på kapital med 30 prosent. Kapitaltap på noterte fondsandeler er fullt fradragsberettiget mot skattepliktige kapitalinntekter på aksjer og andre noterte eierrettigheter unntatt rentefond (fond som kun investerer i svenske fordringer). Eventuelt overskytende tap er fradragsberettiget med 70 prosent mot andre skattepliktige kapitalinntekter. Hvis man da totalt sett får negativ kapitalinntekt, har investoren rett til skattereduksjon, dvs. at skatten reduseres med 30 prosent av den del av underskuddet som ikke overstiger SEK 100 000 og med 21 prosent av det gjenværende underskuddet. Selskapsinvestorer (Juridiske personer) Kapitalgevinst ved innløsning av fondsandeler beskattes med 26,3 prosent som inntekt fra næringsvirksomhet. Eventuelt kapitaltap er kun fradragsberettiget mot skattepliktige kapitalgevinster på såkalte eierrettigheter. Kapitaltap som ikke har kunnet utnyttes ett år, kan fremføres til etterfølgende skatteår uten tidsbegrensning. For enkelte kategorier av juridiske personer og for fondsandeler som inngår i investors varelager gjelder særskilte regler. I 4 I
PPM (Pensjonsmyndigheten) Eventuell gevinst ved bytte av fond på premiepensjonskonto er ikke inntektsskattepliktig. Når pensjonen utbetales, beskattes den som personlig inntekt. Investorer med skatteplikt i Finland: Kapitalgevinster ved innløsning av fondsandeler beskattes som kapitalinntekt med en sats på 28 prosent. Kapitalgevinster er skattefrie dersom akkumulert salgspris for alle realisasjoner, bortsett fra husstandsløsøre og sammenlignbare personlige eiendeler eller realisasjoner som er skattefrie i henhold til lov, under skatteåret, ikke overstiger 1 000. Tilsvarende kapitaltap er ikke fradragsberettiget. Kapitaltap kan kun fratrekkes kapitalgevinster samme år eller de tre påfølgende årene. Selskapsinvestorer (juridiske personer) Kapitalgevinster beskattes med en sats på 26 prosent. Investorer med skatteplikt i Nederland Skattbar inntekt for investeringer og oppsparte midler blir beregnet på grunnlag av en kalkulert kapitalavkastning. Denne kalkulerte avkastning er fastsatt til 4 prosent av gjennomsnittlig netto kapital, dvs. aktiva (inkludert andeler i fondene) minus passiva, målt per 1. januar og 31. desember. Den skattbare inntekt blir beregnet uten å ta hensyn til faktisk mottatt inntekt. Det blir ikke gjort fradrag i skatten dersom den faktiske inntekt er mindre enn 4 prosent. Den kalkulerte inntekten blir skattlagt med en skattesats på 30 prosent. Selskapsinvestorer (juridiske personer) Utbetaling av utbytte og kapitalgevinst på salg av andeler skattlegges med den vanlige sats for inntektsskatt for selskaper (p.t. 20 25,5 prosent). Investorer med skatteplikt i UK: Informasjon om skatteregler for investorer med skatteplikt i UK fremkommer av supplementary prospectus. Dette kan lastes ned fra www.odinfundmanagement.com Opplysninger om forvaltningsselskapet Navn: ODIN Forvaltning AS Foretaksnummer: 957 486 657 Stiftelsesdato: 12. februar 1990 Godkjenning: Forvaltningsselskapet er under tilsyn av det norske Finanstilsynet og mottok offisiell godkjenning til å drive forvaltningsselskap den 30. mars 1990. Forvaltningsselskapet fikk 5. februar 2010 tillatelse til å yte aktiv forvaltning av investors portefølje av finansielle instrumenter på individuell basis og etter investors fullmakt samt investeringsrådgivning. Aksjekapital: 9.238.000 NOK fullt innbetalt Aksjonær: SpareBank 1 Gruppen AS Styrets leder: Administrerende direktør Kirsten Idebøen, SpareBank 1 Gruppen AS Styremedlemmer: Konserndirektør Tore Haarberg, SpareBank 1 SMN Hovedkasserer Elin Veimo, Fagforbundet Konserndirektør Personmarked Rolf Aarsheim, SpareBank 1 SR-Bank Adm. dir./partner Anne Bruun-Olsen, DTZ Realkapital Eiendomsmegling AS (andelseiervalgt) Siviløkonom Harald Elgaaen, Harald Elgaaen Rådgivning (andelseiervalgt) Administrerende direktør: Leif Ola Rød Stedfortreder for administrerende direktør: Jarl Ulvin Revisor: PricewaterhouseCoopers AS, Dronning Eufemias gate 8, 0191 Oslo, statsautorisert revisor Magne Sem. Regnskapsavslutning: Dato for regnskapsavslutning er 31. desember Lønn og godtgjørelse: Administrerende direktør mottok NOK 3.628.000 i fast lønn, bonus og annen godtgjørelse i 2009. Styrehonorar for 2009 er NOK 500.000. Filial i Sverige: ODIN Fonder, Stureplan 13 S-111 45 Stockholm. Telefon +46 8 407 1400, telefaks +46 8 407 14 66 Datterselskap: ODIN Rahastot, Södra Hesperiagatan 10, FIN-00100 Helsingfors. Telefon +358 9 4735 5100, telefax +358 9 4735 5101 Andre verdipapirfond forvaltet av ODIN Forvaltning AS: Aksjefond: ODIN Eiendom, ODIN Eiendom I, ODIN Norge II, ODIN Sverige II, ODIN Norden II, ODIN Europa II, ODIN Finland II og ODIN Global II Aksjefond - fond i fond - underfond forvaltet av Swedbank Robur Fonder AB: ODIN Robur Øst Europa Obligasjons- og pengemarkedsfond - forvaltning utkontraktert til Storebrand Kapitalforvaltning AS: ODIN Kort Obligasjon, ODIN Obligasjon, SpareBank 1 Pengemarked, ODIN Pengemarked, ODIN Penningmarknad SEK og ODIN MoneyMarket EUR I 5 I
Markedsføring og distribusjon Fondene* markedsføres og distribueres i Norge, Sverige, Finland, Nederland og Storbritannia iht EU s regelverk (UCITSdirektivene). Informasjonen i dette prospekt er utelukkende beregnet på investorer som er hjemmehørende i de land det enkelte verdipapirfond er registrert for salg og markedsføring. Fondene kan ikke markedsføres eller distribueres direkte eller indirekte til investorer som er underlagt USA s juridiksjon. Dette gjelder blant annet investorer som er bosatt eller er skattepliktig i USA. Anmodning om tegning fra slike investorer vil bli avvist. Distributører av ODINs verdipapirfond mottar provisjon fra ODIN Forvaltning AS. * ODIN Emerging Markets markedsføres og distribueres kun i Norge. Tvister Enhver tvist som oppstår mellom andelseier og forvaltningsselskapet skal søkes løst etter norsk rett og med Oslo tingrett som rett verneting. ODINs verdipapirfond er tilknyttet tvisteløsningsordning i Finansklagenemnda (www.finansklagenemnda.no). Forutsetningen for at en klage fra andelseier skal tas opp til behandling i Finansklagenemnda er at klager på forhånd skriftlig har tatt saken opp med ODIN Forvaltning AS ved adm. direktør uten å komme til enighet. Klager til Finansklagenemnda skal være skriftlig, og saksbehandlingen er gratis. Depotbank Navn: Handelsbanken Adresse: Rådhusgata 27 0113 OSLO Foretaksnummer: 971 171 324 Hovedvirksomhet: Bank Dette dokument utgjør sammen med vedtektene fondenes fullstendige prospekt. Det er også utarbeidet forenklet prospekt for ODINs aksjefond. eller fondenes vedtekter, års- og halvårsrapporter kan bestilles kostnadsfritt hos ODIN Forvaltning AS. Postboks 1771 Vika, 0122 Oslo. Telefon 22 01 02 04, fax 22 01 02 01, e-post: kundeservice@odinfond.no eller er tilgjengelig på www. odinfond.no. Års- og halvårsrapporter, fullstendig og forenklet prospekt for de aksjefond som er behandlet her, er tilgjengelige på norsk, svensk, finsk og engelsk. Styret i ODIN Forvaltning AS bekrefter at opplysningene som fremkommer så langt de kjenner til er i samsvar med faktiske forhold, og at det ikke forekommer utelatelser som er av en slik art at de kan endre prospektenes betydningsinnhold. Dette prospekt gjelder fra 1. januar 2011. Styret i ODIN Forvaltning AS Kirsten Idebøen Harald Elgaaen Tore Haarberg styreleder, sign. sign. sign. Anne Bruun-Olsen Elin Veimo Rolf Aarsheim sign. sign. sign. Vedlegg: Forenklet prospekt Vedtekter ODIN Forvaltning AS. Dronning Mauds gate 11, 0250 Oslo, P.O. Box 1771 Vika, 0122 Oslo Tlf: 22 01 02 03 Fax: 22 01 02 01 E-post: kundeservice@odinfond.no Webadresse: www.odinfond.no Organisasjonsnummer: NO 957 486 657 Selskapet er heleid av SpareBank 1 Gruppen AS