Pilar 3 rapport

Transkript

1 Pilar 3 rapport

2 Innholdsfortegnelse 1. Innledning Om BB Bank ASA Konsolidering Kapitaldekningsregelverket Ansvarlig kapital, kapitalkrav og uvektet kjernekapitalandel Ansvarlig kapital Beregningsgrunnlag og kapitalkrav Uvektet kjernekapitalandel Styring og kontroll av risiko i BB Bank Prosess for å vurdere samlet kapitalbehov (ICAAP) Kredittrisiko Definisjon av mislighold og verdifall som benyttes for regnskapsformål Porteføljeinformasjon Samlet engasjement etter nedskrivninger Samlet engasjement fordelt på produkt Samlet engasjement fordelt på geografi Samlet engasjement fordelt på næring Endring i individuelle og gruppenedskrivninger i perioden Tap på utlån i perioden Samlet engasjement fordelt på gjenstående løpetid Risikoklassifisering av samlet engasjement Bruk av ratingbyråer og eksportkredittbyråer Sikkerhet Markedsrisiko Valutarisiko Renterisiko Operasjonell risiko Likviditets- og finansieringsrisiko Likviditetsbuffer Stabil finansiering Risiko knyttet til uforsvarlig gjeldsoppbygging Andre risikofaktorer

3 1. Innledning Kapitaldekningsregelverket stiller krav til offentliggjøring av BB Bank ASA sin risikoeksponering, risikostyring og soliditet. Dette dokumentet oppfyller kravene i kapitalkravsforskriften om offentliggjøring av finansiell informasjon. Dokumentet blir oppdatert årlig og publiseres samtidig som bankens årsrapport. Alle beløp i dette dokumentet er oppgitt i 1000 NOK, men mindre annet er spesifisert. 2. Om BB Bank ASA BB Bank ASA er en norsk bank med konsesjon fra Finanstilsynet og har som formål å yte forbrukerfinansiering, herunder forbrukslån og kredittkort. BB Bank er medlem av Bankenes sikringsfond og alle innskudd inntil 2 millioner kroner er sikret. Banken har forretningskontor i Markeveien 1A i Bergen. 3. Konsolidering BB Bank har ingen datterselskaper eller tilknyttede selskaper og utarbeider således ikke konsernregnskap. BB Bank er 100 % eid av TF Bank AB. Bankens ICAAP-prosess og Pilar 3 rapportering omfatter kun BB Bank ASA. 4. Kapitaldekningsregelverket Baselkomiteen la 16. desember 2010 frem nye kapital- og likviditetsstandarder for banknæringen - Basel III. I EØS-området er disse anbefalingene gjennomført i direktiv 2013/36/EU (CRD IV) (kapitaldekningsdirektivet) og forordning 575/2013 (CRR). Kapitaldekningsreglene er for Norge gjennomført i kapitalkravforskriften. Kapitaldekningsregelverket er delt i tre pilarer. Pilar 1 gjelder minstekrav til finansforetaks ansvarlige kapital. Beregningsmetoder for pilar 1-risikoer er lovfestet i kapitalkravsforskriften. Ren kjernekapital består av innskutt og opptjent egenkapital. Pilar 2 er et kapitalkrav utover minstekravet i pilar1. Pilar 2 omfatter risikoer som kun delvis eller ikke omfattes av pilar 1. Finansforetak skal gjøre en vurdering av hvilke risikoer som er aktuelle for selskapet og hvor mye kapital som skal settes av for å dekke disse. Denne prosessen kalles ICAAPprosessen og skal resultere i et skriftlig styrevedtatt dokument ICAAP. Pilar 2-risikoer er basert på skjønnsmessige vurderinger og vil variere fra foretak til foretak. Finanstilsynet har som støtte for pilar 2-vurderingen utviklet metoder for kvantifisering av kapitalbehov for enkelte, men ikke alle risikotyper. Metodene må kombineres med kvalitative vurderinger. Finanstilsynets pilar 2-krav for hvert enkelt foretak vil bli offentliggjort. Det enkelte foretak må selv vurdere om merknader fra Finanstilsynet (SREP-tilbakemeldinger) er av en slik art at det skal offentliggjøres. Pilar 3 stiller krav til rapportering og offentliggjøring av informasjon om virksomhetens kapitaldekning (pilar 1 og pilar 2), finansiell informasjon og informasjon vedørende styring og kontroll av risiko. 2

4 5. Ansvarlig kapital, kapitalkrav og uvektet kjernekapitalandel 5.1 Ansvarlig kapital Ansvarlig kapital TNOK TNOK Aksjekapital Innbetalt, ikke registrert kapitalforhøyelse Opptjent egenkapital Fradrag for immaterielle eiendeler m.m Ren kjernekapital Annen kjernekapital - - Kjernekapital Tilleggskapital - - Ansvarlig kapital Den ansvarlige kapitalen i BB Bank består utelukkende av ren kjernekapital. Pr har BB Bank en ansvarlig kapital på TNOK sammenlignet med TNOK pr Beregningsgrunnlag og kapitalkrav Beregningene i denne rapporten viser at BB Bank er tilstrekkelig kapitalisert pr Beregningsgrunnlag og kapitaldekning TNOK TNOK Institusjoner Massemarkedsengasjementer Eng. med pantesikkerhet i eiendom Forfalte engasjementer Øvrige engasjementer Totalt risikovektet kredittrisiko Operasjonell risiko Sum beregingsgrunnlag Ren kjernekapitaldekning % 23,73% 23,09% Kapitaldekning % 23,73% 23,09% Pr har BB Bank en ren kjernekapitaldekning på 23,73 %, sammenlignet med 23,09 % pr BB Bank har ikke annen tellende kapital enn ren kjernekapital og total kapitaldekning er følgelig lik. Styret og ledelsen i BB Bank anser kapitaldekningen pr som tilfredsstillende. Bankens kapitaldekning og prognose for kapitaldekning overvåkes løpende av styret og ledelsen. Kapitalkrav Ren kjernekapitalbuffer 4,5 % Tilleggskrav ren kjernekapital 4,0 % Bevaringsbuffer 2,5 % Systemrisikobuffer 3,0 % Motsyklisk kapitalbuffer 2,0 % Krav ren kjernekapital 16,0 % + Krav kjernekapital 1,5 % Krav kjernekapital 17,5 % + Krav tilleggskapital 2,0 % Kapitalkrav 19,5 % 3

5 BB Bank er ikke vurdert som en systemviktig institusjon og er derfor ikke underlagt bufferkrav for systemviktige institusjoner. Bufferkrav Ren kjernekapitalbuffer (4,5 %) Bevaringsbuffer (2,5 %) Systemrisikobuffer (3 %) Motsyklisk kapitalbuffer (2 %) Krav til ren kjernekapital Tilgjengelig ren kjernekapital til å dekke samlet bufferkrav Uvektet kjernekapitalandel I beregningen av uvektet kjernekapital er poster utenfor balansen vektet med konverteringsfaktorer som reflekterer sannsynligheten for at disse kan bli konvertert til balanseførte poster. Pr har BB Bank en uvektet kjernekapitalandel på 18,79 %, sammenlignet med 17,74 % pr Pr er det ikke innført kvantitative krav til uvektet kjernekapital av regulatoriske myndigheter. Finanstilsynet har varslet et fremtidig krav på 6 % til uvektet kjernekapital. BB Bank har pr god margin sammenlignet med varslede krav. 6. Styring og kontroll av risiko i BB Bank Styret i BB Bank har godkjent bankens retningslinjer for risikovurdering og intern kapitalvurderingsprosess. Retningslinjene angir hvordan banken skal integrere den interne kapitalvurderingsprosessen med bankens strategiprosess. BB Bank sine ledende ansatte er engasjert i løpende gjennomføring av internkontroll og i årlig gjennomgang og vurdering av risikoområder. Prinsippene for internkontrollen er utarbeidet av styret etter kravene i internkontroll-forskriften. BB Bank sitt system for tildeling av rettigheter til ansatte i form av fullmakter revurderes jevnlig og vurderes opp mot risiko. Bankens implementering av ICAAP i den daglige drift og årlig gjennomgang av identifiserte risikoområder er et viktig element i internkontrollen. BB Bank har utformet et risikorammeverk (ERM-Enterprise Risk Management), som består av blant annet policyer og instruksjoner. Policyer revideres og godkjennes av styret minst én gang hvert år. ICAAP og bankens policyer gir overordnede retningslinjer for bankens kapitalvurdering og vurdering av risiko. 4

6 7. Prosess for å vurdere samlet kapitalbehov (ICAAP) BB Bank vurderer i sin ICAAP-prosess alle aktuelle risikoer årlig og ved behov, samt hvor mye kapital som skal settes av for å dekke tap som følge av at risiko potensielt inntreffer. Bankens ICAAPdokument vedtas årlig av styret. ICAAP strekker seg over en periode på tre år. For pilar 1-risikoer benyttes kapitalkravsforskriftens beregningsmetoder. Pilar 2-risikoer forsøkes å kvantifiseres på grunnlag av skjønnsmessige vurderinger for noen pilar 2-risikoer har Finanstilsynet utviklet metoder for kvantifisering. I tillegg til å bedømme aktuell risiko, vedtar også styret hvor mye risiko BB Bank skal være villig til å ta i virksomhetsutøvelsen for å nå sine mål (risikoappetitt og risikotoleranse) i tilknytning til den enkelte risiko og samlet. ICAAP-prosessen er framoverskuende, hvilket innebærer at kapitalvurderingen også knyttes til fremtidig forventet risikoprofil i form av stresstester. Stresstestene omfatter risikoer som er relevante for virksomheten, herunder sviktende konjunkturer, risikoforhold knyttet til egen aktivitet og utvikling i lokale markeder samt endringer i konkurranseforhold og andre rammebetingelser. Tidsperioden for stresstester går over fire år. ICAAP-prosessen kvalitetssikres gjennom at BB Bank har ekstern internrevisor som gjennomgår ICAAP. Internrevisor legger frem sin vurdering av ICAAP for styret. 8. Kredittrisiko Kredittrisiko defineres som risiko for at en motpart (kunde) ikke fullfører sine forpliktelser ved forfall. Kredittrisiko oppstår hovedsakelig gjennom utlån og kreditter. Den eneste kredittrisikoen for virksomheten er knyttet til privatpersoner. Kredittrisiko vurderes ut fra en gitt grense for risikoappetitt og risikotoleranse. Banken har overordnede retningslinjer for kredittrisiko i kredittpolicyen som er vedtatt av styret. Videre anvender virksomheten seg av ekstern kredittscore. Det benyttes i tillegg en intern kredittvurderingsmatrise der ekstern kredittscore kombineres mot søknadsinformasjon fra kunde. Dette vurderes deretter opp mot interne parameter. BB Bank benytter standardmetoden for måling av kredittrisiko. 8.1 Definisjon av mislighold og verdifall som benyttes for regnskapsformål Misligholdte engasjementer er definert som engasjementer som er mer enn 90 dager forfalt sammenlignet med avtalt betalingsplan. Utlån vurderes etter forskrift av om regnskapsmessig behandling av utlån og garantier i finansforetak. Dersom det finnes objektive bevis for verdifall, foretas det en nedskrivning, enten individuelt eller på grupper av engasjementer. Ved individuelle nedskrivninger beregnes nedskrivningen på engasjementet som differansen mellom bokført verdi i balansen og nåverdien av fremtidige kontantstrømmer neddiskontert med engasjementets internrente. Øvrige engasjementer vurderes samlet i grupper. Objektive bevis for verdifall inkluderer følgende: Vesentlige finansielle problemer hos debitor. 5

7 Betalingsmislighold eller andre vesentlige kontraktsbrudd. Innvilget utsettelse av betaling eller ny kreditt til betaling av termin, avtalte endringer i rentesatsen eller i andre avtalevilkår som følge av finansielle problemer hos debitor. Det anses som sannsynlig at debitor vil inngå gjeldsforhandling, annen finansiell restrukturering eller at debitors bo blir tatt under konkursbehandling. Negative endringer i betalingsstatus til debitorer i utlånsgruppen (for grupper av utlån). Nasjonale eller lokale økonomiske forhold som korrelerer med mislighold i utlånsgruppen (for grupper av utlån). 8.2 Porteføljeinformasjon Samlet engasjement etter nedskrivninger Samlet engasjementbeløp etter nedskrivninger TNOK TNOK Nedbetalingslån Kredittkort Brutto utlån til kunder individuelle nedskrivninger nedskrivninger på grupper Netto utlån Gjennomsnittlig netto utlån til kunder Samlet engasjement fordelt på produkt Engasjement fordelt på produkt Forbrukslån Boliglån Kredittkort Sum

8 8.2.3 Samlet engasjement fordelt på geografi Engasjementer fordelt etter geografi Østfold Akershus Oslo Hedmark Oppland Buskerud Vestfold Telemark Aust-Agder Vest-Agder Rogaland Hordaland Sogn og Fjordane Møre og Romsdal Trøndelag Nordland Troms Finnmark Svalbard Utland Sum Samlet engasjement fordelt på næring BB Bank har ved utgangen av 2018 utelukkende engasjementer med personkunder Endring i individuelle og gruppenedskrivninger i perioden Endringer i individuelle- og gruppenedskrivninger Individuell nedskrivning til dekning av tap på utlån, garantier m.v Tilbakeført nedskrivning fra tidligere perioder Tilbakeført nedskrivning ved konstatert tap Nedskrivninger på engasjement hvor det tidligere ikke er nedskrevet Individuell nedskrivning til dekning av tap på utlån m.v Gruppenedskrivning til dekning av tap på utlån, garantier m.v Periodens gruppe nedskrivning til dekning av tap på utlån m.v Gruppevis nedskrivning til dekning av tap på utlån m.v

9 8.2.6 Tap på utlån i perioden Tap på utlån Periodens endring i individuelle nedskrivninger Periodens endring i gruppenedskrivning Konstaterte tap på engasjementer Inngang på tidligere konstaterte tap Netto tap på utlån, garantier m.v Samlet engasjement fordelt på gjenstående løpetid Engasjementer fordelt på Inntil Fra 1 mnd.fra 3 mnd. Fra 1 år Over Uten Sum gjenstående løpetid 1 mnd. til 3 mnd. til 1 år til 5 år 5 år løpetid Utlån til og fordr. på kunder: - Kredittkort Nedbetalingslån Nedskrivning Sum Risikoklassifisering av samlet engasjement Bankens engasjementer er inndelt i risikogrupper basert på vurdering av risikoeksponering. Risikogruppene er gradert i 3 grupper; høy risiko, middels risiko og lav risiko. Basert på analyse av historiske tapsdata, er utlånsporteføljen henført til de ulike risikogruppene hensyntatt graden av realsikkerhet og andre faktorer som påvirker risikoen. Brutto utlån fordelt på risikoklasser 2018 Høy Middels Lav Sum Bruk av ratingbyråer og eksportkredittbyråer Rating- og eksportkredittbyråer er ikke aktuelt for kundene til BB Bank og benyttes derfor ikke. 8.4 Sikkerhet BB Bank tilbyr ikke lån med sikkerhet. Banken har en liten restportefølje av boliglån som ikke anses som vesentlig. 8

10 9 Markedsrisiko Markedsrisiko defineres som risiko for tap som følge av endringer i markedspriser. Risikotoleransen for markedsrisiko er kategorisert som lav. BB Banks risikotoleranse for markedsrisiko er gitt av bankens likviditetspolicy. Formålet med investeringene er i all hovedsak å sikre at BB Bank har en tilfredsstillende beholdning av instrumenter som kvalifiserer som likviditetsreserve i henhold til forskrift om beregning av likvide eiendeler, utbetalinger og innbetalinger i likviditetsreserven (LCR). Plasseringene er utelukkende likviditetsplasseringer og inngår i bankporteføljen. BB Bank har ingen handelsportefølje etter kapitalkravsforskriften, og beregner ingen markedsrisiko under pilar Valutarisiko Valutarisiko defineres som tap som følge av ugunstige endringer i valutakurser. BB Bank har utelukkende innskudd og utlån i NOK og ingen valutarisiko knyttet til dette. Bankens eneste valutarisiko er knyttet til mindre betalingsforpliktelser i EUR og SEK. 9.2 Renterisiko Renterisiko oppstår når det er ulikheter i rentebindingstiden mellom innskudd og utlån. BB Bank utsettes for renterisiko når markedsrenten endres. I de fleste tilfeller tilpasser banken seg til de endringer som konkurrenter gjør på sine produkter. Utlånsrenten på forbruksfinansiering er imidlertid langt mer stabile enn markedsrenten på øvrige låneprodukter som eksempelvis boliglån. Dersom innskuddsrente skal endres i kundens disfavør må dette gjøres med 2 måneders varsel. Dersom utlånsrenten skal endres i kundens disfavør må dette gjøres med 6 ukers varsel. Skal renten endres i kundens favør, kan dette gjøres umiddelbart. Dette innebærer at BB Bank alltid vil ha en viss renterisiko også på lån med flytende rente. BB Bank tilbyr utelukkende innskudd og lån med flytende rente. Nedenfor er renterisiko beregnet som et anslag på verdiendring ved to prosentpoeng økning i renten. Renterisiko (TNOK) Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner -81 Utlån til og fordringer på kunder Sum renterisiko eiendeler Innskudd fra og gjeld til kunder Gjeld til kredittinsitusjoner 217 Sum renterisiko gjeld Sum renterisiko 323 9

11 10 Operasjonell risiko Operasjonell risiko defineres som risiko for økonomisk tap som følge av utilstrekkelige eller sviktende interne prosesser og systemer, menneskelige feil eller eksterne hendelser. Definisjonen omfatter også juridisk risiko, som defineres som risiko for at banken ikke driver sin virksomhet i samsvar med gjeldende lover og regler. Operasjonell risiko søkes å reduseres til et minimum. En total eliminering av operasjonell risiko er ikke praktisk mulig og vil alltid være en naturlig del av virksomheten. En god håndtering av operasjonell risiko forutsetter god intern kontroll og kvalitetssikring. For å redusere konsekvensene av de operative risker har BB Bank kontrollpunkter i virksomhetens hovedog støtteprosesser, hendelsesrapportering samt en prosess for godkjennelse av nye produkter, tjenester, markeder, IT-systemer, prosesser og endringer i bankens forretningsområder eller organisasjon. Operasjonell risiko er beregnet etter basismetoden, slik den er beskrevet i kapitalkravsforskriften Det er ikke ansett som nødvendig å avsette ytterligere ansvarlig kapital for å dekke operasjonell risiko. 11 Likviditets- og finansieringsrisiko Likviditetsrisiko defineres som risikoen for at banken ikke kan innfri sine forpliktelser og risiko for ikke å kunne finansiere videre vekst uten at finansieringskostnadene øker betydelig. BB Bank sine primære finansieringskilder er innskudd fra kunder og egenkapital. I tillegg er banken finansiert gjennom lån fra morselskapet TF Bank AB, som ved utgangen av 2018 var på MNOK 130. Bankens likviditetsrisiko skal være lav. Dette innebærer forsvarlig og langsiktig finansiering, hovedsakelig gjennom innskudd. I tillegg skal banken ha en likviditetsreserve som sikrer tilgang på finansiering i en krisesituasjon. Styret har vedtatt overordnede retningslinjer for likviditetshåndtering i en likviditetspolicy. Banken baserer sine rutiner for likviditetsstyring, vurderinger av likviditetsrisikonivå og likviditetspolicy på Finanstilsynets modul for likviditetsrisiko, forskrift om forsvarlig likviditetsrisiko (likviditetsforskriften) og CRD IV/CRR. Likviditetssituasjonen rapporteres på daglig basis til ledergruppen og på månedlig basis til styret Likviditetsbuffer Bankens likviditetsbuffer måles gjennom Liquidity Coverage Ratio (LCR). LCR angir hvor stor prosentandel av en antatt netto likviditetsutgang i en 30-dagersperiode under gitte stressforutsetninger som foretaket kan dekke med likvide eiendeler av høy kvalitet. Det regulatoriske kravet til LCR er 100 %. I bankens likviditetspolicy har styret fastsatt et minimumsnivå for LCR på 103 %. Per var LCR på 123 %. Ut over LCR er det i bankens likviditetspolicy fastsatt rammer for beholdning av øvrige likvide eiendeler. Bankens likviditetsbuffer er vurdert som tilfredsstillende Stabil finansiering Bankens stabilitet og langsiktighet i finansiering måles gjennom Net Stable Funding Ratio (NSFR). NSFR angir hvor stor summen av de poster som gir stabil finansiering er i forhold til de poster, i og utenfor balansen, som krever stabil finansiering. Det er per i dag ikke innført et regulatorisk minstenivå for NSFR i Norge. Finanstilsynet har varslet at det fremtidige minstenivået vil bli 100 % for NSFR. I henhold til bankens likviditetspolicy er det fastsatt et minimumsnivå på 105 % for NSFR. Per 10

12 var NSFR 151 %. Bankens stabilitet og langsiktighet i finansiering vurderes som tilfredsstillende. Gjennom 2018 er likviditetsrisikoen vurdert som lav. Oversikten nedenfor viser løpetid og renterisiko for bankens balanse pr : Inntil Fra 1 mnd. Fra 3 mnd Fra 1 år Over Uten Sum Gjenstående løptetid 1 mnd. til 3 mnd. til 1 år til 5 år 5 år løpetid Kontanter og fordringer på sentralbanker Utlån til og fordr. på kredittinst Utlån til og fordr. på kunder: - Kredittkort Nedbetalingslån Nedskrivning Varige dr.m. og immatr. eiend. 2332, Forskuddsbet. kostn og opptj. innt Sum eiendeler Gjeld til kredittinst Innskudd fra og gjeld til kunder Annen gjeld Påløpte kostn. og fo.bet. innt Egenkapital Sum gjeld og egenkapital Inntil Fra 1 mnd. Fra 3 mnd Fra 1 år Over Uten Sum Renterisiko 1 mnd. til 3 mnd. til 1 år til 5 år 5 år løpetid Kontanter og fordringer på sentralbanker Utlån til og fordr. på kredittinst Utlån til og fordr. på kunder Varige dr.m. og immatr. eiend Forskuddsbet. kostn og opptj. innt Sum eiendeler Gjeld til kredittinst Innskudd fra og gjeld til kunder Annen gjeld Pål. kostn. og forsk.bet. innt Egenkapital Sum gjeld og egenkapital Det er ikke vurdert som nødvendig å avsette kapital som følge av likviditetsrisiko. 12 Risiko knyttet til uforsvarlig gjeldsoppbygging Ved identifisering og overvåking av høy andel fremmedfinansiering og overdreven gjeldsoppbygging benytter BB Bank uvektet kjernekapitalandel (leverage ratio) som indikator. Banken vurderer utviklingen i uvektet kjernekapital over tid, og det foretas vurderinger av fremtidig utvikling i uvektet kjernekapital som tar hensyn til bankens vekst- og forretningsstrategier. Ved utgangen av 2018 er uvektet kjernekapitalandel på 18,79 %. Beregnet fremtidig uvektet kjernekapital anses som tilstrekkelig, og det vurderes ikke som nødvendig å avsette kapital for uforsvarlig gjeldsoppbygging. 11

13 13 Andre risikofaktorer Forretningsrisiko er definert som risikoen for uventede inntektssvingninger som følge av andre forhold enn kredittrisiko, markedsrisiko og operasjonell risiko. Dette omfatter i hovedsak endringer i eksterne forhold som markedssituasjon og myndighetenes reguleringer. Risikoen kan opptre i ulike forretnings- eller produktsegmenter og kan også være knyttet til konjunktursvingninger og endret kundeadferd. Omdømmerisiko er definert som risiko for nåværende og fremtidig tap grunnet kundenes, motpartenes, agenters, investorers og myndighetenes negative oppfatning av BB Bank. Eksterne endringer overvåkes løpende og håndteres preventivt av risk controller, compliancefunksjonen eller ledelsen. Omdømmerisiko overvåkes blant annet ved oversikt over antall klagesaker, og i hvilken utstrekning dette eskalerer. 12