Generalforsamling i Gjensidige Forsikring ASA. 19. april 2012

Transkript

1 Generalforsamling i Gjensidige Forsikring ASA

2 Sak 01/12 Åpning av generalforsamlingen ved representantskapets ordfører Bjørn Iversen 2

3 Sak 02/12 Fremleggelse av fortegnelse over møtende aksjeeiere og fullmektiger 3

4 Sak 03/12 Godkjennelse av innkalling og dagsorden 4

5 Sak 04/12 Valg av 2 representanter til å undertegne protokollen sammen med møteleder 5

6 Sak 05/12 Godkjenning av årsberetning og årsregnskap for 2011 herunder disponering av årsresultatet 6

7 Orientering om virksomheten Konsernsjef Helge Leiro Baastad

8 Sterk aktør i det nordiske skadeforsikringsmarkedet Markedsleder i Norge 1) Vekststrategi 45 % 40 % 35 % 30 % 25 % 20 % 15 % 10 % 5 % 0 % 27,0 26, Skadeforsikring: ekspansjon i Norden Støtteprodukter: understøtter kundebasen i Norge Gjensidige If Tryg (Vesta) Sparebank 1 Øvrige Unik modell Sterk merkevare 8 1) Kilde: Finansnæringens Fellesorganisajon (FNO), statistikk per

9 2011: Fokus på effektiv drift Salg Hjelp24 Etablering av konsernfunksjoner Vellykket integrasjon Nykredit Omlegging kontorkanalen Tarifferingsprogram gir effekter Multikanaldistribusjon etablert også for Næringsliv Automatisering og selvbetjening 9

10 Tarifferingsprogram gir konkurransefortrinn Tidligere posisjon God kundeseleksjon gjennom lokal tilstedeværelse og kunnskap Posisjon utfordret av endret kundeadferd nye distribusjonskanaler økt konkurranse Tradisjonelt ikke ledende prisverktøy og -teknikker : Tarifferingsprogram Nye statistiske modeller, ny prismodell, nytt IT-system (priskalkulator) Kundedata, skadedata og eksterne data Først ute med segmentering på flere kriterier implementert for hovedprodukter i Privat og Næringsliv Bedre risikoseleksjon Støtter CR-mål og styrker konkurransekraft. Bedring 3% skadeprosent på bilproduktet siste 3 år 10

11 Styrket distribusjonskraft i Næringsliv Porteføljeprofil Multikanaldistribusjon Økt tilgjengelighet og kortere responstid Større kunder 23 % Frigjort tid til salgs- og markedsaktivitet Landbruk 18 % SMB 59 % Ny modell for kunde- og markedsarbeid Analytisk prospektering og aktivitetsstyring Differensiert betjening Bedrifts- og lojalitetsscore på alle kunder 11 1) Andel av bestandspremie

12 Kundeorientering i fokus Produktforenkling, automatisering og selvbetjening Kundebevarende tiltak Redusert avgang Bedre kvalitet i kundeporteføljen Årets kundeservicepris

13 Kundeorientering i praksis - meld skade fra mobiltelefonen Lansert fra nyttår Fremstår som app fungerer på web og mobil Raskere og enklere for kunden Frigjør tid til verdiøkende arbeid med mer krevende oppgjørssaker 13

14 Resultater 2011: Stø kurs i hardt vær Godt første år på børs Solid underwriting-resultat, tross verste naturskadeår i Norge siden 1992 Tilfredsstillende finansresultat i lys av utfordrende makrobilde Foreslått utbytte NOK 4,55 per aksje 14

15 Nøkkeltall Resultat per segment NOKm Privat Norge Næringsliv Norge Norden 147 (70) 76 Baltikum Konsernsenter (166) (181) (238) Underwriting-resultat Pensjon og sparing (108) (28) 15 Bank (76) Finansresultat Merverdiav- og nedskrivinger immatrielle eiendeler (217) (254) (182) Øvrige poster 26 2 (5) Resultat før skatt

16 Combined ratio (%) Skadeforsikring Combined ratio -splitt skadeprosent og kostnadsandel 94,8 95,3 91,9 17,7 16,5 16,4 77,1 78,9 75,

17 Storskader 1) - netto Skadeforsikring FY 2011 (FY 2010) Rapporterte skadekostnader Forventede storskader Faktiske storskader Skadekostnad MNOK (MNOK ) MNOK 623 MNOK 522 (MNOK 439) Skadeprosent 75,5% (78,9%) 3,6% 3,0% (2,6%) 17 1) Storskader > MNOK 10

18 Netto avviklingsgevinster/ -tap Avviklingsgevinster/ -tap (MNOK) Avviklingsgevinster/ -tap % av opptjent premie 3,0 2,0 Gruppeliv og Motor, trafikkforsikring (Norge) Ansvar & ulykke (Danmark) 1, ,0-1, ,0 Yrkesskade og sykdom (Norge) Avvikling (%), netto Gjennomsnitt 18

19 Konsernets kapitalposisjon per (NOKbn) Foreslått utbytte regnskapsåret 2011 } 2,3 5,3 0,1 2,3 Foreslått utbytte } regnskapsåret ,9 4,3 20,9 7,3 Krav til økonomisk kapital - operasjonelle segmenter 1) Aktivarisiko (skadeselskaper) Tillegg bindende kapitalkrav Økonomisk kapitaloverskudd i forhold til bindende kapitalkrav Bro mellom økonomisk kapital allokert og IFRS egenkapital IFRS egenkapital 19 1) Aktivarisiko reflekterer to komponenter: markeds- og kredittrisiko for finansinvesteringer som ikke antas å dekke skadeforsikringsforpliktelsene, samt risiko som følge av at finansinvesteringene som er ment å dekke forsikringsgjelden avviker fra den ideelle porteføljen. Eventuell diversifisering mellom aktivarisiko og forsikringsrisiko er godskrevet aktivarisiko.

20 Konservativ aktivaallokering Finansavkastning: 5,5% 5,2% 4,4% Tilknyttede selskaper Annet Eiendomsportefølje Aksjeportefølje Fri portefølje Rentebærende instrumenter Sikringsportefølje Portefølje totalt (MNOK):

21 Solid egenkapitalavkastning gir grunnlag for attraktivt utbytte Egenkapital og egenkapitalavkastning Utbytte (MNOK/ %) 30,0 % % 83 % Egenkapitalavkastning (%) 25,0 % 20,0 % 15,0 % 10,0 % 5,0 % Egenkapital (NOKbn) 41 % % ,0 % Egenkapital Egenkapitalavkastning 21

22 Måloppnåelse 2011 Combined ratio % fra 2011 Egenkapitalavkastning før skatt >15 % Kapitalisering Opprettholde S&P A-rating Attraktiv utbyttepolitikk % utbytteprosent 22

23 Markedsledelse i Norge utgangspunkt for nordisk vekst Andre 21,9 % Gjensidige 26,3 % Andre 20,0 % Gjensidige 1,2 % If 18,7 % Sparebank1 10,3 % Norge Trygg Hansa 15,8 % Sverige Tryg 16,4 % If 25,1 % Folksam 15,4 % Länsförsäkringar 28,9 % Andre 32,2 % Gjensidige 5,6 % Topdanmark 18,0 % Andre 22,4 % Gjensidige 6,9 % If 15,0 % Codan 13,2 % Danmark Alm.Brand 9,8 % Tryg 20,8 % Codan 20,8 % Seesam 7,0 % Baltikum BTA 14,6 % Ergo 13,5 % 23 Kilder: FNO, Svensk Försäkring, Forsikring & Pension 1. kvartal Baltikum: Nasjonale tilsynsmyndigheter, Estlands statistikkbyrå, bransjeanalyser og egne korrigeringer, 2010.

24 Potensial for økt verdiskaping Ledende skadeforsikringskonsern i unikt, stabilt og lønnsomt nordisk marked Solid kapitalposisjon Unik relasjon til forsikringstakerne med gunstig lojalitetsprogram Solide leveranser Langsiktig verdiskaping høyt, stabilt utbytte 24

25 Utbytte for regnskapsåret 2011 Styrets leder Inge K. Hansen

26 Utbytte for regnskapsåret 2011 Styrets forslag til utbytte for 2011: MNOK 2.274,6 NOK 4,55 per aksje Utbyttepolitikk: prosent av resultat etter skatt 26

27 Revisjonsberetning for 2011 Statsautorisert revisor Tom Myhre, KPMG

28 Revisors beretning KPMG AS, a Norwegian member firm of the KPMG network of independent member firms affiliated with KPMG International 19. Cooperative april 2012 ( KPMG International ), a Swiss entity. All rights reserved. 28

29 Andre tjenester enn ordinær revisjon for Gjensidige Forsikring ASA fakturert i 2011 Andre attestasjonstjenester Skattemessig bistand Avgiftsmessig bistand Regnskapsmessig bistand Annen bistand KPMG AS, a Norwegian member firm of the KPMG network of independent member firms affiliated with KPMG International Cooperative ( KPMG International ), a Swiss entity. All rights reserved. 29

30 Kontrollkomiteens uttalelse for 2011 Kontrollkomiteens leder Sven-Iver Steen

31 Kontrollkomiteens uttalelse Komiteen har i samsvar instruksen for kontrollkomiteen gjennomgått protokollene fra styrets møter i 2011 med tilhørende saksdokumenter. Komiteen har jevnlig gjennomgått selskapets delårsregnskaper og sentrale nøkkeltall. Komiteen har fått seg forelagt dokumentasjon for selskapets kontrollopplegg og gjennomføringen av dette på sentrale felter, herunder risikosituasjonen og prosessen gjennomført i henhold til internkontrollforskriften. Kontrollkomiteen har i løpet av 2011 holdt 9 møter. Møtene har i hovedsak blitt avholdt på selskapets kontorer i Oslo. Et møte som gikk over to dager, ble delvis holdt på selskapets kontor i København. Selskapets ledelse har gitt supplerende informasjon om selskapets økonomiske stilling, og andre forhold på møtene. Komiteen har fått tilfredsstillende svar på sine spørsmål og fått belyst de sakene den har bedt om. Selskapets eksterne revisor har deltatt i noen av kontrollkomiteens møter og der redegjort for sitt arbeid. Eksternrevisor har ikke kommet med noen skriftlige henvendelser til selskapet eller avgitt noen antegnelser eller meldinger utover den revisjonsberetning som revisor skal avgi hvert regnskapsår etter allmennaksjeloven. Kontrollkomiteens sekretær har tilrettelagt møtene i kontrollkomiteen på en god måte. Komiteen har gjennomgått styrets årsberetning og resultatregnskap for Komiteen finner styrets vurdering av selskapets økonomiske stilling dekkende og vil tilrå at resultatregnskapet bør fastsettes som selskapets regnskap for

32 Representantskapets uttalelse for 2011 Representantskapets ordfører Bjørn Iversen

33 Representantskapets uttalelse I møte 21. mars 2012 har representantskapet behandlet årsberetning og årsregnskap for 2011 for Gjensidige Forsikring ASA og Gjensidige Forsikring konsern, samt forslag til disponering av morselskapets resultat. Representantskapet anbefaler at generalforsamlingen godkjenner det fremlagte regnskapet som Gjensidige Forsikring ASAs årsregnskap for Representantskapet anbefaler at generalforsamlingen godkjenner disponeringen av morselskapets resultat før andre resultatkomponenter på 2.094,4 millioner kroner slik det er anbefalt av styret: Utbytte Overføring fra bundne fond Overføring fra annen fri egenkapital 2.274,6 millioner kroner (144,1) millioner kroner (36,2) millioner kroner Representantskapet anbefaler at generalforsamlingen godkjenner det fremlagte konsernregnskapet som Gjensidige Forsikring konserns regnskap for Representantskapet anbefaler at generalforsamlingen godkjenner årsberetningen for Gjensidige Forsikring ASA for

34 Årsoppgjøret 2011 Spørsmål/kommentarer 34

35 Sak 05/12 Forslag til vedtak: Generalforsamlingen godkjenner det fremlagte regnskapet som Gjensidige Forsikring ASAs årsregnskap for Generalforsamlingen godkjenner disponeringen av morselskapets resultat før andre resultatkomponenter på 2.094,4 millioner kroner slik det er anbefalt av styret: Utbytte 2.274,6 millioner kroner Overføring fra bundne fond (144,1) millioner kroner Overføring fra annen fri egenkapital (36,2) millioner kroner Generalforsamlingen godkjenner det fremlagte konsernregnskapet som Gjensidige Forsikring konserns regnskap for Generalforsamlingen godkjenner årsberetningen for Gjensidige Forsikring ASA for

36 Sak 06/12 Styrets erklæring om fastsettelse av lønn og annen godtgjørelse til ledende ansatte 36

37 Styrets erklæring om fastsettelse av lønn og annen godtgjørelse til ledende ansatte Styrets leder Inge K. Hansen

38 Styrets erklæring om fastsettelse av lønn og annen godtgjørelse Lederlønnspolitikken i foregående regnskapsår Gjensidiges godtgjørelsespolitikk Beslutningsprosess 38

39 Retningslinjer for lederlønnsfastsettelsen for det kommende regnskapsåret Ingen materielle endringer i styrets retningslinjer siden 2011 Få utenom konsernledelsen og ledelsen i datterselskaper omfattes Lønns- og bonusfastsettelse skjer på bakgrunn av lønnsutviklingen i samfunnet generelt 39

40 Retningslinjer for tildeling av aksjer og tegningsretter mv. for det kommende regnskapsåret 50 % av variabel lønn kan gis i form av et løfte om aksjer i Gjensidige Forsikring ASA Konsernets aksjespareprogram for ansatte 40

41 Retningslinjer for lønn og annen godtgjørelse til ledende ansatte Vedtak: Generalforsamlingen tar styrets erklæring om fastsettelse av lønn og annen godtgjørelse til etterretning Generalforsamlingen gir tilslutning til styrets retningslinjer for lederlønnsfastsettelsen for det kommende regnskapsåret. Generalforsamlingen godkjenner styrets forslag til nye retningslinjer for tildeling av aksjer, tegningsretter mv. for det kommende regnskapsåret. 41

42 Sak 07/12 Vedtektsendring 42

43 Vedtektsendringer Nytt siste ledd i vedtektenes 2-2 Styret kan beslutte at aksjonærene skal kunne avgi sin stemme forut for generalforsamlingen ved bruk av elektronisk kommunikasjon forutsatt at det foreligger en betryggende metode for å autentisere avsender. Slik beslutning må i så fall fremgå av generalforsamlingsinnkallingen. Styret må fastsette nærmere retningslinjer og rammer for slik stemmegivning. Retningslinjene må fremgå av innkallingen. 43

44 Sak 07/12 Vedtak: Den foreslåtte vedtektsendring vedtas. 44

45 Sak 8/12 Fullmakt om erverv av egne aksjer 45

46 Fullmakt til styret om erverv av egne aksjer Det foreslås for generalforsamlingen at styret får fornyet fullmakt til å a) Erverve egne aksjer i markedet for videreføring av aksjespareprogram for ansatte b) Erverv av egne aksjer i markedet for etterfølgende sletting eller som kan benyttes som vederlag ved kjøp av virksomheter 46

47 Sak 8/12 Forslag til vedtak a): Styret gis fullmakt til på vegne av selskapet å erverve Gjensidigeaksjer i markedet. Fullmakten kan benyttes til å erverve egne aksjer med samlet pålydende verdi på inntil MNOK 1. Aksjer ervervet i henhold til fullmakten, kan bare benyttes til salg og overdragelse til ansatte i Gjensidige-konsernet som ledd i konsernets aksjespareprogram godkjent av styret. Minste og høyeste beløp som kan betales per aksje, skal være henholdsvis NOK 20 og NOK 200. Fullmakten gjelder frem til neste ordinære generalforsamling, men ikke lenger enn til 30. juni

48 Sak 8/12 Forslag til vedtak b): Styret i Gjensidige Forsikring ASA gis herved fullmakt til på vegne av selskapet å erverve Gjensidige aksjer i markedet med pålydende verdi inntil kroner. Minste og høyeste beløp som kan betales per aksje skal være henholdsvis 20 kroner og 200 kroner. Innen denne ramme avgjør styret selv til hvilke priser og på hvilket tidspunkt erverv vil finne sted. Egne aksjer ervervet i henhold til denne fullmakt skal bare kunne disponeres til sletting gjennom kapitalnedsettelse, jfr. Lov om allmennaksjeselskaper 12-1 eller før dette tidspunkt som vederlag ved kjøp av virksomheter. Fullmakten er gyldig til neste ordinære generalforsamling, men ikke lenger enn 30. juni

49 Sak 09/12 Vedtak: Forslaget vedtas. 49

50 Sak 09/12 Fusjon Gjensidiges Arbejdsskadeforsikring AS og Gjensidige Forsikring ASA 50

51 Sak 09/12 Forslag til vedtak: Generalforsamlingen godkjenner styrets fusjonsplan. 51

52 Sak 10/12 Valg 52

53 Valg til representantskapet Nominasjonskomiteen innstiller på gjenvalg av: Bjørn Iversen Medlem Hilde Myrberg Medlem Benedikte Bettina Bjørn Medlem Arne G. Krog Medlem Jens Eghøj Nielsen Medlem John Ove Ottestad Medlem Lilly T. Stakkeland Medlem Even Søfteland Medlem Randi Dille Medlem Marit Frogner Medlem Geir Holtet Medlem 53

54 Valg til representantskapet Forts. Knud Daugaard Christina Stray Ivar Kvinlaug Inger Tone Ødegård Medlem Medlem 1. vara 2. vara Forslag til valg av nye medlemmer: Terje Wold Medlem (tidl. 4.vara) Hanne Solheim Hansen Kjersti Eline Busch Tønnessen 3. vara 4. vara 54

55 Valg til representantskapet Forslag på valg av representantskapets ordfører og varaordfører Representantskapet velger ordfører og varaordfører blant sine medlemmer. Nominasjonskomiteen innstiller på at Generalforsamlingen foreslår at Bjørn Iversen gjenvelges som ordfører i representantskapet og at Hilde Myrberg velges som ny varaordfører. 55

56 Valg av nominasjonskomité Nominasjonskomiteen innstiller på valg av følgende medlemmer: Bjørn Iversen Benedikte Bettina Bjørn Jan Eyolf Brustad John Ove Ottestad Beate Bredesen Leder Medlem Medlem Medlem Medlem (nyvalg) 56

57 Valg av kontrollkomité Nominasjonskomiteen innstiller på gjenvalg av følgende medlemmer: Sven Iver Steen Hallvard Strømme Liselotte Aune Lee Vigdis Myhre Næsseth Leder Medlem Medlem Vara (fast møtende) 57

58 Sak 10/12 Vedtak: Personene som er foreslått av nominasjonskomiteen velges. 58

59 Sak 11/12 Godtgjørelser 59

60 Representantskapet Verv Fast honorar Tilleggshonorar pr. møte Ordfører Varaordfører/medlem Varamedlem pr. møte han/hun har deltatt på 60

61 Kontrollkomiteen Verv Fast honorar Tilleggshonorar Leder (totalt for alle KK verv i konsernet) Medlem (totalt for alle KK verv i konsernet Varamedlem (fast møtende) (totalt for alle KK verv i konsernet) 7.500* 6.500* 6.500* * Honorar pr. møte ut over 8 møter 61

62 Nominasjonskomiteen Verv Fast honorar Tilleggshonorar Leder * Medlem * * Honorar pr. møte ut over 4 møter 62

63 Prinsipper for godtgjørelser For øvrig videreføres den honoreringsstruktur som ble fastsatt i fjor slik at reise, diett- og utgiftsdekning etter de generelle prinsipper for det kommer i tillegg. Videre vil møter som går over to dager, regnes som ett møte. Det betales dag godtgjørelse når samlet møte- og reisetid er minst 30 timer. Deltakelse i møter i andre organer, som generalforsamling, samt telefonmøter, inngår i årshonoraret. Utbetaling av honorar skjer etterskuddsvis og kvartalsvis, første gang 20. juli For perioder på mindre enn ett år, utbetales års honorar forholdsmessig. 63

64 Sak 10/12 Vedtak: Forslag til godtgjørelser og godtgjørelsesprinsipper vedtas. 64