Styrets Beretning 2013 Ingerid, Synnøve og Elias Fegerstens stiftelse for norske komponister og utøvende musikere Stiftelsens formål er å yte økonomisk støtte til komponister og utøvende musikere som er norske statsborgere. Støtten gis i form av to-årige arbeidsstipendier eller ett-årige stipendier. Stipendiene utdeles hvert annet år den 1. november (som er Synnøve og Elias Fegerstens bryllupsdag). Stiftelsen har kontor i Oslo. Stiftelsen har ingen ansatte og virksomheten forurenser ikke det ytre miljø. Virksomheten drives fra Oslo. Fortsatt drift er lagt til grunn for utarbeidelsen av regnskapet. Det foreligger ingen opplysninger som er av betydning for å bedømme stiftelsens stilling og resultat utover det som fremkommer i regnskapet. Så langt styret kjenner til er det ingen usikkerhet knyttet til årsregnskapet og det har ikke inntruffet ekstraordinære forhold eller vesentlige hendelser som påvirker årsregnskapet etter balansedagen. Stiftelsen inngikk i 2013 fornyet aktiv forvaltningsavtale med Danske Capital og har avtale med UNIFOR - Forvaltningsstiftelsen for fond og legater ved Universitetet i Oslo om kapitalforvaltningen og administreringen av stiftelsens midler. Aksje- og renteporteføljen forvaltes i verdipapirfondene UNIFOR Aksje og UNIFOR Rente. Stiftelsens portefølje ga i 2013 en avkastning på 9,02 %, og hadde følgende fordeling pr. 31.12.13: 80 % i oblogasjoner og 20 % i aksjer. Porteføljens avkastning er etter forvaltningskostnader. Oslo Børs fondsindeks steg med 24,2 % og verdensindeksen målt ved MSCI World All Country Index (NOK) opp med 33,9 % i 2013. Styret legger til grunn en normalisert avkastning for 2014. Forvaltningen av stiftelsens midler følger Statens Pensjonsfond Utlands etiske retningslinjer. Stiftelsen følger normalt en utdelingspolicy med utdeling annet hvert år. Stiftelsen delte ut NOK 0 i 2013. Stiftelsens styre vil i 2014 vurdere å konvertere deler eller hele lånet gitt til A/S Parkteateret om til aksjekapital. Stiftelsen fikk i 2013 et resultat på NOK 2 663 039 og hadde en samlet egenkapital på NOK 38 054 739 Revisor bekreftet i sin oppsummering etter årsoppgjørsrevisjonen for 2012 at UNIFORs rutiner og interne kontroll gjennom 2012 har fungert tilfredsstillende for alle vesentlige formål, og at det i forbindelse med interimsrevisjonen for 2013 ikke er funnet forhold som endrer dette. Styret mener at årsregnskapet gir et rett bilde av fondets eiendeler og gjeld, finansielle stilling og resultat. Stiftelsen er medlem av Stiftelsesforeningen gjennom UNIFOR. Oslo, den 28.04.2014 Bjørg Ven Harald Herresthal Bjørn Howard Kruse Styreleder
Årsregnskap 2013 Ingerid, Synnøve og Elias Fegerstens stiftelse for norske komponister og utøvende musikere Org.nr. 979 282 125 Resultatregnskap Avkastning på kapital Note 2013 2012 Avkastning fra investeringer 1 2 707 223 3 123 543 Andre finansinntekter 4 185 002 9 296 Sum avkastning på kapital 2 892 225 3 132 839 Administrasjonskostnader Lønnskostnad 0-10 283 Honorarer 2 224 373 339 210 Andre administasjonskostnader 263 30 000 Avgift Stiftelsestilsynet 4 550 4 550 Sum administrasjonskostnader 229 186 363 477 Resultat før utdelinger 2 663 039 2 769 361 Utdelinger/tilskudd 0 1 230 925 Årsresultat 2 663 039 1 538 436 Overføringer Avsatt til / overført fra fri egenkapital 2 663 039 1 538 436 Sum overføringer 2 663 039 1 538 436 Ingerid, Synnøve og Elias Fegerstens stiftelse for norske komponister og utøvende musikere Side 2
Årsregnskap 2013 Ingerid, Synnøve og Elias Fegerstens stiftelse for norske komponister og utøvende musikere Org.nr. 979 282 125 Balanse Eiendeler Note 2013 2012 Anleggsmidler Investeringer i tilknyttet selskap 4 446 500 446 500 Lån til tilknyttet selskap og felles kontrollert virksomhet 5 4 555 068 4 555 068 Sum anleggsmidler 5 001 568 5 001 568 Omløpsmidler Fordringer Andre kortsiktige fordringer 7 910 147 568 Sum fordringer 7 910 147 568 Investeringer Markedsbaserte plasseringer 1 32 654 516 29 952 601 Bankinnskudd, kontanter o.l. 421 008 564 963 Sum investeringer 33 075 524 30 517 564 Sum omløpsmidler 33 083 434 30 665 132 Sum eiendeler 38 085 002 35 666 700 Ingerid, Synnøve og Elias Fegerstens stiftelse for norske komponister og utøvende musikere Side 3
Årsregnskap 2013 Ingerid, Synnøve og Elias Fegerstens stiftelse for norske komponister og utøvende musikere Org.nr. 979 282 125 Egenkapital og gjeld Note 2013 2012 Bunden egenkapital Grunnkapital 20 000 000 20 000 000 Sum bunden egenkapital 20 000 000 20 000 000 Fri egenkapital Fri egenkapital 18 054 739 15 391 700 Sum fri egenkapital 18 054 739 15 391 700 Sum egenkapital 38 054 739 35 391 700 Gjeld Kortsiktig gjeld Leverandørgjeld 263 0 Skyldig offentlige avgifter 30 000 0 Annen kortsiktig gjeld 0 275 000 Sum kortsiktig gjeld 30 263 275 000 Sum gjeld 30 263 275 000 Sum egenkapital og gjeld 38 085 002 35 666 700 Oslo, 28.04.2014 Styret i Ingerid, Synnøve og Elias Fegerstens stiftelse for norske komponister og utøvende musikere Bjørg Ven Styreleder Harald Herresthal Styremedlem Bjørn Howard Kruse Styremedlem Ingerid, Synnøve og Elias Fegerstens stiftelse for norske komponister og utøvende musikere Side 4
Noter til regnskapet for 2012 Ingerid, Synnøve og Elias Fegerstens stiftelse for norske komponister og utøvende musikere Regnskapsprinsipper Årsregnskapet er satt opp i samsvar med regnskapsloven, stiftelsesloven og god regnskapsskikk i Norge. Prinsipp for inntektsføring: Avkastning på investert kapital inntektsføres etter opptjeningsprinsippet. Avkastning beregnes netto og består av både realiserte og urealiserte gevinster eller tap. Prinsipp for verdivurdering av investeringer: Markedsbaserte plasseringer i fond som inngår i en handelsportefølje vurderes til markedsverdi på balansedagen.ved beregning av gevinst/tap benyttes gjennomsnittlig anskaffelseskost. Markedsbaserte plasseringer i valuta omregnes til balansedagens kurs. Prinsipp for vurdering av gjeld: Gjeld som forfaller innen et år er klassifisert som kortsiktig gjeld. Note 1. Markedsbaserte plasseringer Stiftelsens midler forvaltes i verdipapirfondene UNIFOR Aksje og UNIFOR Rente. Anskaffelseskostnaden fremkommer enten som følge av markedsverdi på investeringene 7.12.09 da UNIFOR-fondene ble etablert eller som reell anskaffelseskostnad ved kjøp etter 7.12.09. Gjennomsnittlig Markedsverdi Verdiendring i anskaff.kostnad 2013 perioden 2013 Andel i UNIFOR Aksje og UNIFOR Rente 30 247 375 32 654 516 2 707 223 Note 2. Honorarer Stiftelsen har ingen ansatte. Honoraret gjelder revisjonshonorar belastet med NOK 1 500, honorar til UNIFOR belastet med NOK 110 443, konsulenthonorar til juridisk bistand med NOK 52 430 og styrehonorar med NOK 60 000. Note 3. Forvaltningskostnader Kostnader knyttet til aktiv forvaltning, transaksjonskostnader ved kjøp og salg av fondsandeler, og underfondenes forvaltningshonorarer belastes direkte i UNIFOR-fondene. For 2013 var denne forvaltningskostnaden på 0,48 %. Note 4. Aksjer i datterselskap Eierandel i datterselskap er regnskapsført etter kostmetoden. Stiftelsen har eierandeler i følgende selskaper: Forretningskontor Eierandel/ stemmerett Selskapets egenkapital 31.12.13 Selskapets resultat 31.12.13 AS Parkteateret, org.nr. 933 724 093 200 aksjer Oslo 100 % - 105 493 16 354 Stiftelsen har gitt lån til AS Parkteateret på tilsammen NOK 4 555 068.
Noter til regnskapet for 2012 Ingerid, Synnøve og Elias Fegerstens stiftelse for norske komponister og utøvende musikere Note 5. Garantistillelser Det er stilt pant i Parkteaterets eiendom Olaf Ryes plass 11 på inntil NOK 8 150 000 fordelt på følgende panthavere: NOK 650 000, Ingerid, Synnøve og Elias Fegerstens stiftelse for norske komponister og utøvende musikere. NOK 1 468 000, Bank1 Oslo AS, Realsikkerhet for lån til Grünerløkka Kulturhus AS. NOK 1 032 000, Bank1 Oslo AS, Realsikkerhet for lån til Grünerløkka Kulturhus AS. NOK 5 000 000, Ingerid, Synnøve og Elias Fegerstens stiftelse for norske komponister og utøvende musikere. Det er også en sikkerhetsobligasjon på NOK 1 697 000 fra Oslo Kommune v/plan- og bygningsetaten. Sikkerhetsobligasjonen er for et eventuelt tilbakebetalingskrav på midler som ble tildelt AS Parkteateret i forbindelse med nytt tilbygg i 2004/2005. Prioritet etter pantet på NOK 1 468 000.