AKSJEINDEKSOBLIGASJON NORDEA KINA 2003/2006. Minimum NOK Åpent lån, inntil NOK Minimums tegningsbeløp: NOK 10.

Transkript

1 Tegningsinnbydelse ISIN: NO AKSJEINDEKSOBLIGASJON NORDEA KINA 2003/2006 Minimum NOK Åpent lån, inntil NOK Minimums tegningsbeløp: NOK Tegningsperiode: 27. oktober november 2003 Innbetaling: 28. november 2003 Ovennevnte lån legges ut til offentlig tegning hos Nordea Markets og Nordea Bank Norge ASAs kontorer i perioden fra 27. oktober 2003 til 21. november 2003 til følgende betingelser: Dokumenter: Før beslutning om tegning/kjøp foretas oppfordres investor til å sette seg inn i alle dokumenter som er relevante i forbindelse med tegning/kjøp i lånet, herunder tegningsinnbydelse, låne-beskrivelse, låneavtale, årsrapport, delårsrapport, vedtekter og evt. annen informasjon utgitt av låntaker. Dokumentene kan fås på forespørsel hos låntaker og på følgende internettadresse: Låneavtale: Det er inngått en låneavtale mellom låntaker og Tillitsmann som bl.a. omhandler obligasjonseiernes rettigheter og plikter i låneforholdet. Lånekontrakten gjelder for eventuelle utvidelser av lånet. Obligasjonseierne har ved tegning av obligasjoner akseptert låneavtalen og er bundet av de vilkår som er inntatt i låneavtalen. Lånets tillitsmann har ved tegningen fått fullmakt til å opptre på vegne av obligasjonseierne så langt låneavtalen rekker. Kopi av låneavtalen kan også fås ved henvendelse til tillitsmannen. Ved eventuell motstrid mellom tegningsinnbydelsen/lånebeskrivelsen og låneavtalen går låneavtalens bestemmelser foran. Låntaker: Nordea Bank Norge ASA. Lånebeløp: Åpent lån med emisjonsramme NOK Lånet åpnes 28. november Første transje minimum NOK , maksimum NOK Lånet lukkes senest 14.november Låntageren kan - med skriftlig samtykke fra Tillitsmannen - beslutte å utvide lånerammen for Lånet. Låntager står fritt til å redusere lånerammen. En eventuell endring av lånerammen skal meddeles obligasjonseierne via VPS. Obligasjonsstørrelse: Andeler à NOK 1.000,-. Lånet vil bli registrert i Verdipapirsentralen (VPS) senest innen innbetalingsdato. Nominell rente: 0 % p.a. Emisjonskurs: 100 %. Eventuelle senere utvidelser vil skje til markedskurs, dog i henhold til forskrift om emisjonskurs og meldeplikt ved utstedelse av ihendehaverobligasjoner m.v. av 20. april Forfall: Lånet løper uten avdrag og forfaller i sin helhet 28. november 2006 til minimum kurs 90. Innløsning: Hovedstol med tillegg eller fradrag for eventuelt tilleggsbeløp vil bli godskrevet den enkelte obligasjonseier direkte fra Verdipapirsentralen (VPS) på forfallsdatoen den 28. november Indeks: Informasjon knyttet til kursutvikling Nordea Kina 2003/2006 kan følges på internett, adresse Trykk Privat og så Kurser på indeksobligasjoner. Her vil kursutviklingen oppdateres hver dag. Aksjemarkedet i Kina skiller seg fra vestlige aksjemarkeder på flere områder. Enkelte av aksjene i Kina er forbeholdt kinesiske statsborgere, mens andre utelukkende er for utenlandske statsborgere. Aksjene deles derfor inn i ulike klasser ut i fra hvor aksjen er notert, og hvem som har rett til å eie dem: A- aksjer fra begynnelsen av 2003 for både kinesiske og utenlandske investorer B- aksjer utelukkende for utenlandske investorer C- aksjer utelukkende for kinesiske statlige foretak H- aksjer, kinesiske aksjer notert på Hongkongbørsen, hvor de med best klassifisering kalles Red Chip aksjer for alle investorer N- aksjer, kinesiske aksjer notert i New York, for alle investorer L- aksjer, kinesiske aksjer notert i London for internasjonale investorer Nordea Kina består av følgende aksjeindeks: FTSE Xinhua 25 Index. Indeksen består av B-aksjer, H-aksjer og Red Chips - aksjer. Indeksen beskriver den delen av aksjemarkedet i Kina som er åpent for internasjonale investorer. Mer informasjon kan finnes på Oppdatering skjer hvert 15 sekund. Reuterskode :.FTXIN25

2 Tilleggsbeløp: I tillegg til pålydende beløp skal obligasjonseieren på forfallsdatoen motta et eventuelt tilleggsbeløp som bestemmes av utviklingen i den gjeldende indeks. Beregning av tilleggsbeløpet (T) skjer etter følgende formel: rslutt rstart T = max,0 AF 10% Pålydende rstart r = verdien på Evalueringstidspunktet for r i den 28. Start november 2003, forutsatt at nevnte dato er Beregningsdag. r = det aritmetiske gjennomsnitt av verdien på Slutt Evaluerings-tidspunktet for indeksen den tiende kalenderdag i hver måned fra og med november 2005 til og med november 2006 (13 noterings-punkter), forutsatt at nevnte datoer er beregningsdag. NB - Tillegsbeløpet ved forfall kan være negativt. Dersom det ikke foreligger en positiv verdiøkning på den underliggende indeksen, vil obligasjonseierne ved forfall få tilbakebetalt 90 % av pålydende beløp. Avkastningsfaktor AF Avkastningsfaktoren er fastsatt til 120 %. Beregningsdag: Dag for beregning av r og r. Er Beregningsdag en Start Slutt dag som ikke er Børsdag for Indeks, flyttes Beregningsdag til første påfølgende Børsdag. Dersom det på Beregningsdag er inntrådt Markedsforstyrrelser skal Beregningsdag flyttes til første Børsdag uten Markedsforstyrrelser. Dersom Indeks blir påvirket av Markedsforstyrrelser på den aktuelle Beregningsdag og i de åtte påfølgende Børsdagene deretter, skal denne åttende Børsdagen være Beregningsdag for Indeks. Indeksens verdi skal da bestemmes av Utregningsagenten som skal benytte den tilhørende formel (siste gjeldende formel før Markedsforstyrrelser inntrådte) for kalkulering av Indeks og benytte Evalueringstidspunktet for hver aksje Indeks består av på den ovennevnte åttende Børsdagen etter at Markedsforstyrrelsene inntrådte. Evalueringstidspunkt: Sluttidspunktet for handel på de respektive børsene. Markedsforstyrrelser: Hendelser eller forhold som inntrer og/eller eksisterer på Børsdag mindre enn en halv time før Evalueringstidspunktet på den aktuelle børs og som resulterer i suspendering eller begrensning av handel (grunnet kursbevegelser utover de grenser som er satt for kursbevegelser på den aktuelle børs) a) på den aktuelle børs i aksjer som utgjør minst 20% av Indeks, eller b) i opsjons- og/eller futureskontrakter på Indeks på enhver relevant børs (børs der opsjons- og/eller futureskontrakter på Indeks handles), likevel forutsatt at Utregningsagenten anser suspenderingen eller begrensningen i handelen for vesentlig. Utregningsagent: Utregningsagent vil være Nordea Bank Norge ASA, Nordea Markets. VPS/Kontofører: For å eie obligasjoner eller aksjer er det lovbestemt at investor må disponere VPS-konto. Kontofører kan ta seg betalt for denne tjenesten. Notis for indeksen: All omtale av finansielle instrumenter i denne tegningsinnbydelsen er rettighetshaverne for aksjeindeksene uvedkommende. Ingen av rettighetshaverne, eller de som foretar beregningen påtar seg noen form for ansvar, enten direkte eller indirekte, for feil, mangler eller forsinkelser i forbindelse med etableringen av en indeks. Ingen av rettighetshaverne eller de som foretar beregningen påtar seg noen form for ansvar for å meddele eller publisere eventuelle feil eller endringer knyttet til den relevante indeksen. Indeksene er ikke justert for utbytte hvilket medfører at Investor ikke mottar det utbytte eier av aksjene i Indeks vil motta. Låntakers erverv av egne obligasjoner: Låntaker har rett til å erverve og eie egne obligasjoner. Egne obligasjoner ervervet kan i så fall senere avhendes eller benyttes til nedskriving av lånet ved sletting i Verdipapirsentralen (VPS). Låneformål: Lånets formål er generell finansiering av låntakers virksomhet. Lånets prioritet og sikkerhet: Lånet etableres uten særskilt sikkerhet og skal ha samme prioritet som låntakers andre ordinære innlån og gjeldsforpliktelser, men skal dekkes før ansvarlig lånekapital. Tegning: Tegning i perioden 27. oktober november 2003 finner sted hos Nordea Banks kontorer. Minimum tegningsbeløp er NOK ,-. Eventuelle utvidelser i lånet vil skje gjennom Nordea Markets. Tegningsomkostninger: Tegningsomkostninger beregnes av pålydende tegningsbeløp som følger: NOK = 4,00 % NOK = 3,00 % NOK = 1,25 % NOK eller høyere = 0,50% Ansatte i Nordea Bank Norge, Nordea Pluss og Private Banking kunder betaler halve tegningsomkostninger. Overtegning: I tilfelle overtegning over NOK vil det bli foretatt en proratarisk avkortning av tegningene.

3 Innbetaling: Betaling av tildelte obligasjoner finner sted 28. november Dersom det ikke er dekning på den oppgitte konto på belastningsdag, forbeholder tilrettelegger seg retten til å annullere tegningen eller selge de tildelte obligasjonene for tegnerens regning og risiko. Ved for sen innbetaling beregnes 12 % p.a. etterskuddsrente. Tilrettelegger: Nordea Markets. Tillitsmann: Norsk Tillitsmann ASA, Postboks 1470 Vika, 0106 Oslo. Kontofører Utsteder: Nordea Bank Norge ASA, Verdipapirservice. ISIN: ISIN: NO Organisasjonsnummer: Avgifter: Låntaker skal dekke eventuelle dokumentavgifter eller andre offentlige avgifter i forbindelse med lånet. Eventuelle offentlige avgifter og skatter på annenhåndsomsetning av obligasjoner bæres av obligasjonseierne, med mindre annet er bestemt i lov eller forskrift. Eventuelle skatter pålagt obligasjonseier bæres likeledes av obligasjonseierne. Låntaker er ansvarlig for at eventuell kildeskatt pålagt ved lov blir tilbakeholdt. Tillatelser/ godkjennelser: Fullmakt om låneopptaket er gitt til administrasjonen i styremøte hos låntaker Tegningsmaterialet er kontrollert av Oslo Børs. Låntaker har fått delvis fritak for plikten til å utarbeide prospekt. Markedspleie: Det er ikke inngått market-maker avtale for lånet. Nordea vil imidlertid kunne stille kjøps- og, hvis mulig, salgspris innenfor treårsperioden som tilsvarer markedsverdien av lånet minus en kurtasje på inntil 0,5% av obligasjonspostens pålydende verdi. Vi lkår for gjennomføring: Dersom det tegnede beløp blir mindre enn NOK har Nordea Bank Norge ASA rett, men ingen plikt til å innstille emisjonen. Nordea Bank Norge ASA, Nordea Markets forbeholder seg retten til å innstille emisjonen dersom det i tiden fram til 10. desember 2003 inntrer en av følgende omstendigheter: (i) det inntreffer en markedsforstyrrelse som etter Nordea Bank Norge ASA, Nordea Markets vurdering gjør det vanskelig å fastsette Indeksens startverdi, (ii) det finner sted i Norge eller utlandet en vesentlig endring i rentenivå, valutakurser og/eller volatilitetsnivå i aksjemarkedet, eller det inntreffer omstendigheter av økonomisk, finansiell eller politisk art som i vesentlig grad påvirker kostnadsnivået eller tilgjengeligheten av relevante sikringsinstrumenter tilknyttet Indeksen. Nordea Bank Norge ASA, Nordea Markets vil informere tegningsstedene om en innstilt emisjon. Dersom det er foretatt tegning og/eller innbetaling vil tegneren/ obligasjonseieren bli informert direkte. Dersom emisjonen innstilles etter at innbetaling har funnet sted vil obligasjonseierne få det innbetalte beløp (inklusive tegningsomkostninger) tilbakebetalt fullt ut med tillegg av en rente tilsvarende lånerenten mellom ledende norske valutabanker for perioden fra og med innbetalingsdato til betaling skjer. Tilbakebetaling skal skje så snart som mulig og senest den 12. desember Børsnotering: Lånet vil bli vurdert søkt tatt opp til notering på Oslo Børs gitt at lånets volum overstiger NOK Risikoforhold På forfallsdagen, 28. november 2006, utbetales minimum 90% av hovedstolen, med unntak av tegningsomkostninger. Dermed er risikoen for investor begrenset til et tap på 10% (pluss tegningsomkostninger) i tillegg til alternativ avkastning på det investerte beløpet i perioden. Den alternative avkastningen går du glipp av ved alle investeringer da man alltid kunne plassert pengene et annet sted. Dersom du har lånefinansiert investeringen må man også ta rentekostnadene i betraktning. I tillegg har man kredittrisiko på Nordea Bank Norge ASA som utsteder av obligasjonen i lånets løpetid. Dette betyr at hvis Nordea Bank Norge ASA misligholder lånet, får man et krav i boet på linje med andre kreditorer. Indeksen løper i Hong Kong dollar (HKD). Det påløper ikke valutarisiko for investor siden investeringen er i Norske Kroner. Det gjøres oppmerksom på at tilbakebetalingsbeløpet ved salg før forfall kan være større, lik eller mindre enn investert beløp. Skatt Nordea Kina 2003/2006 medfører ingen rett til årlig rente og med dagens skatteregler således heller ingen løpende inntektsbeskatning. Obligasjonens eventuelle tilleggsbeløp ved forfall er skattepliktig på linje med andre kapitalinntekter. Ved salg av obligasjonen før forfall vil en eventuell gevinst være skattepliktig og et eventuelt tap være fradragsberettiget. Dersom obligasjonen er lånefinansiert får en 28% skattefradrag på betalte renter. Markedsverdien på obligasjonen vil fremgå på investors årsoppgave fra VPS og vil inngå i formuesgrunnlaget med 100 % av markedsverdien ved hvert årsskifte. Denne vurdering av skattereglene er bekreftet av Finansdepartementet gjennom uttalelse av 3. juli Vi gjør oppmerksom på at skattereglene til enhver tid kan forandres i obligasjonens løpetid og kan ha tilbakevirkende kraft. Enkelte skatteytere kan være i en situasjon som vil gi en annerledes behandling og bør søke råd hos sin skatterådgiver for å avklare eventuelle spesielle forhold som kan gjelde for vedkommendes skattesituasjon. Tegningsomkostninger, som betales ved etablering, er etter dagens skatteregler fradragsberettiget på innløsningstidspunktet (ved salg av obligasjonen eller på forfallstidspunktet).

4 OSLO, 21. oktober 2003 NORDEA BANK NORGE ASA, MARKETS

5 TEGNINGSBLANKETT ISIN: NO AKSJEINDEKSOBLIGASJON - NORDEA KINA 2003/2006 Minimums tegningsbeløp: NOK Tegningsperiode: 27. oktober november 2003 Spesifikasjon av tegningen (bruk blokkbokstaver): Navn A) Pålydende beløp (minimum NOK ) Adresse B) Tegningsomkostninger 1, 3 Postnummer/-sted Samlet beløp til belastning (A+B) Personnummer/Organisasjonsnummer (11 siffer) Telefon (dagtid) Telefon (kveldstid) Fax VPS-konto: (Må utfylles) 2 1 Tegningsomkostninger beregnes av pålydende beløp: NOK = 4,00 % NOK = 3,00 % NOK = 1,25 % NOK eller høyere = 0,5% FINANSIERINGSPLAN (ta kontakt med Nordea) Egenkapital Lån Saksbehandler kreditt AC Nummer Navn Lån bevilget: Rente: Ja Fast Nei Flytende Up-front Senternummer salgssted Telefon Pluss kunde: Ja Ansatt i Nordea: Ja Private Banking: Ja Pant i obligasjon: Ja Nei Jeg gir med dette engangsfullmakt til Nordea Bank Norge ASA å belaste min bankkonto for tegningsbeløpet den 28. november (P.g.a. dekningskontroll må beløpet være tilgjengelig på kontoen senest 27. november 2003.) I henhold til ovennevnte finansieringsplan gir jeg Nordea fullmakt til å overføre det totale tegningsbeløp til Nordea Markets per oppgjørsdato. Beløp utover lånebeløp overføres fra oppgitt konto. Bankkonto nr. (11 siffer)*: - - I henhold til tegningsinnbydelse av 21. oktober 2003 tegner undertegnede seg, på de vilkår som gjelder for Nordea Aksjeindeksobligasjon Nordea Kina 2003/2006. Tegningen er bindende. *Konti i Gjensidige NOR som begynner med 83.., eller konti i Skandiabanken kan ikke benyttes for belastning. Jeg bekrefter herved følgende: Jeg har mottatt skriftlig materiale som beskriver produktet, og er gjort kjent med risikoen forbundet med produktet. Jeg har fått kopi av hele tegningsinnbydelsen og tegningsblanketten. Jeg er gjort kjent med at tilbakebetalingsbeløpet ved salg før forfall kan være større, lik eller mindre enn investert beløp. Jeg er innforstått med at utviklingen på investeringen fås ved forespørsel til Deres rådgiver eller Nordea Markets. Tegningssted og dato Forpliktende underskrift Blanketten sendes til Nordea, Markets, Strukturerte Produkter v/ Jon Erlend Arnesen, Postboks 1166 Sentrum, 0107 Oslo eller på faks nr Denne blankett må være Tegningssted i hende senest kl. 16:00 den 21. november 2003 for å komme i betraktning. 2 For å tegne må De ha opprettet en verdipapirkonto (VPS-konto). Opprettelse av VPS-konto må, under henvisning til nye forskrifter, foretas med personlig fremmøte medbringende legitimasjon hos en kontofører som kan være en bank eller autorisert meglerforetak. 3 For nærmere spesifisering se punkt Tegningsomkostninger i tegningsinnbydelsen.