Landbruksforsikring AS Delårsregnskap 4. kvartal 2015 (Urevidert) Resultat, balanse og noter
Landbruksforsikring AS Resultatregnskap 2015 2014 2015 2014 Tall i tusen kroner Note 01.10-31.12 01.10-31.12 01.01-31.12 01.01-31.12 TEKNISK REGNSKAP FOR SKADEFORSIKRING PREMIEINNTEKTER Forfalte bruttopremier 72 044 51 505 319 952 231 340 - Avgitte gjenforsikringspremier -36 360-33 772-148 308-107 847 Endring i avsetning for ikke opptjent bruttopremie 11 872 34 770-23 127 66 702 - Endring i gjenforsikringsandel av ikke opptjent bruttopremie -1 618-5 523-4 -50 957 Sum premieinntekter for egen regning 3 45 938 46 979 148 513 139 238 Allokert investeringsavkastning overført fra ikke-teknisk regnskap 861 1 914 4 325 9 332 Andre forsikringsrelaterte inntekter 1 022 976 4 219 3 892 ERSTATNINGSKOSTNADER Brutto betalte erstatninger -66 763-59 608-243 541-311 923 - Gjenforsikringsandel av betalte erstatninger 29 827 23 108 102 339 170 802 Brutto endring i erstatningsavsetning 22 218 2 311 47 274 116 394 - Gjenforsikringsandel av endring i erstatningsavsetning -16 473 9 374-7 193-67 839 Sum erstatningskostnader for egen regning 3-31 191-24 815-101 120-92 566 FORSIKRINGSRELATERTE DRIFTSKOSTNADER Salgskostnader -9 055-6 027-33 392-26 661 Forsikringsrel. adm.kostnader inkl. provisjoner for mottatt gjenforsikring -8 872-14 543-31 325-44 655 - Mottatte provisjoner for avgitt gjenforsikring og gevinstavtaler 12 291-7 854 30 221 11 578 Sum forsikringsrelaterte kostnader for egen regning -5 636-28 425-34 496-59 739 Andre forsikringsrelaterte driftskostnader -584-78 -2 298-682 RESULTAT AV TEKNISK REGNSKAP FØR SIKKERHETSAVSETNINGER 10 409-3 448 19 145-524 ENDRING I SIKKERHETSAVSETNING MV. Endring i avsetning for ikke avløpt risiko -7-143 -30-75 Endring i sikkerhetsavsetning 0 0 0 0 Sum endring i sikkerhetsavsetning mv. -7-143 -30-75 RESULTAT AV TEKNISK REGNSKAP 10 402-3 591 19 115-599
Resultatregnskap 2015 2014 2015 2014 Tall i tusen kroner Note 01.10-31.12 01.10-31.12 01.01-31.12 01.01-31.12 IKKE-TEKNISK REGNSKAP FOR SKADEFORSIKRING NETTO INNTEKTER FRA INVESTERINGER Inntekter fra investeringer i datterforetak, tilknyttede foretak og felleskontrollerte foretak Renteinntekt og utbytte m.v. på finansielle eiendeler 1 413 1 115 9 211 14 638 Verdiendringer på investeringer 5 789 8 324-19 160 13 750 Realisert gevinst og tap på investeringer 107 0 22 597 6 667 Administrasjonskostnader knyttet til investeringer, herunder rentekostnader -88-60 -403-498 Sum netto inntekter fra investeringer 7 221 9 380 12 246 34 557 Allokert investeringsavkastning overført til teknisk regnskap -861-1 914-4 325-9 332 Andre inntekter -4 61 279 198 Andre kostnader -542-493 -1 464-1 482 RESULTAT AV IKKE TEKNISK REGNSKAP 5 813 7 034 6 735 23 941 RESULTAT FØR SKATTEKOSTNAD 16 216 3 443 25 850 23 342 Skattekostnad -1 576 1 987-3 577-2 402 RESULTAT FØR ANDRE RESULTATKOMPONENTER 14 640 5 430 22 273 20 941 ANDRE RESULTATKOMPONENTER Aktuarielle gevinster og tap på ytelsesbaserte pensjonsordninger 3 238-654 3 238-3 238 Skatt på andre resultatkomponenter -874 176-874 874 Sum andre resultatkomponenter 2 363-477 2 363-2 363 TOTALRESULTAT 17 004 4 953 24 637 18 577
Landbruksforsikring AS Balanse Tall i tusen kroner Note 31.12.2015 31.12.2014 EIENDELER IMMATERIELLE EIENDELER Andre immaterielle eiendeler 15 122 12 061 Sum immaterielle eiendeler 15 122 12 061 INVESTERINGER Finansielle eiendeler som måles til virkelig verdi Aksjer og andeler 4,5,6 131 121 103 628 Obligasjoner og andre verdipapirer med fast avkastning 4,5,6 434 529 425 893 Sum investeringer 565 650 529 521 GJENFORSIKRINGSANDEL AV BRUTTO FORSIKRINGSFORPLIKTELSER Gjenforsikringsandel av ikke opptjent bruttopremie 60 848 60 852 Gjenforsikringsandel av brutto erstatningsavsetning 74 977 84 034 Sum gjenforsikringsandel av brutto forsikringsforpliktelser 135 825 144 885 FORDRINGER Forsikringstakere 131 671 170 258 Fordringer i forbindelse med gjenforsikring 37 409 0 Andre fordringer 54 0 Sum fordringer 169 134 170 258 ANDRE EIENDELER Anlegg og utstyr 1 981 1 940 Kasse, bank 24 903 19 416 Eiendeler ved skatt 1 289 5 595 Sum andre eiendeler 28 173 26 951 FORSKUDDSBETALTE KOSTNADER OG OPPTJENTE IKKE MOTTATTE INNTEKTER Forskuddsbetalte direkte salgskostnader 5 616 6 320 Andre forskuddsbetalte kostnader og opptjente ikke mottatte inntekter 1 813 0 Sum forskuddsbetalte kostnader og opptjente ikke mottatte inntekter 7 428 6 320 SUM EIENDELER 921 332 889 997
Balanse Tall i tusen kroner Note 31.12.2015 31.12.2014 Egenkapital og forpliktelser INNSKUTT EGENKAPITAL Aksjekapital (40.606 aksjer a NOK 1.000) 40 606 40 606 Overkursfond 32 576 32 576 Sum innskutt egenkapital 73 182 73 182 OPPTJENT EGENKAPITAL Avsetning til naturskadefondet 0 103 Avsetning til garantiordningen 14 721 14 872 Annen opptjent egenkapital 50 297 25 406 Sum opptjent egenkapital 65 018 40 381 ANSVARLIG LÅNEKAPITAL MV. Evigvarende ansvarlig lånekapital 20 000 20 000 Sum ansvalig lånekapital mv. 20 000 20 000 FORSIKRINGSFORPLIKTELSER BRUTTO Avsetning for ikke opptjent bruttopremie 112 509 89 382 Brutto erstatningsavsetning 445 271 492 545 Avsetning for ikke avløpt risiko 388 358 Sikkerhetsavsetning m.v. 107 549 107 549 Sum forsikringsforpliktelser brutto 665 717 689 834 AVSETNING FOR FORPLIKTELSER Pensjonsforpliktelser og lignende 0 4 856 Forpliktelser ved skatt 145 0 Sum avsetninger for forpliktelser 145 4 856 FORPLIKTELSER Forpliktelser i forbindelse med direkte forsikring 12 348 7 487 Forpliktelser i forbindelse med gjenforsikring 58 267 30 091 Andre forpliktelser 2 683 11 861 Sum forpliktelser 73 298 49 440 MOTTATTE IKKE OPPTJENTE INNTEKTER Andre påløpte kostnader og mottatte ikke opptjente inntekter 23 972 12 304 Sum påløpte kostnader og mottatte ikke opptjente inntekter 23 972 12 304 SUM EGENKAPITAL OG FORPLIKTELSER 921 332 889 997
Endring i egenkapitalen Aksjekapital Overkurs- Avsetning til Avsetning til Annen opptjent Sum Tall i tusen kroner fond naturskadefond garantiordning egenkapital Egenkapital 31.12.2013 40 606 32 576 1 273 13 546 6 987 94 986 Totalresultat i 2014 0 0 0 0 18 577 18 577 Endring i avsetning til naturskadefond 0 0-1 170 0 1 170 0 Endring i avsetning til garantiordningen 0 0 0 1 326-1 326 0 Egenkapital 31.12.2014 40 606 32 576 103 14 872 25 408 113 563 Årets totalresultat 0 0 0 0 24 637 24 637 Endring i avsetning til naturskadefond 0 0-103 0 103 0 Endring i avsetning til garantiordningen 0 0 0-152 152 0 Egenkapital 30.12.2015 40 606 32 576 0 14 720 50 299 138 200 Aksjekapital er NOK 40.606.000 som består av 40.606 aksjer à NOK 1.000. Resultat pr. aksje pr. 31.12.2015: 606,73 NOK (ikke i tusen kroner)
Kontantstrømoppstilling Tall i tusen kroner 31.12.2015 31.12.2014 Operasjonelle aktiviteter Innbetalte premier etc. 367 452 270 767 Betalte reassuransepremier -148 683-96 390 Betalte erstatninger -244 316-307 046 Reassurandørenes andel erstatninger 104 462 170 802 Betalte administrasjonskostnader -41 930-63 317 Netto kontantstrøm til/fra finansinvesteringer -23 884 19 846 Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter 13 102-5 338 Investeringsaktiviteter Investeringer i inventar og immaterielle eiendeler -7 615-3 338 Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter -7 615-3 338 Netto kontantstrøm i perioden 5 487-8 676 Bankbeholdning ved periodens begynnelse 19 416 28 092 Bankbeholdning ved periodens slutt 24 903 19 416
Noter til delårsregnskap 4. kvartal 2015 1. GENERELL INFORMASJON Landbruksforsikring AS ble stiftet 17.08.2001, med innbetaling av aksjekapital 20 millioner kroner. Landbruksforsikring AS er et skadeforsikringsselskap eid av 8 aksjonærer innen landbrukssamvirket, og har konsesjon til å drive forsikringsvirksomhet i alle skadeforsikringsbransjer. Selskapet driver sin virksomhet i Norge. Selskapet skal primært selge forsikringer til landbrukssamvirket og bonden, men selger også i andre markedssegmenter. 2. REGNSKAPSPRINSIPPER Regnskapet med tilhørende noter er satt opp etter Lov om årsregnskap m.v. av 17. Juli 1998 og Forskrift om årsregnskap m.m. for forsikringsselskaper av 16. desember 1998. Selskapet har i perioden implementert nye regler for bokføring av ytelsespensjon etter NRS 6. Dette innebærer at aktuarmessige gevinster og tap er innregnet i totalresultatet i den perioden de oppstår. Sammenligningstall er endret tilbake til 30.09.2014, og effekten er resultatført og presentert i linjen "Aktuarielle gevinster og tap på ytelsesbaserte pensjonsordninger". Alle ytelsesordninger er pr. 31.12.2015 omdannet til innskuddspensjon. Selskapet har således ingen bokført pensjonsforpliktelse lenger. Delårsregnskapet for 4. kvartal 2015 er avlagt etter de samme prinnsipper som årsregnskapet for 2014. Delårsrgnskapet er ikke revidert. Det er tilgjengelig på www.landbruksforsikring.no Regnskapet presenteres i tusen kroner (NOK), hvis ikke annet beskrevet 3. TEKNISK REGNSKAP Landbaserte forsikringer privat Landbaserte forsikringer næringsliv Andre Tall i tusen kroner Kombinerte Motorvogn Andre Industri Kombinerte Motorvogn Yrkesskade Uførekapital Gruppeliv Andre Naturskade Totalt 01.10.2015-31.12.2015 Opptjent brutto premie 11 673 11 513 2 227 7 458 5 674 12 817 10 946 6 624 4 779 8 417 1 787 83 916 Påløpt gjenforsikringspremie -10 090-7 252-397 -5 311-4 615-7 854-338 0-200 -1 604-317 -37 978 Sum premieinntekter f.e.r. 1 583 4 261 1 830 2 147 1 058 4 963 10 607 6 624 4 579 6 813 1 471 45 938 Brutto erstatninger -1 821-10 671-1 108 1 598-1 648-11 944 6 791-18 605-4 184 428-3 380-44 545 Gjenfors. andel erstaninger 2 466 5 855 45-2 562 1 669 5 738 11 0 0 132 0 13 354 Sum erstatningskost. f.e.r. 645-4 816-1 063-964 20-6 206 6 802-18 605-4 184 560-3 380-31 191 Resultat f.e.r. pr. bransje 2 228-554 767 1 183 1 079-1 243 17 409-11 980 395 7 373-1 909 14 747 Skadeprosent brutto 15,6 % 92,7 % 49,7 % -21,4 % 29,1 % 93,2 % -62,0 % 280,9 % 87,6 % -5,1 % 189,1 % 53,1 % Skadeprosent f.e.r. -40,7 % 113,0 % 58,1 % 44,9 % -1,9 % 125,0 % -64,1 % 280,9 % 91,4 % -8,2 % 229,8 % 67,9 % 01.01.2015-31.12.2015 Opptjent brutto premie 41 608 42 561 8 260 28 146 21 686 46 246 38 008 20 935 17 710 24 990 6 676 296 825 Påløpt gjenforsikringspremie -34 992-29 365-1 495-22 144-18 230-32 589-1 353 0-799 -6 083-1 260-148 311 Sum premieinntekter f.e.r. 6 616 13 196 6 764 6 002 3 456 13 657 36 655 20 935 16 911 18 907 5 415 148 513 Brutto erstatninger -40 552-33 282-7 961-4 824-11 692-39 852 7 529-25 676-14 060-17 491-8 407-196 267 Gjenfors. andel erstaninger 34 581 20 206 824 2 861 9 939 24 507 22 0 0 2 207 0 95 147 Sum erstatningskost. f.e.r. -5 971-13 076-7 137-1 963-1 753-15 344 7 552-25 676-14 060-15 284-8 407-101 120 Resultat f.e.r. pr. bransje 644 120-373 4 039 1 703-1 688 44 207-4 741 2 851 3 622-2 991 47 393 Skadeprosent brutto 97,5 % 78,2 % 96,4 % 17,1 % 53,9 % 86,2 % -19,8 % 122,6 % 79,4 % 70,0 % 125,9 % 66,1 % Skadeprosent f.e.r. 90,3 % 99,1 % 105,5 % 32,7 % 50,7 % 112,4 % -20,6 % 122,6 % 83,1 % 80,8 % 155,2 % 68,1 % 01.01.2014-31.12.2014 Opptjent brutto premie 40 019 44 109 9 965 26 210 18 888 47 098 45 475 13 710 23 435 22 630 6 504 298 042 Påløpt gjenforsikringspremie -32 021-35 273-2 483-23 549-17 692-38 410-1 689-745 3 524-8 241-2 227-158 804 Sum premieinntekter f.e.r. 7 998 8 836 7 482 2 661 1 196 8 689 43 786 12 965 26 959 14 390 4 278 139 238 Brutto erstatninger -52 180-28 822-5 985 1 988-12 791-28 154-20 627-10 511-16 039-17 804-5 138-196 063 Gjenfors. andel erstaninger 43 852 23 428 1 637-1 862 10 139 20 818 2 894 443 439 1 580 128 103 497 Sum erstatningskost. f.e.r. -8 328-5 394-4 347 126-2 652-7 336-17 733-10 068-15 600-16 224-5 010-92 566 Resultat f.e.r. pr. bransje -331 3 442 3 135 2 787-1 455 1 352 26 052 2 897 11 359-1 834-733 46 672 Skadeprosent brutto 130,4 % 65,3 % 60,1 % -7,6 % 67,7 % 59,8 % 45,4 % 76,7 % 68,4 % 78,7 % 79,0 % 65,8 % Skadeprosent f.e.r. 104,1 % 61,0 % 58,1 % -4,8 % 221,7 % 84,4 % 40,5 % 77,7 % 57,9 % 112,7 % 117,1 % 66,5 %
4. VERDSETTING AV FINANSIELLE EIENDELER Landbruksforsikring AS kategoriserer sine investeringer som finansielle eiendeler som verdsettes til virkelig verdi over resultatet. Aksjer og andeler, obligasjoner og investeringseiendommer er således bokført til markedsverdi. 5. KLASSIFISERING AV FINANSIELLE EIENDELER 31.12.2015 Tall i tusen kroner Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3 Sum Eiendomsfond 0 0 31 764 31 764 Norske aksjefond 0 30 517 0 30 517 Utenlandske aksjefond 0 68 840 0 68 840 Obligasjonsfond 0 434 529 0 434 529 Sum 0 533 886 31 764 565 650 31.12.2014 Tall i tusen kroner Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3 Sum Eiendomsfond 0 0 0 0 Norske aksjefond 0 25 220 0 25 220 Utenlandske aksjefond 0 78 408 0 78 408 Obligasjonsfond 0 425 893 0 425 893 Sum 0 529 521 0 529 521 Nivå 1 inneholder poster med observerbare priser i et aktivt marked Nivå 2 inneholder poster med verdier avledet av observerbare priser i et aktivt marked Nivå 3 innholder priser med verdier basert på ikke observerbare markedspriser 6. UREALISERT GEVINST/TAP PÅ FINANSIELLE EIENDELER 31.12.2015 Anskaffelses- Påløpte renter Urealisert tap/ Markedsverdi Urealisert tap/ Endring pr. Tall i tusen kroner kost gevinst 31.12.15 gevinst 01.01.15 31.12.15 Aksjer og andeler 116 121 0 15 000 131 121 24 616-9 616 Obligasjoner og andre verdipapirer 439 775 0-5 245 434 529 4 299-9 544 Sum investeringer 555 896 0 9 754 565 650 28 915-19 160 31.12.2014 Anskaffelses- Påløpte renter Urealisert tap/ Markedsverdi Urealisert tap/ Endring pr. Tall i tusen kroner kost gevinst 31.12.14 gevinst 01.01.14 31.12.14 Aksjer og andeler 79 012 0 24 616 103 628 12 020 12 596 Obligasjoner og andre verdipapirer 421 594 0 4 299 425 893 3 144 1 155 Sum investeringer 500 606 0 28 915 529 521 15 164 13 750 Markedsverdien er inkludert påløpte renter
7. KAPITALDEKNING Bokført Vektet Bokført Vektet Tall i tusen kroner 31.12.2015 31.12.2015 31.12.2014 31.12.2014 Beregningsgrunnlag: Risikovektklasse 0% 0 0 0 0 Risikovektklasse 10% 57 441 5 744 67 923 6 792 Risikovektklasse 20% 291 267 58 253 241 737 48 347 Risikovektklasse 100% 420 388 420 388 417 794 417 794 Gjenforsikringsandel avsetninger 135 825 0 144 885 0 Immaterielle eiendeler og utsatt skattefordel 16 411 0 17 657 0 Sum eiendeler 921 332 484 385 889 997 472 934 Ansvarlig kapital: Innskutt egenkapital 73 182 73 182 Annen opptjent egenkapital inkl. reassuranseavs. 50 297 27 770 - Delårsresultat -24 637 0 - Immaterielle eiendeler og utsatt skattefordel -16 411-16 782 - Minstekrav reassuranseavsetning -5 203-5 346 Kjernekapital 77 228 78 824 Tilleggskapital 20 000 20 000 Netto ansvarlig kapital 97 228 98 824 Krav til ansvarlig kapital 38 751 37 835 Overskudd på ansvarlig kapital 58 477 60 989 Kjernekapitaldekning i prosent 15,9 % 16,7 % Kapitaldekning i prosent 20,07 % 20,90 % Forsikringsvirksomhetslovens 6-3 sier at et forsikringsselskap skal ha en kapitaldekning som til enhver tid utgjør minst 8 prosent av selskapets aktiva og selskapets forpliktelser utenfor balansen, beregnet etter prinsipper for risikovekting